金融行业的融资战略分析

1、 亚太博宇财经顾问 决策咨询系统之APPTDC 银行业监测报告 每周版 国之命脉 民之生源 内务革新 外逐群雄 本期关注：内地银行的国际融资战略解析;内地金融业面临反洗钞票考验；监管机构要求银行加强不良贷款责任追究;外管局否认人民币汇率将调整;中国成为反洗钞票与反恐融小组创始国;周小川:工行财务重组将适时启动;人民币理财产品是银行竞相引存的手段；工行收购国开行贷款。（注:点击目录标题页码后可直接阅读当前文章）亚博分析篇 TC标题 4,1，标题 , 战略分析 PAGEREF_Tc85549479 h 6【内地银行的国际融资战略解析】PAGEREF Toc85549480 h 6经营分析 PAGE

2、RE _Toc554941 h【内地金融业面临反洗钞票考验】 PAGEEF_Toc859482 7政策环境篇 Ct 标题 4,1,标题,2 监管趋向 PAGERF _T854965 h 【监管机构要求银行加强不良贷款责任追究】 PAEE _T855957 h 9货币政策PAREFToc8554958h9【外管局否认人民币汇率将调整】 PAGERF _Toc854659 9【人行发行亿央行票据】AGEREF _o85549660 h10【央行加快资金回笼】 PAGRF _T855661 10环境监测 AGEFToc54662 h1【中国成为反洗钞票与反恐融小组创始国】 PAGEREF _To85

3、4663 1【债券7天回购数据指标正式公布】 PAGERF To85549664 h 【国开行发行第十六期金融债】PREF _c855466h11【国开行入港将增强自身竞争力】 PAGEF Toc85549666 1【工行获得多家杂志的“最佳头衔”】 AGEREF Toc554967h 12【梁锦松可能出任交行独立董事】 PAGERE Toc85549668h 12【中行获评“亚洲最佳项目融资银行”】AEREF _c85969 h 1【北京市商行推进治理和机制改革应对市场竞争】 PAGERE _Toc855496h 12【山东省农村信联社提供助学贷款业务】 PGEF _Toc5961 h 3【

4、北京地区中资银行竞争力不敌外资银行】 PGERF _oc8549672h 1【兴业西安分行成立】 AEREF _Tc85549673 4【浙江银行业协会诞生】 PAGER _To854674 h 14【重庆市银行业不良贷款率下降】 PAGF Toc8559675 h14【中央债券综合业务系统升级】PAGERE c5676h14【国际信用和风险治理大会将举办】 AGERETc8554677 14【中科院与路透集团联合研究金融风险】 PAGEREF _o856 h 1【社科院认为内地经济形式总体趋好】 PAGEREF _Tc85549679 h5【储蓄存款增幅下降广受关注】 PAGRE_Tc859

5、68h 6【中银国际中国基金立即上市】 PGREF oc854681 h 16【浙江工商局对银行消费贷款合同进行备案审查】PGEREFTo85549682h 16【商业银行在银行卡产业链上的涉足面应缩小】 PEF _oc855963 7【香港金管局认为通胀离香港尚远】 PAGEREF _Toc8554984 h 17【新版港钞面市】 PAGEREF _Toc85985 18【台湾银行业面临内部整合】 PAERE_Toc8554966 h 18【星展银行误毁客户保险箱提供赔偿】 PAGEREF _Toc85587 h 18【信托公司与银监会就监管费进行博奕的胜算不大】 PAGREF Tc8554

6、968h 18【金新信托重组方案启发自然人投资者要自担风险】 GEF _Tc8554989 h 19观看言论AGREF _oc559690 h 19【周小川：工行财务重组将适时启动】REFToc85549691 h 19【刘明康:提高依法监管和依法经营水平】 PAERF _Tc55462 h 1【李若谷：F需要改革】PAGRF _To855493 h 0【唐双宁:通过学习核心原则提高银行监管水平】PGERE_8559694 2【唐双宁:我国银行业监管还有七个差距】 GEEF _To85549695 h 2改革落实篇 TOC t标题 4,1,标题 5, 金融创新GEREF_c554869 h 2

7、2【人民币理财产品是银行竞相引存的手段】 PAGERE o554970 h 22资产处置 GEE Toc85487 h23【东北国有银行不良资产有望剥离】 PAGEF _T8987223【农行湖北分行不良资产清收效果显著】 EEF _Toc549873 23银行上市 PGEREF _o85549874h24【建行和中行上市时刻逐渐清晰】 PAGEEF _Toc85975 h 24【建行向国际金融机构伸出橄榄枝】PAGEREF _Toc8559876h 2【温州市商行将募资扩股】AGEF Toc8559877h4农信社改革 PAEREF_Tc84978 h 2【8省(市）农信社改革试点取得成效】

8、 PGEREF_oc8554879 h25【上海农信社改制谋进展】 PAGEEF _Toc8540 25【山东省农信联社组建工作完成】 PREF _To85549881 h业务竞争篇 T t 标题,1,标题 5,2 个人金融 PAGEREF _Toc55505 h6【交通眼红香港人民币信贷消费业务】 AEEF _Tc855056 【民生银行再度放宽个人房贷年龄上限】 PAEREF _Tc8555057h 6【香港银行抢占人民币消费市场】 PREF _Toc855500 6【招行与百盛集团合推信用卡】 AGERE _To5550059 27企业公共 PAREF _Tc855500 h7【工行上海

9、分行为上海大众提供汽车贷款服务】 GEREF _Toc85061 h 27【招行向哈工大授信1亿元】 PGERE Toc85550062h7【交行海南分行向四家企业授信46.7亿元】PAEREF Toc5550063 27中间业务 PAGRF _Toc5500 h 28【工、中、建、交四行成为电力企业年金基金托管行】 PAERE _Toc8555005 h 8【农行推广银期转账系统】PAGEREF _c8550066 h 8【工行北京分行和北京市商行将代售铁路建设债券】PAEREF _o80067 h 28【北京市商行网络系统革新为信息化治理提供基础】 PAGEREF _Toc8555008

10、h 29电子银行 AGERE _c8555069 29【内地网络银行进展受限面临外资银行竞争】PGERE _oc855507h 9【广发行推出网上房屋团购按揭业务】 AGERF _oc8550071h 经营治理 PAGEREF _oc8555002 h 30【农发行加强粮贷风险治理】 PAEREF _Toc5003 h0【农行上海分行加强信贷风险操纵】 PGEF _Toc550074 30【建行枣庄分行以信贷政策指导信贷业务进展】PAGER _oc8555005h30【交行构建风险治理机制】PGE _Toc8555076h 31【光大银行治理信息化系统启动】 PAERFTc8555077 h

11、2【中信实业银行启用新一代业务系统】GEF Tc8555078 h32合纵连横 PAGREToc8555007 h 3【工行收购国开行贷款】 PAGRE_c55580 h32【工商与西安商行建立代理行关系促进结算业务】AGEREF_oc550081 32【农行与韩国电力公社形成战略伙伴】 AGEEF Toc55500 3【农行上海分行代销友邦保险】 PAERF _oc8550083 h 3【进出口行与安哥拉签署买方信贷协议】 PAGEEF _oc855504 h 【建行与古巴国民银行开展合作】 AGEREF _Toc855500 33【东亚银行与民生银行紧密接触共谋民生上市】 PAGEREF_

12、Tc8550086 4外资动向 PAGEREF Toc508 h 34【亚行入股中科智将塑造担保业顶级机构】 PAGEREF Tc55088 h 3【美国新桥入股深进展的本质仍是获利退出】 PAGEF_Toc85508 h 3【瑞银对内地股投资热情高涨】PAGERF _T85550090 5【瑞银看好中海进展盈利预期】 PAGREF _T5091h3【金融衍生产品是外资银行的竞争“利器”】 GEREF_Toc8550092 3【外资银行将涉足内地期货业】 PAEF_oc855093 h 6【渣打参股内地银行的步伐缓慢】 EF_oc855594h 36【汇丰与山西信托组建合资基金公司】 PAGE

13、F _oc55009 h 37【汇丰、东亚布设西南经营网点】 PAGEE_Tc8555006 h 3【荷兰银行加入外汇理财市场争夺】PAEF To850737【富通银行和巴黎银行获得QFII资格】 PAGEREF_Toc855098 h37【驻上海外资金融机构猛增】PAGER _Toc85500 37国际金融篇TC t 标题 4,1,标题 5,2国际组织 PAEEF _Tc85550 h 8【国际货币基金组织预期油价将保持强势】 GERE Tc550274h【世界银行向伊拉克捐款】 PAGEREF Tc855025 38【亚行在内地贷款将侧重中西部地区】 PAGEREF_oc5526 h 38

14、【国际金融公司提供风险操纵经验】 PAGREF _oc50277 39各国央行 PAGERE Tc85550 h 39【加央行认为美元汇率和高油价对加经济不利】 AGEREF _oc855279 h9【各国央行货币政策面对油价一致不变】 PAGERF _o85020 h39【韩国央行干预汇价出现亏损】PAGERE oc855508 h 0【巴基斯坦央行表示该国经济复苏】 PAGERF _Toc5028 h 4海外同业 EEF _c850283h40【渣打收购印尼银行终于如愿】 AGERE_oc8550284 40【花旗集团起诉意大利政府部门】 PGF To855505 h 【美国银行重视亚裔客

15、户和市场】 PAGE _Toc55564【汇丰否认协助前伊政权转移资金】 PGRE _Toc55087 h 【日本银行业不良率下降至4%】GERF _o85528 h4【日本金融厅严厉处罚涉嫌违法的银行】PGEREFToc550289 h 42【东京三菱与日联金融合并各有所图】 PAEREFToc8550290 h 42【穆迪对4家斯洛伐克银行评级做出上调预期】 PGEF_c85550291 43【马来亚银行仍在查找购并机会】 GRF Tc555022 h 4国际大势 PRE _oc50293h 43【美欧就航空补贴问题“兵戎相见”】 PGEEF Toc8550294h 43【美国新一轮经济数

16、据“萎靡不振”】 AREF _oc5529 h 4【美国住房抵押贷款利率恢复性上升】 PAGERE _c855096 h44【美国减税法案变“明补为暗补”报复欧盟】 AGREF Tc85550297 h 44【美交所公布首只在美上市中国公司指数】PAGEREF _oc555028 4【欧盟认为欧元汇率对经济的负面阻碍不大】PGEF _Toc855299 h 45【欧盟颁布贸易新措施】 PGEREF Toc855030 【亚欧呼吁货币多样化是“各有所求”】 GE _Toc8550301 h45【加、德分不公布最新经济数据】PAGER Toc8500 6【英国失业率维持低位】 PAGRE _Toc

17、8555303 h 46【法国8月份贸易逆差扩大】PAGEF _Toc550304 【德国政府为减赤出售国资】 PAGEREF _Toc8550305 h 46【奥运赤字将让希腊“吃不了兜着走”】 PGERE c8555306 4【东北亚共同体的建立远难于欧盟】 PAGREF _Toc85550307 7【日本外汇储备创新高】PAGEREF _o85500h47【流淌性陷阱使日本经济“命悬汇率”】 PAGEEF _Toc85550309 h 8【内外因素促使俄罗斯资金外流】 PAERE_T85530 h 4【新加坡外汇储备微增】 AGEREF Toc55031 h 48【新兴市场举债规模创新高

18、】 PGEEF _Toc8555031 h 4【拉美地区仍面临社会不平等的挑战】GEo55533 h 4【阿根廷通过“借新还旧”暂过债务难关】 PAGREF _To8550314 h49【墨西哥认为美洲自由贸易区的成立将步履蹒跚】 AGERE _Tc85550315 5【印度为减赤出售国企受国际投资者欢迎】 PAGEREF _Toc855036 50【马来西亚将维持低利率水平】 PGEREF_Tc8507 h 5【柬埔寨通胀严峻汇率下跌】 AEREFToc550318 h1数据情报篇OC 标题 ，1,标题 5,2 中央数据 AGEEF_T550492h51【中国进出口总额有望再上台阶】 PAG

19、F _T8550493 51【前三季度全国税收收入累计完成1925亿元】 PGEEF Toc55094 h 1【上半年我国国际收支及外汇贮备状况良好】 PAGEF _Toc5495h 【我国高技术产业将保持两位数增长】EREF To555049 5【1至8月金融机构贷款增速下降】 AGERF _Toc85597h 2【三季度内地企业景气度平稳】PAGREF _Tc8555049 h5【三季度企业家信心指数提高】 PAGERFToc8550499 h 5业务数据 PAGEREF 85550500 h 54【工行北京分行中间业务增速快】AGEREF _Toc85501h 4【工行湖北分行国际业务快

20、速增长】 AGEEF T855502 h 54【工行河北分行项目贷款创历史最好水平】 PEREF_Tc5500h 5【农行泉州分行9月底实现存款余额亿元】 AGREF_Toc80504 55【农行青岛分行国际结算达29.4亿美元】 PARF _Toc85505 h55【农行山东滨州市分行银行卡业务增长】 AGERF_Toc8550506h 5【中行保定分行国际业务收益00万元】 AGEREF _Toc8555507h 6【中行苏州分行各项业务高速进展】 PAREF Tc8550 h 【重庆市农信社存款余额达53亿元】PAGER Toc55550 h 5【山东省农村信用社经营业绩稳增】 PAGR

21、EF _Tc85510 6参考数据PAGREToc55551h57【前三季度银行间货币市场交易活跃】 PERFToc550 h 57【吉林省银行业不良贷款率偏高】 AGEREF _T8555513 h 5【宁夏银行业不良率下降】 PAGR oc5550514 h 7【台湾外汇存底创新高】 AGREF _To8515 57【香港外汇储备微降】 PAEREF _oc5550516 亚博分析篇战略分析【内地银行的国际融资战略解析】据悉,美国新桥投资集团将收购深进展79%的股权,出资总额为1.亿元，每股收购价为3.5元，从而成为深进展的第一大股东。据悉，建行目前邀请一些全球最大的金融集团在建行赴海外上

22、市前入股；这些潜在的投资者包括花旗集团、摩根大通和瑞士银行以及日本和新加坡的银行，以及新加坡政府投资机构淡马锡等机构。中国银行也在积极引入国际投资者。汇丰控股今年8月以175亿美元的巨额资金,购入了交行199%的股权。据悉,光大银行9亿元规模的私募增资已正式开始向境内外机构投资者推介。其募股对象包括光大银行现有股东、境内新投资人和境外战略投资者。重庆市商业银行打算引进境外战略投资者，包括摩根史丹利、花旗、新加坡华侨银行、德国D.G投资集团、荷兰银行、香港中银国际银行等机构。中国工商银行邀请安永会计师事务所对北京、上海、浙江、江苏、深圳等16家分行003年度汇总财务报表进行审计;而且该行明年将聘

23、请安永会计师事务所对全行进行外部审计,完全按照国际化标准来衡量资产质量状况和风险敞口状况，为实现工商银行的长期进展战略做好预备。内地银行也的上述动向给予人们一个清晰的脉络，即内地商业银行在改革重组的过程中都在积极引入国际战略投资者。我们认为,内地银行选择“引入国际战略投资者”这一举动是其国际融资战略的重要步骤,这是因为：第一，内地商业银行对资本金的需求十分迫切。首先,内地银行的资本充足率普遍不高,部分银行离国际清算银行规定8%的资本充足率还有一定的距离。而且，内地银行的进展速度较快，即使在某一时期其资本金达到了8%的标准，然而,随着资产规模的不断扩张,为了达到稳定经营、资本充足的目的，内地银行

24、需要大规模的补充资本金。其次,内地银行的不良资产率和不良资产绝对额相对较高,除了清收、重组、出售、剥离等手段外,大量的不良贷款势必要予以核销。核销不良贷款需要消耗大量的营业利润,甚至是资本金。第二,内地国有商业银行的选择国际融资，是有其缘故和背景的。首先，内地国有商业银行资产规模相对庞大,他们资本金扩张的规模也将相应的较大。以单个国有银行的总资产规模为2万亿元人民币计算,国有银行每增加一个百分点的资本金，就需要融资20亿元人民币；目前国有银行的资本金充足率约在4%至5左右,那么其对资本金的需求应当在资产总规模的4左右，以此计算，其融资需求约为800至1000亿元人民币。那么,假如4家国有银行全

25、部完成上市将需要4000亿元人民币。而目前国内证券市场的流通总市值才只是.2万亿元,因此,内地资本市场那个“小庙”显然差不多容不下国有银行这么大的“佛”了。其次,与国际金融机构相比，内地银行在人民币负债业务上的成本具有比较优势,而在国际货币市场上的信用度还较低,其短期外币融资成本相对较高,这是内地银行的一个劣势。因此，内地银行通过在国外上市补充资本金的方式能够幸免在短期国际融资方面的劣势。再次,内地银行除了中国银行在国外的金融业务相对较多以外,其他银行在国际金融市场上的阻碍相对较小。国际融资有利于内地银行提高国际盛誉，并逐步拓展海外业务。第三，国际战略投资者是内地银行进入国际资本市场的“钥匙”

26、。由于内地银行，特不是国有银行的融资对象是国际投资者,因此,获得国际投资者的信任是融资成功与否的最重要因素。内地银行在向国际资本市场推介自己的时候,必定先吸引闻名的国际金融机构。这是因为，这些机构,在国际金融市场上拥有卓越的信誉，普遍受到一般国际投资者的信任。因此，一旦闻名国际金融机构入股内地国有银行，就表明他们看好内地国有银行的进展前景,也表明内地国有银行的财务状况和资产质量是良好的。闻名国际金融机构的主观态度,将会对国际投资者产生极大的阻碍：国际投资者信任闻名国际金融机构闻名国际金融机构信任内地国有银行国际投资者信任内地国有银行。能够讲，假如内地银行在引入国际战略投资者的打算上失败，那么其

27、国际融资战略也就“出师未杰,身先死了”。上述逻辑推导是内地银行引入国际战略投资者的重要缘故。第四，在国际资本市场上市，能够解决内地国有银行的资本补偿机制问题。目前,国有银行还没有建立完善的资本补偿机制。因为国家是银行的惟一持有人,当银行需要资本金补充时，只能通过政府注资解决。这种注资方式是非市场化的行为，行政色彩过浓,而且政府不可能无限制地为银行注资。因此,这是无法满足银行对资本金持续而又大量的需求的。国有银行通过在国外上市,能够获得补充资本金的渠道和方式,从而建立完善的资本补偿机制。第五，通过进入国际战略投资者,内地银行能够利用外力加速改革,完善公司治理结构,形成权力制衡、制度明确、执行有力

28、的公司架构,解决国有银行在机制上的缺陷,从本质上提升银行的运作机制。第六，通过进入国际战略投资者,内地银行也能够相应的引入风险治理方法和内部操纵制度，提高治理水平,增加竞争力。因此，引入国际战略投资者以及在国际资本市场上市,是内地银行进行改革的一个重要模式，我们相信这一模式是通过充分分析和比较研究后得出的最优方案。一旦这一模式取得成功,内地银行将卖入一个全新的进展时期。经营分析【内地金融业面临反洗钞票考验】 “洗钞票”是指，将毒品犯罪、黑社会性质的组织犯罪、恐惧活动犯罪、走私犯罪或者其他犯罪的违法所得及其产生的收益，通过各种手段掩饰、隐瞒其来源和性质,使其在形式上合法化的行为。内地面临的洗钞票

29、犯罪局势相当严峻。据统计，从2003年3月至今,中国人民银行总行共收到经分支机构甄不的人民币可疑支付交易报告3061笔。从203年3月至今，国家外汇局共收到可疑外汇资金交易报告17.0 5万笔,报告金额97.2亿美元。有分析认为,内地每年的洗钞票规模许多于200亿元人民币，大体上相当于内地经济总量的左右。据讲,洗钞票起源与美国。在2世纪年代，美国芝加哥一个黑手党的金融专家买了一台投币式洗衣机,开了一家洗衣店。他在每晚计算当天的洗衣收入时,就把其他非法所得的赃款加入其中，再向税务部门申报纳税。如此，扣去应缴的税款后，剩下的其他非法得来的钞票财就成了他的合法收入。这确实是“洗钞票”一词的来历。洗钞

30、票活动存在四个共同因素,即:需要隐藏有关金钞票的真正拥有权及来源;改变有关金钞票的形式；洗钞票过程不得留下明显的痕迹；最后，必须始终操纵洗钞票的全过程。而典型的洗钞票过程常常被分为三个作业时期:处置，即通过存款、电汇或其他途径把不法钞票财放入一个金融机构,这是犯罪者最容易被侦查到的时期；分层,即通过多层复杂的转账交易将非法所得及其来源分开,分散其不法所得,从而掩饰查账线索和隐藏案犯身份；融合即“甩干”，以一项显然合法的转账交易为掩护，使黑钞票与合法资金混同融入到合法的金融和经济体制中。洗钞票对社会经济有严峻的危害,它会导致宏观经济数据指标的失真，从而使宏观经济政策失效。洗钞票还会导致社会不稳定

31、和犯罪活动的泛滥等。而银行发觉黑钞票专门难,客户只要按照银行规定提供相应的证件、法律文件和手续，任何客户表面看去差不多上正常的,银行专门难断定其是否是黑钞票，只能在认为是可疑情况下,向司法机关和监管部门提供基础信息,是否是洗钞票还需司法机关和监管部门做出推断。为了防止银行成为犯罪分子洗钞票的渠道，世界各国银行都采取了一些反洗钞票措施。美国是世界上最早对洗钞票进行法律操纵的国家,其银行保密法要求所有的金融机构必须向政府提交如下报告:超过000美元的现金交易应以IR89表的形式报告；任何人运送价值超过1000美元的现金或货币工具进出美国的，应向美国海关报告;关于可能违反法律或法规的可疑交易活动,银

32、行必须向美国财政部及货币监理署提交可疑交易报告。一向以金融自由著称的瑞士,在87年瑞士银行家协会也制定了一些反洗钞票的行为规则，192年又将规则中规定的现金交易引起身份识不义务的最低金额标准由1000瑞郎变更为20瑞郎,并要求金融机构应特不注意客户有意进行构建性交易,立即财产分散交易以幸免身份证明的行为。此外，1991年瑞士联邦委员会还公布反对与防止洗钞票指南,规定金融机构能够向主管当局报告有关的可疑情况，并认为这并不违反瑞士的银行保密法。当前我国金融业反洗钞票工作还存在某些不足：第一，部分金融从业人员缺乏对反洗钞票的意识和经验，与反洗钞票工作的要求差距较大；第二,激烈的市场竞争使部分金融机构

33、违规操作，给洗钞票犯罪提供了可乘之机;第三，金融机构反洗钞票技术手段落后,不能完全做到对大额、异常支付交易进行及时的监测、记录、分析等。面对困难，中国与俄罗斯等国的反洗钞票合作早已开始,002年8月，中国人民银行与俄罗斯中央银行签署的中俄边境地区贸易的银行结算协定适用范围扩大至中俄所有边境地区,并确保全面准确地执行该协定的所有条款；接着在反洗钞票和打击恐惧主义融资领域开展合作。我国还与欧亚反洗钞票组织筹备组进行了多方接触，人民银行和公安部派员参加了6月在俄罗斯进行的欧亚反洗钞票组织会议。与此同时中国充分利用国际资源加大人才培养力度。近年来,人民银行、公安部以及外汇局与联合国、世界银行、国际货币

34、基金组织、金融行动特不工作组等国际组织合作,在反洗钞票领域进行了一系列的研讨及培训。面对严峻的形势,建议商业银行：在为存款人开立银行账户时,要认真审查其提交的证明文件的真实性和合法性;在提供保管箱等可能产生洗钞票活动的中介服务时,严格执行身份核实制度；加强现金治理,严禁为单位和个人违规提取现金；鼓舞单位和个人多用银行卡、票据,少用现金,有助于保存交易记录及金融系统反洗钞票；办理票据承兑、贴现业务时，要对票据的真实贸易背景认真审查，防止犯罪分子利用不具有真实商品交易关系的商业汇票进行洗钞票。政策环境篇监管趋向【监管机构要求银行加强不良贷款责任追究】据悉,财政部、人民银行、银监会近日联合下发关于加

35、强国有商业银行不良贷款剥离过程中责任追究工作的通知,对国有商业银行改制重组剥离不良资产过程中的责任追究问题做出规定。 国有商业银行应加强内部责任追究工作,建立问责制,加强内部审计和稽核，对贷款发放、治理、处置、剥离过程中的违规违纪行为,按处理事与处理人结合的原则,严肃查处，特不要注意查办因决策失误、内控机制不健全等形成损失的案件。对不良资产剥离中发觉的原贷款发放中的违法违规、渎职损失等行为,包括违规发放贷款、贷后跟踪和治理失职、资产保全和处置不当等，以及不良资产剥离中操作不规范、弄虚作假、掩盖违法违规犯罪行为、隐瞒损失等行为,按不同情形和性质,严肃追究直接责任人和相关领导责任，从严处罚;涉嫌违

36、法犯罪的移交司法机关处理。国有商业银行应及时向各监管部门报告责任追究工作,并通过媒体向社会公布责任处理情况。对违规违纪行为，必须在认定责任人后两周内进行处理，处理结果在一周内书面向各监管部门报告,并按监管部门的要求选择典型案例，在国内有一定知名度的报刊、广播电台、电视台、网站予以公布,同意社会监督。对国有商业银行已进行处理的责任人，特不是已向社会公布的责任人，国有商业银行应视情节轻重,限制内部任用；财政部、人民银行、银监会将视情节轻重,要求各金融机构在一定时刻内给予任职或录用限制,或对责任人接着任职或录用的金融机构予以重点检查,以防范风险。国有商业银行或金融资产治理公司对贷款发放、治理、处置、

37、剥离过程中的各类违规违纪行为，不追查、不处理、或隐瞒不报的,一经发觉,财政部、人民银行、银监会将依照有关法规给予严厉处罚，并向社会公开曝光。有关银行将此次不良资产剥离过程中的责任落实、责任追究等具体情况逐笔上报财政部、人民银行、银监会。国有商业银行9年至000年期间剥离不良资产过程中的责任追究问题也适用本通知要求。（银监会20410-10）货币政策【外管局否认人民币汇率将调整】 针对近日社会上出现了一些关于人民币汇率立即调整升值的传言，外汇治理局指出，这些传言是缺乏依照的，是对我国现行汇率政策的误解。而且中国政府近期在多个场合阐释了现行人民币汇率政策的差不多点：一是自94年起实行的以市场供求为

38、基础的、有治理的浮动汇率制度是符合国情的；二是要逐步探究完善人民币汇率形成机制，保持人民币汇率在合理、均衡水平上的差不多稳定。 外管局认为,关于人民币汇率政策应从以下方面加以把握： 第一,完善汇率机制是中国既定的改革方向和目标,但改革的进程取决于我国经济进展水平、经济运行状况、国际收支状况以及其他配套改革措施,是一项系统工程，必须稳步推进,可不能一蹴而就,也没有具体的时刻表。 第二，完善汇率机制的核心是提高汇率形成的市场化程度，增加汇率弹性，而不是简单地调整汇率水平。因此,不可能采取一次性重估人民币汇率的不明智做法。 第三,完善汇率机制是中国自主的选择，必定会充分考虑中国社会、经济的承受能力,

39、幸免汇率大幅波动。保持人民币汇率在合理、均衡水平上的差不多稳定，不仅有利于我国经济社会持续健康进展，也有利于世界经济金融稳定。 第四，从长远来讲，增加汇率弹性后人民币汇率既可能上升，也可能下降，不可能只是单向变化。当前人民币面临升值压力与市场预期和利差因素有专门大关系。然而,理性地分析,市场预期随时可能改变,而随着国际市场利率走高,本外币利差也在逐步缩小甚至可能反转。届时，市场资金流向都可能发生反向的变化。因此，单边豪赌人民币升值只能是一种不明智的投机冒险行为。 外管局强调,我国现时期资本帐户交易还存在较为严格的管制,资金的大进大出将会受到严密的监控和治理。外汇治理部门将在推进贸易和投资便利化

40、的同时，进一步加强对资金流出和流入的治理，严厉打击无真实合法贸易和投资背景的非法外汇交易,进一步整顿和规范外汇市场经济秩序,为我国金融稳定和涉外经济进展制造良好的环境。(外管局204-10-12）HYPERLINK N:整理后返回【人行发行240亿央行票据】 为保持基础货币平稳增长和货币市场利率差不多稳定,人行定于12日贴现发行204年第77期央行票据，最高发行量240亿元，期限1年，缴款日为2004年0月13日，起息日为004年10月3日,到期日为205年0月13日，到期按面值100元兑付。本期央行票据向全部公开市场业务一级交易商进行价格招标。（中国货币网0041012） HPRLINK l

41、 a 返回【央行加快资金回笼】据悉,人行于0月14日贴现发行004年第8期央行票据,期限3个月,最高发行量00亿元。第8期央行票据缴款日为10月15日,起息日为10月15日,到期日为005年1月17日，到期按面值100元兑付。据统计,假如周四3个月期50亿元央行票据能够顺利发行,再加上12日发行的1年期央行票据240亿元,那么，本周央行将通过公开市场操作回笼货币74亿元，创今年市场单周发行量最高水平。由于本周到期央行票据仅为0亿元,因此净回笼状态已成定局。据分析,本周如此大的票据发行量充分显示了节后各家商业银行资金量的普遍宽松。随着节后资金的回流,短期内市场利率将会呈现回落走势。为保持基础货币

42、平稳增长和货币市场利率差不多稳定，央行加强了货币回笼力度。（金融时报2004-1-)HYPERLINK N:整理后返回环境监测【中国成为反洗钞票与反恐融小组创始国】据悉，中国人民银行副行长李若谷近日代表中国政府在欧亚反洗钞票与反恐融资小组成立宣言上签字。中国与俄罗斯、哈萨克斯坦、塔吉克斯坦、吉尔吉斯斯坦、白俄罗斯共同成为该组织创始成员国。洗钞票是经济领域一种常见的犯罪行为,不仅阻碍到一国的政治、社会、经济和金融体系的安全、稳定与信誉，也威胁到国际政治经济体系的安全，打击洗钞票犯罪已成为国际社会的共识。欧亚地区国家在打击洗钞票和恐惧融资领域有共同的利益和需要,成立欧亚反洗钞票与反恐融资小组无疑会

43、推动和加强该地区国家在此领域的合作与交流,并成为全球反洗钞票和反恐融资网络不可缺少的组成部分。(金融时报2004-10-)HYPERLINK N:整理后返回【债券7天回购数据指标正式公布】中国外汇交易中心暨全国银行间同业拆借中心宣布，债券7天回购数据指标正式公布,作为中国货币市场基准利率的参考指标。由于中国的银行存贷款利率的市场化程度还不高，固定不变的基准利率与快速进展的金融市场形成的矛盾越来越突出,差不多成为阻碍市场进展的重要因素。全国银行间同业拆借中心依照市场进展的要求公布债券7天回购利率指标，作为基准利率的参考指标，无疑在市场查找新基准利率方面迈出了重要一步。通过这一利率指标,能够把握当

44、前的利率水平,并能够对利率的以后走势的推断提供参考,有助于提高市场成员理性定价和治理短期资金的能力。(中金网2004-10-2)HYPERLINK N:整理后l返回【国开行发行第十六期金融债】国开行4年第十六期金融债于10月13日在银行间债券市场发行，该期债券采纳单一利率招标方式，发行总量为200亿元。本期金融债券为五年期固定利率投资人选择权债券,任何持有人均可选择在207年10月2日要求发行人全部或部分赎回债券本金,但需至少提早一个月提出；本期债券不设定发行人主动赎回事项,仅设定持有人选择提早兑付的权利。发行人对本期债券保留增发的权利。 本期债券缴款日为20年10月26日，起息日为200年1

45、月2日,兑付日为2009年10月26日，按年付息，第一次付息日为2005年1月26日，以后每年的10月26日为付息日,遇节假日顺延。(全景204-10-1) HYPERLIN la 返回【国开行入港将增强自身竞争力】据悉，国开行拟从中国市场进展和开行进展的战略高度来筹划香港业务,该行进入香港市场应该是满足国家经济进展需要的一项战略性行动。国开行在香港市场所确立的进展目标要与国家开发银行现有的总体目标相一致，同时要看到内部和外部的优势和局限性。据分析，国开行进入香港市场，其全然目的为：一是通过与国际同业和投资者的广泛合作,加大对经济增长的支持力度,促进国内市场信用建设和新投融资体制建设；二是借鉴

46、香港市场制度,构造覆盖长期风险的融资结构和信用结构，建设新的以信贷融资和证券融资为框架的投融资体制;三是通过国际市场运作，汲取先进治理技术和经验,进一步提高开行的核心竞争力。我们认为,除上述因素外,国开行进入香港市场还具有以下意义:一，拓展国开行自身的融资渠道，寻求融资成本更低的金融市场;二，为香港企业投资内地提供顾问服务；三,通过向国有企业提供担保等方式,关心其获得国际资金,降低国际融资成本。(大公报20-10-14）HYPERLINK N:整理后返回【工行获得多家杂志的“最佳头衔”】据悉,国际金融界的欧洲货币和银行家两大权威杂志近日分不将“中国最佳银行”的称号授予了中国工商银行。而且，香港

47、出版的金融亚洲和新加坡出版的亚洲货币杂志，此前也将年度的“中国最佳银行”和“中国内地最佳商业银行”的称号给予了工商银行。而月日出版的新兴市场杂志将“亚洲最佳贸易融资银行”和“亚洲最佳项目融资银行”两个奖项授予了工商银行。 据分析,该行获得殊荣的要紧缘故是:工商银行保持了资产规模、客户数量、市场份额方面的优势,加之增长迅猛的经营利润和下降迅速的不良贷款，以及外部审计范围的不断扩大。(金融时报004-00)HYPERLINK N:整理后 l a返回【梁锦松可能出任交行独立董事】据悉，交通银行近日表示，香港财政司前司长梁锦松出任该行独立董事不是没有可能,只是此事的决定权在交行董事会，同时还要经股东大

48、会和监管部门批准。交行打算聘请的5名独立董事目前已到位名,包括：夏斌、谢庆健和外籍人士威尔逊与曼宁，而第五位独立董事可能将归属梁锦松。据分析,尽管盛传梁锦松出任的是交行高管，以梁锦松在花旗和摩根大通等外资银行担任高管，以及担任过香港财政司司长的资历，没有副行长左右级不的职位是请不动他的。但交行现在副行长以上级不的职位都各有其人，梁锦松担任独立董事应该是比较现实的，既能达到增加交行阻碍力的目的,又能充分利用梁锦松的国际银行业的工作经验。（中金网2004-0-1) HERI l a 返回【中行获评“亚洲最佳项目融资银行”】据悉，美国环球金融杂志近日将中行评为“亚洲最佳项目融资银行”。环球金融杂志此

49、次评选,着重考察各家银行在过去一年中的项目融资业绩、市场地位、创新能力以及负责项目融资团队的能力等因素。在评选中,参考了各家银行及市场研究机构提供的数据,并向重要的融资代理人、顾问及其他市场观看者进行广泛的了解和调研，最后评出1个全球最佳银行、4个分行业的最佳银行和7个地区的最佳银行。 该奖项也是中国银行今年赢得该杂志的第4项大奖。此前,环球金融分不在204年月刊、3月刊及月刊中公布中国银行获选“204年中国最佳贸易融资银行”、“204年中国最佳外汇银行”及“中国最佳银行”。（金融时报204-)HYPERLINK N:整理后l返回【北京市商行推进治理和机制改革应对市场竞争】据悉，北京市商业银行

50、近日表示,在激烈的市场竞争下,该行已在体制改革、内部操纵、产品创新等方面采取了一系列措施。一是接着推进治理体制改革。该行按照经营、治理、服务、保障四大系统组建内社机构，形成了职能清晰、运作高效、监督有效的运行机制。该行对组织架构进行了调整;强化个人金融业务拓展力度；接着优化网点设置;推进支行治理体制改革。二是不断完善风险治理体系和内控建设。新巴塞尔协议对金融机构的内部操纵提出了更高的要求，作为意在推进国际现代化中型银行之列的北京市商业银行来讲，更要按照国际规则要求自己。三是不断推动产品创新。该行依照不同客户开发不同产品,努力实现产品的多元化、层次化和差异化。目前该行差不多开办代理医疗保险、京卡

51、预约挂号、缴费通、个人支票、新代网上银行等服务，今年上半年又推出了京卡国际卡、京卡贵宾卡、网上即时缴费系统等多种金融产品,首创银信通对帐方式,领先推出针对青青年的成长帐户-京卡储蓄以后卡，并成立全国第一家青年理财中心,刚刚结束发行的心喜外汇理财产品也受到消费者追捧。该行表示,要在以后的市场竞争中占有一席之地，必须要加快中间业务的进展,创立自己的金融产品品牌。一是从战略高度提升中间业务的地位,确定中间业务与资产负债业务并重的进展战略。二是推出个性化金融产品,为客户提供量体裁衣式的金融服务。该行今年推出的京卡国际卡、储蓄以后卡、心喜个人外汇理财产品等一系列产品,确实是针对不同的客户群体进行的产品创

52、新。三是培育营销人才。（参考消息20-1013) HYERLINK l 返回【山东省农村信联社提供助学贷款业务】 据悉,山东省农村信用社联合社近日与山东省国家助学贷款治理中心签订了该省高校国家助学贷款业务合作协议。依照协议，山东省高校国家助学贷款分生源地贷款和高校贷款两种,两种方式结合运用一并办理。省内学生回生源地办理国家助学贷款,外省籍学生由高校集中办理国家助学贷款。该协议时效年，依照协议，山东省籍考入山东省全日制一般高等学校中经济困难的本专科生(含高职生）、研究生和第二学士学位学生均可办理生源地国家助学贷款,须有学生家长或近亲属作为连带责任保证人，保证人许多于2人。学生在规定时刻内向学校机

53、构提出申请,并提供有关证明材料,经学校审查后，领取学校提供的生源地国家助学贷款学习证明，回居住地农村信用社办理国家助学贷款。外省籍考入我省全日制一般高等学校经济困难的本专科生（含高职生)、研究生和第二学士学位学生可办理高校国家助学贷款。学生在规定时刻内向学校机构提出申请,领取国家助学贷款申请书等并如实填写,提供有关证明材料，由学校分批次为学生办理国家助学贷款申请。 协议还明确,学生贷款金额原则上每人每学年最高不超过000元,每个学生的具体贷款金额由学校按本校的总贷款额度,依照学费、住宿费和生活费标准以及学生的困难程度确定。甲乙方合作期内，学生在校期间采取一次申请、银行分期发放国家助学贷款方法。

54、贷款期限最长不超过借款学生毕业后六年。借款学生应严格履行还款义务。国家助学贷款贴息实行借款学生在校期间100%由财政补贴。借款学生毕业后的贷款利息由本人全额支付。（中金网2004-0-13)HYPERLINK N:整理后返回【北京地区中资银行竞争力不敌外资银行】据悉,人行营业治理部近期对北京地区中外资商业银行竞争力进行比较,在综合竞争力排名中，四大国有商业银行位列倒数后四位。央行是依照外部环境、经营状况、业务拓展能力等五大类指标做出这项排名的。通过计算，不管是单家银行排名依旧分类考察，北京地区外资银行的竞争力都高于中资银行。其中，渣打银行北京分行居第一，得分是080。随后是里昂信贷、汇丰、东亚

55、、摩根大通、花旗等国际知名银行的北京分行。在中资银行中排名最靠前的是第1位的招商银行北京分行,得分是061。然后是排在20位的民生银行北京治理部。排行榜的后1位全部被中资银行包揽，四家国有商业银行更是排名垫底，工商银行、中国银行、建设银行和农业银行依次位列34到7位。排在最后的中资银行只得到了8分，与第位的渣打银行0.807分相差了.倍。据分析，公司治理结构的缺陷是造成包括国有银行在内的中资银行与外资银行竞争力差距的全然缘故,这限制了其竞争力的提升。(北京娱乐信报204-12)HYPERLINK N:整理后l返回【兴业西安分行成立】据悉,兴业银行西安分行近日成立，成为国内第八家在西安设立分行的

56、股份制商业银行。兴业银行抢滩西安体现了我市作为西部金融中心都市的巨大吸引力，利于促进我市区域经济的进展,也预示着西部地区金融业的竞争更趋激烈。目前,兴业银行已在全国要紧经济中心都市设立了6多个分支机构。(中金网20041014)HPERLINK l a 返回【浙江银行业协会诞生】据悉，浙江省银行业协会0月日在杭州正式成立。浙江省银行业协会是由浙江省省级银行、在杭州的法人金融机构和省内各市银行协(公)会自愿结成的全省性银行业自律组织,目前有4家会员单位，以银行业自律、维权、协调、服务、合作为要紧职能。（金融时报204-114）HYPERLINK N:整理后l返回【重庆市银行业不良贷款率下降】据统

57、计，截至9月末,重庆市银行业不良贷款率为2.2%，较年初下降6.35个百分点，降幅达到34%。另外,截至9月末,全市银行业金融机构资产总额306.48亿元，比年初增长9.58%,同比增长16.2;各项本外币贷款余额320659亿元，比年初增长4.0%，同比增长1.%;负债总额247.25亿元，比年初增长8.7,同比增长.07%;各项本外币存款余额3964.11亿元，比年初增长.8%，同比增长1%。(华龙网20040-1) HYPERLK l a 返回【中央债券综合业务系统升级】中央国债登记结算公司于月8日起上线试运行中央债券综合业务系统(三期）,届时现行二期系统将全部切换到三期系统。依照技术和

58、业务测试及全系统联网模拟的情况,中央债券综合业务系统(三期)已具备了上线运行的差不多条件。（上海证券报200410-8)HYPERLINK N:整理后返回【国际信用和风险治理大会将举办】据悉,为推动我国社会和商业信用体系的建设，提高国内保险、银行、担保机构和企业的信用治理水平,加强与国外信用治理行业的交流与合作,中国国际贸易促进委员会将与美国金融、信用和国际商业协会合作,于1月7日至29日在北京联合举办“第一届中国国际信用和风险治理大会”。该次大会将汇聚40名国内外专家和业界人士,就信用体系建设和治理，信用经济对国际经济和中国经济的阻碍和作用，保险、银行、担保机构和企业信用治理的差不多原则和相

59、关实务,如何建立保险和企业信用治理制度、减少坏账损失、提高商业运营绩效，如何利用信用产品和服务拓展国际市场等议题进行深入探讨。大会美方举办单位将邀请格宁信用保险公司、科法斯保险公司、J摩根银行、荷兰银行、汇丰银行、杜邦公司等知名金融机构和跨国公司的资深专家到会演讲，此外还将组织100多家国际会员企业参会。组委会将邀请中国出口信用保险公司、中国进出口银行等有关专家到会演讲，还将重点邀请保险、担保机构和国内50强企业及信誉良好的进出口企业参会。此次大会将有助于与会人员了解国际信用经济和信用治理行业的最新动态,学习先进的信用治理理念和经验，提高信用治理技巧,增强利用信用产品和服务拓展国际市场的能力。

60、(中金网2040-10)HYPERLINK N:整理后l返回【中科院与路透集团联合研究金融风险】 据悉，中国科学院1月日和全球资讯提供商路透集团签署谅解备忘录,在中国科学院数学与系统科学研究院和研究生院设立一个新的金融风险研究联合实验室。该实验室将进行市场风险的研究工作，特不是人民币和衍生性商品交易领域的市场风险研究,以引导与中国不断变化的金融市场相关的新型风险治理模式的进展。(中金网200-10-13）HYPERLINK N:整理后l返回【社科院认为内地经济形式总体趋好】据悉,中国社科院10日公布报告认为,当前宏观经济总体形势趋好,可能204年内地GDP增长率将达到9.4%左右，但潜在的价格