郧县工厂2013年产能释放方案

1、 鄂西北水泥事业部&郧县工厂2012年10月2013年郧县工厂产能释放方案1 1 1 1 1 1 1 1 1目录目录 1. 1. 市场消费状况市场消费状况 2. 2. 市场竞争状况市场竞争状况 3. 3. 工厂运营策略工厂运营策略 4. 4. 产能释放方案产能释放方案 5. 5. 结论及建议结论及建议2 2 2 2 2 2 2 2 21. 1. 市场消费状况市场消费状况- -宏观层面重要信息宏观层面重要信息n 十堰市总体经济形势呈现放缓趋势，整体状况不容乐观n-3.1% 2012年1至9月份十堰市居民家庭人均消费性支出为8989元，同比减少3.1%，首次呈现负增长（国家统计局十堰调查队

2、统计资料）n80万平米 2012年半年度商品房新开工面积为49.44万平方米，与去年同期的64.95万平方米相比下降31.37，按此趋势预测，2012年商品房的新开工面积将会低于100万平方米，同比下降52.6，预计全年上市期房面积不会超过80万平方米（十堰市房产管理局数据）n18.2万人 湖北省顺利完成了丹江口水库14.7万移民内迁安置和3.5万人外迁安置工作（全省南水北调中线工程丹江口水库移民搬迁安置工作表彰暨帮扶发展动员大会）n-13% 全市汽车产量同比下降13.3%，汽车工业增加值同比下降3.3%，东风公司（十堰基地）工业产值同比下降1.4%；东风小康同比下降 12.6%；三环专汽同比

3、下降35.2%（十堰市经济和信息化委员会数据）n-11% 2012年上半年东风公司用电量下降11%，水泥制造用电下降3.85%，郧县下降19.65%（十堰市经济和信息化委员会数据）项目2011年完成2012年目标单位亿元%亿元%GDP85015%100013%FAI55633%72230%3 3 3 3 3 3 3 3 32. 2. 市场竞争状况市场竞争状况- -竞争环境竞争环境郧西郧县丹江口竹山竹溪房县张湾茅箭白河n 1、十堰地区本地正常生产的水泥企业12家，其中，4家新干法，1家立窑，1个中转库，6家粉磨站。受各县市（除十堰城区）水泥消费量较小、山区跨区域运输物流成本偏高影响，各地区水泥企

4、业的产品基本销往本地。n 2、陕西、河南市场价格低于湖北地区，陕西白河金龙、旬阳尧柏，河南淅川中联的水泥少量流入十堰城区、郧县地区，而老河口三峡距十堰相对较近，水泥流入重点工程、十堰城区商混站的量较大。新干法中转库粉磨站立窑序号序号区域区域厂家厂家类型类型窑产能窑产能（T/D）粉磨能力粉磨能力（万吨（万吨/年）年）1十堰城区宝石粉磨站202高强粉磨站103三峡中转库804郧县华新郧县新干法1200+35001805汉江立窑1000356武阳粉磨站107郧西武当新干法2500608丹江口华新丹江口粉磨站309房县华新房县新干法250010010鑫宝粉磨站2011竹山金龙粉磨站6012竹溪瑞诚新干

5、法250060本地水泥企业本地水泥企业132006651湖北老河口三峡新干法5000+20003002陕西白河金龙粉磨站603陕西白河白龙粉磨站204陕西旬阳尧柏新干法50001805河南淅川中联新干法4000180外地流入企业外地流入企业160007404 4 4 4 4 4 4 4 4郧西郧县丹江口竹山竹溪房县张湾茅箭白河2. 2. 市场竞争状况市场竞争状况- -目标市场定位目标市场定位n 1、鉴于十堰地区竞争环境及物流成本最优化的原则，郧县工厂的物流优势仅体现在半径65公里、运费50元的市场范围内，有竞争优势的目标市场仅限于十堰城区、郧县市场。n 2、与目标市场内竞争对手比较，郧县工厂物

6、流成本存在5-13元/吨的物流劣势。G316G209S301线路地点华新白河金龙淅川中联郧西武当运距运费运距运费运距运费运距运费单位公里元公里元公里元公里元G316黄龙55405740鲍峡77583530胡家营85622725白河11280老河口12580G209谭山65456645刘洞90604230白浪100753020淅川13190S301青曲45324535郧西9067物流分界点物流分界点物流分界点地点华新三峡中转库汉江运费差异运距运费运距运费运距运费运费区域公里元公里元公里元元十堰市张湾202515205茅箭252813208白浪3030152010花果4035252213郧县长岭1

7、01210120柳陂151715170郧县城关17175107白桑关5040333010黄龙青曲谭山5 5 5 5 5 5 5 5 52. 2. 市场竞争状况市场竞争状况- -目标市场消费需求目标市场消费需求郧县张湾茅箭n 1. 城区基本建设投资近35%为汽车产业工业园，工业仓储规划用地占城市建设规划用地的30%。（建筑面积与水泥用量关系：框架结构175-190Kg/左右，砖混结构160Kg/左右，厂房70Kg/左右）n2. 十堰城区、郧县总人口133万人，2012年，民用市场预计人均消费量1.1吨/人（其中，十堰城区1.3吨/人，郧县0.9吨/人）。重点工程水泥需求量较大，含重点工程的人均消

8、费量达到1.5吨/人，主要由于十房、十白项目处在施工高峰，郧十高速也全面开工，但十房、十白一期工程在2012年8月份已基本完工。n3. 2013年，十房、十白项目二期摊铺水泥需求量较小，预计重点工程水泥需求量将会下降，使得目标市场整体消费需求稳中有降。目标市场2012年2013年预测人口GDPFAI消费量人均消费量消费量人均消费量民用重点小计民用重点小计单位万人亿元亿元万吨万吨万吨吨/人万吨万吨万吨吨/人茅箭区40 233 82 52 12 64 1.6 555601.5 张湾区37 275 71 44 19 63 1.7 488561.5 郧县56 54 64 50 19 69 1.2 54

9、20741.3 小计133 562 218 146 50 196 1.5 157 33 1901.4 6 6 6 6 6 6 6 6 62. 2. 市场竞争状况市场竞争状况- -需求季节性变化趋势需求季节性变化趋势n 1. 受农忙、天气等因素影响，全年水泥月度消费需求呈现较为明显的淡旺季区别，其中1-2月和5-8月消费需求较为低迷，3-4月和9-12月消费需求较为旺盛0510152025301月2月3月4月5月6月7月8月9月 10月 11月 12月9%24%29%38%7 7 7 7 7 7 7 7 7郧县张湾茅箭白河金龙旬阳尧柏淅川中联老河口三峡新干法中转库粉磨站立窑序号地点厂家2011年

10、2012年总产量 本地流出量 外地流入量 本地销量 总产量 本地流出量 外地流入量 本地销量单位万吨万吨万吨万吨万吨万吨万吨万吨小计小计2275919.5188 2113116196 1郧县华新101307111381052十堰三峡7525506020403老河口三峡1010884十堰宝石1431111385十堰高强514336郧县汉江272720207郧县武阳55448白河金龙66559淅川中联1.51.51.51.510旬阳尧柏221.51.5备注：备注：本地销量：指十堰城区、郧县市场的水泥销售量 本地销量=总产量-本地流出量+外地流入量2. 2. 市场竞争状况市场竞争状况- -水泥流向水

11、泥流向n 1. 如将三峡中转库销量纳入本地销量，则郧县工厂目标市场属于流出市场，净流出量15万吨；如将三峡中转库销量不纳入郧县工厂目标市场，则郧县工厂目标市场属于流入市场，净流入量45万吨。n 2. 从2011-2012年水泥流向变动情况看，随着郧县工厂生产的逐步正常，地销市场拓展初见成效，地产主要竞争对手三峡、汉江等水泥产量2012年同比下降20%-30%，外地流入水泥量也有所减少。目标市场内厂家8 8 8 8 8 8 8 8 82. 2. 市场竞争状况市场竞争状况- -细分市场份额（十堰城区、郧县市场）细分市场份额（十堰城区、郧县市场）客户类型大型建筑企业/重点工程项目领先商混企业中高端预

12、制厂一般建筑企业/高端中小工程跟随商混企业低端预制厂低端中小工程装修公司/队个人消费比例(%)26%17%1%11%10%4%20%4%7%消费量(万吨)503422219840813华新62%65%50%50%47%63%35%75%46%三峡38%35%50%30%32%0%8%6%0%汉江20%3%19%28%6%15%其他18%19%30%13%38%n 1. 高端市场主要与三峡竞争；低端市场（尤其是低端中小工程）主要与三峡、汉江、宝石、高强、武阳等竞争，主要通过价差、垫资和社会关系挤占份额；个人消费市场受价差和品牌影响力被挤占份额， 但由于价格空间较大，部分外部流入水泥利用价差和垫资

13、挤占份额。54%24%10%12%n市场占有率市场占有率9 9 9 9 9 9 9 9 92. 2. 市场竞争状况市场竞争状况- -水泥价差（水泥价差（20122012年年1010月份）月份）郧西郧县张湾茅箭白河金龙280武当300中联275武当300华新330华新325华新300三峡320宝石310汉江300n 1. 十堰城区与主要竞争对手（三峡、宝石）出厂价差10-20元/吨，物流成本价差5-10元/吨，到位价差15-30元/吨。n 2. 郧县城关与主要竞争对手（汉江）出厂价差25元/吨，物流成本价差5元/吨，到位价差30元/吨。n 3. 与白河金龙出厂价差50元/吨，与淅川中联出厂价差2

14、5元/吨，与郧西武当出厂价差0元/吨，与物流分界点到位价差基本一致。地销290地销290地销320物流分界点尧柏240品种：品种：PC32.5包装1010101010101010102. 2. 市场竞争状况市场竞争状况- -熟料流向及价差（熟料流向及价差（20122012年年1010月份）月份）郧西郧县张湾茅箭白河中联270 运距120 运费45华新285 运距30-36 运费15-17华新300 运费12n 1. 目标市场内熟料需求对象及年需求量：宝石6万吨，高强2万吨，武阳3 万吨，华新丹江口14万吨，共计25万吨。n 2. 目标市场外熟料需求对象及年需求量：白河金龙13万吨，白河白龙7万

15、吨，共计20万吨。n 3. 具备竞争力的熟料销售量：25万吨，潜在熟料销售量：20万吨。n 4. 郧县汉江为立窑，若能以优惠条件引导其关停立窑，使用我公司熟料，则可增加熟料销售量11万吨。华新265 运距118 运费46老河口三峡240 运距110 运费45尧柏265 运距120 运费45武当275 运距65 运费351111111111111111112. 2. 市场竞争状况市场竞争状况- -主要竞争对手分析（非精确数据主要竞争对手分析（非精确数据, ,仅参考）仅参考）n 三峡三峡 n 老河口工厂汽车运输：n 运距：110公里 运费45元/吨n PO42.5散装到位价：370元/吨n 倒推老

16、河口工厂出厂价：325元/吨n 十堰中转库（荆门工厂火车运输）：n 运距：300公里 运费+进库仓储等杂费60元/吨n PO42.5散装出库价：380元吨n 倒推荆门工厂PO42.5出厂价：320元/吨n PC32.5包装费用：15元/吨 中转库出库价：320元/吨n 倒推荆门工厂PC32.5出厂价：245元/吨n 汉江汉江n 3台立窑：3.8*10m+ 3.6*10m+ 3.3*10mn 磨机： 3.2*13mn 熟料生产成本：270元/吨n PC32.5水泥生产成本：200元/吨，其他成本：40元/吨， 包装成本10元/吨，预计完全成本250元/吨n PC32.5水泥出厂价：290元/吨竞

17、争对手优势： 三峡和汉江盘踞十堰市场多年，品牌知名度和市场影响力在地销市场远超过进入十堰市场仅2年的华新品牌；再者，三峡和汉江凭借长期积累下来的人脉资源，在商混市场、一般工程上有较强竞争优势。竞争对手劣势： 三峡在十堰地区没有工厂，汉江是立窑企业，产能规模与我公司无可比拟，市场竞争后劲不强。1212121212121212123. 3. 工厂运营策略工厂运营策略-SWOT-SWOT分析分析优势劣势机遇风险n 1、2号窑技改后，生产能力增加n 持续运行效率提升，生产成本降低n 目标市场内无窑线竞争对手，熟料和水泥份额增大，对目标市场长期控制能力增强 n 低价石灰石资源和混合材有限，持续扩大产量，

18、将导致成本增加n 熟料库容和水泥库容较小，满足消费需求波动的调剂空间有限，产能均衡释放难度大n 目标细分市场份额提升空间相对有限n 品牌认知度和影响力相对于三峡、汉江在部分细分市场尚存在差距，市场培育尚需时间n 十堰市城市总体规划（2011-2030）通过省住建厅组织的专家评审，正式进入报批阶段n 目标市场客户对华新水泥品牌认知度在逐步提升n 高镁石灰石对熟料和水泥质量稳定性带来一定风险n 十堰地区混合材紧张，产能扩大后，混合材保供及成本控制难度较大n 产能释放，销量增加，挤占竞争对手份额，导致水泥和熟料售价下降n 民用市场价格下行对目标市场内重点工程价格维护造成很大压力，且容易形成“多米诺效

19、应”，对周边其他市场和重点工程产生较大不利影响 1313131313131313133. 3. 工厂运营策略工厂运营策略-2013-2013年年n 1. 总体策略：在把握好工厂效益最大化的前期下，找准产能释放与效益的最佳平衡点，理性释放产能， 水泥市场确保“稳价增量”，熟料市场确保满足产销平衡n 2. 水泥市场：首先确保市场空间范围（获取客户资源宽度）扩大，阻止目标市场外竞争对手进入， 其次扩大目标市场内高价值细分客户份额，尽量稳定价格的前提下，增加水泥销量。n 2. 熟料市场：首先确保目标市场内熟料客户资源不流失，其次尽可能向目标市场外熟料客户延伸，对 目标市场内水泥市场形成保护。n 3.

20、内部控制：在稳定熟料和水泥质量的前提下，聚焦成本，持续改进，提高工厂软实力和市场竞争力， 为未来2-3年“打硬仗、竞争去产能”打下坚实基础。市场空间范围市场空间范围价格价格1414141414141414144. 4. 产能释放方案产能释放方案- -假设前提假设前提n 产能释放假设前提： 在确保2#窑正常运行前提下，结合市场实际情况，初步确定1#窑运行3个月、6个月、9个月，即： 方案一：1#窑运行3个月，水泥产销120万吨，熟料产销30万吨 方案二：1#窑运行6个月，水泥产销130万吨，熟料产销40万吨 方案三：1#窑运行9个月，水泥产销150万吨，熟料产销40万吨n 价格预测： 1）PO4

21、2.5与PC32.5比例=55%：45% 包散装比例=45%：55% 2）包散价差20元/吨，PO42.5散装与PC32.5包装价差40元/吨，PC32.5包装与熟料价差40元/吨 3）乐观假设：水泥销量每增加10万吨，平均单价下降10元/吨1515151515151515154. 4. 产能释放方案产能释放方案- -模拟演算模拟演算8200830084008500860087008800890090009100920093002012年方案1方案2方案3方案4方案5EBITDA0204060801001201401602012年方案1方案2方案3方案4方案5水泥销量熟料销量石灰石成本增加至石灰石成本增加至3434元元/ /吨吨n 演算结果： 随着水泥和熟料产销量增加，成本摊薄， EBITDA将逐步增加，但当水泥销