第五章 金融中介概述

第五章金融中介概述第一节金融中介及其包括的范围第二节西方国家的金融中介体系第三节中国的金融中介体系第四节

国际金融机构体系回目录

至下章

第一节金融中介及其包括的范围

一、金融中介、金融中介机构、金融机构二、金融服务业与一般产业的异同回本章至下节一、金融中介、金融

中介机构、金融机构

1、金融机构是金融市场最主要的参与者2、金融中介的含义：是指从事各种金融活动的组织，也称金融机构、金融中介机构。其基本功能就是在间接融资过程中作为连接资金需求者与资金盈余者的桥梁，促使资金从盈余者流向需求者，实现金融资源的重新配置。3、三个词组交替使用，通常意思没有区别。二、金融服务业与一般产业的异同1、不同，主要有：资产负债表中金融资产比率极高；营运资本规模对各自的权益资本的比率极高；

属于高风险产业；

通常处于政府的严格监管之下。2、相同：经济活动的目标同样是追求利润。

第二节西方国家的金融中介体系一、西方国家金融中介体系的构成二、中央银行和存款货币银行以外的金融机构三、跨国金融中介回本章

至下节一、西方国家金融中介体系的构成1、西方各国的金融中介体系粗略地可概括为众多银行与非银行金融机构并存的格局。其中，银行机构居支配地位。2、银行：是传统主要从事存款、放款、中间业务的经营的金融机构。

3、银行体系：大体由两部分构成（1）中央银行，也称货币当局

；（2）名称各异的存款货币银行。注意：银行名称的不同使用状况。

二、中央银行和存款货币

银行以外的金融机构1、政策性银行2、投资银行3、金融公司4、储蓄银行5、农业银行6、不动产抵押银行7、信用合作社8、保险公司

这种种金融机构的资金积聚和资金运用各有特点，与存款货币银行有程度不同的区别。1、中央银行是各国金融机构体系的中心和主导环节。2、商业银行是最早出现的现代金融机构，是各国金融机构体系的骨干和中坚。3、政策性银行（policybank）：一般是由政府设立，以贯彻国家产业政策、区域发展政策等为目标的金融机构。盈利目标居次要地位，不与商业银行竞争。

注意：（教材P53~P54)西方第一家开发银行于1822年在比利时建立。开发银行类型：国际性的、区域性的和本国性的开发银行三种。

最早出现的专门从事进出口融资的金融机构是1919年成立的英国出口信贷担保局。4、投资银行（直接融资中介）

：是专门对工商企业办理各项有关投资业务的银行。投资银行的名称通用于欧洲大陆及美国等工业化国家，在英国称为商人银行，在日

本则称证券公司。世界著名的投资银行有罗斯柴尔德、华利安、瑞士信贷、花旗集团、汇丰银行、高盛等。

5、储蓄银行：是以吸收储蓄存款为主要资金来源的银行。与我国几乎所有的金融机构都经营储蓄业务的情况不同，在西方不少国家储蓄银行大多是专门的、独立的。6、保险公司：是各国最重要的非银行类金融机构。（1）含义：主要以投保人缴纳保险费和发行保险单的方式筹集资金，对那些发

生意外灾害和事故的投保人予以经济赔偿的金融机构。（2）保险公司的类型：按照保险保障的范围分类，可以分为人寿保险公司、财产保险公司、再保险公司；按照保险实施的方式分类，可分为自愿保险和强制保险（又称法定保险）；按照是否盈利，保险公司可分为商业保险和政策性保险

。此外，还有退休或养老基金、邮政储蓄机构、租赁公司等非银行金融机构。

1、随着跨国企业和国际投资的发展，大商业银行，以及大投资银行、大保险公司，乃至辅助中介单位，如会计事务所之类，都全力着眼于全球性的发展，并形成跨国性的金融机构。

2、目前，西方跨国银行在国外分支机构的形式多种多样，包括代表处、经理处、分行、子银行、联营银行、国际财团银行等。

三、跨国金融中介第三节中国的金融中介体系

一、我国金融机构体系的发展二、中国金融机构体系的现状回本章

至下节一、我国金融体系的发展

1、1845年英国在中国香港开设的丽如银行（后改称东方银行）分行，是外国资本在我国开设的第一家新式的银行。2、中国民族资本创办的金融机构

1897年5月27日，在上海设立的中国通商银行是我国民族资本创办的第一家现代商业银行。

3、国民党政府的金融机构：“四行二局一库”在全国金融体系中占据了垄断地位。

4、1948年底中国人民银行的建立，是新中国金融体系诞生的标志。（教材P55)5、我国目前形成了以中国人民银行、银监会、保监会、证监会为中心，国有商业银行为主体，多种金融机构并存，分工协作的金融中介机构体系格局。（教材P56)

二、中国金融机构体系的现状

1、中国人民银行——中央银行

总行设在北京现有总行1个、大区分行9个、2个营业管理部。各商业银行和其他金融机构与中国人民银行在行政上没有隶属关系。中国国家外汇管理局是中国人民银行代管的国务院直属局，代表国家行使外汇管理职能，其分支机构与同级中国人民银行合署办公。

2、中国银行监督管理委员会

（银监会）2003年4月28日成立，银监会挂牌成立。统一监督管理银行、金融资产管理公司、信托投资公司以及其他存款类金融机构的职责，维护银行业的合法、稳健运行。银监会是国务院直属的正部级事业单位。3、中国证券监督管理委员会(证监会)

1992年10月成立，是国家对证券市场进行统一管理的主管机构。1998年4月，中国证监会作为国务院直属正部级事业单位，成为全国证券期货市场的主管部门。4、中国保险监督管理委员会

（保监会）

1998年11月18日成立，是全国商业保险的主管部门，为国务院直属正部级事业单位。根据国务院授权履行行政管理职能，依照法律、法规统一监管全国保险市场，维护保险业的合法、稳健运行。5、政策性银行

我国原有三家政策性银行：国家开发银行：按照国家有关政策，筹集和引导境内外资金，向国家基础设施、基础产业和支柱产业的大中型基建和技改等政策项目发放贷款。中国进出口银行：执行国家产业和外贸政策，为扩大机电产品和成套设备等资本性货物出口提供政策性金融支持。中国农业发展银行：按照国家相关政策，筹集农业政策性信贷资金，承担国家规定的农业政策性金融业务，代理财政性支农资金的拨付等。6、商业银行

中国的商业银行包括国有商业银行和其他股份制银行以及一大批城市商业银行。众多的外资银行也是我国商业银行体系的组成部分。目前，我国国有商业银行有5家，即为中国工商银行、中国农业银行、中国银行、中国建设银行、交通银行。中国商业银行业务与信托、证券等投资银行业务必须实行分业经营，不能交叉。（1）中国工商银行办理工商信贷和储蓄等业务。（2）中国农业银行以办理农村金融业务为主、兼及其他业务领域。（3）中国建设银行原专门办理固定资产投资和房地产开发金融业务，目前积极拓展商业银行的其他业务，以中长期信贷业务为特色。2004年9月14日，建设银行分立为中国建设银行股

份有限公司和中国建银投资有限责任公司。中国建设银行股份有限公司由中央汇金投资有限责任公司等5家公司共同发起设立（4）中国银行

成立于1912年，是中国历史悠久的银行。中国银行是中国第一家在亚、欧、澳、非、南美、北美六大洲均设有分支机构的银行。中国银行以外汇业务为主，并且在香港和澳门还承担了发钞行的责任。注意：

农村信用合作社和城市信用合作社（教材P59）邮政储蓄机构（教材P61）7、非银行金融机构

（1）金融资产管理公司（AMC）（2）投资银行、券商（证券公司）（3）农村信用合作社和城市信用合作社（4）信托投资公司（5）财务公司（6）金融租赁公司（7）邮政储蓄机构（8）保险公司（9）投资基金（10）汇金公司、中国投资公司注意：（教材P57~P62)中国目前已成立了四家直属国务院的金融资产管理公司，经营商行不良资产：中国信达、华融、长城、东方资产管理公司，分别承担中国建行、中国工行、中国银行和中国农行的不良资产剥离工作。组建目的有三方面。根据我国证券法，证券公司按照业务范围可划分为综合类和经纪类证券公司，业务许可证由国务院证券监督机构分类颁发。前者可从事证券承销、经纪、自营业务；后者只能从事证券经纪类业务。中央汇金投资有限责任公司（简称汇金公司）成立于2003年12月。公司根据国家授权，运用外汇储备对国有重点金融企业进行股权投资。中国投资有限责任公司于2007年9月成立，是国有独资公司。公司成立后中央汇金投资公司并入。对内，中国投资公司作为控股银行的股东，履行出资人责任，实现国家资本的保值增值；对外，作为国家主权基金，投资业务以境外金融组合产品为主。8、外资金融机构

（1）1982年1月，南洋商业银行在深圳开设分行，是第一家在中国营业的外资银行。（2）目前，在我国境内设立的外资金融机构有两类：外资金融机构在华代表处；外资金融机构在华设立的营业性分支机构和法人机构。

金融机构分类解释

商业银行包括大型商业银行、股份制商业银行、城市商业银行、农村商业银行和外资银行；大型商业银行包括中国工商银行、中国农业银行、中国银行、中国建设银行、交通银行；股份制商业银行包括中信银行、光大银行、华夏银行、广东发展银行、深圳发展银行、招商银行、上海浦东发展银行、兴业银行、中国民生银行、恒丰银行、浙商银行、渤海银行。中国金融机构现状截至2012年底，我国银行业金融机构包括2家政策性银行及国家开发银行，5家大型商业银行，12家股份制商业银行，144家城市商业银行，337家农村商业银行，147家农村合作银行，1,927家农村信用社，1家邮政储蓄银行，4家金融资产管理公司，42家外资法人金融机构，67家信托公司，150家企业集团财务公司，20家金融租赁公司，5家货币经纪公司，16家汽车金融公司，4家消费金融公司，800家村镇银行，14家贷款公司。我国银行业金融机构共有法人机构3,747家，从业人员336.2万人。第四节国际金融机构体系

一、国际清算银行二、国际货币基金组织三、世界银行集团四、亚洲开发银行至下节回本章

一、国际清算银行

(BIS)注意：1930年由英、法、意、德、比利时、日本的中央银行和代表美国银行界的摩根保证信托投资公司、纽约花旗银行和芝加哥花旗银行在瑞士巴塞尔共同组成。（教材P63)是世界上历史最悠久的国际金融机构，有“中央银行的银行”之称。业务范围有四方面（教材P63)

二、国际货币基金组织（IMF）

1、建立是根据1944年7月联合国国际货币金融会议通过的《国际货币基金组织协定》建立的政府间的国际金融机构。它是联合国的一个专门机构。（教材P64)

2、宗旨：促进国际货币合作；促进国际贸易的扩大和平衡发展，开发会员国的生产资源；促进汇率稳定和会员国有条不紊的汇率安排，避免竞争性的货币贬值；协助会员国建立多边支付制度，消除妨碍世界贸易增长的外汇管制；协助会员国克服国际收支困难（提供贷款和“建议”）。3、主要的组织机构（1）理事会：最高权力机构

（2）执行董事会：负责处理日常业务4、资金来源（1）份额：最主要的资金来源。（2）借款：必要时的补充资金来源。（3）信托基金三、世界银行集团

是世界上最大的国际金融机构，包括世界银行、国际金融公司、国际开发协会、多边投资担保机构和国际投资争端解决中心5个机构，主要致力于以贷款和投资的方式向其会员国尤其是发展中国家的经济发展提供帮助。（一）世界银行(IBRD，也称国际复兴开发银行，InternationalBankforReconstructionandDevelopment，TheWorldBank）1、建立：是根据1944年7月布雷顿森林会议通过的《国际复兴开发银行协定》建立的政府间国际金融机构。是联合国的一个专门机构。注意：凡是参加世界银行的会员国必须参加国际货币基金组织。但参加国际货币基金组织的会员国不一定参加世界银行。每年这两个机构的理事会都联合召开年会。世界银行的附属机构有两个——国际开发协会、国际金融公司。但在法律上和财务上各自独立。

3、世界银行的组织机构（1）理事会：最高权力机构（2）执行董事会：负责处理日常业务4、资金来源（1）股金：以其在IMF的份额为准（2）借款（3）利润（4）债权出让5、主要业务活动是向发展中国家提供长期的生产性贷款。贷款只提供给会员国中低收入国家和由政府担保的国营企业或私营企业，一般称项目贷款。（二）国际开发协会(IDA)：专门对较穷的发展中国家发放条件优惠的长期贷款。（三）国际金融公司(IFC)

主要是对发展中国家会员国中的私人企业提供资金，促进外国私人资本在发展中国家的投资；促进发展中国家资本市场的发展。四、亚洲开发银行1、亚洲开发银行是面向亚太地区的区域性政府间金融开发机构。1966年在东京成立，行址设在菲律宾首都马尼拉。

2、中国于1986年2月恢复在亚行的合法席位，为其第三大股东国。3、宗旨是通过发放贷款和进行投资、技术援助，促进本地区的经济发展与合作。G2020国集团（G20）于1999年9月25日在华盛顿成立，属非正式论坛，旨在促进工业化国家和新兴市场国