证券从业《金融市场基础知识》模拟考试测试预习题

证券从业《金融市场基础知识》模拟考试测试预习题一、单项选择题（本题共25道小题，每小题1分，共25分。每小题备选答案中，只有一个符合题意的正确答案。多选、错选、不选均不得分。）

1、基金监管机构对基金业实行严格的监管，对各种有损于投资者利益的行为进行严厉打击，并强制基金进行及时、准确、充分的信息披露。这体现了证券投资基金的()的特点。A.独立托管、保障安全B.利益共享、风险共担C.集合理财、专业管理D.严格监管、信息透明(正确答案)答案解析：基金监管机构通过依法行使审批或核准权，依法办理基金备案，对基金托管人、基金管理人以及其他从事基金活动的服务机构进行监督管理，对违法违规行为进行查处，对损害投资者利益的行为进行严后的打击，并强制基金进行及时、准确、充分的信息披露。在这种情况下，严格监管与信息透明也就成为公募证券投资基金的一个显著特点。2、()作为一种金融风险度量工具，可以给风险管理者提供频率分布中最坏区域平均损失大小的准确信息。A.期望损失模型(正确答案)B.VaR模型C.波动性分析D.置信水平答案解析：期望损失模型（ExpectedShortfall，ES）作为一种金融风险度量工具，可以给风险管理者提供频率分布中最坏区域平均损失大小的准确信息。3、场外交易市场的组织方式大多采取()。A.经纪制B.会员制C.做市商制(正确答案)D.公司制答案解析：场外交易市场的组织方式大多采取做市商制。场外交易市场与证券交易所的区别在于不采取经纪制，投资者直接与证券商进行交易，证券商既是交易的直接参加者，又是市场的组织者，他们制造出证券交易的机会并组织市场活动，因此被称为做市商。4、各类私募基金管理人应当通过()的私募基金登记备案系统办理登记备案手续。当地的中国证监会派出机构中国证券业协会中国证券投资基金业协会(正确答案)中国证监会答案解析：各类私募基金管理人应当通过中国证券投资基金业协会的私募基金登记备案系统办理登记备案手续。5、下列有关基金资产估值的说法，正确的是()。A.对流动性差的证券估值需注意“滥估”问题(正确答案)B.为保持估值方法的一致性，基金不得变更估值方法C.基金资产估值的责任人是基金托管人D.海外基金的估值频率最长为每周估值一次答案解析：B错误，估值方法的一致性是指基金在进行资产估值时均应采取同样的估值方法，遵守同样的估值规则。C错误，基金资产估值的责任人是基金管理人。D错误，海外的基金多数也是每个交易日估值，但也有一部分基金是每周估值一次，有的甚至每半个月、每月估值一次。6、与其他风险策略相比，风险控制策略最突出的特征是()。A.通过将风险转嫁给外部来降低风险B.从外部获得补偿来降低风险C.控制措施的目的是降低风险本身(正确答案)D.设立非常有限的风险忍耐度答案解析：与其他风险策略相比，风险控制策略最突出的特征是控制措施的目的是降低风险本身，即降低损失发生的可能性或者严重程度，而不是将风险转嫁给外部或从外部获得补偿。7、中证中小投资者服务中心的主要业务不包括()。A.投资者教育B.投资持股(正确答案)C.纠纷调解D.维权服务答案解析：投服中心主要业务是投资者教育、持股行权、纠纷调解、维权服务。8、下列关于连续竞价的说法，错误的是()。

A.深交所连续竞价期间未成交的买卖申报，自动进入收盘集合竞价B.能成交者予以成交，不能成交者等待机会成交C.在无撤单的情况下，委托次日有效(正确答案)D.开盘集合竞价期间未成交的买卖申报，自动进入连续竞价答案解析：续竞价是指对买卖申报逐笔连续撮合的竞价方式。连续竞价阶段的特点是，每一笔买卖委托输入交易自动撮合系统后，当即判断并进行不同的处理：能成交者予以成交；不能成交者等待机会成交；部分成交者则让剩余部分继续等待。按照我国证券交易所的有关规定，在无撤单的情况下，委托当有效。另外，开盘集合竞价期间未成交的买卖申报，自动进入连续竞价。深圳证券交易所还规定，连续竞价期间未成交的买卖申报，自动进入收盘集合竞价。9、下列关于债券的说法，错误的是()。A.我国的凭证式国债券面上不印刷票面金额B.实物债券是一种具有标准格式实物券面的债券C.凭证式债券是由债券发行人制定的标准格式的债券(正确答案)D.发行人可以利用证券交易所的交易系统发行记账式债券答案解析：凭证式债券的形式是债权人认购债券的一种收款凭证，而不是债券发行人制定的标准格式的债券。10、按照规定，封闭式基金年度收益分配比例不得低于基金年度已实现收益的()，一般采用()方式分红。A.70%，红利再投资B.70%，现金C.90%，现金(正确答案)D.90%，红利再投资答案解析：按照《证券投资基金管理办法》的规定，封闭式基金的利润分配每年不得少于一次，封闭式基金年度利润分配比例不得低于基金年度已实现收益的90%。封闭式基金一般采用现金方式分红。11、关于科创板申报要求，下列说法正确的是()。A.无论通过市价还是限价申报买卖科创板股票的，单笔申报数量均应当不小于200股(正确答案)B.卖出科创板股票时，余额不足200股的部门，应当分次申报卖出C.通过限价申报买卖科创板股票的，单笔申报数量应不超过5万股D.通过市价申报买卖科创板股票的，单笔申报数量应不超过10万股答案解析：通过限价申报买卖科创板股票的，单笔申报数量应当不小于200股，且不超过10万股；通过市价申报买卖的，单笔申报数量应当不小于200股，且不超过5万股。卖出时，余额不足200股的部分，应当一次性申报卖出。12、()是金融机构开展风险管理的基础前提。

A.风险偏好(正确答案)B.风险限额C.风险缓释D.风险应对答案解析：风险偏好是金融机构开展风险管理的基础前提，风险限额的设定的前提是确定金融机构的风险偏好。13、赋予公司老股东优先认股权的主要目的之一是()。A.保证公司资产的增值B.保证公司货币资金的增加C.保证公司权益的增加D.保证公司老股东在公司中保持原有的持股比例(正确答案)答案解析：赋予公司老股东优先认股权的主要目的之一是保证公司老股东在公司中保持原有的持股比例。14、长期资本流动的主要方式不包括()。A.国际直接投资B.银行资金调拨(正确答案)C.国际证券投资D.国际贷款答案解析：长期资本流动是指使用期限在一年以上或未规定使用期限的资本流动,包括国际直接投资、国际证券投资和国际贷款三种主要方式。15、上海证券交易所和深圳证券交易所分别于()正式营业。A.1992年10月和1991年7月B.1991年7月和1990年12月C.1991年7月和1992年10月D.1990年12月和1991年7月(正确答案)答案解析：上海证券交易所成立于1990年11月26日，同年12月19日开业，归属中国证监会垂直管理；1991年7月3日，深圳证券交易所正式营业。16、科创板具体交易方式不包括以下()方式。A.定期交易(正确答案)B.竞价交易C.盘后固定价格交易D.大宗交易答案解析：跟现有的A股交易一样，科创板也实行T+1。但具体交易方式有所不同，包括竞价交易、盘后固定价格交易和大宗交易。17、我国商业银行发行的混合资本债券发行之日起()内不可赎回。A.15年B.10年(正确答案)C.5年D.3年答案解析：我国的混合资本债券是指商业银行为补充附属资本发行的、清偿顺序位于股权资本之前，但列在一般债务和次级债务之后、期限在15年以上、发行之日起10年内不可赎回的债券。18、下列关于公开发行企业债券的条件，错误的是()。A.发行企业债券前连续2年盈利(正确答案)B.最近3年平均可分配利润足以支付债券1年的利息C.具备健全且运行良好的组织机构D.符合国务院规定的条件答案解析：根据《证券法》相关规定，公开发行企业债券，应当符合下列条件：

（1）具备健全且运行良好的组织机构。

（2）最近3年平均可分配利润足以支付债券1年的利息。

（3）国务院规定的其他条件。19、金融市场是经济运行状态的“晴雨表”，繁荣的金融市场往往对应着实体经济的兴旺发达，而金融市场的萧条通常也意味着真实经济部门的不景气。这反映了金融市场重要性的()。A.促进储蓄—投资转化B.优化资源配置C.反映经济状态(正确答案)D.宏观调控答案解析：金融市场是经济运行状态的“晴雨表”，繁荣的金融市场往往对应着实体经济的兴旺发达，而金融市场的萧条通常也意味着真实经济部门的不景气。因此，金融市场为测度经济运行的景气状态提供了非常方便而且直观的途径或手段。20、我国证券公司监管制度包括以()为核心的经营风险控制制度。

A.净资产B.利润率C.净资本(正确答案)D.总资产答案解析：我国证券公司的监管制度主要包括:①以诚信与资质为标准的市场准入制度；②以净资本为核心的经营风险控制制度；③合规管理制度；④客户交易结算资金第三方存管制度；⑤信息报送与披露制度。21、根据《证券法》规定，证券公司经营证券承销与保荐、证券融资融券、证券做市交易、证券自营等业务中的任何一项的，注册资本最低限额为人民币()元。A.5000万B.3亿C.1亿(正确答案)D.2亿答案解析：根据《证券法》的规定，证券公司经营证券经纪、证券投资咨询以及与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问业务的，注册资本最低限额为人民币5000万元；经营证券承销与保荐、证券融资融券、证券做市交易、证券自营和其他证券业务之一的，注册资本最低限额为人民币1亿元；经营证券承销与保荐、证券融资融券、证券做市交易、证券自营和其他证券业务中两项以上的，注册资本最低限额为人民币5亿元。22、在调查操纵证券市场、内幕交易等重大证券违法行为时，经批准，可以对被调查事件当事人的证券买卖采取一定强制措施但期限不得超过()；案情复杂的，可以延长。A.30日B.1个月C.2个月D.3个月(正确答案)答案解析：在调查操纵证券市场、内幕交易等重大证券违法行为时，经国务院证券监督管理机构主要负责人批准，可以限制被调查事件当事人的证券买卖，但限制的期限不得超过3个月；案情复杂的，可以延长3个月。23、以下关于商业银行次级债务的说法，正确的是()。A.固定期限不低于10年(含10年)B.索偿权在其他负债之前C.募集方式为向目标债券人定向募集(正确答案)D.索偿权在存款之前答案解析：根据中国银行业监督管理委员会于2003年发布的《关于将次级定期债务计入附属资本的通知》，次级债务是指由银行发行的，固定期限不低于5年(包括5年)，除非银行倒闭或清算不用于弥补银行日常经营损失，且该项债务的索偿权排在存款和其他负债之后的商业银行长期债务。24、附权证的可分离公司债券与一般的可转换债券之间的区别不包括()。A.行权方式不同B.权利内容不同C.交易场所不同(正确答案)D.权利载体不同答案解析：附权证的可分离公司债券与可转换债券之间存在以下区别：

（1）权利载体不同：可转换债券的权利载体是债券本身，因此，债券持有人即转股权所有人；而附权证债券的权利载体是权证，在可分离交易的情况下，权证持有人可能与债券持有人相分离，债券持有人拥有的是单纯的公司债券，不具有转股权。

（2）行权方式不同：可转换债券持有人在行使权利时，将债券按规定的转换比例转换为上市公司股票，债券将不复存在；而附权证债券发行后，权证持有人将按照权证规定的认股价格以现金认购标的股票，对债券不产生直接影响。

（3）权利内容不同：可转换债券持有人的转股权有效期通常等于债券期限，债券发行条款中可以规定若干修正转股价格的条款；而附权证债券的权证有效期通常不等于债券期限，只有在正股除权除息时才调整行权价格和行权比例。25、当股份公司因解散或破产进行清算时，优先股东可以优先于普通股股东分配公司的剩余资产，但一般是按优先股票的()清偿。A.净值B.市值C.固定股息率D.面值(正确答案)答案解析：当股份公司因解散或破产时，在对公司剩余资产的分配上，优先股票股东排在债权人之后、普通股票股东之前。也就是说，优先股票股东可优先于普通股票股东分配公司剩余资产，但一般是按优先股票的面值清偿。二、组合选择题（本题共25道小题，每小题1分，共25分。每小题备选答案中，只有一个符合题意的正确答案。多选、错选、不选均不得分。）

26、下列属于银行业金融机构类的机构投资者有()。

Ⅰ.信托投资公司

Ⅱ.商业银行

Ⅲ.城市信用合作社

Ⅳ.农村信用合作社

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅡD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：银行业金融机构，银行业金融机构包括商业银行、邮政储蓄银行、城市信用合作社、农村信用合作社等吸收公众存款的金融机构以及政策性银行。27、下列关于优先股的说法，正确的有()。

Ⅰ.优先股作为一种股权证书，代表着对公司的所有权

Ⅱ.优先股的风险小于普通股

Ⅲ.公司破产清算时，优先股股东可优先于普通股东分配公司剩余资产

Ⅳ.优先股股东与普通股股东拥有一样的表决权

A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正确答案)答案解析：普通股股东对公司经营有表决权，优先股股东一般没有表决权。28、基金托管人对基金管理人的会计核算进行复核的内容包括()。

Ⅰ.基金账务

Ⅱ.基金头寸

Ⅲ.基金资产净资产

Ⅳ.基金费用

A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)D.Ⅰ、Ⅱ答案解析：基金托管人对会计核算进行复核的主要内容包括：基金账务的复核、基金头寸的复核、基金资产净值的复核、基金财务报表的复核、基金费用与收益分配的复核和业绩表现数据的复核等。29、一般来讲，证券市场监管的对象包括()。

Ⅰ.证券发行主体

Ⅱ.证券投资者

Ⅲ.证券经营机构

Ⅳ.证券服务机构

A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)C.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ答案解析：证券监管机构负责对全国的证券发行、证券交易、中介机构的行为等依法实施全面管理，由此看来，以上的四个选项都属于监管对象。30、投资咨询机构及其从业人员从事证券服务业务时()。

Ⅰ.不得代理委托人从事证券投资

Ⅱ.不得与委托人约定分享证券投资收益

Ⅲ.不得与委托人约定分担证券投资损失

Ⅳ.不得买卖本证券投资咨询机构提供服务的证券A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：《证券法》规定，证券投资咨询机构及其从业人员从事证券服务业务不得有下列行为：

（1）代理委托人从事证券投资；

（2）与委托人约定分享证券投资收益或者分担证券投资损失；

（3）买卖本证券投资咨询机构提供服务的证券；

（4）法律、行政法规禁止的其他行为。31、下列各项中，属于储蓄国债(电子式)特点的是()。

Ⅰ．针对机构投资者发行

Ⅱ．采用实名制，不可以流通转让

Ⅲ．采用电子方式记录债权

Ⅳ．收益安全稳定，由财政部负责还本付息，免缴利息税

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)B.Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ答案解析：储蓄国债是指财政部面向境内中国公民储蓄类资金发行的、以电子方式记录债权的不可流通的人民币债券。储蓄国债(电子式)是2006国债新品种，具有以下特点：①针对个人投资者，不向机构投资者发行；②采用实名制，不可流通转让；③采用电子方式记录债权；④收益安全稳定，由财政部负责还本付息，免缴利息税；⑤鼓励持有到期；⑥手续简化；⑦付息方式较为多样。32、金融期货与金融期权交易双方缴纳履约保证金存在差异，下列说法正确的有()。

Ⅰ．金融期货交易双方均需开立保证金账户，并按规定缴纳履约保证金

Ⅱ．金融期权交易双方均需开立保证金账户，并按规定缴纳履约保证金

Ⅲ．金融期权交易中，只有期权出售者才需要开立保证金账户，并按规定缴纳保证金，以保证其履约义务

Ⅳ．金融期权交易中，期权的购买者无须开立保证金账户，也无须缴纳保证金

A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)D.Ⅰ、Ⅲ答案解析：金融期货交易双方均需开立保证金账户，并按规定缴纳履约保证金。而在金融期权交易中，只有期权出售者，尤其是无担保期权的出售者才需开立保证金账户，并按规定缴纳保证金，以保证其履约的义务。至于期权的购买者，因期权合约未规定其义务，无须开立保证金账户，也无须缴纳保证金。33、证券、期货投资咨询人员申请取得证券、期货投资咨询从业资格，必须具备的条件包括()。

Ⅰ.具有大学本科以上学历

Ⅱ.证券投资咨询人员具有从事证券业务两年以上的经历

Ⅲ.期货投资咨询人员具有从事期货业务两年以上的经历

Ⅳ.通过证券、期货从业人员资格考试

A.Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)D.Ⅰ、Ⅲ答案解析：证券、期货投资咨询人员申请取得证券、期货投资咨询从业资格，必须具备下列条件：（1）具有中华人民共和国国籍。（2）具有完全民事行为能力。（3）品行良好、正直诚实，具有良好的职业道德。（4）未受过刑事处罚或者与证券、期货业务有关的严重行政处罚。（5）具有大学本科以上学历。（6）证券投资咨询人员具有从事证券业务2年以上的经历，期货投资咨询人员具有从事期货业务2年以上的经历。（7）通过中国证监会统一组织的证券、期货从业人员资格考试。（8）中国证监会规定的其他条件。34、发行承销方面，创业板采取的定价方式是()。

Ⅰ.询价发行

Ⅱ.竞价发行

Ⅲ.溢价发行

Ⅳ.定价发行A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅳ(正确答案)C.Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅳ答案解析：发行承销方面，创业板采取询价发行和定价发行相结合的定价方式。35、从内容上看，中国证券市场对外开放包含()。

Ⅰ.在国际资本市场募集资金

Ⅱ.开放国内资本市场

Ⅲ.有条件地开放境内企业和个人投资境外资本市场

Ⅳ.对我国香港和澳门地区的开放A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅡC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)答案解析：新中国证券市场历史发展阶段和对外开放的内容。四个选项均为中国证券市场对外开放的表现。36、金融市场的参与各方是以信用为基础的()关系和()关系。

I.监管

Ⅱ.借贷

Ⅲ.竞争

Ⅳ.委托代理A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅱ、Ⅳ(正确答案)D.Ⅰ、Ⅲ答案解析：金融市场参与者的关系主要是借贷和委托代理关系，是以信用为基础的资金使用权和所有权的暂时分离和有条件的让渡。37、下列关于委托指令撤销的说法，错误的有()。

Ⅰ.证券营业部申请竞价成交后，买卖即告成立，成交部分不得撤销

Ⅱ.在委托未成交前，客户有权变更委托，但不能撤销委托

Ⅲ.在使用经纪商场内交易员申报的情况下，客户可直接通过电脑终端办理撤单

Ⅳ.对客户撤销的委托证券经纪商需在两个交易日内将冻结的资金或证券解冻

A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)C.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：在委托未成交之前，客户变更或撤销委托，在采用证券经纪商场内交易员进行申报的情况下，证券经纪商营业部业务员须即刻通知场内交易员，经场内交易员操作确认后，立即将执行结果告知客户。在采用客户或证券经纪商营业部业务员直接申报的情况下，客户或证券经纪营业部业务员可直接将撤单信息通过电脑终端输入证券交易所交易系统，办理撤单。对客户撤销的委托，证券经纪商须及时将冻结的资金或证券解冻。38、金融债券的发行主体包括()。

Ⅰ．银行

Ⅱ．公司

Ⅲ．非银行的金融机构

Ⅳ．政府

A.Ⅰ、Ⅲ(正确答案)B.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ答案解析：金融债券指的是银行及非银行金融机构依照法定程序发行并约定在一定期限内还本付息的有价证劵，发行主体是银行和非银行金融机构。39、以下关于中央银行货币政策对证券市场影响的论述，正确的有()。

Ⅰ.如果中央银行降低存款准备金率或降低再贴现率，通常都会导致证券市场行情上扬

Ⅱ.如果中央银行提高存款准备金率，通过货币乘数的作用，使货币供应量更大幅度地减少，证券市场趋于下跌

Ⅲ.如果中央银行降低存款准备金率或降低再贴现率，通常都会导致证券市场行情下跌

Ⅳ.如果中央银行提高再贴现率，对再贴现资格加以严格审查，商业银行资金成本增加，市场贴现利率上升，社会信用收缩，证券市场的资金供应减少，使证券市场走势趋软

A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ(正确答案)D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：从总体上来说,松的货币政策将使得证券市场价格上扬;紧的货币政策将使得证券市场价格下跌。可见,Ⅲ项属于松的货币政策,将会导致证券市场行情上扬。40、关于个人和机构投资者投资基金所涉及的税收，下列说法正确的有()。

Ⅰ.机构投资者买卖基金份额后，应按照卖出价扣除买入价后的余额为销售额计征增值税

Ⅱ.个人投资者买卖基金份额免征增值税，但计征收印花税

Ⅲ.机构投资者和个人投资者从基金分配中取得的收入，均暂不征收所得税

Ⅳ.机构投资者买卖基金份额需征印花税

A.Ⅰ、Ⅲ(正确答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：个人投资者买卖基金份额免征增值税，暂免征收印花税；机构投资者买卖基金份额暂免征收印花税。41、股份有限公司向境外投资者募集并在境外上市的外资股，除了应符合我国的有关法规外，还须符合()制定的上市条件。

Ⅰ.我国证券交易所

Ⅱ.上市所在地区证券交易所

Ⅲ.上市所在国证券交易所

Ⅳ.我国证券登记公司A.Ⅱ、Ⅲ(正确答案)B.Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅲ答案解析：境外上市外资股是指股份有限公司向境外投资者募集并在境外上市的股份，采取记名股票形式，以人民币标明面值，以外币认购。在境外上市时，可以采取境外存股凭证形式或者股票的其他派生形式。在境外上市的外资股除了应符合我国的有关法规外，还须符合上市所在地国家或者地区证券交易所制定的上市条件。依法持有境外上市外资股、其姓名或者名称登记在公司股东名册上的境外投资人，为公司的境外上市外资股股东。公司向境外上市外资股股东支付股利及其他款项，以人民币计价和宣布，以外币支付。42、由于()的不确定性，各种价值模型计算出的股票“内在价值”只是股票证实性的内在价值的估计值。

Ⅰ.未来收益

Ⅱ.账面价值

Ⅲ.年度预算

Ⅳ.市场利率

A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅳ(正确答案)答案解析：由于未来收益及市场利率的不确定性，各种价值模型计算出来的股票内在价值只是股票真实的内在价值的估计值。经济形势的变化、宏观经济政策的调整、供求关系的变化等都会影响上市公司未来的收益，引起股票内在价值的变化。43、以下属于证券登记结算公司设立条件的是()。

Ⅰ.自有资金不少于人民币3亿元

Ⅱ.具有证券登记、存管和结算服务所必需的场所

Ⅲ.具有证券登记、存管和结算服务所必需的设施

Ⅳ.国务院证券监督管理机构规定的其他条件A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ答案解析：设立证券登记结算机构，应当具备下列条件：

（1）自有资金不少于人民币2亿元；

（2）具有证券登记、存管和结算服务所必须的场所和设施；

（3）国务院证券监督管理机构规定的其他条件。44、关于证券登记结算公司的职能，下列说法正确的有()。

Ⅰ.负责证券交易的清算和交收

Ⅱ.受发行人委托派发证券权益

Ⅲ.证券持有人名册登记

Ⅳ.依法监督检查证券发行、上市、交易的信息披露

A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ(正确答案)C.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：证券登记结算公司依据《证券法》履行以下职能：（1）证券账户、结算账户的设立；（2）证券的存管和过户；（3）证券持有人名册登记；（4）证券交易的清算和交收；（5）受发行人的委托派发证券权益；（6）办理与上述业务有关的查询、信息服务；（7）国务院证券监督管理机构批准的其他业务。Ⅳ错误，依法监督检查证券发行、上市、交易的信息披露是证券监督管理机构的职责之一。45、2008年7月，中国证监会发布实施了《证券公司合规管理试行规定》，证券公司应设立（）。

Ⅰ．合规总监

Ⅱ．合规监事

Ⅲ．合规部门

Ⅳ．合规董事A.Ⅰ、Ⅲ(正确答案)B.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ答案解析：证券公司应设立合规总监和合规部门，强化对公司经营管理行为合规性的事前审查、事中监督和事后检查，有效预防、及时发现并快速处理内部机构和人员的违规行为，迅速改进、完善内部管理制度，保障合规总监的独立性，保障其履行职责所必需的知情权和调查权。46、关于金融期货与金融期权的盈亏特点，下列说法正确的有()。

Ⅰ.金融期货交易中双方潜在的盈利和亏损都是无限的

Ⅱ.金融期货交易中双方潜在的盈利和亏损都是有限的

Ⅲ.金融期权购买方在交易中的潜在亏损是有限的，仅限于所支付的期权费，而可能取得的盈利却是无限的

Ⅳ.金融期权出售方在交易中所取得的盈利是有限的，而可能遭受的损失是无限的

A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ(正确答案)C.Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ答案解析：从理论上说，金融期货交易中双方潜在的盈利和亏损都是无限的