2021沪深300运行情况

1、2021沪深300运行情况沪深300指数2012年度运行报告关于沪深300指数沪深300指数是沪深证券交易所于2005年4月8日联合发布的反映A股市场整体走势的指数。沪深300指数选择A股市场中规模大、流动性好的最具代表性的300只股票构成指数样本，覆盖了A股市场65%的总市值和58%的自由流通市值。沪深300指数是沪深300股指期货合约的标的指数。沪深300指数编制方法满足以下条件的股票进入沪深300指数的样本空间：1、上市时间超过1个季度，除非该股票自上市以来的日均A股总市值在沪深A股中排名前30位；2、不属于ST、*ST 股票，不属于暂停上市股票。对样本空间中的股票按照最近一年的A股日均

2、成交金额由高到低排名，剔除排名后50%的股票。在剩余股票中选择最近一年日均A股总市值排名前300名的股票构成指数样本。2005-2012年沪深300指数走势沪深300指数一年表现沪深300指数年初迎来上涨行情，上半年走势形成M形态，并于5月7日当日触及年度最高点2717.82点；下半年在经济增速逐步放缓的影响下，指数震荡下跌，于12月4日下探至年度最低点2102.13点，此后指数迎来强劲反弹，量价齐升，年末收于2522.95点。全年沪深300指数上涨177.2点，涨幅7.55%，成交11.48万亿元。2012全年，沪深300指数在1月、2月、4月、5月、9月、12月出现上涨，单月最大涨幅在12

3、月份，涨幅为17.91%；在其他6个月份均以下跌报收，单月最大跌幅出现在3月份，当月下跌6.8%。指数成交金额最大值出现在3月份，当月成交13776亿元；最小值出现在10月份，当月仅成交6103.85亿元。2012年，沪深300指数日均成交量4635.71万手，比2011年减少14.03%；日均成交金额472.45亿元，比2011年减少28.35%；日均换手率0.95%，比2011年下降0.08个百分点。2012年，沪深300指数样本股中有152只出现上涨，另有148只出现下跌。指指数数一一年年走走势势指指数数阶阶段段表表现现1个月 5.05% 33.32% 2.333个月 4.65% 23.

4、67% 0.726个月 4.94% 20.79% 0.349个月-2.24% 20.06% -0.301年7.55% 20.03% 0.23年涨跌幅7.55% 公司数量300日均成交量(万手)4635.71 上涨数量152日均成交额(亿元)472.45 下跌数量148日均换手率0.95% 平盘数量0指指数数市市场场数数据据市场代表性2012年末，沪深300指数总市值为14.97万亿元，比上一年末增加1.1万亿元，涨幅为7.94%。2012年末，沪深300指数总市值占沪深A 股比例为65.44%，比上一年末提高0.42个百分点。 2012年末，沪深300指数权重最大的3个行业是金融地产、工业和原

5、材料，权重分别为40.71%、14.17%和12.01%。权重最小的3个行业是电信业务、信息技术和公用事业，权重分别为 1.23%、2.03%和2.39%。 2012年末，沪深300指数自由流通市值为5.05万亿元，比上一年末减少0.68万亿元，降幅为15.58%。2012年末，沪深300指数自由流通市值占沪深A 股比例为58.09%，比上一年末提高1.29个百分点。沪沪深深330000自自由由流流通通市市值值占占比比 沪沪深深330000总总市市值值占占比比行业表现十条一级行业中有五条行业对沪深300指数走势形成正贡献，对沪深300贡献最大的是权重居首的金融地产行业，贡献184.92点，贡献

6、占比为104.36%。对沪深300拖累最大的是电信业务行业，贡献-15.14点，贡献占比为-8.55%。2012年沪深300公用指数年化波幅低于沪深300指数，年化波动率为15%。沪深300材料指数波幅最大，年化波动率达到26.97%。金融地产184.92 104.36%原材料17.10 9.65%可选消费13.80 7.79%医药卫生9.73 5.49%公用事业0.19 0.11%信息技术-2.12 -1.20%能源-8.37 -4.73%主要消费-9.89 -5.58%工业-13.01 -7.34%电信业务-15.14 -8.55%单位：2012年末行行业业对对沪沪深深330000指指数数

7、走走势势的的贡贡献献沪沪深深3300行业业指指数数年年化化波波动动率率样本分布 沪深300指数第一大权重股为民生银行，权重为3.51%；前5大权重股权重合计为14.68%；前10大权重股权重合计为24.01%；前20大权重股权重合计为36.21%；前50大权重股权重合计为54.89% 600016 民生银行 3.51% 金融地产 600036 招商银行 3.37% 金融地产 601318 中国平安 3.00% 金融地产 601166 兴业银行 2.50% 金融地产 601328 交通银行 2.30% 金融地产 600000 浦发银行 2.20% 金融地产 000002 万科 1.94% 金融地

8、产 600030 中信证券 1.82% 金融地产 600519 贵州茅台 1.72% 主要消费 601088 中国神华 1.66% 能源 沪沪深深3300前110大权权重重股股 单位： 2012年末 601857 中国石油 14,638 能源601398 工商银行 10,895 金融地产 601288 农业银行 8,234 金融地产 601988 中国银行 5,709 金融地产 600028 中国石化 4,847 能源 601628 中国人寿 4,456 金融地产 601088 中国神华 4,180 能源 600036 招商银行 2,429 金融地产 600519 贵州茅台 2,170 主要消

9、费 601318 中国平安 2,168 金融地产沪沪深深3300总市市值值最最大大的的110只股股票票 单位：亿元， 2012年末 沪沪深深330000样样本本股股总总市市值值分分布布指数成交分析 沪深300样本股中，年成交金额1000亿元以上的有17家公司，主要分布在金融地产、原材料、主要消费、可选消费、工业行业。沪深300样本股中成交金额最高的是包钢稀土，年成交达到4628亿元。金融地产行业中成交金额最高的是中国平安，年成交达到2119亿元。沪深300指数年初与年末成交较为活跃，年中趋于萎缩，3月份成交最为活跃。 沪深300指数全年成交额114806亿元，成交量113亿手，日均成交额472

10、.45亿元，日均成交量4635.71万手。最大成交额出现于3月14日，当日成交1170.8亿元；最大成交量出现于12月14日，当日成交11089.26万手。沪深300样本股中，日均换手率在3%以上的有9家公司，分布在金融地产、可选消费、原材料、主要消费和工业行业。东吴证券、凤凰传媒等较近时间上市的股票成交活跃，这两只股票的日均换手率分别为9.94%和5.50%。指数样本财务分析 沪深300132,747 17,507 13,228 114,585 3,890 14.65% 全部A 股176,425 19,602 14,931 150,259 4,677 12.74% 占比 75.24% 89.

11、31% 88.60% 76.26% 83.16% - 单位：亿元，分红为2012全年，净资产收益率使用最近4个季度净利润，其它指标为2012年前3季度 2012年前3季度，沪深300指数样本股共实现营业收入13.27万亿元，归属母公司 净利润合计1.32万亿元，加权净资产收益率为14.65%，全年分红总额3890亿元，沪深300指数估值水平在年初小幅提升后开始下降，年末随着市场反弹而有所回升。2012年末，沪深300滚动市盈率为11.26倍，市净率为1.67倍。2012年末，全部A股滚动市盈率为13.71倍，市净率为1.83倍。沪深300指数的估值优势较为明显。沪深300指数中金融地产行业估值水平较低，行业滚动市盈率、市净率分别仅为8.37倍、1.45倍。沪沪深深330000行行业业市市净净率率沪沪深深3300指数数与与全全部部A A股估估值值水水平平对对比比沪沪深深330000行行业业滚滚动动市市盈盈率率 沪深