商业银行经营与管理第3章

第三章商业银行负债的管理

1234了解商业银行负债业务的概念、作用及构成，拓展了解存款保险制度内容

明确负债管理的经营目标

熟知存款负债及存款负债的创新

掌握存款负债和各种借款负债的经营要点，并能应用存款成本分析、存款定价与营销的方法

学习目标3.1商业银行负债业务概述3.1.1商业银行负债的概念

商业银行负债是指商业银行在经营活动中产生的必须用自己的资产或提供的服务来偿还的经济义务，简单的概括即商业银行的资金来源业务。商业银行的负债业务有广义和狭义之分。广义负债包括商业银行对他人和对自己的负债；狭义负债仅指商业银行对他人的负债。3.1.2商业银行负债业务必要性1）负债业务是商业银行开展经营活动的先决条件2）负债业务是商业银行生存发展的基础3）负债业务是银行同社会各界联系的主要渠道4）负债业务量构成了社会流通中的货币量，银行负债是保持银行流动性的手段5)负债业务将社会闲置资金聚集成国民经济发展的雄厚资金力量3.1.3商业银行负债业务的经营原则依法筹资结构合理成本控制适度规模3.2商业银行存款负债及其管理3.2.1商业银行存款负债的种类

1)传统的存款业务种类定期存款是银行与存款客户事先约定期限，到期取款时可以获得一定利息的存款活期存款又称为支票账户或交易账户，是指客户可以随时存取或支付他人而不需要预先通知银行的存款储蓄存款是指商业银行为满足居民个人积蓄货币和获得利息收入的需要而开办的一种存款业务活期存款定期存款储蓄存款2)商业银行存款负债的创新(1)

可转让支付命令账户(NOW)

可转让支付命令账户(NOW)是储蓄账户的创新业务，是一种不使用支票的活期账户，存款人可以开出可转让支付命令向第三者进行支付，或提现，或背书转让。同时它属于储蓄存款账户，银行可以对该类存款账户的余额支付利息。

(2)

自动转账账户存户可以同时在银行开立两个账户，即储蓄账户和活期存款账户。活期存款账户的余额始终保持一美元，但不影响开出超过一美元的支票。银行收到存户开出的支票要求付款时，可随即将支付款项从储蓄账户转至活期存款账户，自动转账，立即支付支票款项。

(3)货币市场存款账户(MMDA)货币市场存款账户是美国商业银行1982年创新的一种新型储蓄账户，储蓄银行、储蓄与贷款协会也相继开办该账户。客户把它们的短期闲置资金以买入股权的方式交给基金投资运用，投资的方向可以指定，也可以不指定。投资的范围包括国库券、政府公债、地方债券以及其他容易变现的短期金融债券。客户要求提现时，用出售该基金股权的方式进行，当提取款，手续简单。(4)协定账户

协定账户是一种可在活期存款账户、可转让支付命令账户、货币市场互助基金账户三者之间进行自动转账的账户。协定账户是自动转账账户的进一步创新，该账户是银行与客户达成的一种协议，存户授权银行将款项存在活期存款账户、可转让支付账户或货币市场互助基金账户中的任何一个账户上。(5)大额定期期存单(CDs)大额定期期存单也也是一种种定期存存款，但但与一般般的定期期存款又又不完全全相同。。大额定定期存单单的面额额，能根根据存款款人的需需要开发发，但通通常在次次级市场场上流通通的最低低面额为为10万美元和和100万美元两两种。大大额定期期存单既既可采用用记名式式，也可可采用来来人式。。以美国为为例，根根据其发发行机构构的不同同，可以以分为4种类型：：①国内大大额定期期存单。。②欧洲洲美元大大额定期期存单。。③扬基大大额定期期存单。。④储蓄蓄机构大大额定期期存单。。(6)超级可转转让支付付命令存存款账户户(SNOW)超级可转转让支付付命令存存款账户户是由可转转让支付付命令账户户发展起起来的，，又称为为“优息息支票账账户”，，经美国存款款机构管管制委员员会批准准，于1983年1月开办。这种种存款不不受法令令的限制制，但银银行必须须交存该该存款的12％作为准准备金。。因此，，它的收收益率比比货币市场存款款低1．5％～2％。超级可转转让支付付命令的的特点：：①存户仅仅限于个个人和非非盈利机机构，工工商企业业不得开户。②起存金金额为2500美元，如如果余额额在2500美元以下，则则改按储储蓄存款款计息。。③无最高高利率的的限制。。银行每每星期调调整利率率一次，每天天按复利利计息，，月后收收入存款款账户。。④存户每每月开出出支付命命令无限限制，但但银行要要对处理承付的的支票加加收一定定的费用用。(7)货币市场场存单(MMC)1978年，由于于市场利利率上升升，引起起存款机机构的存款资金金减少。。于是，，金融管管理当局局批准发发行期限限为6个月的货货币市场场存单。。它属不不可转让让的定期期存单。最低低面额为为1万美元，，最初存存期为26周。银行行付给这些些存单的的最高利利率，相相当于6个月国库库券的平平均贴现率率。货币币市场存存单不按按复利计计算利息息。储蓄蓄机构发行行这种存存单，可可以阻止止储蓄机机构的存存款额下下降。(8)股金提款款单账户户股金提款款单账户户实质上上是一种种支付利利息的支支票账户，是是逃避利利率管制制的一种种创新。。建立股股金提款款单账户，，存户可可以随时时开出提提款单，，代替支支票提现现或用作支支付转账账。在未未支付或或提现时时，属于于储蓄账账户，可以以取得利利息收入入。需要要支付或或提现时时，便随随即开出提提款单(支付命令令书)，通知银银行付款款。3)我国银行行的存款款业务种种类与存存款账户户的创新新我国现行行存款业业务的划划分：（1）按存款款资金的的经济性性质，可可以分为为单位存存款、个人人储蓄存存款和财财政性存存款。（2）按存款款的期限限，可分分为活期期存款、、定期存存款、定活活两便存存款。（3）按存款款的支取取方式可可以分为为支票存存款、存存单(折)存款、通通知存款款、透支支存款、、存贷合合一账户户、委托存款款、专项项存款和和特种存存款.国内银行行业存款款创新（1）个人结结算账户户个人结算算账户即银行为为了满足足个体经经营者结结算时签发支支票的需需求设计计了个人人结算账账户，允允许个人人在银行开开立个人人结算账账户，在在此账户户下，银银行可以以向个人提提供与企企业活期期账户同同等的结结算服务务。（2）本外币币活期一一本通本外币活活期一本本通是集人民民币、外外币等不不同币种的活期期储蓄存存款于一一个存折折的存款款方式。。(3)本外币定定期一本本通本外币定定期一本本通是集人民民币、外外币等不不同币种和不同同档次的的定期储储蓄存款款于一个个存折的的存款方方式。(4)通知存款款通知存款款是指存款款人在存存款时不不约定存存期，支支取时提前前通知经经办银行行，约定定支取日日期和金金额方能能支取的存存款。通通知存款款分为1天通知存存款和7天通知存款两种种，仅限限于人民民币币种种。(5)定期自动动转存业业务。定期自动动转存业业务是在在整存整整取存款款到期后后不支取取，并可可无限次次地连本本带息进进行整存存整取自自动转存存的一种种业务方方式。定定期自动动转存业业务可以以分为原原期限自自动转存存、约定定转存和和超限额额约定转转存三种种不同类类型。(6)货币市场场存款账账户。由于2004年我国金金融市场场上大量量的基金金公司成成立后推推出了股股票、债债券等基基金产品品，由于于其收益益率高于于银行的的利率而而吸引了了银行的的大量存存款，针针对银行行存款和和服务收收入下降降的情况况，银行行推出了了货币市市场存款款账户。。我国商业业银行的的存款业业务创新新体现(1)储蓄存款款业务创创新。主要方向向是储蓄蓄业务电电子化、、经营方方式网络络化、管管理手段段信息化化。(2)推行存款款证券化化，发行行大额可可转让定定期存单单。存款款证券化化是银行行的主动动性负债债。(3)开办个人人退休金金账户。。这项业务务的开办办一般需需要在法法律上给给予优惠惠，如免免征存款款利息税税，允许许个人对对许多投投资有选选择权等等。商业银行行存款负负债规模模的影响响因素外部因素素内部因素素银行服务务质量和和服务品品种商业银行行资产规规模和信信誉新技术在在银行领领域的广广泛应用用一般经济济活动水水平中央银行行货币政政策有关的金金融法规规税收政策策商业银行行存款负负债经营营管理1）影响商商业银行行存款负负债的因因素分析析(1)存款利率率。(2)服务收费费。(3)金融新产产品的开开发。(4)金融服务务的项目目和质量量。(5)银行资信信和贷款款便利。。(6)银行网点点设置和和营业设设施。(7)银行形象象和雇员员形象。。2)银行存款款的积极极经营策策略(1)存款新工工具的开开发金融产品品开发的的两条途途径：第第一，银银行创造造出单一一的新产产品。它它包括该该产品的的特征与与售价等等等。第第二，银银行推出出配套的的新产品品。它不不仅包括括产品本本身，而而且还有有关于产产品的售售后服务务、网点点设置等等。(2)加强已有有产品的的吸引力力银行新产产品开发发是一个个长期过过程，而而且新产产品还有不成成功的可可能性。。因此，，银行要要完成预预定的筹筹资计划，，关键还还在于注注重加强强已有产产品的吸吸引力。。3)提高存款款稳定性性的策略略措施存款的稳稳定性，也称存存款沉淀淀率，是是形成银银行中长期和和高盈利利资产的的主要资资金来源源。核心存款款与易变变性存款款在扩大大吸收收核心心存款款的同同时，，应该该努力力提高高易变变性存存款的的稳定定性。。4)控制存存款规规模存款的的多与与少是是一家家银行行规模模和实实力的的标志志，尤其是是发展展中国国家长长期处处于资资金紧紧缺状状态，，银行行存款越多多越好好似乎乎已成成为一一般共共识。。但从从科学学的角角度研究，，“存存款越越多越越好””的观观念是是值得得推敲敲的。。针对商商业银银行经经营管管理来来说，，一家家银行行的存存款量，应应限制制在其其贷款款的可可发放放程度度及吸吸收存存款的的成本和管管理负负担之之承受受能力力的范范围内内。对对银行行存款款规模模的控控制，，要以以存款款资金金在多多大程程度上上被实实际运运用于于贷款款和投投资为为评判判标准准。商业银银行存存款管管理的的衡量量指标标三类指指标存款成成本控控制类类指标标存款运运用类类指标标稳定性指标标1)存款稳稳定性性指标标存款的的稳定定性，是指指对市市场利利率变变动和和外部部经济因素素变化化反应应不敏敏感。。稳定定性强强的存存款是是银行行长期资产产和高高盈利利性资资产的的主要要资金金来源源，对对银行行经营管理理有着着极其其重要要的意意义。。具体公公式：：存款稳稳定率率＝存存款最最低余余额÷存款平平均余余额×100％存款平平均占占用天天数＝＝(存款平平均余余额×计算期期天数数)÷÷存款支支付总总额2)存款成成本控控制类类指标标（1）存款款成本本的构构成利息成成本营业成成本利息成成本指商业业银行行以货货币形形式直直接支支付给给存款款者的的报酬酬，其其高低低由存存款利利率来来定。。利息息成本本是商商业银银行成成本的的主要要部分分。影影响利利息支支出的的主要要因素素有存存款利利息率率、存存款结结构和和存款款平均均余额额。营业成成本是商业业银行行花费费在吸吸收存存款上上的除除利息息以外外的一一切开开支，，它包包括广广告宣宣传费费用、、银行行员工工的工工资和和薪金金、折折旧费费、办办公费费及其其他为为客户户提供供服务务所需需的开开支等等。(2)存款成成本率率存款成成本率率是指存存款的的利息息支出出和各各项费费用与与存款余余额的的比率率，它它反映映银行行经营营存款款业务务的成成本水平。。用公式式表示示为：：存款成成本率率＝(利息支支出+营业成成本)÷÷存款平平均余额×100％可用资资金成成本率率是指资资金成成本与与可用用资金金的比比率。其其中可可用资资金是是指银银行可可以实实际用用于贷贷款和和投资的资资金，，它是是银行行总的的资金金来源源扣除除应交交存的的法定存款款准备备金和和必要要的储储备金金后的的余额额。可用资资金成成本率率＝(利息支支出+营业成成本)÷÷可用资金×100％可用资资金：：总负负债-库存现现金-存放中中央银银行款款项-存放同同业-在途资资金(3)存款成成本控控制的的措施施①合理控控制存存款总总量商业银银行存存款经经营管管理的的目的的之一一就是是力争争在不增加加成本本或减减少成成本的的前提提下，，尽可可能地地争取取银行所需需的资资金来来源，，不能能单纯纯依靠靠提高高存款款利率率、增设营营业网网点、、增加加内勤勤人员员以扩扩大存存款规规模；；而应在改改变存存款结结构、、创新新存款款品种种、提提高信信用工工具的流通通转让让能力力、提提高工工作效效率和和服务务质量量等方方面下功夫夫。②优化化存款款结构构首先，，要尽尽量扩扩大低低息存存款的的吸收收，降降低利利息成本的的相对对数；；其次次，要要正确确处理理不同同存款款的利利息成本和和营业业成本本的关关系，，力求求不断断降低低营业业成本本的支出；；再其其次，，要正正确处处理好好活期期存款款和信信贷能能力的关系系，增增加活活期存存款以以不减减弱银银行的的信贷贷能力力为条件；；最后后，要要正确确处理理好定定期存存款和和信用用创造造之间的关关系，，增加加定期期存款款应与与银行行存款款的派派生能能力相适应应。商业银银行存存款的的营销销和定定价1)研究客客户的的金融融需要要细分分市场场银行首首先应应该分分析客客户的的不同同金融融需求求。客客户购买存存款工工具的的动机机是多多样的的，银银行将将大致致相同同需要的客客户归归并一一组，，从中中选择择目标标市场场，并并用不不同的手段段满足足这些些目标标市场场。将将客户户市场场细分分可以以使商业银银行选选择最最有盈盈利潜潜力的的客户户，集集中资资源提提供最适当当、最最有效效的服服务，，并关关注目目标市市场的的发展展，预期目目标市市场的的变化化，提提高服服务质质量和和盈利利水平平，节约经经营成成本，，保持持竞争争能力力。2)根据研研究成成果，，结合合经营营环境境变化化和自自身规规模及及特点点，规规划新新的服服务和和改善善原有有服务务将客户户根据据需要要定位位细分分市场场以后后，银银行应应根据经营营环境境的变变化、、自身身规模模和经经营特特点，，具体体规划新的的服务务和原原有服服务。。新产产品和和新服服务的的发展展中应重视视对市市场信信息的的研究究，进进行创创造性性构思思，以以便使新产产品既既满足足银行行目标标和市市场环环境变变化的的需要要，又能适适应政政府、、银行行资源源及外外部法法律法法规的的变化化。3)存款工工具的的定价价（1）定价价的原原则其一，，存款款工具具的定定价，，既要要考虑虑满足足客户户的需要，，又必必须估估计银银行的的经营营效益益。其二，，不同同存款款工具具的价价格信信息必必须是是可沟沟通的，要要简单单明了了，易易为存存户了了解并并进行行价格格比较较。其三，不可过过分地以损害害某些细分市市场的利益去补贴另一些些细分市场。。（2）定价的方法法①成本为基础定定价②交易账户的定定价公式③金融市场存款款账户的定价价④定期存单市场场按银行层次次定价商业银行存款款的管理制度度1)存款准备金制制度美国中国我国的存款准准备金制度特特点：我国央央行是对准备备金支付利息息，而且是付付较高的利息息。其次，2004年4月25日起，我国央央行实行差别别存款准备金金率制度，将将资本充足率率低于一定水水平的金融机机构的存款准准备金率提高高0.5个百分点。银行提存的准准备金在保留留期间的每日日平均余额应应等于或超过过应提的法定定准备金。超超额准备金可可以按法定准准备金额的2％结转下期，，抵充下期准准备金。如果果发生不足情情况，不足额额不超过应提提法定准备金金的2％，则应向同同业借款，或或向联邦储备备银行申请贷贷款或再贴现现，或出售流流动资产来补补足2)存款保险制度度存款保险制度度是指在金融融体系中设立立保险机构，，强制地或自愿愿地吸收银行行或其他金融融机构缴存的的保险费，建立存存款保险准备备金，一旦投投保人遭受风风险事故，由保险险机构向投保保人提供财务务救援或由保保险机构直接向存存款人支付部部分或全部存存款的制度。。它是随着资本主主义发展，国国家为保护存存款的安全和和监督商业银行经经营管理而建建立起来的一一种保险制度度。西方国家的存存款保险制度度的主要环节节(1)存款保险制度度的保险营运运主体(2)存款保险制度度的承保对象象(3)存款保险的范范围和最高限限额(4)存款保险费(5)投保银行的报报告制度(6)取消存款保险险资格(7)对濒临破产或或破产银行的的处理3.3商业银行借入入负债业务的的管理商业银行的借借入负债业务务又称之为商业业银行的主动负债业务务，是指商业业银行主动通通过金融市场场或直接向中央银银行融通资金金。借入负债债业务比存款款负债更具有主动动性、灵活性性和稳定性。。借入负债在期期限上有短期期和长期之分分。短期负债主要指期限限在1年以内的负债债，也称为短短期借款；长期负债债是指期限在在1年以上的负债债。短期借款1)短期借款的意意义和特征(1)短期借款的意意义①短期借款为银银行提供了绝绝大多数非存存款资金来源。②短期借款是满满足银行周转转资金的重要要手段。③短期借款提高高了商业银行行的资金管理理效率。④短期借款既扩扩大了银行的的经营规模，，又加强了银行与外部的的联系和往来来。(2)短期借款的特特征一是对时间和和金额上的流流动性需要十十分明确。二是对流动性性的需要相对对集中。三是面临较高高的利率风险险。四是主要用于于短期借款头头寸不足的需需要。2)短期借款的种种类（1）同业拆借同业拆借是指银行之间间的短期资金金融通，主要要用于支持银行行日常性资金金周转，是银银行同业间借借款的重要形式。。同业拆借的主主要特点①同业拆借借发生于银银行之间进进行资金结结算轧差时时，一些银银行出现头头寸不足，，而另一些些银行则会会出现头寸寸盈余。为为实现资金金的平衡，，头寸不足足的银行就就需要从头头寸盈余的的银行临时时拆入资金金，头寸盈盈余的银行行也愿意将将暂时的资资金拆借出出去，获得得利息收入入。②同业拆借借的一般数数额很大、、期限很短短，通常是是隔日偿还还，按规定定最多一周周至一个月月。③同业拆借借利率较低低，融资对对象、数额额和时间都都很灵活，，拆借手续续简便，通通过电话或或电传就能能达成交易易。④同业拆借借一般是通通过商业银银行在中央央银行的存存款账户进进行，即通通过中央银银行资金市市场进行，，实际上是是超额准备备金的调剂剂。各国对同业业拆借的管管理①对拆出资资金的管理理。有的国国家对拆出出者的放款款数额进行行管理，禁禁止其对某某一借款人人过度放款款，体现风风险分散原原则。②对拆入资资金的管理理。有的国国家对拆入入资金的数数量也有限限制，如美美国的国民民银行拆入入款不得超超过其股本本加上盈余余的50％。③对拆借担担保的管理理。如日本本明确规定定拆借还须须有担保抵抵押，并具具体规定担担保品的种种类和质量量。④运用三大大传统法宝宝对同业拆拆借市场进进行调控。。实行中央央银行制度度的国家一一般运用存存款准备金金、再贴现现、公开市市场业务等等三大法宝宝间接调控控拆借市场场，以实现现中央银行行的货币政政策目标。。(2)向中央银行行借款再贴现再贷款再贷款是商业银行行直接向中中央银行取取得的贷款款。再贷款款分信用贷贷款和抵押押贷款。信信用贷款仅仅靠商业银银行的信用用进行贷款款，不需特特定的担保保品做抵押押；抵押贷贷款要求商商业银行将将其持有的的各种有价价证券和票票据作抵押押，或将企企业交来的的贷款再抵抵押给中央央银行再贴现是指商业银银行将其贴贴现收进的的未到期的的票据向中中央银行再再办理贴现现的资金融融通行为。。中央银行行会对再贴贴现票据的的质量、种种类和期限限要求进行行特殊的审审查，不断断调整再贴贴现率和再再贴现额，，从而达到到调节市场场资金可贷贷量和货币币供求量的的目的。(3)其他借款渠渠道①转贴现和转转抵押转贴现是指商业银银行将其贴贴现收进的的未到期票票据，再向其其他商业银银行或贴现现机构进行行贴现以融融通资金的行为为。转抵押是商业银行行把自己对对客户的抵抵押贷款再再转让给其他他银行以融融通资金的的行为。这两种方式式的手续和和涉及的关关系都比较较复杂，受金融法规规的约束比比较大，因因而必须有有约束地、、合理地使用。。②回购协议议回购协议是指商业银银行通过卖卖出资产组组合中的证券来获得得资金，在在卖出证券券的同时，，要同买入入证券者签订一一定时期后后重新购回回证券的协协议。回购协议两两种方式：：一种是证证券的卖出出与购回采用相同的的价格，协协议到期时时以约定的的收益率在在本金外再支付付费用；另另一种方式式是购回证证券的价格格高于卖出时的的价格，其其差额就是是合理收益益率。③国际金融融市场借款款首先，欧洲洲货币市场场不受任何何国家的政政府管制和纳税限制制，借款条条件灵活，，借款不限限制用途等等。其次，欧洲洲货币市场场的存款利利率相对较较高，放款款利率相对较较低，存放放款利差较较小。再次，欧洲洲货币市场场资金调度度灵活、手手续简便，，业务方式主主要凭信用用，短期借借款一般签签协议，无无须担保品，通过过电话或电电传就可以以完成。最后，欧洲洲货币市场场的借款利利率由交易易双方依据据伦敦同业拆拆借利率具具体商定，，非常灵活活。3)短期借款业业务的管理理(1)短期借款的的经营策略略规模控制结构安排时机选择择(2)短期期借借款款的的管管理理原原则则一是是要要控控制制借借贷贷金金额额与与借借贷贷期期限限，，主主动动把把握握负负债债期期限限和和金金额额，，有有计计划划地地将将各各种种短短期期负负债债的的到到期期时时间间和和金金额额分分散散化化，，以以减减轻轻流流动动性性需需要要过过于于集集中中的的压压力力。。二是是要要将将短短期期借借款款的的到到期期时时间间和和金金额额与与存存款款增增长长规规律律相相协协调调，，把把借借款款控控制制在在承承受受能能力力允允许许的的范范围围之之内内，，争争取取用用存存款款增增长长来来解解决决一一部部分分借借款款的的流流动动性性需需要要。。三是是要要分分散散短短期期借借款款的的借借款款对对象象和和金金额额，，通通过过多多头头拆拆借借的的办办法法，，力力争争形形成成一一部部分分长长期期占占用用的的借借款款余余额额。。四是是要要保保证证到到期期借借款款的的偿偿还还与与衔衔接接，，就就要要准准确确统统计计借借款款到到期期的的时时间间和和金金额额，，事事先先筹筹措措好好资资金金，，以以满满足足流流动动性性的的需需要要。。长期期借借款款的的管管理理1)长期期借借款款的的特特点点和和意意义义长期期借借款款是商商业业银银行行借借人人的的需需在在1年以以上上偿偿还还的的负债债。。商商业业银银行行长长期期借借款款的的主主要要形形式式是是发发行行金金融融债债券，，用用以以满满足足其其中中长长期期的的金金融融需需要要。。在在有有些些国国家家，，由于商业银行行被当作公司司的一种类型型，因而其发发行的债券称为公公司债券。但但在我国，金金融机构发行行的债券统称为金金融债券。金融债券与存存款的差异(1)筹资目的不同同吸收存款是为为了全面扩大大银行的信贷贷资金来源总量；而发行行债券则着