中南大学个人理财整理

1、一、简述个人理财的目的及作用。（一）目的1. 累积资金，增加财富2. 减少不必要的开销：能省则省，亦即俗称的节流3. 丰富物质精神生活4. 免除后顾之忧（二）作用1. 平衡现在和未来的收支2. 提高生活水平3. 规避风险和灾害*目的与作用的区别目的：微观方面的；做一件事想要达到的明确的、具体的、直接的效果。作用：中观方面的；目的达成之后对事物所产生的影响和效果。二、理财规划师国家职业资格认证分为哪几级？考试内容包括哪几个方面？理财规划师国家职业资格认证分为三个等级：助理理财规划师（国家职业资格三级）理财规划师（国家职业资格二级）高级理财规划师（国家职业资格一级）等级科目考试时间鉴定内容题型答题

2、方式理财规划师 二级理论知识08:30-10:00职业道德单选、多选答题卡实操知识10:30-12:30专业能力单选：100题综合评审14:00-15:30案例分析主观题纸笔作答助理理财 规划师 三级理论知识08:30-10:00职业道德单选多选答题卡理论知识单选多选判断实操知识10:30-12:30专业能力单选案例选择三、简述生命周期理论的基本观点。(1) 理性消费，追求消费效用最大化。一定时期的消费取决于对一生收入的预期，而不取决于当前时期的收入。(2) 将预期收入与人的生命周期联系起来，以便在整个一生中，以最合适的可能方式配置消费与储蓄行为。(3) 人的一生过程中，收入会有规律地波动，年

3、轻时收入低，所以经常负债，而预期未来的收入将提高。(4) 中年时收入将达到高峰，偿还过去的债务，并为退休后的岁月进行储蓄。四、了解生命周期的各个阶段（成长期、青年期、成年期、成熟期及老年期）具有的不同特征及对理财的不同需求。五、分析年龄、性别、财富、风险厌恶等几个因素对风险承受能力的影响。1. 年龄风险承受能力通常和年龄成负相关关系，即平均来说，年龄越大，风险承受能力越低。年轻人的人生与事业刚刚起步，面临着无数的机会，他们敢于尝试，敢于冒险，偏好较高风险，而等到了退休年龄，心态自然就比较保守，做人做事比较稳重，而且这个年龄也不允许冒险犯大的错误，一般投资偏好趋于保守。2. 性别在妇女解放运动之

4、前，几乎所有人都认为在生活诸多方面，男性的风险承受能力高于女性。近期研究结果却有所不同，年老的已婚妇女确实比丈夫更不愿意承担财务风险，但年轻男性和女性之间对财务风险偏好的差异却很小或几乎没有。3. 财富绝对风险承受能力由一个人投入到风险资产的财富金额来衡量；而相对风险承受能力由一个人投入到风险资产的财富比例来衡量。一般来说，绝对风险承受能力随财富的增加而增加，因为那将有更多的财富用来投资，而相对风险承受能力未必随财富的增加而增加。4. 风险厌恶在选择投资组合时，由于个人对风险厌恶程度不同，可以将其分为三类，即风险厌恶者、风险中性者和风险喜好者。风险厌恶投资者更加愿意考虑无风险资产，如储蓄、国债

5、等。风险中性投资者对风险持无所谓态度，专注于投资组合的预期收益率。风险喜好者更加倾向于将资产投资于高风险高收益的投资组合，如股票类。六、个人风险偏好主要有哪几种类型？1. 激进型激进型的人一般是相对比较年轻、有专业知识技能、敢于冒险、社会负担较轻的人士，他们敢于进行高风险、高收益的股票、期货、期权、外汇、股权、艺术品等投资，他们追求更高的收益和资产的快速增值，操作的手法往往比较大胆，同样，他们对投资的损失也有很强的承受能力。 2. 温和进取型：温和进取型的人一般是有一定的资产基础、一定的知识水平，他们愿意承受一定的风险，追求较高的投资收益，但是又不会像积极进取型的人那样过度冒险地进行那些高度风

6、险的投资。因此，他们往往选择开放式股票基金、大型蓝筹股票等适合长期持有，既可以有较为稳定的收益，也有较低的风险。 3. 中庸稳健型：中庸稳健型的人既不厌恶风险也不追寻风险，对任何投资都比较理性，往往会仔细分析不同的投资市场、投资工具或品种，从中寻找风险适中、收益适中的理财产品，获得社会平均水平的收益，同时承受社会平均风险，因此，这一类型的人往往选择房产、黄金、基金等投资工具，以较小的风险来博取稍高收益。 4. 保守型：(1) 温和保守型。温和保守型的人总体来说已经偏向保守，对风险的关注更甚于对收益的关心，更愿意选择风险较低而不是收益较高的理财工具，既保本又有收益的机会。这些人群往往以临近退休的

7、中老年人为主。(2) 非常保守型。通常来说，步入退休阶段的老年人群以及个人性格谨慎、敏感和脆弱的人群，低收入家庭，家庭成员较多、负担较重的大家庭，往往对于投资风险的承受能力很低，选择一项投资品种首要考虑是否能够保本，然后才考虑追求收益。因此，这类人群往往选择国债、存款、投资联结保险、货币基金与债券基金等低风险、低收益的保本型理财品种。七、何为货币时间价值的含义？为什么说货币具有时间价值？货币时间价值：一般指货币价值随时间增加的情况。指货币经历一定时间的投资和再投资，所增加的价值。指当前所持有的一定量货币比未来获得的等量货币具有更高的价值。原因：1、货币可用于投资，获得利息，从而在将来拥有更多的

8、货币量。2、货币的购买力会因通货膨胀的影响而随时间改变。3、一般来说，未来的收入预期具有不确定性。八、初次与客户面谈，应该进行哪些方面的准备？1. 明确会谈目的 2. 细节考虑尽可能周全 3. 与客户约定会谈 4. 会谈内容安排九、理财规划师与客户会谈的基本知识有哪些？1.措辞的合规性与语言运用的专业化2.会谈中应注意形象3.介绍个人理财服务业务十、收集客户的信息有哪些？这些信息可以分为哪些种类？1.个人信息财务信息是指客户当前的净资产、收支状况、财务安排以及未来发展趋势等。它是理财规划师制定理财规划方案的基础和根据，它决定客户的期望和目标是否合理，以及完成理财目标的可能性。非财务信息则是指其

9、他相关的信息，比如客户的社会地位、年龄、个人类型、投资偏好和风险承受能力等。这些信息可以帮助理财规划师进一步了解客户，对个人理财方案的选择和制定有直接的影响。2.相关宏观信息相关宏观信息指的是客户在寻求个人理财规划服务时与之有关的环境数据。 (1) 宏观经济状况：经济周期，景气循环，物价指数及通货膨胀，就业状况等。(2) 宏观经济政策：国家货币政策，财政政策及其变化趋势等。(3) 金融市场：货币市场、资本市场、保险市场及外汇黄金市场及其发展，金融监管等。(4) 个人税收制度及法律、法规、政策及其变化趋势。(5) 社会保障制度：国家基本养老金制度及其发展趋势，国家企业年金制度及其发展趋势等。(6

10、) 国家教育、住房、医疗等影响个人或家庭理财目标的制度及其改革方向。十一、简述个人理财目标确定的原则及确定的步骤。1.原则(1) 理财目标是制定理财方案的基础，所以客户的理财目标必须具有现实性。(2) 理财目标以改善客户财务状况，使其更加合理为主旨。(3) 理财目标要具体明确。(4) 理财目标必须考虑客户的现金准备。(5) 理财目标要兼顾不同的期限和先后顺序。2.步骤首先，理财规划师应确保了解客户的基本情况、财务状况，并且通过交流和沟通。已经了解客户的风险偏好、投资需求和目标等主观判断信息，在确定客户的理财目标前，先征询客户的期望目标。其次，理财规划师根据对客户财务状况及期望目标的了解，初步拟

11、定理财目标后，应再次征询客户的意见并取得客户的确认。如果客户明确表示反对，理财规划师应要求客户以书面方式提出自己的理财目标。最后，如果在制定理财方案的过程中，理财规划师拟对已确定的理财目标有所改动，必须对客户说明，并征得客户同意，以避免双方在以后的合作中出现纠纷。十二、简述个人理财规划方案包括的一系列规划、理财筹划及管理的基本内容。个人理财规划方案包括现金规划、家庭消费支出规划、保险规划、投资规划、税收筹划、教育规划、退休养老规划和遗产规划等内容。十三、简述个人理财规划的基本流程。十四、简述储蓄存在的风险。1. 利息损失造成利息损失的原因有两种：一是存款的提前支取。中国的储蓄条例规定：定期存款

12、如提前支取，利息只能按支取日挂牌的活期存款利率支付。因此，如果储户提前支取未到期的定期存款，就会损失一笔利息收入。二是存款种类选择错误导致的利息收入的减少。一些储户由于缺乏储蓄存款知识，不懂得存款技巧，使存款利息收入大为减少。2. 通货膨胀风险在取消保值储蓄以后，国家为维护储户的利益，会通过各种调控方式，将存款利率维持在大于等于物价上涨率的水平上。但是，物价上涨率是国家统计局根据全国物价变动的平均水平计算的，而各地物价上涨的幅度，可能会低于或高于国家公布的平均物价上涨水平。比如，某储户到期取款时，他所在地区的物价上涨率高于同期存款利率，在无保值补贴的情况下，其存款本金也会因存款的实际收益率（实

13、际利率）为负数而发生损失。3. 存折、存单或银行卡被他人冒领的风险存折、存单或银行卡如果遗失或被盗取，而储户又未及时挂失，或者储户根本就还不知晓的情况下，储户就可能要遭受资金被他人冒领的风险。存款时，银行通常会发给储户存单或在存折、银行卡上作出记载，而储户往往要到再次存款或取款时才会用到这些“凭证”。在此期间，储户可能要面临遗失、盗取或伪造等风险。4. 银行倒闭招来的风险首先，市场经济是一种风险经济，任何领域都面向市场，企业经营不善就要倒闭，金融企业也没有任何侥幸可言。其次，国家已经对银行初步实行商业银行制度。中华人民共和国商业银行法中明确规定：商业银行不能支付到期债务，经中国人民银行同意，可

14、由人民法院依法宣告其破产。再次，从国外的经验看来，银行破产也是常有的事。最后，从中国现实情况来看，金融机构破产已经有了先兆。现在国家还在承担风险，以后国家还能否承担风险、又能承担多大风险，这些都要靠投资者自己去判断。除以上风险外，储蓄的“机会成本”还会带来放弃其他投资的收益。十五、简述信用卡透支消费管理的核心及管理的主要环节。信用卡透支消费管理的核心在于以最小的透支成本满足最大的消费支出需要。管理的主要环节包括以下方面：1. 管理好个人的信用2. 选择适当的信用卡3. 准确计算还款期4. 最低还款不免息5. 透支消费应尽量刷卡十六、个人住房贷款需考虑的主要因素有哪些？1.个人的经济实力2.未来

15、的支出和收入的合理预期，预测长期债务覆盖率3.还款能力4.公积金贷款5.首期付款的宽松原则6.借款期限十七、简述个人住房贷款的三种方式及各自的特点。1.住房公积金贷款住房公积金贷款又称个人住房担保委托贷款，是指银行根据住房公积金管理部门（一般是住房公积金管理中心）的委托，以住房公积金存款为资金来源，按规定的要求向购买普通住房的个人发放的贷款。它是缴存住房公积金的员工以其所拥有的产权住房为抵押申请的专项贷款。申请该种贷款的居民必须缴纳住房公积金，并在需要建、购、修房时取出来使用，并可从中获得部分政策性低息贷款，如未中途取款应于退休之时把本息全部取出。住房公积金贷款利率随央行利率的调整也作相应的调

16、整。公积金贷款期限与购买的房屋性质有直接的关系，可分为两种情况：如果购买的是新建商品房，那么最长的贷款期限可以达30年；如果购买的是二手房（交易过的“旧”房），那么最长的贷款期限可达20年（各银行规定略有不同）。2. 个人住房商业贷款个人住房商业贷款是以银行信贷资金为来源向购房者发放的贷款。个人住房商业贷款不含任何公积金贷款成分，按照国家规定的个人住房贷款利率进行抵押贷款。适合于有“贷款期限长、还本付息压力小”意愿的企事业单位员工、大中专毕业生等人员。主要特点：贷款涉及三方一物，即贷款方（银行）、借款方（购房人）、第三方（开发商、卖出方或担保方）和抵押物（产权房）。借款方必须以所购房产作抵押，

17、也可向银行提供有效的质押或保证担保。贷款对象是购买产权房的个人购房者，要求借款人必须有稳定的经济收入，有合法有效的购房合同或协议，自筹30%以上的房款。贷款额必须控制在购房款以内，一般最高不超过购房款的80%，最长年限可达30年。贷款回收方式一般是由借款方分期（按月）归还贷款本息。住房公积金贷款与个人住房商业贷款在具体操作上的区别：住房公积金贷款的对象是已缴存公积金的企事业单位的在职员工，个人住房商业贷款则可以面向社会各界具有固定工作和稳定收入来源的居民。住房公积金贷款属于政策性贷款，贷款利率低于同期银行储蓄利率，而个人住房商业贷款利率相对要高出很多。住房公积金贷款要求凡购买自己居住的普通住宅

18、，且房屋具有合法性的购房人，住房资金管理中心就可以提供贷款；个人住房商业贷款则要与开发商签定贷款协议，也就是说银行只对政策允许的项目提供贷款。3. 个人住房组合贷款个人住房组合贷款是指以住房公积金存款和信贷资金为来源向购买同一自用普通住房的个人发放的贷款，是住房公积金贷款和个人住房商业贷款的组合。如果缴存公积金的借款人的公积金贷款额不够支付房款，在申请住房公积金贷款时，可同时办理个人住房商业贷款。个人住房组合贷款最高额度为60万元。住房公积金贷款利率明显低于个人住房商业贷款利率，但由于公积金贷款的额度受到限制，因此买房者在申请组合贷款时，可根据规定先申请足额公积金贷款额度，再申请个人住房商业贷

19、款，这样组合贷款买房就显得更加实惠。十八、金融投资的主要特点有哪些？(1) 金融投资以金融资产为媒介，以产权、债权为依据，在未来某时获得较高收益；实际产业投资是以实际资产为媒介，以实际资产的所有权和经营权的结合为依据获取收益。(2) 金融投资受时间影响的程度较大。(3) 金融投资中所投入的资金以金融资产形式存在，其流动性较大；实际产业投资中投入的资金主要以物质财富的形式存在，其流动性较小。(4) 金融投资承担的风险较大，而且一旦失误便难以减少其损失；实际产业投资有较长的时间进行方案论证、评价和选择，即便在投资过程中出现失误，也还存在减少损失的可能性。十九、分析金融投资工具的基本特征，认识常用金

20、融投资工具的分类。1.特征：偿还期限性、流动性 、风险性 、收益性 2.分类：按资金需求期限的长短划分，可分为货币市场的金融投资工具和资本市场的金融投资工具。(1) 货币市场投资工具：国库券、大额可转让定期存单、商业票据、银行承兑汇票、回购协议、货币市场共同基金。(2) 资本市场投资工具：股票、债券、证券投资基金、金融衍生工具（包括金融期货、股价指数期货、金融期权、互换）。二十、如何树立正确的投资理念和采用合适的投资策略？(一) 正确的投资理念1. 收益与风险的最佳组合 2. 长期投资 3. 理性投资 4. 剩余资金投资 5. 尊重市场(二) 基本投资策略1. 顺势而为2. 平摊操作：投资者买

21、进金融工具后，由于其价格下跌，形成亏损，当价格再跌一段以后，再低价加码买进，降低单位购买成本，以便在价格反弹中有获利的操作策略。3. 保本投资4. 渔翁撒网二十一、影响股票价格波动的主要因素有哪些？1. 经济因素 2. 政治因素与自然因素 3. 行业因素 4. 公司自身的因素5. 心理因素(1) 乐观情绪与悲观情绪(2) 盲目跟风心理(3) 嫌贵贪平心理(4) 赌博心理二十二、为什么要进行债券的信用评级？原因： 最主要原因是方便投资者进行债券投资决策。债券信用评级的另一个重要原因，是减少信誉高的发行人的筹资成本。必要性：1、市场经济发展的需要。市场经济中存在大量的信用形式，信用的基本特征是偿还性。如果受信人的偿还能力出了问题，就会影响到信用关系，如果整个社会的信用恶化，就会阻碍市场经济的发展。正因为如此，债券评级对债券偿还履约可能性进行信用风险评估，可以推动信用关系的良好发展。2、发展债券市场的需要。作为证券市场的一个组成部分，中国的债券市场亟待发展，而其前提就是需要一些权威的评级机构对企业债券作出评级，以推动债券市场健康发展。对于投资者来讲，债券评级可帮助他们选择投资对象，以降低信息成本；对于企业来讲，债券评级则可