上市公司审计风险面面观

1、上市公司审计风险面面观我国资本市场的发展 ,为注册会计师及其会计师事务所的发展提供了广阔的天地和舞台 , 但随着我国资本市场规范化程度的提高 ,注册会计师在执行审计业务特别是上市公司审计 业务时 , 面临着很大的审计风险。笔者结合近年来我国上市公司审计实务中出现的风险情 况,暂将其归纳为十大审计风险。1 不合理关联交易中的审计风险。我国大多数上市公司利用与改组前母公司及其下属 公司之间存在的关联方关系和关联交易 ,利用关联方购销、转嫁费用负担等手段调节其报 告业绩。如低价向关联方购买原材料 ,高价向关联方销售产品 ;无偿占用关联方的资产 ;集 团公司将获利能力强的优质资产以低收益形式让上市公司

2、托管 ,以填充上市公司利润等。 但上市公司在对关联交易的披露上大多简单含糊 ,故意避开实质性内容。对此 ,注册会计师 首先应让上市公司提供关联方及其交易清单 ,并对其实施必要的审计程序 ,对已经发生的 关联交易进行必要的内控检查和实质性测试 ,尤其应关注该公司是否已按会计准则的规定 进行披露 ,否则注册会计师将要承担不必要的审计风险。2 非合理交易和非货币交易中的审计风险。在上市公司面临着连续三年亏损遭摘牌”和要达到配股资格线的双重压力下 ,地方政府往往以 “看得见的手 ”帮助上市公司通过不等 价交换的资产转让及置换、税费返还、补贴收入等非合理交易方式改善报表形象。上市 公司的非货币交易主要有

3、：转让土地、股权等收益，这些收益往往并无现金流入，与应收 账款同时增加的只是账面转让利润：对无法收回的投资和拆借资金仍然确认为投资收 益、利息收入：购买母公司优质资产的款项计入往来账中，且不计利息及资金占用费，上 市公司既获得了优质资产的经营收益 ,又无须支付任何代价。如果上市公司非货币性收入 占公司收入总额的比例过高 ,就难免令人对该公司的生产和获利能力产生怀疑。因此 ,大额 的非常交易和非货币交易只要加以必要的关注并不难审查。注册会计师应重点关注这些 交易的法律手续是否完备、协议约定的交易条款是否均已完成、产权是否已过户,在确认大额收益无现金流入时 ,应考虑谨慎性原则。大额非常交易和非货币

4、交易应作为重大事项予以披露 ,注册会计师还需要根据具体情况选择不同的审计报告类型3主管收入萎缩，一次性收益骤增情况下的审计风险。有些上市公司的主营持续萎缩，主营业绩严重滑坡 ,经营难以为继。造成这种局面的原因是多种多样的 ,有的是因产业结构 调整,全行业不景气 ,如纺织业;有的是因产品在市场上日趋饱和 ,市场竞争激烈 ,如商业零 售业;有的是因公司管理混乱 ,导致主营业绩萎缩 ,公司亏损 ,等等。但为了不使会计报表太 难堪,有的公司便设法虚计主营收入 ,或提前确认销售收入 ,或者在其他利润构成上煞费苦 心,以期公司业绩一次性得到改观 ,如变卖家产 ,出售土地使用权、经营权 ,出让股权,以取得

5、巨额收益 ;有的地方政府为维护本地上市公司形象 ,还会以各种手段进行补贴。目前 ,上市 公司作为稀缺的“壳资源”在,危难时刻,母公司或上市公司往往会伸出 “看不见的手 ”进行 粉饰打扮,或由政府伸出 “看得见的手”进行援助。注册会计师对此必须给予重点关注 ,尤其 要关注以出售长期资产方式取得高额收益的行为 ,还要密切关注其协议中是否有回购条款 或虽无回购条款但存在回购可能性。4 资产重组和 报表重组”中的审计风险。资产重组在扩大企业经营规模、改善资产结 构等方面有积极作用 ,但目前一些上市公司在实施了 “突击重组”后就产生了立竿见影的丰 厚收益,未免有“报表重组”之嫌,因此,资产出售和股权置换

6、作为业绩提升最快的方式 ,颇受 上市公司青睐。在资本市场上 ,资产出售是上市公司将盈利能力弱、流动性差的资产售出 , 以优化企业资产结构 ,促进公司新肌体的健康发展。但在我国上市公司资产重组的现实 中, “魔术游戏 ”层出不穷 ,人为操纵痕迹明显 ,似乎企业在主业不景气、扭亏无望的情况下 , 舍此就无他途。对于资产重组事项 ,注册会计师应关注交易的法律手续是否完备 ,如是否进 行资产评估及确认 ,有关部分是否获得批准 ,董事会、股东会是否表决通过并如实公告 ,涉及 收益的 ,还应检查收入确认的条件是否已具备等。5会计政策变更及会计估计导致的审计风险。会计政策变更是为了满足在会计环境改变的情况下

7、使会计报表重新达到可比、相关与真实公允反映的目的。合理的会计政策变更可以看作是企业在会计准则规范下的会计创新。然而 ,大量的事实和证据表明 ,企业管理 者当局进行会计政策变更的主要动机和目的并非为了公允反映,而是为了操纵会计报表利润。其常用手法可简述如下：改变固定资产折旧政策。如延长固定资产的折旧年限，降低 折旧率,这样可收到降低当期成本费用与高估资产价值的双重效应。潜亏挂账。根据现行会计制度和会计惯例 ,三年以上的应收账款、待摊费用、开办费及待处理财产损失属低 效、不良资产 ,系利润的抵减项。上市公司为了提高当期的经营业绩 ,往往会对这些应摊销 项目不作摊销而长期挂账，从而虚增资产和利润。利

8、息资本化。按照现行会计准则的规 定,属于日常生产经营用的利息支出应计入当期损益 ,属于在建工程用的资金利息应计入 固定资产价值。按照实质重于形式的原则 ,如果某项固定资产已交付使用 ,即使未办理竣工 决算手续 ,也应该停止利息资本化。但一些上市公司往往故意混淆收益性支出与资本性支 出的界限,通过对已竣工工程的利息资本化而虚增资产价值和当期利润。巨额冲销。已连续两年亏损而被特别处理的上市公司 ,为免遭第三年亏损而被摘牌的厄运 ,往往通过把 以后会计期间发生的损失提前确认 ,即所谓的 “长痛不如短痛 ”以,便减轻以后期间的盈利 压力。坏账准备。目前我国上市公司大多采用应收账款余额百分比法提取坏账准

9、备金,由于股份有限公司会计制度并未对提取比例作出规定 ,故一些上市公司便将此作为其 调节利润的法宝。在应收账款占资产总额比重普遍较大的情况下 ,过低的提取率可以平滑 收益，既虚增了当期利润，也夸大了应收账款的可实现价值。 存货计价。企业期初存货计 价如果过高或过低 ,其当期利润有可能因此相应减少或增多 ,期末存货计价的高低则与当 期利润呈正比例变动 ,存货计价方法的改变为上市公司操纵会计报表利润留下了较大的空 间。收入的实现与确认。尽管具体会计准则-收入中提出了收入实现的四因素,较之原有规定更为严谨 ,但上市公司会计实务中提前确认收入的案例仍层出不穷 ,特别 是在会计报表的截至日前后。长期投资

10、的计价。上市公司经常还利用长期投资成本法 与权益法的“串换”高估长期投资的价值以及虚增当期利润。 合并会计报表范围的伸 缩。上市公司根据报告资产和收益水平高低多寡的需要 ,调节合并会计报表的编制范围 ,并在会计报表附注中故意对编制范围含糊其辞。6 非规范资金运作中的审计风险。按照现行有关规定，企业之间不允许相互拆借资金 但现实中的这种情况却司空见惯 ,似乎是法不治众。较为普遍的是上市公司对资金占用的 数量、资金占用费的标准均不公告 ,投资者无法对其作出准确的判断和决策。特别是某些 上市公司在上市前并未选择好投资项目 ,只好把上市后筹集到的资金存放在关联方或者委 托某些证券公司炒作股票等。对于大

11、额的非规范资金运作 ,注册会计师应首先根据取得的 资料判断其合法性 ,同时以函告等形式确认证实资金存在的真实性及安全性。对于非规范 资金运作获得的收益一般宜在取得现金流入后方能确认 ,以防虚构大额收益 ,否则就应在 选择审计报告类型时加以考虑。7 期后事项和或有损失的审计风险。重大期后事项和或有事项可能会影响审计报告的 类型,注册会计师应将其列为审计的重点。如 :上市公司的投资决策出现重大失误 ,投资效 益很差,连续出现巨额亏损 ,使公司的持续经营能力值得怀疑 ;存在重大不确定性因素 ,会计 估计难以确认 ,牵涉到法律诉讼 ;资产负债表日后发生了诸如合并、清算等重大事项 ,等 等。注册会计师应

12、对上述上市公司的期后事项及或有事项保持高度的职业谨慎,不可轻易放过任何蛛丝马迹 ,因为无论是为了满足社会公众的心理预期 ,还是为了维护自身的职业 形象,都需要注册会计师勤勉尽职。8 客户屡次变更审计委托和时间的审计风险。少数上市公司为了护短遮丑，最简便的手段是频繁地变更会计师事物所 ;有些上市公司在时间上苛求会计师事务所提供审计报告,注册会计师应将此视为实施必要审计程序的障碍。对以上两种情况注册会计师都应保持 高度的警惕和戒备。9 客户的诚实及信用度带来的审计风险。缺乏正直品行和不履行其应尽义务的上市公司,自然存在着制造虚假财务信息的嫌疑 ,与这样的客户打交道时 ,注册会计师可能会冒较大的审计风险 ,若不保持高度的职业谨慎 ,有时要付出高昂的代价。10 公司股份剧烈波动带来的审计风险。若被审计上市公司的股票在二级市场上股价波动异常 ,可能是客户与其