存储芯片项目作业计划

1、泓域咨询/存储芯片项目作业计划存储芯片项目作业计划xxx集团有限公司目录 TOC o 1-3 h z u HYPERLINK l _Toc112240026 一、 两个作业中心的排序 PAGEREF _Toc112240026 h 3 HYPERLINK l _Toc112240027 二、 单一作业中心的排序 PAGEREF _Toc112240027 h 4 HYPERLINK l _Toc112240028 三、 影响服务业作业计划的因素 PAGEREF _Toc112240028 h 5 HYPERLINK l _Toc112240029 四、 员工任务指派 PAGEREF _Toc1

2、12240029 h 6 HYPERLINK l _Toc112240030 五、 生产进度控制 PAGEREF _Toc112240030 h 8 HYPERLINK l _Toc112240031 六、 概述 PAGEREF _Toc112240031 h 10 HYPERLINK l _Toc112240032 七、 公司简介 PAGEREF _Toc112240032 h 10 HYPERLINK l _Toc112240033 八、 产业环境分析 PAGEREF _Toc112240033 h 11 HYPERLINK l _Toc112240034 九、 面临的机遇与挑战 PAGE

3、REF _Toc112240034 h 12 HYPERLINK l _Toc112240035 十、 必要性分析 PAGEREF _Toc112240035 h 15 HYPERLINK l _Toc112240036 十一、 投资方案分析 PAGEREF _Toc112240036 h 15 HYPERLINK l _Toc112240037 建设投资估算表 PAGEREF _Toc112240037 h 17 HYPERLINK l _Toc112240038 建设期利息估算表 PAGEREF _Toc112240038 h 18 HYPERLINK l _Toc112240039 流动

4、资金估算表 PAGEREF _Toc112240039 h 19 HYPERLINK l _Toc112240040 总投资及构成一览表 PAGEREF _Toc112240040 h 20 HYPERLINK l _Toc112240041 项目投资计划与资金筹措一览表 PAGEREF _Toc112240041 h 22 HYPERLINK l _Toc112240042 十二、 项目经济效益评价 PAGEREF _Toc112240042 h 22 HYPERLINK l _Toc112240043 营业收入、税金及附加和增值税估算表 PAGEREF _Toc112240043 h 23

5、 HYPERLINK l _Toc112240044 综合总成本费用估算表 PAGEREF _Toc112240044 h 24 HYPERLINK l _Toc112240045 利润及利润分配表 PAGEREF _Toc112240045 h 26 HYPERLINK l _Toc112240046 项目投资现金流量表 PAGEREF _Toc112240046 h 28 HYPERLINK l _Toc112240047 借款还本付息计划表 PAGEREF _Toc112240047 h 31 HYPERLINK l _Toc112240048 十三、 进度规划方案 PAGEREF _T

6、oc112240048 h 32 HYPERLINK l _Toc112240049 项目实施进度计划一览表 PAGEREF _Toc112240049 h 32两个作业中心的排序（一）n项作业在两个作业中心的排序这种情况是指作业序列中有n项待确定加工顺序的作业，这些作业要顺次经过两个作业，中心，即都是先在第一个作业中心加工，然后移动到第二个作业中心加工。解决n项作业由两个作业中心来加工的排序问题有约翰逊和贝尔曼准则，常称Johnson准则。在这种情况下，其目标函数是加工周期最短，这种规则的算法程序如下。步骤1：在全部作业中，找出加工时间最短的作业（当有时间相同时，任意选取其中的一项）。步骤2

7、：如果最短的加工时间发生在第一个作业中心，则把相应的作业排在第一位；如果最短的加工时间发生在第二个作业中心，则把相应的作业排在最后一位。步骤3：把所确定的作业从作业序列中去掉，再重复步骤1和步骤2，直至确定了全部作业的加工顺序为止。值得说明的是，按照Johnson准则确定的排序方案可能不止一个。当然，所确定的排序方案对应的加工周期都相等且最短。（二）特殊条件下三个作业中心的排序问题当作业中心为三个时，排序问题就开始变得复杂起来，至今仍然没有一个通用的求解方案，只能用试算法寻优。这种情况是指作业序列中有n项待确定加工顺序的作业，这些作业要顺次经过三个作业中心，即所有作业都是先经过第一个，再经过第

8、二个，最后经过第三个作业中心。单一作业中心的排序对于多个作业在一个作业中心加工的情况，无论以什么样的顺序把待加工作业安排到作业中心，都不会影响作业中心的负荷，即作业中心的资源占用都是一样的。但是，如果考虑全部作业的平均流程时间、作业的延迟时间等指标，就有了作业排序问题。以下介绍三种常用的排序准则及其主要优缺点。（一）FCFS准则FCFS准则是服务业排队中最常用的一种准则。可以把这种准则推广应用到制造业，即按照作业到达作业中心的先后顺序进行加工。FCFS准则的主要优点是可以简化企业内部的物流组织。这种准则的主要缺点是当一项作业时间过长时，会使其他作业延迟。（二）SPT准则SPT准则就是把加工时间

9、短的作业排在前面。其效果是：作业平均流程时间最短。SPT准则的最大优点是可使作业平均流程时间最少和在制品库存最少。这种准则的主要缺点是，当新的加工时间短的作业不断到达作业中心时，会使加工时间长的作业一直等待。（三）EDD准则EDD准则就是把交工时间最紧迫的作业安排在最前面。这种准则贯彻优先为下一道工序服务的管理思路。EDD准则的主要优点是使平均延迟时间最短。这种准则的主要缺点是没有考虑作业的加工时间，可能造成某些作业等待加工的时间过长，从而增加在制品库存。影响服务业作业计划的因素服务的特殊性决定了服务作业计划与制造业作业计划有很大的差异。影响服务作业计划的主要因素有两大类：服务的易逝性；顾客参

10、与服务过程。1、服务的易逝性对服务作业计划的影响服务的易逝性对服务作业计划的影响体现在以下两个方面。（1）计划内容。在服务业中，作业计划要规定服务交易的时间或地点；而制造业中，作业排序仅仅涉及产品的生产加工过程。（2）人员规模。因服务的易逝性，加之顾客的到达及服务时间都是随机的，所以服务的输出与劳动力的最佳规模之间的关系很难确定；而在制造业中，两者之间有紧密联系，因此可通过计算寻求最优作业排序方案。2、顾客参与服务过程对服务作业计划的影响顾客参与服务过程对服务作业计划的影响体现在以下三个方面。（1）因顾客的参与使得服务系统难以实现标准化，这在一定程度上影响了服务效率。（2）有时为了满足顾客心理

11、需求，需要服务人员与之交谈，这就增加了控制服务时间的难度。（3）对服务的评价往往是基于主观判断的。由于服务是无形的、服务质量与顾客感觉有关，不准确的评价信息反馈影响员工的工作积极性，甚至影响服务质量的进一步提高。员工任务指派1、员工任务指派问题描述实际工作中经常会遇到这样的问题：有数个工程项目，可以由几个工程小组来完成，但每个工程小组完成不同工程项目的成本或效率不同。那么，如何把工程项目分配给不同的工程小组呢？类似的问题还有很多，如把不同的区域分配给不同的营销团队，把不同的设备维修任务分配给不同的维修工人等。这类问题所涉及的就是员工任务指派。概括起来，员工任务指派就是把不同的任务分配给不同的工

12、程小组。值得庆幸的是，对这类问题可以运用一种叫作匈牙利算法的方法快速地找到最优解。2、解决员工任务指派问题的匈牙利算法匈牙利算法是求解极小型指派问题的一种方法，这种方法最初由W.W.Kuhn提出，后经改进而成，解法因基于匈牙利数学家DnesKnig和JenEgervry给出的一个定理而得名。匈牙利算法适用于一对一配对组合。要求每项任务都必须只分配给一位员工，每位员工都有能力完成任一任务，各分配方案的成本已知，且固定不变。匈牙利算法的步骤如下。（1）找到每行的最小数，每行的数减去最小数，得到一个新表。（2）就新表，找到每列的最小数，每列的数减去最小数，得到一个新表。（3）用总数最少的横线或竖线覆

13、盖最新得到的表格中所有的零，如果横线与竖线的数量之和等于表的行数，得到最优表，转向（6），否则转向（4）。（4）把表中所有未被覆盖的数减去其中的最小数，并将这个最小数加到横线与竖线交叉点上的数上，被覆盖的其他非交叉点上的数不变，得到一个新表。（5）重复（3）和（4），直到获得最优表，即覆盖其中所有零的横线与竖线之和等于表的行数。（6）从只有1个零的行或列开始，这个零所对应的行与列就给出了一个分配方案，把这个零所对应的行与列划去。重复这一步骤，直到把全部任务都分配完毕。匈牙利算法是面向极小型指派问题的。如果要解决的是效率或利润最大的问题，只需要把表中所有数据减去其中的最大值，然后再按照上述6个步

14、骤即得最优分配方案。生产进度控制生产进度控制就是依照预先制订的作业计划，检查各种零部件的投入和出产时间、数量以及配套性，保证产品能准时装配出厂。生产进度控制的目标应是准时出产，即只在需要的时间，按需要的品种生产需要的数量，既不拖期，也不提前。生产进度控制是生产作业控制的中心任务之一，贯穿于作业准备到作业结束为止的全部生产过程。生产预计分析和生产均衡性控制是生产进度控制的两项主要内容。1、生产预计分析生产预计分析是指根据进度统计资料所反映的计划完成进度和生产计划趋势，对本期计划指标可能完成的程度做一种预测，再根据预测结果，采用不同的调度措施，适时增加或减少资源的投入。下面介绍生产预计分析常用的一

15、种方法：差额推算法。差额推算法常用于对产量、产值等绝对指标的预测。应用差额推算法，首先要计算出实际完成产量的差额，然后根据生产条件分析趋势，从而推算出计划期末可能达到的数量和计。划完成程度。其具体步骤如下。（1）根据报告期已经完成的每日（或月）的生产统计数据，计算从报告期至当前时间为止实际累计与计划累计的差额以及计划完成的程度。（2）初步预测期末生产计划完成的可能性。计算到预计日（即报告期末）为止的计划完成及尚需完成的计划产量，再按平均日（或月）产量的初步计划完成尚需的日（或月）数和期末计划可能完成程度。（3）根据所掌握的情况及生产发展趋势，调整初步预计数据。2、生产均衡性控制所谓生产的均衡性

16、，就是不仅要完成整个计划期的生产任务，而且要完成每个具体时段（如周、日、小时）的生产任务，即实现均衡生产。企业类型不同，时段的细致程度会有区别。但随着科技水平的提高，企业普遍采用了柔性加工单元，所以至少要控制每天的实际产量，使其与计划产量相一致。图表法是根据企业（或车间、工作地）在各时期的计划产量、实际产量和产量完成的百分数，绘制成产量动态曲线图和产量计划完成曲线图，以此反映生产均衡性。概述生产作业控制就是对作业计划的实施情况进行监控，发现作业计划与实际完成情况之间的偏差，采取调节和校正措施，以确保计划目标的实现。如果说作业计划的功能是预先安排作业活动，那么生产作业控制的功能就是根据产量、质量

17、、进度、成本、收率等评定生产实绩的各种标准，对与生产相关的活动实施实时调度。生产作业控制是生产管理的重要职能，是实现生产计划和作业计划的重要手段。公司简介（一）公司基本信息1、公司名称：xxx集团有限公司2、法定代表人：田xx3、注册资本：730万元4、统一社会信用代码：xxxxxxxxxxxxx5、登记机关：xxx市场监督管理局6、成立日期：2011-7-267、营业期限：2011-7-26至无固定期限8、注册地址：xx市xx区xx（二）公司简介公司坚持提升企业素质，即“企业管理水平进一步提高，人力资源结构进一步优化，人员素质进一步提升，安全生产意识和社会责任意识进一步增强，诚信经营水平进一

18、步提高”，培育一批具有工匠精神的高素质企业员工，企业品牌影响力不断提升。企业履行社会责任，既是实现经济、环境、社会可持续发展的必由之路，也是实现企业自身可持续发展的必然选择；既是顺应经济社会发展趋势的外在要求，也是提升企业可持续发展能力的内在需求；既是企业转变发展方式、实现科学发展的重要途径，也是企业国际化发展的战略需要。遵循“奉献能源、创造和谐”的企业宗旨，公司积极履行社会责任，依法经营、诚实守信，节约资源、保护环境，以人为本、构建和谐企业，回馈社会、实现价值共享，致力于实现经济、环境和社会三大责任的有机统一。公司把建立健全社会责任管理机制作为社会责任管理推进工作的基础，从制度建设、组织架构

19、和能力建设等方面着手，建立了一套较为完善的社会责任管理机制。产业环境分析天津，简称“津”，别称津沽、津门，是中华人民共和国省级行政区、直辖市、国家中心城市、超大城市，国务院批复确定的环渤海地区的经济中心。截至2018年，全市下辖16个区，总面积11966.45平方千米，2019年末，常住人口1561.83万人，城镇人口1303.82万人，城镇化率83.48%。天津地处中国北部、海河下游、东临渤海，是中国北方最大的港口城市，国家物流枢纽，北方国际航运核心区，首批沿海开放城市，是中蒙俄经济走廊主要节点、海上丝绸之路的战略支点、“一带一路”交汇点、亚欧大陆桥最近的东部起点，位于海河五大支流南运河、子

20、牙河、大清河、永定河、北运河的汇合处和入海口，素有“九河下梢”“河海要冲”之称。天津是自古因漕运而兴起，唐朝中叶以后成为南方粮、绸北运的水陆码头；金朝在直沽设“直沽寨”；元朝设“海津镇”，是军事重镇和漕粮转运中心；明永乐二年（1404年）正式筑城，是中国古代唯一有确切建城时间记录的城市；清咸丰十年（1860年）天津被辟为通商口岸后，西方列强纷纷在此设立租界，天津成为中国北方开放的前沿和近代中国洋务运动的基地。历经六百多年，造就了天津中西合璧、古今兼容的独特城市风貌。面临的机遇与挑战1、面临的机遇（1）政府大力支持行业发展，不断加大投入力度集成电路产业是我国国民经济和社会发展的战略性、基础性和先

21、导性产业。而半导体存储器作为集成电路产业的重要组成部分，对电子信息产业发展以及国家信息安全都有十分重要的意义。因此，从经济发展与信息安全保护两方面出发，发展国内存储器行业具有十分深远的意义。近年国家出台了多项支持政策，同时还成立了国家集成电路产业投资基金，为国内半导体存储器行业发展提供支持。国家集成电路产业投资基金二期股份有限公司于2021年9月投资佰维存储，成为公司的第二大股东。自2015年起，大力发展存储器行业已上升为国家战略，中国企业开始逐步填补主流存储器领域中的技术研发和生产空白，产业链日趋完善，发展机遇巨大。（2）快速增长的市场需求近年来，受益于计算机、通信和消费电子以及物联网、车联

22、网、云计算等新兴领域的发展，存储器需求迅速增长。新摩尔定律表明，全球新增数据量每18个月翻一翻，数据存储需求与日俱增。2019年全球存储市场规模已超过1,000亿美元。下游消费级、企业级与工业级存储器需求的持续增长带动了半导体存储器行业的快速发展。2、面临的挑战（1）原材料价格波动大半导体存储器产品的原材料价格波动较大，主要是市场供需的变化导致。短期上看，存储晶圆供给相对固定，这主要是因为存储晶圆的制造要求极高，投资巨大，全球厂商较少，扩产周期长，产能主要集中于三星、美光、SK海力士、铠侠、西部数据、长江存储、合肥长鑫等几大晶圆制造厂，导致了晶圆的生产产能相对刚性；而存储晶圆的下游市场，电子产

23、品需求变动较快，造成存储晶圆的供需出现暂时性或结构性的紧缺或过剩，导致存储晶圆的价格处于不断变动的过程中，行业内相关企业的成本会随之变动，进而带来一定的不利因素。（2）全行业技术更迭快集成电路行业产品技术更新换代速度较快，产品的生命周期较短，所以一方面需要行业内企业能够准确地把握市场的最新发展动态，争取先入市场；另一方面在技术产品更新的过程中需要有较强的研发实力，如果产品开发周期过长，将导致市场份额的丢失，甚至因跟不上新技术的更迭而被淘汰，带来一定的发展风险。（3）国内技术人才紧缺半导体存储器行业是典型的人才、技术及资金密集型行业，管理层的行业知识水平与核心技术人员的专业技术能力很大程度上决定

24、了企业的竞争力。所以研发团队的建设以及技术水平对企业的发展来说都十分重要。但是存储器行业在我国起步较晚，人才相对紧缺。面对半导体存储器行业的快速发展，如果人才队伍紧缺，导致行业内人才成本高企，增加企业运营成本和经营风险。必要性分析1、提升公司核心竞争力项目的投资，引入资金的到位将改善公司的资产负债结构，补充流动资金将提高公司应对短期流动性压力的能力，降低公司财务费用水平，提升公司盈利能力，促进公司的进一步发展。同时资金补充流动资金将为公司未来成为国际领先的产业服务商发展战略提供坚实支持，提高公司核心竞争力。投资方案分析（一）投资估算的依据本期项目其投资估算范围包括：建设投资、建设期利息和流动资

25、金，估算的主要依据包括：1、建设项目经济评价方法与参数（第三版）2、投资项目可行性研究指南3、建设项目投资估算编审规程4、建设项目可行性研究报告编制深度规定5、建设工程工程量清单计价规范6、企业工程设计概算编制办法7、建设工程监理与相关服务收费管理规定（二）项目费用与效益范围界定本期项目费用界定为工程费用和项目运营期所发生的各项费用；项目效益界定为运营期所产生的各项收益，并严格遵循财务评价过程中费用与效益计算范围相一致性的原则。本期项目建设投资18367.03万元，包括：工程费用、工程建设其他费用和预备费三个部分。（三）工程费用工程费用包括建筑工程费、设备购置费、安装工程费等；工程建设其他费用

26、包括：建设管理费、勘察设计费、生产准备费、其他前期工作费用，合计16181.76万元。1、建筑工程费估算根据估算，本期项目建筑工程费为7463.68万元。2、设备购置费估算设备购置费的估算是根据国内外制造厂家（商）报价和类似工程设备价格，同时参照机电产品报价手册和建设项目概算编制办法及各项概算指标规定的相应要求进行，并考虑必要的运杂费进行估算。本期项目设备购置费为8258.89万元。3、安装工程费估算本期项目安装工程费为459.19万元。（四）工程建设其他费用本期项目工程建设其他费用为1771.18万元。（五）预备费本期项目预备费为414.09万元。建设投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备

27、购置安装工程其他费用合计1工程费用7463.688258.89459.1916181.761.1建筑工程费7463.687463.681.2设备购置费8258.898258.891.3安装工程费459.19459.192其他费用1771.181771.182.1土地出让金604.37604.373预备费414.09414.093.1基本预备费182.84182.843.2涨价预备费231.25231.254投资合计18367.03（六）建设期利息按照建设规划，本期项目建设期为24个月，其中申请银行贷款10123.09万元，贷款利率按4.9%进行测算,建设期利息496.03万元。建设期利息估算表

28、单位：万元序号项目合计第1年第2年1借款1.1建设期利息496.03124.01372.021.1.1期初借款余额5061.5451.1.2当期借款10123.095061.555061.551.1.3当期应计利息496.03124.01372.021.1.4期末借款余额5061.54510123.091.2其他融资费用1.3小计496.03124.01372.022债券2.1建设期利息2.1.1期初债务余额2.1.2当期债务金额2.1.3当期应计利息2.1.4期末债务余额2.2其他融资费用2.3小计3合计496.03124.01372.02（七）流动资金流动资金是指项目建成投产后，为进行正常

29、运营，用于购买辅助材料、燃料、支付工资或者其他经营费用等所需的周转资金。流动资金测算一般采用分项详细测算法或扩大指标法，根据企业流动资金周转情况及本项目产品生产特点和项目运营特点，该项目流动资金测算参照同行业流动资产和流动负债的合理周转天数，采用分项详细测算法进行测算。根据测算，本期项目流动资金为5408.76万元。流动资金估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1流动资产0.0028448.7632241.9337931.681.1应收账款0.0012801.9414508.8717069.261.2存货0.009957.0711284.6813276.091.2.1原辅材料0

30、.002987.123385.413982.831.2.2燃料动力0.00149.35169.27199.141.2.3在产品0.004580.255190.956107.001.2.4产成品0.002240.342539.052987.121.3现金0.002275.902579.353034.531.4预付账款0.003413.853869.034551.802流动负债0.0024392.1927644.4832522.922.1应付账款0.008781.199952.0111708.252.2预收账款0.0015611.0017692.4720814.673流动资金0.004056.57

31、4597.455408.764流动资金增加0.004056.57540.88811.315铺底流动资金0.008534.639672.5711379.50（八）项目总投资本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资24271.82万元，其中：建设投资18367.03万元，占项目总投资的75.67%；建设期利息496.03万元，占项目总投资的2.04%；流动资金5408.76万元，占项目总投资的22.28%。总投资及构成一览表单位：万元序号项目指标占总投资比例1总投资24271.82100.00%1.1建设投资18367.0375.67%1.1.1工程费用161

32、81.7666.67%1.1.1.1建筑工程费7463.6830.75%1.1.1.2设备购置费8258.8934.03%1.1.1.3安装工程费459.191.89%1.1.2工程建设其他费用1771.187.30%1.1.2.1土地出让金604.372.49%1.1.2.2其他前期费用1166.814.81%1.2.3预备费414.091.71%1.2.3.1基本预备费182.840.75%1.2.3.2涨价预备费231.250.95%1.2建设期利息496.032.04%1.3流动资金5408.7622.28%（九）资金筹措与投资计划本期项目总投资24271.82万元，其中申请银行长期贷

33、款10123.09万元，其余部分由企业自筹。项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总投资24271.82100.00%1.1建设投资18367.0375.67%1.2建设期利息496.032.04%1.3流动资金5408.7622.28%2资金筹措24271.82100.00%2.1项目资本金14148.7358.29%2.1.1用于建设投资8243.9433.97%2.1.2用于建设期利息496.032.04%2.1.3用于流动资金5408.7622.28%2.2债务资金10123.0941.71%2.2.1用于建设投资10123.0941.71%2.2.2用于

34、建设期利息2.2.3用于流动资金2.3其他资金项目经济效益评价（一）生产规模和产品方案本期项目所有基础数据均以近期物价水平为基础，项目运营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑装产品及服务相对价格变化，同时，假设当年装产品及服务产量等于当年产品销售量。（二）项目计算期及达产计划的确定为了更加直观的体现项目的建设及运营情况，本期项目计算期为10年，其中建设期2年（24个月），运营期8年。项目自投入运营后逐年提高运营能力直至达到预期规划目标，即满负荷运营。（三）营业收入估算本期项目达产年预计每年可实现营业收入52900.00万元；具体测算数据详见营业收入税金及附加和增值税估算表所示。营业收入、税金及附加和

35、增值税估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入0.0039675.0044965.0052900.002增值税0.001576.401786.591772.012.1销项税0.005157.755845.456877.002.2进项税0.003581.354058.865104.993税金及附加0.00189.17214.39212.643.1城建税0.00110.35125.06124.043.2教育费附加0.0047.2953.6053.163.3地方教育附加0.0031.5335.7335.44（二）达产年增值税估算根据中华人民共和国增值税暂行条例的规定和关于全国

36、实施增值税转型改革若干问题的通知及相关规定，本期项目达产年应缴纳增值税计算如下：达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=1772.01万元。（三）综合总成本费用估算本期项目总成本费用主要包括外购原材料费、外购燃料动力费、工资及福利费、修理费、其他费用（其他制造费用、其他管理费用、其他营业费用）、折旧费、摊销费和利息支出等。本期项目年综合总成本费用的估算是以产品的综合总成本费用为基点进行，根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期项目综合总成本费用45864.01万元，其中：可变成本38852.84万元，固定成本7011.17万元。达产年项目经营成本44350.56万元

37、。具体测算数据详见综合总成本费用估算表所示。综合总成本费用估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1原材料、燃料费0.0027548.8131221.9936731.752工资及福利费0.002121.092121.092121.093修理费0.00418.53418.53418.534其他费用0.005079.195079.195079.194.1其他制造费用0.00454.14454.14454.144.2其他管理费用0.00362.45362.45362.454.3其他营业费用0.004262.604262.604262.605经营成本0.0035167.6238840.8

38、044350.566折旧费0.001005.331005.331005.337摊销费0.0012.0912.0912.098利息支出0.00496.03496.03496.039总成本费用0.0036681.0740354.2545864.019.1其中：固定成本0.007011.177011.177011.179.2可变成本0.0029669.9033343.0838852.84（四）税金及附加本期项目税金及附加主要包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。根据谨慎财务测算，本期项目达产年应纳税金及附加212.64万元。（五）利润总额及企业所得税根据国家有关税收政策规定，本期项目达产年利

39、润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-税金及附加=6823.35（万元）。企业所得税税率按25.00%计征，根据规定本期项目应缴纳企业所得税，达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=6823.3525.00%=1705.84（万元）。（六）利润及利润分配该项目达产年可实现利润总额6823.35万元，缴纳企业所得税1705.84万元，其正常经营年份净利润：净利润=达产年利润总额-企业所得税=6823.35-1705.84=5117.51（万元）。利润及利润分配表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入0.0039675.0044965.0052900

40、.002税金及附加0.00189.17214.39212.643总成本费用0.0036681.0740354.2545864.014利润总额0.002804.764396.366823.355应纳所得税额0.002804.764396.366823.356所得税0.00701.191099.091705.847净利润0.002103.573297.275117.518期初未分配利润0.000.001893.214671.439可供分配的利润0.002103.575190.489788.9410法定盈余公积金0.00210.36519.05978.8911可供分配的利润0.001893.2146

41、71.438810.0512未分配利润0.001893.214671.438810.0513息税前利润0.004001.985991.489025.22（四）财务内部收益率（所得税后）项目财务内部收益率（FIRR），系指项目在整个计算期内各年净现金流量现值累计为零时的折现率，本期项目财务内部收益率为：财务内部收益率（FIRR）=13.79%。本期项目投资财务内部收益率13.79%，高于行业基准内部收益率，表明本期项目对所占用资金的回收能力要大于同行业占用资金的平均水平，投资使用效率较高。（五）财务净现值（所得税后）所得税后财务净现值（FNPV）系指项目按设定的折现率，计算项目经营期内各年现金流

42、量的现值之和：财务净现值（FNPV）=690.00（万元）。以上计算结果表明，财务净现值690.00万元（大于0），说明本期项目具有较强的盈利能力，在财务上是可以接受的。（六）投资回收期（所得税后）投资回收期是指以项目的净收益抵偿全部投资所需要的时间，是财务上投资回收能力的主要静态指标；全部投资回收期（Pt）=（累计现金流量开始出现正值年份数）-1+上年累计现金净流量的绝对值/当年净现金流量，本期项目投资回收期：投资回收期（Pt）=6.93年。本期项目全部投资回收期6.93年，要小于行业基准投资回收期，说明项目投资回收能力高于同行业的平均水平，这表明项目的投资能够及时回收，盈利能力较强，故投资

43、风险性相对较小。项目投资现金流量表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1现金流入0.000.0039675.0044965.0052900.001.1营业收入0.000.0039675.0044965.0052900.002现金流出9183.519183.5139413.3639596.0749431.082.1建设投资9183.519183.512.2流动资金0.004056.57540.884867.882.3经营成本0.0035167.6238840.8044350.562.4税金及附加0.00189.17214.39212.643所得税前净现金流量-9183.51-9183

44、.51261.645368.933468.924累计所得税前净现金流量-9183.51-18367.02-18105.38-12736.45-9267.535调整所得税0.001000.501497.872256.306所得税后净现金流量-9183.51-9183.51-439.554269.841763.087累计所得税后净现金流量-9183.51-18367.02-18806.57-14536.73-12773.65计算指标1、项目投资财务内部收益率（所得税前）：20.20%；2、项目投资财务内部收益率（所得税后）：13.79%；3、项目投资财务净现值（所得税前，ic=13%）：6726.89万元；4、项目投资财务净现值（所得税后，ic=13%）：690.00万元；5、项目投资回收期（所得税前）：6.11年；6、项目投资回收期（所得税后）：6.93年。（七）债务资金偿还计划本期项