我国中小企业融资困难的成因与对策分析

1、题目：我国中小小企业融资困困难的成因与与对策分析大纲：TOC o 1-3 u1 中小企业业概述1.1 何为为中小企业及及中小企业对对我国国民经经济发展的重重要意义1.2 我国国中小企业的的基本特点1.3 我国国中小企业融融资现状2 我国中小小企业融资困困难的原因2.1 中小小企业自身的的缺陷2.2 国家家政策方面2.3 银行行信贷方面2.4 缺乏乏完善的信用用担保体系2.5 资本本市场方面3 中小企业业融资的国际际比较与借鉴鉴3.1 发达达国家关于中中小企业融资资的金融制度度和政策比较较3.1.1 有关国家和和地区政府的的支持举措3.1.2 有关国家和和地区中小企企业金融支持持体系简介3.2

2、国外外政府对中小小企业金融支支持的主要特特点分析及启启示3.2.1 主要特点分分析3.2.2 几点启示4 解决我国国中小企业融融资困难的对对策4.1 强化化中小企业信信用观念，健健全企业治理理结构4.2 充分分发挥政府对对经济的宏观观调控职能4.3 完善善金融机构和和社会辅助体体系，加大对对中小企业发发展的金融支支持4.4 完善善中小企业融融资渠道，建建立多层次资资金市场4.5 建立立并完善多层层次有效的中中小企业信用用担保体系4.6 借鉴鉴国外发达国国家先进经验验，促进中小小企业融资的的有效运行5 结 论论XX大学本科毕业论文（设设计）题目 我国中小小企业融资困困难的 成 因 与 对 策 分

3、 析 姓 名 xx 院 系 财会学院专 业 会 计 学 学 号 指导老师 摘 要随着我国社会主主义市场经济济的发展和国国有企业结构构调整步伐的的加快，我国国的中小企业业在社会经济济运行中充当当着经济增长长引擎、创造造就业机会以以及优化调整整产业结构等等一些独特功功能,为社会会各界所认可可,成为经济济发展和社会会稳定的重要要支柱，在我我国国民经济济的发展中起起着越来越重重要的作用。然然而，当前我我国中小企业业融资难问题题却十分突出出，它已成为为处于经济转转轨时期中小小企业发展的的最大障碍。因因此，合理有有效的解决当当前我国中小小企业融资难难问题，对确确保我国经济济的长远发展展与我国社会会主义市场

4、经经济体制的确确立具有重要要的战略意义义。通过对我我国中小企业业的特点及中中小企业融资资现状、原因因的分析和国国际比较等方方面的探讨分分析，提出了了政策性建议议。为进一步步改善我国中中小企业融资资环境提供借借鉴，以促进进我国中小企企业又好又快快的发展。关键词：中小企企业；融资困困难；信用担担保Abstraact With tthe deeveloppment of Chhinass sociialistt markket ecconomyy and statee-owneed entterpriisestoo acceeleratte thee pacee of sstructtural ad

5、jusstmentt, Chiinas SMEs in thhe soccial eeconommy to servee as tthe enngine of ecconomiic groowth, job ccreatiion annd opttimizaation of inndustrrial sstructture aadjusttment and ssome uuniquee feattures, to tthe coommuniity byy Recoognizeed aseeconommic deeveloppment and aan impportannt pilllar oo

6、f soccial sstabillity, natioonal eeconommic deeveloppment in Chhina pplayinng an increeasinggly immportaant roole. HHoweveer, cuurrentt finaancingg in CChina is veery ouutstannding, it hhas beecome a meddium-ssized enterrprisees in transsitionn periiod thhe greeatestt obsttacle to deeveloppment. The

7、reefore, reassonablle andd effeectivee soluution to thhe currrent finanncing in ouur couuntry, to eensuree the long-term devellopmennt of our ccountrrys eeconommy andd Chinnas ssociallist mmarkett econnomic systeem andd the estabblishmment oof thee straategicc signnificaance oof impportannce.Thhroug

8、hh the featuures-ssized and ssmall and mmediumm enteerprisses fiinanciing off anallysis and iinternnationnal coompariison aanalyssis inn the areass of ppolicyy propposalss weree put forwaard.Too furtther eenhancce thee provvisionn of SSME fiinanciing ennvironnment for rrefereence tto proomote smalll

9、 and middlle-sizzed beetter and ffasterr deveelopmeent.Key worrds: SSmall and mmediumm enteerprisses, Finaancingg diffficultties, Crediit guaaranteee目 录TOC o 1-3 h z u HYPERLINK l _Toc281230584 摘 要 PAGEREF _Toc281230584 h I HYPERLINK l _Toc281230585 Abstraact PAGEREF _Toc281230585 h II HYPERLINK l _

10、Toc281230586 目 录 PAGEREF _Toc281230586 h IIII HYPERLINK l _Toc281230587 1 中小企业业概述 PAGEREF _Toc281230587 h 1 HYPERLINK l _Toc281230588 1.1 何为为中小企业及及中小企业对对我国国民经经济发展的重重要意义 PAGEREF _Toc281230588 h 1 HYPERLINK l _Toc281230589 1.2 我国国中小企业的的基本特点 PAGEREF _Toc281230589 h 1 HYPERLINK l _Toc281230590 1.3 我国国中小

11、企业融融资现状 PAGEREF _Toc281230590 h 2 HYPERLINK l _Toc281230591 2 我国中小小企业融资困困难的原因 PAGEREF _Toc281230591 h 3 HYPERLINK l _Toc281230592 2.1 中小小企业自身的的缺陷 PAGEREF _Toc281230592 h 3 HYPERLINK l _Toc281230593 2.2 国家家政策方面 PAGEREF _Toc281230593 h 3 HYPERLINK l _Toc281230594 2.3 银行行信贷方面 PAGEREF _Toc281230594 h 4

12、HYPERLINK l _Toc281230595 2.4 缺乏乏完善的信用担保体体系 PAGEREF _Toc281230595 h 4 HYPERLINK l _Toc281230596 2.5 资本本市场方面 PAGEREF _Toc281230596 h 4 HYPERLINK l _Toc281230597 3 中小企业业融资的国际际比较与借鉴鉴 PAGEREF _Toc281230597 h 5 HYPERLINK l _Toc281230598 3.1 发达达国家关于中中小企业融资资的金融制度度和政策比较较 PAGEREF _Toc281230598 h 5 HYPERLINK

13、l _Toc281230599 3.1.1 有关国家和和地区政府的的支持举措 PAGEREF _Toc281230599 h 5 HYPERLINK l _Toc281230600 3.1.2 有关国家和和地区中小企企业金融支持持体系简介 PAGEREF _Toc281230600 h 6 HYPERLINK l _Toc281230601 3.2 国外外政府对中小小企业金融支支持的主要特特点分析及启启示 PAGEREF _Toc281230601 h 7 HYPERLINK l _Toc281230602 3.2.1 主要特点分分析 PAGEREF _Toc281230602 h 7 HYP

14、ERLINK l _Toc281230603 3.2.2 几点启示 PAGEREF _Toc281230603 h 7 HYPERLINK l _Toc281230604 4 解决我国国中小企业融融资困难的对对策 PAGEREF _Toc281230604 h 8 HYPERLINK l _Toc281230605 4.1 强化化中小企业信信用观念，健健全企业治理理结构 PAGEREF _Toc281230605 h 8 HYPERLINK l _Toc281230606 4.2 充分分发挥政府对对经济的宏观观调控职能 PAGEREF _Toc281230606 h 9 HYPERLINK l

15、 _Toc281230607 4.3 完善善金融机构和和社会辅助体体系，加大对对中小企业发发展的金融支支持 PAGEREF _Toc281230607 h 9 HYPERLINK l _Toc281230608 4.4 完善善中小企业融融资渠道，建建立多层次资资金市场 PAGEREF _Toc281230608 h 10 HYPERLINK l _Toc281230609 4.5 建立立并完善多层层次有效的中中小企业信用用担保体系 PAGEREF _Toc281230609 h 10 HYPERLINK l _Toc281230610 4.6 借鉴鉴国外发达国国家先进经验验，促进中小小企业融资

16、的的有效运行 PAGEREF _Toc281230610 h 11 HYPERLINK l _Toc281230611 结 论 PAGEREF _Toc281230611 h 122 HYPERLINK l _Toc281230612 参考文献 PAGEREF _Toc281230612 h 133 HYPERLINK l _Toc281230613 致 谢 PAGEREF _Toc281230613 h 1441 中小企业业概述中小企业是我国国国民经济和和社会发展的的的重要力量量，促进中小小企又好又快快发展，是保保持我国国民民经济平稳较较快发展的重重要基础，更更是关系民生生和社会稳定定的重大

17、战略略任务，同时时也是应对国国际金融危机机的重要举措措。1.1 何为为中小企业及及中小企业对对我国国民经经济发展的重重要意义中小企业是指与与所处行业的的大企业相比比人员规模、资资产规模与经经营规模都比比较小的经济济单位。不同同国家、不同同经济发展的的阶段、不同同行业对其界界定的标准不不尽相同，且且随着经济的的发展而动态态变化。各国国一般从质和和量两个方面面对中小企业业进行定义，质质的指标主要要包括企业的的组织形式、融融资方式及所所处行业地位位等，量的指指标则主要包包括雇员人数数、实收资本本、资产总值值等。我国现现行中小企业业标准是根据据企业职工人人数、销售额额、资产总额额等指标，结结合行业特点

18、点制定的。中小企业为我国国经济的发展展做出了巨大大的贡献。目目前对于我国国来说，中小小企业是拉动动整个国民经经济增长的重重要力量。据据统计我国中中小企业约占占全国企业总总数的99%，其企业的的总产值、利利税总额和出出口总额分别别约占全国企企业的五分之之三、五分之之二和五分之之三，创造了了近四分之三三的城镇就业业机会，并充充当着区域经经济发展的主主力军，这在在浙江体现的的尤为明显。随随着近几年来来国有企业结结构调整步伐伐加快，中小小企业在确保保国民经济稳稳定增长、缓缓解就业压力力、拉动民间间投资、促进进市场竞争、推推进科技创新新、优化经济济结构、促进进市场繁荣、方方便群众生活活、保持社会会稳定等

19、方面面发挥着更为为重要的作用用。1.2 我国国中小企业的的基本特点与大企业相比，我我国中小企业业的特点所在在：（1）经营具有有很大弹性。中中小企业的规规模较小，因因而具有调头头快，见缝插插针，适应市市场能力强的的特点。在当当前市场经济济瞬息万变的的情况下，中中小企业的这这种优势更为为突出。（2）活力充沛沛，新陈代谢谢快，是从经经济低谷到高高潮的有力推推动者。中小小企业由于投投资的规模小小，能够迅速速建成并进入入生产运营状状态，有效的的利用商机，迅迅速获取较高高的回报。而而当情形一旦旦发生变化，中中小企业又能能迅速调整，进进行转轨或退退出市场，这这样快速的新新陈代谢使中中小企业能够够保持充沛活活

20、力。而在由由经济低谷向向高潮继续推推动时，政府府会出台相应应的经济改革革政策，以刺刺激经济的增增长，这时中中小企业则会会趁着政策利利好而获得迅迅速增长，从从而推动经济济走出低谷，走走上持续健康康的发展道路路。（3）在企业管管理和技术创创新方面，中中小企业也存存在着优势。中中小企业由于于管理层次少少，管理成本本低，决策快快，易于抓住住市场机会等等特点，明显显具有大企业业所不具备的的优势。中小小企业作为市市场竞争机制制的真正参与与者和体现者者，在很大程程度上可以说说是经济发展展的基本动力力。反映了经经济分散化，多多样化性质的的内在要求。所所以说中小企企业是经济发发展中的增长长点，是技术术创新的重要

21、要力量。这不不仅体现在中中小企业呈现现出以知识和和技术密集型型取代传统的的劳动密集型型，资本密集集型的发展趋趋势，而且中中小企业经营营灵活、高效效的特点，使使科技转化为为现实的生产产力所耗费的的时间和经历历的环节也大大为缩短。（4）单位资本本吸纳劳动力力较高。大企企业以其强大大的生产规模模，其经营方方式多为资本本密集型，所所吸收的劳动动力较少，他他的经济增长长主要建立在在资本和技术术上。而中小小企业多为劳劳动密集型企企业，其经济济增长点主要要建立在大量量的劳动力资资源上，这就就使中小企业业的单位资本本能吸纳的劳劳动力资源远远远大于大企企业。1.3 我国国中小企业融融资现状与中小企业对我我国经济

22、发展展所做贡献相相反的是，中中小企业在我我国发展过程程中困难重重重，具体表现现在以下几方方面：（1）金融机构构对中小企业业贷款严重不不足。从资金金需求角度看看，尽管单个个的中小企业业的资金需求求量相对于大大企业来说并并不大，但中中小企业几乎乎遍及我国所所有的行业与与领域，整体体上存在较大大的资金需求求总量。但从从中小企业的的资金供给来来看，两者极极不对称。尽尽管股份制商商业银行和地地方金融机构构对中小企业业的贷款有所所增长，但未未从根本上改改变中小企业业所面临的银银行“歧视”。调查显示示，有60.9%的中小小企业认为资资金需求难以以得到满足，存存在资金缺口口，不难看出出我国金融系系统对中小企企

23、业贷款严重重不足。（2）金融工具具发展不平衡衡，中小企业业贷款困难。我我国金融工具具的发展仍处处于结构性失失衡，产品单单一的阶段，且且金融工具的的增长远远落落后于发达国国家。股权性性融资主要是是依靠自有资资金的积累，而而目前中小企企业其他股权权融资工具比比例都很低。同同时，金融机机构所能提供供的债权性融融资产品单一一，除对中小小企业信贷这这一品种外，其其它品种不够够，传统性金金融工具不能能满足部分中中小企业特别别是外向型中中小企业发展展的需要。（3）欠发达的的资本市场影影响了中小企企业的直接融融资。直接融融资有股权融融资和债券融融资两种，我我国债券期限限品种和偿还还方式还过于于单一，中介介机构

24、不健全全、信用评级级质量差都造造成债券市场场的发展远远远落后股票市市场。而我国国资本市场结结构单一，市市场准入条件件高、缺乏完完备的法律保保护体系和政政策扶持体系系，则成为阻阻碍中小企业业进行股权融融资的重要因因素。至于场场外交易市场场，目前我国国的“三板”即指20001年6月229日正式开开办的“代办股份转转让系统”。由于该系系统只有股权权转让功能，对对挂牌公司来来说没有再融融资能力，所所以对于有着着强烈融资欲欲望的中小企企业缺乏吸引引力。我国现现在的资本市市场虽然有了了一定程度的的发展，但是是其规模、规规范程度都处处于比较低的的阶段，对中中小企业融资资的支持远远远落后于发达达国家。2 我国

25、中小小企业融资困困难的原因造成中小企业融融资困难的原原因有很多，概概括来讲有如如下几点：2.1 中小小企业自身的的缺陷中小企业自身的的缺陷是其融融资困难的根根本原因。其其自身信用等等级低是普遍遍存在的现象象。中小企业业自身规模有有限、资金缺缺乏、信用水水平低、没有有完整的企业业规划、倒闭闭率高、贷款款偿还违约率率高。再者，中中小企业一般般财务管理制制度薄弱、透透明度较差、自自我约束力差差、经营方式式粗放、重视视规模扩张并并且轻视风险险控制，这些些因素共同影影响了中小企企业的偿债能能力，造成了了其履行能力力下降。银行行的首要目标标是安全性、流流动性和收益益性，然而中中小企业的高高倒闭率使得得银行

26、难以遵遵守安全性和和收益性原则则，导致银行行不愿放贷。2.2 国家家政策方面政府在中小企业业融资方面起起着不可忽视视的作用。一一些国家都设设有专门的政政府部门和政政策性金融机机构为中小企企业发展提供供资金帮助。而而在我国，政政府一直在资资金、税收、市市场开发、人人才、技术、信信息等方面给给与国有大中中型企业特殊殊的扶持，造造成了中小企企业市场竞争争的不确定和和市场竞争条条件的不平等等。同时，由由于政策原因因导致我国中中小企业基本本无法进行直直接融资。沪沪深交易所要要求上市公司司注册资本在在5000万万以上，这是是处于成长期期的效益好但但规模较小的的企业难以进进入证券市场场。2.3 银行行信贷方

27、面近年来，金融机机构在防范金金融风险，强强化内部监督督，大幅度的的减少了信用用贷款的数量量，绝大多数数贷款都需要要抵押或担保保，但目前尚尚缺乏完善的的信用担保机机制。而金融融机构的所有有制歧视和行行业差别待遇遇也是造成中中小企业融资资困难的重要要原因。在我我国，中小企企业存在着国国有性质和非非国有性质之之分，实际上上商业银行也也存在着两种种截然不同的的贷款安排。在在政府对金融融市场实行计计划性管制时时，商业银行行对国有企业业进行融资倾倾斜。近年来来国有商业银银行虽实行了了资产负债比比例管理，但但仍对国有企企业进行融资资倾斜，对非非国有企业存存在一种所有有制歧视，从从管理部门对对国有商业银银行一

28、系列信信贷政策的安安排上就可以以看出。对于于创新型中小小企业，由于于本身具有较较高的经营风风险和失败率率，商业银行行出于承担较较高的经营风风险而获取较较低的固定收收益的信息不不对称性考虑虑，大大降低低了商业银行行对中小企业业贷款的动力力。2.4 缺乏乏完善的信用用担保体系完善的中小企业业信用担保体体系是扶持中中小企业发展展的重要措施施。我国从11999年才才开始进行中中小企业信用用担保体系的的工作试点，存存在着担保机机构不多，担担保资金不足足，担保手续续繁多等诸多多问题。由于于担保风险较较高，有担保保能力的企业业一般不愿为为实力不足的的中小企业提提供担保。近近年来，我国国虽然建立完完善了一些信

29、信用担保机构构，但相关的的服务体系还还不够完善、成成熟和健全，其其服务担保条条件非常苛刻刻，手续繁杂杂，收费过高高。同时，部部分中介机构构评估不客观观、不公正、且且不承担责任任，银行和业业主难以接受受，致使许多多中小企业不不愿意到商业业银行贷款。2.5 资本本市场方面资本市场是提供供中长期资金金供需的场所所，为适应各各种不同性质质的资金需求求，采用了各各种不同性质质的中长期筹筹资工具。投投资者和融资资者在资本市市场根据各自自的需要进行行运作。近年年来，随着我我国经济的快快速发展，企企业上市融资资的步伐也随随之加快，市市场规模继续续扩大，但对对于我国中小小企业来说，由由于自身的原原因使其难以以进

30、入这一市市场，中小企企业在发展过过程中面临资资金不足而又又难以在资本本市场融资等等问题依旧难难以得到解决决，中小企业业的资金来源源主要依靠自自身内部积累累；银行贷款款则是中小企企业重要的外外部融资渠道道（银行主要要提供的是流流动资金，很很少提供长期期信贷）；中中小企业广泛泛采用私募融融资、亲友借借贷、内部集集资以及民间间借贷等非正正规金融工具具。中小企业业普遍缺乏长长期稳定的资资金来源，权权益资金的来来源极为有限限。3 中小企业业融资的国际际比较与借鉴鉴资金匮乏是世界界各国中小企企业发展所面面临的突出问问题之一，为为此，许多发发达国家采取取各种金融支支持政策和手手段来帮助中中小企业解决决资金来

31、源问问题，并收到到了良好的效效果。3.1 发达达国家关于中中小企业融资资的金融制度度和政策比较较发达国家中小企企业融资体系系主要由三部部分组成：一一是政府非盈盈利性的中小小企业融资机机构；二是商商业性金融机机构和投资者者对中小企业业的资金融通通及投资；三三是中小企业业融资担保体体系。其中政政府作为中小小企业融资的的纽带发挥着着至关重要的的作用，政府府既可以通过过直接或间接接的融资优惠惠政策支持中中小企业，又又可以通过担担保或监督的的形式为中小小企业提供融融资支持。 3.1.1 有关国家和和地区政府的的支持举措 （1）设立专门门的政府部门门和政策性金金融机构。在在美国，小企企业管理局作作为一个永

32、久久性的联邦政政府机构，其其主要任务是是帮助小企业业发展，尤其其是帮助小企企业解决资金金不足的问题题。大多数发发达国家除专专设主管政府府部门外还设设有专门的中中小企业金融融机构，如日本政府府在战后相继继成立了三家家由其直接控控制和出资的的中小企业金金融机构，专专门向缺乏资资金但有市场场、有前途的的中小企业提提供低息融资资，保证企业业的正常运转转。（2）建立和健健全对中小企企业融资的信信用担保体系系，帮助中小小企业获得商商业性融资。发发达国家的政政府部门虽然然也为中小企企业提供资金金，但最主要要的形式还是是提供担保支支持，信用保保证制度是发发达国家中小小企业使用率率最高且效果果最佳的一种种金融支

33、持制制度。美国小小企业管理局局对中小企业业最主要的资资金帮助就是是担保贷款；日本官方设设立有专门为为中小企业提提供融资担保保的金融机构构-中小企企业信用保险险公库，民间间设有52个个信贷担保公公司，并在此此基础上设立立了全国性的的“信贷担保保协会”，他们共同同致力于为中中小企业提供供信贷担保服服务。 （3）鼓励创业业投资和风险险资本以促进进高新技术对对中小企业的的培育和发展展。政府的作作用表现为对对中小企业需需要的管理制制度和市场机机会的支持。发发达国家的实实践证明，创创业投资是中中小企业尤其其是高新技术术企业发展的的孵化器和催催化剂。美国国官方的中小小企业投资公公司和民间的的风险投资公公司是

34、中小企企业筹资的重重要来源之一一。 （4）鼓励中小小企业到资本本市场直接融融资，积极拓拓展中小企业业直接融资渠渠道以促进筹筹资来源的多多元化。中小小企业规模小小，其股票难难以到一般的的股票交易市市场上与众多多的大企业竞竞争。为解决决中小企业的的直接融资问问题，一些国国家探索开辟辟“第二板块块”，为中小企企业，特别是是科技型中小小企业，提供供直接融资渠渠道。如美国国的NASDDAQ市场，其其最具成长性性的公司中有有90以上上在该市场上上市。直接融融资渠道的开开辟与拓展，在在一定程度上上促进了发达达国家中小企企业筹资来源源的多元化。3.1.2 有关国家和和地区中小企企业金融支持持体系简介 （1）美

35、国中小小企业融资模模式 。为促进中小小企业的发展展，美国政府府和社会各界界设立了多种种多样的组织织支持中小企企业的发展，为为中小企业提提供多种服务务。具体做法法有：一是一一般担保贷款款。二是少数数民族和妇女女所办中小企企业的贷款担担保。三是少少量的“快速速车道”贷款担保。四四是出口及国国际贸易企业业的贷款担保保；向中小企业业投资即政府府风险资本。中中小企业管理理局通过19958年建立立的中小企业业投资公司，向向中小企业提提供商业银行行不愿涉足的的风险投资；政府资助。一一是由中小企企业管理局向向那些有较强强技术创新能能力、发展前前景好的中小小企业直接贷贷款，但数量量有限；二是是中小企业管管理局向

36、受自自然灾害的中中小企业提供供的自然灾害害贷款；三是是向中小企业业的创新研究究进行资助；鼓励和促进进中小企业到到资本市场直直接融资。奥奥巴马宣布，划划拨3755亿美元用于于提高中小企企业协会（）的贷贷款担保额度度、取消部分分借款费用，以以及从二级信信贷市场收购购贷款，以帮帮助中小企业业获得贷款。（3）日本政府府对中小企业业的金融扶持持。为保障中小小企业融资，日日本采取的主主要措施有：政府直接为为中小企业提提供符合产业业政策的政策策性贷款；政府出资成成立专门为中中小企业服务务的金融机构构，并允许企业业自行组建合合作型的金融融机构。为了了鼓励和规范范中小企业组组建合作性质质的金融机构构，以满足他他

37、们融通资金金的需要，日日本制定了信信用金库法等等法律，将信信用金库的会会员主要限定定为中小企业业或者个人。此此外，日本的的企业共济制制度也具有互互助合作的性性质。为了消消除因不能提提供担保而给给中小企业融融资造成的障障碍，日本以以立法的形式式确立了信用用保证协会制制度，信用保保证协会可以以为中小企业业取得贷款充充当担保人。（4）台湾地区区中小企业的的融资辅导体体系 。中小企业在在台湾地区经经济发展中具具有十分重要要的地位，为为解决其融资资上的困难，台台湾地方政府府于70年代代初开始建立立了中小企业业融资辅导体体系。该体系系主要由以下下几方面所组组成：中小企业银银行。19775年7月，台台湾地区

38、修正正公布的银银行法中增增列了“中小小企业银行”一一条，规定了了该类银行的的主要任务是是供给中小企企业长期信用用，协助其改改善生产设备备、财务结构构及健全经营营管理。次年年7月，“台台湾合会储蓄蓄公司”首先先改制为台湾湾中小企业银银行。此后一一些合会储蓄蓄公司相继改改为中小企业业银行；中小企业信信用保证基金金；其他融资辅辅导机构，主要包括基基金管理部门门；各信托投资资公司及票券券金融公司，分分别为中小企企业提供长期期性贷款，办办理融资业务务及商业本票票的发行、承承销和贴现业业务。此外，其其他非专业银银行、各地区区的信用合作作社也对中小小企业开展融融资服务。 3.2 国外外政府对中小小企业金融支

39、支持的主要特特点分析及启启示 3.2.1 主要特点分分析 （1）对不同类类型中小企业业的融资扶持持不同。不同同类型的中小小企业融资特特点不同，当当然对融资渠渠道和条件的的要求也不同同。从融资的的角度看，中中小企业可分分为制造业型型、服务业型型、高科技型型以及社区型型等几种类型型。西方国家家在解决中小小企业融资难难问题上是各各有侧重的：如美国比较较重视高科技技型中小企业业的融资问题题；日本在支支持中小企业业吸收引进技技术方面也是是具有特色的的；意大利比比较注重制造造业型中小企企业的发展和和融资问题。（2）对不同发发展阶段的中中小企业进行行不同的扶持持。不同发展展阶段的中小小企业对融资资有不同要求

40、求，从企业创创办一直到企企业因种种原原因而退出，都都有对融资的的不同要求。政政府针对不同同的发展阶段段进行相应的的政策支持。 （3）中小企业业融资的专业业化。目前，西西方国家金融融业的发展，既既有业务不断断综合化的趋趋势，也有金金融机构不断断细分的专业业化和金融产产品不断创新新的特点。其其中一个重要要的表现是从从事对大型企企业巨额贷款款的大型金融融机构与从事事向中小企业业微型贷款的的中小型金融融机构的分化化。金融机构构的专业化，直直接导致了为为中小企业服服务的中小融融资机构的建建立，其中以以美国最为典典型。 3.2.2 几点启示 通过对有关国家家和地区支持持中小企业发发展的金融制制度和政策进进

41、行比较分析析，我们可以以得到以下几几点启示： （1）政府都很很重视支持中中小企业的发发展，而且都都有支持中小小企业发展的的法律、政策策和机构。发发达国家的成成功经验表明明，金融支持持是解决中小小企业融资问问题、促进中中小企业持续续稳健发展的的有效办法。因因此，我国政政府部门应高高度重视中小小企业融资难难问题，通过过制定协调、配配套的政策、法法律以及相关关机构支持中中小企业的生生存与发展。 （2）政府支持持中小企业发发展的模式可可划分为：清清障铺路法和和扶持法。前前者以美、欧欧为代表，对对中小企业的的支持主要集集中在保证市市场公平、消消除不利于公公平竞争的障障碍，提供有有利于中小企企业发展的信信

42、息、技术等等各种服务方方面。这对降降低中小企业业融资过程中中的交易成本本具有重要意意义。后者以以日本为代表表，政府的政政策性金融支支持的力度较较大。我国应应充分吸收发发达国家的成成功经验，通通过制定完善善的法律和政政策体系，鼓鼓励创新，更更多地运用市市场手段来解解决中小企业业融资问题。 （3）政府对中中小企业融资资支持的力度度受到政府预预算、经济体体制和发展模模式等因素的的制约。美国国和日本的经经验还表明，政政府对中小企企业的资金支支持与金融市市场对中小企企业的资金支支持具有一定定的替代性。我我国政府财力力有限，因此此应更多地提提高相关的优优惠政策来支支持中小企业业的发展。 （4）美、日等等国

43、的中央银银行在支持中中小企业融资资中并没有扮扮演主要角色色或承担主要要责任，解决决中小企业融融资难问题是是一个系统过过程，需要相相关部门政策策的协调配合合。这一点尤尤其值得中国国借鉴。 （5）中小企业业的发展问题题需要完整、协协调的法律体体系。通过中中央、地方和和民间组成的的组织机构体体系及培育与与多元化的融融资体系相配配套的环境，借借鉴发达国家家的立法经验验，我国应该该而且能够制制定和完善有有关中小企业业融资和发展展的法律、法法规体系。4 解决我国国中小企业融融资困难的对对策中小企业融资难难是一个世界界性问题，以以上通过对现现阶段我国中中小企业融资资的现状的描描述以及造成成我国中小企企业融资

44、困难难原因的分析析探讨，再通通过对国际上上中小企业融融资的比较与与借鉴，我认认为要从根本本上解决我国国中小企业难难的问题，还还需要从以下下几方面着手手：4.1 强化化中小企业信信用观念，健健全企业治理理结构中小企业应注意意维护自身形形象，加强信信用观念，以以信取资，这这是解决中小小企业融资难难的首要问题题。首先，企企业要有信用用意识，企业业必须及时偿偿还到期款项项，力争做到到无不良信用用记录；其次次，还要有质质量意识，包包括产品质量量的提高和完完善的售后服服务体系的建建立；再次，要要有竞争意识识，通过竞争争使中小企业业优胜劣汰，在在竞争中不断断提升自身的的核心竞争力力和经营理念念，扩大营销销网

45、络，从而而树立起良好好的企业形象象。同时，中中小企业必须须规范企业的的公司治理结结构，健全财财务管理制度度，提高信用用意识，还要要建立良好的的企业文化，提提升管理和决决策水平，建建立激励机制制，吸引人才才，从而提高高中小企业发发展及盈利能能力，以获得得投资者的青青睐。4.2 充分分发挥政府对对经济的宏观观调控职能充分发挥政府在在经济方面的的宏观调控职职能，在政策策法规方面要要加大对中小小企业的扶持持力度，制定定有利于中小小企业发展的的扶持政策。中中小企业融资资具有特殊性性，离不开政政府的扶持，世世界上许多国国家和地区立立法机关和政政府都对中小小企业融资给给予特殊的支支持，形成一一个比较完善善的

46、中小企业业发展的政府府组织支持、法法律保障系统统、财政支持持系统，为中中小企业的发发展提供了强强有力的支持持。在市场经经济条件下，国国家更要按照照市场经济规规律，出台相相关加大支持持中小企业发发展的政策，引引导中小企业业参与公平竞竞争，促使中中小企业向规规范化方向发发展，从政策策上为中小企企业发展创造造一个宽松的的外部环境，尤尤其要认真落落实20099年9月222日国务院发发布的关于于进一步促进进中小企业发发展的若干意意见，加大大对中小企业业的财税扶持持力度和完善善政府采购支支持中小企业业有关制度，对对商业银行开开展中小企业业信贷业务实实行差异化信信贷监管政策策，鼓励成立立更多的“小银行”为中

47、小企业业服务，并且且要组建多层层次中小企业业融资担保基基金和担保机机构。同时，国国家还要改善善对中小企业业的财务政策策，各级政府府应适当增加加对中小企业业的投入，解解决一些中小小企业的历史史债务问题；各级政府部部门不应再对对中小企业乱乱收费乱罚款款，切实减轻轻中小企业负负担。4.3 完善善金融机构和和社会辅助体体系，加大对对中小企业发发展的金融支支持经过多年的金融融体制改革，我我国已初步建建立了多元化化的现代金融融体系，然而而，以四大国国有商业银行行为核心的金金融体系，其其服务主要是是面向大型国国有企业，依依托大银行解解决中小企业业融资的模式式在理论上意意味着较高的的融资费用和和成本，因而而适

48、用的中小小企业极为有有限。解决中中小企业融资资困难的关键键是打破国有有商业银行的的垄断，释放放民间资本的的市场活力，最最终形成多种种所有制、多多种经营模式式、结构合理理、功能完善善的金融服务务体系。从长长远看，创立立专门的中小小企业信贷银银行是非常必必要的。首先先，国有商业业银行应成立立专门的中小小企业信贷部部，拓展面向向中小企业的的贷款业务；其次，要在在城市商业银银行、城乡信信用合作社等等区域性银行行基础上改制制创建专门的的中小企业银银行；最后，要要积极引进民民间资本，发发展中小金融融机构。另外外，国家应成成立统筹全局局的中小企业业政府管理机机构，国务院院设立的经贸贸委应在中小小企业司扶持持

49、、指导和规规范中小企业业发展中发挥挥核心领导作作用，进一步步完善有利于于我国中小企企业发展的社社会辅助体系系。4.4 完善善中小企业融融资渠道，建建立多层次资资金市场目前，中小企业业融资渠道狭狭窄，发展主主要依靠内部部资本。由于于资本市场进进入困难，银银行信贷成为为中小企业最最重要的融资资方式，但很很少提供长期期贷款，特别别是目前我国国从紧的政策策，使得这项项重要的外部部融资方式取取得更加困难难。所以完善善我国金融机机构体系，建建立各种适合合中小企业融融资的风险投投资、私募基基金以及创投投公司，开发发各种适合中中小企业融资资的金融产品品，如信托、股股权质押、金金融租赁、企企业股权融资资等显得尤

50、为为重要。积极极扶持中小企企业直接融资资，支持符合合标准的中小小企业到境内内外市场发行行上市，特别别目前我国在在金融危机背背景下推出的的创业板市场场，它的成立立对中小企业业来讲，不失失为雪中送炭炭的重要举措措。创业板作作为多种资本本市场的重要要组成部分，其其设立丰富了了中小企业的的融资渠道，为为中小企业直直接融资提供供了条件，特特别是具有成成长性及高科科技含量的中中小企业发行行上市提供了了契机。但我我们也要看到到创业板市场场的不足与缺缺点，因此要要进一步完善善创业板市场，使创业业板有一个良良好的起步和和雄厚的资源源基础，并且且使之真正的的服务于中小小企业的发展展。 4.5 建立立并完善多层层次

51、有效的中中小企业信用用担保体系建立和完善中小小企业信用担担保体系是扶扶持中小企业业发展的重要要措施。为此此，政府要采采取必要的扶扶持政策，创创造条件重点点扶持一批经经营业绩好、制制度健全、管管理规范的担担保机构，加加快组建中小小企业信用担担保机构。同同时还要确保保担保机构的的有效运行，实实现担保机构构的可持续发发展。中小企企业信用担保保机构可采取取多元化形式式，如完全由由政府出资组组建的担保机机构或由政府府牵头组织吸吸收民间资金金组建的融资资担保机构。此此外，还要尽尽快出台担保保机构风险控控制和信用担担保资金补偿偿、奖励机制制等政策；引引导和规范担担保行业的健健康发展。为为此，信用担担保机构应

52、做做好以下几点点：首先，最最大限度的保保证信用担保保机构有充足足和稳定的信信用担保资金金；其次，提提供担保前必必须对担保申申请企业进行行资信评估，与与贷款银行共共担风险，以以便做到有效效的控制担保保风险；再次次，信用担保保机构应为中中小企业提供供理财、技术术咨询等各项项配套服务，从从而确保担保保资金的良性性循环和运营营的可持续性性。4.6 借鉴鉴国外发达国国家先进经验验，促进中小小企业融资的的有效运行以美国和日本为为例，国外在在促进中小企企业融资方面面一般是做好好三个方面工工作：一是立立法支持。如如美国国会制制定通过的机机会均等法、小小企业投资奖奖励法等；二是融资担担保。美国政政府成立了小小企业管理局局，由其制定定宏观调控政政策引导资本本