证券从业考试之发行与承销考试真题

1、2010年5月月证券从业考考试发行与与承销真题题（1）2010年5月月证券从业考考试发行与与承销真题题（1）一、单选题（本本大题共600小题，每小小题0.5分分，共30分分。以下各小小题以给出的的4个选项中中，只有一项项最符合要求求）1、 19277年的（ ）取取消了禁止商商业银行承销销股票的规定定。A.国民银行行法B.麦克法顿顿法C.格拉斯，斯斯蒂格尔法D.金融服务务现代化法案案标准答案： bb解析：18864年的国国民银行法严严厉禁止国民民银行从事证证券市场活动，只有私私人银行可通通过吸收储户户存款，然后后在证券市场场上开展承销销或投资活动动。19277年麦克法法顿法取消消了禁止商业业银行

2、承销股股票的规定，实实现了商业银银行与投资银银行两个领域域的重合。11933年通通过的证券券法和格格拉斯斯蒂蒂格尔法严严格规定证券券发行人和承承销商的信息息披露义务。11999年111月金融融服务现代化化法案先后后经美国国会会通过和总统统批准，成为为美国金融业业经营和管理理的一项基本本性法律。2、 商业银行行发行次级定定期债券，须须向（ ）提提出申请，提提交可行性分分析报告、招招募说明书、协协议文本等规规定的资料。A.中国银监会会B.中国证监会会C.中国人民银银行D.国家发展和和改革委员会会标准答案： aa3、 企业短期期融资券是指指企业依照短短期融资券管管理办法规规定的条件和和程序在银行行间

3、债券市场场发行和交易易，约定在一一定期限内还还本付息，最最长期限不超超过（）的有价证券。A. 90天B.半年C.365天D.2年标准答案： cc解析：20005年5月月23日，中中国人民银行行发布了短短期融资券管管理办法根根据该办法第第一章第三条条和第二章第第十三条的规规定，短期融融资券是指企企业依照该办办法规定的条条件和程序在在银行间债券券市场发行和和交易，约定定在一定期限限内还本付息息，最长期限限不超过365天天的有价证券券。4、 修订后的的公司法和和证券法于于2005年年10月277日经第十届届全国人大常常委会第十八八次会议通过过，并于（ ）起施行。A. 20055年10月227日B.2

4、005年年12月277日C.2006年年1月1日D.2006年年3月1日标准答案： cc5、 我国股份份有限公司发发行境内上市市外资股一般般采取（ ）方方式。A.全部网上定定价发行B.配售C.网上定价发发行与网下向向机构投资者者配售相结合合D.部分向原社社会公众股股股东优先配售售，剩余部分分网上定价发发行标准答案： bb解析：我国国股份有限公公司发行境内上市外资资股一般采取取配售方式。按按照国际金融融市场的通常常做法，采取取配售方式，承承销商可以将将所承销的股股份以议购方方式向特定的的投资者配售售。6、 发起设立立是指由发起起人认购公司司发行的（ ）而设立公公司的方式。A.优先股份B.控股股份

5、C.全部股份D.部分股份标准答案： cc7、 申请记账账式国债承销销团甲类成员员资格的申请请人除应当具具备乙类成员员资格条件外外，上一年度记账式式国债业务应应当位于前（ ）名以内。A.3B.5C.15D.25标准答案： dd8、 个人股东东亲自出席年年度股东大会会的，应当出出示（ ）。A.本人身份证证B.持股凭证C.本人身份证证和持股凭证证D.书面委托书书标准答案： cc解析：个人人股东亲自出出席会议的，应应当出示本人人身份证和持持股凭证;接接受委托代理理他人出席会会议的，应当当出示代理人人身份证、代代理委托书和和持股凭证。9、 创立大会会应有代表股股份总数（ ）以上的发发起人、认股股人出席，

6、方方可举行。A. 1/4B.1/2C.1/3D.2/3标准答案： bb解析：召开开创立大会，并并建立公司组组织机构。创创立大会应有有代表股份总总数过半数的的发起人、认认股人出席，方方可举行。10、 可转换换公司债券上上市的条件之之一是可转换换公司债券的期限为为（ ）年以以上。A.3B.2C.5D.1标准答案： dd2010年5月月证券从业考考试发行与与承销真题题（1）(22) 2011-07-100 10:007来源：证证券从业资格格考试网 到交流11、 根据需需要，国家可可以以一定年年限的国有土土地使用权作作价入股，经经评估作价后后，界定 为为（ ）。A.国家法人股股B.国有股C.国有法人股

7、股D.国家股标准答案： dd解析：根据据需要，国家家可以以一定定年限的国有有土地使用权权作价入股，经经评估作价后后，界定为国国家股，由土土地管理部门门委托国家股股持股单位统统一持有。12、 国有资资产的产权界界定应当依据据（ ）的原原则进行。A.谁投资、谁谁拥有产权B.谁经营、谁谁拥有产权C.谁授权、谁谁拥有产权D.谁管理、谁谁拥有产权标准答案： aa13、 公司改改组为上市公公司，其使用用的国有土地地使用权必须须评估。应当当由土地资产产的使用单位位或持有单位位向国家土地地管理部门提提出申请，然然后聘请具有有（）级土地评估资资格的土地评评估机构评估估。A. AB.AAC.AAAD.A+标准答案

8、： aa14、 （ ）是是指得到法律律认可和保护护、不具有实实物形态，并并在较长时间间内（超过11年）使企业业在生产经营营中受益的资资产。A.固定资产B.流动资产C.递延资产D.无形资产标准答案： dd解析：无形形资产是指得得到法律认可可和保护，不不具有实物形形态，并在较较长时间内（超超过1年）使使企业在生产产经营中受益益的资产。15、 单选管管理层讨论与与分析（ ）财财务因素，（ ）非财务因因素。A.包括，不包包括B.不包括，不不包括C.不包括，包包括D.包括，包括括标准答案： dd16、 按照融融资过程中金金融中介所起起作用的不同同，可以把公公司的融资方方式分为（ ）。A.直接融资与与间接

9、融资B.内部融资与与外部融资C.股权融资与与债务融资D.短期融资与与长期融资标准答案： aa17、 对于企企业负债，一一般规定偿还还期在（ ）年年以上的借款款为长期负债债。A. 1B.2C.3D.5标准答案： aa解析：长期期融资是指所所融资金能为为企业长期占占用。对于企企业负债，一一般规定偿还还期在1年以以上的借款为为长期负债。18、 监事会会和连续（ ）日以上单单独或者合计计持有公司（ ）以上股份份的股东拥有有补充召集权权和补充主持持权。A. 30，55%B. 60，55%C. 90，110%D. 365，110%标准答案： cc解析：监事事会不召集和和主持股东大大会会议的，连连续90日以

10、以上单独或者者合计持有公司10%以上股份的的股东可以自自行召集和主主持。由此可可见，监事会会和连续900日以上单独独或者合计持持有公司100%以上股份份的股东拥有有补充召集权权和补充主持持权。19、 不属于于按购并双方方的行业关联联性划分的是是（ ）。A.要约收购B.混合收购C.横向收购D.纵向收购标准答案： aa解析：公司司收购按购并并双方的行业业关联性划分分为横向收购购、纵向收购购和混合收购购。要约收购购与协议收购购属于按持股股对象是否确确定划分的。20、 从事保保荐业务的机机构和个人，必必须经（ ）核核准。A.证券业协会会B.中国证监会会C.证券交易所所D.证券登记结结算中心标准答案：

11、bb21、 保荐工工作底稿应当当真实、准确确、完整地反反映整个保荐荐工作的全过过程，保存期期不少于（ ）年。A. 10B.8C.5D.3标准答案： aa解析：保荐荐代表人必须须为其具体负负责的每一项项目建立尽职职调查工作日日志，作为保保荐工作底稿稿的一部分存存档备查;保保荐机构应当当定期对尽职职调查工作日日志进行检查查。保荐工作作底稿应当真真实、准确、完完整地反映整整个保荐工作作的全过程，保保存期不少于于10年。22、 发行涉涉及国有股的的，应在国有有股股东之后后标注（ ），在在国有法人股股股东之后标标注（ ），并并披露前述标标识的依据及及标识的含义。A.“SS”;“SLS”B.“SL”;“S

12、LS”C.“SS”;“SL”D.“SS”;“LSL”标准答案： aa23、 申请首首次公开发行行股票的公司司应按（ ）的的要求制作申申请文件。A.公开发行行证券的公司司信息披露内内容与格式准准则第9号一一首次公开发发行股票并上上 市申请文文件B.首次公开开发行股票并并上市申请文文件要求C.公开发行行证券的公司司信息披露内内容与格式准准则第1号一一首次公开发发行股票并上上 市申请文文件D.公开发行行证券的公司司信息披露内内容与格式准准则第7号一一首次公开发发行股票并上上 市申请文文件标准答案： aa解析：申请请首次公开发发行股票的公公司应按公公开发行证券券的公司信息息披露内容与与格式准则第第9号

13、一首次次公开发行股股票并上市申申请文件的的要求制作申申请文件。24、 保险公公司次级债务务的偿还只有有在确保偿还还次级债本息息后偿付能力力充足率（ ）的前提下下，募集人才才能偿付本息息。A.不低于1000%B.不高于1000%C.不低于500%D.不高于500%标准答案： aa25、 招股说说明书中引用用的财务报表表在其最近11期截止日后后（ ）个月月内有效。特特别情况下发发行人可申请请适当延长，但但至多不超过过（ ）个月月。A. 3，1B. 6，3C. 6，1D. 12，66标准答案： cc26、 股票发发行采取溢价价发行的，股股票的发行价价格由（ ）确确定。A.证监会B.发行人C.主承销商

14、D.发行人与承承销的证券公公司协商标准答案： dd解析：证证券法第三三十四条规定定，股票发行行采取溢价发发行的，其发发行价格由发发行人与承销销的证券公司司协商确定。27、某股份有限公司司发行股票44000万股股，交款结束束日为9月330日，当年年预计税后净净利润为64400万元，公公司发行新股股前的总股本本为120000万股，用用全面摊薄法法计算的每股股净收益为（）元。A. 0.500B. 0.455C. 0.400D. 0.300标准答案： cc28、 公开发发行股票数量量在4亿股以以上，提供有有效报价的询询价对象不足足（ ）家的的，发行人及及其主承销商商不得确定发发行价格，并并应当中止发发

15、行。A. 10B.20C.50D.100标准答案： cc解析：询价价结束后，公公开发行股票票数量在4亿亿股以下、提提供有效报价价的询价对象象不足20家家的，或者公公开发行股票票数量在.44亿股以上、提提供有效报价价的询价对象象不足50家家的，发行人人及其主承销销商不得确定定发行价格，并并应当中止发发行。29、 公司的的股权价值=（ ）。A.公司整体价价值一净债务值B.公司整体价价值十总债务务值C.公司整体价价值一总债务务值D.公司整体价价值十净债务务值标准答案： aa解析：考查查公司股权价价值的计算方方式。公司股股权价值=公公司整体价值值一净债务值值。30、 向参与与网下配售的的询价对象配配售

16、的，公开开发行股票数数量少于4亿亿股的，配售售数量不超过过本次发行总总量的（ ）。A. 100%B. 20%C. 30%D. 40%标准答案： bb31、 董事任任期由公司章章程规定，但但每届任期不不得超过（ ）年。A. 3B.4C.5D.7标准答案： aa冲刺备考32、 在上网网资金申购的规规定中，每一一申购单位为为（ ）股，申申购数量最高高不得超过当当次社会公众股上上网发行数量量或者（ ）万万股。A. 1，10000B. 100，11000C. lO000，99999.9D. 10000，100000标准答案： cc解析：每一一申购单位为为1000股股，申购数量量不少于10000股，超超过

17、10000股的必须是是1000股股的整数倍，但但最高不得超超过当次社会会公众股上网网发行数量或或者99999.9万股。33、 在中国国证监会指定定的信息披露露报刊刊登的的招股说明书书摘要最小字字号为（ ）。A.标准小5号号字B.标准5号字字C.标准小4号号字D.标准4号字字标准答案： aa解析：招股股说明书摘要要的一般要求求中包括：在在中国证监会会指定的信息息披露报刊刊刊登的招股说说明书摘要最最小字号为标标准小5号字字，最小行距距为0.355毫米。34、 上市公公司非公开发发行股票，其其发行对象（ ）的，可以以由上市公司司自行销售。A.均属于公司司全体股东B.为公司前55名股东C.均属于原前前

18、10名股东东D.为原前500名股东标准答案： cc35、 发行人人应披露（ ），包括提提高竞争力、市市场和业务开开拓、筹资等等方面的计划划。A.发行当年的的发展计划B.未来两年的的发展计划c.未来三年的的发展计划D.发行当年和和未来两年的的发展计划标准答案： dd36、 外资股股股票发行准准备阶段，在在尽职调查初初步完成的基基础上，（ ）开始起草草招股说明书书草案。A.国际协调人人B.会计师C.证券经纪人人D.主承销商标准答案： dd解析：对“招招股说明书草草案起草”知知识点的考查查。在尽职调调查初步完成成的基础上，在在律师的协助助下，主承销销商开始起草草招股说明书书草案，该草草案经过多次次讨

19、论和修改改后初步确定定。37、 对证券券交易所做出出的不予上市市、暂停上市市、终止上市市决定不服的的，发行人可可向（ ）设设立的复核机机构申请复核核。A.证监会B.证券业协会会C.证券交易所所D.证券服务机机构标准答案： cc解析：对证证券交易所做做出的不予上上市、暂停上上市、终止上上市决定不服服的，发行人人可向证券交交易所设立的的复核机构申申请复核。38、 定价增增发操作中应应注意，新股股东增发代码码为（ ）。A.“731”B.“700”c.“730”D.“710”标准答案： cc39、 公开募募集证券说明明书自（ ）内内有效。A.最后签署之之日起3个月月B.最后签署之之日起6个月月C.最后

20、签署之之日起12个个月D.最后签署之之日起2年标准答案： bb40、 证券投投资咨询机构构从事上市公公司并购重组组财务顾问业业务，其实缴缴注册资本和和净资产不低低于人民币（ ）万元。A. 200B.300C.500D.600标准答案： cc解析：上上市公司并购购重组财务顾顾问业务管理理办法第七七条规定，证证券投资咨询询机构从事上上市公司并购购重组财务顾顾问业务，应应当具备的条条件中包括：实缴注册资资本和净资产产不低于人民民币500万万元。41、 可转换换公司债券持持有人对转换换股票或不转转换股票有选选择权，并于于（ ）成为为发行公司的的股东。A.转股的当日日B.转股完成后后的次日C.转股完成后

21、后的2日内D.转股完成后后的3日内标准答案： bb解析：根据据上市公司司证券发行管管理办法，上上市公司发行行的可转换公公司债券在发发行结束6个个月后，方可可转换为公司司股票，转股股期限由公司司根据可转换换公司债券的的存续期限及及公司财务状状况确定。可可转换公司债债券持有人对对转换股票或或不转换股票票有选择权，并并于转股完成成后的次日成成为发行公司司的股东。42、 申请人人申请记账式式国债承销团团成员资格的的，应当将申申请材料提交交至（ ）。A.国资委B.财政部C.中国人民银银行D.发改委标准答案： bb43、审计报告应由至至少（ ）名名具有证券相相关业务资格格的注册会计计师签名、盖盖章。A.

22、2B.3C.4D.5标准答案： aa44、 公开发发行公司债券券的条件之一一是，股份有有限公司的净净资产不低于于人民币（ ）元，有限限责任公司的的净资产不低低于人民币（ ）万元。A. 30000，60000B. 60000，30000C. 60000，60000D. 30000，30000标准答案： aa解析：证证券法第十十六条规定，公公开发行公司司债券的条件件之一是股份份有限公司的的净资产不低低于人民币33000万元元，有限责任任公司的净资资产不低于人人民币60000万元。45、 认股权权证的存续期期间（ ）。A.超过公司债债券的期限，自发行行结束之日起起不少于6个个月B.不超过公司司债券的

23、期限限，自发行结结束之日起不不少于12个个月C.不超过公司司债券的期限限，自发行结结束之日起不不少于6个月月D.超过公司债债券的期限，自自发行结束之之日起不少于于2年标准答案： cc46、 下列各各项属于发行行可转换证券券可能会带来来的更大的风风险的是（ ）。A.当公司高速速成长时，持持有者可能不不会转换为股股票，使公司司无法达到改改变资本结构构的 目的B.当公司高速速成长时，持持有者会转换换为股票成为为普通股股东东，稀释了每每股收益和剩剩余控制权C.当公司业绩绩不佳时，持持有者会转换换为股票，使使股票市值下下降D.当公司业绩绩不佳时，可可转换证券的的价值会下降降，导致持有有者发生损失失标准答

24、案： bb解析：除BB项外，发行行可转换证券券的风险还包包括：（1）若若公司经营业业绩不佳，则则大部分可转转换债券不会会转换为普通通股，无助于于公司渡过财财务困境，并并将导致今后后股权或债券券筹资成本增增加;（2）一一个高速增长长的公司在其其普通股价格格大幅上升的的情况下，利利用可转换证证券筹资的成成本要高于普普通股或优先先股。47、 交易商商协会向接受受注册的企业业出具接受受注册通知书书，注册有有效期为（ ）年。A. 1B.2C.3D.5标准答案： bb48、 以协议议承销方式发行金融债券券的，承销人人应为金融机机构，并且注注册资本不低低于（ ）亿亿元人民币。A. 1B.2C.3D.5标准答

25、案： bb49、 次级债债务是指由银银行发行的，固固定期限（），除非非银行倒闭或或清算不用于于弥补银行日日常经营损失失，且该项债债务的索偿权权排在存款和和其他负债之之后的商业银银行长期债务务。A.不低于5年年（包括5年年）B.不低于3年年（包括3年年）c.不低于5年年（不包括55年）D.不低于3年年（不包括33年）标准答案： aa解析：根据据关于将次次级定期债务务计入附属资资本的通知的的规定，次级级债务是指由由银行发行的的，固定期限限不低于5年（含含5年），除除非银行倒闭闭或清算不用用于弥补银行行日常经营损损失，且该项项债务的索偿偿权排在存款款和其他负债债之后的商业业银行长期债债务。50、 在

26、债券券交易流通期期间，发行人人应在每年（ ）前向市场场投资者披露露上一年度的的年度报告和和信用跟踪评评级报告。A. 6月300日B.5月30日日C.4月30日日D.2月28日日标准答案： aa51、 以募集集方式设立公公司，申请发发行境内上市市外资股的，发发起人认购的的股本总额不不少于公司拟拟发行股本总总额的（ ），发发起人的出资资总额不少于于（）亿元人民币。A. 30%，22B. 35%，11.5C. 35%，22D. 30%，11.5标准答案： bb解析：根据据关于股份份有限公司境境内上市外资资股的规定第第八条的规定定，以募集方方式设立公司司，申请发行行境内上市外外资股的，应应当符合的条条

27、件中包括：发起人认购购的股本总额额不少于公司司拟发行股本本总额的355%o;发起起人的出资总总额不少于11.5亿元人人民币等。52、 发行人人和主承销商商必须在（ ）前将确定定的发行价格格进行公告。A. 股票配售售B.资金人账C.资金解冻D.网上发行标准答案： cc53、 下列关关于公司解散散的说法，正正确的是（ ）。A.股份有限公公司的解散是是指股份有限限公司法人资格格的消失B. 公司解散散时，不需要要进行必要的的清算活动C. 公司解散散后，仍具有有部分业务活活动的能力D.股份有限公公司的解散是是指股份有限限公司法人资资格的递延标准答案： aa解析：股份份有限公司的的解散是指股股份有限公司司

28、法人资格的的消失。公司司解散时，应应当进行必要要的清算活动动。公司解散散后，也就丧丧失了进行业业务活动的能能力。54、 H股的的发行方式是是（ ）。A.定向发行B.国际配售C.公开发行D.公开发行与与国际配售相相结合标准答案： dd解析：H股股的发行方式式是公开发行行与国际配售售相结合。发发行人须按上上市地法律的要求，将招招股文件和相相关文件作公公开披露。55、 内地企企业在中国香香港发行股票票并上市的股股份有限公司司预期上市时时的市值须至至少为（ ）亿亿港元。A. 1B.2C.3D.5标准答案： bb56、 20008年4月112日，中国国人民银行颁颁布了（ ），并并于4月155日正式施行行

29、。A.短期融资资券管理办法法B.短期融资资券承销规程程C.银行间债债券市场非金金融企业债务务融资工具管管理办法D.短期融资资券信息披露露规程标准答案： cc解析：20008年4月月12日，中中国人民银行行颁布了银银行间债券市市场非金融企企业债务融资资工具管理办法，并并于20088年4月155日正式施行行。57、 （ ）的的收购方式又又称换股。A.用现金购买买股票B.用股票购买买股票c.用股票交换换股票D.用资产收购购股份或资产产标准答案： cc58、 在各种种融资方式中中，收购公司司一般最后才才选择（ ）。A.公司内部自自由资金B.银行贷款筹筹资C.股票筹资D.债券筹资标准答案： cc解析：在

30、各各种融资方式式中，收购公公司一般应首首先选用内部部自有资金，因因为内部自有有资金筹资阻阻力小，保密密性好，风险险小，不必支支付发行成本本;其次，选选择向银行贷贷款（若法律律、法规或政政策允许），因因为速度快，筹资成成本低，且易易保密;再次次，选择发行行债券、可转转换债券等;最后，发行行普通股票。59、 （ ）我我国试行首次次公开发行股股票询价制度度。A. 20世纪纪90年代初初期B.2005年年1月1日C.2006年年9月11日日D.2006年年9月19日日标准答案： bb60、 收购人人在报送上市市公司收购报报告书之日日起（ ）日日后，公告其其要约收购报报告书、财务务顾问专业意意见和律师出

31、出具的法律意意见书。A. 7B.IOC.15D.20标准答案： cc 二、多选题（本本大题共400小题，每小小题1分，共共40分。其其中，每题至至少有两项符符合题目要求）61、 我国投投资银行业务务的发展变化化具体表现在在（ ）。A.发行监管B.发行方式C.发行定价D.发行种类标准答案： aa， b， c62、 下列属属于股权融资资的是（ ）。A.配股B.增发新股C.股权分配中中送红股D.发行债券标准答案： aa， b， c解析：股权权融资是指公公司以出让股股份的方式向向股东筹集资资金，包括配配股、增发新新股以及股利利分配中的送送红股（属于于内部融资的的范畴）。63、 有下列列（ ）情形形之一

32、的证券券公司不得申申请注册登记记为保荐机构构。A.净资本不低低于人民币44000万元元B.公司治理结结构存在重大大缺陷，风险险控制制度不不健全或者未未有效执行C.最近3年内内未因重大违违法违规行为为受到行政处处罚D.从业人员中中符合保荐代代表人资格条条件的有4人人标准答案： aa， b64、 保荐期期间分为（ ）。A.持续推荐阶阶段B.尽职调查阶阶段c.持续督导阶阶段D.尽职推荐阶阶段标准答案： cc， d解析：保保荐办法规规定，保荐期期间分为两个个阶段，即尽尽职推荐阶段段和持续督导导阶段。65、 股份有有限公司的发发起人不得以以（ ）等作作价出资。A.自然人姓名名B.劳务C.商誉D.土地使用

33、权权标准答案： aa， b， c解析：股份份有限公司的的发起人可以以用货币出资资，也可以用用实物、知识识产权、土地地使用权等可可以用货币估估价的并可以以依法转让的的非货币财产产作价出资;但是，法律律、行政法规规规定不得作作为出资的财财产除外。发发起人不得以以劳务、信用用、自然人姓姓名、商誉、特特许经营权或或者设定担保保的财产等作作价出资。66、 拟设立立的股份有限限公司应当依依照工商登记记管理规定的的要求确定公公司名称，公公司名称应当当由（ ）依依次组成。A.行政区划B.字号C.行业D.组织形式标准答案： aa， b， c， d67、 公司不不得收购本公公司股份，但但（ ）除外外。A.减少公司

34、注注册资本B.与持有本公公司股份的其其他公司合并并C.将股份奖励励给本公司职职工D.股东因对股股东大会作出出的公司合并并、分立决议议持异议，要要求公司收购购其股份的标准答案： aa， b， c， d68、 监事享享有的职权有有（ ）。A.报酬请求权权B.出席监事会会和董事会，并并行使表决权权C.签字权D.提议召开临临时监事会会会议权标准答案： aa， c， d解析：监事事享有的职权权包括：（11）出席监事事会，并行使使表决权;（22）报酬祷求求权;（3）签签字权;（44）列席董事事会的权力，并并对董事会决决议事项提出出质询或者建建议;（5）提提议召开临时时监事会会议权。69、 内部融融资的特点

35、是是（ ）。A.自主性B.高效率C.低成本性D.低风险性标准答案： aa， c， d70、 重大关关联交易是指指（ ）。A.上市公司拟拟与关联人达达成的总额高高于300万万元的关联交交易B.上市公司拟拟与关联人达达成的总额高高于500万万元的关联交交易C上市公司拟与与关联人达成成的总额高于于上市公司最最近经审计净净资产值的33%的关联交交易D.上市公司拟拟与关联人达达成的总额高高于上市公司司最近经审计计净资产值的的5%的关联联交易标准答案： aa， d71、 拟发行行上市的公司司改组应遵循循的原则是（ ）。A.突出公司主主营业务，形形成核心竞争争力和持续发发展的能力B.按照上市市公司治理准准则

36、要求独独立经营，运运作规范C.有效避免同同业竞争，减减少和规范关关联交易D.先发行上市市，后改制运运行标准答案： aa， b， c解析：本题题是对拟发行行上市公司改改组的规范要要求的考查。拟拟发行上市公公司改组的规规范要求中原原则的要求包包括：（1）突突出公司主营营业务，形成成核心竞争力力和持续发展展的能力;（22）按照上上市公司治理理准则要求求独立经营，运运作规范;（33）有效避免免同业竞争，减减少和规范关关联交易。72、 重置成成本法是在现现时条件下，被被评估资产全全新状态的重置成本减减去该项资产产的（ ），估估算资产价值值的方法。A.实体性贬值值B.经济性贬值值C.功能性贬值值D.重置性

37、贬值值标准答案： aa， b， c73、 我国发发行金融债券券的开端是11985年由由（ ）发行行的金融债券券。A.中央银行B.中国商业银银行C.中国工商银银行D.中国农业银银行标准答案： cc， d解析：我国国经济体制改改革后，国内内发行金融债债券的开端为为，19855年由中国工工商银行、中中国农业银行行发行的金融融债券。74、 我国企企业股份制改改组的目的是是（ ）。A.建立规范的的公司治理结结构B.筹集资金C.剥离不良资资产D.确立法人财财产权标准答案： aa， b， d75、 （ ）的的性质均属国国家所有，统统称为国有股股。A.国家股B.流通股C.非流通股D.国有法人股股标准答案： a

38、a， d解析：组建建股份有限公公司，视投资资主体和产权权管理主体的的不同情况，其其大气层占用用的国有资产产分别构成国国家股和国有有法人股。国国家股和国有有法人股的性性质均属国家家所有，统称称为国有股。76、 在我国国现有规定中中，无形资产产的处置与原原企业的整体体改组方案往往往结合在一一起考虑，一一般采用的处处置方式包括括（ ）。A.当企业整体体改组为上市市公司的时候候，无形资产产产权一般全部转移移到上市公司司，由国有股股权的持股单单位，即原企企业的上级单单位享有无形形资产产权的的折股B.当企业以分分立或合并的的方式改组，成成立了对上市市公司控股的的公司的时候候，直接作为为投资折股的的，产权归

39、上上市公司，控控股公司不再再使用该无形形资产C.当企业以分分立或合并的的方式改组，成成立了对上市市公司控股的的公司的时候候，产权归上上市公司，但但允许控股公公司或其他关关联公司有偿偿或无偿使用用该无形资产产D.当企业以分分立或合并的的方式改组，成成立了对上市市公司控股的的公司的时候候，由控股公公司和原企业业的上级单位位共同享有无无形资产产权权的折股标准答案： aa， b， c解析：D项项应改为当企企业以分立或或合并的方式式改组，成立立了对上市公公司控股的公公司的时候，由由上市公司出出资取得无形形资产的产权权。77、 19552年，美国国大卫杜兰兰特把当时对对资本结构的的见解划分为为（ ）。A.

40、净收入理论论B.净经营收入入理论C.传统折中理理论D.MM理论标准答案： aa， b， c78、 下列关关于净经营收收入理论的说说法，正确的的有（ ）。A.该理论假定定，不管企业业财务杠杆多多大，债务融融资成本和企企业融资总成成本是不变的的B.该理论假定定，当企业增增加债务融资资时，股票融融资的成本不不变C.该理论认为为，企业可以以通过增加成成本较低的负债债融资而抵消消成本较高的的股权融资的的影响D.该理论认为为负债比例的的高低都不会会影响融资总总成本标准答案： aa， c， d解析：本题题考查净经营营收入理论。AA、C、D三三项是正确的的理论阐述。BB项应改为：当企业增加加债务融资时时，股票

41、融资资的成本就会会上升。79、 下列关关于边际资本本成本的说法法，正确的有有（ ）。A.追加一个单单位的资本增增加的成本称称为边际资本本成本B.边际资本成成本可以绘成成一条有间断断点（即筹资资突破点）的的曲线C.内部收益率率高于边际资资本成本的投投资项目应拒拒绝D.内部收益率率高于边际资资本成本的投投资项目应接接受标准答案： aa， b， d解析：内部部收益率高于于边际资本成成本的投资项项目应接受，反反之则拒绝;两者相等时时则是最优的的资本预算。80、 代理成成本理论区分分了（ ）的的利益冲突。A.股东之间B.债权人与经经理层之间C.股东与经理理层之间D.债权人与股股东之间标准答案： cc，

42、d81、 资产评评估报告正文文包括的内容容有（ ）。A.评估目的与与评估范围B.资产状况与与产权归属C.评估原则D.评估方法说说明和计算过过程标准答案： aa， b， c解析：资产产评估报告的的正文包括下下列内容：评评估机构与委委托单位的名名称、评估目的与评估范范围、资产状状况与产权归归属、评估基基准日期、评评估原则、评评估依据、评评估方法和计计价标准、资资产评估说明明、资产评估估结论、评估估附件名称、评评估日期、评评估人员签章章。82、 资本“三三原则”是指指（ ）。A.资本确定原原则B.资本法定原原则C.资本维持原原则D.资本不变原原则标准答案： aa， c， d83、 询价对对象有下列（

43、 ）情形之一一的，中国证证券业协会应应当将其从询询价对象名单单中去除。A.不再符合证证券发行与承承销管理办法法规定的条条件B. 最近122个月内因违违反相关监管管要求被监管管谈话3次以以上C.未按时提交交年度总结报报告D.最近12个个月没有活跃跃的证券市场场投资记录标准答案： aa， b， c解析：询价价对象是指符符合证券发发行与承销管管理办法规规定条件的证证券投资基金金管理公司、证证券公司、信信托投资公司司、财务公司司、保险机构构投资者、合合格境外机构构投资者，以以及经中国证证监会认可的的其他机构投投资者。询价价对象如有下下列情形之一一的，中国证证券业协会应应当将其从询询价对象名单单中去除：

44、（11）不再符合合证券发行行与承销管理理办法规定定的条件;（22）最近122个月内因违违反相关监管管要求被监管管谈话3次以以上;（3）未未按时提交年年度总结报告告。84、 目前，收收取承销费用用的标准是（ ）。A.包销商收取取的包销佣金金为包销股票票总金额的11.5%33%B.包销商收取取的包销佣金金为包销股票票总金额的00.5%11.5%C.代销佣金为为实际售出股股票总金额的的0.5%1.5%D.代销佣金为为实际售出股股票总金额的的1.50%3%标准答案： aa， c85、 （ ）属属于网下发行行的方式。A.全额预缴款款、比例配售售、余款转存存B.全额预缴款款、比例配售售、余款即退退C.储蓄

45、存款挂挂钩D.市值配售标准答案： aa， b， c解析：我国国股票发行历历史上还曾采采取过全额预预缴款方式、储储蓄存款挂钩钩方式、上网网竞价和市值配售等方方式。前两种种股票发行方方式都属于网网下发行的方方式，其中全全额预缴款方方式又包括“全全额预缴款、比比例配售、余余款即退”和和“全额预缴缴款、比例配配售、余款转转存”两种方方式。86、关于报告期内主主要产品的原原材料和能源源及其供应情情况，发行人人应披露（ ）。A.主要原材料料和能源的价价格变动趋势势B.主要原材料料和能源占成成本的比重C.报告期内各各期向前3名名供应商合计计的采购额占占当期采购总总额的百分比比D.如向单个供供应商的采购购比例

46、超过总总额的30%或严重依赖赖于少数供应应商的，应披披露其名称及及采购比例标准答案： aa， b87、 下列人人员不得担任独立董事事的是（ ）。A.在上市公司司或者其附属属企业任职的的人员B.在上市公司司或者其附属属企业任职人人员的旁系以以内亲属C.直接或间接接持有上市公公司已发行股股份1%以上上的自然人股股东D.为上市公司司或者其附属属企业提供财财务、法律、咨咨询等服务的的人员标准答案： aa， c， d解析：独立立董事必须具具有独立性，其其中不得担任任独立董事的的人员之一是是在上市5公公司或者其附附属企业任职职的人员及其其直系亲属和和主要社会关关系。88、 上市公公司公开发行行新股，必须须

47、（ ）。A.具备健全且且运行良好的的组织结构B.具有持续盈盈利能力，财财务状况良好好C.公司在最近近3年内财务务会计文件无无虚假记载，无无其他重大违违法行为D.公司在最近近1年内财务务会计文件无无虚假记载，无无其他重大违违法行为标准答案： aa， b， c89、 上市公公司公开发行行新股的推荐荐核准，包括括（ ）。A.由保荐人进进行的内核、出出具发行保荐荐书B.保荐人对承承销商备案材材料的合规性性审核C.由中国证监监会进行的受受理文件、初初审D.发行审核委委员会审核、核核准发行标准答案： aa， b， c， d解析：上市市公司公开发发行新股的推推荐核准，包包括由保荐人人（主承销商商）进行的内内

48、核、出具发发行保荐书、对对承销商备案案材料的合规规性审核，以及及由中国证监监会进行的受受理文件、初初审、发行审审核委员会审审核、核准发发行等。90、 股份的的特点有（ ）。A.股份的金额额性B.股份的平等等性C.股份的不可可分性D.股份的单一一性标准答案： aa， b， c解析：股份份一般有四个个特点：（11）股份的金金额性;（22）股份的平平等性;（33）股份的不不可分性;（44）股份可转转让性。91、 上市公公司申请可转转换公司债券券在证券交易易所上市，应应当符合（ ）。A.可转换公司司债券实际发发行额不少于于人民币20000万元B.可转换公司司债券的期限限为1年以上上C.申请上市时时仍符

49、合法定定的可转换公司司债券发行条条件D.以上都正确确标准答案： bb， c92、 通常情情况下，（ ），赎回的的期权价值就就越大，越有有利于发行人人。A.赎回期限越越长B.转换比率越越高C.转换比率越越低D.赎回价格越越低标准答案： aa， c， d解析：本题题考查影响可可转换公司债债券价值因素素中的赎回条条款。通常情情况下，赎回回期限越长、转转换比率越低低、赎回价格格越低，赎回回的期权价值值就越大，越越有利于发行行人;相反，赎赎回期限越短短、转换比率率越高、赎回回价格越高，赎赎回的期权价价值就越小，越越有利于转债债持有人。93、 商业银银行发行金融融债券应具备备的条件是（ ）。A.核心资本充

50、充足率不低于于8%B.最近3年连连续盈利C.贷款损失准准备计提充足足D.最近2年没没有重大违法法、违规行为为标准答案： bb， c解析：本题题考查金融债债券的发行条条件。商业银银行发行金融融债券应具备备以下条件：具有良好的的公司治理机机制;核心资资本充足率不不低于4%;最近3年连连续盈利;贷贷款损失准备备计提充足;风险监管指指标符合监管管机构的有关关规定;最近近3年没有重重大违法、违违规行为;中中国人民银行行要求的其他他条件。94、 下列关关于可转换公公司债券在上上海证券交易易所发行时间间的安排，叙叙述正确的是是（ ）。A.T-5日日，所有材料报上上海证券交易易所，准备刊刊登债券募集集说明书概

51、要要和发行公告告B. T+I日日，上网定价价发行日C.T+2日，冻冻结申购基金金D.T+3日，中中签率公告见见报;摇号标准答案： aa， d95、 企业发发行企业债券券所筹集的资资金可用于（ ）。A.固定资产投投资项目、收收购产权（股股权）B.调整债务结结构和补充营营运资金C.股票买卖以以及期货等高高风险投资D.弥补亏损和和非生产性支支出标准答案： aa， b解析：根据据国家发展展改革委关于于推进企业债债券市场发展展、简化发展展核准程序有有关事项的通通知，企业业债券筹集的的资金可用于于固定资产投资项目、收收购产权（股股权）、调整整债务结构和和补充营运资资金。96、 企业有有下列（ ）行行为之一

52、的，应应当对相关资资产进行评估估。A.整体或部分分改建为有限限责任公司或或股份有限公公司B.经上级主管管部门对企业业资产进行审审核之后C.以非货币资资产对外投资资D.企业合并、分分立、破产、解解散标准答案： aa， c， d97、 国际推推介活动中应应当注意的内内容是（ ）。A.防止推销违违例B.宣传的内容容一定要真实实C.推销时间应应尽量延长D.把握推销发发行的时机标准答案： aa， b， d解析：国际际推介活动中中应当注意的的内容：（11）防止推销违例;（2）宣传传的内容一定定要真实;（33）推销时间间应尽量缩短短和集中;（44）把握推销销发行的时机机。98、 在收购购过程中，并并购企业主

53、要要面临的风险险有（ ）。A.整合风险B.市场风险C.融资风险D.法律风险标准答案： aa， b， c， d解析：公司司收购是高风风险经营，收收购风险非常常复杂和广泛泛，公司应谨谨慎对待，尽尽量避免风险险，并把风险险消除在收购购的各个环节节之中，以求求收购成功。概概括而言，在在收购过程中中，收购公司司主要面临市市场风险、营营运风险、反反收购风险、融融资风险、法法律风险、整整合风险等。99、 上市公公司股东大会会就重大资产重组组作出的决议议，至少应当当包括（ ）事事项A.本次重大资资产重组的方方式、交易标标的和交易对对方B.交易价格或或者价格区间间C.定价方式或或者定价依据据D.决议的失效效期标

54、准答案： aa， b， c解析：上市市公司股东大大会就重大资资产重组作出出的决议，至至少应当包括括下列事项：（1）本次次重大资产重重组的方式、交交易标的和交交易对方;（22）交易价格格或者价格区区间;（3）定定价方式或者者定价依据;（4）相关关资产自定价价基准日至交交割日期间损损益的归属;（5）相关关资产办理权权属转移的合合同义务和违违约责任;（66）决议的有有效期;（77）对董事办办理本次重大资产重组组事宜的具体体授权;（88）其他需要要明确的事项项。100、 对并并购重组委员员会委员的监监督主要包括括（ ）。A。问责制度B.违规处罚C.举报监督D.暂停审核标准答案： aa， b， c解析：

55、并购购重组委员会会委员接受聘聘任后，应当当承诺遵守中中国证监会对对并购重组委委员会委员的的有关规定和和纪律要求，认认真履行职责责，接受中国国证监会的考考核和监督。主主要包括：（11）问责制度度;（2）违违规处罚;（33）举报监督督机制。三、判断题（本本大题共600小题，每题题0.5分，合合计30分。）101、 招股股说明书摘要要的目的仅为为向公众提供供有关本次发行的简简要情况，无无须包括招股股说明书全文文各部分的主主要内容。 （ ）对 错标准答案： 正正确102、 股东东大会作出普普通决议，应应当由出席股股东大会会议议的股东所持持表决权的22/3以上通通过。 （ ）对 错标准答案： 错错误解析

56、：股东东大会作出普普通决议，应应当由出席股股东大会会议议的股东所持持表决权的过过半数通过。103、 股份份有限公司的的股东，即公公司股份的所所有者。 （ ）对 错标准答案： 正正确104、 我国国股票发行监监管制度在11998年之之前，采取只只控制发行规规模的办法。 （ ）对 错标准答案： 错错误105、 中国国证监会对保保荐代表人资资格的申请，自自受理之日起起15个工作作日内作出核核准或者不予予核准的书面面决定。 （ ）对 错标准答案： 错错误解析：中国国证监会依法法受理、审查查申请文件。对对保荐机构资资格的申请，自自受理之日起起45个工作作日内作出核核准或者不予予核准的书面面决定;对保保荐

57、代表人资资格的申请，自自受理之日起起20个工作作日内作出核核准或者不予予核准的书面面决定。106、 有限限责任公司变变更为股份有有限公司时，折折合的实收股股本总额不得得高于公司总总资产额。 （ ）对 错标准答案： 错错误解析：公公司法第九九十六条规定定，有限责任任公司变更为为股份有限公司时时，折合的实实收股本总额额不得高于公公司净资产额额。107、 盈利利预测报告中中预测期间的的确定原则为为预测时起至至不超过下一一个会计年度度结束时止的的期限。 （ ）对 错标准答案： 错错误解析：盈利利预测报告中中的预测期间间的确定原则则为：如果预预测是在发行行人会计年度度的前6个月月作出的，则则为预测时起起

58、至该会计年年度结束时止止的期限;如如果预测是在在发行人会计计年度的后66个月作出的的，则为预测测时起至不超超过下一个会会计年度结束束时止的期限限。108、 累计计投票制是指指股东大会选选举董事或者者监事时，每每一股份拥有有与应选董事事或者监事人人数相同的表表决权，股东拥有的表决决权可以集中中使用。 （）对 错标准答案： 正正确109、 股份份有限公司申申请在香港创创业板上市，公公众股东的数数量不得少于于50名。 （ ）对 错标准答案： 错错误解析：股份份有限公司申申请在香港创创业板上市如如发行人具备备24个月活活跃业务记录录，至少有1100名股东东。如发行人人具备12个个月活跃业务务记录，至少

59、少有300名名股东，其中中持股量最高高的5名及225名股东合合计的持股量量分别不得超超过公众持有有的股本证券券的35%及及50%。110、 监事事会由股东代代表和适当比比例的公司职职工代表组成成，其中职工工代表的比例例不得低于11/2，具体比例由公司司章程规定。 （ ）对 错标准答案： 错错误解析：监事事会由股东代代表和适当比比例的公司职职工代表组成成，其中职工工代表的比例例不得低于11/3，具体体比例由公司司章程规定。111、 证证券法对股股份有限公司司申请股票上上市要求是公公司股本总额额不少于人民民币50000万元。 （ ）对 错标准答案： 错错误112、产权界定是指国国家依法划分分财产所

60、有权权和经营权等等产权归属，明明确各类产权权形式的财产产范围和管理理权限的一种种法律行为。产产权界定应当当依据“谁投投资、谁拥有有产权”的原原则进行。对 错标准答案： 正正确113、 预先先披露的招股说明书书（申报稿）是是发行人发行行股票的正式式文件，应含含有价格信息息，但发行人人不得据此发发行股票。 （ ）对 错标准答案： 错错误解析：预先先披露的招股股说明书（申申报稿）不是是发行人发行行股票的正式式文件，不能能舍有价格信信息，发行人人不得据此发发行股票。114、 价值值重估是指国国有资产监督督管理机构依依据国家清产产核资政策和和有关财务会会计制度规定定，对企业申申报的各项资资产损益和资资金