二月中旬证券发行与承销证券从业资格考试第二次综合检测（附答案）

二月中旬证券发行与承销证券从业资格考试第二次综合检测（附答案）一、单项选择题（共60题，每题1分）。1、保荐人应当自持续督导工作结束后（）个工作日内向（）报送“保荐总结报告书”。A、15，中国证监会B、15，证券交易所C、15，中国证监会和证券交易所D、10，中国证监会和证券交易所【参考答案】：D2、在要约收购上市公司方式下，收购人在依照规定报送上市公司收购报告书并公告收购要约后，即可在收购要约的期限内实施收购。根据有关规定，收购要约的期限为()。A、不得少于30日，并且不得超过90天B、不得少于15日，并且不得超过30天C、不得少于15日，并且不得超过60天D、不得少于30日，并且不得超过60天【参考答案】：D【解析】关于收购要约有效期的规定：收购要约约定的收购期限不得少于30日，并不得超过60日；但是出现竞争要约的除外。3、根据《金融机构信贷资产证券化试点监督管理办法》，资产支持证券是指由（）作为发起机构，将信贷资产信托给受托机构，由受托机构发行的、以该财产所产生的现金支付其收益的受益证券。A、证券公司B、中国证监会C、一般企业D、银行业金融机构【参考答案】：D4、内地企业在香港创业板发行与上市，新申请人必须证明在其呈交上市申请的日期之前，在大致相同的拥有权及管理层管理下，具备至少（）个月的活跃业务记录。A、6B、12C、20D、24【参考答案】：D5、合格投资者的条件不包括（）。A、按照规定和章程可从事债券投资B、注册资本在1000万元以上或者经审计的净资产在2000万元以上C、依法设立的法人或投资组织D、最近1期末经审计的净资产不低于3000万元以上【参考答案】：D【解析】合格投资者是指自行判断具备投资债券的独立分析能力和风险承受能力，且符合下列条件的投资者：①依法设立的法人或投资组织；②按照规定和章程可从事债券投资：③注册资本在1000万元以上或者经审计的净资产在2000万元以上。6、经国务院批准改制的企业，土地资产处置方案应报（）审批。A、国土资源部B、土地所在省级土地行政主管部门审批C、国家发改委D、建设部【参考答案】：A7、记账式国债承销团成员原则上不超过（）家，其中甲类成员不超过20家。A、20B、40C、60D、80【参考答案】：C【解析】考点：了解国债的承销业务资格、申报材料。见教材第一章第二节，P21。8、境外证券经营机构担任外资股发行的主承销商时，其净资产应（）A、具有相当于人民币1亿元以上B、具有相当于人民币12000万元以上C、具有相当于人民币15000万元以上D、具有相当于人民币2亿元以上【参考答案】：B9、招股说明书中引用的财务报表在其最近l期截止日后（）个月内有效。特别情况下发行人可申请适当延长，但至多不超过（）个月。A、3，1B、6，3C、3，6D、6，1【参考答案】：D10、保荐人应当自持续督导工作结束后（）个工作日内向（）报送“保荐总结报告书”。A、15；中国证监会B、15；证券交易所C、15；中国证监会和证券交易所D、10；中国证监会和证券交易所【参考答案】：D【解析】上市公司发行新股的，持续督导的期间为证券上市当年剩余时间及其后1个完整会计年度。持续督导的期间自证券上市之日起计算。持续督导期届满，如有尚未完结的保荐工作，保荐人应当继续完成。保荐人应当自持续督导工作结束后10个工作日内响中国证监会、证券交易所报送“保荐总结报告书”。持续督导的具体要求与首发相同。11、根据《证券法》的规定，股份有限公司申请其股票上市必须符合（）。A、公司股本总额不少于人民币1000万元B、公开发行的股份达公司股份总数的20%以上C、公司股本总额超过人民币4亿元的，公开发行股份的比例为10%以上D、公司在最近两年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载【参考答案】：C12、上市公司申请发行新股，现任董事、监事和高级管理人员应最近（）个月内未受到过中国证监会的行政处罚、最近（）个月内未受到过证券交易所的公开谴责。A、12、6B、24、12C、36、12D、36、24【参考答案】：C【解析】上市公司申请发行新股，现任董事、监事和高级管理人员应具备任职资格，能够忠实和勤勉地履行职务，不存在违反《公司法》第148条、149条规定的行为，且最近36个月内未受到过中国证监会的行政处罚、最近12个月内未受到过证券交易所的公开谴责。13、投资者参与网上发行应当按价格区间（）进行申购。A、下限B、上限C、平均值D、以外的范围【参考答案】：B14、收购要约期满后，收购人持有的被收购公司的股份数达到该公司已发行股份总数的（）以上的，该上市公司的股票应当在证券交易所终止上市交易。A、75％B、25％C、30％D、5％【参考答案】：A15、如果持续督导期间发行人披露文件出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，则中国证监局应当自确认之日起（）内不再受理保荐。A、3个月B、6个月C、12个月D、24个月率【参考答案】：A16、向境外投资者募集股份的股份有限公司通常以（）方式设立。A、申请B、募集C、核准D、发起【参考答案】：D【解析】考点：了解境内上市外资股的投资主体的有关规定。见教材第十章第一节，P384。17、股份有限公司的设立可以采取发起设立与募集设立两种方式。发起设立是指由发起人认购公司发行的（）而设立公司。A、部分股份B、全部股份C、控股股份D、优先股份【参考答案】：B18、我国企业债券上市的最终批准权属于（）．A、国家发改委B、中国人民银行C、中国证券监督管理委员会D、证券交易所【参考答案】：A【解析】根据《国家发展改革委关于推进企业债券市场发展、简化发行核准程序有关事项的通知》相关规定，企业债券发行上市的主管部门为国家发改委，其批准后并经中国人民银行和中国证监会会签，即可进行具体的发行工作。19、发行环节多，工作量大，认购成本高，发行时间较长的股票的发行方式是（）。A、认购证方式B、储蓄存单方式C、全额预缴、比例配售D、网上定价、竞价发行【参考答案】：D【解析】股票网上发行方式的基本类型有网上竞价发行和网上定价发行。其特点是发行环节多，工作量大，认购成本高，发行时间较长。20、（）负责向中国证监会报送转债发行申请文件。A、发行申请人B、发行申请人律师C、上市公司D、主承销商【参考答案】：D21、询价结束后．公开发行股票数量在4亿股以下、提供有效报价的询价对象不足（）家的，或者公开发行股票数量在4亿股以上、提供有效报价的询价对象不足（）家的，发行人及其主承销商不得确定发行价格，并应当中止发行。A、20、30B、30、40C、20、40D、20、50【参考答案】：D【解析】询价结束后，公开发行股票数量在4亿股以下、提供有效报价的询价对象不足20家的，或者公开发行股票数量在4亿股以上、提供有效报价的询价对象不足50家的，发行人及其主承销商不得确定发行价格，并应当中止发行。22、关于发行费用，下列说法错误的是（）。A、发行人支付给中介机构的费用包括申报会计师费用、律师费用、评估费用、承销费用、保荐费用以及上网发行费用等B、为本次发行而进行的财务咨询费用，应由主承销商承担C、在发行费用中应包括“财务顾问费”D、发行费用中不应包括“其他费用”项目【参考答案】：C23、1998年8月11日，中国证监会规定：公开发行量在——万股以上的新股，均可向基金配售；公开发行量在——万股以下的，不向基金配售。（）A、1：500B、100；500C、500；5000D、5000；5000【参考答案】：D【解析】1998年8月11日，中国证监会规定：公开发行量在5000万股(含5000万股)以上的新股，均可向基金配售；公开发行量在5000万股以下的，不向基金配售。24、公募增发是指上市公司以向（）方式增资发行股份的行为。A、社会公开募集B、向老股东发行C、公众配售D、老股东配售【参考答案】：A25、2005年10月9日，国际金融公司和亚洲开发银行这两家国际开发机构在全国银行间债券市场分别发行人民币债券（）亿元和（）亿元。A、11，10B、10，11C、11.3，10D、10，11.3【参考答案】：C26、公开发行可转换公司债券，应当提供担保，但（）的公司除外。A、最近1期末经审计的净资产不低于人民币15亿元B、最近1期末经审计的总资产不低于人民币15亿元C、最近1期末经审计的净资产不低于人民币10亿元D、最近1期末经审计的净资产不低于人民币5亿元【参考答案】：A【解析】公开发行可转换公司债券，应当提供担保，但最近1期末经审计的净资产不低于人民币15亿元的公司除外。27、《前次募集资金使用情况专项报告》是上市公司发行（）的必备申请文件。A、公司债券B、可转换公司债券C、首次公募股票并上市D、新股【参考答案】：B28、申请在香港创业板市场上市应委聘保荐人，保荐人的保荐期限至少应为上市财政年度的余下时间及其以后（）个财政年度。A、1B、2C、3D、4【参考答案】：B【解析】保荐期间至少应涵盖上市财政年度的余下时间及其以后2个财政年度。29、（）不属于按购并双方的行业关联性划分。A、横向收购B、纵向收购C、混合收购D、要约收购【参考答案】：D30、下列关于中国证监会对并购重组委员会委员的监督的说法有误的是（）。A、中国证监会对并购重组委员会实行问责制度B、中国证监会可以暂停并购重组委员会委员的审核C、并购重组委员会委员存在违反并购重组委员会委员工作规定的行为，或者存在对所参加并购重组委员会会议应当回避而未提出回避等其他违反并购重组委员会工作纪律的行为的，中国证监会应当根据情节轻重，对有关并购重组委员会委员分别予以谈话提醒、批评、解聘等处理D、对有线索举报并购重组委员会委员存在违法违纪行为的，中国证监会应当进行调查，并根据调查结果对有关委员分别予以谈话提醒、批评、解聘等处理：涉嫌犯罪的，依法移交司法机关处理【参考答案】：B【解析】B项属于中国证监会对并购申请人等的监督，故B项的说法错误。31、保荐人应在（）时向询价对象提供投资价值研究报告。A、询价B、累计询价C、首次发行D、公告招股说明书【参考答案】：A32、()是指信息披露义务人所公开的情况不得有任何虚假成分，必须与自身的客观实际相符。A、真实性原则B、完整性原则C、准确性原则D、及时性原则【参考答案】：A【解析】真实性原则是指信息披露义务人所公开的情况不得有任何虚假成分，必须与自身的客观实际相符。33、上市公司申请发行新股，要求现任董事、监事和高级管理人员具备认知资格，能够忠实和勤勉的履行职务，最近（）个月内未受到中国证监会的行政处罚、最近（）个月内未受到过证券交易所的公开谴责。A、12；12B、12；16C、36；12D、36；36【参考答案】：C34、（）不属于财务顾问为收购公司提供的服务A、寻找目标公司B、预警服务C、提出收购建议D、商议收购条款【参考答案】：A35、（）是指债券持有人可按事先约定的条件和价格，将所持债券卖给发行人。A、可转换公司债券的赎回B、可转换公司债券的回售C、可转换公司债券的股份转换D、可转换公司债券的债券偿还【参考答案】：B【解析】可转换公司债券的回售是指债券持有人可按事先约定的条件和价格，将所持债券卖给发行人。36、监事会会议记录作为公司的重要档案，由（）保存。A、监事B、经理C、董事长D、董事会秘书【参考答案】：D37、证券公司申请保荐机构资格，符合保荐代表人资格条件的从业人员不少于（）。A、4名B、5名C、6名D、7名【参考答案】：A38、发行人的主要财务指标出现重大异常，存在金额异常重大的应收账款或存货、金额重大的非经常性损益项目、重大或有负债、发行前资产负债率接近（）等情况的，应做“特别风险提示”。A、30%B、50%C、70%D、90%【参考答案】：C【解析】发行人的发行前，资产负债率接近70%等情况的，应做“特射风险提示”。39、终止保荐协议的，保荐机构和发行人应当自终止之日起（）个工作日内向中国证监会、证券交易所报告，说明原因。A、2B、3C、5D、10【参考答案】：C【解析】掌握保荐制度。见教材第四章第一节，P108。40、下列关于金融债券担保的说法错误的是（）。A、对于商业银行发行金融债券，没有强制担保要求B、对于财务公司发行金融债券，可由财务公司的母公司提供相应担保C、对于财务公司发行金融债券，可由其他非成员单位提供相应担保D、经中国银监会批准，免于担保的除外【参考答案】：C41、我国股份有限公司发行境外上市外资股地方式通常为公开发行加国际配售，这种发行方式的特征是（）。A、不需使用严格的招股说明书，只需使用信息备忘录B、招股文件不需按严格程序进行公告披露，可用邮寄方式送达C、正式承销前的市场预测和承销协议签署仅具备有限的商业和法律意义D、要准备公开募股使用的招股章程【参考答案】：D42、外国投舞者对上市公司进行战略投资可分期进行，首次投资完成后取得的股份比例不低于该公司己发行股份的（），但特殊行业有特别规定或经相关主管部门批准的除外。A、50%B、30%C、20%D、10%【参考答案】：D43、（）是指对企业的各种银行账户、会计核算科目、各类库存现金和有价证券等基本财务情况进行全面核对和清理。A、损益认定B、财务清理C、价值重估D、资产清查【参考答案】：B44、发行人申请首次在创业板公开发行股票，其最近1期末净资产应不少于（）万元。A、500B、1000C、1500D、2000【参考答案】：D【解析】公司首次申请在创业板公开发行股票，其最近1期末净资产应不少于2000万元，且不存在未弥补亏损。45、市盈率是指（）之间的比率。A、股票市价与每股股息B、股票市价与每股净资产C、股票市价与每股收益D、股票股息与每股收益【参考答案】：C【解析】市盈率等于每股价格除以每股收益，B为市净率。46、从大量收购案例来看，防御性收购的最大受益者是（）。A、公司经营者B、股东C、目标公司D、收购方【参考答案】：A【解析】考点：熟悉公司收购的形式、业务流程、反收购策略。见教材第十一章第一节，P412。47、拟发行公司在刊登招股说明书或招股意向书的（），应向中国证监会说明拟刊登的招股说明书或招股意向书与招股说明书或招股意向书（封卷稿）之间是否存在差异，保荐人及相关专业中介机构应出具声明雨承诺。A、后1个工作日B、前1个工作日C、前2个工作日D、后2个工作日【参考答案】：B48、一般说来对利率或者发行价格已确定的国债，采用（）。A、荷兰式B、美国式C、缴款期招标D、这三种都可以【参考答案】：C49、根据《证券法》的规定，股份有限公司申请其股票上市必须符合（）。A、公司股本总额不少于人民币1000万元B、公开发行的股份达公司股份总数的20%以上C、公司股本总额超过人民币4亿元的，公开发行股份的比例为10%以上D、公司在最近两年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载【参考答案】：C50、上市公司申请发行新股，最近（）个月内曾公开发行证券的，不存在发行当年营业利润比上年下降（）以上的情形。A、24；30%B、12；50%C、24；50%D、12：30%【参考答案】：C51、股东大会作出特别决议，应当由出席股东大会的股东(包括股东代理人)所持表决权的（）以上通过。A、2/3B、1/3C、1/5D、1/4【参考答案】：A【解析】股东大会作出特别决议，应当由出席股东大会的股东(包括股东代理人)所持表决权的2/3以上通过。52、（）是指信息披露义务人所公开的情况不得有任何虚假成分，必须与自身的客观实际相符。A、真实性原则B、完整性原则C、准确性原则D、及时性原则【参考答案】：A53、境内上市外资股采用（）的标价和认购方式。A、以人民币标明面值、认购、买卖B、以外币标明面值、认购、买卖C、以人民币标明面值，以外币认购、买卖D、以外币标明面值，以人民币认购、买卖【参考答案】：C【解析】了解境内上市外资股的投资主体的有关规定。见教材第十章第一节，P379。54、公司短期投资的记账方法采用（）。A、成本法B、市值法C、重置法D、成本与市价孰低法【参考答案】：C【解析】常识，公司短期投资的记账方法采用重置法。55、国家对商标权、专利权等知识产权的保护有（）。A、局限性B、期限性C、专有性D、长期性【参考答案】：B56、招股说明书的有效期为（）个月，自中国证监会核准发行申请前招股说明书（）起计算。A、6，最后一次签署之日B、3，第一次签署之日C、6，最后一次签署次日D、3，第一次签署次日【参考答案】：A57、收购人向中国证监会报送要约收购报告书后，在发出收购要约前申请取消收购计划的，从向中国证监会提出取消收购计划的书面申请之日起（）个月内，不得再次对同一上市公司进行收购。A、3B、6C、9D、12【参考答案】：D【解析】取消要约收购计划后再次收购的时间限制：收购人向中国证监会报送要约收购报告书后，在公告要约收购报告书之前，拟自行取消收购计划的。应当向中国证监会提出取消收购计划的申请及原因说明，并予公告；自公告之日起12个月内，该收购人不得再次对同一上市公司进行收购。58、考虑税收和发行债券的筹资费率，债券成本计算公式可以表示为（）。A、Kb=I(1-Fb)/B(1-T)B、Kb=B(1-T)/I(1-Fb)C、Kb=B(1-Fb)/I(1-tT)D、Kb=I(1-T)/B(1-Fb)【参考答案】：D【解析】考查债券成本计算公司，考生要掌握。59、从2002年第2期开始，凭证式国债的发行期限缩短至（）以内。A、1个月B、1个季度C、半年D、1年【参考答案】：A【解析】熟悉记账式国债和凭证式国债的承销程序。见教材第九章第一节，P285。60、正式承销前的市场预测和承销协议签署具备（）。A、有限的商业和法律意义B、无限的商业和法律意义C、正式的商业和法律意义D、暂时的商业和法律意义【参考答案】：A二、多项选择题（共20题，每题1分）。1、有下列（）情形之一的，不得收购上市公司。A、收购人为自然人，存在《公司法》第一百四十七条规定情形B、收购人最近2年有重大违法行为或者涉嫌有重大违法行为C、收购人最近2年有严重的证券市场失信行为D、收购人负有数额较大债务，到期未清偿，且处于持续状态E、收购人最近有重大人事变动的【参考答案】：A,D【解析】(一)收购人负有数额较大债务，到期未清偿，且处于持续状态；(二)收购人最近3年有重大违法行为或者涉嫌有重大违法行为；(三)收购人最近3年有严重的证券市场失信行为；(四)收购人为自然人的，存在《公司法》第一百四十七条规定情形；(五)法律、行政法规规定以及中国证监会认定的不得收购上市公司的其他情形。2、上市公司向证券交易所申请可转换公司债券上市，应当提交的文件有（）。A、上市报告书B、保荐协议和保荐人出具的上市保荐书C、验资报告D、申请上市的董事会和股东大会决议E、登记公司对新增股份和可转换公司债券登记托管的书面确认文件【参考答案】：A,B,C,D,E3、如果商业银行发行金融债券，应该具备（）条件。A、具有良好的公司治理结构B、最近5年盈利C、核心资本充足率不低于3%D、贷款损失准备计提充足E、风险监管指标符合监管机构的有关规定【参考答案】：A,D,E4、应当由出席股东大会会议的股东所持表决权的2/3以上通过的事项有（）。A、担保金额超过公司最近1期经审计总资产20%的B、公司在1年内购买、出售重大资产C、股权激励计划D、法律、行政法规或本章程规定的，以及股东大会以普通决议认定会对公司产生重大影响的、需要以特别决议通过的其他事项【参考答案】：B,C,D5、我国有限责任公司的特点包括（）。A、只能由股东出资B、公司治理结构相对简化C、股东的股权证明形式是股票D、股东可依法自由转让自己的股权【参考答案】：A,B【解析】我国有限责任公司只能由股东出资，不能向社会公开募集股份；有限责任公司的股东人数有最高的要求(不超过50人)。股东转让自己的股权有严格的要求，受到的限制较多，比较困难。股东的股权证明形式是出资证明书，出资证明书不能转让、流通。公司治理结构相对简化，人数较少和规模较小的，可以设1名执行董事，不设董事会；可以设1～2名监事，不设监事会。有限责任公司应当依照公司章程规定的期限将财务会计报告送交各股东。6、下列（）公司不能公开发行新股。A、公司6个月前发生一起违规对外提供担保的行为B、去年公开发行一次债券，去年的营业利润比前年下降30%C、最近3年以现金方式累计分配的利润占最近3年实现的年均可分配利润的50%D、去年1名高级技术师离职【参考答案】：A,D【解析】有下列情形的公司不可以公开发行新股：(1)最近12个月内存在违规对外提供担保的行为；(2)最近24个月内曾公开发行证券的，发行当年营业利润比上年下降50%以上；(3)高级管理人员和核心技术人员不稳定，最近12个月内发生重大不利变化；(4)最近3年及1期财务报表被注册会计师出具保留意见、否定意见或无法表示意见的审计报告；(5)最近3年以现金方式累计分配的利润少于最近3年实现的年均可分配利润的30%。7、根据《上市公司证券发行管理》的规定，上市公司发行可转换债券，无论该债券可转换与否，均应符合（）。A、财务会计文件无虚假记载且无重大违规B、具备健全的法人治理结构C、最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额平均应不少于公司债券一年的利息D、盈利能力比较稳定【参考答案】：A,B,D【解析】最近3个会计年度年均可分配利润应不少于公司债券一年的利息。8、董事的职权有（）。A、出席董事会B、行使表决权C、报酬请求权D、签名权【参考答案】：A,B,C,D9、中国证监会对以上不当行为的处罚方式有（）。A、警告B、罚款C、暂停股票承销业务资格D、刑事处罚【参考答案】：A,B,C10、投资者及其一致行动人不是上市公司的第一大股东或者实际控制人，其拥有权益的股份达到或者超过该公司已发行股份的5%，但未达到20%的，应当编制包括下列（）内容的简式权益变动报告书（）A、投资者及其一致行动人为法人的，其名称、注册地及法定代表人B、持股目的，是否有意在未来12个月内继续增加其在上市公司中拥有的权益C、上市公司的名称、股票的种类、数量、比例D、在上市公司中拥有权益的股份达到或者超过上市公司已发行股份的5%或者拥有权益的股份增减变化达到5%的时间及方式【参考答案】：A,B,C,D11、我国的企业债券泛指各种所有制企业发行的债券，如（）。A、地方企业债券B、重点企业债券C、国家投资债券D、国有企业债券【参考答案】：A,B,C12、要约收购相关当事人可以提出豁免申请的情形包括（）。A、合法持有、控制一个上市公司百分之五十以上股份的股东，继续增持股份、增加控制后不超过该公司已发行股份的百分之七十五B、因上市公司减少股本导致其持有、控制一个上市公司已发行股份超过百分之三十C、证券公司因开展正常的股票承销业务或银行因开展正常的银行业务导致其持有一个上市公司已发行股份超过百分之三十，但无实际控制该公司的行为或者意图，并且提出在合理期限内向非关联方转让超出部分的解决方案D、当事人因国有资产行政划转导致其持有、控制一个上市公司已发行股份超过百分之三十【参考答案】：A,B,C,D13、首次公开发行股票，发行人和主承销商应遵守（）原则。A、公开、公平、公正B、高效原则C、快速原则D、经济原则【参考答案】：A,B,D【解析】首次公开发行股票，发行人和主承销商应遵循以下基本原则：(1)“公开、公平、公正”原则；(2)高效原则，应周密计划发行方案和发行方式；(3)经济原则，最大限度地降低发行成本。14、赎回公告应载明（）等内容。A、赎回日期B、赎回价格C、赎回的程序D、付款的方法【参考答案】：A,B,C,D【解析】熟悉赎回公告载明的内容：赎回日期、赎回价格、赎回的程序、付款的方法等。15、公司因（）事项而解散的，应当在解散事由出现之日起15日内成立清算组，开始清算。A、公司章程规定的营业期限届满或者公司章程规定的其他解散事由出现B、股东大会决议解散C、因公司合并或者分立需要解散D、依法被吊销营业执照、责令关闭或者被撤销【参考答案】：A,B,D16、发起人以非货币性资产出资，应将开展业务所必需的（）投入拟发行上市公司。A、固定资产B、在建工程C、无形资产D、其他资产【参考答案】：A,B,C,D17、辅导机构要督促辅导对象实现独立运营，就要做到（）和机构独立完整，主营业务突出，形成核心竞争力。A、资产B、业务C、财务D、人员E、产业【参考答案】：A,B,C,D18、董事对公司负有的其他忠实义务有（）。A、不得利用其关联关系损害公司利益B、法律、行政法规、部门规章及公司章程规定的其他忠实义务C、应谨慎、认真、勤勉地行使公司赋予的权利，以保证公司的商业行为符合国家法律、行政法规以及国家各项经济政策的要求，商业活动不超过营业执照规定的业务范围D、应公平对待所有股东【参考答案】：A,B19、当上市公司采取网下、网上定价发行方式增发股票时，需披露（）文件。A、T+1日，刊登公开增发提示性公告B、T+3日，刊登发行结果公告C、T+4日，刊登网上发行中签结果公告(如有)D、T-2日，招股意向书摘要、网上网下发行公告、网上路演公告见报【参考答案】：B,C,D【解析】上市公司当采取网下、网上定价发行方式增发股票时，需要披露以下文件：T-2日，招股意向书摘要、网上网下发行公告、网上路演公告见报。T日，刊登公开增发提示性公告。T+3日，刊登发行结果公告。T+4日，刊登网上发行中签结果公告(如有)。20、证券公司必须持续符合的风险控制指标标准有（）。A、净资本与各项风险准备之和的比例不得低于l0％B、净资本与净资产的比例不得低于40％C、净资产与负债的比例不得低于20％D、净资本与负债的比例不得低于8％【参考答案】：B,C,D三、不定项选择题（共20题，每题1分）。1、发行人应根据交易的（），按照经常性和偶发性对关联交易进行分类以披露。A、性质B、金额C、频率D、交易方【参考答案】：A,C【解析】考点：掌握招股说明书的一般内容与格式。见教材第六章第二节，P206。2、经并购重组委员会审核后获得核准的重大资产重组实施完毕后，上市公司申请公开发行新股或者公司债券，同时符合（）条件的，本次重大资产重组前的业绩在审核时可以模拟计算。A、进入上市公司的资产是完整经营实体B、在进入上市公司前已在同一实际控制人之下持续经营不足两年C、本次重大资产重组实施完毕后，重组方的承诺事项已经如期履行，上市公司经营稳定、运行良好D、本次重大资产重组实施完毕后，上市公司和相关资产实现的利润达到盈利预测水平【参考答案】：A,C,D3、公司改组为上市公司时，对上市公司占用的国有土地主要采取（）。A、以土地使用权作价入股B、缴纳土地出让金，取得土地使用权C、缴纳土地租会D、授权经营【参考答案】：A,B,C,D4、首次公开发行股票，发行人不得有下列影响持续盈利能力的情形（）。A、发行人的行业地位或发行人所处行业的经营环境已经或者将发生重大变化，并对发行人的持续盈利能力构成重大不利影响B、发行人最近1个会计年度的营业收入或净利润对关联方或者存在重大不确定性的客户存在重大依赖C、发行人最近1个会计年度的净利润主要来自合并财务报表范围以外的投资收益D、发行人在用的商标、专利、专有技术以及特许经营权等重要资产或技术的取得或者使用存在重大不利变化的风险【参考答案】：A,B,C,D【解析】本题考查首次公开发行股票，发行人不得影响持续盈利能力的情形。5、根据《关于股份有限公司境内上市外资股的规定》的规定，以募集方式设立公司，申请发行境内上市外资股的，应当符合（）。A、国家有关利用外资的规定B、发起人认购的股本总额不少于公司拟发行股本总额的25%C、发起人的出资总额不少于1．5亿元人民币D、拟向社会发行的股份达公司股份总数的35%以上【参考答案】：A,C【解析】考点：熟悉增资发行境内上市外资股的条件。见教材第十章第一节，P380。6、发行人申请发行可转换公司债券，应由股东大会作出决议的有（）。A、发行规模；转股价格的确定及调整原则B、债券利率；转股期C、还本付息的期限和方式D、赎回条款及回售条款；向原股东配售的安排以及募集资金用途等事项【参考答案】：A,B,C,D7、向不特定对象公开募集股份，应当符合（）。A、最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6%B、除金融类企业外，最近1期末不存在持有金额较大的交易性金融资产和可供出售的金融资产、借予他人款项、委托理财等财务性投资的情形C、发行价格应不高于公告招股意向书前20个交易日公司股票均价或前1个交易日的均价D、发行价格应不低于公告招股意向书前20个交易日公司股票均价或前1个交易日的均价【参考答案】：A,B,D【解析】本题考查向不特定对象公开募集股份，应当符合的条件。8、关于报表披露，下列说法错误的是（）。A、发行人运行3年以上的，应披露最近3年及1期的资产负债表、利润表和现金流量表B、发行人运行不足3年的，应披露最近1期的资产负债表和现金流量表C、发行人编制合并财务报表的，应同时披露合并财务报表和母公司财务报表D、发行人应披露财务报表的编制基础、合并财务报表范围及变化情况【参考答案】：B9、发行人在持续督导期间出现下列（）情形之一的，中国证监会自确认之日起3个月内不再受理相关保荐代表人具体负责的推荐。A、未在法定期限内披露定期报告B、未按规定披露业绩重大变化或者亏损事项C、未按规定披露资产购买或者出售及关联交易事项D、未按规定披露对损益影响超过前1年经审计净利润20%的担保损失、意外灾害、资产减值准备计提和转回、政府补贴、诉讼赔偿等事项【参考答案】：A,B,C【解析】D选项应修改为：未按规定披露对损益影响超过前1年经审计净利润10%的担保损失、意外灾害、资产减值准备计提和转回、政府补贴、诉讼赔偿等事项。10、询价增发、比例配售操作流程中，假设T日为增发发行日、老股东配售缴款日，下列说法错误的是（）。A、T-3日，询价区间公告见报，股票停牌1个小时B、T+1日，主承销商联系会计师事务所C、T+2日，主承销商刊登．《发行价格及配售情况结果公告》D、T+4日，股票复牌【参考答案】：A,C11、关于可转换公司债券发行核准程序，下列说法正确的是（）。A、中国证监会收到申请文件后，5个工作日内决定是否受理B、自中国证监会核准发行之日起，上市公司应在6个月内发行证券C、证券发行申请未获核准的上市公司，自中国证监会作出不予核准的决定之日起3个月后，可再次提出证券发行申请D、上市公司发行证券前发生重大事项的，应暂缓发行，并及时报告中国证监会【参考答案】：A,B,D12、上市公司申请可转换公司债券在证券交易所上市，应当符合的条件有（）。A、可转换公司债券实际发行额不少于人民币2000万元B、可转换公司债券的期限为1年以上C、申请上市时仍符合法定的可转换公司债券发行条件D、以上都错误【参考答案】：B,C【解析】掌握可转换债券的上市条件、上市保荐、上市申请、停牌与复牌、转股的暂停与恢复、停止交易以及暂停上市等内容。见教材第八章第三节，P272。13、主承销商应对询价对象和股票配售对象的登记备案情况进行核查。对有下列（）情形之一的询价对象不得配售股票。A、未参与初步询价B、询价对象或股票配售对象的名称、账户资料与证券业协会登记的不一致C、未在规定时间内报价或足额划拨申购资金D、有证据表明在询价过程中有违法违规或违反诚信原则的情形【参考答案】：A,B,C,D14、关于股份制改组的法律审查，下列说法正确的是（）。A、律师应查阅改组企业签订的尚未履行完结的重要合同，审查重要合同的合法性和履行合同可能产生的负面影响或取得的权利是否存在瑕疵B、律师应尽责了解原企业尚未完结的诉讼、仲裁或其他争议，并依法对这些诉讼、仲裁或争议的处理结果以及可能带来的经济后果发表意见C、律师必须审查企业商标权、专利权等知识产权是否仍在保护期内D、鉴于券商是各中介机构的主协调人，因此律师作出法律意见时应与券商保持一致【参考答案】：A,B,C【解析】D选项中律师应该独立发表意见，不一定要与券商保持一致。15、上市公司申请发行新股时，公司盈利能力须符合的规定包括（）。A、最近3个会计年度连续盈利，扣除非经常性损益后的净利润与扣除前的净利润相比，以低者作为计算依据B、业务和盈利来源相对稳定，不存在严重依赖于控股股东、实际控制人的情形C、现有的主营业务或投资方向能够持续发展，经营模式和投资计划稳健，主要产品或服务的市场前景良好，行业经营环境和市场需求不存在现实的或可预见的重大不利变化D、高级管理人员和核心技术人员稳定，最近12个月内未发生重大不利变化【参考答案】：A,B,C,D16、网下发行方式主要的缺点是（）。A、发行环节多B、认购成本高C、社会工作量大、效率低D、吸收居民储蓄资金作用不如网上发行明显【参考答案】：A,B,C【解析】本题考查我国投资银行业务的发展历史一股票发行方式的演变。有限量发售认购证方式、无限量发售认购证摇号中签方式、全额预缴款方式和与银行储蓄存款挂钩方式属于网下发行，这些方式都存在发行环节多、认购成本高、社会工作量大、效率低的缺点。17、关于发行可转换公司债券的担保要求，下列说法正确的是（）。A、公开发行可转换公司债券，应当提供担保，但最近1期末经审计的净资产不低于人民币10亿元的公司除外B、提供担保的，应当为全额担保，担保范围包括债券的本金及利息、违约金、损害赔偿金和实现债权的费用C、以保证方式提供担保的，应当为连带责任担保，且保证人最近1期经审计的净资产额应不低于其累计对外担保的金额D、发行分离交易的可转换公司债券，可以不提供担保【参考答案】：B,C,D18、信息披露制度的要求是（）。A、事前问责B、依法披露C、加强披露D、事后追究【参考答案】：A,B,D【解析】根据证监会的要求。信息披露制度的要求是事前问责、依法披露、事后追究。19、保荐人出具的发行保荐书、证券服务机构出具的有关文件应当作为招股说明书的备查文件，在中国证监会指定的网站上披露，并置备于（），以备公众查阅。A、发行人住所B、拟上市证券交易所C、保荐人住所D、主承销商和其他承销机构的住所【参考答案】：A,B,C,D20、拟发行上市公司在改组时，应避免其主要业务与实际控制人及其控制的法人同业竞争，针对存在的同业竞争，应采取（）措施。A、通过收购、委托经营等方式，将互相竞争的业务集中到拟发行上市公司B、竞争方将有关业务转让给无关联的第三方C、拟发行上市公司放弃与竞争方存在同业竞争的业务D、竞争方就解决同业竞争，以及今后不再进行同业竞争作出口头或书面承诺【参考答案】：A,B,C【解析】耐存在同业竞争的，拟发行上市公司可以采取以下措施加以解决：①针对存在的同业竞争，通过收购、委托经营等方式，将互相竞争的业务集中到拟发行上市公司；②竞争方将有关业务转让给无关联的第三方；③拟发行上市公司放弃与竞争方存在同业竞争的业务；④竞争方就解决同业竞争，以及今后不再进行同业竞争作出有法律约束力的书面承诺。四、判断题（共40题，每题1分）。1、累计投标询价完成后，发行价格以上的有效申购总量大于网下配售数量时，发行人及其保荐机构应对发行价格以上的全部有效申购进行同比例配售。（）【参考答案】：正确2、企业股份制改组的法规要求申请股票在交易上市，总股本不超过4亿元的，向社会公开发行的股份应达公司股份总数的25%以上。【参考答案】：正确3、非公开发行股票的发行对象为境外战略投资者的，应当经国务院相关部门事先批准。（）【参考答案】：正确4、发行人报送申请文件后，在中国证监会核准前，发生应予披露事项的，应向中国证监会书面说明情况，并及时修订招股说明书及其摘要。（）【参考答案】：正确5、根据2006年5月8日起施行的《上市公司证券发行管理办法》，可转换公司债券是指发行公司依法发行，在一定期间内依据约定的条件可以转换成股份的公司债券。（）【参考答案】：正确6、上市公司申请发行新股时，不能够存在可能严重影响公司持续经营的担保、诉讼、仲裁或其他重大事项。（）【参考答案】：正确7、如果发行人计划招募的股份数额较大，即在中国香港和美国进行公开发售，同时又在其他国家和地区进行全球配售，则在发行准备阶段只需要准备国际配售信息备忘录。（）【参考答案】：错误【解析】香港联交所上市必须用招股说明书方式，而美国则可以用信息备忘录方式。8、经国家土地管理部门确认的土地评估结果，是确定土地使用权折股及土地使用权出让金、租金数额的基础。（）【参考答案】：正确9、上市公司申请发行新股，应当由具有主承销商资格的证券公司担任主承销商，其发行推荐人可以由一般的没有主承销商资格的证券公司担任。（）【参考答案】：错误【解析】上市公司的推荐人必须是具有主承销商资格的证券公司。10、发行人如果向单个供应商的采购比例或对单个客户的销售比例超过总额的40％，则应披露其名称及采购或销售的比例。（）【参考答案】：错误【解析】如果向单个供应商的采购比例或对单个客户的销售比例超过总额的50％，则应披露其名称及采购或销售的比例。11、上市公司及其控股股东或实际控制人最近36个月内存在未履行向投资者做出的公开承诺的行为，不得公开发行证券。（）【参考答案】：错误【解析】应为最近12个月。12、发行人应披露控股股东或实际控制人、控股子公司，发行人董事、监事、高级管理人员和核心技术人员作为一方当事人的重大诉讼或仲裁事项。（）【参考答案】：正确13、信息披露的方式主要包括：发行人及其主承销商应当将发行过程中披露的信息刊登在至少两种中国证监会指定的报刊，同时将其刊登在中国证监会指定的互联网网站，并置备于中国证监会指定的场所，供公众查阅。（）【参考答案】：错误【解析】发行人及其主承销商应当将发行过程中披露的信息刊登在至少一种中国证监会指定的报刊。14、国有独资商业银行、股份制商业银行和城市商业银行可根据自身情况，决定是否发行次级定期债务作为附属资本。（）【参考答案】：正确【解析】本题考查债券管理制度的发展历史。15、每次参加发审委会议的发审委委员为10名。表决投票时同意票数达到5票为通过。（）【参考答案】：错误16、上市公司应当在可转换公司债券约定的付息日前3～5个交易日披露付息公告。（）【参考答案】：正确17、可转换公司债券发行人在募集说明书中对风险因素的披露遵照《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第1号——招股说明书》（证监发[2001]41号文件）实施。（）【参考答案】：错误18、初步询价后定价发行的，当网下有效申购总量小于网下配售数量时，应当对全部有效申购进行同比例配售。（）【参考答案】：错误【解析】初步询价后定价发行的，当网下有效申购总量大于网下配售数量时，应当对全部有效申购进行同比例配售。19、采用超额配售选择权发行方式，从集中竞价交易市场购买发行人股票所发生的费用，由投资者承担。（）【参考答案】：错误【解析】采用超额配售选择权发行方式，从集中竞价交易市场购买发行人股票所发生的费用，由主承销商承担。20、有限责任公司和股份有限公司均是以其全部资产对其债务承担责任。（）【参考答案】：正确21、配股价格的确定是在一定