12级万达方案成稿物

法—物力资源系统综合化验证矩阵定性（30%-40%）定量（60%-70%）经营理念领导团队业务验证策略实施顶层设计财务绩效收益性信进流动性念安全性定慧客户员工客户评企业员工评业务客户评业务员工评产品客户评产品员工评上司万达业务构成万达集团品牌版图商业地产文化旅游连锁百货电子商务万达广场高级酒店联合品牌：雅高、喜来登、希尔顿、凯悦、洲际万达自有品牌万达嘉华万达文华万达瑞华电影放映制作连锁文化娱乐大型舞台演艺中国字画收藏财经报纸杂志旅游投资电影院线万达影院AMC万达百货大歌星KTV万达电商快钱业务分析——万达集团业务简介万达集团商业地产文化旅游电子商务连锁百货商业地产业务主要包括以大型购物中心为主体的商业中心投资与运营（简称“商业中心”）;五星级及超五星级酒店的开发与运营（简称“高级酒店”）;商业运营及物业管理（简称“商业管理”）;写字楼、公寓和住宅的开发销售（简称“销售物业”）在内的四大核心业务板块。文化旅游业务注册资金50亿元，资产490亿元，2014年收入341亿元，旗下包括电影制作、发行、院线，电影科技娱乐，舞台演艺，主题乐园，儿童连锁娱乐，旅行社等多个产业。文化旅游正成为万达新的支柱产业。万达百货业务包括日用百货五金电料、服装鞋帽、珠宝钻石、金银首饰等；分别以高端奢华店、精致生活店、时尚流行店以及社区生活店四种店态形式，适应不同地区和客群的消费需求。为消费者共同构筑了一个充满休闲乐趣和丰富购物体验的活力空间。电子商务业务是万达集团迅速崛起的支柱产业，包括万达电商和快钱两家公司。万达电商由万达集团、百度公司、腾讯公司共同出资成立，创新O2O电商模式，打造全球最大的O2O电商平台。快钱是中国排名第四的第三方支付平台，万达将以快钱为核心打造互联网金融生态链，使快钱成为中国领先的互联网金融企业。万达广场三个阶段特点分析

第一阶段(2002年—2003年)第二阶段(2004年—2005年)第三阶段(2006年—至今)选址省会或中心城市省会或中心城市省会或中心城市商圈城市核心商圈城市核心商圈城市副中心或新区中心占地面积/万m21.2～2约510～20建筑面积/万m24～6约1540～80主力店超市百货、超市、建材、家电专卖场、影院酒店、写字楼、公寓、商业中心、高档住宅建筑形态单体建筑商业广场综合体经营模式主力店租赁、商铺销售以租赁为主住宅全部销售，写字楼租售结合、商业租赁、酒店持有代表项目长沙万达广场沈阳万达广场上海万达广场评价业态单一，体量小，人流量和商业丰富度欠佳多业态的引入丰富了商业功能，市场影响力提升多种功能复合，市场影响力更大，滚动开发业务分析——万达广场选址业务分析——万达广场选址万达广场分布图万达广场选址原因①二三线城市发展一线城市发展较发达，有较多竞争对手，且已有万达发展。②核心区的成本太高收益投资率下降，而且租金未见得核心区就比郊区店多出3倍、4倍。③交通便利至少有两个主道，就是两个方向的道路能够达到我们的选址，这样能方便进出。④居住人口万达广场的原则是半径50公里有30万住户可以。相近30公里没有相同业态，旁边有了大型购物中心的，万达广场一般不会选取。SOTW环境分析优势1.租金水平偏低2.租金回报率偏低3.无借鉴模式4.消费者服务、商家经营环境仍需提高5.商业管理没有科学持续的管理范式劣势机会1.商业黄金位置或新城区核心位置2..市场认可3.源源不断的现金流4.注重资金周转率5.“土地、资金、资源、品牌”前置到产业链上游6.“订单地产”模式7.具备强劲都招商能力和后期的经营能力业务分析——商业地产SWOT分析1.筹备内地IPO2.在土地获取上保持高速发展态势3.第四代产品考虑加入康健类的建筑群，定位增加休闲娱乐体验业态，租金水平偏低状态缓解4.具备离岸资产包，具备境外潜在融资能力5.尚无可抗衡的竞争对手6.居民注重体验式消费1.管理人才短缺2.企业资金链偏紧3.倚重销售现金流4.倚重银行信贷5.IPO成型后，透明化对公司治理的挑战威胁万达集团巨资并购美国AMC

万达或将成为全球规模最大的电影院线运营商2012年5月21日，大连万达集团在京宣布了一项堪称震惊世界的并购：万达集团并购全球第二大院线集团美国AMC影院公司。万达购买美国AMC100%股权，并承担该公司债务。这标志着万达集团的国际化战略迈出了实质性的一步。万达集团总共为此交易中支付31亿美元，包括总交易金额26亿美元，以及并购后万达投入的不超过5亿美元运营资金。据此，万达集团将在世界票房前两位的中国和美国分别拥有第一和第二大的院线资源。万达集团收购美国AMC公司后，将成为全球规模最大的电影院线运营商。据悉，这是我国民营企业在美国最大一起企业并购，也是中国文化产业最大的海外并购。案例简介美国AMC影院公司为世界排名第二的院线集团，2011年收入约25亿美元，其拥有的影院主要集中在北美25个大型城市中心地带，拥有346家影院，是全球最大的IMAX和3D屏幕运营公司。万达集团董事长王健林在签约仪式上表示,万达集团年初制定的10年战略目标是实施跨国发展、成为世界一流跨国企业。这次并购之后，万达集团还将对欧美等地大型院线进行并购，目标是到2020年，占据全球电影市场约20%的市场份额。万达集团的海外发展将采取并购和直接投资的方式，主要在文化、旅游、零售三个产业进行。万达集团巨资并购美国AMC

万达或将成为全球规模最大的电影院线运营商并购动因符合万达长期战略规划。万达从2005开始大规模投资文化产业，已进入电影制作放映等五个行业。其文化产业投资超过1000亿元，成为中国文化产业投资额最大的企业。大连万达集团随着生产规模的扩大，获得规模经济的可能性较大，再加上通过横向并购AMC加速将各种生产资源和要素集中起来，从而提高单位投资的经济效益或降低单位交易费用和成本。为此，企业有动力扩大生产规模，而并购，特别是横向并购是企业扩大生产规模最便捷有效的途径之一。万达集团国际化战略迈出的第一步。王健林曾表示，按照万达的转型计划，国际化之外，2020年万达商业地产的收入比重将降到50%以下，文化和旅游成为集团的两大投资方向，而并购AMC影院公司是上述战略的具体落点。多元化经营不仅可以降低风险，增加收益，而且可以使企业发掘出新的增长点。并购也是企业迅速进入其他生产经营领域，实行多元化战略的重要形式。通过并购，企业避免了培育一个新产业可能带来的风险和不确定性，而且有利于根据市场现状选择最佳进入时机。虽然多元化经营未必一定通过并购实现，可以通过企业内部成长而达成，但时间往往是重要因素，通过并购其他企业迅速达到多元化扩张目的。

12万达集团巨资并购美国AMC

万达或将成为全球规模最大的电影院线运营商实力对比公司名称万达院线美国成立时间2004年1920年当地排名亚洲第一世界第二影院数量86家347家屏幕数量726块5028块票房收入额17.8亿元人民币（占中国票房市场的13.6%）约25亿美元（约占北美票房市场的24.5%）其他目前占中国15%的票房份额AMC拥有者是投资集团，摩根大通合伙人。SOTW环境分析1.国家政策支持2.东道国高效的中介组织3.人民币升值4.扩大国内市场占有额5.开发国际市场机会1.融资渠道较少2.并购经验有所欠缺3.整体并购，难以发挥杠杆优势劣势1.中美文化差距大2.谈判协调困难3.沉重的财务负担4.难以复制母国的成功模式5.电影业发展障碍大威胁万达并购AMC的SWOT分析优势1.万达企业实力雄厚2.业务范围广泛3.民企并购，政治阻力较小万达集团巨资并购美国AMC

万达或将成为全球规模最大的电影院线运营商并购影响AMC公司影院市场虽然目前处于衰退时期，但未来电影市场需求量依然很大。万达并购AMC需要偿还AMC债务，短期内不会盈利。似乎外界很多人并不看好这起并购案，但个人认为万达集团的这桩并购会达到其设想的目的，也会给未来经营战略，产业结构带来优化。万达并购前后AMC情况对比虽然万达集团成功并购AMC公司还不到两年的时间，此时说万达这次并购取得了巨大的成功还为时尚早，但是万达能够在较短的时间内让一个风雨飘摇的企业走上正轨、扭亏为盈并成功上市，同时借助AMC公司多年积淀的品牌影响力和大手笔并购的宣传效应实现自身的较快发展却是一个不争的事实。能在短时间之内取得如此的成就，万达的此次并购确有其成功之处。从地产到文化实现战略性转型为上市制造新卖点抬高股价“出海”谋求更广阔的市场13这一投资或是为万达院线IPO加码。如果以15亿美元的价格整体收购AMC，万达院线在国内IPO也必然会获得更高定价。2收购美国院线公司，有利于引入新的商业模式，改变过度依赖票房收入的境况。同时也利于万达开拓海外发行业务，完成其产业链上下游布局。4并购启示为争取进口片发行牌照增加筹码国际化战略迈出实质性第一步5万达集团收购AMC公司后，将同时拥有全球排名第二的AMC院线和亚洲排名第一的万达院线，成为全球规模最大的电影院线运营商。根据王健林的转型计划，到2020年万达商业地产的收入比重将降到50%以下，文化和旅游是两大投资方向。此次并购也可能为万达争取第三张进口电影发行牌照增加筹码。目前参与竞争的包括华谊兄弟、博纳影业等，而前两张牌照分属中影集团和华夏电影两家国有企业。SOTW环境分析1.国内无强势统一品牌2.观众消费理念的变化3.高档影院受到青睐4.院线制经营提升行业利润率机会1.企业文化建设薄弱2.影院分散3.成本高4.品牌较新劣势1.电影替代品的威胁2.国外传媒公司、院线公司等进驻国内3.休闲形式的多样化4.工作压力增大威胁业务分析——万达院线SWOT分析优势1.公司形象/声誉2.资金实力/投资能力3.选址能力4.营建能力5.聚财能力万达集团巨资并购美国AMC

万达或将成为全球规模最大的电影院线运营商2012年5月21日，大连万达集团在京宣布了一项堪称震惊世界的并购：万达集团并购全球第二大院线集团美国AMC影院公司。万达购买美国AMC100%股权，并承担该公司债务。这标志着万达集团的国际化战略迈出了实质性的一步。万达集团总共为此交易中支付31亿美元，包括总交易金额26亿美元，以及并购后万达投入的不超过5亿美元运营资金。据此，万达集团将在世界票房前两位的中国和美国分别拥有第一和第二大的院线资源。万达集团收购美国AMC公司后，将成为全球规模最大的电影院线运营商。据悉，这是我国民营企业在美国最大一起企业并购，也是中国文化产业最大的海外并购。案例简介美国AMC影院公司为世界排名第二的院线集团，2011年收入约25亿美元，其拥有的影院主要集中在北美25个大型城市中心地带，拥有346家影院，是全球最大的IMAX和3D屏幕运营公司。万达集团董事长王健林在签约仪式上表示,万达集团年初制定的10年战略目标是实施跨国发展、成为世界一流跨国企业。这次并购之后，万达集团还将对欧美等地大型院线进行并购，目标是到2020年，占据全球电影市场约20%的市场份额。万达集团的海外发展将采取并购和直接投资的方式，主要在文化、旅游、零售三个产业进行。万达集团巨资并购美国AMC

万达或将成为全球规模最大的电影院线运营商比较分析公司名称万达院线美国成立时间2004年1920年当地排名亚洲第一世界第二影院数量86家347家屏幕数量726块5028块票房收入额17.8亿元人民币（占中国票房市场的13.6%）约25亿美元（约占北美票房市场的24.5%）其他目前占中国15%的票房份额AMC拥有者是投资集团，摩根大通合伙人。万达集团巨资并购美国AMC

万达或将成为全球规模最大的电影院线运营商并购动因符合万达长期战略规划。万达从2005开始大规模投资文化产业，已进入电影制作放映等五个行业。其文化产业投资超过1000亿元，成为中国文化产业投资额最大的企业。大连万达集团随着生产规模的扩大，获得规模经济的可能性较大，再加上通过横向并购AMC加速将各种生产资源和要素集中起来，从而提高单位投资的经济效益或降低单位交易费用和成本。为此，企业有动力扩大生产规模，而并购，特别是横向并购是企业扩大生产规模最便捷有效的途径之一。万达集团国际化战略迈出的第一步。王健林曾表示，按照万达的转型计划，国际化之外，2020年万达商业地产的收入比重将降到50%以下，文化和旅游成为集团的两大投资方向，而并购AMC影院公司是上述战略的具体落点。多元化经营不仅可以降低风险，增加收益，而且可以使企业发掘出新的增长点。并购也是企业迅速进入其他生产经营领域，实行多元化战略的重要形式。通过并购，企业避免了培育一个新产业可能带来的风险和不确定性，而且有利于根据市场现状选择最佳进入时机。虽然多元化经营未必一定通过并购实现，可以通过企业内部成长而达成，但时间往往是重要因素，通过并购其他企业迅速达到多元化扩张目的。

12SOTW环境分析1.国家政策支持2.东道国高效的中介组织3.人民币升值4.扩大国内市场占有额5.开发国际市场机会1.融资渠道较少2.并购经验有所欠缺3.整体并购，难以发挥杠杆优势劣势1.中美文化差距大2.谈判协调困难3.沉重的财务负担4.难以复制母国的成功模式5.电影业发展障碍大威胁万达并购AMC的SWOT分析优势1.万达企业实力雄厚2.业务范围广泛3.民企并购，政治阻力较小万达集团巨资并购美国AMC

万达或将成为全球规模最大的电影院线运营商并购影响AMC公司影院市场虽然目前处于衰退时期，但未来电影市场需求量依然很大。万达并购AMC需要偿还AMC债务，短期内不会盈利。似乎外界很多人并不看好这起并购案，但个人认为万达集团的这桩并购会达到其设想的目的，也会给未来经营战略，产业结构带来优化。万达并购前后AMC情况对比虽然万达集团成功并购AMC公司还不到两年的时间，此时说万达这次并购取得了巨大的成功还为时尚早，但是万达能够在较短的时间内让一个风雨飘摇的企业走上正轨、扭亏为盈并成功上市，同时借助AMC公司多年积淀的品牌影响力和大手笔并购的宣传效应实现自身的较快发展却是一个不争的事实。能在短时间之内取得如此的成就，万达的此次并购确有其成功之处。从地产到文化实现战略性转型为上市制造新卖点抬高股价“出海”谋求更广阔的市场13这一投资或是为万达院线IPO加码。如果以15亿美元的价格整体收购AMC，万达院线在国内IPO也必然会获得更高定价。2收购美国院线公司，有利于引入新的商业模式，改变过度依赖票房收入的境况。同时也利于万达开拓海外发行业务，完成其产业链上下游布局。4并购启示为争取进口片发行牌照增加筹码国际化战略迈出实质性第一步5万达集团收购AMC公司后，将同时拥有全球排名第二的AMC院线和亚洲排名第一的万达院线，成为全球规模最大的电影院线运营商。根据王健林的转型计划，到2020年万达商业地产的收入比重将降到50%以下，文化和旅游是两大投资方向。此次并购也可能为万达争取第三张进口电影发行牌照增加筹码。目前参与竞争的包括华谊兄弟、博纳影业等，而前两张牌照分属中影集团和华夏电影两家国有企业。业务分析——电子商务万达电商O2O