第一章 风险管理基础-信用风险

1、2015年银行业专业人员职业资格考试内部资料风险管理第一章 风险管理基础知识点：信用风险 定义：未能履行合同的义务而给债权人或金融产品持有人造成经济损失，主要存在于授信业务 详细描述：（一）定义：债务人或交易对手未能履行合同所规定的义务或信用质量发生变化，影响金融产品价值，从而给债权人或金融产品持有人造成经济损失的风险，又称为违约风险。主要存在于授信业务。（二）主要形式：1、违约风险，即个人或企业因经济或经营状况不佳而产生违约的风险；2、结算风险：一种特殊的信用风险，指交易双方在结算过程中，一方支付了合同资金但 另一方发生违约的风险。在外汇交易中较为常见，涉及在不同时间以不同的货币进行结算。3

2、、对于大多数商业银行来说，贷款是最大、最明显的信用风险来源。但事实上，信用风险既存在于传统的贷款、债券投资等表内业务中，又存在于信用担保、贷款承诺及衍生产品交易等表外业务中。信用风险对基础金融产品和衍产品的影响不同，对基础金融产品（如债券、贷款）而言，信用风险造成的损失最多是债务的全部账面价值；而对于衍产品而言，对手违约造成的损失虽然会小于衍产品的名义价值，但由于衍产品的名义价值通常十分巨大，因此潜在的风险损失不容忽视。（三）特点：非系统性风险特征。与市场风险相比，信用风险的观察数据少，不易获取。1、两种情况：债务人或交易对手未能履行合同所规定的义务或信用质量发生变化，从而带来损失的风险。2、

3、信用风险也存在于信用担保、贷款承诺等表外业务中和衍生产品交易中。3、包括违约风险、结算风险等主要形式，是我国商业银行目前所面临的最重要的风险。4、结算风险是一种特殊的信用风险，是指交易双方在结算过程中，一方支付了合同资金但另一方发生违约的风险。5、1974年，赫斯塔特银行的破产促成了巴塞尔委员会的诞生6、信用风险具有明显的属于非系统风险特征。例题：1.(是现代信用风险管理的基础和关键环节。A.信用风险识别B.信用风险计量C.信用风险监控D.信用风险报告正确答案：B解析：风险的计量是风险管理的主要环节2.1974年德国赫斯塔特银行宣布破产时，已经收到许多合约方支付的款项，但无法完成与交易对方的正

4、常结算，这属于（）。A.市场风险B.操作风险C.流动性风险D.信用风险正确答案：D解析：1974年德国赫斯塔特银行宣布破产时，已经收到许多合约方支付的款项，但无法完成与交易对方的正常结算，这属于信用风险3.对于大多数商业银行来说，（）是最大、最明显的信用市场风险。A.存款B.信用卡业务C.企业业务办理D.贷款正确答案：D解析：对于大多数商业银行来说，贷款是最大、最明显的信用风险来源4.下列关于结算风险的说法，不正确的是（）A.结算风险是信用风险的一种B.结算风险在外汇交易中不常出现C.赫斯塔特银行的破产产生大量结算风险D.结算风险是指交易双方在结算过程中，一方支付了合同资金但另一方发生违约的风

5、险正确答案：B解析：结算风险在外汇交易中常出现5.下列关于信用风险监测的说法，正确的是（）A.信用风险监测是一个静态的过程B.信用风险监测不包括对已发生风险产生的遗留风险的识别、分析C.当风险产生后进行事后处理比在贷后管理过程中监测到风险并迅速补救对降低风险损失的贡献高D.信用风险监测要跟踪已识别风险在整个授信周期内的发展变化情况正确答案：D解析：信用风险监测是一个动态的过程，包括对已发生风险产生的遗留风险的识别、分析，当风险产生后进行事前分析比在贷后管理过程中监测到风险并迅速补救对降低风险损失的贡献高6.对于已反映在商业银行信用风险数据中的操作风险损失，在计算监管资本时，应当将其视为（）A.

6、操作风险损失B.信用风险损失C.市场风险损失D.以上都不对正确答案：B解析：对于已反映在商业银行信用风险数据中的操作风险损失，在计算监管资本时，应当将其视为信用风险损失7.下列关于信用风险的表述，正确的是（）。A.相对于市场风险而言，信用风险的可观察数据较少，且不易获取D.交易结算不存在信用风险E.信用风险就是违约风险正确答案：A,B,E解析：交易结算风险又称商业性外汇风险，它是指以外币计价或成交的交易，由于外币与本币的比值发生变化而引起亏损的风险信用风险对其基础金融产品和衍生产品的影响不同8.低利率水平表示央行正在实施相对宽松的货币政策，从宏观角度看，在该货币政策的影响下，（）。A.所有企业

7、的违约风险都难以估计B.所有企业的违约风险都会有一定程度的提高C.所有企业的违约风险都会有一定程度的降低D.所有企业的违约风险都不会改变正确答案：C解析：从宏观角度看，在该货币政策的影响下，所有企业的违约风险都会有一定程度的降低9.下列应当归属于商业银行信用风险类别的有（）。A.结算风险B.商品价格波动C.违约风险D.金融资产价格波动E.市场风险正确答案：A,C解析：商业银行信用风险类别包括结算风险和违约风险10.商业银行采用高级分析量化技术面临最主要的风险是（）。A.市场风险B.信用风险C.操作风险D.流动性资产正确答案：B解析：商业银行采用高级分析量化技术面临最主要的风险是信用风险。11.

8、下列关于信用风险的说法，错误的是（）。A.对大多数商业银行来说，贷款时最大、最明显的信用风险来源B.信用风险既存在于传统的贷款、债券投资等表内业务中，也粗在于信用担保、贷款承诺等表外业务中，还存在于衍生产品交易中C.信用风险具有明显的系统性特征D.违约风险既可以针对人，也可以针对企业正确答案：C解析：信用风险具有明显的非系统性特征12.商业银行下列业务中存在信用风险的有（）。A.同业交易B.贸易融资C.票据承兑D.掉期交易E.金融期货正确答案：A,B,C,D,E解析：信用风险既存在于传统的贷款、债券投资等表内业务中，又存在于信用担保、贷款承诺及衍生产品交易等表外业务中。13.商业银行所面临的违

9、约风险、结算风险属于（）。A.信用风险B.操作风险C.市场风险D.流动性风险正确答案：A解析：信用风险包括结算风险、违约风险、收入风险、购买风险等14.下列关于信用风险的说法，正确的是（）。A.对大多数银行来说，存款是最大、最明显的信用风险来源B.信用风险只存在于传统的贷款、债券投资等表内业务中，不存在于信用担保、贷款承诺等表外业务中C.衍生产品由于信用风险造成的损失不大，潜在风险可以忽略不计D.从投资组合角度出发，交易对手的信用级别下降可能会给投资组合带来损失正确答案：D解析：A.借款人不还款才是追主要B.表内外业务都存在C.衍生品由于信用造成的风险是最主要的风险15.信用风险很大程度上是一

10、种（），因此，在很大程度上能被多样性的组合投资所降低。A.系统性风险B.非系统性风险C.既属于系统风险又属于非系统风险D.不属于系统风险也不属于非系统风险正确答案：B解析：信用风险很大程度上是一种非系统性风险，因此，在很大程度上能被多样性的组合投资所降低。16.下列关于流动风险与信用风险的关系，说法正确的有（）。A.承担过高的信用风险可能导致不良贷款以及违约损失大幅上升B.承担过高的信用风险可能导致贷款收益显著下降，从而增加流动性风险C.可能因错误判断市场发展趋势，导致投资组合价值严重受损D.操作风险可能造成重大经济损失，从而对流动性状况产生严重影响E.任何涉及商业银行的负面消息都可能危及其声

11、誉，最终使商业银行被动陷入流动性危机正确答案：A,B解析：流动风险与信用风险的关系：承担过高的信用风险可能导致不良贷款及违约损失大幅上升，贷款收益显著下降，从而增加流动性风险，因此A、B项正确。C项是流动性风险与市场风险的关系，D项是流动性风险与操作风险的关系，E项是流动性风险与声誉风险的关系。17.下列关于信用风险的说法错误的是（）。A.只有违约才能导致信用风险B.信用风险范围不仅限于贷款业务C.信息不对称可能引发信用风险D.市场风险比信用风险数据更易获得正确答案：A解析：略。18.信用风险的主要形式包括（）。A.结算风险B.流动性风险C.非系统风险D.违约风险E.国家风险正确答案：A,D解

12、析：信用风险被认为是最复杂的风险种类，通常包括违约风险、结算风险等主要形式。19.1974年德国赫斯塔特银行宣布破产时，已经收到许多合约方支付的款项，但无法完成与交易对方的正常结算，这属于（）。A.市场风险B.操作风险C.流动性风险D.信用风险正确答案：D解析：结算风险是指交易双方在结算过程中，一方支付了合同资金但另一方发生违约的风险。它是一种特殊的信用风险。正是因为德国赫斯塔特银行由于结算风险导致破产，促成了国际性金融监管机构巴塞尔委员会的诞生。20.下列关于风险管理的描述正确的是（）。A.风险因素考虑得越充分，风险管理就越容易B.风险因素越多，风险管理就越复杂，难度就越大C.风险管理流程越

13、复杂，则会有效减少风险因素D.风险因素的多少同风险管理的复杂性的相关程度并不大正确答案：B解析：风险因素考虑得愈充分，风险识别与分析也会愈加全面和深入。但随着风险因素的增加，风险管理的复杂程度和难度呈几何倍数增长，所产生的边际收益呈递减趋势。21.2007年，美国爆发了次级债危机。长期以来，有些美资商业银行员工违规向信用分数较低、收入证明缺失、负债较重的人提供贷款，由于房地产市场回落，客户负担逐步到了极限，大量违约客户出现，不再偿还贷款，形成坏账，次级债危机就产生了。危机使信用衍生产品市场大跌，众多机构的投资受损，并进一步致使银行间资金吃紧。危机殃及了许多全球知名的商业银行、投资银行和对冲基金

14、，使长期以来它们在公众心目中稳健经营的形象大打折扣。上述信息包含了商业银行在经营过程中的（）等风险。A.市场风险B.信用风险C.操作风险D.流动性风险E.声誉风险正确答案：A,B,C,D,E解析：本题中，“美国商业银行员工违规”属于操作风险；“信用衍生产品市场大跌，众多机构的投资受损”属于市场风险；“大量违约客户出现，不再偿还贷款，形成坏账”属于信用风险；“银行间资金吃紧”属于流动性风险；“使长期以来它们在公众心目中稳健经营的形象大打折扣”属于声誉风险。22.下列事件可能给商业银行带来信用风险的有（）。A.即期外汇交易中，交易对手未能在第二个交易日按期交割B.借款人因经济危机陷入经济困境C.自

15、动取款机未能正确按照客户指令完成交易D.保函业务中因客户未能履约而承担连带责任E.借款人的外部信用评级从AA级降为A级正确答案：A,B,D解析：考察对信用风险的理解。信用风险是债务人或者交易对手未能履行合同所规定的义务或者信用质量发生变化，影响金融产品价值，从而给债权人或者金融产品持有人造成经济损失的风险。23.因交易对手信用风险造成的损失可能发生在实际违约之前，也可能发生在实际违约之后。A.正确B.错误正确答案：A解析：信用风险是指债务人或交易对手未能履行合同所规定的义务或信用质量发生变化，影响金融产品价值，从而给债务人或金融产品持有人造成经济损失的风险。由信用风险带来的损失也可能发生在实际

16、违约之前，当交易对手的履约能力即信用质量发生变化时，也会存在潜在的损失。24.对大多数商业银行来说，贷款是最大、最明显的信用风险来源A.正确B.错误正确答案：A解析：考查信用风险的内容25.商业银行面临的信用风险也可能在实际违约之前因信用质量下降，给债权人或金融产品持有人造成经济损失。A.正确B.错误正确答案：A解析：商业银行面临的信用风险也可能在实际违约之前因信用质量下降，给债权人或金融产品持有人造成经济损失。26.下列事件可能给商业银行带来信用风险的有( 。A.借款人的外部信用评级从AA级降为A级B.借款人因经济危机陷入经营困境C.保函业务中因客户未能履约而承担连带责任D.即期外汇交易中，交易对手因系统故障未能按期交割E.自动取款机（ATM）未能正确按照客户指令完成交易正确答案：A,B,C解析：本