2021CFA一级总结会计部分

1、2021CFA 一级总结（会计部分）会计部分财务报表作用：使用公司财务报表的信息及其他相关信息來make economic decision. (外部用途，决定是否投资，推荐，贷款)Statement of comprehensive income 扌艮告所有 shareholder transaction 的权益变 动。Income statement (损益表)报告一段时间内公司的f inancial performance (revenue» expense, gain, loss)在 IFRS 下，两者可以分开也可以将 Income statement 合并到 Stateme

2、nt of comprehensive income> 类似在 GAAP 下，公d可以选择 statement of shareholder* s equity 里报告 comprehensive incomeoStatement of change in equity： 段时间内公司权益投资者的投资变动或来源的 变化。Statement of cash flow：公司的现金收付。Financial statement notes (footnotes) : 1 Basis of presentation , as fiscal period, inclusion of consolid

3、ated entities. 2accounting method, assumption, estimates, 3. additional info as 并购，处置，法律行为，员工福利计划， 以外事故，主耍客户，关联方，segment of firm。Management * s commentary (MD&A): nature of business, past performance future outlook,有些部分是可以不被审计、 对于美国publicly held firm要求discuss趋势,影响公司流动性,资本resource运 作结果的重大事件和不确定性。

4、还要包括：通胀和价格变化的影响，表外债务和 contractual obligation的影响，如购买commitment，根据政策需耍管理层作出的重大 调整，预测将來的费用或divestiture审计：Unqualified opinion : free from material omission and errorqualified opinion： make any exception to accounting principles,需要解释特 例 adverse opinion：不公平或实质性与 accounting standard 符 disclaimer of opinion

5、：不能发表意见中期报告，更新数据，不一定要审计。一、财务报告机制1 Financial statement elementsA.资产1) Cash and cash equivalents： 90 天以内的流动证券。2) Accounts receivable 通常彳j allowance for bad debt expense allowance for doubtful accountso 3) 存 货。4)金融资产。5) prepaid expenseo 6) propertyi plant, and equipment> 包括累计折旧白勺 抵消资产科目。7)投资in aff订i

6、ates accounted for使用股权方式。8)递延税资产。 9)无形资产B.负债1) Accounts payable and trade payable> 2)金融负债，如短期 note payable> 3) unearned revenuet 4) income tax payable 5) 长期负eg, bond payableo 6) 递延 税负债c.所有者权益1)capital 普通股 par value, 2) Additional paid-in capital 卖出普通股超出 par value 的收益。3) retained earning 累计的分配利

7、润。4) other comprehensive income 由 J夕卜)匚)匚兑,minimum pension liability adjustment unrealized 的投资损 益。D.收入1) Saleso 2) gain日常活动交易产生的资产増加。3) investment income利息和股 息收入。E.费用 expense1) cost of goods sold, 2) sellings general and administrative expense, as 广告，管理层工资，租金，公用事业。3)折旧和摊销。4) tax expenseo 5)利息。6) los

8、ses,日常活动交易产生的资产减少。2. 基本等式资产=负债+所有者权益二负债+contributed capital +ending retained earnings = 负债+contributed capital +beginning retained earnings+revenue-expenses*" dividends Doubleentry accounting -*向交易必须i己录 2 个 accountsaccrual accounting 权责发生制有四类：1) unearned revenue 预收，2) Accured revenue应计收入(商品或服务以

9、提供，还未收款)，3) prepaid expense预付，4) Accrued expense (应付，已发生还未付)Journal entries流水分录记录每笔交易，general journal日记薄，general ledger总分类账将分录归到会计科目，期末，initial trial balance初步试算平衡，需 要再调整，presented in financial statemento分析师需要从footnotes和MD&A中得到信息，管理层可能会操纵公司财务表现。3. 财务报告标准标准制定主体：1)FASB,美国，GAAP。2) IASB,美国以外，IFRS监管机

10、构：SEC (USA) , FSA (UK),很多国家监管机构 belong to ICSCO影响统一的因素：1)不同国家的标准制定和监管在会计处理不同，2)來口丁企业及 其他受影响方的压力。1) IASB, IFRS两个基本性质 make financial info useful： 1) relevance 能影响 economic decision ,对过去的估值和未来的预测，是可预测的或是确定的value, or botho 2) faithfulrepresentation,完整、中立、无误。为保证这两点：1)comparability, 2) Verifiability> 3

11、) Timelines, 4) Understandabi1ityMeasurement base：历史成本法 history cost, amortized cost (历史成本通过折旧, 摊销，depletion* impairment 调整后) current cost, realizable value 可变现价值, present value (PV) , fair value (公允价值，双方认可)。限制和假设：A.限制： cost-benefit tradeoffs user II 勺 gain from info 必须高 J，presen ting costo Non"

12、; quantifiable info不能直接从财务报表获得。B.假设：权责发生制，持续经营going concernoIFRS, IAS： 1） 耍求的报表：balance sheets statement of comprehensive incomet cash flow statements statement of change in ownerequity, explanatory notes 包括会计政策 summaryo 2） general feature： Fair presentation, going concern basis, accrual basis»

13、 consistency, materiality （misstatement omission）, aggregation, no offsetting （不能将资产与负责抵消，收入与expense抵消）， frequency comparative info （之前的数据）3）报表组成：1） classified balance sheets 2） minimum info on face of 报告，3） comparative info （之前的比较）2） GAAP, FASB IASBt IFRS List income and expense related to performa

14、nce 资产是 a resource a future economic benefit is expected to flow GAAP, FASB 包含 revenue expense gain, loss, comprehensive income 资产是 future economic benefit 大部分资产不允许 upward valuation 使用 reconciliation statement 表述不同 会计标准。 二：、Understanding Income Statement1. income statementRevenue"expense=net in

15、come IASB, IFRS 可作为 other comprehensive income 与 statemen of comprehensive income 一起报，或分别报 Gain and loss：可能是经营活 动产生，也可能不是，如变卖设备，sales price-book valueo Discontinued operations非持续经营项目在收入表中单独列出來，显示税后数据，列在continuedoperations 的后面：之前的 income statement 需耍将 discontinued operation 分出來 restated 在 measurement

16、 date （formal plan 的处理时间） '需要计入估计 loss on the phaseout period （formal plan 的时间到实际处理资产的时间）and the sale of businesso 在分析 future earning H'f» 彳、应考虑 discontinued operationUnusual or infrequent items （sale of asset or part of business 的损益， impairment, write-off> writedown, restructuring c

17、ost ）和 continuingoperations放在一起！因此是税前上报的Extraordinary itemsboth Unusual and infrequent items, （asset expropriation,债务提前偿还的损益，为保险的口然损益）IASB, IFRS不允许 separate from operating result the income statement GAAP, FASB Report separately in the income statement,显示税后数据，歹U在 continued operations 0勺 后面；GAAPt FAS

18、B 规定一样，但公司可以选择在 statement of shareholdersf equity 报告 comprehensive income 2收入的确认：IASB, IFRS GAAP, FASB Goods：风险与利益转移，无继续控制管 Good and service： Arrangement between理，可计量，有可能的economic benefits买家和卖家，商品己发 出或服务已render,价格可以确定，卖家reasonably成本可计量Service：可计量，有 可能的economic benefit,完成进度可度量，发生的和完成的成本可计量Long-term合

19、同：当结果可以reliably估计，使用percentage-completion （更激进主观），相应的 确认费用和profit；当结果不可估计，按发生成本确认收入，profit到完成时确认。If loss expected,立即确认易货交易Barter：按没有关联的其他类型的非易货交易fair value sure可以收到钱。Long-term合同：当结果可以reliably估计，使用 percentage-completion,相应的确认费用和profit：当结果不可估计，收入，费用， profit 都到完成时确认 completedcontract methodo If loss expected* 立即确认 易 货交易Barter:当有历史经验时，以fair value：否则按换出资产的carry value确认 分期销售：1）确定可收,一般方法，2）无法估计，installment method收到时才确认。3） highly uncertainty, recovery method,收到的超过成本才确认。3.费用的确认Matching原则，与产生收入的对应。此外，期间费用as administrative cost1）存货 expense