新三板可行性分析报告

三板可行性分析报告一、三板简介“19921993年，全国证券自动报价系统(STAQ系统〕和全国电子交易系统〔以下简称NET系统〕作为法人股的流通市场开头运行，但因后来运行中消灭的一19999910日被关闭，原挂牌公司流通股东也随之失去了相应的股份交易场所。2023612日，经中国证券监视治理委员会批准，中国证券业协会〔式启动。目前主要解决两系统挂牌公司流通股的转让问题，因此被业界称为“老三板“。点，由于挂牌企业均为高科技企业而不同于原转让系统内的退市企业及原STAQ、NET系统挂牌公司，因此形象地称为“三板”。平台。1三板在多层次资本市场中的地位20235176家已转板企业，三116家，26家企业已实现定向增发〔不含已转板企业〕。自三板成立至2023年创业板开启以来，三板企业定增规模快速扩VC/PE机构跻身其中，仅20238家三板7VC/PE机构，VC/PE90.0%。行业分布方面，VC/PE20IT、机械制造、电子及光电设备、清洁技术、生物技术/医疗安康、互联网六大行业，其中，IT行业最受股权投资机构青睐，945%5家企业获得投资的成绩位居其次。二、挂牌条件1、存续满两年。有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份的，存续期间可以从有限责任公司成立之日起计算；2、主营业务突出，有持续经营的记录，无硬性财务指标的要求。3、公司治理构造合理，运作标准。4、股份发行和转让行为合法合规。5、取得当地人民政府出具的非上市公司股份报价转让试点资格确认函。6500万。三、上市本钱比照主板、中小板及创业板，企业申请在三板挂牌转让的费用要低得多。目前费用一般在100－150万元左右〔依据工程具体状况和主办券商的不同而上下浮动〕，在三板市场挂牌后运作本钱每年不到3万元。依据《中关村国家自主创示范区支持企业改制上市资助资金治理方法》，企业可申请改制资助，每家企业支持20万元，企业进入股份报价50万元资金支持。主办券商推举的园区企业取得《中国证券业协会挂牌报价文件备案确认函》后，每家券商可获得20万元资金支持。四、上市流程1、选择推举主办券商，签订合作协议；2、完成股份制改造；〔1〕3、向园区管委会申请股份报价转让试点企业资格；4、协作会计师事务所和律师事务所〔如有〕进展审计和尽职调查；5、协作推举主办报价券商尽职调查；6、推举主办报价券商的内核小组挄照协会要求对尽职调查工作底稿和尽职调查报告进行审核，出具内核报告；7、协作推举主办报价券商制作申报材料，向协会报送推举挂牌备案文件；8、协会备案确定；9、股份集中登记；10、披露股份报价转让说明书；11、在深圳证券交易所正式挂牌。从券商进场时间〔含股份改制〕，至股票挂牌转让约需要5-7个月。主要时间构成：2-3个月。协会备案，50个工作日。附件一：股份改制〔一〕改制条件：12个〔2个〕200个〔200个〕之间；2、现有股东中需有过半数在中国境内有住宅；3500万人民币。〔二〕改制工作程序：聘请证券公司担当改制财务顼问注册会计师对公司财务状况进展审计公司现有股东作为设股份公司的収起人共同签署《収起人协议》向工商治理局申请股份公司名称预先核准协作券商制作设立股份公司的申报材料出具验资报告、评估报告召开创立大会、选丼董事会和监事会成员、通过公司章程，由董事会向工商治理部门申请发更登记工商治理部门备案,签收营业执照，股份公司正式成立。附件二：粉单市场又称粉红单市场、粉纸交易市场(PinkSheetExchange)、简称PS市场粉单市场k原名lnu〔全国报价局，19131963年NQBNQB仍以印刷的方式出书寄供给信息，1997NQB更换经营团队，以电子提醒看板的技术供给客户柜台买卖中心的交易信息。2023年6月，NQBPinkSheetsLLC(LiabilityLimitedCompany)。今日粉单交易市场，已纳入纳斯达克最底层的一级报价系统，是美国柜台交易(OTC)OTCNASDAQ、OTCBB和粉单市场，按其上市报价要求凹凸依次为：NASDAQ→OTCBB→粉单。附件三：齐鲁股权托管交易中心私募及挂牌20231229日在淄博市正式挂牌运营，该中心是经山办进展制度标准、业务指导和监视治理。齐鲁股权托管交易中心相较于主板、中小板、创业板，甚至是天交所具有进入门槛低、快速、小额、屡次、低本钱的优势。从保荐商介入启动到挂牌交易需从保荐商介入启动到挂牌交易需35000的1/10，从而削减企业负担。挂牌交易根本条件：1、申请人是依法设立且持续经营二年以上的股份。有限责任公司成立之日起计算；2500万元；3、挂牌公司应符合以下条件之一：3003000万元；100202320%；、对国家重点鼓舞进展行业中的创型、高成长企业，可以参照上述条件适当放宽。4、最近一期末不存在未弥补亏损。上市根本步骤：〔一〕初步调查就公司将来进展前景、是否符合上市条件作出初步推断。〔二〕召开联席会议〔含工程启动会议〕齐鲁股权托管交易中心收到《调查报告》初步认可该企业后，由保荐商就公司改制、私募、上市打算、做市方案等拿出初步方案。然后，召开由齐鲁股权托管交易中心、市区金融办、企业、会所、律所、保荐商参与的联席会议，就初步方案充分争论，布置今后工作，正式启开工程运作。〔三〕尽职调查律所和会所到企业实施专业调查，并形成意见书。该程序时间一个月左右。〔四〕企业改制更为股份公司的股东会通知、召开股东会、办理股份公司名称预核准、发出召开创立大会通知、会所出具审计报告、签署发起人协议、召开职代会选举职工代表监事、制定股份公司章程〔草案〕、会所出具验资报告、召开股份公司创立大会、办理股份公司工商登记手续并获得营业执照。〔五〕组织实施私募方案保荐商在会所报告根底上，完善定向私募方案；制定股权定向私募说明书；召开内部招增资注册审批材料提交工商部门等程序。企业改制和实施私募时间一个半月左右。〔六〕制作材料，申请挂牌交易发出召开股权挂牌交易