家庭财务报表分析

1、家庭财务报表分析家庭财务报表分析一、报表的基本问题一、报表的基本问题 （一）存量和流量、权责发生制与收付实现制（一）存量和流量、权责发生制与收付实现制 家庭收入与支出的流量显示的是一段时间现金收家庭收入与支出的流量显示的是一段时间现金收支的变化支的变化 通常以收入的循环当作流量结果的时间。通常以收入的循环当作流量结果的时间。 工薪阶层领月薪；收入、支出、储蓄等流量工薪阶层领月薪；收入、支出、储蓄等流量按月计算；美国的工薪阶层领周薪按月计算；美国的工薪阶层领周薪 把按周、月的流量加总，就可以得出季度或年度把按周、月的流量加总，就可以得出季度或年度的流量的流量 家庭资产与负债是典型的存量概念，显家

2、庭资产与负债是典型的存量概念，显示某一时点资产与负债的状况，通常以示某一时点资产与负债的状况，通常以月底、季末或年末的资产负债的计算日月底、季末或年末的资产负债的计算日 权责发生制，又称应计制，即按照双方权责发生制，又称应计制，即按照双方的权利和义务的发生作为收支的核算依的权利和义务的发生作为收支的核算依据据 收付实现制，即在现金实际发生流入或收付实现制，即在现金实际发生流入或流出时才记账流出时才记账（二）什么是财务报表（二）什么是财务报表 就企业层面来说，财务报告是指企业对外提供的，就企业层面来说，财务报告是指企业对外提供的，反映企业某一特定日期财务状况和某一会计期间反映企业某一特定日期财务

3、状况和某一会计期间经营成果、现金流量的文件。经营成果、现金流量的文件。 一般包括会计报表、会计报表附注、财务状况说一般包括会计报表、会计报表附注、财务状况说明书明书 会计报表会计报表是以日常会计核算资料为主要依据按照是以日常会计核算资料为主要依据按照一定的格式加以汇总、整理，用来总括地反映企一定的格式加以汇总、整理，用来总括地反映企业财务状况、经营成果和现金流量的一种书面文业财务状况、经营成果和现金流量的一种书面文件。件。 会计报表附注会计报表附注是是为了便于会计报表使用者理解是是为了便于会计报表使用者理解会计报表的内容而对会计报表的编制基础、编制会计报表的内容而对会计报表的编制基础、编制依据

4、、编制原则和方法及主要项目等所作的解释依据、编制原则和方法及主要项目等所作的解释 财务状况说明书财务状况说明书是对企业一定会计期间内的生产是对企业一定会计期间内的生产经营、资金周转和利润实现及其分配等情况的综经营、资金周转和利润实现及其分配等情况的综合性说明。合性说明。 财务报表要进行分析才有意义，否则只是一财务报表要进行分析才有意义，否则只是一些数字些数字（三）家庭财务报表（三）家庭财务报表 家庭也应当有财务报表，包括资产负债表、年度家庭也应当有财务报表，包括资产负债表、年度收支表、现金流量表（收入预算表）收支表、现金流量表（收入预算表） 1.编制家庭财务报表并进行分析的意义编制家庭财务报表

5、并进行分析的意义 有利于清楚地认识您家庭的财务状况，这样有利于清楚地认识您家庭的财务状况，这样才能知道该从什么地方入手进行财务规划。才能知道该从什么地方入手进行财务规划。 通过家庭财务报表分析可以搞清楚：通过家庭财务报表分析可以搞清楚： 现在有多少资产，其中自用资产（自用的房现在有多少资产，其中自用资产（自用的房产、汽车等）占比多少、生息资产（存款、投资产、汽车等）占比多少、生息资产（存款、投资品等）占比多少，这些比例是否合理；品等）占比多少，这些比例是否合理； 现在有多少负债，其中消费方面的负债、投现在有多少负债，其中消费方面的负债、投资方面的负债、自用资产形成的负债各占比多少，资方面的负债

6、、自用资产形成的负债各占比多少，这些比例是否合理；这些比例是否合理； 每月家庭收入中有多少是工作收入，多少是每月家庭收入中有多少是工作收入，多少是理财收入（一旦退休或停止工作，理财收入能支理财收入（一旦退休或停止工作，理财收入能支撑多少家庭支出）；撑多少家庭支出）； 每月家庭支出中日常必需品支出多少、非必每月家庭支出中日常必需品支出多少、非必需品支出是多少，比例是否合理，可以进行怎样需品支出是多少，比例是否合理，可以进行怎样的调整；的调整； 每月能有多少储蓄，储蓄比例是否合理，是每月能有多少储蓄，储蓄比例是否合理，是否能够支持现在的理财计划；否能够支持现在的理财计划； 家庭资产中对哪些市场因素

7、比较敏感，利率、家庭资产中对哪些市场因素比较敏感，利率、汇率、股市表现等因素会对您的家庭资产产生怎汇率、股市表现等因素会对您的家庭资产产生怎样的影响等。样的影响等。2.2.家庭财务报表的分类家庭财务报表的分类 家庭财务报表通常包括三张表：家庭财务报表通常包括三张表： 资产负债表资产负债表 年度收支表（也就是现金流量表）年度收支表（也就是现金流量表） 收支预算表收支预算表 每一个表格都可以反映家庭理财行为的某一个方面。每一个表格都可以反映家庭理财行为的某一个方面。 资产负债表反映了在某一个时点上，特别是年终时资产负债表反映了在某一个时点上，特别是年终时的财务状况；的财务状况； 年度收支表反映了前

8、一段时间的收入、支出和储蓄年度收支表反映了前一段时间的收入、支出和储蓄情况；情况； 预算表估计了未来一段时间收入、支出和储蓄情况。预算表估计了未来一段时间收入、支出和储蓄情况。年度收支表和预算表只是反映的时间段不同，从计划的年度收支表和预算表只是反映的时间段不同，从计划的观点来看，预算表更为重要。观点来看，预算表更为重要。二、资产负债表及其分析二、资产负债表及其分析 家庭资产负债，简单地说就是你家有多少资源可用，有家庭资产负债，简单地说就是你家有多少资源可用，有多少负债还没有偿还，这是我们理财起码要搞清楚的。多少负债还没有偿还，这是我们理财起码要搞清楚的。 资产负债表显示个人或家庭所管理的经济

9、资源，以及所资产负债表显示个人或家庭所管理的经济资源，以及所承担的一切债务。承担的一切债务。 每隔一段时间反省一下这个问题是有好处的，可以让你每隔一段时间反省一下这个问题是有好处的，可以让你保持清醒理智的头脑。保持清醒理智的头脑。 资产负债表包括三个部分：资产负债表包括三个部分： 资产项目资产项目反映你所拥有的财产的货币价值；反映你所拥有的财产的货币价值； 负债项目负债项目反映帐单以及其它在将来必须偿还的债务；反映帐单以及其它在将来必须偿还的债务； 资产净值资产净值是资产和负债的差额。是资产和负债的差额。 （一）家庭资产（一）家庭资产 家庭所拥有的全部资产。大体可以分为三类：家庭所拥有的全部资

10、产。大体可以分为三类： 1.1.金融资产或生息资产金融资产或生息资产 能带来利息或者退休后进行消费的资产。这些是能带来利息或者退休后进行消费的资产。这些是在个人财务规划中最重要的，因为这是实现家庭在个人财务规划中最重要的，因为这是实现家庭财务目标的基础。财务目标的基础。 2.2.个人使用或者自用资产个人使用或者自用资产 是每天生活要使用的资产，如房子、车、家具、是每天生活要使用的资产，如房子、车、家具、家电、运动器材、衣服等。家电、运动器材、衣服等。 3.3.奢侈资产奢侈资产 个人使用但不是家庭必需的。这一类资产取决于个人使用但不是家庭必需的。这一类资产取决于这个家庭认为哪些资产是必需的，非必

11、需部分就这个家庭认为哪些资产是必需的，非必需部分就可以认为是奢侈资产。可以认为是奢侈资产。 奢侈资产与个人使用资产的主要区别在于，变卖奢侈资产与个人使用资产的主要区别在于，变卖时奢侈资产的价值高时奢侈资产的价值高家庭资产清单之一家庭资产清单之一金融资产或生息资产金融资产或生息资产 个人使用资产个人使用资产奢侈资产奢侈资产现金现金自用住宅自用住宅贵金属贵金属金融机构存款金融机构存款汽车汽车贵重首饰贵重首饰退休储蓄计划退休储蓄计划家具家具珠宝珠宝养老金的现值价值养老金的现值价值衣物、化妆品衣物、化妆品艺术品艺术品股票、基金股票、基金家居用品家居用品度假别墅度假别墅直接的商业投资直接的商业投资厨具、

12、餐具厨具、餐具其他有价值的其他有价值的收藏品收藏品用于投资的不动产用于投资的不动产家庭维护设备家庭维护设备健身器材健身器材电视、音响等电视、音响等 对于资产的划分，有的学者按照流动性大小划分对于资产的划分，有的学者按照流动性大小划分为为流动资产、固定资产和投资资产流动资产、固定资产和投资资产。个人可以按。个人可以按照自己的实际情况设计家庭的资产表。照自己的实际情况设计家庭的资产表。 流动资产流动资产是指现金和其他能够很容易地兑换为现是指现金和其他能够很容易地兑换为现金而不损失其原有价值的资产。金而不损失其原有价值的资产。 现金是流动性最强的资产。但是由于持有现金不现金是流动性最强的资产。但是由

13、于持有现金不能给人们带来收益而且还容易丢失，所以要尽量能给人们带来收益而且还容易丢失，所以要尽量减少手持现金量。减少手持现金量。 银行存款既可以获得利息收益又可以很方便地取银行存款既可以获得利息收益又可以很方便地取出现金，且随着现代金融业的发展，可以通过支出现金，且随着现代金融业的发展，可以通过支票、信用卡等形式购物，因此储蓄也是流动资产票、信用卡等形式购物，因此储蓄也是流动资产中很重要的一个组成部分。中很重要的一个组成部分。 一个家庭具体持有多少流动资产，主要由收入水一个家庭具体持有多少流动资产，主要由收入水平和你的风险意识决定。平和你的风险意识决定。 固定资产固定资产指最能体现我们的生活质

14、量的资产，包指最能体现我们的生活质量的资产，包括住房、装饰品、家具、家用电器、机动车、古括住房、装饰品、家具、家用电器、机动车、古币和邮票等收藏品等。币和邮票等收藏品等。 大多数一般收入的家庭，特别是那些购买了住房大多数一般收入的家庭，特别是那些购买了住房的，所拥有的固定资产都在其总资产中占最大比的，所拥有的固定资产都在其总资产中占最大比例。例。 由于家庭成员的兴趣和爱好不同，所拥有的由于家庭成员的兴趣和爱好不同，所拥有的固定资产的种类和数量也大不相同。固定资产的种类和数量也大不相同。 固定资产的价值评估比较困难，通常情况下，会固定资产的价值评估比较困难，通常情况下，会在现行市价的基础上下浮在

15、现行市价的基础上下浮20203030。 购买投资资产的目的不是为了消费而是为了增值，购买投资资产的目的不是为了消费而是为了增值，最低限度也要带来能抵消通货膨胀的收益。这些最低限度也要带来能抵消通货膨胀的收益。这些收益可以使你晚年生活得更加幸福，或者可以为收益可以使你晚年生活得更加幸福，或者可以为子女筹足教育金。子女筹足教育金。 用于这个目的的资产种类很多，有股票、债券、用于这个目的的资产种类很多，有股票、债券、实业、不动产、商业保险的现金价值、年金和退实业、不动产、商业保险的现金价值、年金和退休基金等等。休基金等等。 流动性和风险性相差很大，如国库券流动性流动性和风险性相差很大，如国库券流动性

16、最大而风险性最小，投资实业风险性较大且流动最大而风险性最小，投资实业风险性较大且流动性最小，但收益有可能极高。性最小，但收益有可能极高。家庭资产清单之二家庭资产清单之二流动资产流动资产 养老金养老金 现金现金 其他投资工具其他投资工具 活期存款活期存款 期货期货投资投资 期权期权 股票和债券股票和债券 贵金属（黄金）贵金属（黄金） 普通股普通股 艺术品艺术品 国债国债高价实物资产高价实物资产 企业债企业债 住房住房 长期存款长期存款 汽车汽车 基金基金 封闭式基金封闭式基金个人财物个人财物 开放式基金开放式基金 家具家具 房产房产 电器电器 实业投资实业投资 衣服衣服 人寿险人寿险 首饰首饰

17、同企业资产负债表一样，个人和家庭资产负债表同企业资产负债表一样，个人和家庭资产负债表也存在一个基本关系式，即：也存在一个基本关系式，即： 资产负债资产负债+ +净资产净资产 这个等式总是存在，因为净资产可以是正值，也这个等式总是存在，因为净资产可以是正值，也可以是负值。当总资产大于总负债时，净资产为可以是负值。当总资产大于总负债时，净资产为正值，反之为负值。正值，反之为负值。 例如，你花例如，你花2020万元买一辆小汽车，其中使用自己万元买一辆小汽车，其中使用自己的积蓄的积蓄8 8万元，从银行申请贷款万元，从银行申请贷款1212万元。忽略其万元。忽略其它资产负债项目，购买行为发生后你的资产负债

18、它资产负债项目，购买行为发生后你的资产负债表会呈现下列等式：表会呈现下列等式： 20 20 12 + 812 + 8 （资产）（资产） （负债）（净资产）（负债）（净资产） 一年后，偿还贷款一年后，偿还贷款2 2万元，而汽车价格上涨万元，而汽车价格上涨1 1万元，万元，则等式变为：则等式变为： 21 21 10 + 1110 + 11 （资产）（资产） （负债）（净资产）（负债）（净资产） 如果，一年后同型号汽车价格下降到如果，一年后同型号汽车价格下降到1818万元，你万元，你仍用仍用2 2万元收入归还贷款，你的净资产变为负的万元收入归还贷款，你的净资产变为负的2 2万。万。 家庭理财的目的就

19、是要使你的家庭理财的目的就是要使你的净资产净资产最大化，而最大化，而不是使你的总资产最大化。不是使你的总资产最大化。 从上述例子可以看到，不管你的总资产是多从上述例子可以看到，不管你的总资产是多少，如果你的总负债更大，就有可能使你的净资少，如果你的总负债更大，就有可能使你的净资产变为负值。换句话说，你破产了。产变为负值。换句话说，你破产了。资产编制的资料基础资产编制的资料基础 现金现金年（月）底盘点余额年（月）底盘点余额 存款存款年（月）底存折单余额年（月）底存折单余额 股票股票股票数量股票数量年（月）底股价年（月）底股价 基金基金单位数单位数年（月）底净值年（月）底净值 债券债券市价，或面额

20、市价，或面额 应收款应收款债权凭证债权凭证 预付款预付款订金支付收据订金支付收据 房地产房地产买价买价/ /最近估价最近估价 汽车汽车二手车行情二手车行情 保单保单现金价值现金价值 对于某些非现金资产，如住房、装饰品、家具、家用电对于某些非现金资产，如住房、装饰品、家具、家用电器、机动车、古币和邮票等收藏品等，其价值评估比较器、机动车、古币和邮票等收藏品等，其价值评估比较困难困难 在这种情况下，在这种情况下， 一种方法是按照成本来计算一种方法是按照成本来计算 缺点：难以真正反映资产的价值缺点：难以真正反映资产的价值 另一种方法是按照市场价值来计算另一种方法是按照市场价值来计算 缺点：难以得到客

21、观公正的价值缺点：难以得到客观公正的价值 对这部分资产进行估价时宜保守一些，可以在市场价值对这部分资产进行估价时宜保守一些，可以在市场价值的基础上上下动的基础上上下动20。 例如房地产：例如房地产： 市场比较法：同一地段、同一建设年限的其他房屋市场比较法：同一地段、同一建设年限的其他房屋 收入还原法：市价收入还原法：市价= =房租收入房租收入/ /平均收益率平均收益率 应注意问题应注意问题 （1 1）预付保费是资产吗？）预付保费是资产吗？ 预付保险费是为了获得某种保障而进行的预先支付预付保险费是为了获得某种保障而进行的预先支付 列入资产也可以，因为类似企业的列入资产也可以，因为类似企业的“预付

22、货款预付货款”，其其“预付预付”的性质，决定了这些资金是投保人自己的钱。的性质，决定了这些资金是投保人自己的钱。 但是，毕竟不同于预付货款，在退保时，投保人一般只但是，毕竟不同于预付货款，在退保时，投保人一般只能得到现金价值或者保单规定的其他相应款项。能得到现金价值或者保单规定的其他相应款项。 在购买保险的场合，预付保费是获得保障的成本，随着在购买保险的场合，预付保费是获得保障的成本，随着时间流逝，保险公司提供的保障期间也在流逝，预付保时间流逝，保险公司提供的保障期间也在流逝，预付保费中越来越高的比例会丧失其费中越来越高的比例会丧失其“预付预付”性质，投保人对性质，投保人对预付保费的主张权也在

23、逐渐缩减、消失。预付保费的主张权也在逐渐缩减、消失。 不会丧失的是不会丧失的是“现金价值现金价值”或者解约金。或者解约金。 对于保险，应将现金价值或可确定的解约金作为资产，对于保险，应将现金价值或可确定的解约金作为资产，否则就会有高估或低估财产的可能否则就会有高估或低估财产的可能 （2 2）汽车、家电等是资产吗？）汽车、家电等是资产吗？ 在资产负债表中有一项资产为在资产负债表中有一项资产为“汽车、家电、厨具、家汽车、家电、厨具、家具等具等”，但这些应该作为资产吗？，但这些应该作为资产吗？ 资产是家庭拥有或控制的、能以货币计量的经济资源，资产是家庭拥有或控制的、能以货币计量的经济资源，而资源则具

24、有一定的资本属性，或者说增值性。而资源则具有一定的资本属性，或者说增值性。 房地产可以作为资产，因为拥有房产，就有得到其增值房地产可以作为资产，因为拥有房产，就有得到其增值之好处的可能，即使有房价大跌的可能，但这种可能性之好处的可能，即使有房价大跌的可能，但这种可能性是不确定的。是不确定的。 汽车则不同汽车则不同从买回来的那一天开始就肯定在贬值：从买回来的那一天开始就肯定在贬值：尽管它价值不菲，它也只是代步出行的工具，有一定的尽管它价值不菲，它也只是代步出行的工具，有一定的使用年限，即使花费高额的保养和维护费用，车还是会使用年限，即使花费高额的保养和维护费用，车还是会不可避免地陈旧老化，也就是

25、我们说的不可避免地陈旧老化，也就是我们说的“物理折旧物理折旧”；更需要注意的是，汽车还有更需要注意的是，汽车还有“经济折旧经济折旧”车型的过车型的过时、汽车市场价格伴随技术进步的降低等等因素都会使时、汽车市场价格伴随技术进步的降低等等因素都会使二手车的市场价格保持下降的趋势。二手车的市场价格保持下降的趋势。 家电、厨具等也有类似的特征。虽然这些物品的家电、厨具等也有类似的特征。虽然这些物品的购置价格很高，但其实质上只是耐用消费品，至购置价格很高，但其实质上只是耐用消费品，至多也就是短期资产中流动性差的那一类。多也就是短期资产中流动性差的那一类。 家具中，除非是红木家具等，否则也是一样家具中，除

26、非是红木家具等，否则也是一样 在这种情况下，如果将上述记为资产，并且依据在这种情况下，如果将上述记为资产，并且依据其购买价估值无疑有高估资产的嫌疑其购买价估值无疑有高估资产的嫌疑其结果其结果很可能是以前对财务状况过于乐观很可能是以前对财务状况过于乐观 耐用消费品如果价值较高，视为资产也未必完全耐用消费品如果价值较高，视为资产也未必完全不妥，但是一定要按当时的市场价值估价，也就不妥，但是一定要按当时的市场价值估价，也就是说，现在就把自己的汽车和家电卖出去，按照是说，现在就把自己的汽车和家电卖出去，按照公平合理的价格能收回来多少钱，资产负债表相公平合理的价格能收回来多少钱，资产负债表相应项上就记录

27、多少金额，而这个金额越保守，对应项上就记录多少金额，而这个金额越保守，对个人或家庭做出稳健的财务决策也就越有帮助。个人或家庭做出稳健的财务决策也就越有帮助。（二）家庭负债（二）家庭负债 包括全部家庭成员欠非家庭成员的所有债务。包括全部家庭成员欠非家庭成员的所有债务。 流动负债流动负债一年内到期的负债；一年内到期的负债； 长期负债长期负债一年以后到期或很多年内每月要支一年以后到期或很多年内每月要支付的负债。付的负债。 有些学者进一步划分为：有些学者进一步划分为： 短期负债短期负债一年内需要偿还的负债；一年内需要偿还的负债； 中期负债中期负债一至五年内要偿还的负债；一至五年内要偿还的负债； 长期负

28、债长期负债还款期超过五年的负债。还款期超过五年的负债。家庭负债表家庭负债表流动负债流动负债 长期负债长期负债应付账单（水费、电费、应付账单（水费、电费、燃气费、物业费）燃气费、物业费） 住房按揭住房按揭信用卡贷款信用卡贷款汽车按揭汽车按揭维修费用维修费用房地产投资贷款房地产投资贷款租金租金助学贷款助学贷款寿险费用寿险费用其他短期（消费）借款其他短期（消费）借款住房装修贷款住房装修贷款如何管理负债如何管理负债 （1 1）做好财务记录，建立自己的资产负债表：）做好财务记录，建立自己的资产负债表：负债有多少？本身还款的能力和速度如何？负债有多少？本身还款的能力和速度如何？ （2 2）计算信贷还款比率

29、）计算信贷还款比率 当每月的收入大部分用于还款时，负债明显偏高。当每月的收入大部分用于还款时，负债明显偏高。 （3 3）记录每月还款日期，准时还钱）记录每月还款日期，准时还钱罚息罚息 （4 4）避免只还最低付款额，分期付款的债务累）避免只还最低付款额，分期付款的债务累计惊人；计惊人； （5 5）切忌以债还债，拆了东墙补西墙。）切忌以债还债，拆了东墙补西墙。 （6 6）先计划还债，再计划开支，每月硬性规定）先计划还债，再计划开支，每月硬性规定拿出一部分收入还债，剩下来的才用做开支拿出一部分收入还债，剩下来的才用做开支（三）家庭资产负债表的编制（三）家庭资产负债表的编制 1.1.编制家庭资产负债表

30、所需的单据凭证编制家庭资产负债表所需的单据凭证 现金：盘点现金：盘点 活储：存折账户余额，若有多个账户，累加活储：存折账户余额，若有多个账户，累加 金融性投资成本与市价：定期存单、股票账户总资产、金融性投资成本与市价：定期存单、股票账户总资产、基金市值基金市值 房地产成本与市价：所有权状、买卖契约房地产成本与市价：所有权状、买卖契约( (成本为总价成本为总价+ +契税契税+ +中介费中介费) )。 其它耐久产财：有增值可能之资产采定期估价，其它参其它耐久产财：有增值可能之资产采定期估价，其它参考市价行情考市价行情 应收款：市价要考虑回收率做调整应收款：市价要考虑回收率做调整 保险现金价值：查阅

31、保单上解约金价值来评估市价保险现金价值：查阅保单上解约金价值来评估市价 负债余额：负债余额负债余额：负债余额- -本期还本金额本期还本金额家庭资产负债表家庭资产负债表资产资产负债和净资产负债和净资产流动资产流动资产流动负债流动负债现金现金1080.001080.00房屋租金房屋租金活期存款活期存款6000.006000.00保险金保险金流动资产总计流动资产总计7080.007080.00信用卡贷款信用卡贷款2300.002300.00投资投资其他负债其他负债12000.0012000.00股票股票30000.0030000.00流动负债总计流动负债总计14300.0014300.00债券债券2

32、0000.0020000.00长期负债长期负债长期存款长期存款60000.0060000.00住房按揭住房按揭520000.00520000.00房产投资按揭房产投资按揭房产房产汽车贷款汽车贷款120000.00120000.00艺术品艺术品装修贷款装修贷款投资总计投资总计110000.00110000.00教育贷款教育贷款高价实物资产高价实物资产其他长期贷款其他长期贷款住房住房720000.00720000.00长期贷款总计长期贷款总计640000.00640000.00汽车汽车160000.00160000.00负债总计负债总计 654300.00654300.00净资产总计净资产总计 4

33、01780.00401780.00负债和净资产总计负债和净资产总计 1056080.001056080.00高价资产总计高价资产总计880000.00880000.00个人财物个人财物家具家具23000.0023000.00电器电器16000.0016000.00其他其他20000.0020000.00个人资产总计个人资产总计59000.0059000.00资产总计资产总计 1056080.00 1056080.00 2.2.编制家庭资产负债表的重点编制家庭资产负债表的重点 第一次编制资产负债表时，要先列出资产清单和第一次编制资产负债表时，要先列出资产清单和负债清单，确定取得成本与市值。以后若

34、资产数负债清单，确定取得成本与市值。以后若资产数量未变，只要比较两期的市价变化，其差异就是量未变，只要比较两期的市价变化，其差异就是未实现的资本利得或者损失，可反映在净资产的未实现的资本利得或者损失，可反映在净资产的变化上。若数量有变，代表当期新购入或处置，变化上。若数量有变，代表当期新购入或处置，以成本计的资产额会产生变化，处置时也会有已以成本计的资产额会产生变化，处置时也会有已实现的资本利得，应反映在收支表或现金流量表实现的资本利得，应反映在收支表或现金流量表上。上。 在负债方面，若未新增贷款项目，原来的贷款一在负债方面，若未新增贷款项目，原来的贷款一般都有本利还款计划，期初负债般都有本利

35、还款计划，期初负债- -摊还额中本金摊还额中本金部分期末负债额部分期末负债额 资产负债表的三个重要公式：资产负债表的三个重要公式： 资产负债净资产资产负债净资产 以成本计的期初、期末净资产差异当期储蓄额以成本计的期初、期末净资产差异当期储蓄额 以市价计的期初、期末净资产差异储蓄额未以市价计的期初、期末净资产差异储蓄额未实现的资本利得或损失实现的资本利得或损失+ +资产评估增值（资产资产评估增值（资产评估减值）评估减值） 由此可以看出储蓄的作用：一是资产增加，把储由此可以看出储蓄的作用：一是资产增加，把储蓄用于投资；二为负债减少，把储蓄用于还贷款蓄用于投资；二为负债减少，把储蓄用于还贷款本金，这

36、两种作用都使净资产增加本金，这两种作用都使净资产增加（三）家庭资产负债表的分析（三）家庭资产负债表的分析 1.家庭资产负债分析的作用家庭资产负债分析的作用 反映了家庭资金来源的构成，包括债务和权反映了家庭资金来源的构成，包括债务和权益，家庭与外部发生的经济往来关系等；益，家庭与外部发生的经济往来关系等； 反映了家庭的财务实力、短期偿还债务的能反映了家庭的财务实力、短期偿还债务的能力，资产结构的变化情况和财务状况的发展趋向，力，资产结构的变化情况和财务状况的发展趋向，并据此做出的评定的估价。并据此做出的评定的估价。 提供了家庭资产评估的主要资料，规范地表提供了家庭资产评估的主要资料，规范地表明了

37、家庭的财产状况。明了家庭的财产状况。 得出家庭净值得出家庭净值( (净资产净资产) )。 可以进行财务分析，可得出收支比率、消费可以进行财务分析，可得出收支比率、消费与投资比率、现金流量、投资收益率、投资结构、与投资比率、现金流量、投资收益率、投资结构、资产负债率等。为投资理财决策提供依据。资产负债率等。为投资理财决策提供依据。2.家庭资产负债分析内容家庭资产负债分析内容资产状况分析资产状况分析明确资产使用权明确资产使用权按市场公允价值定价按市场公允价值定价负债分析负债分析根据债务情况，保持一定的资产流动性根据债务情况，保持一定的资产流动性贯彻谨慎性原则贯彻谨慎性原则净资产分析净资产分析绝对值

38、分析：提高净资产的途径：增加工资性收绝对值分析：提高净资产的途径：增加工资性收入、取得投资收益、接受捐赠、继承遗产等入、取得投资收益、接受捐赠、继承遗产等结构比率分析结构比率分析家庭财务结构分析家庭财务结构分析 家庭财务结构分析可以用负债比率分析来看，负家庭财务结构分析可以用负债比率分析来看，负债比率愈高，财务负担愈大，收入不稳定时无法债比率愈高，财务负担愈大，收入不稳定时无法还本付息的风险也愈大，家庭应该尽量避免消耗还本付息的风险也愈大，家庭应该尽量避免消耗性质的消费负债，借钱来投资应按期结算损益后性质的消费负债，借钱来投资应按期结算损益后还清，个人使用资产负债则应考虑还款能力。还清，个人使

39、用资产负债则应考虑还款能力。 进一步细分，一般可以用五个比率来分析：进一步细分，一般可以用五个比率来分析： 净资产偿付比率净资产偿付比率 总资产负债比率总资产负债比率 投资与净资产比率投资与净资产比率 消费负债占资产比率消费负债占资产比率某家庭资产负债表某家庭资产负债表资产资产金额金额负债负债金额金额现金与活期存现金与活期存款款 20000 住房贷款住房贷款260000自用住房自用住房590000 负债总额负债总额260000汽车汽车60000高值家具高值家具15000 净资产净资产435000高值电器、器高值电器、器械械10000合计合计695000 负债及净资负债及净资产产695000指标

40、分析指标分析 净资产偿付比率净资产偿付比率 = =净资产净资产总资产总资产=435000=435000695000 = 0.625695000 = 0.625。 这个指标反映了家庭这个指标反映了家庭综合还债能力综合还债能力的高低。的高低。 理论上，偿付比率的变化范围在理论上，偿付比率的变化范围在0101之间，一般之间，一般控制在控制在0.50.5以上以上 太低，一旦收入水平降低很可能会出现资不太低，一旦收入水平降低很可能会出现资不抵债。抵债。 太高，也意味着客户可能没有充分利用自己太高，也意味着客户可能没有充分利用自己的信用额度，通过借款来进一步优化其财务结构的信用额度，通过借款来进一步优化其

41、财务结构 净资产偿付比率为净资产偿付比率为0.625，说明该家庭的综合还，说明该家庭的综合还债能力还是比较好的。债能力还是比较好的。 总资产负债比率总资产负债比率 = =总负债总负债总资产总资产=260000=260000695000 = 0.374695000 = 0.374 净资产偿付比率总资产负债比率净资产偿付比率总资产负债比率1 1 这个指标同样可以衡量客户的综合还债能力，其这个指标同样可以衡量客户的综合还债能力，其数值的变化范围也是在数值的变化范围也是在0101之间，一般控制在之间，一般控制在0.50.5以下，以减少由于流动性不足而出现财务危以下，以减少由于流动性不足而出现财务危机的

42、可能。机的可能。 如该比率大于如该比率大于1 1，从理论上讲，该客户已经破产。，从理论上讲，该客户已经破产。 总资产负债比率总资产负债比率为为0.374，说明该家庭的综合还，说明该家庭的综合还债能力还是比较好的。债能力还是比较好的。 投资与净资产比率投资与净资产比率 = = 投资资产投资资产净资产净资产 = 0= 0425000 = 0425000 = 0 说明该家庭的净资产主要是由自用住房、汽车等说明该家庭的净资产主要是由自用住房、汽车等实物资产构成，而没有用投资资产使自己的净资实物资产构成，而没有用投资资产使自己的净资产增值，而该指标一般应保持在产增值，而该指标一般应保持在0.50.5以上

43、，才能以上，才能保证其净资产有较为合适的增长率。保证其净资产有较为合适的增长率。 投资与净资产比率都没有达标，说明该家庭在通投资与净资产比率都没有达标，说明该家庭在通过投资增加财富以实现其理财目标的能力较弱过投资增加财富以实现其理财目标的能力较弱 通过上述分析可以粗略知道，该家庭财务状况较通过上述分析可以粗略知道，该家庭财务状况较好，但资产结构须进行调整，投资资产、年金保好，但资产结构须进行调整，投资资产、年金保险资产等金融资产过少，应设法扩大投资险资产等金融资产过少，应设法扩大投资三、年（月）度收支表及其分析三、年（月）度收支表及其分析 年（月）度收支表是将过去一段时间内（通常按年（月）度收

44、支表是将过去一段时间内（通常按月或年）的收入和支出按类别排列出来，是家庭月或年）的收入和支出按类别排列出来，是家庭在一段时期内财务活动状况的具体反映。在一段时期内财务活动状况的具体反映。 人的一生中，大都会发生取得收入和进行支出的人的一生中，大都会发生取得收入和进行支出的活动。怎样能够保持收入大于支出，或者至少做活动。怎样能够保持收入大于支出，或者至少做到收支平衡呢？这就需要了解收入是如何来的，到收支平衡呢？这就需要了解收入是如何来的，又是如何花出去的。又是如何花出去的。 收支表反映了在一段时间内的家庭财务活动状况，收支表反映了在一段时间内的家庭财务活动状况，它可以将实际发生的费用和支出与预算

45、的数字对它可以将实际发生的费用和支出与预算的数字对比，从而采取必要的调整措施以消除两者之间的比，从而采取必要的调整措施以消除两者之间的差异。差异。1.1.收入收入 收入是指现金流入收入是指现金流入 收入的来源多种多样。收入的来源多种多样。 对大多数人来说，工资薪金是其收入的主要来源。对大多数人来说，工资薪金是其收入的主要来源。 税后收入才是有意义的收入，才是可支配收入税后收入才是有意义的收入，才是可支配收入 但是要关注税前收入，了解自己的纳税情况有助但是要关注税前收入，了解自己的纳税情况有助于安排合理的避税计划。于安排合理的避税计划。 收入主要包括工资、奖金、津贴、补贴、退休金；收入主要包括工

46、资、奖金、津贴、补贴、退休金；储蓄和投资所获得的利息及分红；个人劳务报酬；储蓄和投资所获得的利息及分红；个人劳务报酬；稿酬；财产转让所得；财产租赁所得；特许权使稿酬；财产转让所得；财产租赁所得；特许权使用费所得；个体户生产经营所得；承包承租经营用费所得；个体户生产经营所得；承包承租经营所得；接受捐赠；税收返还；偶然所得等所得；接受捐赠；税收返还；偶然所得等 做收入表的另一个目的是为预算做基础工作做收入表的另一个目的是为预算做基础工作2.2.支出支出 支出是家庭为维持一定的生活水平的现金流出，支出是家庭为维持一定的生活水平的现金流出，但是你不能把它理解为全部的现金支付，比如购但是你不能把它理解为

47、全部的现金支付，比如购置投资资产就不是支出。置投资资产就不是支出。 分期付款和抵押贷款都被看作是支出，虽然按照分期付款和抵押贷款都被看作是支出，虽然按照正规的会计原则应该区分利息和本金的支付。正规的会计原则应该区分利息和本金的支付。 按照支出的性质，可以划分为按照支出的性质，可以划分为固定支出固定支出和和弹性支弹性支出出 固定支出固定支出是指那些你在短期内很难改变的支出项是指那些你在短期内很难改变的支出项目。有些支出是按照合同规定必须支付的而且数目。有些支出是按照合同规定必须支付的而且数量也是固定的，如抵押贷款、购车贷款和保险费。量也是固定的，如抵押贷款、购车贷款和保险费。 这些开支通常被称为

48、这些开支通常被称为“沉淀成本沉淀成本”，因为这些费，因为这些费用不论将来发生什么事你都必须支付。用不论将来发生什么事你都必须支付。 还有一些费用虽然数额并非固定不变，但个人同还有一些费用虽然数额并非固定不变，但个人同样无法加以控制，比如所得税。样无法加以控制，比如所得税。 但从我国的情况看，个人所得税大多是代扣代缴，但从我国的情况看，个人所得税大多是代扣代缴，所以我们可以不考虑所得税问题所以我们可以不考虑所得税问题 弹性支出弹性支出是指你在短期内可以控制的支出。是指你在短期内可以控制的支出。 房屋维修费、医疗费等不确定性很大，在作预算房屋维修费、医疗费等不确定性很大，在作预算时最麻烦。时最麻烦

49、。 食品和家庭日用品开支则容易预测得多。食品和家庭日用品开支则容易预测得多。 家庭支出的另一种分类方法家庭支出的另一种分类方法 家庭支出相对家庭收入来说要繁杂得多。如果家家庭支出相对家庭收入来说要繁杂得多。如果家庭没有详细的记帐记录，可能大部分家庭都不一庭没有详细的记帐记录，可能大部分家庭都不一定能完全解自己的支出状况。要罗列所有家庭的定能完全解自己的支出状况。要罗列所有家庭的开支项目确实比较困难，但针对普通家庭来说，开支项目确实比较困难，但针对普通家庭来说，可以归类为以下几种：可以归类为以下几种： 日常开支日常开支：每天、每周或每月生活中重复的：每天、每周或每月生活中重复的必须开支。必须开支

50、。 一般包括饮食、服饰、房租水电、交通、通讯、一般包括饮食、服饰、房租水电、交通、通讯、赡养、纳税、维修等。这些支出项目是家庭生活赡养、纳税、维修等。这些支出项目是家庭生活所必须的，通常是不可自行决定的开支。所必须的，通常是不可自行决定的开支。 投资支出投资支出：为了资产增值目的所投入的各种：为了资产增值目的所投入的各种资金支出。如储蓄、保险、债券、股票、基金、资金支出。如储蓄、保险、债券、股票、基金、外汇、房地产等各种投资项目的投入。外汇、房地产等各种投资项目的投入。 从严格意义上说，学费、培训费也是一种投资支从严格意义上说，学费、培训费也是一种投资支出出 奢侈消费奢侈消费：休闲、保健、旅游

51、等。：休闲、保健、旅游等。 这些是休闲享受型支出，并不是家庭生活所必须这些是休闲享受型支出，并不是家庭生活所必须的，一般为可自行决定的开支。的，一般为可自行决定的开支。 每个家庭都有自己不同的支出分类。原则上只要每个家庭都有自己不同的支出分类。原则上只要把支出分类清晰，能够了解资金流动状况即可。把支出分类清晰，能够了解资金流动状况即可。可以根据自己的实际情况自由地设置支出类目。可以根据自己的实际情况自由地设置支出类目。 在做收支表之前，必须决定家庭支出的分类，特在做收支表之前，必须决定家庭支出的分类，特别是对于大类的项目进行分类是非常重要的，需别是对于大类的项目进行分类是非常重要的，需要分开来

52、。要分开来。 家庭热衷于体育竞技项目的，可能需要将运家庭热衷于体育竞技项目的，可能需要将运动器材、运动服装和费用的开支单独列一个项目动器材、运动服装和费用的开支单独列一个项目来记录来记录 对于两项开支，可以不计入收支表：一是汽车，对于两项开支，可以不计入收支表：一是汽车，二是自用住宅，如果把这两项列入，会使净现金二是自用住宅，如果把这两项列入，会使净现金流产生一个很大的缺口，但这笔钱并不是用当期流产生一个很大的缺口，但这笔钱并不是用当期的收入来支付，而是来源于以前节省下来的钱或的收入来支付，而是来源于以前节省下来的钱或者负债，因此，可以不列入，但需要在资产负债者负债，因此，可以不列入，但需要在

53、资产负债表中列出。表中列出。 对于这两项，其维护和房子的辅助设备的支出应对于这两项，其维护和房子的辅助设备的支出应列入收支表列入收支表收支表编制的凭证收支表编制的凭证 工资薪金收入：社保费、公积金、工资转帐单工资薪金收入：社保费、公积金、工资转帐单 其它工作收入：领款收据其它工作收入：领款收据 理财收入：房租契约、定存单理财收入：房租契约、定存单 已实现资本利得或损失：交割转帐户存折已实现资本利得或损失：交割转帐户存折 现金领取额：提款机凭单、存折现金领取额：提款机凭单、存折 现金消费支出额：发票、收据、自行记录现金消费支出额：发票、收据、自行记录 刷卡消费签帐额：签帐凭单刷卡消费签帐额：签帐

54、凭单 信用卡缴款额：月结账单及缴款单据信用卡缴款额：月结账单及缴款单据 利息支出额：缴款通知书利息支出额：缴款通知书 保费支出额：保费送金单收据保费支出额：保费送金单收据( (年度末金额再依据保单年度末金额再依据保单之现金价值增幅调整之现金价值增幅调整) )家庭年度收支表家庭年度收支表收入项目收入项目金额金额支出项目支出项目金额金额工工资资收收入入个人收入个人收入固固定定支支出出生活费生活费配偶收入配偶收入租金支出租金支出其他收入其他收入通讯费通讯费收入合计收入合计教育费教育费投投资资收收入入利息利息娱乐费娱乐费股息股息房产费用房产费用房租收入房租收入合计合计其他投资收入其他投资收入利利息息支

55、支出出房屋贷款房屋贷款投资收入合计投资收入合计消费贷款消费贷款退退休休金金社保退休金社保退休金其他贷款其他贷款保险年鉴保险年鉴利息合计利息合计退休金合计退休金合计保保险险支支出出社会保险社会保险奖奖金金收收入入利润提成利润提成人寿和健康险人寿和健康险股东分红股东分红财产和意外险财产和意外险奖金合计奖金合计保险合计保险合计编制收支表应注意的问题编制收支表应注意的问题 已实现资本利得是收入项目已实现资本利得是收入项目 未实现资本利得为期末资产与净值增加之调整项未实现资本利得为期末资产与净值增加之调整项目，不会显示在收支储蓄表中目，不会显示在收支储蓄表中 已实现资本损失是支出项目已实现资本损失是支出

56、项目 未实现资本未实现资本( (资产资产) )损失与资产折旧不列在收支储损失与资产折旧不列在收支储蓄表，为净值直接调整项目。蓄表，为净值直接调整项目。 预售房的预付款是资产科目，非支出科目。预售房的预付款是资产科目，非支出科目。 房贷缴款中利息费用是支出科目，房贷本金是负房贷缴款中利息费用是支出科目，房贷本金是负债科目债科目 生育险保费为费用生育险保费为费用( (支出支出) )科目科目 寿险的定期寿险、失业险、意外险、医疗险等保寿险的定期寿险、失业险、意外险、医疗险等保障为主的费用，列为支出障为主的费用，列为支出( (费用费用) )科目。科目。 寿险的终身寿险、养老险、教育年金及退休年金，寿险

57、的终身寿险、养老险、教育年金及退休年金，其保单现值列为资产科目其保单现值列为资产科目 实缴保费：保险费用列为支出，保单现值列为资实缴保费：保险费用列为支出，保单现值列为资产。产。 储蓄险的保费如同定期定额投资，列入资产与净储蓄险的保费如同定期定额投资，列入资产与净值。值。家庭收支表分析家庭收支表分析 家庭收支分析的作用家庭收支分析的作用 说明家庭现金流入和流出的原因；说明家庭现金流入和流出的原因； 反映家庭的偿债能力；反映家庭的偿债能力； 反映理财活动对财务状况的影响。反映理财活动对财务状况的影响。家庭分析的注意点家庭分析的注意点 首先应该将每个细分项目在总收入或总支出中所首先应该将每个细分项

58、目在总收入或总支出中所占的比例计算出来，这样有助于了解家庭的整体占的比例计算出来，这样有助于了解家庭的整体情况，并分析该项目下的数值是否有调整的空间。情况，并分析该项目下的数值是否有调整的空间。 1.1.现金盈余（赤字）分析现金盈余（赤字）分析 现金盈余（赤字）收入总额支出总额现金盈余（赤字）收入总额支出总额 如产生现金盈余，则可将此盈余用于储蓄、投资、如产生现金盈余，则可将此盈余用于储蓄、投资、购买资产或偿还债务。购买资产或偿还债务。 如产生现金赤字，则需控制支出，或者降低储蓄如产生现金赤字，则需控制支出，或者降低储蓄或提高借款，此举可能会增加未来的财务负担。或提高借款，此举可能会增加未来的

59、财务负担。 2.负债收入比率负债收入比率 负债收入比率负债收入比率 = 月负债月负债月收入月收入 在下面的例子中，这一比例为在下面的例子中，这一比例为0.133，意味着该，意味着该家庭每年收入中的家庭每年收入中的13.3将用于偿还债务。这一将用于偿还债务。这一指标小于指标小于0.4，说明还有较强的借贷融资能力。，说明还有较强的借贷融资能力。 3.3.流动性比率流动性比率 流动性比率流动性比率= = 流动资产流动资产月支出月支出 资产的流动性是指在未来可能发生价值损失的条资产的流动性是指在未来可能发生价值损失的条件下迅速变现的能力。件下迅速变现的能力。 流动资产一般应满足流动资产一般应满足6 6

60、个月的开支（即该指标大个月的开支（即该指标大约为约为6 6），资产结构的流动性较好。），资产结构的流动性较好。 但流动资产的收益一般不高，对于有收入保障或但流动资产的收益一般不高，对于有收入保障或工作十分稳定的家庭，其比例可调低些，将更多工作十分稳定的家庭，其比例可调低些，将更多的资金用于资本市场投资。但对于那些工作收入的资金用于资本市场投资。但对于那些工作收入不太稳定的客户，其比例可调高至不太稳定的客户，其比例可调高至1212甚至更高些，甚至更高些，一旦失去工作和收入来源，流动资产能满足一旦失去工作和收入来源，流动资产能满足1212个个月的家庭开支。月的家庭开支。 4.储蓄比率储蓄比率 储蓄