新制度经济学——第一章产权理论-PPT课件

1、第一章 产权理论第一节 产权理论概述第二节 私有产权的起源及产权制度的变化第三节 产权安排及其效率7/19/20221第一节 产权理论概述 一、从“外部性”说起（一）外部性的含义当私人成本（或收益）和社会成本（或收益）不一致时便存在外部性。外部性分为外部经济和外部不经济。一般而言，在存在外部经济的条件下，私人活动的水平常低于社会所要求的最优水平；在存在外部不经济的情况下，私人活动的水平常常要高于社会所要求的最优水平。第一章第一节 产权理论概述7/19/20222（二）克服外部性的办法案例：某工厂的烟尘污染了附近居民晒在窗外的衣服，如何解决呢？1.由导致损害的一方赔偿受损方；2. 由政府来征税；

2、（庇古，1920，等等）；3. 明晰产权：例如，将引致外部性的物品的产权界定为私产（奈特，1924；H.S. Gordon，1954，等）；产权的重要性第一章第一节 产权理论概述7/19/20223二、相关概念（一）经济物品（economic goods）“物品”是从英语“goods”这个词翻译过来的。在英语中，“goods”有很广泛的含义，它不仅可释义为产品（product）或商品（commodity），也包括服务（service）、空气、清洁、幽静、等等。凡是有胜于无的东西，不管是有形或无形，都是“物品”。“有胜于无”是经济学对“物品”的定义。 第一章第一节 产权理论概述7/19/2022

3、4（一）经济物品（economic goods）物品可分为两大类：其一是多胜于少的经济物品，即所谓的短缺或稀缺品。短缺（scarcity）是针对经济物品而言的。短缺起于某种物品的需求近于无限而供给有限。短缺的程度由相对的需求决定；其二是免费物品（free goods）。这种物品供过于求，即使再多一点也没有用。在现实世界里，免费物品越来越少了。第一章第一节 产权理论概述7/19/20225（二）收入凡生活享受之一切皆是“收入”。收入是流量，是面向未来的预期值，具有风险或不确定性。费雪（I. Fisher）说，收入是一连串事件。他认为：真正的收入是享受收入（enjoyment income），拥有

4、财富是手段，目的是获取或享受收入，金钱收入（money income）和实物或真实收入（real income）都不过是实现享受收入的手段。第一章第一节 产权理论概述7/19/20226（二）收入很多时候，收入或需求发生变化，但资产供给量却没有变化或变化很小。换句话说，收入发生变动，资产拥有者的供给行为没有变化或变化很少，或者说资产供给曲线是一条垂直线，其完全没有弹性或者弹性很小。第一章第一节 产权理论概述7/19/20227（三）资产（asset）/财富“资产”是可用的经济资源，是未来一切收入流的贴现值，是存量。费雪、张五常认为，凡是可能（并不必然）引致收入的，都是资产。所有生产要素（fac

5、tor of production）与产品都是资产，同一种经济物品对一个人来说可能是产品，而对另一个人来说可能是生产要素。财富即一切收入流的贴现值，是资产减去此刻的收入，由于此刻可以看作瞬间，从这个角度可以说，财富与资产是一回事。第一章第一节 产权理论概述7/19/20228（三）资产（asset）/财富资产必须“有主”，才可能被好好利用。无主之物，谁也不爱惜，大家争相滥用的结果，总是一塌糊涂。哈丁曾经断言，权利划分不清不楚的“公地”，一定难逃“过度放牧”之类的“悲剧”。资产可以有无穷种用途。善用资产的学问极大，在进行投资时，最高要求是投向机会收益最高的项目。例如，一个女人拥有美貌是她的资产，

6、但仅仅是资产，只有在她将美貌用于牟利时，其美貌才能转化为资本，例如做演员或嫁做商人妇等。第一章第一节 产权理论概述7/19/20229（五）资本（capital）费雪（I. Fisher）这样定义“资本”：资本是构成未来收入流的资产。也就是说，当资产被作为获取收入的手段时，该资产就转化为了资本。张五常在费雪的概念之上发挥说，资本是资产的市值，是以利息率折现的收入，要有市场才能算出来。第一章第一节 产权理论概述7/19/202210（五）资本（capital）周其仁强调说，可以独立提供与本人劳动无关的权利租金的资产，方为资本。资产一旦被运用就成为资本，资产变资本的唯一目的是获取收入。其自用、投入

7、交易或让渡，都是为了获取收入。例如，今日我国农村虽然“资产密集”的程度大为增加，但“资本密集”的程度还是太低。除非在扩大农民资产“资本化”的方向上大做文章，任你“调节需求”的高手如云，要显著增加农民收入是难以做到的。第一章第一节 产权理论概述7/19/202211（六）财产（参见教材P26-27）财产（property）是指有形或无形的各类有价值的具体物品。从个人的角度看，财产必须有主。从全社会角度看，所有经济物品都是财产。财产是产权的载体（附着物）。第一章第一节 产权理论概述7/19/202212三、产权及其特征（一）产权的涵义产权即财产权制度（Property rights systems

8、）。是与一项资产相关的一组权利的组合，包括对财产的所有权、使用权、处置权（让渡或出卖）、受益权等。产权不是指人与物之间的关系，而是指由物的存在及关于它们的使用所引起的人们之间相互认可的行为关系。产权是附着在财产上的一系列权利的集合。财产有多样性的特点，就其使用而言，往往具有多种用途，产权主体会根据自己的目的和能力的不同，选择不同的使用方式。只有当两个经济行为主体之间发生关系时，才会出现产权问题。如果只承认所有者对物品所有权，而不明确界定其使用物品的具体权利，就会出现纠纷和外部性问题。第一章第一节 产权理论概述7/19/202213（二）产权的特征.产权的完备性与残缺性产权的完备性如果产权所有者

9、具有权利束中的全部权利，则其产权是完备的，但这不过是一种理想状态。当产权的某些权能受到限制或禁止，则存在产权残缺。“产权残缺”是指不完全的产权，即产权权利束中的一部分被约束乃至剥夺。第一章第一节 产权理论概述7/19/202214.产权的完备性与残缺性由于产权是由一组权利组合而成的，加之交易成本的存在等，因此，产权几乎从来没有被完整而清晰的界定过，或者说完整的产权在历史上极为少见，而且产权功能的发挥并非无条件的，它需要一系列的文化和制度背景支持。竞争的逻辑表明，对产权的更完整的界定能够减少不确定性，并会增进资源的有效配置与使用。“公地悲剧”； “公共走廊”；国有资产流失；等等。 第一章第一节

10、产权理论概述7/19/202215.产权的排他性与非排他性产权的排他性不仅意味着不让他人从一项资产中受益，而且意味着资产所有者要排他性地对该资产使用中的各项成本负责，包括承担确保排他性的成本。产权的非排他性是产生“外部性”、“搭便车”等机会主义行为的主要根源。第一章第一节 产权理论概述7/19/202216.产权的可分割性与可转让性产权的可分割性是指一项资产的纯所有权能与其各种具体用途上的权利相分离。例如，对一个湖泊的所有权能与在湖上钓鱼的权利和在湖中游泳的权利相分离。产权的可分割性保证了现实经济活动“最优配置”的对象不再是新古典经济学所分析的有形或无形的物质资源，而是附着在这些物质资源之上的

11、各项财产权利。产权的可转让性是指所有权通过出售或捐赠等方式的变化。不可转让的产权不能被出售和使用，并因此不能在其使用上充分发挥其潜能。第一章第一节 产权理论概述7/19/202217三、产权的功能（一）防止“所有人对所有人的战争”，将外部性内部化，提高资源利用效率。（二）通过产权制度解决激励或约束问题。例如：“有恒产者有恒心”。期权激励。（三）增加交易的合理性及确定性。第一章第一节 产权理论概述7/19/202218第二节 私有产权的起源及产权制度的变化一、私有产权的起源（一）稀缺性是产权产生的基本前提“稀缺性”。稀缺性导致各经济体对经济资源的竞争性使用。“公地悲剧”。在一个资源稀缺的社会，自

12、由使用将会导致一个社会的资源和财富急剧“耗散”。产权制度产生。第一章第二节 私有产权的起源及产权制度的变化7/19/202219一、私有产权的起源（二）潜在的收益是产权产生的动力产权明晰会带来潜在收益，但产权界定也需要成本。产权界定的原因是为了使外部性内在化，当内在化的收益大于成本之时，产权便可能产生。第一章第二节 私有产权的起源及产权制度的变化7/19/202220相关文献及案例：原始产权理论中的经典之作是德姆塞茨1967年发表的关于产权的理论一文。他的主要论点是：“当内在化的收益大于成本时，产权就会产生，将外部性内在化。内在化的动力主要源于经济价值的变化、技术革新、新市场的开辟和对旧的不协

13、调的产权的调整当社会偏好既定的条件下对于私人所有还是社会所有的偏好，新的私有或国有产权的出现总是根源于技术变革和相对价格的变化”。K利科克的题为关于山区的狩猎区域与皮革贸易的经典论文, 证实了土地私有权的发展与商业性皮革贸易之间无论在历史上还是在地理上都存在着密切的关系。分析要点：外部性的存在内在化激励的产生成本收益的比较产权的产生（界定）7/19/202221二、产权制度产生的三个阶段人类社会发展过程中产权及其制度的产生、演变、发展大体经历了三个阶段：（1）建立排他性的产权制度，人类社会早期的历史在某种程度上讲就是一个建立排他性的产权制度的历史；（2）建立可转让性的产权制度，产权的交易、转让

14、是与社会分工、市场经济制度的发展联系在一起的；（3）与各种组织形式创新联系在一起的产权制度，如股份公司制度的建立使产权的分割、转让、交易等更加容易，从而使产权制度效率不断提高。第一章第二节 私有产权的起源及产权制度的变化7/19/202222三、影响产权制度产生及其变化的因素（一）人口压力与资源稀缺程度的加深及其冲突。（二）不同物品的相对价格变动。例如，人口增加引起的人口与土地等其它要素的相对价格变动。（三）技术变革。技术发明及进步能降低产权实施费用。（四）制度创新。第一章第二节 私有产权的起源及产权制度的变化7/19/202223四、产权起源的博弈分析博弈模型1：假设只有家庭X和Y，每家都有

15、相当于10头牛的财产，并且都有同样的武力潜能和侵犯倾向。这样，每家都有两种行为选择：侵犯对方（A）和不侵犯对方（N）。每家的收益都与另一家的策略选择有关。该博弈可由如下方阵表示：第一章第二节 私有产权的起源及产权制度的变化7/19/202224博弈模型1：第一章第二节 私有产权的起源及产权制度的变化ANA4 418 2N2 1810 10家庭X家庭Y7/19/202225四、产权起源的博弈分析博弈模型2：为了摆脱博弈模型1中的困境，双方可能通过谈判的方式寻求合作，当时双方可能会同意由一个能够加强外部约束的第三者约束双方行为。使双方没有动力去攻击对方或者不可能去攻击对方。例如，由第三者告知双方，

16、他们中的任何一方采取攻击行为都将受到相应惩罚，而不能指望对方不报复。第一章第二节 私有产权的起源及产权制度的变化7/19/202226博弈模型2：第一章第二节 私有产权的起源及产权制度的变化ANA4 418 2N2 1810 10家庭X家庭Y0 00 07/19/202227第三节 产权安排及其效率一、新古典经济学的效率观：“帕累托最优”（一）基本假定完全理性；完备市场；交易费用为零；等等。第一章第三节 产权安排及其效率7/19/202228（二）帕累托最优的含义帕累托改进：资源配置状态的改变使得至少一个人的状况变好，而没有使任何其他人的状况变坏，这样的资源配置状态的改变就称为帕累托改进。帕累

17、托最优状态：对于某种既定的资源配置状态，所有的帕累托改进均不存在，即资源配置状态的任何改变都不可能使至少有一人的境况变好而又不使其他任何人的境况变坏。这样的资源配置状态就是帕累托最优状态。第一章第三节 产权安排及其效率7/19/202229（二）帕累托最优的含义实现交换的帕累托最优：任何两种产品的边际替代率对所有的消费者都相等。实现生产的帕累托最优：任何两种要素的边际技术替代率对所有生产者都相等。实现生产和交换的帕累托最优：任何两种产品的边际转换率等于它们的边际替代率。第一章第三节 产权安排及其效率7/19/202230（三）简评按照经济学的逻辑，经济中不可能存在“非效率现象”，如果存在，可能

18、是其约束条件发生了变化。 “帕累托最优”是理想世界中的效率标准，其存在的约束条件极为严格。其为分析现实世界中形形色色的产权安排的效率提供了起点、参照物。第一章第三节 产权安排及其效率7/19/202231二、交易费用与帕累托最优在存在交易费用的情况下，帕累托最优应该被重新解读。交易费用水平的降低可以形成越来越多的“帕累托改进”，使得经济世界越来越有效率。新制度经济学的效率是指现有的制度环境已经不可能进行再变革，也不能再形成新的“帕累托改进”机会。在现实经济中，如果认为帕累托最优没有达到，那肯定是忽略了某些约束条件发生了变化。自助餐就给我们提供了一个有意思的例子。用餐者的最后一口的边际效用为零，

19、而食物提供者的边际成本却大于零，这与帕累托最优状态是相违背的。但从交易费用的角度来看，自助餐的形式节省了等候和伺候顾客的费用，而且这种费用的节省一定大于限制顾客消费的“浪费”，因此帕累托最优仍然是满足的。 第一章第三节 产权安排及其效率7/19/202232二、交易费用与帕累托最优毫无疑问，如果我们生来就是高尚的人，则交易费用就会减少，而且我们也会更加富有。人们的看似非最优的行为，却是人们在约束条件下的理性选择；人们总是在约束条件下达到最优，如果不承认这一点，就没有经济科学。用交易费用比较制度安排的效率，是新制度经济学的核心。在新制度经济学家看来，要考察产权安排是否有效率，需要考察产权安排是否

20、有利于节约交易费用。第一章第三节 产权安排及其效率7/19/202233三、产权类型及其对效率的影响第一章第三节 产权安排及其效率私有产权共有产权 集体产权政府产权 公有产权 涵义 由私人拥有的产权。 产权的主体是由多个经济主体所构成的共同体，权利为共同体内所有成员共同拥有产权是集体的，关于资源使用的各种权利的决定必须由集体按一定的程序做出 产权由政府拥有，政府按可接受的政治程序来决定谁可以或不能使用这些权利一种广泛存在于不具备消费排他性资源上的“非实在”产权安排7/19/202234三、产权类型及其对效率的影响第一章第三节 产权安排及其效率私有产权共有产权 集体产权政府产权 公有产权 特征

21、产权行使的决策由私人决定，具有可分割性、可转让性，排他性最为明显，要受到适当限制，否则会导致“产权弱化”共同体内外的成员有别，内部成员共同拥有非排他性产权，外部成员不得染指。其交易比私有产权交易困难，交易费用较高，内部非排他性易导致对产权的滥用，进而导致外部性、拥挤等现象。权利主体只有一个，集体内任何成员不能单独拥有产权，相应决策必须由整个集体来做出。产权的性质完全取决于政府的性质。政府产权下权利一般由政府选择的代理人来行使，政府需支付高昂的监督费用公有产权下，每个社会成员都愿意享受资源带来的好处而不愿意支付费用，存在极大的外部性 效率 产权交易容易；激励产权主体以最有效的方式行使其产权产权变

22、更要得到所有成员的同意，交易比较困难；激励作用相对较弱集体产权的交易比共有产权容易，激励约束作用相对较好政府产权下的外部性较大，经济效率较低。代理人对其他成员进行监督的激励不足。造成资源的过度使用，导致整个社会的效率损失7/19/202235产权效率案例分析案例名称：养蚝的经验7/19/202236四、科斯定理（Coase Theorem）与产权界定市场交换的先决条件是明确界定的产权。产权不清会垫高交易费用，降低资源配置效率。（一）科斯第一定理（又叫科斯中性定理）如果存在可操作的私有产权，假定交易费用为零，不管权利初始安排如何，当事人之间的谈判会导致最佳的资源配置。假如所有的交易费用都为零，则

23、权利的初始界定不重要。科斯定理是科斯在1960年发表社会成本问题中表达的，施蒂格勒将此命名为“科斯定理”。第一章第三节 产权安排及其效率7/19/202237案例一个制糖商，已经从事糖果生产几十年，8年前，一个医生搬到他隔壁居住。开始两人相安无事，但自从医生在这里建了一个诊所之后，邻里之间就再也不得安宁，最后竟然撕破脸皮，打起了官司。医生向法院起诉，说隔壁生产糖果的机器，发出了噪音，搅得他心神不定，而且没法使用听诊器，来给病人做检查。因此，他要求制糖商停止生产。法院很爽快地满足了他的要求。但是，科斯认为，这种裁决不是上上之策。假如制糖商停止生产，损失300美元，而搬迁到别的地方，只需100美元

24、，医生迁移诊所，只要200美元，那么，很显然后两种方案就更可取，其中最经济的方案，是制糖商搬走。怎样才能实现这个目标呢？科斯认为，政府不必指手画脚，也不必做硬性规定，只需划分好当事人双方的权利即可。 7/19/202238为了说明自己的观点，科斯做了正反两种假设。第一种假设，是制糖商有权在原地继续生产。在这种情况下，如果医生对噪音忍无可忍，就要么自己走人，要么请制糖商搬走。医生发现，请制糖商搬迁只需100美元，比自己搬迁合算，所以只要制糖商要价不超过200美元，他就乐意掏腰包。而制糖商只要得到的钱不少于100美元，也乐于搬迁。这样，两人你有情我有意，必然一拍即合，达成协议。第二种假设，是医生有

25、权在此行医。此时如果制糖商想让医生搬走，就必须付200多美元，这比他自己搬走，多了100美元，很不划算，所以，他会自己主动搬走。可见，虽然两种假设截然相反，但结果却完全一致，都是制糖商搬迁。科斯由此证明了：无论初始产权如何界定，只要搜寻、谈判和监督合同实施等交易费用为零，当事人双方就会通过市场交易，使资源配置达到最优。也就是说，在交易费用为零时，产权制度的安排，对资源配置没有任何影响，这就是著名经济学家施蒂格勒定义的，也是科斯本人认可的“科斯定理”。科斯定理的言外之意是：即使外部性导致了市场失灵，也不需要政府出面干预。 7/19/202239假设交易费用为零，就跟物理学里假设自然界不存在摩擦力

26、一样，永远都是一种不切实际的假想。在实际经济活动中，交易费用无处不有。就拿奶酪生产商来说，如果他要购买牛奶做原料，首先，他要多方打听什么地方有牛奶卖，质量如何，然后，为了眼见为实，又必须不辞劳苦，跑去当面看个究竟。如果货真价实，如他所愿，就开始讨价还价。好不容易谈拢价格后，又还得就数量、交货时间、交货地点达成一致，签订合同。然而，事情到此还没完，他必须随时睁大眼睛，防止对方出尔反尔，违背合同。可见，人们在交易时，做的都不是“无本生意”，而是要花费相当的代价，这种代价就是“交易费用”。科斯最早意识到交易费用的存在，所以，他没有停留在交易费用为零的假想中，而是马上进入了交易费用为正的世界。他指出，

27、当交易费用大于零时，自愿交易就可能化作泡影。比如，在制糖商和医生这个案例中，只要交易费用大于100美元，交易双方就会望而却步。因为如果制糖商有权在此生产，那么医生要想让他搬迁，就得付100多美元，再加上100美元的交易费用，就超过了200美元，还不如自己走人。而如果医生有权在此行医，制糖商就会自己花100美元搬走。由此可见，当交易费用大于零时，不同的产权安排，会有不同的资源配置效率。这就是所谓的科斯第二定理。 7/19/202240（二）科斯第二定理当交易费用为正时，不同的权利界定会带来资源配置的不同效率。如果初始产权安排不能保证效率，则必须进行重新安排通过市场交易，或改变产权配置，前者面临交

28、易成本，后者面临产权设立成本当成本过高时，会出现低效率产权制度的路径依赖由此，产权的初始界定极为重要。第一章第三节 产权安排及其效率7/19/202241科斯第二定理比第一定理重要科斯对新古典经济学的挑战正是从“市场零交易费用”的假设开始的。他说： “我倾向于把科斯定理（即第一定理）当做对交易成本大于零的经济进行分析的道路上的垫脚石，以便进一步分析一个有正交易费用的经济。”在科斯的社会成本问题中可以看到，他不是要说明“交易费用为零，会怎么样，”而是要说明“交易费用为正，会怎么样”。对交易费用大于零的世界产权安排与资源配置关系的揭示，才构成科斯定理的核心内容。7/19/202242在60年代之前

29、，经济理论界基本上是因袭庇古的传统，认为在处理外部性（externality）过程中应该引入政府干预力量，外部性生产者或被课税、惩罚或给予津贴，外部性受影响者则被补偿。科斯指出：人们一般将该问题（即外部不经济性）视为甲给乙造成损害，因而所要决定的是：如何制止甲造成损害。必须决定的真正问题是，是允许甲损害乙？还是允许乙损害甲？关键在于避免较严惩的损害。科斯进一步强调，应当从庇古的研究传统中解脱出来，寻求方法改变，即“在设计和选择社会格局时，我们应当考虑总的效果。”也就是说，要以社会产值最大化为出发点来观察和研究问题。7/19/202243（三）科斯第三定理如果没有产权制度，产权交易就不存在。产权

30、制度的供给是人们进行交易、优化资源配置的前提。由于产权的界定、划分、保护、监督等需要耗费资源，因此必须对产权制度进行选择。第一章第三节 产权安排及其效率7/19/202244思考一个问题：经济学经常将外部性看做是市场失败的表现，强调政府干预的必然性。这一判断合适吗？当产权没有清晰界定时，市场动力就消失了。因此外部性问题，与其说是市场失败，不如说是市场发挥作用的基础产权清晰不存在7/19/202245当我们使用“科斯定理”时，更多的是指：只要交易费用不为零，就可以利用明确界定的产权之间的自愿交换来达到资源配置的最佳效率，从而克服“外部效果”，而无须抛弃市场机制。其原因在于，只要产权界定清晰（即不

31、减弱），交易各方就会力求降低交易费用，使资源使用到产出最大，成本最低的地方，达到资源的最优配置。正因如此，在科斯看来，外部性完全可由私人合约得到解决，亦即基于自愿交易的私人合约行为对市场运转有着自我修正的效能这正是科斯定理的精髓之所在。 7/19/202246五、政府在产权制度中的作用 （一）政府在产权界定及产权制度实施方面具有比较优势 通过政府来较为准确地界定初始权利，可能优于私人之间通过交易来纠正权利的初始分配。尽管政府在产权界定及维护方面也需要成本，但政府在这方面具有比较优势，原因在于：政府具有暴力潜能，有利于更有效地规范人们的竞争行为。政府可以通过制定及实施法规，维护产权的稳定性。第一章第三节 产权安排及其效率7/19/202247（二）价格管制的后果参见教材P109-110的资料对消费者而言：常常用排队的方式来获得被管制的商品排队要支付时间成本对厂商