信用管理 唐明琴 林江鹏课件 第10章商业银行信用管理

第十章

商业银行信用管理

第一节银行信用第二节商业银行信用管理的基本内容

第三节商业银行贷款的信用管理本章主要内容商业银行信用管理概述商业银行信用管理的基本内容商业银行贷款的信用管理商业银行信用商业银行信用风险商业银行信用管理银行信用衍生产品对存款人违约引起的信用风险管理对借款人引起的信用风险管理对中间客户违约引起的信用风险管理商业银行企业贷款信用管理商业银行企业贷款信用管理本章需要识记的基本概念

银行信用银行信用风险

信用违约期权总收益互换

信用联动票据6C系统

5P要素分析法5W分析法

SWOFT法正常贷款

关注贷款次级贷款

可疑贷款损失贷款

问题贷款个人贷款

风险分析证券化第一节

银行信用一、商业银行信用（一）商业银行信用的概念指以银行为中介，以存款等方式筹集货币资金，以贷款方式对国民经济各部门、各企业提供资金的一种信用形式。（二）商业银行信用的特征

1.广泛性

2.灵活性

3.间接性

4.综合性二、商业银行信用风险（一）商业银行信用风险的概念传统经济学观点：银行信用风险是指由于债务人未能按照与银行所签订的合约的条款履约或未按约定形式履约，而使银行借贷资产遭受损失的风险。现代意义上的信用风险：包括由交易对手直接违约和交易对手违约可能性变化而给投资组合造成损失的风险。第一节

银行信用（二）商业银行信用风险的表现

1.银行资产信用活动及其风险表现包括贷款、证券投资、现金资产、固定资产等。贷款风险是最大的信用风险因素，可能导致倒闭。典型：日本长期信用银行和兵库银行的倒闭2.银行负债信用活动及其风险表现包括存款、借入负债和结算负债。表现为银行无力承兑到期本息、无力清偿债务等典型：墨西哥金融危机中的银行挤兑3.银行表外信用活动及其风险表现主要包括承诺、保证和金融衍生产品投资可能导致银行倒闭。典型：巴林银行的倒闭（三）商业银行信用风险的基本特征1.损失与收益的不对称性市场风险损失分布2.非系统性特征

借款人的财务状况、经营能力、还款意愿等非系统因素在很大程度上决定了其信用风险大小。

3.系统性特征宏观经济因素如国家货币政策、财政政策、国际市场波动、市场需求变动等，会对信用风险产生系统性影响4.信息不对称特征

授信者掌握的信息总是比受信者少。5.传染性特征公众对银行的信用失去信心从而发生挤兑→银行破产→更大规模挤兑→信用危机→经济危机三、商业银行信用管理（一）商业银行信用管理的内容

1.资产信用风险管理

在贷款和投资等资产业务经营中，进行有效的风险控制和管理2.负债信用风险管理

通过发行负债如存款、借入资金筹集资金，进行负债信用经营，以满足发展和流动性需求3.表外信用风险管理

建立有效的表外风险控制机制，增加银行收益第一节

银行信用（二）商业银行信用风险管理的流程

1.风险的识别通过统一的标准分析在业务流程中寻找和确定可能导致风险的因素2.风险的衡量

通过制定统一标准来测算和比较所有的授信风险，将风险的可能性进行量化，得到由于某些风险因素而导致在给定收益的情况下损失的数额或在给定损失的情况下收益的数额3.风险的监督研究在授信业务的全流程中，对风险因素进行全方位的检查、反映的行为过程

4.风险的控制

风险控制的目的是为了寻求风险的平衡，即损失和收益的平衡5.风险的调整

全称为风险调整业绩，是指商业银行通过某种测量方法对银行不同部门、产品和客户间的收益情况和发生损失的可能性进行比较，以达到对经营情况进行科学的衡量。四、银行信用衍生产品（一）信用违约期权专门针对违约风险的信用衍生工具，在贷款违约事件发生时支付确定的金额给期权购买者商业银行可以在发放贷款的同时购买违约期权（二）信用违约互换互换是国外债券市场中最常见的信用衍生产品。在信用违约互换交易中，违约互换购买者将定期向违约互换出售者支付一定费用（称为信用违约互换点差），而一旦出现信用类事件（主要指债券主体无法偿付），违约互换购买者将有权利将债券以面值递送给违约互换出售者，从而有效规避信用风险。第一节

银行信用（三）总收益互换指总收益卖方将特定参考资产的总收益支付给总收益买方，作为交换，买方支付以浮动利率为基础的总收益给卖方参考资产可以是债券、贷款，或特定的指数（四）信用联动票据嵌入信用违约互换的结构化票据。银行（保护买方）与信用联动票据发行人达成违约互换交易，发行人向投资者发行以单笔贷款或贷款组合为参考的信用联动票据，并对其支付利息，其中包括保护买方支付的保险费。拓展阅读10-1：法国兴业银行欺诈案一、事件起因

法国兴业银行欺诈案起因于欧洲股票指数期货交易。从2007年上半年开始，法国兴业银行交易员盖维耶尔在未经授权的情况下违规从事欧洲股票指数期货。由于他错误地估计市场将出现上涨，致使法国兴业银行蒙受49亿欧元损失。二、法兴劫难的启示

1．金融风险管理需要警钟长鸣。2．法兴劫难并不是一个孤立事件。3．不要迷信任何风险管理制度或系统。4．要从繁荣处找隐患。第二节

商业银行信用管理的基本内容一、对存款人违约引起的信用风险的管理（一）流动性风险的成因1.资产负债期限不匹配造成流动性缺口“借短贷长”，有内在的不稳定性2.突发性因素导致存款大量流失债权人突然担心该银行的偿付能力其他支付危机引起的“传染效应”3、其他原因银行之间竞争的加剧、客户提现的需求的叠加、客户投资偏好的变化2007年以来几次重大的银行挤兑风波挤兑时间银行名称挤兑诱因解决方案2007.1.5台湾中华银行母公司力霸集团遭遇严重财务危机，一日被提200亿新台币金融主管部门接管，100亿股东权益被清零2007.9.14英国北岩银行英国第五大银行，主营房贷，宣布因次贷影响盈利比预计低20％，两天被提款20亿英镑抛售抵押贷款债权、呼吁收购，央行注资2008.9.24香港东亚银行隐瞒衍生金融产品亏损、财务不稳定、面临倒闭政府公开支持、李嘉诚购买股票2011.1韩国7家银行因资产流动性不足被暂停营业，引发挤兑风潮注资、发放储蓄保险、促进金融机构收购兼并2012.5.6希腊多家银行欧元区主权债务危机深化，银行资金持续外流，政党组阁谈判失败

（二）流动性风险的管理银行保持流动性的途径主要有两种：一是银行持有流动性较高的资产，即保留一定数量的现金资产，持有信誉好、流动性强、易变现的证券，如短期国债等，当需要流动性时就出售这些证券。二是通过主动负债借入流动性，主要是指通过在金融市场拆借资金、发行票据、发行证券等来筹措资金，弥补流动性不足。二、对借款人违约引起的信用风险管理（一）信贷风险的成因一是在发放贷款时，由于银行自身决策失误或受政府因素干扰，造成贷款发放不规范，使信贷资金的使用不尽合理，难以保证按期收回，从而面临着遭受损失的可能；二是在贷款的使用中，借款人因经济活动中的不确定性因素而无法偿还贷款，造成银行贷款资金的损失。第二节

商业银行信用管理的基本内容（二）信贷风险的管理1.风险回避指银行因发现从事某种经营活动可能带来风险损失，有意识地采取回避措施。通常有以下几种方法：

一是资产结构短期化的策略。二是避重就轻的投资选择原则。三是“收硬付软”、“借软贷硬”的币种选择原则。四是扬长避短、趋利避害的债务互换策略。2.风险分散指将许多类似的，但不会同时发生的风险集中起来考虑，从而使这一组中发生风险损失部分能够得到其他未发生损失部分的补偿。（1）扩大资产投放的对象

（2）均衡资产分布的数量

（3）调整资产性质分布结构

（4）采取银团贷款的方式

3.风险转移风险转移有全额转移和部分转移之分。风险转移的具体方法有以下几种：

（1）担保

（2）贷款证券化

（3）贷款出售

（4）浮动利率贷款和浮动利率票据4.风险补偿指银行用资本、利润、抵押品拍卖收入等形式的资金补偿在某种风险上遭受的资产损失。（1）抵押贷款

（2）金融产品定价

（3）提取准备金

①呆账准备金。②法定准备金和超额储备金。③资本准备。拓展阅读10-2：

无锡尚德公司破产案让银行反思什么？3月20日，无锡中级人民法院正式裁定光伏巨头——尚德太阳能电力有限公司实施破产重整，持续半年之久的尚德破产风波最终尘埃落定。高达71亿元的贷款可能给银行带来35-40亿元的损失。银行应从中汲取三大教训：其一，对“抓大放小”信贷战略应重新考量。其次，对企业扩张冲动应保持足够警惕。再次，对政府决策“指挥棒”应正确分辨。三、对中间业务客户违约引起的信用风险管理(一)商业银行的中间业务

指商业银行在资产业务和负债业务的基础上，利用技术、信息、服务网络、资金、信用等方面的优势，不运用或不直接运用自己的资产、负债，以中间人(代理人)的身份接受委托为客户办理收付、咨询、代理、担保和其他委托业务事项，提供各类金融服务并收取手续费的经营活动。中间业务可以分为两大类1.或有债权/债务类中间业务

2.金融服务类中间业务第二节

商业银行信用管理的基本内容（二）商业银行对中间业务信用风险的管理1.更新观念，强化风险意识

2.建立完善规章制度，规避操作风险

3.完善内部监控体系，有效防范风险

(1)履行稽核职责，健全稽核机制。由事后稽核逐步向事中、事前稽核前移(2)实行“三权”分离。将中间业务的经营权、风险监测权、风险管理权实行分离。(3)约束经营行为。4.建立风险监测管理制度

(1)建立风险定性、定量分析制度。(2)构建风险限额系统。(3)完善风险管理制度。我国上市银行业中间业务概况（2011年）银行名称中间业务收入与营业收入比值建设银行24%工商银行23%中国银行21%民生银行20%农业银行20%国内其他银行低于20%发达银行非利息收入一般在30%以上，有的甚至高达70-80%第三节

商业银行贷款的信用管理一、商业银行企业贷款信用管理（一）信用分析方法与内容贷款信用分析就是商业银行对借款人偿还债务的能力与意愿进行调查分析，借以了解借款人履约还款的可靠性，从而制定出正确的贷款政策，提高贷款决策的科学性，有针对性地加强贷款管理，防范信用风险。1.信用分析的方法（1）6Cs系统品德、资本、还款能力、担保、经营环境、持续性。（2）SWOT法S（Strength优势），W（Weakness弱势）O（Opportunity机会）T（Threat威胁）（3）5W分析法who，why，what，when，where。（4）5P要素分析法个人因素(PersonalFactor)，资金用途因素(PurposeFactor)，还款财源因素(PaymentFactor)，债权保障因素(Protection、Factor)，企业前景因素(PerspectiveFactor)。2.信用分析的内容（1）财务因素分析以客户财务报表和其他资料为依据和起点，采用专门方法，系统分析和评价企业的财务状况、经营成果和现金流量状况的过程。财务分析包括财务指标分析和财务综合分析，分析的主要内容体现在：偿债能力分析营运能力分析盈利能力分析现金流量分析（2）非财务因素分析指企业财务因素变动以外的因素。包含内容：行业风险因素分析

经营风险因素分析

管理风险因素分析

自然、社会因素分析还款意愿分析（二）贷款审批和尽职调查1.贷款审批制度（1）行长负责制(1)行长是贷款管理的责任人；(2)贷款实行分级经营管理；(3)行长授权的主管人员应当对行长负责。（2）审贷分离制度指商业银行在发放贷款时，要将贷款的审查与贷款的具体发放和管理分开。（3）分级审批制度根据分支机构不同级别，确定其贷款审批权限2.贷款审批的审查与评估（1）贷款的直接用途。

（2）企业近期经营状况。

（3）企业挖潜计划、流动资金周转加速计划、流动资金补充计划的执行情况。

（4）企业发展前景。（5）企业负债能力。（三）质量评估及分类（贷款五级分类）1.贷款五级分类的含义指银行的信贷分析和管理人员，综合能获得的全部信息并应用最佳判断，根据贷款的风险程度对贷款质量做出评价和判断。贷款风险分类的目的：一是揭示贷款的实际价值和风险程度，真实、全面、动态地反映贷款的质量。二是发现贷款发放、管理、监控、催收以及不良贷款管理中存在的问题，加强信贷管理。三是为判断贷款损失准备金是否充足提供依据。2.贷款风险分类的标准（1）正常贷款借款人能够履行合同，有充分把握能按时足额偿还贷款本息。（2）关注贷款尽管借款人目前有能力偿还贷款本息，但存在一些可能对贷款偿还产生不利影响的因素。（3）次级贷款借款人还款能力出现明显问题，完全依靠正常营业收入无法足额偿还贷款本息，执行担保也可能造成一定损失。2.贷款风险分类的标准（4）可疑贷款借款人无法足额偿还贷款本息，执行担保也肯定造成较大损失。（5）损失贷款在采取了所有可能的措施或一切必要的法律程序之后，本息仍然无法收回，或只能收回极少部分。3.贷款风险分类的程序（1）阅读信贷档案，开始填写《贷款分类认定表》贷款分类的信息主要来源于信贷档案。包括：客户的基本情况。借款人和保证人的财务信息。重要文件。往来信函。借款人还款记录和银行催款通知贷款检查报告。（2）审查贷款的基本情况贷款目的被挪用的贷款至少被分为关注类贷款。还款来源第一，贷款目的与借款人原定计划是否一致；第二，存在与贷款目的不一致的偿付来源；第三，存在着与主营业务无关的贷款的偿付来源。资产转换周期指银行信贷资金由金融资本转化为实物资本，再由实物资本转化为金融资本的过程。资产转换周期评估不准可能造成逾期。还款记录不正常，对不良状况作出基本的判断；完全正常，监控。（3）评估还款的可能性财务分析。现金流量分析担保分析非财务因素分析综合分析。①借款人财务状况如何，现金流量是否充足，是否有还款能力；②借款人过去的经营业绩和记录如何，是否具有还款意愿；③借款人目前潜在的问题是什么，对贷款偿还有何影响；④借款人前景如何，对归还贷款有何影响。（4）确定分类结果（四）有问题贷款的控制和管理1.问题贷款的含义商业银行发放给借款人的、具有较大风险的贷款2.问题贷款的控制与处理策略（1）拒绝策略（2）回避策略（3）分散策略（4）证券化策略（5）诉讼策略3.我国银行业问题贷款的控制与处理（1）关注早期财务信号和非财务信息，及早发现问题贷款三道防线：信贷员、贷款的复核和外部检查（2）成立专门的班子来处理问题贷款（3）银行自身应加强管理二、商业银行个人贷款信用管理（一）个人贷款的概念和特征1.个人贷款的概念个人贷款是指银行向个人发放的用于满足其各种资金需求的贷款2.个人贷款的特征1.贷款品种多、用途广2.贷款便利3.还款方式灵活第三节

商业银行贷款的信用管理（二）个人贷款信用风险来源1.外部原因（1）借款人过度负债，缺乏有效的债务管理（2）借款人信用观念淡薄，失信现象严重（3）社会信用环境差，信用程度低2.银行自身内部原因（1）信息系统落后（2）风险意识和效益观念不强（三）个人贷款信用风险控制1.建立完善、科学的个人信用评价体系抑制风险（1）建立商业银行内部个人信用评价体系（2）加快完善现行人民银行个人征信系统2.严控三大环节，有效抑制风险（1）贷前调查环