财经案例制作模版

1、金金 融融 理理 财财 师师资格认证培训资格认证培训理财规划案例理财规划案例制作模版制作模版金金 融融 理理 财财 师师分组成员介绍分组成员介绍金金 融融 理理 财财 师师案例背景介绍案例背景介绍金金 融融 理理 财财 师师理财目标概述理财目标概述金金 融融 理理 财财 师师演示演示第一步：建立和界定与客户的关系第一步：建立和界定与客户的关系n安排需求面谈安排需求面谈n说明自己的资历、认证资格与经验说明自己的资历、认证资格与经验n议定提供理财规划服务的方式议定提供理财规划服务的方式及及收费收费金金 融融 理理 财财 师师演示演示第二步：收集客户信息第二步：收集客户信息应收集的客户信息应收集的客

2、户信息n家庭成员年龄、关系、家庭成员年龄、关系、职业、健康状况职业、健康状况n家庭资产负债信息家庭资产负债信息n家庭收入支出的现金家庭收入支出的现金流量信息流量信息n保险及税负状况保险及税负状况n投资组合明细投资组合明细客户的目标和期望客户的目标和期望n理财目标理财目标- -何时达成何时达成多少金额多少金额n理财价值观理财价值观- -各目标各目标优先顺序优先顺序n风险偏好风险偏好- -可接受最可接受最大损失大损失n理财个性理财个性- -纪律性、纪律性、依赖性、私密性依赖性、私密性金金 融融 理理 财财 师师7制作制作当前的家庭资产负债表当前的家庭资产负债表资产资产 成本成本市价市价负债及净值负

3、债及净值成本成本市价市价现金现金信用卡欠款信用卡欠款活期存款活期存款小额消费信贷小额消费信贷其他流动性资产其他流动性资产其他消费性负债其他消费性负债流动性资产合计流动性资产合计消费性负债合计消费性负债合计定期存款定期存款金融投资借款金融投资借款外币存款外币存款实业投资借款实业投资借款股票投资股票投资投资性房地产按揭贷款投资性房地产按揭贷款债券投资债券投资其他投资性负债其他投资性负债基金投资基金投资投资性负债合计投资性负债合计投资性房地产投资性房地产住房按揭贷款住房按揭贷款保单现金价值保单现金价值汽车按揭贷款汽车按揭贷款其他投资性资产其他投资性资产其他自用性负债其他自用性负债投资性资产合计投资性

4、资产合计自用性负债合计自用性负债合计自用房产自用房产负债总计负债总计自用汽车自用汽车其他自用性资产其他自用性资产净值净值自用性资产合计自用性资产合计 资产总计资产总计负债和净值总计负债和净值总计金金 融融 理理 财财 师师8制作制作当前的家庭收支储蓄表当前的家庭收支储蓄表项目项目金额金额工作收入工作收入 其中：薪资收入其中：薪资收入 其他工作收入其他工作收入减：生活支出减：生活支出 其中：子女教育金支出其中：子女教育金支出 家庭生活支出家庭生活支出 其他生活支出其他生活支出工作储蓄工作储蓄理财收入理财收入 其中：利息收入其中：利息收入 资本利得资本利得 其他理财收入其他理财收入减：理财支出减：

5、理财支出 其中：利息支出其中：利息支出 保障型保险保费支出保障型保险保费支出 其他理财支出其他理财支出理财储蓄理财储蓄 储蓄储蓄金金 融融 理理 财财 师师9制作制作目标设置表目标设置表短期短期目标目标(短短于两于两年以內，年以內，实现时间实现时间可到日可到日) 制定目标制定目标日期：日期：理财目标理财目标描述描述重要重要顺顺序序实现实现日期日期预计状况描述预计状况描述中期目中期目标标(长于两长于两年但短年但短于于六年，六年，实现时间实现时间可到月可到月)理财目理财目标标描述描述重要重要顺顺序序实现日实现日期期预计状况描述预计状况描述长期目标长期目标(六年以上，六年以上，实现时间实现时间到年即

6、可到年即可)理理财目标财目标描述描述重要重要顺顺序序实现实现日期日期预计状况预计状况描述描述金金 融融 理理 财财 师师10全生涯理财电子表格制作全生涯理财电子表格制作风险承受能力风险承受能力风险承受态度风险承受态度风险矩阵风险矩阵货币债券股票报酬率标准差货币债券股票报酬率标准差合理投资组合资产配置合理投资组合资产配置合理风险属性的合理风险属性的投资报酬率投资报酬率ROI家庭收支资产负债家庭收支资产负债家庭理财目标家庭理财目标全生涯现金流量表全生涯现金流量表(生涯模拟表生涯模拟表)可达成理财目标的可达成理财目标的内部报酬率内部报酬率IRR比较与调整比较与调整保险规划表保险规划表金金 融融 理理

7、 财财 师师进行进行风险属性分析风险属性分析n风险承受能力评分表风险承受能力评分表：包含年龄、就业状况、家庭负担、：包含年龄、就业状况、家庭负担、资产状况、投资经验、投资知识资产状况、投资经验、投资知识。年龄年龄 1010分分8 8分分6 6分分4 4分分2 2分分客户得分客户得分3232总分总分5050分分，2525岁以下者岁以下者5050分，每多一岁少分，每多一岁少1 1分，分，7575岁以上者岁以上者0 0分分4343就业状况就业状况公教人员公教人员上班族上班族佣金收入者佣金收入者 自营事业者自营事业者失业失业8 8家庭负担家庭负担未婚未婚双薪无子女双薪无子女 双薪有子女双薪有子女 单薪

8、有子女单薪有子女 单薪养三代单薪养三代6 6置产状况置产状况投资不动产投资不动产 自宅无房贷自宅无房贷 房贷房贷505050无自宅无自宅6 6投资经验投资经验1010年以上年以上6 61010年年2 25 5年年1 1年以内年以内无无6 6投资知识投资知识有专业证照有专业证照 财金科系毕财金科系毕 自修有心得自修有心得懂一些懂一些一片空白一片空白4 4总分总分7373金金 融融 理理 财财 师师进行进行风险属性分析风险属性分析( (续续) )n风险承受态度评分表风险承受态度评分表：包含忍受亏损幅度、首要考虑、包含忍受亏损幅度、首要考虑、认赔动作、赔钱心理、最重要特性、避免工具。认赔动作、赔钱心

9、理、最重要特性、避免工具。忍受亏损忍受亏损% %1010分分8 8分分6 6分分4 4分分2 2分分客户得分客户得分1010不能容忍任何损失0分，每增加1%加2分，可容忍25得50分2020首要考虑首要考虑赚短现差价赚短现差价长期利得长期利得年现金收益年现金收益 抗通膨保值抗通膨保值保本保息保本保息8 8认赔动作认赔动作默认停损点默认停损点事后停损事后停损部分认赔部分认赔持有待回升持有待回升加码摊平加码摊平4 4赔钱心理赔钱心理学习经验学习经验照常过日子照常过日子 影响情绪小影响情绪小 影响情绪大影响情绪大难以成眠难以成眠4 4最重要特性最重要特性获利性获利性收益兼成长收益兼成长收益性收益性流

10、动性流动性安全性安全性4 4避免工具避免工具无无期货期货股票股票外汇外汇不动产不动产8 8总分总分4848金金 融融 理理 财财 师师风险矩阵风险矩阵风险能力风险能力低能力低能力 中低能力中低能力中能力中能力 中高能力中高能力 风险态度风险态度工具工具0-190-19分分20-3920-39分分40-5940-59分分60-7960-79分分低态度低态度 0-190-19分分货币货币70%70%50%50%40%40%20%20%债券债券20%20%40%40%40%40%50%50%股票股票10%10%10%10%20%20%30%30%预期报酬率预期报酬率4.11%4.11%4.94%4.

11、94%5.81%5.81%7.09%7.09%标准差标准差3.14%3.14%4.09%4.09%5.73%5.73%8.01%8.01%中低态度中低态度 20-3920-39分分货币货币50%50%40%40%20%20%0%0%债券债券40%40%40%40%50%50%50%50%股票股票10%10%20%20%30%30%50%50%预期报酬率预期报酬率4.94%4.94%5.81%5.81%7.09%7.09%8.82%8.82%标准差标准差4.09%4.09%5.73%5.73%8.01%8.01%12.01%12.01%中态度中态度 40-5940-59分分货币货币40%40%2

12、0%20%0%0%0%0%债券债券40%40%50%50%50%50%40%40%股票股票20%20%30%30%50%50%60%60%预期报酬率预期报酬率5.81%5.81%7.09%7.09%8.82%8.82%9.27%9.27%标准差标准差5.73%5.73%8.01%8.01%12.01%12.01%13.81%13.81%7348进行进行风险属性分析风险属性分析( (续续) )金金 融融 理理 财财 师师演示演示第三步：分析和评估客户一般第三步：分析和评估客户一般 财务状况及特殊需求财务状况及特殊需求 n诊断目前的财务状况诊断目前的财务状况,提出改善建议提出改善建议n根据宏观经济

13、设定基本假设参数根据宏观经济设定基本假设参数n检验理财目标能否实现检验理财目标能否实现n考虑货币的时间价值考虑货币的时间价值,规划如何由现状达到目标规划如何由现状达到目标n方案中涉及理财决策者，应作更详尽分析，帮方案中涉及理财决策者，应作更详尽分析，帮助客户作最佳抉择助客户作最佳抉择金金 融融 理理 财财 师师15诊断目前的财务状况提出改善建议诊断目前的财务状况提出改善建议家庭财务比率家庭财务比率定义定义合理范围合理范围流动比率流动比率流动资产流动资产/流动负债流动负债2-10资产负债率资产负债率总负债总负债/总资产总资产20%-60%紧急预备金倍数紧急预备金倍数流动资产流动资产/月支出月支出

14、3-6财务自由度财务自由度年理财收入年理财收入/年支出年支出20%-100%财务负担率财务负担率年本息支出年本息支出/年收入年收入20%-40%平均投资报酬率平均投资报酬率年理财收入年理财收入/生息资产生息资产3%-10%净值成长率净值成长率净储蓄净储蓄/期初净值期初净值5%-20%净储蓄率净储蓄率净储蓄净储蓄/总收入总收入20%-60%自由储蓄率自由储蓄率自由储蓄自由储蓄/总收入总收入10%-40%金金 融融 理理 财财 师师16根据宏观经济设定基本假设参数根据宏观经济设定基本假设参数n通货膨胀率通货膨胀率：依照消费类别更佳，可算出合理的退休时生：依照消费类别更佳，可算出合理的退休时生活费用

15、。活费用。n学费成长率学费成长率：依照过去统计与未来趋势，估计各级公私立：依照过去统计与未来趋势，估计各级公私立学校与留学的费用成长率。学校与留学的费用成长率。n房屋折旧率与房价成长率房屋折旧率与房价成长率：房屋未来价值：房屋未来价值=当前房价当前房价(1-折旧率折旧率N)(1+房价成长率房价成长率)N (N=居住年数或投资年数）居住年数或投资年数）n折现率折现率：将未来目标折合当前现值时，折现率：将未来目标折合当前现值时，折现率=投资报酬投资报酬率率-通货膨胀率通货膨胀率n退休生活调整率退休生活调整率：如客户未明确表示退休所需费用，可按：如客户未明确表示退休所需费用，可按退休前标准的退休前标

16、准的70%估计。估计。n保险事故发生后家庭支出调整率保险事故发生后家庭支出调整率：如客户未明确表示，可：如客户未明确表示，可按保险事故发生前标准的按保险事故发生前标准的80%估计。估计。金金 融融 理理 财财 师师17全生涯理财电子表格制作全生涯理财电子表格制作风险承受能力风险承受能力风险承受态度风险承受态度风险矩阵风险矩阵货币债券股票报酬率标准差货币债券股票报酬率标准差合理投资组合资产配置合理投资组合资产配置合理风险属性的合理风险属性的投资报酬率投资报酬率ROI家庭收支资产负债家庭收支资产负债家庭理财目标家庭理财目标全生涯现金流量表全生涯现金流量表(生涯模拟表生涯模拟表)可达成理财目标的可达

17、成理财目标的内部报酬率内部报酬率IRR比较与调整比较与调整保险规划表保险规划表金金 融融 理理 财财 师师制作制作调整前调整前生涯模拟表生涯模拟表n检验理财目标能否实现检验理财目标能否实现依客户的理财目标与现况，加入收入、费用成长率的依客户的理财目标与现况，加入收入、费用成长率的假设条件假设条件，动态模拟全生涯的资产净值与现金流量动态模拟全生涯的资产净值与现金流量；n客户各项客户各项理财理财目标之测算目标之测算，应应留意留意：父母赡养费、退休后生活支出父母赡养费、退休后生活支出需于需于期初准备期初准备，贷款及保费贷款及保费应于应于退休前结束退休前结束。n当当计算出来的计算出来的IRR太高时，太

18、高时，根据客户的理财价值根据客户的理财价值观，与客户沟通调整方案观，与客户沟通调整方案金金 融融 理理 财财 师师19注意事项：注意事项：生涯模拟表说明生涯模拟表说明(1)n净现金流量净现金流量 =工作收入工作收入( (可支配可支配) )-生活支出生活支出-当年理财目标支出当年理财目标支出( (子女子女教养费教养费-父母赡养费父母赡养费-购房换贷款购房换贷款等等)-保费预算；保费预算；註：註：理财目标支出理财目标支出金額金額不含当不含当年年储蓄储蓄額、定投，且額、定投，且勿折勿折现至期初现至期初n由由期初生息资产期初生息资产(可变现资产可变现资产扣除备用金扣除备用金，不含不动产、，不含不动产、

19、创业资金、收藏品等创业资金、收藏品等) )与各年净现金流量，可算出内部与各年净现金流量，可算出内部报酬率报酬率；n本期生息资产本期生息资产 =上期生息资产上期生息资产（1+内部报酬率）内部报酬率）+本期净现金流量；本期净现金流量；n最后一期的生息资产一定为最后一期的生息资产一定为0 (IRRIRR是是使一生的现金流入使一生的现金流入刚好等于现金流出的报酬率刚好等于现金流出的报酬率) )。金金 融融 理理 财财 师师n工作收入包括夫妻退休前后的收入，生活支出包括夫妻工作收入包括夫妻退休前后的收入，生活支出包括夫妻退休前后的支出退休前后的支出n若在工作期收入有提列养老金缴存额，可在退休时，将若在工

20、作期收入有提列养老金缴存额，可在退休时，将可领退休金视为可领退休金视为退休年度的一次性工作收入退休年度的一次性工作收入；或在退休；或在退休期体现期体现每年可领退休年金于工作收入栏内每年可领退休年金于工作收入栏内。n若至若至余命终了仍留有大量现金余额以致无法测算出内部余命终了仍留有大量现金余额以致无法测算出内部报酬率报酬率时，可时，可提高原客户理财目标水准、新增理财目标提高原客户理财目标水准、新增理财目标或在余命终了年度提列遗产或在余命终了年度提列遗产。n子女教养支出包括养育支出与大学学费支出子女教养支出包括养育支出与大学学费支出n购房还贷款栏包括旧房贷款，新房首付款，新房贷款，购房还贷款栏包括

21、旧房贷款，新房首付款，新房贷款，换房时可减出售旧房净流入换房时可减出售旧房净流入注意事项：注意事项：生涯模拟表说明生涯模拟表说明(2)金金 融融 理理 财财 师师21注意事项：注意事项：IRR与与ROI的比较与规划调整的比较与规划调整n比较可达成所有的理财目标的比较可达成所有的理财目标的内部报酬率内部报酬率（IRR），与根据），与根据风险属性及投资工具特性风险属性及投资工具特性所算出所算出的投资报酬率（的投资报酬率（ROI）。）。nROIIRR，可，可提高提高当前或退休后的生活水平，当前或退休后的生活水平，提高购房目标，提前退休或降低收入成长率假设。提高购房目标，提前退休或降低收入成长率假设。

22、nIRRROI，可，可降低降低当前或退休后的生活水平，当前或退休后的生活水平，降低购房目标，延后退休或提高收入成长率假设。降低购房目标，延后退休或提高收入成长率假设。n合理的合理的IRR介于介于4%-10%4%-10%之间，之间，若超过若超过10%10%代表代表目目标实现的可能性低标实现的可能性低金金 融融 理理 财财 师师22用用EXCEL计算保险需求计算保险需求 遗属需求法遗属需求法弥补遗属需要的寿险需求弥补遗属需要的寿险需求本人本人配偶配偶配偶当前年龄配偶当前年龄29 29 29 29 当前的家庭生活费用当前的家庭生活费用43,20043,20043,20043,200保险事故发生后支出

23、调整率保险事故发生后支出调整率70.00%70.00%70.00%70.00%配偶的个人收入配偶的个人收入41,49241,49251,16051,160家庭年支出缺口家庭年支出缺口(PMT)(PMT)(11,252)(11,252)(20,920)(20,920)家庭未来生活费准备年数家庭未来生活费准备年数(N)(N)26 26 26 26 家庭未来缺口的年金现值家庭未来缺口的年金现值( (求求PV)PV)(207,185)(207,185)(385,203)(385,203)上大学上大学4 4年学费支出现值年学费支出现值(PV)(PV)40,00040,00040,00040,000家庭房

24、贷余额及其他负债家庭房贷余额及其他负债(PV)(PV)0 0 0 0 丧葬最终支出当前水平丧葬最终支出当前水平(PV)(PV)10,00010,00010,00010,000家庭生息资产家庭生息资产(-PV)(-PV)150,000 150,000 150,000 150,000 遗属需要法应有的寿险保额遗属需要法应有的寿险保额(307,185)(307,185)(485,203)(485,203)应有保额应有保额=PV(实质投资报酬率，遗属生活保障年数，遗属年生活费缺口，实质投资报酬率，遗属生活保障年数，遗属年生活费缺口，0，1) +子女高等教育金现值子女高等教育金现值+房贷及其他负债房贷及

25、其他负债+丧葬支出丧葬支出-家庭生息资产家庭生息资产金金 融融 理理 财财 师师n根据客户的理财价值观，与客户沟通调整方案根据客户的理财价值观，与客户沟通调整方案加入新保费加入新保费可选方案：筛选各年度现金流量可达成理财目标者；可选方案：筛选各年度现金流量可达成理财目标者；推荐方案：可选方案超过三个时，可择优选出三个方推荐方案：可选方案超过三个时，可择优选出三个方案供客户最后决策；案供客户最后决策；最终方案：，模拟并向客户说明理财最终方案：，模拟并向客户说明理财提供各个方案中提供各个方案中的利弊得失规划前后所发生的现金流变化的利弊得失规划前后所发生的现金流变化。n由客户做最后的决定，根据最终方

26、案配置产品。由客户做最后的决定，根据最终方案配置产品。制作制作调整后调整后生涯模拟表生涯模拟表金金 融融 理理 财财 师师演示演示第四步：制定并向客户提交第四步：制定并向客户提交 个人理财规划方案个人理财规划方案 n理财规划报告书的内容理财规划报告书的内容n内容摘要内容摘要n规划分析规划分析n行动方案行动方案n产品推荐产品推荐 金金 融融 理理 财财 师师25制作投资配置计划制作投资配置计划 以两种投资工具为例以两种投资工具为例预算项目预算项目年限年限基本目标基本目标股票股票定存定存预期报酬率预期报酬率 应投资额应投资额国外旅游国外旅游110,0005%95%2.40%9,766购车购车215

27、0,00010%90%2.80%141,940购屋购屋5500,00025%75%4.00%410,964子女教育子女教育15200,00075%25%8.00%63,048退休退休302,000,000100%0%10.00%114,617预估报酬率预估报酬率10%2%应有资产应有资产740,335资产配置资产配置37.73%62.27%现有资产现有资产300,000组合报酬率组合报酬率5.02%应储蓄现值应储蓄现值440,335应月投资额应月投资额2,369现有储蓄现有储蓄2,000应增减储蓄应增减储蓄369金金 融融 理理 财财 师师26制作投资配置计划制作投资配置计划 一个目标一个投资工具一个目标一个投资工具家庭家庭年收入年收入100,000家庭家庭年支出年支出70,000可投可投资