国际工程项目管理模式及其发展模式

1、国际工程工程治理模式及其开展模式国际工程治理模式的开展和趋势近代工程治理学科起源于 20世纪50年代,特别是60年代美国运用 CPMF口 PERTCriilOalPathMethod； Program Evaluation and Review Techno logy技术,在阿波 罗登月方案中取得成功后,工程治理开始在全球风行.而我国对工程治理系统的研究和行业实践起步较晚,真正称得上工程治理开始的是利用世行贷款的发电项目鲁布革水电站1984年鲁布革水电站在国首先采用国际招标,实行工程管理,缩短了工期,降低了造价,取得了明显的经济效益.虽然工程治理的起步时间不同,但就其开展阶段和工程治理特点而言

2、,国外工程治理包括了大致相同的三种形式.第一,业主自行治理模式.其特征是业主与设计、施工直接签定合同,业主组成相应机构直接行使对工程的治理.在中国国这种业主自行治理形式从五十年代开始一直延续到今天,成为国主要的根本建设方式.但是,这种自行治理模 式正在受到越来越大的冲击,在目前国大型合资石化工程上,中外双方矛盾的焦点集中在工程治理模式上,中方往往坚持自行治理方式,即“指挥部模式,既是工程的投资主体,又是工程的治理主体.而外方往往坚持采用专业的工程公司作为工程集成治理的主体.第二,业主委托承包商承包建设模式即 EPC方式.国从八十年代中期,在政府部门的干预下起步,组建了具有总承包水平的工程公司,

3、但由于熟悉和体制方面的多种原因,国总承包模式依然存在很多争论,远非国根本建设的主流.而在西方,这是二十世纪八九十年代工程建设的主流形式第三,业主聘请治理承包商模式即 PMC式,PROJECTMANAGEMENT CONTRACTOR,工程治理承包商.即由业主聘 请治理承包商作为业主代表或业主的延伸, 对工程进行集成化治理.PMC®目管 理模式对国际上一些知名工程公司来说已经不是什么新东西,但就国建设领域的实践而言还是一个新的治理方式.为了说明这种新模式,借此时机把我们在南海乙烯工程中PMC乍一个简单介绍.近年来,国际上石化工程在建设治理与实践方面有了较大的变化,即在工程可 行性研究完

4、成以后,业主不是直接委托工程公司对各个建设工程进行总承包,而是根据这样的程序来治理工程.首先业主委托一家有相当实力的国际工程公司对工程进行全面的治理承包,英文名称叫做 Project Man ageme nt Con tractor,译成中文就叫做"项目治理承包商简称 为PMC其次把工程分成两个阶段来进行,第一阶段叫做定义 阶段,第二阶段叫做 执行 阶段.在工程定义阶段,PMC勺任务是代表业主对工程的前 期阶段进行治理.负 责工程建设方案 的优化；代表业主或协助业主进行工程融资；对工程风险进行优 化治理,分散或减少工程风险；负责组织或完成根底设计；确定所有技术方案、专业设计方案；确定

5、设备、材料的规格与数量；做出相当准确的估算正负10%,并编制出工程设计、采购和建设的招标书；最终确定工程中各个工程的总承包商EP或EPf C,这就是所谓的定义阶段和定义工作,第二阶段称之为执行阶段,在这个阶段里,由中标的总承包商负责执行详细设计、采购和建设工作.PMCfc这个阶段里,代表业主负责全部工程的治理协调和监理作用,直到工程完成.在各个阶段,PMO及时向业主报告工作,业主那么派出少量人员对PMC勺工作进行监督和检查.在我们公司目前承当的南海乙烯工程上,采用PMCf理的 方法.PMC勺主要工作是：PMO业主的延伸,并与业主充分合作,保证工程目 标的完成；完成根底工程设计包,负责组织 ER

6、 EPC的招标工作；完成正负 20派正负10烟资估算；负 责编制初步设计并取得中国有关部门批准;为业主融资 提供支持；在执行阶段,不管采用EP+ C方案,还是EPCT案,PMQTB应对详细设计主 要由中国设计院承当、采购和建设由中国的建设公司承当进行治理,PMC&应直接参与试车、直到投料的治理,投料后,PMCM协助业主开车和性能考核.经业主同意,PMC勺下属公司可以参加投标,参与公用工程、根底设施和工艺单元的设计/采购/建设工作,但是,参加投标的公司不能只是PMCF属公司一 家,而且,一旦参加了投标,该分公司便不能参与评标或授标工作.这是我们执行PMC一些不成熟的体会.目前,这三种项目

7、治理方式无论在国还是在国外都是存在的,只是在使用的强度上有 较大的不同.国根本建设上更多的偏重于业主自行治理,以成立指挥部或类似机构来执行工程；EPC页目治理方式的优势还没有被更多的人了解,仅仅在个别工程中得到应用；而PMC®目治理方式对国大多数人来说还是一个新概念,只是在近年国大型合资工程中有所应用.而在国外,从上个世纪九十年代中期开始,工程建设更多地采用了工程承包商的方式PMCT式.就大型复杂工程而言,国外已经完成了从EPC为主要形式 向PMCFEL+ EPC形式的转化.值得说明的是,除了我们提到的工程治理方式上的开展变化以外,工程治理还有一一些其它开展特点.例如：工程治理的集成

8、化特征；工程基准管理特点,包括围SCOPE、进度SCHEDULE、费用BUDGET、工程实施计戈UPEP»、责任分工 DOR,也就是把工程治理概括为五项治理.PMC®目治理方式的条件和优势PMC FE+ EP.就是具有相 应PMC乍为一种新的工程建设方式,更完整的说法应该是延伸,帮助的资质.人才和经验的工程治理承包商,受业主委托,作为业主的代表或业主及设计、采购、施工、业主在工程前期筹划、可行性研究、工程定义、方案、融资方案,以试运行等整个实施过程中有效的限制工程质量、进度和费 用,保证工程的成功实施.所谓FEL,就是Front-end Loading即工程前期工作.我们知

9、道任何一种工程治理方式都有其特定的使用条件和存在理由,PMC&不但J外.PMGI常用于国际性的大型工程中：第一,工程融资超过10亿美元,并且有大量复杂的技术含量；第二,业主方面包括许多公司,甚至有政府部门介入；第三,需要得到商业银行或出口信贷机构的国际信贷；第四,“业主不以原有资产进行担保；第五,业主意图完成工程,但是由于部资源短缺,而难于实现.在中国国,在没有政府担保的情况下,国际银行的贷款从未超过 10亿美元,因此采 用PMC®目治理方式有利于增强工程融资水平,增强向国际信贷金融机构融资的项目可信性.PMC乍为一种新的工程治理方式,并没有取代原有的工程前期工作FEL和工程

10、实施 工作EP.,只是工程公司或工程治理公司受业主委托,代表业主对原有的工程前期工作FEI和工程实施工作EPC进行一种治理、监督、指导,是工程公司或工程治理公司利用其治理经验、人才优势对工程治理领域的拓展,因此就其使用的治理理念、治理原那么、治理程序、治理方法与以往的工程治理相比并没有什么不同. 但是,PMCT理方式在报酬系统设计、工程 VIP VALUEIMPROVINGPROCESS工程融 资、工程风险分散等方面有许多好的做法,适应了目前大型国际工程多工程、高融资、低风险要求.换句话说,PMC®目治理方式,其优势主要表达在报酬系统设计、工程融资、工程风险分散等万面.l、关于PMC

11、f理方式的报酬系统设计.我们2001年在?PMC®目治理方式在石化建设领域的应用?一文中作了较为详细的说明,其特征是采用“本钱加奖酬的形式,把业主和治理承包商融为一体,共同承当工程建设风险,真正把治理承包商的收益建立在业主的成功之上.能不能在工程工期、工程本钱、工程质量、工程平安 上取得超出业主目标的成功,成为工程治理承包商有没有收益的关键.一旦出现问题,不仅不会有收益,甚至本钱也难以收回,表达了风险共担,利益共享原贝农例如工程实施阶段的 EPC合同总价问题,这是 国工程承包治理的最大阻 力.在PMg式下,首先是 EPC合同总价限制在 PMCt义阶段的所做的10 %古算 之,这个估算

12、是工程投资决策的根底；二是这个估算建立在根底工程设计之上,具有相当深度和精确程度,经过业主评估并取得业主批准.三是这个总价仅 仅 是投标基数,最后取决于公开招标.与国总承包价格确实定相比,有更大的科学性、合理性和竞争性.这也是国际上工程总承包开展得更为普及的原因之一.2、先于工程融资和风险分担.协助业主进行工程融资是 PMCf式的重要工作,但由于国人才的局限,SEI在工程融资 方面的工作还根本没有介入.但工程融资确实是 PMC®目 治理方式的重要容.目前国一些工程融资方面的专家对“工程融资作了很好的论述.与传统的融资方式相比拟,工程融资的根本特点可以归纳为以下几个主要的方面:第一,工

13、程导向.主要是依赖于工程的现金流量和资产而不是依赖于工程的投资者或发起人的资信来安排 融资是工程融资的第一个特点.工程融资,顾名思义,是以工程为主体安排的融资.贷款银行在工程融资中的注意力主要放在工程在贷款期间能够产生多少现金流量用于还款,贷款的数量、融资本钱的上下以及融资结构的设计是与工程的预期现金流量和资产价值直接联系在一起的.由于工程导向,有些对于投资者很难借到的资金那么可以利用工程来安排,有些投资者很 难得到的担保条件那么可以通过组织工程融资来实现.因而,采用工程融资与传统融资方式相比拟一般可以获得较高的贷款比例,根据工程经济强度的状况通常可以为工程提供60 % 75 %的资本需求量,

14、在某些工程中甚至可以做到 100 %勺融资.进一步,由于项 目导向,工程融资的贷款期限可以根据工程的具体需要和工程的经济生命期来安排设计,可以做到比一般商业贷款期限长,近几年的实例说明,有的工程贷款期限可以长达20年之久.第二,有限追索. 有限追索是工程融资的第二个特点.追索,是指在贷款人未按期归还债务时贷款人要求 借款人用以除抵押资产之外的其他资产归还债务的权利.在某种意义上,贷款人对工程借款 人的追索形式和程度是区分融资是属于工程融资还是属于传统形式融资的重要标志.对于 后者,贷款人为工程借款人提供的是完全追索形式的贷款,即贷款人更主要依赖的 是借款人自身的资信情况, 而不是工程的经济强

15、度；而前者, 作为有限追索的工程融资,贷款人可以在贷款的某个特定阶段例如,工程的建设期和试生产期对工程借款人实行追索, 或者在一个规定的围,除此之夕卜,无论工程出现任 何问题,贷款人均不能追索到工程借款人除该工程资产、现金流量以及所承当的 义务之外的任何形式的财产.有限追索融资的特例是“无追索融资,即融资百分之百地依赖于工程的经济强度,在融资的任何阶段,贷款人均不能追索到工程借款人除工程之外的资产.然而,在实际工作中是很难获得这样的融资结构的.有限追索融资的实质是由于工程本身的经济强度还缺乏以支撑一个“无追索的结构,因而还需要工程的借款人在工程的特定阶段提供一定形式的信用支持.追索的程度那么是

16、根据 工程的性质,现金流量的强度和可预测性,工程借款人在这个工业部门中的经验、信 誉以及治理水平,借贷双方对未来风险的分担方式等多方面的综合因素通过谈判 确定的.就一个具体工程而言,由于在不同阶段工程风险 程度及表现形式会发生 变化, 因而贷款人对“追索的要求也会随之相应调整.例女口,贷款人通常会要求 工程借款人承当工程建设期的全部或大局部风险,而在工程进入正常生产阶段之 后,可以同意只将追索局限于工程资产及工程的现金流量. 第三,风险分担. 为了实现工程融资的有限追索,对于与工程有关的各种风险要素,需要以某种形式在项 目投资者借款人与工程开发有直接或间接利益关系的其他参与者和贷款人之间进行分

17、 担.一个成功的工程融资结构应该是在工程中没有任何一方单独承当起全部工程债务的风险的责任,这一点构成了工程融资的第三个特点.在组织工程融资的过程中,工程借款人应该 学会如何去识别和分析工程,懂得各种风险因素,确定自己、贷款人以及其他参与者所能承受风险的最大水平及可能性,充分利用与工程有关的一切可以利用的优势,最后设计出对投资者具有准备承当任何能预料的风险.第四,非公司负债型融资.公司的资产负债表是反映一个公司在特定日期财务状况的会计报表,所提供的主要财务 信息包括：公司所掌握的资源,所承当的债务,偿债水平,股东在公司里所持有的权益以及公司未来的财务状况和变化趋向.非公司负债型融资of bala

18、nee finance ,亦称为资 产负债表之外的融资,是指工程的债务不 表现在工程投资者即实际借款人的公司资产负债表中的一种融资形式.最多,这种债务只以某种说明的形式反映在公司资产负债表的注释中.工程融资,通过对其投资结构和融资结构的设计,可以帮助投资者借款人将贷款安排成为一种非公司负债型的融资,这是工程融资的第四个特点.根据工程融资风险分担原贝叽贷款人对于工程的债务追索权主要被限制在工程公司的资产和现金流量中,工程投资者借款人所承当的是有限责任,因而有条件使融资被安排成为一种不需要进入工程投资者 借款人资产负债表的贷款形式.非公司负债型融资对于工程投资者的价值在于使得这些公司有可能以有限的

19、财力从事更多的投资,同时将投资的风险分散和限制在更多的工程之中.一个公司在从事超过自身资产规模的工程投资,或者同时进行几个较大的工程开发时,这种融资方式的价值就会充分表达出来.大型的工程工程,一般建设周期和投资回收周期都比拟长,对于工程的投资者而言,产负债比失衡,如果这种工程的资款安排全部反映在公司的资产负债表上,很有可能造成公司的资超出银行通常所能接受的平安警戒线,并且这种状况在很长的一段时间可能无法获得改善.公司将因此而无法筹措新的资金,影响未来的开展能采用非公司负债型的工程融资那么可以防止这一问题.工程融资这一特点的重要性,过去并没有被我国企业所完全理解和接受.但是,随着国市场经济的培育

20、和开展,对于我国的公司,特别是以在国际资金市场集资作为主要资金来源的公司,这一特点将会变得越来越重要和有价值.在资金不充裕的情况下,怎么能够更多、更好地利用国外资金进行国外工程的投资, 是一个值得认真研究 的课题.非公司负债型融 资对此提供了一种有益的思路.第五,信用结构多样化.在工程融资中,用于支持贷款的信用结构的安排是灵活的和多样化的,这是工程融资的第五个特点持分配到与工程有关的各个关键方面.工程产品感兴趣的购置者提供一种长期购置合同做为 持所能起到的作用取决于合同的形式和购置者的资 际市场的需求、价格变动影响很大,能否获得 目产品长期销售合同往往成为能否组织成功项 了减少风险,可以要求工

21、程承包公司提供固 工程合同,可以要求工程设计者提供工程 可以要求供给放在保证供给的同时, 浮动价格公式,保证工程的最低收 高工程的债务承资产的依赖程度.例如,占世一个成功的工程融资,可以将贷款的信用支典型的做法包括：在市场方面,可以要求对融资的信用支持这种信用支信.资源性工程的开发受到国符合贷款银行要求的项目融资的关键；在工程建设方面,为定价格、固定工期的合同,或“交钥匙技术保证等；在原材料和能源供给方面,个稳定的、在 定价上根据工程产品的价格变化设计一定的益.所有这些做法,都可以成为工程融资强有力的信用支持,提受水平,减少融资对投资者借款人资信和其他界钻石产量1 / 3的澳大利亚阿盖尔钻石矿

22、ArgyleDiamond Mine ),在开发初期,其中的一个投资者,澳大利亚的阿施顿矿业公司Ashton Mi ning Limited准备采用 工程融资的方式筹集所需要的建设资金.由于参与融资的银团对于钻石的市场价格和销路没有把握,筹集工作迟迟难以完成,但是当该矿与总部设在伦敦历史悠 久的中央钻石销售组织签定了长期包销协定之 后,该组织的世界第一流的 销售能 力和信誉增强了阿施顿矿业公司在与银行谈判中 的地位,很快就顺利地完成了项 目融资工 作.第六,融资本钱较高.与传统的融资方式比拟,工程融资存在的一个主要问题,也是其第 六个特点,是相对筹资本钱较高, 组织融资所需要的时间较长.工程融

23、资涉及面广,结构复杂,需要做好大量有 关风险分担、税收结构、资产抵押等一系列技术性的工作,筹资文件比一般公司融资往往要多出几倍,需要几十个甚至上百个法律文件才能解决问题.这就必然造成两方面的后果：第一,组织工程融资花费的时间要长一些,通常从开始准备到完成整个融资方案需要3 6个月左右的时间贷款金额大小和融资结构复杂程度是决定融资时间长短的重要因素,有些大型工程融资甚至可以拖上几年的时间.这就要求所有参加这一工作的各个方面都有足够的耐心和合作精神.第二,工程融资的大量前期工作和有限追索性质,导致融资的本钱要比传统融资方式为高.融资本钱包括融资的前期费用融资参谋费,成功费,贷款的建立费,承诺费,以

24、及法律费用等和利息成 本两个主要组成局部.融资的前期费用与工程的规模有直接关系,一般占贷款金 额的0.5犷2溢右,工程规模越小,前期费用所占融资总额的比例就越大；项目融资的利息本钱一般要高出同等条件公司贷款的0.3 *1.5 %其增加幅度与贷 款银行在融资结构中承当的风险以及对工程的投资者即借款人的追索程度是密切相关的,然而,这也不是绝对的,国外的一些案例说明,如果在一个工程中有几个投资者共同组织项目融资的情况下,合理的融资结构和较强合作伙伴在管理、技术或市场等方面的强势可以提升工程的经济强度,从而降低较弱合作伙伴的相对融资本钱.工程融资的这一特点限制了其使用围.在实际运作中,除了需要分析工程

25、融资的优势之外,也必须考虑到工程融资的规模经济效益问题.除以上六个主要的特点之外,追求充分利用税务优势降低融资本钱,提升工程的综合收益率和偿债水平也是国际上工程融资的一个重要特点.这一问题在国外 有关的论着中经常被强调,贯穿于工程融资的各个阶段、各个组成局部的设计之中.所谓充分利用税务优势,是 指在工程所在国法律允许的围,通过精心设计的投资结构、融资模 式,将所在国政府对投资的税务鼓励政策在工程参与各方中 最大限度地加以分配和利用,以此降低筹资本钱、提 高工程的偿债水平.这些税务政策随不同而变化,通常包括加速折 旧、利息本钱、投资 优惠以及其它费用的抵税法规等.关于风险治理和风险分担.国工程公

26、司在工程承包时或多或少的触及了这些容,但并没有把它作为一项重要工作予以重视.而在国外公司它往往是最高治理层的畴.它的主要治理原那么是：了解和分析所有风险.就一个工程,它的风险包括：开展施工运作 技术可行性A商务/财政可行性A工程经济A许可I授权AD第三方介入AD安排AB费用AB实施AB设计变化AB利率增长AB市场 交换AC生产量缺乏 AC 技术ADBB料/材料供给缺乏以及费用增加 ADB开展施工运作政治政策变化 ADA主办人风险B承包商风 险C贷方风险D主控政府/销售方风险间接 损害A不可抗力/风险ABD币变换AB外汇的有效性AD运行和维 护费用增力口 AC利率 增加A货币贬值AD法定交换/国

27、动乱/罢工ACL不可抗力ACDB三方责任A剩余价值AD 第二,确认哪些机构能最好地治理或化解特殊风险,同时商谈适宜的合同机制和条款以便有效地转移已商议过的风险.任何未明确分担的风险都是主办人的风险.第三,所有机构必须十分清楚所分担的风险,防止在合同中对责任和义务有任何漏洞.避免造成任何机构间的潜在争端.第四,通过签订一系列协议来完成风险的转移.例如操作与维护合同,它的目的是得到一个公认的“专家,通常是共同主办人来进行操作和维护,并由运作公司接受操作风险,从而实现减少主办人操作风险的目的.这一系列的协议主要包括：产品销售协议；重要原材料协议；EPC合同；操作与维护合 同；风险治理和保险合 同；政

28、治风险政策如适用；贷方信用协议；合资方 /股东协议 等.国际上长期从事工 程建设的 工程公司对这些协议都有比拟完整的模式三、PMC®目治理方式对国工程公司的影响和意义我们已经说过,PMC乍为一种新的工程治理方式,并没有取代原有的工程前期工作FEL和工程实施工作EPQ,只是工程公司或工程治理公司受业主委托,代表业主对原有的项目前期工作FEL和工程实施工作EPC进行一种治理、监 督、指导.是工程公司或项 目治理公司利用其治理经验、人才优势对工程治理领域的拓展.因此,对于国工程公司来说,我们认为需要做好以下几个方面的工作.第一,正确熟悉和把握目前国际上工程治理方式的变化和趋势.为了适应工程

29、建设业主对工程建设方式的要求,国际上大型工程公司的效劳很快完成了转变目前国际上工程公司的业务主要为四种：第一种：工程效劳low Cost service ,包括工程咨询,工程前期研究,或者是设计,采购,建设合同.沉着上看比拟单一,从风险和回报上看比拟小.这也是国最为通常的工程设计合同或者采购效劳合同.第二种：工程承包EPC,包括EPC的多种变化形式,如 ER C; E+ PM等等.如我们公司前几年完成聚丙烯总承包合同,就是这样一些工程.第三种：工程治理EPC或EM , PM, CM等.这种形式类似于国的监理合同,但国往往局限于施工治理.第四种：工程治理承包商PMC.目前国南海大乙烯合同就是这类

30、形式.当然,除上述四种形式以外,我们往往还提到 BOT BO.BOO等工程治理形 式,但这是从工程投资 融资、工程运行的方式上对工程进行区分的从国际上大型工程公司或治理公司的效劳方式上看,不外乎上面提到几种方式.同样,我上 BECH- TELEPC合同都存在,但在大工程前期工作、工程 EPC们从国外工程公司的业绩看,国合同集中在单一的效劳合同上,而从国际KBR , TEC JGC LUMMUS业绩看,单一的工程效劳合同和型工程上更多地出现了 PM6同.第二,正确处理 PMCf理方式和其它工程治理形式的关系.效劳或者EPC仍是国工程公司工作的主要容,是PMCT理 的组成局部,其治理的根本原那么、方法并没有改变.在治理方式上,只是根据项目投资大小,风险分担方式,业主项目治理人员多少决定最优的工程执行模式,如南海乙烯、扬巴和漕泾乙烯.并不是 PMC来了,工程治理的其它形式就过时了落后了.因此,就国工程公司的任务来说,继续提升工程水平,培养工