3形态指标识顶断底的小配方

1、股民老张股理讲坛股市投资系列教程之四 形态+指标识顶断底的小配方主讲人：牛永新 股民老张股理讲坛 形态+指标识顶断底的小配方 形态断顶底 指标来确认股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 反转形态： 头肩顶（底） 多重顶（底） 复合头肩顶（底） 双顶（底） 圆顶（底） 单顶）底） 潜伏底 喇叭口股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛反转形态归结为两大类： 一、双顶（底） 1、左高右低型 2、左低右高型 3、两平顶（底）型 二、单顶（底）股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 简单实用的双顶（底）判断： 再次下跌不创新低就是底 再次上升不创新

2、高就是顶 （左高右低型、 两平顶（底）型容易判断） *左低右高型较难识别，需借助于量价关系，指标的背离以及基本面的共振予以配合。 股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 单顶（底）判断： 趋势线 均线 此类形态多见于小盘股的技术走势特征。 或因为基本面、政策面的突然转向刺激。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 对于顶、底的识别判断 1、K线形态 2、趋势扭转（趋势线转向） 3、均线的多空排列 多一个条件，多一份安全， 多一份安全，多一份盈利。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛中继整理形态可分为： 三角形（上升、下降、对称） 旗形（上

3、升、下降） 楔形（上升、下降） 矩形 菱形股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛上升趋势中为什么会有中继整理形态？股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 10元处5元处20元左右1214元78元股民老张股理讲坛下降趋势中为什么也会有中继整理形态？股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 20元左右1618元68元1012元股民老张股理讲坛对称三角形股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 ACBDE股民老张股理讲坛上升三角形股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛下降三角形股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 中继整理形态结束后1、若是向上形成

4、突破时，必须要有成交量的放大来予以配 合，否则谨防假突破。2、向下突破无需量的配合。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛矩形整理（箱型震荡）短线交易者的高抛低吸要保持谨慎，谨防向下突破。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛趋势扭转之后：1、首先要跟踪判断可能出现V型反转的概率，并以保守型仓 位进行试探性布局。2、关注基本面的影响、技术面的进一步升级演变。3、确认底部成立之后再行重仓股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛提示： 中继整理是哪一种技术形态并不重要，那只不过是一种表现形式而已，关键是要搞清楚为什么会有中继整理形态。 上升趋势中

5、的修整，为的是抬高市场平均持仓成本，机构为将来的出货打基础。 下降趋势中的修整，是场内筹码的相互换手，也是下跌能量的再次积蓄。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 中继整理会不会演变为中期头部？ 1、看原始上升趋势是否已经扭转。 2、看此前已上升的时间与空间。 3、中期多头排列的均线系统是否遭到破坏。 4、市场整体做多氛围是否有逆转迹象。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 二、常用技术指标 1、震荡(超买超卖、摆动）指标KDJ（RSI等） 2、趋势型指标MACD、 EXPMA、BIAS(乖离率) 3、能量指标OBV股民老张证券培训 股市投资系列教程之四

6、 股民老张股理讲坛KDJ计算方法： 1、先计算未成熟随机值RSV 9日RSV=(C9-L9)/(H9-L9)X100 C9：第9日的收盘价 L9：最近9日内的最低价 H9：最近9日内的最高价股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 2、对RSV进行指数平滑，得到K值 今日K值=2/3X昨日K值+1/3X今日RSV值 2/3、1/3为平滑因子 3、对K值进行指数平滑，得到D值 今日D值=2/3X昨天D值+1/3X今日K值 4、计算J值 J=3D-2K股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 KDJ使用效能： 短期虚假信号较多 中长期使用效果较好 （提前于MACD一

7、个周期） 图解说明KDJ分别在不同周期（日、周、月、季）的使用效果。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛趋势指标EXPMA计算式：（当日或当期收盘价 上日 或上期 ）上日或上期 首次上期的值为上一期收盘价。 为天数，软件系统默认参数为（12日，50日）。 使用效能：可看做是均线的一个补充。 图解说明跟踪中期趋势实用性。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛趋势指标MACD计算方法 1、计算平滑系数 平滑系数L=2/(周期单位+1) 12日L=2/（12+1）=2/13=0.1538 26日L=2/ (26+1) =2/27=0.0741 2、计算平滑异同平

8、均数的DIF DIF=快速EMA慢速EMA 快速取12 慢速取26天为参数 DIF=12日EMA26日EMA股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛3、计算平滑异同移动平均数DEA DEA（9）=0.2X（今日DIF昨日DEA（9）+ 昨日DEA（9） 4、=（当日的DIF昨日的DIF）0.2 +昨日的MACD 股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛使用方法1、当DIF与DEA在0轴以上运行时，视为多头行情。 期间如果DIF下穿DEA ，只能看做短期回调，不能看成空 头市场的开始。2、当DIF与DEA 在0轴以下运行时视为空头市场。 如果DIF下穿DEA 可做

9、卖出信号。 当DIF上穿DEA时可看做反弹，不认为是行情的开始行情。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛3、底背离： 股价创出新低，DIF并不跟随创出新低，称之为底背离。 底背离可视为买入信号。4、顶背离： 股价创出新高 ，DIF并不跟随创出新高，称之为顶背离。 顶背离可视为卖出信号。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛5、当DIF在0轴以上较高位二次下穿DEA时，股价可能会快速下跌。 6、当DIF在0轴以下较低位二次上穿DEA时，股价可能会快速上涨。 根据MACD特性： 日MACD向下，短期不做多 周MACD向下，中期不做多 月MACD向下，长期不看多

10、 反之亦然股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛成交量净额法(OBV) （简称净成交量）计算方法：1、当日收市价较昨日收市价高时，当日成交量为“正数”加入 昨日的OBV值得出当日的OBV值。 2、当日收市价较昨日收市价低时，当日成交量为“负数”加入 昨日OBV 值得出当日的OBV值。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛OBV的理论应用意义：、当股价上涨而OBV线下降时，表示能量不足，股价可能 将回跌。、当股价下跌而OBV线上升时，表示买气旺盛， 股价可 能即将止跌回升。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛A股市场的放量上涨，缩量下跌，常

11、会使得这一指标被扭曲。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 很多指标存在的价值不在其是不是能给出一个进出市场的准确位置，而关键是要搞清楚它存在的价值以及它会向我们提示些什么？如：1、BIAS（乖离率）是均线与收盘价偏离程度的关系2、BOLL（布林线）是股价与MA20之间偏离程度的关系3、OBV（能量潮）放量上涨，缩量下跌。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 技术性底部成立的条件： 1、底部形态明确 2、下降趋势被扭转 3、均线系统多头排列 4、趋势性指标发出多头指向 （反之顶部成立） 不同周期的底部成立，代表着不同的行情级别。股民老张证券培训 股市投资

12、系列教程之四 股民老张股理讲坛 中期顶部即将到来之际，如何做到早设防、早逃离？ （单存依靠技术量化判断难以做到）转向前的一些重要信号：1、资金（筹码）的供求关系是否发生呢个变化。2、管理层对市场的认同度。3、看近期涨幅靠前的热点板块，是否已经进入高度的投机阶段？4、前期最热门的领涨板块，还在继续创新高嘛？5、市场是否已经进入冷门股，或垃圾股补涨阶段？ 如果以上情况均已出现，市场顶部已近在咫尺。股民老张证券培训 股市投资系列教程之四 股民老张股理讲坛 市场回落了，是短调？还是中期顶部到来了？ 看长做短论提示： 1、暂以短顶看待，适当降低仓位，观察行情的进一步演变。 2、假如调整波及到日均线系统已转空，周MA5失守，仓持降至50%以下。（否则仅仅是上升途中休整而已）3、假如周MA10失守，及时离场。4、假如股价经深幅调