CH资本充足率管理

CH资本充足率管理第1页/共21页二、资本充足性的衡量方法

资本和破产风险资本净值资本的账面价值/历史成本股本资本溢价留存收益贷款损失准备20-2第2页/共21页资本的市场价值信用风险与利率风险20-3第3页/共21页20-4资本的账面价值与市场价值信用风险金融机构希望暂缓资产减记,保持形象只有对完全损失的贷款才要求100%的注销如果贷款损失12按市值:账面仅确认损失3第4页/共21页市场价值还是账面价值？关于市场价值的争论：该方法难以实行，尤其是小银行增大了金融机构的净值波动性在快速的群体行为下会导致美联储大量关闭银行对长期资产的估价产生偏差20-5第5页/共21页三、资本充足率要求：商业银行和资本充足资本的相关规定1991<联邦存款保险公司改进法>对银行与储蓄机构统一要求1.资本/资产比（杠杆比率）L=核心资本/资产20-6区比率水平资本充足情况监管措施I≥5%资本十分充足II≥4%充足监管机构有权要求限期整改（promptcorrectiveaction)III3%-4%不足IV<3%明显不足V<2%严重不足

需指定破产接管者第6页/共21页杠杆率存在的问题杠杆比率导致的问题：市场价值可能不能被杠杆率准确反映资产风险比例不能反映信用风险和利率风险的差别表外资产逃避了资本监管20-7第7页/共21页2.基于风险的资本充足率（risk-basedcapitalratios）1988巴塞尔I从1993年1月1日开始执行1996考虑市场风险的资本附加2001加入操作风险的资本监管2004年6．26巴塞尔II确立三大支柱，2010年12月16日巴塞尔委员会发布《巴塞尔III》20-8第8页/共21页银行资本的具体分类20-9第9页/共21页巴塞尔协议统一了全球银行资本的分类BaselIII对于一级资本的定义更加严格化，同时简化了二级资本。20-10第10页/共21页基于风险的资本充足率资本充足率与传统的杠杆比例同时执行20-11非下可吸收损失B-IIB-III核心资本充足率一级资本-扣除项风险加权资产46资本充足率一级资本+二级资本-扣除项

风险加权资产88核心一级资本充足率股本/风险加权资产24.5%第11页/共21页四、资本充足率的计算分子-资本的计算（已提到）分母-风险加权资产：信用风险

市场风险

操作风险流动性风险

20-12第12页/共21页（一）信用风险加权资产的计算

风险加权资产=加权风险表内资产+加权风险表外资产1.表内风险加权资产资产账面价值乘以相应的风险系数的加总BaselII为5级:0%,20%,50%,100%,150%巴塞尔I个别风险的权重取决于借款人总的类别所有公司借款者的风险权重都是100%巴塞尔II改进了信用风险的分类加入了信用评级机构的评估20-13第13页/共21页巴塞尔II信用风险的5类20-14第14页/共21页20-15计算风险加权资产的一个例子第15页/共21页表内风险加权资产计算结果表内总资产为1250mil,但风险加权资产765.4mil.20-16第16页/共21页2.表外加权风险资产由于是或有资产，需转化成信用等值额表外资产的信用风险权重与其转换成的表内资产的权重相同20-17第17页/共21页（二）市场风险和基于风险的资本只要银行不面临以下风险的时候，基于风险的资本比率就是恰当的过度的利率风险市场风险自1998年以来，存款机构被要求在计算资本比率时加入市场风险。标准模型法内部模型法20-18第18页/共21页（三）操作风险和基于风险的资本巴塞尔II实施附加操作风险基本指标法总收入=净利息收入+非利息收入操作风险资本=×总收入20-19第19页/共21页PertinentWebsitesBIS FederalReserve FederalDeposit InsuranceCorp. NationalAssociation ofIn