房贷新政对我国商业银行流动性的影响及其风险防范

1、房贷新政对我国商业银行流动性的影响及其风险防范朱华伟河海大学商学院，南京（210098）E-mail ：摘 要：我国商业银行对个人住房的贷款机制尚不完善，2005年3月17日中国人民银行实行新的个人住房贷款政策势必对我国商业银行的造成一定的影响，特别对商业银行的流动性产生影响，本文就房贷新政对商业银行资产的流动性的影响及其风险防范做出探讨。 关键词：房贷新政、商业银行、流动性中图分类号：F81. 引言从2005年3一是将现行的住房货款优惠利率回归到同期贷款利率水平，相应期限档次贷款基准利率的部定价规则。二是对房地产价格上涨过快城市或地区，行的20提高到目前，我国房地产市场过热，利率政策，主要针

2、对的不是买房的普通老百姓，虽然是针对我国房地产市场提出的，就房贷新政对商业银行流动性影响进行讨论。2. 流动性风险的定义流动性是指商业银行能够随时满足客户提取现金和必要的贷款需求的支付能力。风险是传统商业银行的主要风险之一，需求而使银行蒙受信誉损失或经济损失甚至被挤兑倒闭的可能性。行破产倒闭的直接原因。经济产生冲击。虽然我国的主要商业银行为国有体制，挤兑并进一步导致银行破产的可能性很小，支持，导致商业银行对保持资产和负债的流动性缺乏重视，性风险的测算和控制。3. 商业银行流动性管理基本思想和方法商业银行流动性管理主要依靠对流动性缺口的测算和监控，整，使之达到金额匹配、期限匹配。所谓流动性缺口是

3、指银行资产和负债的差额。当银行资产大于负债时，产生正的流动性缺口，都将导致利率风险。能遭受到的利息损失。余的资金进行投资，率投资而蒙受损失。进行利息成本不确定的资金融通，只由某一给定时点的某一缺口来描绘，只有全部的缺口情形才能予以充分反映实行下限管理，下限利率水平为0.9倍，商业银行法人可根据具体情况自主确定利率水平和内个人住房货款最低首付款比例可由现各大城市炒房现象普遍存在。因此中国人民银行调整房贷而是为了抑制投机性购房。房贷新政的出台但对商业银行的风险管理也有着一定的影响。下面我们 流动性指银行不能支付到期债务或不能满足临时提取存款的流动性风险常常是商业银更对一国的宏观以国家信用为其进行担

4、保，发生挤提但也应该看到，正是因为长期以来依靠国家信用因此更需要加强银行内部对流动 并及时对资产和负债进行调反之则产生负的流动性缺口，无论正缺口还是负缺口意味着银行需对未来盈银行很有可能由于不能以预期的回报则意味着银行为保持其流动性需要同样可能给银行带来损失。此外，银行的流动性状况不能1。即随着时-1- 月17日起，中国人民银行决定，调整商业银行自营性个人住房贷款政策：30。 商业银行的倒闭对整个金融系统将造成严重影响，利率风险是指由于金融市场上利率的变动使银行在筹集或运用资金时可当银行资产负债管理中出现正流动性缺口时，然而由于利率变动的难以预测性，同理，当银行出现负流动性缺口时，间的推移，现

5、有资产和负债不断到期，新业务不断发生，总资产和总负债在改变，流动性缺口也在变化，银行必须全面考虑其业务开展情况才能对其流动性缺口进行有效管理，在不出现流动性风险的前提下尽量减少利率损失。房贷新政也是主要通过利率对流动性产生影响。4. 房贷新政对我国商业银行流动性的影响4.1借款人违约对流动性的影响借款人违约风险是银行在经营按揭贷款业务时面临的最直接也是最主要的风险，主要表现为借款人的偿债能力和偿债意愿。借款人违约的情况可分为两种类型。 24.1.1借款人提前还款2005年初的房贷新政，中央银行将住房贷款利率上调，增加了还款人未来应付的增加，这将导致借款人在新政实施之前还款，前还款热潮很容易爆发

6、。其次，国家的政策法规对房价的引导和调控，购房者的房产亟待出售，如果这些购房者不能尽早地找到买者，规定要收取高达房产交易额2%4%的交易税征税，这将给炒房者带来很大风险。还有，投资、投机类的购房者贷款购买的大多是房价和物业管理费均较高的高档楼房，通住房要高出许多。一旦他们认为房产的价值贬值，处于理性考虑，他们会尽早变现房产，提前还贷。借款人提前还款，会使银行在一定的时间内，失去收入的来源，影响资金的正常的流动循环。随着国家宏观调控的深入，际经验，个人房贷风险暴露期通常为三年到八年。发展起来的，这就是说，目前，我国银行业已开始进人房贷风险高发期。各大银行应在其尚未造成较大影响前采取措施，防患于未

7、然。4.1.2借款人因财力不足而无法继续供款时，被银行下令收楼的情况它通常由借款人的经济问题直接引起的。押的住房作为第二还款来源，银行通常会把贷款的抵押物作为第二还款来源，物能否足额、合法地顺利变现，就成为了银行化解贷款风险的重要环节了。要表现在两个方面：(1抵押物的处置风险。由于我国消费品二级市场尚处于起步阶段，交易秩序尚不规范，关于抵押物的法律法规也尚不健全，麻烦。(2抵押物的价值风险。我国房地产评估业起步较晚，发展时间不长，难免会出现房价高估的问题，这无形中削弱了抵押物作为归还贷款本息的保证作用；有保值增值的功能，但不排除由于经济波动等原因，随着消费信贷规模的扩大和抵押贷款的增加，房一、

8、二级市场还不完善，房贷新政又提高了贷款利率，居民的可支配收入没收提高，使得部分贷款者出现还贷危机，而一旦购房人无力还贷，让，银行很难得到充分的处置权，贷款抵押形同虚设，则银行的流动性就会出现问题。4.2银行经营对流动性的影响指银行在日常经营中，发生各种自然灾害、意外事故，程序或控制失控，工作人员失误及欺诈，使银行发生损失的可能性。 当利率变动到一定程度，提使许多出于投机目的在以后的交易中，国家硬性贷款风险比普根据国我国个人住房信贷业务是最近五年间快速 一旦住房消费信贷发生风险，银行通常会把抵而在这时抵押抵押物的风险主对抵押物的处置难免会遇到法律上的从长远看，房地产具导致房地产在一定时期内贬值的

9、可能性。这类问题将会变得更加突出。现阶段，我国住这些非商品房产抵押又无法进行过户转-2- 会给银行带来一定风险。出现大面积的购房者理性违约很值得关注。4.2.1按揭贷款比例按揭贷款比例是指贷款额占所抵押房产价值的比例。该比例越高，对借款人的压力就越大，也就意味着借款人违约时的可能性越大；而且，在高按揭贷款比例下，一旦借款人违约，银行处分抵押房产的所得在扣除各项支出后，就有可能不足以弥补银行的支出，使得商业银行的流动性减低。房贷新政要求对房地产价格上涨过快城市或地区，个人住房货款最低首付款比例可由现行的20提高到30，使得按揭贷款比例有所下降。因此，房贷新政使得商业银行的流动性有所增强。4.2.

10、2房贷利率当贷款利率上升时，由于贷款者的支出也增加，必要，不良房贷相应会减少。同时，贷款利率升高使得炒房者的支付更多的银行利息，出于理性考虑，则会抛售房屋套取现金还贷款，减少损失。或者，由于利率上升，即使借款人无力供款，亦可把房屋转让，收回投资，还商业银行的贷款。而当贷款利率下降时，借款人可以以较低的利率进行筹资，并提前偿还按揭贷款，则能获得更多利益。这样，银行就会因为其放贷不能获得原先约定的较为客观的贷款利息回报而遭受损失，也就是产生了利率风险。炒房者亦能以较低的利率进行筹资，进行更多房产投资，给房贷带来风险。由此可见，房贷新政对利率的提高，减少炒房者的投资，使要买房者进行理性思考，减少银行

11、的准坏账，确保银行资金的流动性。5. 房贷新政引起流动性的风险防范由以上分析房贷新政带来的流动性风险主要源于借款人，们提出解决方案。5.1采取适当罚息机制补偿利率风险房贷多属于中长期贷款，对利率不敏感，笔资金的同时意味着要以新利率进行再运用，3。商业银行常常需要把这一部分资产纳入持续期缺口的计算中，用以对所面临的利率风险进行测算和管理。而正如前文所述，常不定，不利于准确量化利率风险。业务所面临的提前还款情况。因此，助于银行补偿其再投资的利息损失。5.2加强对抵押品的控制，完善房地产二级市场消费信贷单笔业务金额小、力度明显不足。事实上抵押品的出售和拍卖是银行流动性风险补偿的重要手段，失的首要途径

12、。首先，银行应及时为其取得的抵押品办理合法登记手续，后，银行应选择适当时机将抵押品尽快变现，以获得较为正常的市场价值，补充其流动性；另一方面，加快房地产二级市场的发展步伐。因此，应以大经济区域为依托，加快地区性二级市场的发展步伐4。银行通过和有关部门联合成立的房产经营公司，在二级市场上以出售或租赁违约借款人的抵押物的方式来盘活不良资产，行、企业和个人通过评券交易、方式来增强抵押物的变现能力，保证银行流动性。 其会理性思考有没有贷款买房的能力和 即提前还款和无力还，由此我但是当某笔消费贷款即将到期时，银行收回这此时这笔即将到期的贷款则成为利率敏感资产贷款期限常有 也是吸收损当贷款确认为坏帐保障信

13、贷资金的安全，同时适当允许银利用灵活的资金交易-3- 消费信贷业务中提前还款的现象普遍存在，目前，我国商业银行还很难以统计概率确定其消费信贷现阶段对提前还款行为采取适当罚息政策是合理的，客户分散的特点使得我国商业银行对消费信贷抵押品的控制拆借和贴现等方式进行住宅资金交易，参考文献1 马骊. 消费信贷对我国商业银行流动性管理的影响及其风险防范. 北京理工大学学报(社会科学版,2005(52 徐晶. 个人住房抵押贷款的风险管理. 合作经济与科技,2004（5）3陈新辉, 王聪. 北京市个人住房消费信贷风险成因及对策研究. 科技与管理,2006(34付玉丹. 浅析商业银行消费信贷风险. 黑龙江对外经

14、贸,2006(5The affect of new policy of house's loan on the liquility of thecommerical bank and how to against itZhu HuaweiHohai University, Nanjing (210098AbstractIndividual house's loan mechanism of the commercial bank is still faultiness, People's Bank of China put the new individual house's loans policy which definitely cause certain affects on the commercial bank into practice on March 17, 2005. Especially it will