可转换债券例题

1、(1) 经相关部门批准，甲公司于20X6年1月1日按面值发行分期付息、 到期一次还本的可转换公司债券200000万元，发行费用为3200万元，实 际募集资金已存入银行专户。根据可转换公司债券募集说明书的约定，可转换公司债券的期限为3年，自20X6 年1月1日起至20X8年12月31日止；可转换公司债券的票面年利率为：第一年 1.5%,第二年2%,笫三年2. 5%；可转换公司债券的利息自发行之日起每年支付一 次，起息日为可转换公司债券发行之日即20X6年1月1日，付息日为可转换公司 债券发行之日起每满一年的当日，即每年的1月1日；可转换公司债券在发行1年 后可转换为屮公司普通股股票，初始转股价格

2、为每股10元，每份债券可转换为10 股普通股股票(每股面值1元)；发行可转换公司债券募集的资金专项用于生产用厂 房的建设。(2) 甲公司将募集资金陆续投入生产用厂房的建设，截至20X6年12月31 日，全部募集资金已使用完毕。生产用厂房于20X6年12月31日达到预定可使用 状态。(3) 20X7年1月1日，甲公司20X6支付年度可转换公司债券利息3000万 兀O(4) 20X7年7月1日，由于甲公司股票价格涨幅较大，全体债券持有人将其 持有的可转换公司债券全部转换为甲公司普通股股票。(5) 其他资料如下：1.甲公司将发行的可转换公司债券的负债成份划分为以摊 余成本计量的金融负债。2.屮公司发

3、行可转换公司债券时无债券发行人赎回和债券 持有人回售条款以及变更初始转股价格的条款，发行时二级市场上与之类似的没有 附带转换权的债券市场利率为6%o3. 在当期付息询转股的，不考虑利息的影响，按债券面值及初始转股价格计算 转股数量。4. 不考虑所得税影响。要求：(1) 计算屮公司发行可转换公司债券时负债成份和权益成份的公允价值。(2) 计算屮公司可转换公司债券负债成份和权益成份应分摊的发行费用。(3) 编制甲公司发行可转换公司债券时的会计分录。(4) 计算甲公司可转换公司债券负债成份的实际利率及20X6年12月31日的摊 余成本，并编制甲公司确认及20X6支付年度利息费用的会计分录。(5) 计

4、算甲公司可转换公司债券负债成份20X7年6月30日的摊余成本，并编 制甲公司确认20X7年上半年利息费用的会计分录。(6) 编制甲公司20X7年7月1日可转换公司债券转换为普通股股票时的会计分 录。答案：(1) 负债成份的公允价值= 200000X1.5%/ (1+6% ) +200000X2%/(1+6%) 2+200000X2.5%/ (1+6%) 3+200000/ (1+6%) 3=178512.13 (万元)权益成份的公允价值=发行价格一负债成份的公允价值=200000-178512. 13=21487. 87 (万元)(2) 负债成份应份摊的发行费用=3200X178512. 13

5、/200000 = 2856. 19 (万 元)权益成份应分摊的发行费用=3200X21487. 87/200000 = 343. 81 (万元)(3) 发行可转换公司债券时的会计分录为：借：银行存款196800(发行价格200000-交易费用3200)应付债券一一可转换公司债券(利息调整)24344. 06 (倒挤)贷：应付债券一一可转换公司债券(面值)200000资本公积一一其他资本公积21144. 06 (权益成份的公允价值21487. 87-权益成份应分摊的发行费用343. 81)(4) 负债成份的摊余成本=金融负债未来现金流量现值，假设负债成份的实际 利率为r,那么：200000X1

6、.5%/ ( 1+r ) +200000X2%/ ( 1+r ) 2+200000X2.5%/ ( 1+r ) 3+200000/ (1+r) 3=200000-24344. 06利率为6%的现值二178512. 13万元利率为 r 的现值=175655. 94 万元(200000-24344. 06)；利率为7%的现值=173638. 56万元(6 % -r ) / ( 6 % -7 % ) = ( 178512. 13-175655. 94 ) / ( 178512. 13- 173638. 56) 解上述方程r=6%-(178512. 13-175655. 94)/(178512. 13

7、-173638. 56)*(6%-7%)=6. 59%20X6年12月31日应确认的20X6年度资本化的利息费用=(200000 24344. 06) X6. 59% = 11575. 73(万元)。甲公司确认及20X6支付年度利息费用的会计分录为：借：在建工程11575. 73贷：应付利息3000（200000X1.5%）应付债券一一可转换公司债券（利息调整）8575. 73借：应付利息 3000贷：银行存款300020X6 年 12 月 31 日的摊余成本=200000-24344. 06+8575. 73 = 184231. 67 （万 元），（5）负债成份20X7年6月30日应确认的利息费用=184231.67X6. 59%宁2 =6070. 43 （万元）。屮公司确认20X7年上半年利息费用的会计分录为：借：财务费用6070. 43贷：应付利息2000（200000X2%/2）应付债券一一可转换公司债券（利息调整）4070. 43（6）转股数=200000-10=20000 （万股）甲公司20X7年7月1日可转换公司债券转换