信用分析 财务分析 （信贷业务）

模块一财务分析项目四信用分析知识点1：财务报表分析项目四信用分析ABCD模块三信用评级模块二非财务分析模块一财务分析模块四信用评级业务实训知识目标了解小微企业财务分析的特殊性了解信用评级及其等级划分了解三大报表及其关系了解财务分析的局限和非财务因素分析的意义了解客户信用评级报告的基本格式项目四信用分析能搜集财务分析资料

能对借款企业开展财务分析能撰写借款企业的财务分析报告能正确运用信用评级报告能按照评级业务流程，模拟操作能力目标项目四信用分析知识目标了解信贷员的财务分析目的了解财务分析方法了解三大报表及其关系了解小微企业财务分析模块一财务分析能搜集财务分析资料

能对借款企业开展财务分析能撰写借款企业的财务分析报告能正确运用信用评级报告能按照评级业务流程，模拟操作能力目标模块一财务分析模块一财务分析教学重点教学难点财务报表中的财务指标分析企业的财务状况企业财务指标的分析及撰写财务分析报告模块一财务分析一、分析财务表A资产负债表分析B损益表分析C现金流量表分析模块一财务分析（一）分析财务表C所有者权益A资产项目B负债项目模块一财务分析（二）损益表分析A分析盈利结构B分析企业经营成果和盈利能力C分析企业销售规模与收入能力D分析企业成本与费用的消耗状况模块一财务分析损益表

ABCD主营业务利润利润总额净利润营业利润模块一财务分析(三）现金流量表分析分析流入结构分析流出结构分析现金流入流出比流动性指标获取现金能力现金流动负债比率债务保障率现金到期债务比销售现金比率每股净流量资产现金回收率分析现金流量图表模块一财务分析模块一财务分析项目四信用分析知识点2：财务分析指标偿债能力指标营运能力指标盈利能力指标模块一：财务分析二、财务指标分析偿债能力指标模块一：财务分析二、财务指标分析短期偿债能力指标长期偿债能力指标速动比率＝速动资产/流动负债流动比率=流动资产/流动负债现金比率＝（现金＋现金等价物）/流动负债速动比率现金比率流动比率模块一：财务分析短期偿债能力指标资产负债率产权比率有形净值债务率利息保障倍数模块一：财务分析长期偿债能力指标长期偿债能力资产负债率＝负债总额÷资产总额×100%资产负债率反映了借款人利用债权人提供的资金进行经营活动的能力，也反映了债权人权益的保障程度。（一）资产负债率模块一：财务分析产权比率是指负债总额与所有者权益之比，又称债务股权比率，公式为：产权比率＝负债总额÷所有者权益×100%产权比率表示所有者权益对债权人权益的保障程度。（二）产权比率模块一：财务分析有形净值债务率是指负债总额与有形净资产之比，公式为：有形净值债务率＝负债总额÷（所有者权益－无形资产净值）×100%有形净值债务率表示有形净资产对债权人权益的保障程度，该比率值越低越好。（三）有形净值债务率模块一：财务分析利息保障倍数＝（利润总额＋利息费用）÷利息费用利息保障倍数反映借款人偿付利息的能力，该比率越高，说明支付利息费用的能力越强；反之亦反。（四）利息保障倍数模块一：财务分析模块一：财务分析中联重科公司资产负债表分析偿债能力(单位：万元）项目2011年2012年资产7158177.178897446流动资产4901554.786702957固定资产及其他2256622.392194489负债3594701.184778550长期负债81976.071301952短期负债3512725.113476598所有者权益3563475.994118896模块一：财务分析案例思考题：1.该公司2012年度与2011年度相比，资产总额有何变化？2.该公司2012年度变化最大的资产项目是什么；变化最小的资产项目又是什么？偿债指标是否有所改善？3.该公司的资产构成以什么资产为主？说出最主要的三个资产项目。4.结合资产负债表中信息，对中联重科公司的财务状况做简要评述。资产利润率净资产利润率销售利润率成本费用利润率模块一：财务分析盈利能力指标盈利能力是借款企业获得利润的能力，从事生产经营活动的盈利能力和在较长时期内稳定地获得利润的能力。净资产利润率公式：净资产利润率＝利润总额÷净资产总额×100%（一）净资产利润率模块一：财务分析资产利润率是利润总额与资产总额之比，公式为：资产利润率＝利润总额÷资产总额×100%资产总额可用期末数，也可用期初期末平均数。资产利润率用来衡量总资产获利效率。（二）资产利润率模块一：财务分析（三）销售利润率模块一：财务分析销售利润率是指利润总额与销售收入净额之比，公式为：A销售利润率＝利润总额÷销售收入净额×100%B销售利润率反映单位产品或商品销售收入净额所实现利润的多少。C成本费用利润率是指利润总额与当期成本费用总额之比，公式为：成本费用利润率＝利润总额÷成本费用总额×100%（四）成本费用利润率模块一：财务分析模块一：财务分析0流动资产周转率总资产周转次数存货周转次数应收账款周转率固定资产周转率营运能力指标模块一财务分析项目四信用分析知识点3：财务报表分析资料的搜集会计报表会计报表附注和财务状况说明书注册会计师查账验证报告其他资料如证券交易所、行业协会、投资咨询机构提供的有关资料均可成为财务报表分析的补充资料三、财务报表分析资料的搜集模块一：财务分析模块一财务分析项目四信用分析知识点4：财务分析的方法四、财务分析的方法趋势分析法结构分析法比率分析法比较分析法因素分析法模块一：财务分析模块一财务分析项目四信用分析实训活动设计：工作任务——对国内上市的一家企业进行财务分析，撰写财务分析报告技能训练营活动目的：学会财务分析的方法●技能训练营●活动安排：技能训练营01针对之前选择的企业客户（上市的非金融企业），做近3年或近5年的财务分析；02上该公司官网，在“投资者关系”栏目下，找到公告的“定期报表”提前分组，5～6人一组，以便学生分小组进行学习；03要求选择年报，如果没有年报，必须是半年报技能训练营下载年报，根据本节“知识准备”等内容，做一份该公司的近3年或近5年的财务分析报告一个月内完成，每个学生都必须做一个