2022-2023小麦行业现状与竞争格局分析报告

2022-2023小麦行业现状与竞争格局分析报告目录CONTENTS01PART.ONE行业综述02PART.TWO行业发展环境03PART.THREE行业现状分析04PART.FOUR前景趋势分析行业综述01行业定义行业发展历程行业产业链行业定义小麦是小麦属植物的统称，代表种为普通小麦是禾本科植物，是一种在世界各地广泛种植的谷类作物，小麦的颖果是人类的主食之一，磨成面粉后可制作面包、馒头、饼干、面条等食物，发酵后可制成啤酒、酒精、白酒（如伏特加），或生物质燃料。小麦按籽粒的皮色可分为红皮小麦和白皮小麦；按籽粒的粒质可分为硬质小麦和软质小麦；按播种的季节可分为春小麦和冬小麦。产业链上游：虽然我国化肥行业起步较晚，但行业发展速度较快。化肥行业是农业发展的重要支撑，我们国家层面高度重视化肥行业的健康有序发展，颁布了一系列政策促进行业的发展，目前化肥行业已经进入存量整合、转型升级的发展时期，化肥行业的高质量发展也将拉动小麦行业的发展。受我国“减肥增效”政策的影响，近年来我国农用氮磷钾化肥产量开始呈波动下降趋势。2020年我国农用氮磷钾化肥产量下降至5395.8万吨，2021年农用氮磷钾化肥产量略微上升为5446万吨。近年来，我国农药行业发展十分迅速，已形成了一套包含科研开发、原药生产、制剂加工、原材料及中间体配套较为全面的农药工业体系，农药的产量已处于世界前列，为小麦行业的发展提供了有力支撑。据统计，2020年我国化学农药原药产量为218万吨，2021年略微上升为249.8万吨。产业链上游产业链中游：小麦行业中游企业原材料大部分依靠进口，主要原因是下游消费终端为保障科研成果，对行业产品的质量稳定性要求较高，因此，中游科研用制备厂商更倾向于选择仪器先进、供应链稳定的进口原材料供应商。企业产品价格主要受市场供求关系的影响。由于小麦企业的产品毛利较高，原材料价格波动不会对企业的盈利能力产生重大影响。产业链中游产业链下游：目前，我国小麦的主要消费形式是从面粉向面条、面包、糕点等食物转化。受人口增速放缓以及消费结构升级等因素影响，我国面粉产量和需求均呈下滑态势。2021年，我国面粉产量为88967万吨，进口5.39万吨，出口7.96万吨，需求量为8889.1万吨。未来，随着高中收入消费者不断转向消费方便及健康的食品，我国对专用面粉的需求将持续增长。而由于优质小麦原材料的缺乏，国内市场小麦加工主要以中筋、中强筋为主，专用面粉所需的强筋麦、弱筋麦都仍依靠国外进口以满足需求，专用面粉需求的不断增加对我国小麦企业来说既是机遇也是挑战。产业链下游行业发展环境02政策环境经济环境社会环境社会环境乌克兰小麦出口下调400万吨至2000万吨，俄罗斯小麦出口下调300万吨至3200万吨。图13显示了乌克兰的平均小麦产量与其主要海港的一致性，通过黑海运输是乌克兰和俄罗斯小麦出口的主要动脉。目前，有2500万吨粮食滞留在乌克兰港口，外海基本为俄军所控制，只有设法陆路输出粮食，而因战事糜烂，大量交通基础设施摧毁，持续受到战火袭扰与破坏，乌内地粮食外运面临很大阻碍。俄军针对性打击铁路武器运输，尤其是机车和重点车站，事实上，乌克兰铁路运输网络面临瘫痪。随着通过黑海的贸易流量减少，俄罗斯正面临金融制裁，造成银行体系不稳定以及俄罗斯卢布贬值，所有这些因素都导致对两国出口严重中断的预期，少量小麦可能会继续通过铁路运往附近市场。俄罗斯也将通过里海向伊朗等市场出口一些货物，但金融制裁的影响仍然很大。乌克兰粮食出口的减少将对非洲和中东带来灾难性的影响。乌克兰是索马里、叙利亚和利比亚等国的主要供应国，占黎巴嫩小麦进口量的80%，占埃及小麦进口的近66%（埃及80%以上的小麦进口来自俄乌两国），东非的一些国家还依赖进口埃及的小麦加工食品。由于贸易严重中断，印度和澳大利亚成为全球主要小麦供应商，因它们拥有充足的可贸易供应量且价格具有竞争力。乌克兰黑土土质非常肥沃，耕地也较欧美等更为便宜。乌克兰种植了全球4%的小麦，但其产量远高于消费量，使其成为世界性的粮食出口大国。乌克兰黑海深海港口，使其在海路上与国际市场紧密相联，也使之成为全球最重要等农产品出口国之一，荣冠“欧洲的粮仓”。3月份，俄罗斯对乌克兰发动了全面的军事行动。俄罗斯和乌克兰的谷物出口中断，引发全线反弹。两国合计小麦出口量占全球30%，合计玉米出口量的20%。俄乌冲突爆发以来，仅3月份乌克兰的出口量降到2月的四分之一。谷物出口的中断将加剧本已紧张的供应。7月份，乌克兰、土耳其、俄罗斯和联合国达成协议，允许从乌克兰海港出口农产品。但如果该协议在未来几周内未签署，谷物会有上涨的风险。社会环境小麦作为口粮具有刚性需求，近年来，由于中国人口持续增长，小麦总消费量长期以每年1％～2％的比例持续增长。小麦的主要消费形式是从面粉向面条、面包、速冻食品等主食转化。在小麦消费结构当中，食用消费占据小麦消费的主要地位，2019年我国75%的小麦用于直接食用消费（面粉），近年来随着替代能源的需求提升，工业领域对于玉米的需求逐渐增多支撑玉米价格，因此小麦的替代效用逐渐增强，而替代比例则由二者的价格差决定。小麦-玉米价差与小麦饲用消费量呈现明显的反向相关，2020年由于玉米价格上涨导致部分饲料厂商转向小麦。而在工业用加工领域我国的小麦加工还处于初级阶段，精深加工转化率不高，因此工业消费主要集中在淀粉、谷朊粉、酿酒、工业酒精、麦芽糖、调味品等领域。经济环境行业现状分析03请在此输入您的副标题现状分析小麦是中国最重要的口粮之一，小麦产业发展直接关系到国家粮食安全和社会稳定。随着我国小麦育种技术、种植手段的进步以及种植设施化的发展，小麦产量不断增加。据资料显示，2021年我国小麦产量达13696万吨，同比2020年增长01%。从小麦产量各省份分布情况来看，2020年我国小麦产量前三的省份为河南、山东和安徽，产量分别为37513万吨、2568.85万吨和16773万吨。从我国小麦播种面积情况来看，近年来，我国小麦播种面积一直在减少，由于我国受播期土壤墒情适宜和种植效益趋好等有利因素影响，2021年我国小麦播种面积有所回升，扭转了连续四年下滑的势头。据资料显示，2021年我国小麦播种面积达23568.4千公顷，同比2020年增长0.81%。现状分析从小麦下游需求结构占比情况来看，近年来，我国小麦下游消费结构整体变化不明显。2021年我国小麦制粉需求占比为69%，同比减少11%。主要是由于今年小麦饲料替代用量增加，饲料需求占比为25%，同比增加10%。从小麦价格情况来看，2021年11月我国小麦（中等）集贸市场价格为9元/公斤，相比2020年10月增长了0.18元/公斤，同比增长6.6%；相比2021年10月增长了0.05元/公斤，环比增长8%。现状分析从小麦进口量情况来看，由于2020年疫情影响，国内小麦正处于青黄不接时期，2019年小麦市场余粮基本见底，可满足面粉企业加工需求的2020年新季小麦尚未上市。虽然国家每周三均会投放部分最低收购价、跨省移库以及临时存储小麦，但其中年份较新、品质较好的小麦数量较少，多为2014-2016年的陈粮，品质不佳，加上国内优质小麦基本见底，价格偏高等多方面因素，导致2020年及2021年我国小麦进口量激增。据资料显示，截至2021年1-10月我国小麦进口数量为808万吨，相比2020年1-10月增长了139万吨，同比增长20.8%；进口金额为250867.3万美元，相比2020年1-10月增长了63585.8万美元，同比增长39%。

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01现状分析中国、欧盟、印度及俄罗斯小麦产量占比超过10%2020/21年度，全球小麦产量超过7.76亿吨。其中，中国以134250千吨小麦产量排名全球第一，占比超过17%;其次为欧盟，以126694千吨小麦产量排名第二，占比超过16%;第三为印度，产量占比接近14%;第四为俄罗斯，产量占比约为11%。小麦消费结构面粉是小麦最主要的初级制成品之一，也是食品行业的核心原材料之一。国内面粉加工行业除了生产口粮面粉，产品种类呈现多样化。速冻食品、方便食品、传统主食品等专用粉以及营养强化面粉、绿色面粉、预配合粉等不断涌现。数据显示2019年我国家庭消费用面粉消费量达到3082万吨约占全部面粉消费的三分之一，而餐饮消费占比不断提升，挤占家庭与食品工业消费份额。面粉餐饮消费占比从2015年的33%提升至2019年40%，而相应的，食品工业消费、家庭消费占比则分别下降4%和3%。随着国内人均口粮消费量下降以及人口增速放缓，使得面粉总产量呈现平稳下滑态势，市场竞争激烈使得产品品质及品牌尤显重要。2020年国内面粉行业整合进程仍在持续，下游消费市场进一步细分，面粉加工企业加快转型升级进度。研究资源投入稳健增长为促进行业科技创新事业发展，全面提升科技创新能力，中国逐步加大行业经费投入、落实税收优惠、鼓励科研人才发展，全面推动科研事业发展，同时带动科研服务市场增长，广泛运用于各个研究领域，未来市场空间将进一步释放驱动因素供需平衡促进市场发展小麦产业处于快速增长时期，由于小麦行业的产品及服务模式特性，使其供给市场与需求市场存在较强的相互依赖、相互促进关系，小麦市场在良好的供需作用机制下保持稳定发展商业应用领域不断拓展从应用领域来看，小麦行业产品广泛的运用于医学、药学、检验学、卫生免疫学、食品安全、农业科学等民营领域技术水平提升对于农业的发展有着重大影响，先进的农业技术是小麦产业进一步发展的基础。虽然经过近些年的发展，我国小麦产业农业技术水平取得了非常显著的进步，小麦的整体产量增高，但仍然存在一些不足:一是与很多世界农业大国相比，仍然存在较大差距，生产效率偏低，对于我国小麦产业的规模化生产存在一定的制约；二是研究成果普及速度较慢，不仅受到较为分散的产业布局影响，农户的受教育水平偏低也限制了更先进高效的小麦产业农业技术快速普及。不断地对小麦产业农业技术技术进行更新，这也是当前我国需要关注的一个首要问题。绿色小麦种植技术把田间的管理以及绿色栽培等多种技术优势相互结合，能够增加小麦的产量，提高小麦的品质，有着良好的市场发展前景，是我国小麦产业发展的一大方向。痛点及发展建议04行业痛点行业发展建议随着经济社会的快速发展和人民生活水平的不断提高，小麦供给与生产之间的矛盾越来越突出，甚至出现了“两难”的局面，一方面，我国小麦产量连年创新高，小麦库存不断增加，小麦收购价被不断压低，麦农利润被不断挤压，严重影响了麦农的种粮积极性；另一方面，优质专用小麦的生产严重不足，甚至需要从国外进口。据统计，在目前我国供给总量充足的情况下，每年仍需从国外进口400万吨左右的优质专用小麦，其中大部分是优质强筋小麦和优质弱筋小麦。现有的库存小麦尽管总量比较充足，很大一部分却无法满足目前的加工需求。由于麦农以产量最大化为目标生产小麦，使得优质强筋小麦和弱筋小麦产量较低，而优质小麦和普通小麦之间的过低差价，无法形成激励农民生产优质麦的积极性，“优质不优价”问题的存在使得农民不愿意种植产量低的优质小麦，而更愿意选择产量高的普通小麦。由此导致普通小麦供过于求，优质小麦供需不足的两难局面。优质专业小麦生产不足行业痛点插花种植现状普遍我国的小麦种植优势区域已基本形成，小麦的专业化和区域化生产已初具雏形。大量研究和试验表明，自然环境因素对小麦的品质有很大影响，如降水量、日照、温度、湿度、土壤等因素都会影响小麦的蛋白质和面筋含量，进而影响小麦的品质。为了科学地指导各地调整粮食生产结构，充分发挥各区域的资源优势，优化小麦的品种品质布局，国家农业农村部制定了《中国小麦品质区划方案》，对我国各地区适宜发展的小麦种类作了详细说明。然而在实际生产中，由于农户缺乏专业化的指导，组织化程度较低，个体差异较大，种植规模较小，规模优势不明显，导致同一小麦生产区内不同品种“插花”种植的现象非常普遍。小麦品种偏低目前我国优质小麦的种植与加工不相适应，优质目前我国优质小麦的种植与加工不相适应，优质麦的生产对加工需求的考虑不足，种植较盲目，品种比较杂乱，麦农的种植技术不统一，缺乏标准化种植手段，使得收获的小麦品质相差较大，所以尽管统计的优质麦种植面积不小，但是真正能得到加工企业认可，满足加工需求的小麦仍很缺乏。就湿面筋含量来看，近几年我国小麦的湿面筋含量基本集中在24%-33%，但强筋麦优势产区华北北部强筋麦产区和黄淮北部强筋中筋麦产区的小麦湿面筋含量却都在30%左右，对于强筋小麦来说，这样的湿面筋含量偏低，而弱筋麦优势产区四川盆地中筋弱筋麦区和云贵高原麦区的小麦湿面筋则都在24%以上，甚至达不到我国对于弱筋麦的标准，因此也无法达到加工的要求。发展建议1发展建议2发展建议3提升产品质量（1）政府方面：政府应当制定行业生产标准，规范小麦行业生产流程，并成立相关部门，对科研用小麦行业的研发、生产、销售等各个环节进行监督，形成统一的监督管理体系，完善试剂流通环节的基础设施建设，重点加强冷链运输环节的基础设施升级，保证小麦行业产品的质量，促进行业长期稳定的发展；（2）生产企业方面：小麦行业生产企业应严格遵守行业生产规范，保证产品质量的稳定性。目前市场上已有多个本土小麦行业企业加强生产质量的把控，对标优质、高端的进口产品，并凭借价格优势逐步替代进口。此外，小麦行业企业紧跟行业研发潮流，加大创新研发力度，不断推出新产品，进一步扩大市场占有率，也是未来行业发展的重要趋势。全面增值服务单一的资金提供方角色仅能为小麦行业企业提供“净利差”的盈利模式，小麦行业同质化竞争日趋严重，利润空间不断被压缩，企业业务收入因此受影响，商业模式亟待转型除传统的小麦行业需求外，设备管理、服务解决方案、贷款解决方案、结构化融资方案、专业咨询服务等方面多方位综合性的增值服务需求也逐步增强。中国本土小麦行业龙头企业开始在定制型服务领域发力，巩固行业地位多元化融资渠道可持续公司债等创新产品，扩大非公开定向债务融资工具（PPN）、公司债等额度获取，形成了公司债、PPN、中期票据、短融、超短融资等多产品、多市场交替发行的新局面；企业获取各业态银行如国有银行、政策性银行、外资银行以及其他中资行的授信额度，确保了银行贷款资金来源的稳定性。小麦行业企业在保证间接融资渠道通畅的同时，能够综合运用发债和资产证券化等方式促进自身融资渠道的多元化，降低对单一产品和市场的依赖程度，实现融资地域的分散化，从而降低资金成本，提升企业负债端的市场竞争力。以远东宏信为例，公司依据自身战略发展需求，坚持“资源全球化”战略，结合实时国内外金融环境，有效调整公司直接融资和间接融资的分布结构，在融资成本方面与同业相比优势突出。行业发展建议行业前景趋势05行业前景行业竞争格局行业标杆企业行业种植设施化、管理精准化随着科学技术的进步，小麦种植正从“自然式”向“设施式”发展，从田间进入“工厂”，从农户的小型精致经营走向企业化的大型精密规模经营。设施农业通过一定的农业设施，能在局部范围改善或创造环境和气象因素，为动植物生长发育提供稳定的良好环境。小麦生产过程中，通过采用先进的生物技术、化工技术、信息技术和航天技术等精确化技术，在选种、播种、施肥、喷药、灌溉、收割等生产环节实现精准化操作，大幅度降低消耗，提高生产效率。行业发展趋势行业经营产业化随着社会的发展，小麦种植业对资金、技术、人才和信息的要求越来越高，小麦生产直接受市场的引导和调控，小麦种植产业化将成为现代农业发展的必然。以市场为导向，以经济效益为中心，优化组合各种生产要素，实行区域化布局、专业化生产、规模化建设、系列化加工、社会化服务、企业化管理的农业龙头企业将成为推动小麦种植产业化的主导力量。行业健康化随着人们生活水平的逐步提高，人们对小麦等农产品的消费观逐步向“质量型”要求过渡，不仅要“吃饱”而且要“吃好”，国家对农产品安全问题也愈发重视，大力推行“三品一标”工程，并明确提出因地制宜地发展有机农产品。小麦等作为我国最为重要的粮食作物之一，为能达到产出农产品安全优质的目标，种植过程将趋向科学和安全，即:合理使用化肥、农药等投入品，结合传统种植技术，运用生态系统工程学方法组织生产，减少对土壤、水体的污染，维护生态平衡，提供安全健康的农产品。趋势标题现阶段，我国小麦供需已经基本平衡，但是品种品质要求还需进一步完善，优质专用小麦的生产仍然存在“强筋不强、弱筋不弱”的问题，和发达国家相比仍存在一定的差距。未来，我国的小麦产业发展将从数量导向向质量导向转变，稳定小麦品质，打造优质小麦品牌，完善小麦产业链，推动小麦产业朝向高质量发展。小麦行业标准化与定制化界限被打破，未来趋于融合。标准化加微定制的产品战略，有效平衡企业操作层面与消费者需求层面的矛盾让消费者既拥有足够的确定性，也有足够的弹性。小麦行业大数据应用使得实际操作和施工赋能方式深入介入，使得平台从简单的流量供给入口转变为工具供给、技术供给、工人供给的模式。中国消费升级倒逼小麦行业提高服务质量