减持上市公司股东减持要点(新规)

1、. PAGE PAGE 10 / 10上 市 公 司 股 东减 持 实 操 要 点上市公司董监高适用范围不得减持情型1、上市公司现任董监高减持所持股份。2、在任期届满前离职和届满后离职未满6 个月的上市公司董监高减持所持股份。3、董监高是大股东或其一致行动人的,同时适用上市公司大股东合规减持股份实操要点。4、董监高不是大股东或其一致行动人,且拟减持的股份属于特定股份的,同时适用上市公司特定股东减持特定股份实操要点。162、董监高因违反证券交易所规则,被证券交易所公开谴责未满 3 个月的。3上市或者恢复上市前。4、自公司股票上市之日起一年内。5、董监高最后一笔买入本公司股票后6 个月内。6、董监

2、高承诺一定期限内不减持并在该期限内。7、窗口期内30301上市公司业绩预告、业绩快报公告前10 日内;自可能对本公司股票交易价格产生重大影响的重大事项发生之日或在决策过程中,至依法披露后 2 个交易日内。职公司股份。可减持股份数量减持股份的信息披露注：董监高所持股份不超过 1000 股的,可一次性转让,不受上述转让比例限制。1、事前披露152、事中披露在预先披露的减持时间区间内,董监高在减持数量过半或减持时间过半时,应当披露减持进展情况。减持与前述重大事项是否有关。3、事后披露应当在股份减持计划实施完毕或者披露的减持时间区间届满后的2 个交易日内向交易所报告,并公告具体减持情况。大宗交易、协议

3、转让方式目前只需事后披露：董监高应当自减持行为发生之日起的2 个交易日内向上市公司报告,并由上市公司在证券交易所网站进行公告。离职董监高减持股份适用范围201752720175276内,遵守下列限制性规定：1、按其原任期时间,每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的25%;2、离职后半年内,不得转让其所持本公司股份;3、法律、行政法规、部门规章、规范性文件以及交易所业务规则对董监高股份转让的其他规定。上市公司大股东1、大股东控股股东和持股 5%外。2、大股东与其一致行动人的持股合并计算,并共同遵守减持数量限制、共用相关减持额度。3、大股东担任其所持股份的上市公司董监高的,同时适用上市公司

4、董监高减持股份实操要点。不得减持的情形162、大股东因违反证券交易所规则,被证券交易所公开谴责未满 3 个月的;3、大股东最后一笔买入上市公司股票后6 个月内;4、大股东拟减持的股份在限售期内;5、大股东承诺一定期限内不减持并在该期限内。上市公司存在下列情形之一,触及退市风险警示标准的,自相关决定作出之日起至公司股票终止上市或者恢复上市前,其控 股股东、实际控制人及其一致行动人不得减持所持有的公司股份：1、上市公司因欺诈发行或者因重大信息披露违法受到中国证监会行政处罚;2、上市公司因涉嫌欺诈发行罪或者因涉嫌违规披露、不披露重要信息罪被依法移送公安机关;3、其他重大违法退市情形。上市公司披露公司

5、无控股股东、实际控制人的,其第一大股东及第一大股东的实际控制人应当遵守前款规定。下列时间段,控股股东、实际控制人不得卖出股份：1、上市公司定期报告公告前30 日内。因特殊原因推迟年度报告、半年度报告公告日期的,自原预约公告日前 30 日起算,至公告前 1 日;2、上市公司业绩预告、业绩快报公告前10 日内;3、自可能对本公司股票交易价格产生重大影响的重大事项发生之日或在决策过程中,至依法披露后 2 个交易日内。集中竞价交易方式1、大股东集中竞价减持交易方式,在任意连续 90 日内,减持股份的总数不超过公司股份总数1%。大股东通过集中竞价交易减持的股份属于上市公司非公开发行股份的,在股份限制转让

6、期间届满后 12 个月内,减持数量不得超过其持有的该次非公开发行股份的 50%。2、大股东减持采取集中竞价交易方式,减持后不再具有大股东身份的,自持股比例减持至低于 5%之日起 90 日内,若采取集中竞价交易方式减持的,在任意连续 90 日内,减持股份的总数不得超过公司股份总数的 1%,若采用大宗交易方式减持的,在任意连续90 日内,减持股份的总数不得超过公司股份总数的2%。量量大宗交易方式1、大股东减持采取大宗交易方式,在任意连续 90 日内,减持股份的总数不得超过公司股份总数的2%。2、大股东减持采取大宗交易方式,减持后不再具有大股东身份的,自持股比例减持至低于 5%之日起 90 日内,若

7、采取集中竞价交易方式减持的,在任意连续 90 日内,减持股份的总数不得超过公司股份总数的1%,若采用大宗交易方式减持的,在任意连续 90 日内,减持股份的总数不得超过公司股份总数的2%。协议转让方式1、单个受让方的受让比例不得低于公司股份总数的 5%,转让价格下限比照大宗交易规定执行,法律、行政法规、部门规章、规范性文件及交易所业务规则另有规定的除外。26 个月内采取集中竞价交易方式减持的,在任意连续 90,即共享该 1%590902%。36901%1%的减持额度。赠与方式1、大股东减持采取赠与方式,减持后不再具有大股东身份的,参考本部分之二2。2、大股东减持采取赠与方式,且赠与标的为特定股份

8、的,参考本部分之二3。司法强制执行、执行股权质押协议方式1、大股东因司法强制执行或执行股权质押协议,采用集中竞价交易方式减持的,参考适用本部分之二。2、大股东因司法强制执行或执行股权质押协议,采用大宗交易方式减持的,参考适用本部分之二。343。减持股份的信息披露1、事前披露152、事中披露在预先披露的减持时间区间内,大股东在减持数量过半或减持时间过半时,应当披露减持进展情况。减持与前述重大事项是否有关。控股股东、实际控制人及其一致行动人减持达到公司股份总数1%的,应当在该事实发生之日起 2 个交易日内就该事项作出公告。5%或减持至 5%323、事后披露大股东通过集中竞价交易减持股份的,应当在股

9、份减持计划实施完毕或者披露的减持时间区间届满后的 2 个交易日内公告具体减持情况。大宗交易方式1、事前披露深市主板上市公司控股股东、实际控制人预计未来6 个月内通过大宗交易出售其持有或者控制的上市公司股份可能达到或者超过公司股份总数2深市中小板上市公司存在下列情形之一的,控股股东、实际控制人通过大宗交易出售其持有或者控制的上市公司股份,应当在首次出售 2 个交易日前刊登提示性公告：预计未来 6 个月内出售股份可能达到或者超过公司股份总数的5%;减持股份的信息披露减持股份的信息最近 12 个月内控股股东、实际控制人受到深交所公开谴责或者两次以上通报批评处分;公司股票被实施退市风险警示;深交所认定

10、的其他情形。深市创业板上市公司2预计未来 6 个月内出售股份可能达到或者超过公司股份总数5%以上的;最近 12 个月内控股股东、实际控制人受到深交所公开谴责或者两次以上通报批评处分;减持前一个会计年度或者最近一期,上市公司的净利润为负值或者同比下降50%以上的;减持当年年初至下一报告期末,已披露的业绩预告或者业绩快报显示上市公司的净利润为负值或者同比下降50%以上的;深交所认定的其他情形。2 个交易日前刊登股份减持计划公告：出售后导致其持有、控制上市公司股份低于50%的;出售后导致其持有、控制上市公司股份低于30%的;出售后导致其与第二大股东持有、控制的股份比例差额少于52、事中披露控股股东、

11、实际控制人通过大宗交易出售上市公司股份,减少比例达到 1%,应当在该事实发生之日起 2 个交易日内就该事项作出公告。在一个上市公司中拥有权益的股份达到该公司已发行股份的 5%以上的股东或者公司的实际控制人通过大宗交易出售上市公司股份,每减少比例达到公司股份总数的125%或减持至 5%323、事后披露披露暂无事后披露要,但根据信息披露的连续性原,建议已披露减持计划的上市公司在股份减持计划实施完毕或者披露的减持间区间届满后的2个交易日内公告具体减持情况。协议转让、赠与或通过司法强制执行、执行股权质押协议方式目前只需事中披露。5%,应当在该事实发生之日起 2 上市公司特定股东适用范围不得减持的情形可

12、减持股份的数量1、特定股东减持特定股份。2、特定股东担任其所持股份的上市公司董监高的,同时适用上市公司董监高减持股份实操要点。特定股份在限售期内。特定股东承诺一定期限内不减持并在该期限内。集中竞价交易方式特定股东减持采取集中竞价交易方式,在任意连续 90 日内,减持股份的总数不得超过公司股份总数的 11250%。(二)大宗交易方式特定股东减持采取大宗交易方式,在任意连续 90 日内,减持股份的总数不得超过公司股份总数的2%。协议转让方式1、特定股东减持采取协议转让方式,单个受让方的受让比例不得低于公司股份总数的 5%,转让价格下限比照大宗交易的规定执行,法律、行政法规、部门规章、规范性文件及交

13、易所业务规则另有规定的除外。2690合计减持股份的总数不得超过公司股份总数的1%1%的减持额度。赠与方式特定股东减持采取赠与方式的,参考适用本部分之二2。司法强制执行、执行股权质押协议方式1、特定股东因司法强制执行或执行股权质押协议,采用集中竞价交易方式减持的,参考适用本部分之二。2、特定股东因司法强制执行或执行股权质押协议,采用大宗交易方式减持的,参考适用本部分之二。3、特定股东因司法强制执行或执行股权质押协议,采用司法扣划、划转等非交易过户方式减持的,参考适用本部分之二2。上市公司股份受让方适用范围得股份的受让方得股份的受让方以赠与方式取得股份的受赠人12、受让方持股达 5%以上或者构成控股股东的,同时适用上市公司大股东减持股份实操要点。3、受让方担任其所持股份的上市公司董监高的,同时适用上市公司董监高减持股份实操要点。投资者通过大宗交易方式受让大股东股份的,或通过大宗交易方式受让 特定股份的,在受让后 6 个月内,不得转让所受让的股份。鉴于协议转让方式下单个受让方的受让比例不得低于公司股份总数的 5%,投资者通过协议转让方式受让股份的,将成为上市公司持股 5%以上的股东,在受让后 6 个月内不得减持,否则构成短线交易。6901%,即1%的减持额度。受赠人成为大股东的,适用上市公司大股