(完整版)基金从业资格考试历年真题及答案

1、一一、单选题单选题( (本大题共本大题共 6060 小题小题，每小题每小题 0.50.5 分分，共共 3030 分分。以下各小题以给出以下各小题以给出的的4 4 个选项中，只有一项最符合要求个选项中，只有一项最符合要求) )1 1、资源配置策略中的买入并持有策略对市场流动性的要求、资源配置策略中的买入并持有策略对市场流动性的要求()()。A.A.较高较高B B适中适中C.C. 较低较低D.D. 极高极高标准答案：标准答案：b b2 2、证券投资基金诞生于、证券投资基金诞生于()()。A A美国美国B B英国英国C C德国德国D D法国法国标准答案：标准答案：b b解析：证券投资基金是证券市场发

2、展的必然产物，在发达国家已有百年的解析：证券投资基金是证券市场发展的必然产物，在发达国家已有百年的历史。证券投资基金作为社会化的理财工具，起源于英国的投资信托公司。历史。证券投资基金作为社会化的理财工具，起源于英国的投资信托公司。3 3、开放式基金是通过投资者向、开放式基金是通过投资者向()()申购或赎回实现流通的。申购或赎回实现流通的。A.A. 基金托管人基金托管人B.B. 基金受托人基金受托人C.C. 基金管理公司基金管理公司D.D. 证券交易市场证券交易市场标准答案：标准答案：c c解析：投资者投资于开放式基金时，他们可以随时向基金管理公司或销售机构解析：投资者投资于开放式基金时，他们可

3、以随时向基金管理公司或销售机构申购或赎回。申购或赎回。4 4、时间加权收益率反映了时间加权收益率反映了()()在不取出的情况下的收益率在不取出的情况下的收益率，其计算将不受分其计算将不受分自影响。自影响。基金从业资格考试历年真题及答案基金从业资格考试历年真题及答案A.A. 分红再投资分红再投资B B1 1 元投资元投资C.C. 100100 元投资元投资D.D. 基金份额净值投资基金份额净值投资标准答案：标准答案：b b解析：时间加权收益率反映了解析：时间加权收益率反映了 1 1 元投资在不取出的情况下元投资在不取出的情况下( (分红再投资分红再投资) )的的收益率，其计算将不受分红多少的影响

4、，可以准确地反映基金经理的真实投资收益率，其计算将不受分红多少的影响，可以准确地反映基金经理的真实投资表现，现已成为衡量基金收表现，现已成为衡量基金收益率的标准方法。益率的标准方法。5 5、在二级市场买卖、在二级市场买卖 ETFETF 时，申报价格最小变动单位为时，申报价格最小变动单位为()()。A A0 000010001 元元B.B. 0.0010.001 元元C.C. 0.10.1 元元D.D. 0.010.01 元元标准答案：标准答案：b b6 6、基金招募说明书的内容不包括以下、基金招募说明书的内容不包括以下()()方面。方面。A.A. 风险警示内容风险警示内容B.B. 基金份额发售

5、方式基金份额发售方式C.C. 基金合同摘要基金合同摘要D.D. 基金持有人结构及前十名基金持有人基金持有人结构及前十名基金持有人标准答案：标准答案：d d解析解析：基金招募说明书应当包括下列内容基金招募说明书应当包括下列内容：(1)(1)基金募集申请的核准文件名基金募集申请的核准文件名称和核准日期称和核准日期;(2);(2)基金管理人、基金托管人的基本情况基金管理人、基金托管人的基本情况;(3);(3)基金合同和基金托基金合同和基金托管协议的内容摘要管协议的内容摘要;(4);(4)基金份额的发售日期、价格、费用和期限基金份额的发售日期、价格、费用和期限;(5);(5)基金份额的发售方式、发售基

6、金份额的发售方式、发售机构及登记机构名称机构及登记机构名称;(6);(6)出具法律意见书的律师事务所和审计基金财产的会计出具法律意见书的律师事务所和审计基金财产的会计师事务所的名称和住所师事务所的名称和住所;(7);(7)基金管理基金管理人、基金托管人报酬及其他有关费用的提取、支付方式与比例人、基金托管人报酬及其他有关费用的提取、支付方式与比例;(8);(8)风险警风险警示内容示内容;(9);(9)国务院证券监督管理机构规定的其他内容。国务院证券监督管理机构规定的其他内容。7 7、通常，基金管理公司内部制定和监督执行风险控制政策的机构是、通常，基金管理公司内部制定和监督执行风险控制政策的机构是

7、()()。A.A. 投资决策委员会投资决策委员会B.B. 风险控制委员会风险控制委员会C.C. 董事会董事会D.D. 基金份额持有人大会基金份额持有人大会标准答案：标准答案：b b8 8、马柯威茨均值方差模型所需要的基本输入变量不包括、马柯威茨均值方差模型所需要的基本输入变量不包括()()。A.A. 证券的期望收益率证券的期望收益率B.B. 收益率的方差收益率的方差C.C. 证券间的协方差证券间的协方差D.D. 证券的贝塔值证券的贝塔值标准答案：标准答案：d d解析解析： 马柯威茨均值方差模型的应用中需要估计各单个证券的期望收益率马柯威茨均值方差模型的应用中需要估计各单个证券的期望收益率、方差

8、，以及每一对证券之间的协方差或相关系数。方差，以及每一对证券之间的协方差或相关系数。9 9、根据有关规定根据有关规定，基金管理人应当自收到核准文件之日起基金管理人应当自收到核准文件之日起()()个月内进行开个月内进行开放基金的募集。放基金的募集。A.A. 2 2B.B. 3 3C.C. 1 1D.D. 6 6标准答案：标准答案：d d1010、()()是衡量一个基金经营好坏的主要指标，也是基金单位交易价格的，是衡量一个基金经营好坏的主要指标，也是基金单位交易价格的，计算依据。计算依据。A.A. 基金规模基金规模B.B. 基金收益率基金收益率C.C. 基金资产净值基金资产净值来源：考来源：考试大

9、试大D.D. 基金赎回率基金赎回率基金从业资格考试历年真题及答案基金从业资格考试历年真题及答案标准答案：标准答案：c c解析：基金资产净值是指在某一基金估值时点上，按照公允价格计算的基金资解析：基金资产净值是指在某一基金估值时点上，按照公允价格计算的基金资产的总市值扣除负债后的余额，该余额是基金份额持有人的权益。基金资产净产的总市值扣除负债后的余额，该余额是基金份额持有人的权益。基金资产净值是衡量一个基金经营业绩的主要指标，也是基金份额交易价格的内在价值和值是衡量一个基金经营业绩的主要指标，也是基金份额交易价格的内在价值和计算依据。计算依据。1111、()()阶段是基金托管人全面行使职责的阶段

10、。阶段是基金托管人全面行使职责的阶段。A.A. 签署基金合同签署基金合同B.B. 基金终止基金终止C.C. 基金运作基金运作D.D. 基金募集基金募集标准答案：标准答案：c c解析：基金托管的业务流程包括四个阶段：签署基金合同阶段是基金托管解析：基金托管的业务流程包括四个阶段：签署基金合同阶段是基金托管人介入基金托管业务的起始阶段人介入基金托管业务的起始阶段; ;基金募集阶段是基金托管人开展基金托管业基金募集阶段是基金托管人开展基金托管业务的准备阶段务的准备阶段; ;基金运作阶基金运作阶段是基金托管人全面行使职责的主要阶段段是基金托管人全面行使职责的主要阶段; ;基金终止阶段是基金托管人尽基金

11、终止阶段是基金托管人尽责的善后阶段。责的善后阶段。1212、积极型股票投资战略的重要标志之一是、积极型股票投资战略的重要标志之一是()()。A.A. 相机抉择相机抉择B.B. 指数化投资指数化投资C.C. 长期持有长期持有D.D. 投资高风险高收益的产品投资高风险高收益的产品标准答案：标准答案：a a1313、一般来说，资产配置的情景综合分析法的预测区间为、一般来说，资产配置的情景综合分析法的预测区间为()()。A.A. 9 91010 年年B.B. 6 68 8 年年C.C. 3 35 5 年年D.D. 1 12 2 年年标准答案：标准答案：c c解析解析：一般来说一般来说，情景综合分析法的

12、预测期间在情景综合分析法的预测期间在 3 35 5 年左右年左右，这样既可以这样既可以超越季节因素和周期因素的影响，能更有效地着眼于社会政治变化趋势及其对超越季节因素和周期因素的影响，能更有效地着眼于社会政治变化趋势及其对股票价格和利率的影响，也为短期投资组合决策提供了适当的视角，为战术性股票价格和利率的影响，也为短期投资组合决策提供了适当的视角，为战术性资产配置提供了运行空间。资产配置提供了运行空间。1414、在契约型基金的运作关系中，处于核心地位的是、在契约型基金的运作关系中，处于核心地位的是()()。A.A. 基金管理人基金管理人B.B. 基金托管人基金托管人C.C. 基金监管机构基金监

13、管机构D.D. 基金持有人基金持有人标准答案：标准答案：a a1515、我国基金管理公司全部为、我国基金管理公司全部为()()。A.A. 有限责任公司来源：考试大的美女编辑们有限责任公司来源：考试大的美女编辑们B.B. 股份有限公司股份有限公司C.C. 股份公司股份公司D.D. 合伙公司合伙公司标准答案：标准答案：a a1616、目前，我国开放式基金的最低认购金额一般为、目前，我国开放式基金的最低认购金额一般为()()人民币。人民币。A.A. 1000010000 元元B.B. 50005000 元元C.C. IOOOIOOO 元元D.D. 100100 元元标准答案：标准答案：c c解析：一

14、些开放式基金在认购时会设定最低认购金额。目前，我国开放式解析：一些开放式基金在认购时会设定最低认购金额。目前，我国开放式基金的最低认购金额一般为基金的最低认购金额一般为 10001000 元人民币。元人民币。1717、下列基金类型中，实行实物申购、赎回机制的是、下列基金类型中，实行实物申购、赎回机制的是()()。A.A. ETFETFB.B. 货币基金货币基金C.C. LOFLOF基金从业资格考试历年真题及答案基金从业资格考试历年真题及答案D.D. 封闭式基金封闭式基金标准答案：标准答案：a a解析解析：与一般的开放式指数基金不同与一般的开放式指数基金不同，ETFETF 的申购的申购、赎回是采

15、取实物形式赎回是采取实物形式。实物申购与赎回只能以实物交付实物申购与赎回只能以实物交付， 只有在个别情况下只有在个别情况下( (例如当部分成分股因停牌例如当部分成分股因停牌等原因无法从二级市场直等原因无法从二级市场直接购买接购买) )，可以有条件地允许部分成分股采用现金替代。，可以有条件地允许部分成分股采用现金替代。1818、基金会计核算的责任主体是、基金会计核算的责任主体是()()。A.A. 基金持有人大会基金持有人大会B.B. 基金监管部门基金监管部门C.C. 基金持有人基金持有人D.D. 基金管理公司基金管理公司标准答案：标准答案：d d解析：企业会计核算以企业为会计核算主体，证券投资基

16、金会计则以证券解析：企业会计核算以企业为会计核算主体，证券投资基金会计则以证券投资基金为会计核算主体。企业会计的责任主体是企业本身，基金会计的责任投资基金为会计核算主体。企业会计的责任主体是企业本身，基金会计的责任主体则是对其进行会计核算主体则是对其进行会计核算的基金管理公司与基金托管人，其中前者承担主会计责任。的基金管理公司与基金托管人，其中前者承担主会计责任。1919、消极债券组合的管理者通常把、消极债券组合的管理者通常把()()看作均衡交易价格。看作均衡交易价格。A.A. 买买 l l 方报价来源：考试大的美女编辑们方报价来源：考试大的美女编辑们B.B. 卖方报价卖方报价C.C. 市场价

17、格市场价格D.D. 债券面值债券面值标准答案：标准答案：c c2020、已知基金的平均收益率、平均无风险利率和标准差，可以计算、已知基金的平均收益率、平均无风险利率和标准差，可以计算()()。A.A. 特雷诺指数特雷诺指数B.B. 詹森指数詹森指数C.C. M2M2 测度测度D.D. 夏普指数夏普指数标准答案：标准答案：d d2121、关于货币市场基金的说法，正确的是、关于货币市场基金的说法，正确的是()()。A.A. 只适合长期投资只适合长期投资B.B. 只适合短期投资只适合短期投资C.C. 没有投资风险没有投资风险D.D. 既适合短期投资，也适合长期投资既适合短期投资，也适合长期投资标准答

18、案：标准答案：b b解析解析：与其他类型基金比较与其他类型基金比较，货币市场基金具有风险低货币市场基金具有风险低、流动性好的特点流动性好的特点。货币市场基金是厌恶风险、对资产流动性和安全性要求较高的投资者进行短期货币市场基金是厌恶风险、对资产流动性和安全性要求较高的投资者进行短期投资的理想工具，或暂时存放现金的理想场所。但需要注意的是，货币市场基投资的理想工具，或暂时存放现金的理想场所。但需要注意的是，货币市场基金的长期收益率较低，并不适合进行长期投资。金的长期收益率较低，并不适合进行长期投资。2222、下列基金类型中，投资风险最高的是、下列基金类型中，投资风险最高的是()()。A.A. 混合

19、基金混合基金B.B. 股票基金股票基金C.C. 货币市场基金货币市场基金D.D. 债券基金债券基金标准答案：标准答案：b b2323、()()是指执行基金管理人的投资指令，办理基金名义的资金来往的结算是指执行基金管理人的投资指令，办理基金名义的资金来往的结算账户。账户。A.A. 资产保管资产保管B.B. 资金清算资金清算C.C. 资产核算资产核算D.D. 资金交割资金交割标准答案：标准答案：b b解析：资金清算是基金托管业务或托管人承担的职责之一，主要是执行基解析：资金清算是基金托管业务或托管人承担的职责之一，主要是执行基金管理人的投资指令，办理基金名义的资金来往的结算账户。金管理人的投资指令

20、，办理基金名义的资金来往的结算账户。2424、不主动寻求取得超越市场的表现，而是试图复制某一市场表现的基金、不主动寻求取得超越市场的表现，而是试图复制某一市场表现的基金是是()()。基金从业资格考试历年真题及答案基金从业资格考试历年真题及答案A.A. 收入型基金请访问考试大网站收入型基金请访问考试大网站/ /B.B. 平衡型基金平衡型基金C.C. 指数型基金指数型基金D.D. 成长型基金成长型基金标准答案：标准答案：c c2525、基金上市交易公告书的编制主体是、基金上市交易公告书的编制主体是()()。A.A. 基金管理人基金管理人B.B. 基金托管人与基金管理人基金托管人与基金管理人C.C.

21、 基金托管人基金托管人D.D. 基金份额持有人基金份额持有人标准答案：标准答案：a a解析：凡根据基金法等有关法律法规在中华人民共和国境内公开发售解析：凡根据基金法等有关法律法规在中华人民共和国境内公开发售基金份额并申请在证券交易所上市交易的基金，基金管理人应当按照本准则的基金份额并申请在证券交易所上市交易的基金，基金管理人应当按照本准则的规定编制基金上市交易公告书。规定编制基金上市交易公告书。2626、乖离率、乖离率(BIAS)(BIAS)是技术分析指标之一，它属于是技术分析指标之一，它属于()()。A.A. 摆动型指标摆动型指标B.B. 震荡型指标震荡型指标C.C. 量能指标量能指标D.D

22、. 超买超卖型指标超买超卖型指标标准答案：标准答案：d d解析：乖离率解析：乖离率(BIAS(BIAS) )是测量股价偏离市场平均线大小程度的指标。当股价是测量股价偏离市场平均线大小程度的指标。当股价偏离市场平均成本太大时，都有一个回归的过程，即所谓的偏离市场平均成本太大时，都有一个回归的过程，即所谓的“物极必反物极必反”。乖。乖离率离率(BIAS)(BIAS)是技术分析指标之一，它属于超买超卖型指标。是技术分析指标之一，它属于超买超卖型指标。2727、基金清算账册以及有关文件由、基金清算账册以及有关文件由()()来保存。来保存。A.A. 基金托管人基金托管人B.B. 基金发起人基金发起人C.

23、C. 基金管理人基金管理人D.D. 基金清算小组基金清算小组标准答案：标准答案：a a2828、债券基金投资风格主要依据基金所持债券的、债券基金投资风格主要依据基金所持债券的()()来划分。来划分。A.A. 凸度凸度B.B. 收益收益C.C. 久期与信用等级久期与信用等级D.D. 发行人来源：考试大发行人来源：考试大标准答案：标准答案：c c2929、下列不属于基金市场营销特殊性的是、下列不属于基金市场营销特殊性的是()()。A.A. 持续性持续性B.B. 营利性营利性C.C. 专业性专业性D.D. 服务性服务性标准答案：标准答案：b b解析解析：证券投资基金属于金融服务行业证券投资基金属于金

24、融服务行业，其市场营销不同于有形产品名销其市场营销不同于有形产品名销，有其特殊性，主要体现在其服务性、专业性、持续性和适用性四个方面。有其特殊性，主要体现在其服务性、专业性、持续性和适用性四个方面。3030、()()对威廉对威廉 夏普的资本资产定价模型夏普的资本资产定价模型(CAPM)(CAPM)的可检验性提出了质疑的可检验性提出了质疑，并并提出了替代的套利定价模型。提出了替代的套利定价模型。A.A. 马柯威茨马柯威茨B.B. 詹森詹森C.C. 法玛法玛D.D. 罗斯罗斯标准答案：标准答案：d d3131、()()，证券投资基金在世界范围内得到普及性的发展。，证券投资基金在世界范围内得到普及性

25、的发展。A.A. 2020 世纪世纪 9090 年代末年代末B.B. 2020 世纪世纪 8080 年代以后年代以后C.C. 2020 世纪世纪 6060 年代以后年代以后D.D. 2020 世纪世纪 4040 年代以后年代以后基金从业资格考试历年真题及答案基金从业资格考试历年真题及答案标准答案：标准答案：b b解析解析：2020 世纪世纪 8080 年代以后年代以后，证券投资基金在世界范围内得到普及性发展证券投资基金在世界范围内得到普及性发展，基金业的快速扩张成为一种国际性的现象。基金业的快速扩张成为一种国际性的现象。3232、 基金管理人基金管理人、 基金托管人等有关信息披露义务人编制临时

26、报告书基金托管人等有关信息披露义务人编制临时报告书， 经经()()核准后予以公告，同时报告中国证监会。核准后予以公告，同时报告中国证监会。A.A. 基金上市的证券交易所基金上市的证券交易所B.B. 基金份额持有人大会基金份额持有人大会C.C. 中国人民银行中国人民银行D.D.证券业协会来源：考试大的美女编辑们证券业协会来源：考试大的美女编辑们标准答案：标准答案：a a解析：基金管理人、基金托管人等有关信息披露义务人编制临时报告书解析：基金管理人、基金托管人等有关信息披露义务人编制临时报告书! !经基金上市的证券交易所核准后予以公告，同时报告中国证监会。经基金上市的证券交易所核准后予以公告，同时

27、报告中国证监会。3333、合理的基金费用可以从、合理的基金费用可以从()()中支付。中支付。A.A. 管理人收益管理人收益B.B. 托管人收益托管人收益C.C. 基金资产基金资产D.D. 投资人受益投资人受益标准答案：标准答案：c c3434、甲投资者投资、甲投资者投资 1000010000 元认购基金，假设管理人规定的认购费率为元认购基金，假设管理人规定的认购费率为 1%1%，则其可得到的认购份额为则其可得到的认购份额为()()份。份。A.A. 99009900B.B. 99019901C.C. 9900.999900.99D.D. 1000010000标准答案：标准答案：c c3535、证

28、券投资基金市场营销的中心是、证券投资基金市场营销的中心是()()。A.A. 确定目标客户确定目标客户B.B. 扩大销量扩大销量C.C. 利润最大化利润最大化D.D. 分割市场分割市场标准答案：标准答案：a a解析：确定目标客户是证券投资基金市场营销的中心，基金公司的一切营解析：确定目标客户是证券投资基金市场营销的中心，基金公司的一切营销活动都围绕这一中心展开。销活动都围绕这一中心展开。3636、目前，我国货币型基金的认购费率一般为、目前，我国货币型基金的认购费率一般为()()。A.A. 1%1%5%5%B.B. 1%1%以下以下C.C. 5%5%以下以下D.D. 0 0标准答案：标准答案：d

29、d来源：考试大来源：考试大3737、ETFETF 基金份额折算比例以四舍五入的方法，保留小数点后基金份额折算比例以四舍五入的方法，保留小数点后()()。A.A. 2 2 位位B.B. 5 5 位位C.C. 7 7 位位D.D. 8 8 位位标准答案：标准答案：d d3838、基金管理公司的独立董事人数不得少于、基金管理公司的独立董事人数不得少于()()。A.A. 2 2 人人B.B. 3 3 人人C.C. 5 5 人人D.D. 1010 人人标准答案：标准答案：b b解析：基金管理公司应当建立健全独立董事制度。独立董事人数不得少解析：基金管理公司应当建立健全独立董事制度。独立董事人数不得少于于

30、3 3 人，且不得少于董事会人数的三分之一。人，且不得少于董事会人数的三分之一。3939、市场竞争越激烈，基金费率通常、市场竞争越激烈，基金费率通常()()。基金从业资格考试历年真题及答案基金从业资格考试历年真题及答案A.A. 越高越高B.B. 越低越低C.C. 波动越大波动越大D.D. 无变化无变化标准答案：标准答案：b b解析：市场环境是基金产品定价的第二个考虑因素。市场竞争越激烈，为解析：市场环境是基金产品定价的第二个考虑因素。市场竞争越激烈，为有效获取市场份额，基金费率通常会越低。有效获取市场份额，基金费率通常会越低。4040、采用、采用()()策略时，股价上升卖出股票，股价下跌买人股

31、票。策略时，股价上升卖出股票，股价下跌买人股票。A.A. 战略性资产配置战略性资产配置B.B. 恒定混合策略恒定混合策略C.C. 战术性资产配置战术性资产配置D.D. 投资组合保险策略投资组合保险策略标准答案：标准答案：b b解析：恒定混合策略对资产配置的调整并非基于资产收益率的变动，而是假定解析：恒定混合策略对资产配置的调整并非基于资产收益率的变动，而是假定资产的收益情况和投资者偏好没有大的改变，因而最优投资组合的配置比例不资产的收益情况和投资者偏好没有大的改变，因而最优投资组合的配置比例不变变。恒定混合策略在下降时买入股票并在上升时卖出股票恒定混合策略在下降时买入股票并在上升时卖出股票，其

32、支付曲线为凹型其支付曲线为凹型。4141、市盈率和市净率是基本分析的重要指标市盈率和市净率是基本分析的重要指标，某公司的股价为某公司的股价为 2020 元元，每股净利每股净利润为润为 0.50.5 元，每股净资产为元，每股净资产为 5 5 元，其市盈率和市净率分别为元，其市盈率和市净率分别为()()。A.A.30;530;5B.B.40;440;4C.C.10;2.510;2.5D.D.15;1015;10标准答案：标准答案：b b4242、()()是指基金托管人依据相关法律法规，对基金管理人的估值结果即基是指基金托管人依据相关法律法规，对基金管理人的估值结果即基金份额直、累计基金份额净值以及

33、期初基金份额净值进行的核对。金份额直、累计基金份额净值以及期初基金份额净值进行的核对。A.A. 基金财务的复核基金财务的复核B.B. 基金头寸的复核基金头寸的复核C.C. 基金资产净值的复核基金资产净值的复核D.D. 基金财务报表的复核基金财务报表的复核标准答案：标准答案：c c解析：本题是对基金资产净值的复核的考查。基金托管人对会计核算进行解析：本题是对基金资产净值的复核的考查。基金托管人对会计核算进行复核的主要内容包括：基金账户的复核、基金头寸的复核、基金资产净值的复复核的主要内容包括：基金账户的复核、基金头寸的复核、基金资产净值的复核、基金财务报表的复核、基金费用与收益分配的复核和业绩表

34、现数据的复核核、基金财务报表的复核、基金费用与收益分配的复核和业绩表现数据的复核等。等。4343、投资时机的选择是证券组合管理基本步骤中、投资时机的选择是证券组合管理基本步骤中()()阶段的主要工作。阶段的主要工作。A.A. 进行证券投资分析进行证券投资分析B.B. 组建证券投资组合组建证券投资组合C.C. 投资组合的修正投资组合的修正D.D. 投资组合业绩评估投资组合业绩评估标准答案：标准答案：b b4444、我国证券投资基金托管费以、我国证券投资基金托管费以()()为基础计提。为基础计提。A.A. 基金资产总额基金资产总额B.B. 基金资产净值基金资产净值C.C. 基金发行规模基金发行规模

35、D.D. 固定金额固定金额标准答案：标准答案：b b解析：在我国，基金托管按前一日基金资产净值的一定比例逐日计提。基解析：在我国，基金托管按前一日基金资产净值的一定比例逐日计提。基金托管费逐金托管费逐日计提累计至每月月末，按月支付，由基金托管人于次月前数个日计提累计至每月月末，按月支付，由基金托管人于次月前数个工作日内从基金资产中一次性支付。具体支付的时间要求由基金合同规定。工作日内从基金资产中一次性支付。具体支付的时间要求由基金合同规定。4545、下列关于资本市场线的说法，不正确的是、下列关于资本市场线的说法，不正确的是()()。A.A. 资本市场线反映的是有效资产组合的期望收益率与风险程度

36、之间的关资本市场线反映的是有效资产组合的期望收益率与风险程度之间的关系系B.B.资本市场线上的各点反映的是单项资产或任意资产组合的期望收益与风资本市场线上的各点反映的是单项资产或任意资产组合的期望收益与风险程度之间的关系险程度之间的关系C.C. 资本市场线反映的是资产组合的期望收益率与其全部风险间的依赖关资本市场线反映的是资产组合的期望收益率与其全部风险间的依赖关系系D.D. 资本市场线上的每一点都是一个有效资产组合资本市场线上的每一点都是一个有效资产组合基金从业资格考试历年真题及答案基金从业资格考试历年真题及答案标准答案：标准答案：b b解析：资本市场线上的各点反映的是由市场组合与无风险资产

37、构成的资产解析：资本市场线上的各点反映的是由市场组合与无风险资产构成的资产组合的期望收益与风险程度之间的关系，不能反映单项资产的期望收益与风险组合的期望收益与风险程度之间的关系，不能反映单项资产的期望收益与风险程度之间的关系。程度之间的关系。4646、 投资者在股价上升时买入股票投资者在股价上升时买入股票， 股价下跌时卖出股价下跌时卖出 1 1 股票股票。 其采用的是其采用的是()()。A.A. 战略性资产配置策略战略性资产配置策略B.B. 恒定混合策略恒定混合策略C.C. 战术性资产配置策略战术性资产配置策略D.D. 投资组合保险策略投资组合保险策略标准答案：标准答案：d d4747、目前，

38、我国对基金管理人从事基金管理活动取得的收入、目前，我国对基金管理人从事基金管理活动取得的收入()()。A.A.征收营业税，不征收企业所得税征收营业税，不征收企业所得税B B不征收营业税，征收企业所得税不征收营业税，征收企业所得税C.C. 征收营业税，征收企业所得税征收营业税，征收企业所得税D.D. 不征收营业税，不征收企业所得税不征收营业税，不征收企业所得税标准答案：标准答案：c c4848、下列有关道氏理论的说法，正确韵是、下列有关道氏理论的说法，正确韵是()()。A.A. 证券市场价格波动由长期波动和短期波动两种趋势构成证券市场价格波动由长期波动和短期波动两种趋势构成B.B. 开盘价最重要

39、开盘价最重要C.C. 交易量与价格没有关系交易量与价格没有关系D.D. 证券市场价格波动由主要趋势、次要趋势和短暂趋势三种趋势构成证券市场价格波动由主要趋势、次要趋势和短暂趋势三种趋势构成标准答案：标准答案：d d解析：道氏理论认为价格的波动尽管表现形式不同，但是最终可以将它们解析：道氏理论认为价格的波动尽管表现形式不同，但是最终可以将它们分为三种趋势，即主要趋势、次要趋势和短暂趋势。道氏理论认为分为三种趋势，即主要趋势、次要趋势和短暂趋势。道氏理论认为 I I 监盘价是监盘价是最重要的价格最重要的价格; ;交易量和价格有密切关系交易量和价格有密切关系， 可根据交易量与价格的关系来确定市可根据

40、交易量与价格的关系来确定市场走势。场走势。4949、下列属于基金首次募集披露的信息是、下列属于基金首次募集披露的信息是()()。A.A. 基金份额上市交易公告书基金份额上市交易公告书B.B. 基金资产净值基金资产净值C.C. 基金年度报告基金年度报告D.D. 基金份额发售公告基金份额发售公告标准答案：标准答案：d d解析：基金募集信息披露可分为首次募集信息和存续期募集信息披露。其解析：基金募集信息披露可分为首次募集信息和存续期募集信息披露。其中，首次募集信息披露主要包括基金份额发售前至基金合同生效期间进行的信中，首次募集信息披露主要包括基金份额发售前至基金合同生效期间进行的信息披露。息披露。5

41、050、基金监管在内容上不涉及的上方面是、基金监管在内容上不涉及的上方面是()()。A.A. 对基金份额持有人的监管对基金份额持有人的监管B.B. 对基金服务机构的监管对基金服务机构的监管C.C. 对基金运作的监管对基金运作的监管D.D. 对基金高级管理人员的监管对基金高级管理人员的监管标准答案：标准答案：a a解析：基金监管在内容上主要涉及到对基金服务机构的监管、对基金运作的监解析：基金监管在内容上主要涉及到对基金服务机构的监管、对基金运作的监管以及对基金高级管理人员的监管三个方面。管以及对基金高级管理人员的监管三个方面。5151、根据有效市场假说，在、根据有效市场假说，在()()内，证券价

42、格可以及时的反映所有信息。内，证券价格可以及时的反映所有信息。A.A. 半弱势有效市场半弱势有效市场B.B. 半强势有效市场半强势有效市场C.C. 强势有效市场强势有效市场D.D. 弱势有效市场弱势有效市场标准答案：标准答案：c c5252、指数化投资策略的目标是使债券投资组合达到与某个特定指数相同的、指数化投资策略的目标是使债券投资组合达到与某个特定指数相同的收益，它以收益，它以()()的假设为基础，属于消极型债券投资策略之一。的假设为基础，属于消极型债券投资策略之一。A.A. 强式市场强式市场B.B. 市场效应市场效应C.C. 弱式市场弱式市场D.D. 市场充分有效市场充分有效标准答案：标

43、准答案：d d基金从业资格考试历年真题及答案基金从业资格考试历年真题及答案5353、我国基金管理人对外披露的基金中期报告需要由、我国基金管理人对外披露的基金中期报告需要由()()复核。复核。A.A. 中国证监会中国证监会B.B. 基金发起人基金发起人C.C. 证券交易所证券交易所D.D. 基金托管人基金托管人标准答案：标准答案：d d解析：根据基金当事人的信息披露义务规定，基金管理人编制基金年度报解析：根据基金当事人的信息披露义务规定，基金管理人编制基金年度报告、中期报告、投资组合报告，经托管人复核后予以公告，同时分别报送中国告、中期报告、投资组合报告，经托管人复核后予以公告，同时分别报送中国

44、证监会和基金上市的证券交易所备案。证监会和基金上市的证券交易所备案。5454、()()是指应计收益率每变化是指应计收益率每变化 1 1 个基点时引起的债券价格的绝对变动额。个基点时引起的债券价格的绝对变动额。A.A. 价格变动收益率值价格变动收益率值B.B. 基点价格值基点价格值C.C. 麦考莱久期麦考莱久期D.D.修正久期修正久期标准答案：标准答案：b b5555、确定资产类别收益预期的主要方法是、确定资产类别收益预期的主要方法是()()。A.A. 风险收益法风险收益法B.B. 情景综合分析法情景综合分析法C.C. 界面法界面法D.D. 成本收益法成本收益法标准答案：标准答案：b b5656

45、、下列有关组合型消极投资策略的说法，正确的是、下列有关组合型消极投资策略的说法，正确的是()()。A.A. 该策略重点是进行风险控制该策略重点是进行风险控制B.B. 是一种以现实市场投资组合业绩为是一种以现实市场投资组合业绩为 管理目标的投资组合管理目标的投资组合C.C. 可以扩展到基金型股票投资策略的实施过程中可以扩展到基金型股票投资策略的实施过程中D.D. 不试图用基本分析的方式来区分价值高估或低估的股票标准答案：不试图用基本分析的方式来区分价值高估或低估的股票标准答案：d d解析：组合型消极投资策略的核心思想是相信市场是有效的，因而不存在解析：组合型消极投资策略的核心思想是相信市场是有效

46、的，因而不存在“价值低估价值低估”或或“价值高估价值高估”的股票，并不试图对此区分。的股票，并不试图对此区分。5757、根据证券投资基金法规定，应当经参加大会的基金份额持有人所、根据证券投资基金法规定，应当经参加大会的基金份额持有人所持表决权的持表决权的 2/32/3 以上通过的事项不包括以上通过的事项不包括()()。A.A. 转换基金运作方式转换基金运作方式B.B. 调增基金管理费用调增基金管理费用C.C. 更换基金管理人或者基金托管人更换基金管理人或者基金托管人D.D. 提前终止基金合同提前终止基金合同标准答案：标准答案：b b5858、用于衡量投资者持有债券的变现难易程度的风险是、用于衡

47、量投资者持有债券的变现难易程度的风险是()()。A.A. 利率风险利率风险B.B. 再投资风险再投资风险C.C. 流动性风险流动性风险D.D. 赎回风险赎回风险标准答案：标准答案：c c解析：流动性风险主要用于衡量投资者持有债券的变现难易程度。在实践解析：流动性风险主要用于衡量投资者持有债券的变现难易程度。在实践中，可以根据某种债券的买卖差价来判断其流动性风险的大小。中，可以根据某种债券的买卖差价来判断其流动性风险的大小。5959、在证券投资基金信托关系中，、在证券投资基金信托关系中，()()是基金资产的监护人。是基金资产的监护人。A.A. 基金管理人基金管理人B.B. 基金托管人基金托管人C

48、.C. 基金公司基金公司D.D. 基金董事会基金董事会标准答案：标准答案：b b6060、()()反映了两个证券收益率之间的走向关系。反映了两个证券收益率之间的走向关系。A.A. 证券投资组合的期望收益率证券投资组合的期望收益率B.B. 协方差协方差C.C. 证券各自的方差证券各自的方差D.D. 证券各自的权重证券各自的权重基金从业资格考试历年真题及答案基金从业资格考试历年真题及答案标准答案：标准答案：b b解析：证券组合的期望收益率等于各个证券期望收益率的加权平均，并不反映解析：证券组合的期望收益率等于各个证券期望收益率的加权平均，并不反映两个证券收益率之间的走向关系。协方差反映了两个证券收

49、益率之间的走向关两个证券收益率之间的走向关系。协方差反映了两个证券收益率之间的走向关系，如果是同向变化，其协方差就是正值，反之则是负值。系，如果是同向变化，其协方差就是正值，反之则是负值。二二、多选题多选题( (本大题共本大题共 4040 小题小题，每小题每小题 1 1 分分，共共 4040 分分。其中其中，每题至少有两项每题至少有两项符合题目要求符合题目要求) )6161、筹集的资金主要投向实业领域，的直接投资工具有、筹集的资金主要投向实业领域，的直接投资工具有()()。A.A. 股票股票B.B. 债券债券C.C. 公司型基金公司型基金D.D. 契约型基金契约型基金标准答案：标准答案：a,b

50、a,b6262、基金份额持有人享有基金、基金份额持有人享有基金()()。A.A. 资产所有权资产所有权B.B. 资产管理权资产管理权C.C. 剩余资产分配权剩余资产分配权D.D. 资产保管权资产保管权标准答案：标准答案：a,ca,c解析：基金份额持有人即基金投资人，是基金单位或份额的持有者，列其解析：基金份额持有人即基金投资人，是基金单位或份额的持有者，列其持有的基金份额享有所有权、收益权、转让权或处分权，以及取得基金清算后持有的基金份额享有所有权、收益权、转让权或处分权，以及取得基金清算后的剩余资产的权利。基金管理人享有基金资产管理权，基金托管人享有基金保的剩余资产的权利。基金管理人享有基金

51、资产管理权，基金托管人享有基金保管权。管权。6363、下列属于证券投资基金市场服务机构的是、下列属于证券投资基金市场服务机构的是()()。A.A.基金销售机构基金销售机构B.B.基金投资咨询公司基金投资咨询公司C.C. 证券交易所证券交易所D.D. 基金评级公司基金评级公司标准答案：标准答案：a,b,da,b,d解析解析：证券投资基金市场服务机构主要包括基金销售机构证券投资基金市场服务机构主要包括基金销售机构、注册登记机构注册登记机构、律师事务所、会计师事务所、基金投资咨询公司、基金评级公司等。证券交易律师事务所、会计师事务所、基金投资咨询公司、基金评级公司等。证券交易所属于基金的自律管理机构

52、之一。所属于基金的自律管理机构之一。6464、影响封闭式基金交易价格的因素有、影响封闭式基金交易价格的因素有()()。A.A. 基金名称基金名称B.B. 利率变化利率变化C.C. 基金资产净值基金资产净值D.D. 市场供求关系市场供求关系标准答案：标准答案：c,dc,d6565、下列关于封闭式基金和开放式基金的说法，正确的是、下列关于封闭式基金和开放式基金的说法，正确的是()()。A.A. 前者一般有固定的存续期前者一般有固定的存续期B.B. 后者一般没有固定的存续期后者一般没有固定的存续期C.C. 前者投资人少前者投资人少D.D. 后者投资人多后者投资人多标准答案：标准答案：a,ba,b66

53、66、以下关于公司型基金的表述，正确的是、以下关于公司型基金的表述，正确的是()()。A.A. 公司型基金在形式上类似于一般股份公司公司型基金在形式上类似于一般股份公司B.B. 美国的绝大多数基金都是公司型基金美国的绝大多数基金都是公司型基金C.C. 目前在我国公司型基金已逐步完善目前在我国公司型基金已逐步完善D.D. 在国际上也可以是上市基金在国际上也可以是上市基金标准答案：标准答案：a,b,da,b,d解析：公司型基金指基金本身为一家股份公司，公司通过发行股票或受益解析：公司型基金指基金本身为一家股份公司，公司通过发行股票或受益凭证的方式来筹集资金。它在形式上类似于一般股份公司。目前我国的

54、基金全凭证的方式来筹集资金。它在形式上类似于一般股份公司。目前我国的基金全部是契约型基金。在国际上，美国的基金以公司型基金为主，有上市基金也有部是契约型基金。在国际上，美国的基金以公司型基金为主，有上市基金也有非上市基金。非上市基金。6767、下列属于成长型基金的主要投资对象是、下列属于成长型基金的主要投资对象是()()。A.A. 有较大升值潜力的公司股票考试大论坛有较大升值潜力的公司股票考试大论坛B.B. 新兴行业股票新兴行业股票基金从业资格考试历年真题及答案基金从业资格考试历年真题及答案C.C. 大盘蓝筹股大盘蓝筹股D.D. 政府债券和公司债券政府债券和公司债券标准答案：标准答案：a,ba

55、,b6868、证券投资基金对我国经济发展的积极作用有、证券投资基金对我国经济发展的积极作用有()()。A.A. 为中小型投资者拓宽了投资渠道为中小型投资者拓宽了投资渠道B.B. 促进证券市场的稳定和健康发展促进证券市场的稳定和健康发展C.C. 促进了产业发展和经济增长促进了产业发展和经济增长D.D. 促进金融产品创新促进金融产品创新标准答案：标准答案：a,b,ca,b,c6969、基金财产不得用于的投资或者活动是、基金财产不得用于的投资或者活动是()()。A.A. 承销证券承销证券B.B. 向他人贷款向他人贷款C.C. 投资股票投资股票D.D. 向他人提供担保向他人提供担保标准答案：标准答案：

56、a,b,da,b,d解析解析：基金财产不得用于下列投资或者活动有基金财产不得用于下列投资或者活动有：(1)(1)承销证券承销证券;(2);(2)向他人贷向他人贷款或者提供担保款或者提供担保;(3);(3)从事承担无限责任的投资从事承担无限责任的投资;(4);(4)买卖其他基金份额，但是国买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外务院另有规定的除外; ;(5)(5)向其基金管理人向其基金管理人、基金托管人出资或者买卖其基金管理人基金托管人出资或者买卖其基金管理人、基金托管人基金托管人发行的股票或者债券发行的股票或者债券;(6);(6)买卖与其基金管理人、基金托管人有控股关系的股东买卖与其基金管理

57、人、基金托管人有控股关系的股东或者与其基金管理人、基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者或者与其基金管理人、基金托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券承销期内承销的证券;(7);(7)从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动券交易活动;(8);(8)依照法律、行政法规有关规定，由国务院证券监督管理机构规依照法律、行政法规有关规定，由国务院证券监督管理机构规定禁止的其他活动。定禁止的其他活动。7070、根据证券投资基金法的规定，下列有关基金份额持有人大会的召、根据证券投资基金法的规定，下列有关基金份额

58、持有人大会的召开方式的说法，正确的有开方式的说法，正确的有()()。A.A. 可以是现场方式可以是现场方式B.B. 可以是通讯方式可以是通讯方式C.C. 必须是现场方式必须是现场方式D.D. 必须是通讯方式必须是通讯方式标准答案：标准答案：a,ba,b7171、下列关于、下列关于 QDIIQDII 基金份额净值的计算和披露的说法，正确的是基金份额净值的计算和披露的说法，正确的是()()。A.A.基金份额净值应当以人民币或美元等主要外汇货币单独或同时计算并基金份额净值应当以人民币或美元等主要外汇货币单独或同时计算并披露披露B.B. 基金份额净值应当在估值日的次日披露基金份额净值应当在估值日的次日

59、披露C.C. 基金份额净值应当至少每周计算并披露一次基金份额净值应当至少每周计算并披露一次，如基金投资衍生品如基金投资衍生品，应当应当在每个工日计算并披露在每个工日计算并披露D.D. 基金资产的每一买人基金资产的每一买人、卖出交易应当在最近份额净值的计算中得到反映卖出交易应当在最近份额净值的计算中得到反映来源：考试大来源：考试大标准答案：标准答案：a,c,da,c,d解析：本题是对基金份额净值的计算及披露的考查，解析：本题是对基金份额净值的计算及披露的考查，QDIIQDII 基金份额净基金份额净值应当在估值日后值应当在估值日后 2 2 个工作日内披露。个工作日内披露。7272、下列属于定期报告的信息披露文件的是、下列属于定期报告的信息披露文件的是()()。A.A. 公开说明公开说明C.C. 基金资产净值报告基金资产净值报告B.B. 投资组合报告投资组合报告D.D. 中期报告中期报告标准答案：标准答案：b,c,db,c,d7373、下列关