兖州煤业2021年二季度财务分析报告

1、兖州煤业2021年二季度财务分析报告一、上市公司基本信息机构简介：公司系由兖州矿业集团有限责任公司于1998年6月独家发起设立，始以发起人部分 净资产投入折为国家股167000万股，经1998年3月16日向香港及国际投资者配售h股85000 万股和1998年6月发行公众股后，上市时总股本达260000万股，其内部职工股800万股于公 众股7200万股1998年7月1日在上交所上市交易期满半年后上市。主营业务：煤炭业务、煤化工业务、机电装备制造业务、电力及热力业务。经营范围：煤炭采选、销售（其中出口应按国家现行规定由拥有煤炭出口权的企业代理出 口）；水煤浆的销售；以自有资金对外投资及投资咨询；委

2、托经营；矿区自有铁路货物运输； 公路货物运输；港口经营；矿山机械设备制造、销售、租赁、维修、安装、撤除；其他矿用材 料的生产、销售；销售、租赁电器设备及销售相关配件；矿山工程施工总承包、机电工程施工 承包；工程机械设备租赁；金属材料、机电产品、建筑材料、木材、橡胶制品的销售；冷补 胶、肥皂、锚固剂、涂料的制造、销售；煤矿综合科学技术服务；矿井救护技术服务；矿区内 的房地产开发，房屋租赁，并提供餐饮、住宿等相关服务；煤砰石系列建材产品的生产、销 售；焦炭、铁矿石、有色金属的销售；货物和技术进出口；仓储（不含危险化学品）；汽车修 理；劳务派遣；物业管理服务；园林绿化；污水处理；供热；工业旅游；企业

3、内部人员培训（救护队员技能培训、生产技术培训、安全培训）；计量检定、理化检测、无损检测、分析化 验、安全生产检测检验；企业管理；企业管理咨询；企业策划、设计；市场调查；经济贸易咨 询；技术推广、技术服务；润滑油、润滑脂、化学原料及化工产品（不含危险化学品）、涂 料、劳动防护用品、纺织产品、文教用品、塑料制品、仪器仪表、水泥、耐火材料及制品的销 售（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。二、财务报表分析（-）利润数据2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比销售 商 品、'，166,

4、994. 52, 988, 099. 710,144, 791.1395, 969. 97, 124,310.24, 539, 651.4-55. 55%5. 99%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比提供 劳务 收到 的现 金 （万 元）k蜒还席15,823.921, 175.634, 478. 033,831.217, 170. 118, 799.8-7. 84%-25. 27%购5|嚣翼票35, 482. 1268, 777. 9-433, 348. 4688, 624. 8-110, 763.5

5、213, 649.4132. 03%-86. 80%经营 活动 现金 流入 小计（万 元）3, 287, 773. 83, 290,615. 110,215,629. 12, 483, 434. 86, 406, 842. 84, 772, 100. 6-48. 68%-0. 09%购买 商 品、 接受 劳务 支付 的现 金 （万 元）2, 104,869. 52, 138, 642.97, 692, 581.91,057,437.65, 864,221.93,710,450.8-64.11%-1.58%知朝比奶虹加牌金(77对293, 205. 6346, 111. 3374, 728. 0

6、304, 092. 7249, 929. 5293, 439. 717. 32%-15. 29%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比刎蹈蜘费s元212,318.3264, 845. 5453, 832. 8:160,012.5273, 978.6214,446.8-22. 51%1-19. 83%却鼬弊即游瓣蟀s7u)275, 128. 5172, 844.3398, 101. 3258,419.8218, 198. 6420, 129. 126. 09%59. 18%kk籍定3, 345, 164.

7、72, 974, 732. 88,611, 118.21,708,917.36, 696, 165. 54, 638, 466.4-50. 04%12. 45%戏s器t票-57, 390. 9315, 882.31,604,510.9774,517.5-289,322. 7133, 634.2-80. 16%-118. 17%器器金£135, 634.057,483.2269, 933.441,490. 190, 571.737, 162.249. 75%135. 95%嚣烬s金票1,563.64, 720. 853, 246. 51,882.735, 748. 12, 638.0-

8、95. 63%-66. 88%处置 固定 资10, 425.282.539, 200. 981.62, 141.621.9386. 79%12536.61%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比产、 无形 资产 和其 他长 期资 产收 回的 现金 净额（万 元）投资 活动 现金 流入 小计（万 元）292, 196.962, 286. 5386, 689. 18, 292. 0148, 780.939, 822. 196. 39%369. 12%购建 固定 资z 、f 1 > >_a（万 元）

9、242, 153. 1227, 928. 8431,477. 1316, 455. 3228, 085. 7225, 204. 86. 17%6. 24%舞t黑-42,613.457, 158.2341,505.411,078.322, 480.79, 565. 6289. 56%-174. 55%瞄以弗鼬甑w却脚到 额5, 773.450, 075. 0215, 572. 3-44. 129, 954. 026, 748.4-80.73%-88. 47%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比元）215,

10、 032.7335, 162. 01,050, 144.2329, 852.4300, 484. 0261,518.8-28. 44%-35. 84%蠹舞鬻额黑77, 164. 2-272, 875. 5-663, 455. 1-321,560.4-151,703. 1-221,696.7150. 87%-128.28%803,215.81,671,455.71,506, 194.02, 127, 137. 7289, 379.61,488,824.0177. 56%-51. 95%筹资 活动 现金 流入 小计（万 元）1,581,690.91,686, 393.21,603, 530.02,

11、 147, 990. 5361, 181. 71,488,824.0337. 92%-6.21%敞砌刎卿金s元351,253.01,289, 421.91,814,011.51,885, 540.3710, 322.6603, 046. 5-50. 55%-72. 76%分配 股 利、 利润 或偿 付利 息支 付的 现金（万 元）108, 240.8192, 095. 8288, 736. 5303, 147. 3170, 096.6299, 643. 1-36. 37%-43. 65%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020

12、-03-31同比环比筹资 活动 现金 流出 小计（万 元）1, 189, 088.31,624, 441. 32, 996, 950. 42, 195, 439. 1947, 256. 2902, 689. 625. 53%-26. 80%阿碱必卿细跻额s7u)392, 602. 661,951.9-1,393,420.4-47, 448. 6-586, 074. 5586, 134.4166. 99%533. 72%-19, 138.210,925.2-15, 698.8-11, 183.429, 754. 0-11,253. 1164. 32%-275. 17%ss393, 237.711

13、5, 883.9-468, 063.4394, 325. 1-997, 346.3486,818.8139. 43%239. 34%2餐5£1,827, 529.91,711,646.02, 166, 060. 01,771,734.92, 769, 081.22, 282, 262. 4-34. 00%6. 77%蠹餐x累2, 220, 767. 61,827, 529.91,711,646.02, 166, 060. 01,771,734.92, 769, 081.225. 34%21.52%囹一：营业总收入（亿元）季度走势60020 -二：利润总额（亿元）季度走势504030

14、-10-图三：净利润（亿元）季度走势40 -302010利润分析：2021年二季度利润总额为483373. 6万元，与2020年二季度的526545. 3万元相 比，增长-8.2%；环比2021年一季度的286234. 7万元相比,增长68. 87%,利润总额主要来源 于主营业务。（二）现金流数据2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比销售 商 品、 提供 劳务 收到 的现 金 （万 元）3, 166, 994. 52, 988, 099. 710, 144,791. 11,395, 969.97, 124

15、,310.24,539, 651.4-55. 55%5. 99%15,823.921, 175.634, 478. 033,831.217, 170. 118, 799.8-7. 84%-25. 27%35, 482. 1268, 777. 9-433, 348.4688, 624. 8-110, 763.5213, 649.4132. 03%-86. 80%经营 活动 现金 流入 小计（万 元）3, 287, 773. 83, 290,615. 110,215,629. 12, 483, 434. 86, 406, 842. 84, 772, 100. 6-48. 68%-0. 09%购买

16、商 品、 接受 劳务 支付 的现 金2, 104, 869. 52, 138, 642. 97, 692, 581.91,057, 437.65,864, 221.93,710,450.8-64. 11%-1.58%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比（万 元）2sssts 疝293, 205. 6346, 111. 3374, 728. 0304, 092.7249, 929. 5293, 439.717. 32%-15. 29%珈g蜘费s元212,318.3264, 845. 5453, 832.

17、8160,012.5273, 978. 6214,446.8-22. 51%-19. 83%却快云就源赫畦岸7c)275, 128. 5172, 844.3398, 101. 3258,419.8218, 198.6420, 129. 126. 09%59.18%经营 活动 现金 流出 小计（万 元）3, 345, 164. 72, 974, 732. 88,611, 118.21,708,917.36, 696, 165. 54, 638, 466.4-50. 04%12. 45%ssi葬额票-57, 390. 9315, 882.31,604,510.9774,517.5-289, 322

18、.7133, 634.2-80. 16%-118. 17%嚣s甬135, 634.057, 483. 2269, 933. 441,490. 190, 571.737, 162.249. 75%135. 95%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比元）1,563.64, 720. 853, 246. 51,882.735, 748. 12, 638. 0-95. 63%-66. 88%ii资金鬣签矗饕票10, 425. 282.539, 200. 981.62, 141.621.9386. 79%1253

19、6. 61%投资 活动 现金 流入 小计（万 元）292, 196. 962, 286. 5386, 689. 18, 292. 0148, 780. 939, 822. 196. 39%369. 12%购建 固定 资）、产支4、 ii* 1 现金（万 元）242, 153. 1227, 928. 8431,477. 1316, 455.3228, 085. 7225, 204. 86. 17%6. 24%投资 支付 的现 金-42,613.457, 158.2341,505.411,078.322, 480.79, 565. 6289. 56%-174. 55%2021-06-302021-

20、03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比（万 元）?1弗朴醐靴却脉卸额s7c)5, 773.450, 075. 0215, 572.3-44. 129, 954. 026, 748. 4-80.73%-88. 47%投资 活动 现金 流出 小计（万 元）215, 032.7335, 162.01,050, 144.2329, 852.4300, 484. 0261,518.8-28. 44%-35. 84%蠹见脉朝*额£77, 164.2-272, 875. 5-663, 455. 1-321,560.4-151,703. 1

21、-221,696.7150. 87%-128. 28%ss金京803,215.81,671,455. 71,506, 194.02, 127, 137. 7289, 379.61,488,824.0177. 56%-51.95%筹资 活动 现金 流入 小计（万 元）1,581,690.91,686, 393.21,603, 530.02, 147, 990. 5361, 181. 71,488,824.0337. 92%-6.21%z, x金351,253.01,289, 421.91,814,011. 51,885, 540.3710, 322.6603, 046.5-50. 55%-72.

22、 76%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比（万 元）分配 股 利、 利润 或偿 付利 息支 付的 现金（万 元）108, 240. 8192, 095.8288, 736. 5303, 147. 3170, 096.6299, 643. 1-36. 37%-43. 65%蠹蟀舞票1, 189, 088.31,624, 441. 32, 996, 950. 42, 195, 439. 1947, 256. 2902, 689. 625. 53%-26. 80%咐醐脉物野盼额76)392, 602. 66

23、1,951.9-1,393,420.4-47, 448. 6-586, 074. 5586, 134.4166. 99%533. 72%汇率变动等价物的-19, 138.210,925.2-15, 698.8-11, 183.429, 754.0-11,253. 1164. 32%-275. 17%tl tf7la价物393, 237.7115, 883.9-468, 063.4394, 325. 1-997, 346. 3486,818.8139. 43%239. 34%k翊g般"1,827,529.91,711,646.02, 166, 060.01,771,734.92, 76

24、9, 081.22, 282, 262.4-34. 00%6. 77%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比（万 元）2, 220, 767. 61,827, 529.91,711,646.02, 166, 060. 01,771,734.92, 769, 081.225. 34%21.52%现金流分析：2021年二季度期末现金及现金等价物余额为2220767. 6万元，与2020年二季度 的1771734. 9万元相比，增长25. 34%；环比2021年一季度的1827529. 9万元相比，增长 21.

25、52%。（三）资产负债数据2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比货币资 金（万 元）2, 697, 677. 22,422, 096. 32, 454, 235. 92, 755,416.62, 447, 432.43, 357, 269. 310. 22%11.38%交易性 金融资 产（万 元）13, 496.313, 684.814, 829. 114, 337.413,435.715, 391. 10. 45%-1. 38%应收账 款（万 元）526, 893. 9399, 028. 1397, 9

26、21. 1711,424.2752, 744. 9826,215.9-30. 00%32. 04%预付款 项（万 元）494, 179. 2375, 723. 8339, 527. 5487, 941.3487,711.3572, 451.31. 33%31. 53%应收利 息（万 元）3, 821.44, 330. 612,361.523, 536.219, 497.817, 278. 1-80. 40%-11.76%其他应 收款（万元）308, 377. 7324, 195. 0286, 080. 3316, 484.6305, 682. 5310, 691.70. 88%-4. 88%存

27、货（万元）918, 543. 8788, 692. 7771,466.0894, 259. 9923, 763. 9820, 086. 9-0. 57%16. 46%一年内 到期的 非流动 资产120, 236.8234, 451.4176, 352.3146, 870.3141,820.4123, 246.9-15. 22%-48. 72%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比（万元）其他流 动资产 （万元）1,273, 203.41,013, 050.61 1,007,919.01, 384, 127

28、.51,423, 522.91,401,703.3-10. 56%25. 68%流动资产合计（万元）16, 773, 158. 55,910, 502.25, 807, 203. 67,064, 144.06, 832, 976.47, 760,712.8-0. 88%14. 60%长期应 收款（万元）421,293. 01 340, 648. 0383, 585. 9747, 335. 2823, 199. 6691, 154.4-48. 82%23. 67%长期股 权投资 （万元）1,997, 739.71,906,812.21,902, 556.71,753, 596.91,806, 8

29、95.91, 793, 768.310. 56%4. 77%投资性 房地产 （万元）138, 629. 1138,511.0138,511.053, 472. 653, 472. 659.8159. 25%0. 09%固定资 产（万 元）6, 862, 459. 37,022,518.76,611,366.24, 195, 622. 94, 304, 572. 04, 198, 678. 559.42%-2. 28%在建工 程（万 元）2, 020, 887. 61,801,645.92, 345, 568.51,950, 992.61,864, 421.81,814, 822.38. 39%

30、12. 17%无形资 产（万 元）5, 685, 826. 65, 829, 995. 75, 885, 503. 55, 381,649.95, 437, 227. 94, 666, 808. 14.57%-2. 47%商誉（万元）32, 743. 833, 747. 233,814.632,810.032, 829.629, 668. 1-0. 26%-2. 97%长期待 摊费用 （万元）16, 586.217, 182.018, 502.92, 303. 42, 502. 52, 289. 3562. 79%-3. 47%递延所 得税资 产（万 元）302, 137.6282, 556.

31、 7277,214.4215, 905.4206, 960. 9263, 622. 245. 99%6. 93%其他非 流动资 产（万 元）2, 348, 237. 72, 161, 569. 82, 159,613.2329, 619. 7312, 860.7320, 736.4650. 57%8. 64%非流动 资产合 计（万 元）20, 153,018.619,856,846.520, 083, 800.514,827,879.715, 004, 107.913, 928,032.434. 32%1. 49%资产总 计（万 元）26, 926, 177. 125, 767, 348. 7

32、25,891,004. 121,892, 023.721,837, 084.321,688,745.223. 30%4. 50%短期借 款（万 元）1,554, 303.91,837,411.21,571,433.81,712,414.91,399, 400.61,236, 167.711.07%-15.41%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比应付票 据（万 元）903, 094. 7971,923.4988, 119.0989, 152. 51,000, 973.01,015, 495.8-9. 7

33、8%-7. 08%应付账 款（万 元）1, 101,343.81, 129, 878.51,404, 241.51,040,312. 11,286, 461.51,298, 307. 1-14. 39%-2. 53%应付职 工薪酬 （万元）172, 392. 6164, 020. 3175, 176. 7173, 126.2149, 435.4132, 624.415. 36%5. 10%应交税 费（万 元）166, 432.0147, 834. 7175, 193. 4142, 122.6134, 630.2104, 440. 923. 62%12. 58%应付利 息（万 元）149, 92

34、8. 7101,672. 3162, 598. 190, 182.569, 926. 146, 479. 6114.41%47. 46%应付股 利（万 元）488, 978. 11,205.31,542.2110, 330.6282, 098.49, 640. 773. 34%40469. 00%其他应 付款（万元）2, 929, 828. 13, 363, 803. 83,616, 371. 51, 973, 023. 41, 740, 363. 92, 068,619.868.35%-12. 90%一年内 到期的 非流动 负债（万元）2, 002, 703. 61,666, 965.61,

35、725, 447.0759, 648. 91,071, 163.81,284, 980.586. 97%20. 14%其他流 动负债 （万元）451,378. 3258, 934. 047, 134. 1399, 888. 5315, 067. 1449, 940.043.26%74. 32%流动负 债合计 （万元）10, 331,651.610, 058, 981.810, 208, 108.47,811,469.37, 821,607.38,018, 329.532. 09%2.71%长期借 款（万 元）4, 082, 439. 24, 226, 399. 33, 491,344. 13,

36、 277, 324. 32, 668, 612. 92, 693, 423. 052.98%-3.41%应付债 券（万 元）2, 420, 244. 72, 094, 592.72, 596, 737. 81, 797, 890.31,958, 902. 11,958, 353.923. 55%15. 55%长期应 付款（万元）501,094.2306, 300. 6305, 101.6251,578.9241,235.3234, 036.7107. 72%63. 60%预计负 债（万 元）424, 120. 3399, 638. 3395, 386. 0282, 563. 9280, 275

37、.7277, 477. 051.32%6. 13%递延所 得税负 债（万 元）729, 023.5727, 391.0699, 409. 3426, 925. 1427, 330. 1328, 460.470. 60%0. 22%2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比其他非 流动负 债（万 元）113, 783.526, 169.736,717.823, 502. 635, 058. 410,489.3224. 55%334. 79%非流动 负债合 计（万 元）8, 451,239.67,958,911.

38、97, 704, 657.76, 138, 089.45, 694, 973. 85, 572, 928. 548.40%6. 19%负债合 计（万 元）18, 782,891.218,017,893.717,912, 766. 113, 949,558.713,516, 581. 113, 591,258.038. 96%4.25%实收资 本（或 股本）（万 元）487,418.4487, 304. 2486, 000. 0486, 000. 0486, 000. 0491,201.60. 29%0. 02%资本公 积金（万元）105, 295.920, 259. 915, 506.825,

39、 665. 525, 665.448, 298. 0310. 26%419. 73%专项储 备（万 元）413, 473.9399, 720. 6356, 174. 8453, 886.0479, 647. 2447, 187. 3-13. 80%3. 44%盈余公 积金（万元）50, 990. 750, 990.750, 990.7680, 479. 9680, 479. 9680, 479. 9-92. 51%0. 00%未分配 利润（万元）4, 650, 867. 04, 755, 060.74, 542, 653. 04, 643, 389. 44, 538, 906. 34, 505

40、, 988. 62.47%-2. 19%归属于 母公司 股东权 益合计 （万元）5, 552, 137.25, 150, 736. 45,411,839.46, 143, 905.36, 553, 302. 86, 224, 093. 1-15. 28%7. 79%少数股 东权益 （万元）2, 591, 148.72, 598, 718. 62, 566, 398. 61, 798, 559.71,767, 200.41,873, 394. 146. 62%-0. 29%股东权 益合计 （万元）8, 143, 285. 97, 749, 455.07, 978, 238. 07, 942, 4

41、65. 08, 320, 503. 28, 097, 487. 2-2. 13%5.08%负债和 股东权 益合计26, 926, 177. 125, 767, 348.725,891,004. 121,892, 023.721,837, 084.321,688,745.223. 30%4. 50%资产分析：2021年二季度资产总计为26926177.1万元，与2020年二季度的21837084.3万元 相比，增长23. 3%；环比2021年一季度的25767348. 7万元相比，增长4.5%。负债分析：2021年二季度负债总计为18782891. 2万元，与2020年二季度的13516581.

42、 1万元 相比，增长38.96%；环比2021年一季度的18017893.7万元相比，增长4.25%。(四) 财务指标数据2021-06-302021-03-312020-12-312020-09-302020-06-302020-03-31同比环比每股收益eps (元)0. 780. 460. 290. 220. 630.310. 150. 32扣除非经常 损益后的净 利润(万元)385, 325. 7221,800.0291,873. 1135, 405.380, 763.4145,416. 7304562. 30163525.70经营活动净 收益(万元)435, 469. 2271,72

43、3.9609, 827. 5143, 137. 7113, 725.8233, 184. 3321743.40163745. 30价值变动净 收益(万元)70,719. 123, 752.4-38, 343. 120, 246. 3376, 784. 832, 230. 8306065.7046966. 70净资产收益率 r0e (%)7.084. 262.481.724.812. 432. 272. 82净资产收益 率(扣除非经 常损益)(%)7.24.25. 052. 131.262. 325. 943.00总资产净利 率 roa (%)1.560. 8&-0. 25-0. 980.4位2. 080. 88-0. 520. 68销售净利率 (%)12.017. 282. 367. 064. 084. 954. 73销售毛利率 (%)22. 8622.820. 6711.478. 381l7914. 480. 06营业总成本/ 营业总收入(%)87.3191.2589. 9896. 7998. 2294. 89-10.91-3.94营业利润/营 业总收入(%)14.59. 179. 522. 777. 455. 267. 055. 33净利润/营业 总收入的12.017. 28-0. 982. 367. 064. 084. 954. 73营业费用/营 业总收入