《员工福利概论（第二版）》第八章企业年金计划

第八章企业年金计划目录企业年金概述企业年金的市场管理与投资运营企业年金的内部管理与方案设计政府对企业年金的监管中国企业年金的发展企业年金的特点企业年金计划在大多数国家一般由企业自愿决定是否建立，并自主选择管理和运作方式。养老金时公共产品，而企业年金属私人产品。企业年金大多采用积累制，实行个人保障。企业年金主要通过资本市场运作。企业年金更注重效率原则，在企业内部人力资源战略中是具有激励功能的福利手段。企业年金的功能与外部条件企业年金的功能公共养老金的重要补充雇主对员工分配的手段之一提高劳动生产率和增强企业凝聚力的重要手段投资运营给雇员丰厚的经济回报建立企业年金的外部条件建立运行规则制定税收优惠条件设立经办机构建立风险预防和担保机制企业年金与人力资源管理企业年金计划是提升企业在同行业中竞争力的重要手段企业年金计划有助于企业实现国家化人才战略建立企业年金计划能够实现企业的远期激励目标建立企业年金能够实现对企业内部不同贡献程度员工的激励企业年金的理论依据-人力资本折旧理论，实际上就是将雇员的人力资本价值比喻为同厂房或机器的生产成本一样，将生产成本同劳动力成本等同看待。-雇主支付给雇员的工资报酬可以分为现期的货币工资和延期的货币工资（退休金）两部分，都是雇主雇佣劳动力的要素成本。-在员工的整个就业生涯中，就业后期对其养老金收入的影响最大。人力资本折旧理论延期支付理论权益积累后置性理论企业年金的分类根据创立主体的不同单个企业创立的和多个企业（行业）创立的根据供款来源不同个人缴费年金计划和个人不缴费年金计划根据决定因素不同强制性、资源型和集体谈判决定根据筹资方式不同积累制和现收现付制根据缴费和受益关系不同待遇确定制（DB）和缴费确定制（DC）企业年金的产生与发展逐渐从自愿转变为强制企业年金计划进一步得到政府的鼓励从待遇确定制转变为缴费确定制目录企业年金概述企业年金的市场管理与投资运营企业年金的内部管理与方案设计政府对企业年金的监管中国企业年金的发展企业年金治理结构委托人：企业、职工受托人账户管理人基金托管人投资管理人信托关系委托代理关系企业年金的外部管理，一般是通过市场进行投资运营，以我国为例，是按照信托法原理，以受托人为核心，并通过企业年金基金管理机构的专业化分工及职责的相互独立性，达到分散受益人风险的目的。企业年金的市场经营主体参与主体保险公司银行证券公司基金管理公司信托公司中介机构企业年金的投资运营类别年份现金与流动性资产国债与机构债务公司债券与外国债券国内股票与国外股票共同基金其他投资DBDCDBDCDBDCDBDCDBDCDBDC19857122113105424211202719908122591273836151731199566196124474052011242000551251035436123681520052512493613811385122007251159363371040511美国私营养老金计划的资产配置目录企业年金概述企业年金的市场管理与投资运营企业年金的内部管理与方案设计政府对企业年金的监管中国企业年金的发展企业年金的组织管理年金费用的收缴及向养老基金的转移养老基金的投资管理数据资料的管理待遇的支付参加者的登记注册和推出计划管理年金的财务会计管理精算评估定期向税务和监管部门提交报告披露信息企业年金方案设计设计企业年金方案的宗旨与原则设计企业年金的基本条件设计企业年金方案必须解决的问题建立企业年金的必备流程企业年金计划方案的基本内容基金筹集管理个人账户管理基金投资管理待遇给付管理计划管理目录企业年金概述企业年金的市场管理与投资运营企业年金的内部管理与方案设计政府对企业年金的监管中国企业年金的发展政府对企业年金的监管法律法规监督与管理对企业年金基金投资的监管对企业年金基金安全性的监管对企业年金财务运行的监管对企业年金税收的监管税收政策目录企业年金概述企业年金的市场管理与投资运营企业年金的内部管理与方案设计政府对企业年金的监管中国企业年金的发展我国企业年金制度的相关政策

确立了市场化管理运作的监督机制确定了建立程序

限定了企业年金基金投资范围和比例明确了监管机构

规定了管理机构任职资格和职责界定了适用范围

细化了企业年金基金管理要求确立了制度模式

明确了市场化管理参与主体规定了建立条件对企业年金基金运营管理做出规定对建立企业年金制度做出规定《企业年金基金管理试行办法》