第5章 信用证

1、第五章第五章 信用证信用证2022-3-7ContentsContents信用证的基本概念、特点与内容信用证的基本概念、特点与内容1.信用证的业务流程信用证的业务流程2.信用证业务的当事人信用证业务的当事人3.信用证的主要种类信用证的主要种类4.信用证结算分析信用证结算分析5.2022-3-7ContentsContents信用证的基本概念、特点与内容信用证的基本概念、特点与内容1.信用证业务流程信用证业务流程2.信用证业务的当事人信用证业务的当事人3.信用证的主要种类信用证的主要种类4.信用证结算分析信用证结算分析5.2022-3-7一、信用证的含义一、信用证的含义v信用证 Letter o

2、f Credit，L/C 银行做出的有条件的付款承诺。银行做出的有条件的付款承诺。 开证行根据买方（申请人）的要求和指示，向卖开证行根据买方（申请人）的要求和指示，向卖方（受益人）开立的，承诺在一定期限内提交符方（受益人）开立的，承诺在一定期限内提交符合规定的单据的条件下，即期或在将来可以确定合规定的单据的条件下，即期或在将来可以确定的日期支付一定金额的书面文件。的日期支付一定金额的书面文件。v理解： 银行：开信用证的银行，即开证行银行：开信用证的银行，即开证行 有条件的：提交信用证上规定的货运单据有条件的：提交信用证上规定的货运单据 信用证的基本关系人信用证的基本关系人2022-3-7一、信

3、用证的含义一、信用证的含义 规定的单据 主要单据主要单据 附属单据申请人/进口商开证行受益人/出口商通知行申请开证开出信用证开出信用证通知给受益人商业发票提单原产地证书装箱单重量单海关发票商检证书单内相符 单单相符单证相符保险单2022-3-7一、信用证的含义一、信用证的含义 对付款的理解对付款的理解 即期付款即期付款 对远期汇票的承兑对远期汇票的承兑 对延期付款提供保证对延期付款提供保证 对货运单据的议付对货运单据的议付2022-3-7二、信用证的特点二、信用证的特点v 开证行承担第一付款责任开证行承担第一付款责任 开证行资信状况影响出口方安全收汇开证行资信状况影响出口方安全收汇。 Case

4、 1:Case 1:一笔成功结汇的启示一笔成功结汇的启示 1996年，中国某公司向日本某公司出口一批矿产品，价值49万美元。日本公司通过日本三菱银行开来了不可撤销即期信用证，通知行为中国银行某分行。 在货物已准备好等待装运之际，该商品国际市场行情大跌，日本公司来电告知“暂不要装船”。 中国公司向中行某分行求助，该分行建议该公司按信用证规定按时发货，认真制作单据，中行严格把关。 单据寄出不久，收到开证行拒付通知，中行立即反驳，并要求开证行立即付款。2022-3-7二、信用证的特点二、信用证的特点 开证行拒不答复。中行直接将此事电告三菱银行总裁。 日本公司坚决要求降价，我方坚决不同意降价。 不久，

5、中行收到开证行汇来的49万美元全部货款。中行又再次去电收回了延期付款的利息及电报费计2000美元。 Case 2Case 2：如何向资信不良开证行追讨：如何向资信不良开证行追讨 湖北某进出口公司1998年月与印尼公司签订了金额为30万美元的出口合同，合同规定的付款方式为180天远期信用证。98年月，印尼公司通过一家2022-3-7二、信用证的特点二、信用证的特点 印尼商业银行的雅加达总部开出了180天的远期信用证。 湖北公司发运后向国内通知行正点交单。印尼银行收到单证后，向国内通知行确认将在提单签发的180天内付款。 付款日到期后，印尼银行向湖北公司发来传真，称进口方要求延期付款。湖北公司同意

6、给予60天的宽限。随即，印尼开证银行又向国内通知行发来付款日确认。 1998年底，延期时限再次到期。在此后的四个月中，湖北公司和国内通知行不断向印尼开证行催促，但该行均不予答复。2022-3-7二、信用证的特点二、信用证的特点 湖北公司将此案委托给中国东方国际保理中心处理。 保理中心对印尼银行进行了调查，发现该行规模在印尼当地处于中下等，有很多远期信用证没有按时议付，占压受益人资金从事其他投资活动是其主要业务。 同时，保理公司还向印尼公司了解到，进口商早已按时付款并提供了当时的汇款单。 随后，保理公司向印尼银行实施强有力的追讨措施。印尼银行迫于压力，付清了全部本金，但利息部分没有追回。2022

7、-3-7二、信用证的特点二、信用证的特点v信用证是一种自足文件，不依附于贸易合同信用证是一种自足文件，不依附于贸易合同 Ucp600第四条：“信用证与可能作为其依据的销售合同或其他合同是独立的交易，即使信用证提及该合同，银行也与该合同无关，并不受其约束。” 信用证中的契约关系 Question：信用证条款与合同条款不一致怎么办？信用证条款与合同条款不一致怎么办？ Case 1: 我国某公司与非洲某老客户签订大宗纺织品出口合同，交货日期为当年12月至第二年6月，每月等量每月等量装运若干万米装运若干万米，60天不可撤销信用证延期付款。对方开来信用证中装运条款为：“最迟装运期为月30日，分数批装运分

8、数批装运。”2022-3-7二、信用证的特点二、信用证的特点 出口公司除了当年12月按规定的等量发运第一批货物以外，于次年1月底将一季度应交数量一批装运，2月底又将二季度应交数量一批装运。发货后立即办理议付。 进口方接到装船通知后，发现第二、第三批来货数量与原定商务合同不相符，同时也发现开出的信用证有错误。进口方以出口方未按商务合同交货为由向我国驻当地商务机构提出异议。后经反复协商，我出口公司同意第二、第三批货款推迟4个月支付结案。2022-3-7二、信用证的特点二、信用证的特点vCase 2: 挪威某银行开来信用证购买我方工作手套。中方出口公司接到信用证后，发现信用证所要求的货物尺码为10#

9、，而合同所要求的货物尺码为10.5#。 中方出口公司为避免修改信用证的麻烦，决定“按照合同规定尺码发货”，“按信用证规定制单结汇”。出口公司于5月31日交单议付，经议付行审单无误，遂寄开证行索汇。6月14日开证行来电拒付。 根据跟单信用证统一惯例规定，中方出口所交单据完全符合信用证的规定，所以开证银行必须付款。但是，由于所交单据与实际货物规格不相符，致使进口方无法报关，受益人为协助开证申请人解决在报关时的困难，另行开出更改尺码的商业发票，并告进口方实际装运的工作手套是合同尺码，最后顺利收回货款。2022-3-7二、信用证的特点二、信用证的特点 由此可见，当LC条款与合同不相符时，可以采用以下方

10、法处理：J要求修改信用证；要求修改信用证；J按照信用证履约；按照信用证履约；J按照合同履约，按照信用证制单；按照合同履约，按照信用证制单；N不可按照合同制单。不可按照合同制单。2022-3-7二、信用证的特点二、信用证的特点v信用证是纯粹单据业务信用证是纯粹单据业务 Ucp600第五条：“在信用证业务中，各有关方面处理的是单据，而不是与单据有关的货物、服务和其他行为。” 第十四条：“银行必须合理小心地审核信用证规定的一切单据，以确定是否表面与信用证条款相符合。” 审单标准：严格的“单内一致/相符,单单一致/相符,单证一致/相符”。 实质一致，表面不一致 表面一致，实质不一致2022-3-7二、

11、信用证的特点二、信用证的特点 第三十四条：“银行对任何单据的形式、完整性、准银行对任何单据的形式、完整性、准确性、真实性及伪造或法律效力，确性、真实性及伪造或法律效力，或对单据中规定或添加的一般或特殊条件，概不负责；银行对任何单据所代表的货物、服务或其他履约行为的描述、数量、重量、品质、状况、包装、交付、价值或其存在与否，或对发货人、承运人、货运代理人、收货人、货物的保险人或其他任何人的诚信与否，作为或不作为、清偿能力、履约或资信状况，也概不负责概不负责。” 进口方风险：出口方欺诈。 救济方法：向法院申请止付令 欺诈的认定：确凿的证据、实质性欺诈2022-3-7三、信用证的作用三、信用证的作用

12、v 对进口商对进口商 避免占用大量资金避免占用大量资金 确保货物按质按量装运确保货物按质按量装运 可以进行融资可以进行融资v 对出口商对出口商 用信用证进行融资用信用证进行融资 增加收款安全性增加收款安全性v 开证行开证行 重要的中间业务重要的中间业务 风险较小风险较小v 出口地银行出口地银行 赚取手续费，风险较小赚取手续费，风险较小2022-3-7四、信用证的形式及内容四、信用证的形式及内容信开本信开本电开本电开本全电本全电本简电本简电本SWIFTSWIFT本本2022-3-7ContentsContents信用证的基本概念、特点与内容信用证的基本概念、特点与内容1. 信用证的业务流程信用证

13、的业务流程2.信用证业务的当事人信用证业务的当事人3.信用证的主要种类信用证的主要种类4.信用证结算分析信用证结算分析5.2022-3-7信用证业务的操作程序信用证业务的操作程序出口方进口方开证行议付行船务公司通知行合同11122022-3-7ContentsContents信用证的基本概念、特点与内容信用证的基本概念、特点与内容1.信用证的业务流程信用证的业务流程2. 信用证业务的当事人信用证业务的当事人3.信用证的主要种类信用证的主要种类4.信用证结算分析信用证结算分析5.2022-3-7信用证业务当事人信用证业务当事人受益人申请人开证行议付行船务公司通知行合同1112保兑行付款行偿付行2

14、022-3-7申请人申请人v申请人 Applicant 按期开证按期开证 向银行提交向银行提交开证申请书开证申请书 按规定的期限开立信用证按规定的期限开立信用证 Case 我方向西德出口松香。签约后，松香价格大幅度下降。西德进口方一方面不愿承担价格损失；另一方面也不愿损害自己的信誉，承担违约责任，于是拖延开证，且信用证以航空邮件方式寄出。 月日受益人收到信用证，此时距装运期月日时间仅有4天。这笔业务所购松香多达1200公吨。 如果要求对方修改信用证的装运期，势必会遭到拒绝。而效期一过，信用证即作废，进口方即可摆脱付款责任。2022-3-7申请人申请人 唯一的出路是下大力气在有效期内将全部货物装

15、上船。为此，我方充分发动群众，调动各部门的最大的积极性，苦战三个昼夜，按期装运完毕，并制单交单，使对方没有任何漏洞可钻。 由于国际市场上的松香价格继续下跌，我方如果没有及时装运并向开证行索汇，预计将损失货款40%以上。 合理指示开证合理指示开证 所开信用证条款与合同条款相符所开信用证条款与合同条款相符 提供开证担保提供开证担保 开证押金开证押金 开证额度开证额度 按时付款赎单按时付款赎单2022-3-7开证行开证行v开证行 Issuing Bank 根据开证申请书及时准确地开立和修改信用证；根据开证申请书及时准确地开立和修改信用证； 终局性审单义务；终局性审单义务； 承担第一性付款责任。承担第

16、一性付款责任。CASE: F.O.S进出口公司向A.B贸易公司出口一批货物，货物由集装箱装载运输。月日装运后，于月日向议付行交单。月日单据到达国外开证行，但是开证行于月日提出拒受单据，理由如下： 所收到的单据系不清洁提单，因提单上承运人加有2022-3-7开证行开证行 批注：发货人装载并计数、内容系根据发货人报称。 承运人对其货物的数量、内容均不了解，其数量由发货人计数而得出；其内容又系发货人单方面报称，也就是说单下所装运的货物内容承运人完全不知，装上废品、垃圾也可以。这样的提单怎么能够接受？根据惯例第27条规定:“银行只接受清洁运输单据”。我方无法接受单据。 4日，开证行又提出：提单上的运输

17、唛头和发票上不一致，发票上是A.B./MALACCA，提单上为A.B./MALACA，经联系开证申请人不接受单据，速告处理意见。 经审查，确实发票和提单上唛头不一致，发票有误，立即补寄发票，最后仍以降价结案。2022-3-7开证行开证行 如果开证行未能按照上述规定办理，则无权宣称单证不符。不一致： 该通知必须说明银行凭以拒付的全部不符点； 说明对单据的处理情况暂代保管按先前指示行事持单至申请人宣布弃权退单一致： 开证行应当自收到单据的翌日起5个银行工作日内个银行工作日内审核单据，以决定接受或拒绝接受单据。终局性付款，无追索权； 于5个银行工作日之内立即以电讯方式通知受益人或议付行；2022-3

18、-7开证行开证行v分析 首先，开证银行第二次提出单单不一致，构成二次拒付。 其次，开证银行第一次提出“单据系不清洁提单”。UCP600相关规定为： 27条 洁净运输单据系指未载有明确宣称货物及或包装状况有缺陷的条款或批注的运输单据。 26条 载有诸如载有诸如“托运人装载和计数托运人装载和计数”或或“内容据托内容据托运人报称运人报称”条款的运输单据可以接受。条款的运输单据可以接受。 2022-3-7开证行开证行v开证行的权利开证行的权利 审单退单；审单退单； 进口方无力赎单时，开证行有权处理单据。进口方无力赎单时，开证行有权处理单据。2022-3-7受益人受益人v受益人受益人 Beneficia

19、ry 审核信用证条款审核信用证条款 及时提交完整、正确的单据及时提交完整、正确的单据出口方受到三个期限、两个契约的约束：出口方受到三个期限、两个契约的约束： 装运期、交单期、信用证有效期。 交单期、有效期遇节假日顺延，装运期不可顺延。 合同、信用证。 要求开证行付款、承兑或议付要求开证行付款、承兑或议付按信用证的约定 付款：银行向受益人支付票款，该银行称付款行。 承兑：签发远期汇票，连同单据由银行承兑。 议付：银行有追索权的购买跟单汇票。2022-3-7通知行通知行v通知行通知行 Advising Bank 将信用证或事后的修改通知受益人，并证明其真将信用证或事后的修改通知受益人，并证明其真实

20、性。实性。 信用证的收件人均是出口地的银行，即通知行。信用证的收件人均是出口地的银行，即通知行。 若受益人提出修改意见，则也通过通知行通知开若受益人提出修改意见，则也通过通知行通知开证行。证行。2022-3-7保兑行保兑行v保兑行保兑行 Confirming Bank 保兑行是指接受开证行的授权，对其开立的信用保兑行是指接受开证行的授权，对其开立的信用证加以保兑，使自己承担与开证行相同责任的银证加以保兑，使自己承担与开证行相同责任的银行。行。 可以是通知行，也可以是出口地的其他银行。可以是通知行，也可以是出口地的其他银行。 保兑的原因： 开证行银行信用等级较低； 进口国较高的国家风险。 保兑行

21、的责任保兑行的责任 Case 内地T公司向国外A公司出口货物一批，A如期开来即期付款信用证，开证行是A公司所在地R银行，通知行是外国银行C中国分行。来证经C银行加具保兑，并指定C银行议付。2022-3-7保兑行保兑行 T公司于月日交单议付，C银行审单之后认为单证一致，向T公司发出银行付款通知。但是汇款迟迟没有到位。 月日，C银行通知T公司，单到开证行拒付，要求降价25。T公司要求C银行作为保兑行应当履行付款责任。 C银行致函T公司：我行已向开证行交涉多次，所提不符点纯属故意挑剔，请他们立即付款尽管我行已对上述信用证保兑，但并不意味着我行需要对此单付款。只有当开证行倒闭，且所提交的单据完全符合信

22、用证的情况下，保兑行才有义务付款。现根据贵公司上述单据，开证行提出与信用证要求不符并拒付，我行当然没有代开证行付款的责任。至于开证行所提不符点是否合理，我行已多次与开证行交涉，但由于大家对信用证的理解、审核标准不一样，因而开证行仍然坚持拒付”2022-3-7保兑行保兑行 随后，C银行于月底将全套单据退给T公司，并索取该笔业务项下的通知费、保兑费、议付费、电传费等共计480美元。于是T公司不得不跳过C银行，向C银行国外总行投诉。但是去函之后，没有任何回音。 面临僵局，T公司走访了有关部门专业人士，做出下列行动规划： 1、通过中纺系统的中纺外贸运输联合会(T公司属于中纺总公司)与C行交涉(这个联合

23、会成员遍布全国，其中有不少与C行有业务联系，C行如坚持不承担保兑行责任，将有损其在联合会成员中的信誉)； 2 、通过新闻媒介公布此案，谋求公论； 3、诉诸法律。 10月间，该行行长赴T公司所在地与T公司就本案进行了友好洽谈。两个月后，C银行一次性将全部货款连同440天的利息汇付T公司。2022-3-7保兑行保兑行 本案涉及两个问题： 保兑行责任问题:与开证行同。 审单标准问题 有权不加具保兑有权不加具保兑 付款后无追索权付款后无追索权2022-3-7议付行议付行v议付行 Negotiation Bank 根据受益人的要求和提供的单据，在审核单证相根据受益人的要求和提供的单据，在审核单证相符后向

24、受益人垫款，并向付款行或偿付行索回垫符后向受益人垫款，并向付款行或偿付行索回垫款的银行。款的银行。 可以是通知行、保兑行，也可以是出口地其他银可以是通知行、保兑行，也可以是出口地其他银行行 可以向开证行、保兑行、付款行或偿付行索回垫可以向开证行、保兑行、付款行或偿付行索回垫款款 遭到拒付后，可以向受益人追索。遭到拒付后，可以向受益人追索。2022-3-7付款行付款行v付款行 Paying Bank 由开证行指定的，为信用证下汇票付款的银行。由开证行指定的，为信用证下汇票付款的银行。 开证行的代理行，通常由通知行担任，也可以是开证行的代理行，通常由通知行担任，也可以是其他银行。其他银行。 可以向

25、受益人付款，也可以向议付行付款。可以向受益人付款，也可以向议付行付款。 验单付款是验单付款是“终局性终局性”的，不能向前手追索。的，不能向前手追索。 向开证行寄单索汇遭拒付后，责任自负。向开证行寄单索汇遭拒付后，责任自负。2022-3-7偿付行偿付行v偿付行 Reimbursing Bank 是开证银行指定的对议付行或付款行进行偿付的是开证银行指定的对议付行或付款行进行偿付的代理人。代理人。(结算货币为第三国货币) 议付行开证行偿付行寄单索偿中国银行CNY东京银行JPY花旗银行USDUSD偿付2022-3-7偿付行偿付行 不审核单据，也不接受单据。不审核单据，也不接受单据。 见索即付，而不要求

26、单证一致的证明。见索即付，而不要求单证一致的证明。 偿付有追索权，但不能向偿付行追索。偿付有追索权，但不能向偿付行追索。Case 1Case 1 某年美国中间商A代替实际进口方B公司向我方订购5000打女裤，金额为10万美元，交易的合同要求按 A 公司规定的式样尺码供货。但是按照 A 公司提供尺码做出的样式非常古怪，我方担心有误，于是先做样品交A公司确认。A公司来电表示按式样生产，我方于是不再怀疑，当即大批生产。2022-3-7偿付行偿付行 月下旬，B 公司开来不可撤销信用证，装运期为7月 15日，信用证有效期月 31日，在中国到期，偿付办法是由偿付行贷记我方中国银行总行在该行的账户。 我方将

27、订货全部制作完工后，又向美国实际进口方B公司邮寄出实样 2 打。7 月5日，全部货物装运纽约。7月12日，突然收到B公司电称：收到船样二打，但系童裤，不是女裤。 7月 21 日我方向议付行交单。议付行审单之后向开证银行寄单并向偿付行索偿。偿付行立即按信用证规定将款项贷记我方银行账户。2022-3-7偿付行偿付行 但是单到开证行之后被拒付，因装箱单中有不符点，未因装箱单中有不符点，未注明信用证规定的文句，注明信用证规定的文句，要求补寄。此时进口方已发现货物尺码搞错，来电要求我方停运，我方因为货物已发出不予接受。 因我方以为收妥款项，没有立即补寄装箱单，以至于月日才将补制的装箱单寄出，致使信用证早

28、已失效，开证行以单证不符为由拒付。月日开证行通知偿付行将已经偿付款项冲账。于是我方已经收妥款项又被追回。 面对这种情况，我方与进口方据理力争。我方认为完全按规定生产，事前实样也经过A公司确认，差错应当完全由进口方负责。进口方表示接受，但只同意承担仓租和运费，而全部货款则以单证不符为由拒付。我方被迫将货物运回国内，损失若干万美元。2022-3-7偿付行偿付行Case 2Case 2 中国银行1997年11月通知了Korea First Bank 开来的信用证。12月日，中行收到开证行12月日急电称：“开证申请人已于12月日破产，如果贵行能指示受益人不要出运货物，我们将不胜感激。”此时，受益人已经

29、将货物出运，并将单据交至中行柜台议付。中行已经于12月日正式寄单，并于同日按信用证条款，向偿付行（开证行之香港分行）索偿。基于以上情况，我们只能将上述电报通知受益人，并静待事态发展。这种情形通常意味着开证行必将与开证申请人一起对单据进行苛刻的审核，以期找出不符点拒付这套单据。12月12日，中行意外地收到偿付行来电，电文如下：2022-3-7偿付行偿付行 We are unable to pay the docs due to the flwg discrepancy: documents unpaid. We have referred the discrepancy to the Issui

30、ng bank to obtain their approval meanwhile docs held at your risk & disposal. 收到偿付行的上述拒付电报，中行感到既诧异又气愤：一是偿付行之行为与其身份相距甚远，二是所提不符点纯属无稽之谈，不可理解。中行于12月13日致电偿付行，电文如下： we are very surprised with your swift dd971211 in which you say you cannot honor our claim due to discrepancy quote docs unpaid unquote .

31、 We do not know2022-3-7偿付行偿付行 how can you raise discrepancies as in this case you only act as reimbursing bank . We are also confused at your statement quote documents are held at your risk and disposal unquote , since according to our record we sent docs to Issuing bank instead of your bank . Pls c

32、larify this matter by swift and effect payment asap . We reserve the right to claim our interest loss from you. 中行电报有力地驳斥了偿付行，同时，开证行也无法依据跟单信用证统一惯例在合理期限内从我单据中找出任何不符点。最终，偿付行于12月17日付款。2022-3-7ContentsContents信用证的基本概念信用证的基本概念1.信用证业务的操作程序信用证业务的操作程序2.信用证业务的当事人信用证业务的当事人3.信用证的审查和修改信用证的审查和修改4.2022-3-7信用证的审查信

33、用证的审查v通知行的审查 P175v受益人的审查 P177 严格的“单内一致，单单一致、单证一致”！2022-3-7信用证的修改信用证的修改v信用证修改的做法 信用证修改通知必须经过原证的通知行通知给受益人 通知行把修改按来证的先后顺序分为第一次修改、第二次修改、第三次修改 受益人一定要将修改附贴在原证后面，形成一个受益人一定要将修改附贴在原证后面，形成一个有效的信用证的整体。有效的信用证的整体。v注意： 对同一次修改，不能部分接受不能部分接受 信用证的修改和原证构成有效的信用证整体2022-3-7信用证的修改信用证的修改开证行发出修改通知书受益人接受修改生效开证行对修改后条款负责受益人拒绝修

34、改无效开证行对原证条款负责2022-3-7保兑行接到修改通知书接受将保兑延伸至修改拒绝Bene.接受立即通知开证行Bene.拒绝Bene.接受Bene.拒绝2022-3-7受益人接到修改通知书立即明确表示接受保持沉默拒绝单据与修改一致单据与原证一致交单修改生效修改无效2022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例v Case 1v 某粮油进出口公司向詹姆斯国际贸易公司出口一笔芝麻，于2月6日国外开来信用证，有关部分条款规定：“300 M/Tons of Yellow Sesame seeds， shipment from Dalian to Rotterdam not later than

35、March 31. Partial shipment prohibited”。v 粮油公司于3月11日装运前接到开证行的信用证修改通知书：“The shipment changed to 150 M/Tons of Yellow Sesame seeds from Dalian to Rotterdam and 150 M/Tons of Yellow Sesame seeds from Dalian to Amsterdam instead of original stipulation” 2022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例v 粮油进出口公司根据信用证要求，即与船公司联系租船订

36、舱，经各方面的安排才最后于3月16日在“黄海”轮装150公吨至鹿特丹港；于3月17日在“嘉兴”轮装150公吨至阿姆斯特丹港。v 粮油公司于3月18日备妥信用证项下的所有单据向议付行交单办理议讨。3月29日接到议付行转来开证行拒付电称：“第XXX号信用证项下的第XXX 号单据经审核发现单证不符：我信用证规定不许分批装运，而你却分两批装：3月16日装黄海轮150公吨至鹿特丹港；于3月17日装嘉兴轮150公吨至阿姆斯特丹港。因此不符合信用证要求， 构成单证不符。单据暂由我行留存，听候单据处理意见。”信用证的修改案例信用证的修改案例v粮油进出口公司接到开证行拒付电后，认为对方完全是“鸡蛋里挑骨头”，信

37、用证原条款虽然规定不许分批装运，但已经修改为分两批装，即一批装运到鹿特丹；另一批装运到阿姆斯特丹；不许分批装运的条款已不复存在。所以粮油进出口公司于4月1日即向开证行提出反驳的意见。2022-3-72022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例v 4月5日又接到开证行的复电：“你4月1日电悉。从你方电文来看，你方完全误解我信用证修改的内容。我3月11日信用证修改只是将原规定到鹿特丹港的300公吨货改为150公吨到鹿特丹港，150公吨到阿姆斯特丹港。只修改目的港，并未修改关于分批装运的条款，原规定的不许分批装运条款仍然存在。即要求300公吨的两个目的港的货物装运在同一条船上，你方却将分别装在两

38、条船上，所以不符合我信用证的要求。我行仍无法接受你方的单据。”2022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例v粮油进出口公司将上述开证行的电文与议付行研究，才认识到不应该分别两条船装运。粮油进出口公司只好又直接与买方詹姆斯国际贸易公司反复商洽，但均无效果，最终答应对方以降价处理而结案。v分析1、正确理解修改书2、分析可否接受修改2022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例vCase 2vA公司与洛文兹贸易有限公司成交一笔花生仁出口贸易，于6月26日由通知行B银行通知信用证，其部分有关条款规定：v“Credit available with any bank by negotiation

39、against presentation of the documents detailed herein400 M/Tons of Groundnuts Kernels HPS， packed in new gunny-bags. Shipment from Dalian to London not later than 31st July. Partial shipments and transhipment are prohibited”2022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例vA进出口公司接到信用证经审核后未发现问题，准备安排装运，但在即将装运之际，于7月5日又接到买方信用证修

40、改书：The quantity is increased by 100 M/Tons The Shipment date is extended until 31st August” vA进出口公司根据合同规定：7月份装运400公吨；8月份装运100公吨，认为该信用证增装100公吨部分属于8月份交货额，所以修改也延展至8月31日。原信用证既规定400公吨不许分批，应理解为该400公吨须原数装出。对于增装修改部2022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例 部分也应按照100公吨原数不分批另行再装出。所以A进出口公司仍照原计划安排装运该400公吨，同时以书面形式向通知行通知接受该修改。vA进出

41、口公司于7月8日将400公吨货物以集装箱装运完毕，7月9日将该信用证项下的全套单据向A进出口公司的往来银行C银行办理交单议付。A进出口公司在交单时认为本议付单据属于原证400公吨项下的，与修改项下待装的100公吨无关，所以在议付时未将修改书附在信用证上即向C银行办理了议付。2022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例v但单到开证行，于7月18日被提出单证不符： “第XXXX号信用证项下你方第XXX号单据，经审核发现单证不符： 1我信用证规定总数量500公吨不许分批装运，即应一次不许分批装出500公吨。但你所提交的第X X X号提单只装400公吨，因此违背我信用证规定。 2我信用证规定不许转

42、运，但你方所提交的提单上记载有将转运的字样，故不符合我信用证要求。2022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例 根据以上不符点，我行无法接受，单据暂代留存，并告单据处理的意见。” vA公司接到开证行上述拒付电后，经研究于19日向开证行答复如下： “你7月18日电悉。我们认为 1你第X X X X号原信用证数量规定400公吨不许分批装运，我已经按照你信用证规定，将400公吨货物不分批原数装出。至于你7月5日又修改信用证增加数量100公吨，我仍然要按照该修改的要求于8月31日前将100公吨原数亦不分批装出。因此，我们认为单证相符。2022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例 2关于转运问题

43、，提请你行注意，该批货物系以集装箱装运。根据UCP500第31条d款规定：即使信用证禁止转运，银行将接受下述提单：1注明将发生转运者，只要在提单上证实有关的货物是由集装箱、拖车、和或子母船运输，并以同一提单包括海运全程运输我提单上明确表示Containerized，说明该货物系由集装箱运输。依照上述条文，即使你信用证规定不许转运，而我在提单上证实了由集装箱装运，又在该提单上包括了你证所规定的海运全程，你行仍应予以接受将转运的提单。 综上所述，我单证完全相符，你行必须按时付款。2022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例vA进出口公司发出上述反驳电后，7月22日又接到开证行电： “你19日电

44、悉。关于第XXXX号信用证项下分批装运事，我行前电已阐明过：我信用证既已规定不许分批装运，就是说在本信用证项下所规定的货物只能不分批地一次装运。信用证原规定数量400公吨，后又增加数量100公吨，经你方接受该修改，本信用证数量变成500公吨，则500公吨应不分批地一次装出，才能符合信用证的要求。据你方所提交的单据装运数量仅装400公吨，所以不符合信用证要求。2022-3-7信用证的修改案例信用证的修改案例 我行亦联系申请人，申请人不同意接受单据。速告你方对单据处理意见。v 开证行虽然对于转运问题在上述电文中再未提出异议，但对于分批装运问题仍然坚持不放。v A进出口公司又几经与买方交涉，均无效果

45、。由于买方拒收单据，使货物无人提取，A进出口公司为了避免货物的损失，委托目的港的船方代理又将货物运回内销处理，结果损失惨重。1、关于禁止转运与集装箱运输提单2、本案中修改和原证之间的关系3、受益人处理修改的方法2022-3-7v根据国际商会第500号出版物关于港至港海洋运输转运问题，有几种情况银行可以接受转运的提单：如果信用证明确规定禁止转运，只要在同一提单内已包括了信用证所规定的全程运输，银行应该接受将转运的提单；如果信用证即使明确规定禁止转运，只要货物已由集装箱、拖车或子母船运输，并且在同一提单内已包括了信用证所规定的全程运输，银行也应该接受转运的提单；如果提单上条款仅是声明承运人保留转运

46、权者，即使信用证规定禁止转运，银行也可以接受这样的提单。2022-3-7v本案例的信用证规定不许分批装运，信用证原数量400公吨，后又增额100公吨，A进出口公司又正式发出了接受修改的通知，变成总数量为500公吨不许分批装运。 2022-3-7vUCP500第9条规定：“未经开证行、保兑行（如有的话）及受益人的同意，不可撤销信用证既不得修改，也不得撤销。” v“在受益人告知通知修改的银行接受该修改之前，原信用证（或含有先前被接受修改的信用证）的条款，对受益人仍然有效。” v所以作为受益人有权不接受不可撤销信用证项下的修改。即使在A进出口公司未正式向银行发出接受信用证修改之前，A进出口公司所装运

47、的400公吨仍然可以说是单证相符。2022-3-7ContentsContents信用证的基本概念、特点与内容信用证的基本概念、特点与内容1.信用证的业务流程信用证的业务流程2.信用证业务的当事人信用证业务的当事人3. 信用证的主要种类信用证的主要种类4.信用证结算分析信用证结算分析5.2022-3-7信用证的种类信用证的种类光票信用证光票信用证跟单信用证跟单信用证不可撤销信用证不可撤销信用证可撤销信用证可撤销信用证保兑信用证保兑信用证不保兑信用证不保兑信用证即期付款信用证即期付款信用证延期付款信用证延期付款信用证承兑信用证承兑信用证议付信用证议付信用证可转让信用证可转让信用证不可转让信用证不

48、可转让信用证背对背信用证背对背信用证对开信用证对开信用证循环信用证循环信用证预支信用证预支信用证2022-3-7光票信用证光票信用证v光票信用证 Clean Credit 凭不附带货运单据的汇票付款的信用证凭不附带货运单据的汇票付款的信用证 凭附有非货运单据的汇票付款的信用证凭附有非货运单据的汇票付款的信用证 应用范围： 贸易结算：贸易从属费用结算 非贸易结算：旅行信用证2022-3-7跟单信用证跟单信用证v跟单信用证 Documentary Credit 凭附有货运单据的汇票或仅凭货运单据付款的信凭附有货运单据的汇票或仅凭货运单据付款的信用证用证 国际贸易结算中使用的绝大部分为跟单信用证。国

49、际贸易结算中使用的绝大部分为跟单信用证。提单提单保险单保险单原产地证书原产地证书装箱单装箱单重量单重量单海关发票海关发票商检证书商检证书2022-3-7不可撤销信用证不可撤销信用证v不可撤销信用证 Irrevocable Credit 未经信用证各当事人同意，不得被修改或撤销的未经信用证各当事人同意，不得被修改或撤销的信用证。信用证。 经保兑行保兑后，开证行不经保兑行同意所作的经保兑行保兑后，开证行不经保兑行同意所作的修改，对保兑行无效。修改，对保兑行无效。 信用证未注明是否可撤销，视为不可撤销。信用证未注明是否可撤销，视为不可撤销。 不可撤销信用证样本2022-3-7可撤销信用证可撤销信用证

50、v可撤销信用证 Revocable Credit 可以由开证行随时修改或撤销，不必事先通知受可以由开证行随时修改或撤销，不必事先通知受益人。益人。 UCP 500UCP 500：如果有关银行已按信用证的条款凭受益如果有关银行已按信用证的条款凭受益人提交的单据进行了付款、议付、承兑或延期付人提交的单据进行了付款、议付、承兑或延期付款承诺，而且这些行为发生在他们收到修改或撤款承诺，而且这些行为发生在他们收到修改或撤销通知之前，则开证行仍予以偿付。销通知之前，则开证行仍予以偿付。 UCP 600UCP 600：就本惯例而言就本惯例而言, ,信用证是不可撤销的，信用证是不可撤销的，即使信用证中对此未作

51、指示也是如此。即使信用证中对此未作指示也是如此。2022-3-7保兑信用证保兑信用证v 保兑信用证保兑信用证 Confirmed Credit 保兑的做法 开证行授权开证行授权/邀请邀请 We request you to advise the Beneficiarywithout adding your confirmationadding your confirmationadding you confirmation, if requested by the Beneficiary 通知行加具保兑通知行加具保兑This notification and the enclosed advi

52、ce are sent to you without any engagement on our part.As requested by the Issuing Bank, we hereby add our confirmation to this Credit in accordance with the stipulations under UCP500 Article 9.2022-3-7即期付款、承兑、延期付款、议付信用证即期付款、承兑、延期付款、议付信用证vUCP 500第10条A款:一切信用证均须明确表示它适用于即期付款、延期付款、承兑抑或议付。 (All Credits mu

53、st clearly indicate whether they are available by sight payment, by deferred payment, by acceptance or by negotiation.)vUCP 600第6条b:信用证必须规定它是否适用于即期付款、延期付款、承兑抑或议付。 (A credit must state whether it is available by sight payment, deferred payment, acceptance or negotiation. )2022-3-7即期付款信用证即期付款信用证v即期付款信

54、用证 Sight Payment Credit 表示方法Credit available with Nominated Bank: the Advising Bank by payment at sight by deferred payment at: by acceptance of draft at: by negotiation Against the documents detailed herein: and Beneficiarys draft drawn on: The advising Bank2022-3-7即期付款信用证即期付款信用证 业务流程出口方进口方开证行付款行船务

55、公司通知行合同11122022-3-7延期付款信用证延期付款信用证v延期付款信用证 Deferred Payment Credit 表示方法Credit available with Nominated Bank: the Advising Bank by payment at sight by deferred payment at: 30 days after date of shipment by acceptance of draft at: by negotiation Against the documents detailed herein: and Beneficiarys d

56、raft drawn on: 2022-3-7延期付款信用证延期付款信用证 业务流程出口方进口方开证行付款行通知行合同2022-3-74、交单5、付款行发出付款承诺6、向开证行寄单7、开证行审单后向进口方放单8、付款9、向开证行索偿10、开证行向付款行付款2022-3-7承兑信用证承兑信用证v承兑信用证 Acceptance Credit 表示方法Credit available with Nominated Bank: the Advising Bank by payment at sight by deferred payment at: by acceptance of draft at

57、: 30 days after sight by negotiation Against the documents detailed herein: and Beneficiarys draft drawn on: National Westminster Bank Ltd.,HongKong2022-3-7承兑信用证承兑信用证 买方远期(假远期)信用证 Buyers Usance L/C Ex-Im签订即期付款商务合同； L/C中规定由Ex.签发以I.B.为付款人的远期汇票，由I.B.承兑并贴现； 贴现的利息和费用由Im.承担。出口方进口方开证行寄单行合同v 凡在信用证载明如下条款者，皆为

58、假远期信用证：1. 远期汇票按即期议付，由本银行（开证银行）贴现，贴现及承兑费由进口商承担。Usance Drafts to be negotiated at sight basis and discounted by us （Issuing Bank）, discount charges and acceptance commission are for Importers account.2. 远期汇票按即期议付，利息由买方承担。Usance draft to be negotiated at sight basis, interest is for Buyers account.3. 授

59、权议付银行议付远期汇票，依票额即期付款。The Negotiating Bank is authorized to negotiate the usance drafts at sight for the face amount.4. 本信用证项下开立的远期汇票可按即期议付。Usance drafts drawn under this credit are to be negotiated at sight basis. 2022-3-72022-3-7承兑信用证承兑信用证 卖方远期(真远期)信用证 (Sellers Usance L/C) Ex-Im签订远期付款远期付款商务合同； L/C中规

60、定由Ex.签发以I.B.为付款人的远期汇票，由I.B.承兑并贴现； 贴现的利息和费用由Ex.承担。出口方进口方开证行付款行贴现公司合同2022-3-7承兑信用证承兑信用证vQuestion 在远期信用证项下开证行可能面临的风险。 此风险在即期信用证中是否会遇到？2022-3-7牟其中其人牟其中其人v牟其中，男，1941年6月19日生，汉族，重庆市人，大专文化程度，天津开发区南德经济集团法定代表人。v1974年，身为工人的牟其中因与他人合著中国向何处去？一书被判死刑，入狱4年。1979年平反后辞职经商。v1989年，牟其中用国内大量轻工产品，从前苏联换回4架“图154”民航机，使牟其中一夜之间闻名遐迩。