增城区IAB、NEM产业引导基金方案(征求意见稿)

附件1增城区IAB、NEM产业引导基金方案一、基金设立背景2017年8月，广州获批成为“中国制造2025”试点示范城市，随后出台并实施了《广州市建设“中国制造2025”试点示范城市实施方案》等政策规划，明确将智能装备及机器人、新一代信息技术、生物医药与健康医疗、智能与新能源汽车、新材料、新能源、都市消费工业、生产性服务业列为广州未来发展的八大重点领域及方向。为了积极配合广州政策规划，处于粤港澳大湾区核心地带的增城，应重在“IAB”和“NEM”产业上发力，大力发展新一代信息技术、人工智能、生物医药等IAB产业，新能源、新材料等NEM产业，数字经济和大数据产业，以及超视堺新型显示项目相关上下游产业，积极构建面向世界、面向未来的高端高质高新现代产业体系，“增城制造”向“增城智造”“增城创造”跃升，不断增强增城区经济创新力和竞争力。因此，增城区通过设立IAB、NEM产业引导基金（下简称“引导基金”），吸引更多的社会资本在增城集聚，吸引更多国内外的创新巨头投资增城，将其核心部门——总部项目、先进制造业中心、产业投资部门、新兴产业板块等重要板块落在增城。增城区IAB、NEM产业引导基金的设立，将加快增城区产业结构调整，培育经济发展新动能。二、基金定位与发展目标（一）基金定位IAB、NEM产业引导基金，是指由增城区人民政府安排设立并按照市场化方式运作的政策性基金，通过参股子基金的方式发挥市场资源配置作用和财政资金引导放大作用，引导社会资本投资增城区IAB产业和NEM产业等领域。（二）发展目标以财政资金为引导，社会资本为主体，通过不断优化发展环境，促进IAB、NEM产业投资健康发展，把我区建设成为国内产业投资资本和人才最为聚集、活力最强的地区之一，促进一批具有较强自主创新能力和市场潜力的企业成长壮大。三、设立原则（一）政府引导灵活高效地发挥政府在经济社会发展和城市建设中的调控职能，创新财政支持经济发展方式，引导社会资本投向IAB、NEM产业等领域，推动实现政策导向和目标。（二）市场运作充分发挥市场在资源配置中的决定性作用。引导基金通过参股子基金的方式引导社会资本投资方向。子基金的日常管理、项目投资、投后管理等工作由专业的基金管理机构按照市场化原则进行。引导基金受托管理机构不干预子基金的具体管理和运作。（三）科学决策建立科学的决策机制，遵循专业细致的决策原则，引导基金和子基金的管理、投资等决定以科学合理、程序优化为准绳。（四）防范风险对引导基金参股子基金决策、基金管理机构治理、资金监管等方面进行规范，防范资金运作风险。四、产业引导基金要素1、基金名称：增城区IAB、NEM产业引导基金。2、基金类型：有限合伙制。3、基金注册地：增城区。4、基金规模：IAB、NEM产业引导基金首期规模为4亿元。区财政局根据预算调整安排首期出资，往后根据年度预算、项目投资进度或实际用款需要，安排后续出资。若引导基金的对外投资金额未达到当期基金规模的60%，则区财政局顺延安排后续出资。5、基金存续期：引导基金存续期为10年。6、基金投资方式：参股子基金。对于符合增城区产业政策的重大项目，可通过区政府另行安排审定，采取直接投资具体项目的投资方式。7、基金投向：（1）新一代信息技术、人工智能、生物医药、新能源、新材料等战略性新兴产业领域中的企业；（2）数字经济、大数据企业；（3）超视堺新型显示项目有关半导体、电子及信息通信、精细化工及功能性材料、精密机械及光学仪器等上游产业，以及智能家居、医疗、工业互联网等下游产业。8、基金决策机制：（1）引导基金管理小组：由区政府分管副区长任组长，区科工信局和区财政局的主要领导任副组长，开发区经科信局、区发改金融局、区商务局、南粤基金等负责人任组员。管理小组负责审定引导基金发展战略和规划、管理制度、年度投资计划、子基金管理机构的遴选结果、引导基金对子基金的市场化退出方案，根据投资运作情况调整引导基金规模，监督引导基金受托管理机构执行管理小组决议；（2）引导基金管理小组办公室：设在区科工信局，负责组织召开管理小组会议、引导基金评审委员会会议等；（3）引导基金受托管理机构：由南粤基金担任，负责引导基金日常运营、公开引导基金申报指南、遴选与监督子基金管理机构、上报引导基金年度投资计划、负责完成引导基金对子基金非市场化方式的退出等。9、基金结构：广州市增城区公有资产经营有限公司作为有限合伙人每期实缴40000万元、广州南粤基金集团有限公司作为普通合伙人每期认缴1万元，共同成立增城区IAB、NEM产业引导基金。广州市增城区公有资产经营有限公司以出资额为限对引导基金债务承担有限责任。10、基金管理费：每期基金总规模的1%/年，按年支付，每年从引导基金提取。11、出资路径：区科工信局作为预算单位，广州市增城区公有资产经营有限公司向区科工信局申请专项资金40000万元，然后受托出资40000万元认购增城区IAB、NEM产业引导基金的财产份额。12、退出方式：引导基金投资参股子基金形成的股权（合伙企业财产份额）在有受让人的情况下可随时退出，可通过到期清算、社会股东回购、股权（合伙企业财产份额）转让（上市或非上市）等方式实现退出；13、基金架构图五、参股子基金的要素1、注册地。新设的子基金应在增城区的广州中小微企业金融服务区内注册；通过增资、受让股权（合伙企业财产份额）等方式参股投资已经成立的IAB、NEM产业投资基金，子基金需将注册地迁至增城区的广州中小微企业金融服务区内。2、投资规模。引导基金投资单个子基金的最高出资额原则上不超过5000万元人民币，且原则上不能成为第一大股东。若超出该限制，需提请区政府另行审定。3、存续期限。子基金的存续期限不少于3年，最长不得超过引导基金的到期期限。4、项目投资期限。子基金需在自引导基金以参股投资方式形成子基金的股权后的3年内完成项目投资，且项目退出时间需早于子基金的到期期限。5、平层结构。子基金各出资方应当按照“利益共享、风险共担”的原则，明确约定收益处理和亏损负担方式。6、后续申请。已申请引导基金出资的子基金对外投资金额未达到子基金规模的60%，子基金管理机构不得继续申请引导基金参股投资。7、参股子基金的决策流程：（1）公开征集：南粤基金向社会公开征集子基金管理机构；（2）尽职调查：南粤基金对子基金管理机构进行尽职调查；（3）评审会评审：引导基金实行评审委员会制度评审，评审会根据尽职调查情况和投资分析情况，对子基金管理机构申报方案进行评审，申报方案需评审会全体评审人员五分之四通过方能上报管理小组决策。评审会由引导基金受托管理机构、区科工信局、区财政局共同组成。评审会共五席，其中引导基金受托管理机构三席，区科工信局、区财政局各一席；（4）管理小组决策。管理小组对经评审会评审的子基金管理机构遴选结果进行决策，子基金管理机构需经管理小组全体成员三分之二通过方能最终入选；（5）社会公示：评审通过的子基金管理机构公示3日。六、子基金激励惩罚机制（一）退出定价引导基金以参股投资方式形成子基金的股权后退出，子基金其他出资人享有优先受让引导基金占有份额的权利。引导基金退出时定价如下：1、引导基金投入不超过3年的，转让价格参照引导基金原始投资额与股权转让时同期定期存款利率计算的收益之和确定，计算公式=引导基金出资金额+引导基金出资金额×同期定期存款利率×期限。2、引导基金投入在3年以上不超过5年的，转让价格不低于原始投资额加上同期银行贷款基准利率计算的收益之和，计算公式：转让价格=引导基金出资金额+引导基金出资金额×同期贷款基准利率×期限。3、引导基金投入超过5年的，按照市场化方式退出。（二）激励机制1、引导基金按市场化方式退出子基金时，按引导基金投资子基金增值收益（回收资金扣减引导基金投资额、各项税费、子基金管理机构正常奖励部分）的20%奖励给南粤基金。2、引导基金根据子基金投资于增城区内企业金额与引导基金出资金额的比例（下简称“投资比例”），可将奖励给南粤基金后剩余的该参股子基金增值收益按一定比例奖励给子基金管理机构和子基金其他出资人，具体如下：投资比例让利比例100%-120%（含）20%120%-150%（含）30%150%-200%（含）50%超过200%100%（三）惩罚机制子基金投资在增城区内注册企业的比例不能低于引导基金出资的100%。若子基金在自引导基金以参股投资方式形成子基金股权后的3年内，投资于增城区内注册企业的比例低于引导基金出资的100%的，引导基金无需其他出资人同意即可选择退