POS机项目预算分析（模板范本）

1、泓域咨询 /pos机项目预算分析报告说明pos，其中文意思为“销售点”，全称为销售点情报管理系统，是一种配有条码或ocr码技术终端阅读器，有现金或易货额度出纳功能。而pos机的主要任务是对商品与媒体交易提供数据服务和管理功能，并进行非现金结算。根据谨慎财务估算，项目总投资12077.81万元，其中：建设投资9686.15万元，占项目总投资的80.20%；建设期利息132.46万元，占项目总投资的1.10%；流动资金2259.20万元，占项目总投资的18.71%。项目正常运营每年营业收入26300.00万元，综合总成本费用20047.11万元，净利润4581.73万元，财务内部收益率31.22%

2、，财务净现值10815.75万元，全部投资回收期4.63年。本期项目具有较强的财务盈利能力，其财务净现值良好，投资回收期合理。项目产品应用领域广泛，市场发展空间大。本项目的建立投资合理，回收快，市场销售好，无环境污染，经济效益和社会效益良好，这也奠定了公司可持续发展的基础。目录一、 项目实施的必要性4二、 项目名称及建设性质4三、 项目承办单位5四、 项目定位及建设理由5主要经济指标一览表5五、 项目选址原则7六、 劣势分析（w）7七、 股东权利及义务8八、 公司经营宗旨11九、 防范措施11十、 项目建设期原辅材料供应情况14十一、 人力资源配置14劳动定员一览表15十二、 项目节能措施15

3、十三、 建设投资估算16建设投资估算表17十四、 建设期利息18建设期利息估算表18十五、 流动资金19流动资金估算表19十六、 项目总投资20总投资及构成一览表21十七、 资金筹措与投资计划22项目投资计划与资金筹措一览表22十八、 经济评价财务测算23营业收入、税金及附加和增值税估算表23综合总成本费用估算表24利润及利润分配表26十九、 项目盈利能力分析27项目投资现金流量表28二十、 财务生存能力分析30二十一、 偿债能力分析30借款还本付息计划表31二十二、 经济评价结论32二十三、 项目招标范围32二十四、 项目总结33一、 项目实施的必要性（一）现有产能已无法满足公司业务发展需求

4、作为行业的领先企业，公司已建立良好的品牌形象和较高的市场知名度，产品销售形势良好，产销率超过 100%。预计未来几年公司的销售规模仍将保持快速增长。随着业务发展，公司现有厂房、设备资源已不能满足不断增长的市场需求。公司通过优化生产流程、强化管理等手段，不断挖掘产能潜力，但仍难以从根本上缓解产能不足问题。通过本次项目的建设，公司将有效克服产能不足对公司发展的制约，为公司把握市场机遇奠定基础。（二）公司产品结构升级的需要随着制造业智能化、自动化产业升级，公司产品的性能也需要不断优化升级。公司只有以技术创新和市场开发为驱动，不断研发新产品，提升产品精密化程度，将产品质量水平提升到同类产品的领先水准，

5、提高生产的灵活性和适应性，契合关键零部件国产化的需求，才能在与国外企业的竞争中获得优势，保持公司在领域的国内领先地位。二、 项目名称及建设性质（一）项目名称pos机项目（二）项目建设性质本项目属于扩建项目三、 项目承办单位（一）项目承办单位名称xx有限责任公司（二）项目联系人谭xx四、 项目定位及建设理由综合判断，“十三五”是我省强化创新驱动、推进新旧动力转换的关键期，是优化产业结构、全面提升产业竞争力的关键期，是加强制度供给、实现治理体系和治理能力现代化的关键期，是协同推进“两富”“两美”建设、增强人民群众获得感的关键期，是防范化解风险矛盾、夯实长治久安基础的关键期。面对充满重大战略机遇和诸

6、多严峻挑战的转型时代，我们必须强化忧患意识和底线思维，努力化挑战为机遇，着力以转型促发展，努力谱写走在前列的新篇章。主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积18667.00约28.00亩1.1总建筑面积38645.001.2基底面积11013.531.3投资强度万元/亩323.912总投资万元12077.812.1建设投资万元9686.152.1.1工程费用万元8149.142.1.2其他费用万元1266.962.1.3预备费万元270.052.2建设期利息万元132.462.3流动资金万元2259.203资金筹措万元12077.813.1自筹资金万元6671.283.2银行贷款万元5

7、406.534营业收入万元26300.00正常运营年份5总成本费用万元20047.11""6利润总额万元6108.97""7净利润万元4581.73""8所得税万元1527.24""9增值税万元1199.31""10税金及附加万元143.92""11纳税总额万元2870.47""12工业增加值万元9526.47""13盈亏平衡点万元8335.52产值14回收期年4.6315内部收益率31.22%所得税后16财务净现值万元10815.75

8、所得税后五、 项目选址原则1、符合城乡规划和相关标准规范的原则。2、符合产业政策、环境保护、耕地保护和可持续发展的原则。3、有利于产业发展、城乡功能完善和城乡空间资源合理配置与利用的原则。4、保障公共利益、改善人居环境的原则。5、保证城乡公共安全和项目建设安全的原则。6、经济效益、社会效益、环境效益相互协调的原则。六、 劣势分析（w）（一）资本实力不足公司发展主要依赖于自有资金和银行贷款，公司产能建设、研发投入及日常营运资金需求较大，目前的信贷模式难以满足公司的资金需求，制约公司发展。尤其面对国外主要竞争对手的资本实力，以及智能制造产业升级需求，公司需要拓宽融资渠道，进一步提高技术水平、优化产

9、品结构，增强自身的竞争力。（二）产能瓶颈制约公司产品核心技术国内领先，产品质量获得客户高度认可，但未来随着业务规模扩大、产品质量和性能不断提升，订单逐年增加，公司现有产能已不能满足日益增长的市场需求。面对未来逐年上升的产品需求量，产能成为制约公司快速发展的重要因素，可能会削弱公司未来在国内外市场的核心竞争力。七、 股东权利及义务1、公司召开股东大会、分配股利、清算及从事其他需要确认股东身份的行为时，由董事会或股东大会召集人确定股权登记日，股权登记日收市后登记在册的股东为享有相关权益的股东。2、公司股东享有下列权利：（1）依照其所持有的股份份额获得股利和其他形式的利益分配；（2）依法请求、召集、

10、主持、参加或者委派股东代理人参加股东大会，并行使相应的表决权；（3）依法请求人民法院撤销董事会、股东大会的决议内容；（4）对公司的经营进行监督，提出建议或者质询；（5）依照法律、行政法规及本章程的规定转让、赠与或质押其所持有的股份；（6）查阅本章程、股东名册、公司债券存根、股东大会会议记录、董事会会议决议、监事会会议决议、财务会计报告；（7）公司终止或者清算时，按其所持有的股份份额参加公司剩余财产的分配；（8）对股东大会作出的公司合并、分立决议持异议的股东，要求公司收购其股份；（9）单独或者合计持有公司百分之10以上股份的股东，有向股东大会行使提案的权利；（10）法律、行政法规、部门规章或本章

11、程规定的其他权利。3、股东提出查阅前条所述有关信息或者索取资料的，应当向公司提供证明其持有公司股份的种类以及持股数量的书面文件，公司经核实股东身份后按照股东的要求予以提供。4、公司股东大会、董事会决议内容违反法律、行政法规的，股东有权请求人民法院认定无效。股东大会、董事会的会议召集程序、表决方式违反法律、行政法规或者本章程，或者决议内容违反本章程的，股东有权自决议作出之日起_日内，请求人民法院撤销。5、董事、高级管理人员执行公司职务时违反法律、行政法规或者本章程的规定，给公司造成损失的，连续180日以上单独或合并持有公司1%以上股份的股东有权书面请求监事会向人民法院提起诉讼；监事会执行公司职务

12、时违反法律、行政法规或者本章程的规定，给公司造成损失的，股东可以书面请求董事会向人民法院提起诉讼。监事会、董事会收到前款规定的股东书面请求后拒绝提起诉讼，或者自收到请求之日起30日内未提起诉讼，或者情况紧急、不立即提起诉讼将会使公司利益受到难以弥补的损害的，前款规定的股东有权为了公司的利益以自己的名义直接向人民法院提起诉讼。他人侵犯公司合法权益，给公司造成损失的，本条第一款规定的股东可以依照前两款的规定向人民法院提起诉讼。6、董事、高级管理人员违反法律、行政法规或者本章程的规定，损害股东利益的，股东可以向人民法院提起诉讼。7、公司股东承担下列义务：（1）遵守法律、行政法规和本章程；（2）依其所

13、认购的股份和入股方式缴纳股金；（3）除法律、法规规定的情形外，不得退股；（4）不得滥用股东权利损害公司或者其他股东的利益；不得滥用公司法人独立地位和股东有限责任损害公司债权人的利益；公司股东滥用股东权利给公司或者其他股东造成损失的，应当依法承担赔偿责任。公司股东滥用公司法人独立地位和股东有限责任，逃避债务，严重损害公司债权人利益的，应当对公司债务承担连带责任。（5）法律、行政法规及本章程规定应当承担的其他义务。8、持有公司_%以上有表决权股份的股东，将其持有的股份进行质押的，应当自该事实发生当日，向公司作出书面报告。9、公司的控股股东、实际控制人员不得利用其关联关系损害公司利益。违反规定的，给

14、公司造成损失的，应当承担赔偿责任。公司控股股东及实际控制人对公司和公司社会公众股股东负有诚信义务。控股股东应严格依法行使出资人的权利，控股股东不得利用利润分配、资产重组、对外投资、资金占用、借款担保等方式损害公司和社会公众股股东的合法权益，不得利用其控制地位损害公司和社会公众股股东的利益。八、 公司经营宗旨凭借专业化、集约化的经营策略，发挥公司各方面的优势，创造良好的经济效益，为全体股东提供满意的经济回报。九、 防范措施1、本项目在实施过程中必须根据工业安全卫生的规定，严格按照工程项目劳动安全卫生的原则，将各有害因素控制在规定范围之内，按文明生产要求组织生产，在系统调试安装过程中做好安全保护工

15、作。2、本项目整个生产过程中所采用的原料、辅料品种较多，成分复杂，噪声也能对人体构成威胁，因此对于安全和工业卫生要严格按照国家的规范及法规去设计。公司内有专门的人员负责安全生产，在生产过程中建立严格的防火防爆、防机械伤害等安全生产技术措施，并对上岗工人组织安全教育，制定严格的安全生产操作规程，杜绝一切安全卫生事故的发生。3、工艺布置应有利于安全生产和有效操作，并按消防安全规范设置安全疏散通道、安全门，为便于事故发生时人员的疏散，在主要安全通道设置事故应急照明和安全疏散标志，车间内配备消火栓、消火箱、灭火器等消防设施。4、所有电源、电线安装均由有资质的电力部门负责实施，车间低压动力线路及供电照明

16、设施皆要有过热、过流保护，各用电设备应有可靠的接地或接零措施，特殊设备有防静电措施，确保操作安全。建筑物避雷、接地措施要符合有关规定，建筑物防雷接地、用电保护接地、防静电接地及通讯设备安全接地等可共享接地装置，接地电阻10欧姆。5、对所有存在危险因素的区域均放置警示标志，对特殊工种的操作人员，实行定期体检，及时掌握职工的身体状况，预防职业病的发生。6、建筑装饰采用阻燃材料，设置带离子感应探头的火灾自动报警装置，建立应急照明系统和疏散标志。7、职工的劳动用品及其它防护用品的配置和发放均按劳动部门的规定执行，根据各岗位要求配备必要的安全劳动保护用品，以确保职工劳动生产过程的安全与健康。8、项目的安

17、全生产管理纳入公司统一管理，安全责任到人，并加强预防性检测。对新招的人员进行安全教育，对在岗工人的安全教育做到经常化，制定严格的安全生产操作规程。9、项目设计中严格执行安全生产法、安全技术监察规程，从根本上杜绝设备和管道的跑、冒、滴、漏。对有可能接触到各种有毒、有害物质的操作人员配备必要的防护用品，同时在相应的岗位上设置急救用品，一旦发生中毒事故，能够使中毒人员得到及时抢救。10、在总图运输设计中严格执行各种规范和规定，保证建筑物及装置之间的安全距离，并在装置和建筑物之间设环形道路，保证消防安全通道。11、设置医务室、浴室、休息室等必要的生活福利设施，对空闲地进行绿化，为员工创造优美、舒适的工

18、作和生活环境。12、自动控制设计以集中检测为主，重要参数引至控制室，随时观察生产过程变化，对确保安全生产的参数设置越限报警。此外，为保证安全生产，还应设置一定数量的自动调节系统，以防不安全事故发生。十、 项目建设期原辅材料供应情况本期项目在施工期间所需的原辅材料主要是：混凝土、水泥、砂石等建筑材料，建设地周边市场均有供货厂家（商户），完全能够满足项目建设的需求。十一、 人力资源配置根据中华人民共和国劳动法的要求，本期工程项目劳动定员是以所需的基本生产工人为基数，按照生产岗位、劳动定额计算配备相关人员；依照生产工艺、供应保障和经营管理的需要，在充分利用企业人力资源的基础上，本期工程项目建成投产后

19、招聘人员实行全员聘任合同制；生产车间管理工作人员按一班制配置，操作人员按照“四班三运转”配置定员，每班8小时，根据xx有限责任公司规划，达产年劳动定员203人。劳动定员一览表序号岗位名称劳动定员（人）备注1生产操作岗位132正常运营年份2技术指导岗位203管理工作岗位204质量检测岗位30合计203十二、 项目节能措施1、建立能源计量系统，实行企业、车间、重点工序（设备）三级计量管理体系，配备相应的登记表和设备，建立能源计量器具台帐和计量器具档案。2、建立能源统计工作制度，对涉及能源购入、贮存、加工转换、输送分配和最终使用四个环节设置分类统计报表，细化到主要生产、辅助生产、采暖（制冷）照明等工

20、序（工艺）。3、本项目实行能源三级管理，厂级设能源管理机构，依法对公司能源管理工作负责配置和管理能源计量工具。车间设节能小组，实施节能措施，负责节约和合理用能。班组设节能员，监督实施节能规定，及时纠正能源浪费现象，提出合理用能建议。4、加大节能奖惩考核办法的考核力度。通过建立“目标明确，责任落实，强化考核，奖惩分明”的责任制体系，强力推进节能工作的有效实施。对整体节能工作实施动态管理以确保节能工作的顺利开展。5、公司建立完善的能源管理机构及能耗统计系统。各用能环节做到用能单独计量和经济核算。能源管理机构人员配备完全符合国家有关法律、法规、条例规定及要求。十三、 建设投资估算本期项目建设投资96

21、86.15万元，包括：工程费用、工程建设其他费用和预备费三个部分。（一）工程费用工程费用包括建筑工程费、设备购置费、安装工程费等；工程建设其他费用包括：建设管理费、勘察设计费、生产准备费、其他前期工作费用，合计8149.14万元。1、建筑工程费估算根据估算，本期项目建筑工程费为4804.66万元。2、设备购置费估算设备购置费的估算是根据国内外制造厂家（商）报价和类似工程设备价格，同时参照机电产品报价手册和建设项目概算编制办法及各项概算指标规定的相应要求进行，并考虑必要的运杂费进行估算。本期项目设备购置费为3156.22万元。3、安装工程费估算本期项目安装工程费为188.26万元。（二）工程建设

22、其他费用本期项目工程建设其他费用为1266.96万元。（三）预备费本期项目预备费为270.05万元。建设投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用4804.663156.22188.268149.141.1建筑工程费4804.664804.661.2设备购置费3156.223156.221.3安装工程费188.26188.262其他费用1266.961266.962.1土地出让金749.07749.073预备费270.05270.053.1基本预备费107.91107.913.2涨价预备费162.14162.144投资合计9686.15十四、 建设期利息按照建设

23、规划，本期项目建设期为12个月，其中申请银行贷款5406.53万元，贷款利率按4.9%进行测算,建设期利息132.46万元。建设期利息估算表单位：万元序号项目合计第1年第2年1借款1.1建设期利息132.46132.460.001.1.1期初借款余额5406.531.1.2当期借款5406.535406.530.001.1.3当期应计利息132.46132.460.001.1.4期末借款余额5406.535406.531.2其他融资费用1.3小计132.46132.460.002债券2.1建设期利息2.1.1期初债务余额2.1.2当期债务金额2.1.3当期应计利息2.1.4期末债务余额2.2其

24、他融资费用2.3小计3合计132.46132.460.00十五、 流动资金流动资金是指项目建成投产后，为进行正常运营，用于购买辅助材料、燃料、支付工资或者其他经营费用等所需的周转资金。流动资金测算一般采用分项详细测算法或扩大指标法，根据企业流动资金周转情况及本项目产品生产特点和项目运营特点，该项目流动资金测算参照同行业流动资产和流动负债的合理周转天数，采用分项详细测算法进行测算。根据测算，本期项目流动资金为2259.20万元。流动资金估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1流动资产12704.5614659.1015636.3819545.471.1应收账款5717.05659

25、6.597036.378795.461.2存货4446.595130.685472.736840.911.2.1原辅材料1333.981539.201641.822052.271.2.2燃料动力66.7076.9682.09102.611.2.3在产品2045.432360.122517.463146.821.2.4产成品1000.481154.401231.361539.201.3现金1016.371172.731250.911563.641.4预付账款1524.551759.101876.372345.462流动负债11236.0812964.7013829.0217286.272.1应付

26、账款4044.994667.304978.456223.062.2预收账款7191.098297.418850.5711063.213流动资金1468.481694.401807.362259.204流动资金增加1468.48225.92112.96451.845铺底流动资金3811.374397.734690.915863.64十六、 项目总投资本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资12077.81万元，其中：建设投资9686.15万元，占项目总投资的80.20%；建设期利息132.46万元，占项目总投资的1.10%；流动资金2259.20万元，占项目

27、总投资的18.71%。总投资及构成一览表单位：万元序号项目指标占总投资比例1总投资12077.81100.00%1.1建设投资9686.1580.20%1.1.1工程费用8149.1467.47%1.1.1.1建筑工程费4804.6639.78%1.1.1.2设备购置费3156.2226.13%1.1.1.3安装工程费188.261.56%1.1.2工程建设其他费用1266.9610.49%1.1.2.1土地出让金749.076.20%1.1.2.2其他前期费用517.894.29%1.2.3预备费270.052.24%1.2.3.1基本预备费107.910.89%1.2.3.2涨价预备费16

28、2.141.34%1.2建设期利息132.461.10%1.3流动资金2259.2018.71%十七、 资金筹措与投资计划本期项目总投资12077.81万元，其中申请银行长期贷款5406.53万元，其余部分由企业自筹。项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总投资12077.81100.00%1.1建设投资9686.1580.20%1.2建设期利息132.461.10%1.3流动资金2259.2018.71%2资金筹措12077.81100.00%2.1项目资本金6671.2855.24%2.1.1用于建设投资4279.6235.43%2.1.2用于建设期利息132

29、.461.10%2.1.3用于流动资金2259.2018.71%2.2债务资金5406.5344.76%2.2.1用于建设投资5406.5344.76%2.2.2用于建设期利息2.2.3用于流动资金2.3其他资金十八、 经济评价财务测算（一）营业收入估算本期项目达产年预计每年可实现营业收入26300.00万元；具体测算数据详见营业收入税金及附加和增值税估算表所示。营业收入、税金及附加和增值税估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入17095.0019725.0021040.0026300.002增值税734.66867.42933.791199.312.1销项税2222

30、.352564.252735.203419.002.2进项税1487.691696.831801.412219.693税金及附加88.16104.09112.06143.923.1城建税51.4360.7265.3783.953.2教育费附加22.0426.0228.0135.983.3地方教育附加14.6917.3518.6823.99（二）达产年增值税估算根据中华人民共和国增值税暂行条例的规定和关于全国实施增值税转型改革若干问题的通知及相关规定，本期项目达产年应缴纳增值税计算如下：达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=1199.31万元。（三）综合总成本费用估算本期项目总成本费用主要包括外

31、购原材料费、外购燃料动力费、工资及福利费、修理费、其他费用（其他制造费用、其他管理费用、其他营业费用）、折旧费、摊销费和利息支出等。本期项目年综合总成本费用的估算是以产品的综合总成本费用为基点进行，根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期项目综合总成本费用20047.11万元，其中：可变成本17145.77万元，固定成本2901.34万元。达产年项目经营成本19283.45万元。具体测算数据详见综合总成本费用估算表所示。综合总成本费用估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1原材料、燃料费10457.1512065.9412870.3416087.9

32、22工资及福利费1057.851057.851057.851057.853修理费252.76252.76252.76252.764其他费用1884.921884.921884.921884.924.1其他制造费用139.77139.77139.77139.774.2其他管理费用167.07167.07167.07167.074.3其他营业费用1578.081578.081578.081578.085经营成本13652.6815261.4716065.8719283.456折旧费483.76483.76483.76483.767摊销费14.9814.9814.9814.988利息支出264.92

33、264.92264.92264.929总成本费用14416.3416025.1316829.5320047.119.1其中：固定成本2901.342901.342901.342901.349.2可变成本11515.0013123.7913928.1917145.77（四）税金及附加本期项目税金及附加主要包括城市维护建设税、教育费附加和地方教育附加。根据谨慎财务测算，本期项目达产年应纳税金及附加143.92万元。（五）利润总额及企业所得税根据国家有关税收政策规定，本期项目达产年利润总额（pfo）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-税金及附加=6108.97（万元）。企业所得税税率按25.00%

34、计征，根据规定本期项目应缴纳企业所得税，达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额×税率=6108.97×25.00%=1527.24（万元）。（六）利润及利润分配该项目达产年可实现利润总额6108.97万元，缴纳企业所得税1527.24万元，其正常经营年份净利润：净利润=达产年利润总额-企业所得税=6108.97-1527.24=4581.73（万元）。利润及利润分配表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入17095.0019725.0021040.0026300.002税金及附加88.16104.09112.06143.923总成本费用14416

35、.3416025.1316829.5320047.114利润总额2590.503595.784098.416108.975应纳所得税额2590.503595.784098.416108.976所得税647.63898.951024.601527.247净利润1942.872696.833073.814581.738期初未分配利润0.001748.584000.876367.219可供分配的利润1942.874445.417074.6810948.9410法定盈余公积金194.29444.54707.471094.8911可供分配的利润1748.584000.876367.219854.0512

36、未分配利润1748.584000.876367.219854.0513息税前利润3503.054759.655387.937901.13十九、 项目盈利能力分析（一）财务内部收益率（所得税后）项目财务内部收益率（firr），系指项目在整个计算期内各年净现金流量现值累计为零时的折现率，本期项目财务内部收益率为：财务内部收益率（firr）=31.22%。本期项目投资财务内部收益率31.22%，高于行业基准内部收益率，表明本期项目对所占用资金的回收能力要大于同行业占用资金的平均水平，投资使用效率较高。（二）财务净现值（所得税后）所得税后财务净现值（fnpv）系指项目按设定的折现率，计算项目经营期内各

37、年现金流量的现值之和：财务净现值（fnpv）=10815.75（万元）。以上计算结果表明，财务净现值10815.75万元（大于0），说明本期项目具有较强的盈利能力，在财务上是可以接受的。（三）投资回收期（所得税后）投资回收期是指以项目的净收益抵偿全部投资所需要的时间，是财务上投资回收能力的主要静态指标；全部投资回收期（pt）=（累计现金流量开始出现正值年份数）-1+上年累计现金净流量的绝对值/当年净现金流量，本期项目投资回收期：投资回收期（pt）=4.63年。本期项目全部投资回收期4.63年，要小于行业基准投资回收期，说明项目投资回收能力高于同行业的平均水平，这表明项目的投资能够及时回收，盈利

38、能力较强，故投资风险性相对较小。项目投资现金流量表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1现金流入0.0017095.0019725.0021040.0026300.001.1营业收入0.0017095.0019725.0021040.0026300.002现金流出9686.1515209.3215591.4817759.3720105.132.1建设投资9686.150.002.2流动资金1468.48225.921581.44677.762.3经营成本13652.6815261.4716065.8719283.452.4税金及附加88.16104.09112.06143.923所

39、得税前净现金流量-9686.151885.684133.523280.636194.874累计所得税前净现金流量-9686.15-7800.47-3666.95-386.325808.555调整所得税875.761189.911346.981975.286所得税后净现金流量-9686.151238.053234.572256.034667.637累计所得税后净现金流量-9686.15-8448.10-5213.53-2957.501710.13计算指标1、项目投资财务内部收益率（所得税前）：40.80%；2、项目投资财务内部收益率（所得税后）：31.22%；3、项目投资财务净现值（所得税前，ic=12%）：17309.26万元；4、项目投资财务净现值（所得税后，ic=12%）：10815.75万元；5、项目投资回收期（所得税前）：4.06年；6、项目投资回收期（所得税后）：4.63年。二十、 财务生存能力分析从经营活动、投资活动和筹资活动全部现金流量来看，计算期内各年累计盈余资金都大于零，运营期不需要增加维持运营所需投资，说明本期项目有足够的净现金流量维持正常生产运营活动，而且，累计盈余资金逐年增加，项目的现金流量状况较好；因此，本期项目具备较强的财务盈力能力。二十一、 偿债能力分析（