卫星导航设备生产制造项目预算报告

1、卫星导航设备生产制造项目预算报告投资分析/实施方案一、行业发展宏观环境分析5年来，北斗卫星导航系统已广泛应用于交通、海事、电力、民政、气象、渔业、测绘、矿产、公安、农业、林业、国土、水利、金融、市政管网等十几个行业领域，各类国产北斗终端产品推广应用已累计超过4000万台/套，包括智能手机在内的采用北斗兼容芯片的终端产品社会用户总保有量接近5亿台/套。由于北斗产业发展尚处起步阶段，产业体系还不完善，下游应用也比较有限，为推动北斗产业发展，必须首先在具有一定产业基础的重点区域进行培育，以起到示范探索的作用。按照国家规划部署，全国正在围绕北京、上海、重庆、西安建立4个北斗卫星导航产业运营中心，有关部

2、门也在部分区域进行重点项目的建设。因此，中国北斗导航产业将首先呈现出“重点区域先行发展”的态势，且这种局面仍将在一段时间内得以保持。但随着北斗应用系统的逐渐成熟及北斗对GPS系统替代的逐渐深入，中国北斗导航产业将会由重点区域拓展至全国，产业空间特征也将沿袭目前中国GPS产业的发展特征。目前北斗产业发展较快的区域都是具有一定产业基础的地区，在不断发展的过程中，这些地区的产业底蕴和区域优势将不断显现，赋予了这些地区更加突出的产业特征，使得各区域分工进一步明确。如北京将成为北斗基础技术研发和标准制订的中心，而上海将成为中国北斗导航产业的上游芯片设计制造中心。与其他地区相比，这些重点区域将充分发挥其先

3、发优势，使其产业地位更加稳固。北斗导航系统目前主要应用于海事、通信与电力授时、应急救援等领域，在民用应用领域还有很大一部分未得到拓展，如车辆船舶的监控管理、LBS业务等。随着北斗系统的不断发展，民用应用将成为北斗系统应用的主要方向，并成为产业中规模最大的一块。届时全国各地都将广泛地产生庞大的市场需求，而十分注重客户资源及区域壁垒较大的运营服务业也将在全国各地涌现出专注于区域市场的运营商，使得运营服务行业空间分布分散。二、预算编制说明本预算报告是xxx实业发展公司本着谨慎性的原则，结合市场和业务拓展计划，在公司预算的基础上，按合并报表要求编制的，预算报告所选用的会计政策在各重要方面均与本公司实际

4、采用的相关会计政策一致。本预算周期为5年，即2019-2023年。三、公司基本情况（一）公司概况公司是一家集研发、生产、销售为一体的高新技术企业，专注于产品，致力于产品的设计与开发，各种生产流水线工艺的自动化智能化改造，为客户设计开发各种产品生产线。成立以来，公司秉承“诚实、信用、谨慎、有效”的信托理念，将“诚信为本、合规经营”作为企业的核心理念，不断提升公司资产管理能力和风险控制能力。公司将“以运营服务业带动制造业，以制造业支持运营服务业”经营模式，树立起双向融合的新格局，全面系统化扩展经营领域。公司为以适应本土化需求为导向，高度整合全球供应链。公司自成立以来，在整合产业服务资源的基础上，积

5、累用户需求实现技术创新，专注为客户创造价值。公司及时跟踪客户需求，与国内供应商进行了深入、广泛、紧密的合作，为客户提供全方位的信息化解决方案。和新科技在全球信息化的浪潮中持续发展，致力成为业界领先且具鲜明特色的信息化解决方案专业提供商。为了确保研发团队的稳定性，提升技术创新能力，公司在研发投入、技术人员激励等方面实施了多项行之有效的措施。公司自成立以来，一直奉行“诚信创新、科学高效、持续改进、顾客满意”的质量方针，将产品的质量控制贯穿研发、采购、生产、仓储、销售、服务等整个流程中。公司依靠先进的生产、检测设备和品质管理系统，确保了品质的稳定性，赢得了客户的肯定。公司建立完整的质量控制体系，贯穿

6、于公司采购、研发、生产、仓储、销售等各环节，并制定了产品开发控制程序、产品审核程序、产品检测控制程序、等质量控制制度。（二）公司经济指标分析2018年xxx实业发展公司实现营业收入5609.18万元，同比增长20.28%（945.91万元）。其中，主营业务收入为5080.84万元，占营业总收入的90.58%。2018年营收情况一览表序号项目第一季度第二季度第三季度第四季度合计1营业收入1177.931570.571458.391402.305609.182主营业务收入1066.981422.641321.021270.215080.842.1卫星导航设备(A)352.10469.47435.9

7、4419.171676.682.2卫星导航设备(B)245.40327.21303.83292.151168.592.3卫星导航设备(C)181.39241.85224.57215.94863.742.4卫星导航设备(D)128.04170.72158.52152.43609.702.5卫星导航设备(E)85.36113.81105.68101.62406.472.6卫星导航设备(F)53.3571.1366.0563.51254.042.7卫星导航设备(.)21.3428.4526.4225.40101.623其他业务收入110.95147.94137.37132.09528.34根据初步统

8、计测算，2018年公司实现利润总额1239.44万元，较2017年同期相比增长158.60万元，增长率14.67%；实现净利润929.58万元，较2017年同期相比增长174.29万元，增长率23.08%。2018年主要经济指标项目单位指标完成营业收入万元5609.18完成主营业务收入万元5080.84主营业务收入占比90.58%营业收入增长率（同比）20.28%营业收入增长量（同比）万元945.91利润总额万元1239.44利润总额增长率14.67%利润总额增长量万元158.60净利润万元929.58净利润增长率23.08%净利润增长量万元174.29投资利润率33.33%投资回报率25.0

9、0%财务内部收益率29.38%企业总资产万元7575.87流动资产总额占比万元36.53%流动资产总额万元2767.82资产负债率30.34%四、基本假设1、公司所遵循的国家及地方现行的有关法律、法规和经济政策无重大变化；2、公司经营业务所涉及的国家或地区的社会经济环境无重大改变，所在行业形势、市场行情无异常变化；3、国家现有的银行贷款利率、通货膨胀率和外汇汇率无重大改变；4、公司所遵循的税收政策和有关税优惠政策无重大改变；5、公司的生产经营计划、营销计划、投资计划能够顺利执行，不受政府行为的重大影响，不存在因资金来源不足、市场需求或供求价格变化等使各项计划的实施发生困难；6、公司经营所需的原

10、材料、能源、劳务等资源获取按计划顺利完成，各项业务合同顺利达成，并与合同方无重大争议和纠纷，经营政策不需做出重大调整；7、无其他人力不可预见及不可抗拒因素造成重大不利影响。五、市场预测分析是以现代测绘技术和为基础发展起来的综合性产业。既包括GIS（地理信息系统）产业、卫星定位与产业、航空航天遥感产业，也包括测绘业和地理信息技术的专业应用，还包括LBS（基于位置服务）、地理信息服务和各类新兴技术及其应用。近年来，我国地理信息产业产值快速提升。据统计，2009年以来我国地理信息产业产值每年保持将近25%以上增速。截至2014年底，我国地理信息产业年产值由2009年的931.9亿元提升至3380亿元

11、左右，企业数达2万多家，从业人员超过40万人。截至目前，全国有200多所高校、20多所职业学校、200多个研究机构开展地理信息技术相关专业教育和研究工作。作为地理信息产业的一部分，2003-2013年，我国卫星导航产业产值从40亿元增长到约1040亿元，增长了20多倍，年复合增长率达到38.19%。2013年，我国卫星导航产业产值约为1040亿元，同比增长了28.4%。作为新兴高科技行业，中国卫星导航定位应用市场起步较晚，2000年后，伴随着系统从军用转入民用并在全球市场的开放才迅速发展起来。目前，中国卫星导航定位应用市场以消费应用为基础，专业市场应用领域正在逐步扩展和深入，市场规模不断膨胀。

12、2009年中国卫星导航应用市场产值586.6亿元，其中专业应用占17%；消费应用市场占83%。近几年我国消费应用市场发展迅速，2013年中国卫星导航应用市场产值在1000亿元左右。2013年以来，在大众应用市场中，随着销量的快速增长，带导航功能的终端用户数量激增，但对产业总体销售额贡献不大；同时受智能手机替代效应的影响，PND终端销量明显下降，但与之相关的位置服务市场成长迅速；汽车前装、后装用户及终端数量保持稳定增长。行业应用市场增长明显，伴随北斗系统正式运行、ICD2.0文件公布和国家一系列政策或专项的出台，2012年受到抑制的需求和2013年的新增需求一并得到释放。2014年以来随着军队持

13、续提升现代化装备建设水平、信息化水平，在北斗系统正式运行的大背景下，特殊市场（军用、警用、应急等）正迸发出巨大的市场需求潜力。六、预算编制依据1、营业成本依据公司各产品的不同毛利率测算，各项成本的变动与收入的变动进行匹配。2、财务费用依据公司资金使用计划及银行贷款利率测算。七、预算分析未来5年xxx实业发展公司将继续扩大生产规模，主要投资用途包括：新建研发生产基地、补充流动资金等。（一）固定资产预算2019年计划固定资产投资3479.99(万元）。固定资产投资预算表序号项目单位建筑工程费设备购置及安装费其它费用合计占总投资比例1项目建设投资万元1355.481257.49173.223479.

14、991.1工程费用万元1355.481257.493933.661.1.1建筑工程费用万元1355.481355.4833.76%1.1.2设备购置及安装费万元1257.491257.4931.32%1.2工程建设其他费用万元867.02867.0221.59%1.2.1无形资产万元507.85507.851.3预备费万元359.17359.171.3.1基本预备费万元150.39150.391.3.2涨价预备费万元208.78208.782建设期利息万元3固定资产投资现值万元3479.993479.99（二）流动资金预算预计新增流动资金预算535.57万元。流动资金投资预算表序号项目单位达产

15、年指标第一年第二年第三年第四年第五年1流动资产万元3933.662523.772312.183933.663933.663933.661.1应收账款万元1180.10708.06826.071180.101180.101180.101.2存货万元1770.151062.091239.101770.151770.151770.151.2.1原辅材料万元531.04318.63371.73531.04531.04531.041.2.2燃料动力万元26.5515.9318.5926.5526.5526.551.2.3在产品万元814.27488.56569.99814.27814.27814.271

16、.2.4产成品万元398.28238.97278.80398.28398.28398.281.3现金万元983.41590.05688.39983.41983.41983.412流动负债万元3398.092038.852378.663398.093398.093398.092.1应付账款万元3398.092038.852378.663398.093398.093398.093流动资金万元535.57321.34374.90535.57535.57535.574铺底流动资金万元178.52107.11124.97178.52178.52178.52（三）总投资预算构成分析1、总投资预算分析：总投

17、资预算4015.56万元，其中：固定资产投资3479.99万元，占项目总投资的86.66%；流动资金535.57万元，占项目总投资的13.34%。2、固定资产预算分析：本期工程项目固定资产投资包括：建筑工程投资1355.48万元，占项目总投资的33.76%；设备购置费1257.49万元，占项目总投资的31.32%；其它投资867.02万元，占项目总投资的21.59%。3、总投资=固定资产投资+流动资金。项目总投资=3479.99+535.57=4015.56（万元）。总投资预算一览表序号项目单位指标占建设投资比例占固定投资比例占总投资比例1项目总投资万元4015.56115.39%115.39

18、%100.00%2项目建设投资万元3479.99100.00%100.00%86.66%2.1工程费用万元2612.9775.09%75.09%65.07%2.1.1建筑工程费万元1355.4838.95%38.95%33.76%2.1.2设备购置及安装费万元1257.4936.13%36.13%31.32%2.2工程建设其他费用万元507.8514.59%14.59%12.65%2.2.1无形资产万元507.8514.59%14.59%12.65%2.3预备费万元359.1710.32%10.32%8.94%2.3.1基本预备费万元150.394.32%4.32%3.75%2.3.2涨价预备

19、费万元208.786.00%6.00%5.20%3建设期利息万元4固定资产投资现值万元3479.99100.00%100.00%86.66%5建设期间费用万元6流动资金万元535.5715.39%15.39%13.34%7铺底流动资金万元178.525.13%5.13%4.45%八、未来五年经济效益测算根据规划，第一年负荷60.00%,计划收入3208.20万元，总成本2706.00万元，利润总额-11860.10万元，净利润-8895.08万元，增值税100.70万元，税金及附加65.68万元，所得税-2965.03万元；第二年负荷70.00%,计划收入3742.90万元，总成本3062.0

20、4万元，利润总额-13276.35万元，净利润-9957.26万元，增值税117.49万元，税金及附加67.70万元，所得税-3319.09万元；第三年生产负荷100%，计划收入5347.00万元，总成本4130.18万元，利润总额1216.82万元，净利润912.62万元，增值税167.84万元，税金及附加73.74万元，所得税304.20万元。（一）营业收入估算该“卫星导航设备生产制造项目”经营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑卫星导航设备行业设备相对价格变化，假设当年卫星导航设备设备产量等于当年产品销售量。项目达产年预计每年可实现营业收入5347.00万元。（二）达产年增值税估算达产年应缴增

21、值税=销项税额-进项税额=167.84万元。营业收入税金及附加和增值税估算表序号项目单位第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元3208.203742.905347.005347.005347.001.1卫星导航设备万元3208.203742.905347.005347.005347.002现价增加值万元1026.621197.731711.041711.041711.043增值税万元100.70117.49167.84167.84167.843.1销项税额万元855.52855.52855.52855.52855.523.2进项税额万元412.61481.38687.68687.6868

22、7.684城市维护建设税万元7.058.2211.7511.7511.755教育费附加万元3.023.525.045.045.046地方教育费附加万元2.012.353.363.363.369土地使用税万元53.6053.6053.6053.6053.6010税金及附加万元65.6867.7073.7473.7473.74（三）综合总成本费用估算根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期工程项目综合总成本费用4130.18万元，其中：可变成本3560.45万元，固定成本569.73万元，具体测算数据详见总成本费用估算一览表所示。折旧及摊销一览表序号项目运营期合计第一

23、年第二年第三年第四年第五年1建(构)筑物原值1355.481355.48当期折旧额1084.3854.2254.2254.2254.2254.22净值271.101301.261247.041192.821138.601084.382机器设备原值1257.491257.49当期折旧额1005.9967.0767.0767.0767.0767.07净值1190.421123.361056.29989.23922.163建筑物及设备原值2612.97当期折旧额2090.38121.29121.29121.29121.29121.29建筑物及设备净值522.592491.682370.392249.

24、102127.812006.524无形资产原值507.85507.85当期摊销额507.8512.7012.7012.7012.7012.70净值495.15482.46469.76457.07444.375合计：折旧及摊销2598.23133.99133.99133.99133.99133.99总成本费用估算一览表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1外购原材料费万元2574.851544.911802.392574.852574.852574.852外购燃料动力费万元226.12135.67158.28226.12226.12226.123工资及福利费万元435.74435

25、.74435.74435.74435.74435.744修理费万元14.558.7310.1914.5514.5514.555其它成本费用万元744.93446.96521.45744.93744.93744.935.1其他制造费用万元276.05165.63193.23276.05276.05276.055.2其他管理费用万元131.5978.9592.11131.59131.59131.595.3其他销售费用万元345.10207.06241.57345.10345.10345.106经营成本万元3996.192397.712797.333996.193996.193996.197折旧费万

26、元121.29121.29121.29121.29121.29121.298摊销费万元12.7012.7012.7012.7012.7012.709利息支出万元-10总成本费用万元4130.182706.003062.044130.184130.184130.1810.1可变成本万元3560.452136.272492.313560.453560.453560.4510.2固定成本万元569.73569.73569.73569.73569.73569.7311盈亏平衡点54.80%54.80%达产年应纳税金及附加73.74万元。（五）利润总额及企业所得税利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售

27、税金及附加+补贴收入=1216.82（万元）。企业所得税=应纳税所得额税率=1216.8225.00%=304.20（万元）。（六）利润及利润分配1、本期工程项目达产年利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=1216.82（万元）。2、达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=1216.8225.00%=304.20（万元）。3、本项目达产年可实现利润总额1216.82万元，缴纳企业所得税304.20万元，其正常经营年份净利润：企业净利润=达产年利润总额-企业所得税=1216.82-304.20=912.62（万元）。4、根据利润及利润分配表

28、可以计算出以下经济指标。（1）达产年投资利润率=30.30%。（2）达产年投资利税率=36.32%。（3）达产年投资回报率=22.73%。5、根据经济测算，本期工程项目投产后，达产年实现营业收入5347.00万元，总成本费用4130.18万元，税金及附加73.74万元，利润总额1216.82万元，企业所得税304.20万元，税后净利润912.62万元，年纳税总额545.78万元。利润及利润分配表序号项目单位达产指标第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元5347.003208.203742.905347.005347.005347.002税金及附加万元73.7465.6867.7073.7

29、473.7473.743总成本费用万元4130.182706.003062.044130.184130.184130.185增值税万元167.84100.70117.49167.84167.84167.846利润总额万元1216.82-11860.10-13276.351216.821216.821216.828应纳税所得额万元1216.82-11860.10-13276.351216.821216.821216.829企业所得税万元304.20-2965.03-3319.09304.20304.20304.2010税后净利润万元912.62-8895.08-9957.26912.62912.

30、62912.6211可供分配的利润万元912.62-8895.08-9957.26912.62912.62912.6212法定盈余公积金万元91.26-889.51-995.7391.2691.2691.2613可供投资者分配利润万元821.36-8005.57-8961.53821.36821.36821.3614应付普通股股利万元821.36-8005.57-8961.53821.36821.36821.3615各投资方利润分配万元821.36-8005.57-8961.53821.36821.36821.3615.1项目承办方股利分配万元821.36-8005.57-8961.53821

31、.36821.36821.3616息税前利润万元1216.82-11860.10-13276.351216.821216.821216.8217息税折旧摊销前利润万元1350.81-11726.11-13142.361350.811350.811350.8118销售净利润率%17.07%-277.26%-266.03%17.07%17.07%17.07%19全部投资利润率%30.30%-295.35%-330.62%30.30%30.30%30.30%20全部投资利税率%36.32%36.32%36.32%36.32%21全部投资回报率%22.73%-221.52%-247.97%22.73%

32、22.73%22.73%22总投资收益率%22.73%-221.52%-247.97%22.73%22.73%22.73%23资本金净利润率%22.73%-221.52%-247.97%22.73%22.73%22.73%八、确保预算完成的措施1、进一步开拓市场，提高市场占有率。2、全方位推行精益化管理，降低成本、提高效率，实现经营业绩持续成长。3、以经济效益为中心，挖潜降耗，把降低成本作为首要目标。4、加强资金管理，提高资金利用率。5、强化财务管理，加强成本控制、财务预算的执行、资金运行情况监管等方面的工作，建立成本控制、预算执行、资金运行的预警机制，降低财务风险，保证财务指标的实现。九、风

33、险提示分析（一）政策风险分析项目承办单位要加强企业内部信息化建设，提高政策市场相关信息的收集与处理能力，将在国家各项经济政策和产业发展政策的指导下，汇聚各方信息提炼最佳方案，实现统一指挥调度，合理确定公司发展目标和经营战略。项目承办单位要积极响应国家相关行业政策调整，最大程度地争取国家政策扶持，同时，与社会各界以及各阶层保持友好的协作关系，成立相关公关部门，建立与政府之间的关系网；根据信息的交互状况，建立信息分析系统，预测宏观经济的变动；此外，结合政府政策与项目承办单位实际情况进行利益让步，通过政府平台来获得公司业务的拓展，并逐步将此作为项目产品市场开拓的重要方式之一。（二）社会风险分析对自然

34、环境影响的规避措施；投资项目的“三废”均采取有效的治理措施，达到国家有关环境保护的政策要求；虽然投资项目生产项目产品的过程对环境的不利影响非常小，但在社会日益重视环境保护的前提下，项目承办单位有必要保证环境保护设施的投入，环境保护设施是否能正常使用将对项目的正常生产经营构成了一个风险因素。（三）市场风险分析顾客理念分析：顾客对项目项目产品的保守心理是其潜在的风险，顾客对参与信息分享而可能带来的隐患担忧度决定消费保守度；同时，顾客的环境保护意识、效益意识、诚信意识等一定程度上影响着其应用项目产品的导向；由于顾客的理念不定性，所以，项目市场风险则随之不定。目前全球卫星导航系统呈现“1+3”的格局，

35、其中卫星导航系统应用的领域在不断的扩大，特别是未来随着物联网的快速发展，将带动更多新产品和新应用的出现，驱动全球卫星导航市场需求快速增长，包括对导航芯片、导航地图、定位导航、位置服务等多方面的需求将保持较快增长。根据美国卫星产业协会(SIA)发布的历年卫星产业现状报告，2018年，全球卫星导航设备市场收入为933亿美元，较上年同比增长约6%。根据欧洲全球卫星导航系统管理局(GSA)发布的全球卫星导航系统(GNSS)市场报告(第五版)数据显示，2017年，全球在用的GNSS设备约58亿台，预计到2020年，其数量将达到80亿台。根据美国卫星产业协会(SIA)发布的2019年全球卫星产业状况报告数

36、据，2018年，全球导航卫星发射数量为25颗，较2017年7颗同比增加了18颗。2018年全球卫星发射数量为314颗，其中导航卫星占比为8%，比重较2017年上升了6个百分点。2018年，全球导航卫星发射数量恢复增长，中国北斗卫星功不可没。2018年，中国共有18颗北斗三号卫星送入太空，占全球导航卫星发射量的72%。2019年1-11月，中国仍有6颗北斗卫星送入太空。根据北斗根据导航系统管理办公室消息，2019年计划发射6-8颗北斗导航卫星，完成所有MEO(中圆地球轨道)卫星发射，进一步完善全球系统星座布局，全面提升系统服务性能和用户体验。2020年计划发射2-4颗北斗三号卫星，至2020年底

37、全面完成北斗三号系统建设。根据美国忧思科学家联盟(unionofconcernedscientists)最新更新的“在轨卫星统计数据库”显示，截至2019年3月31日，全球在轨正常运行卫星数量为2062颗。其中导航卫星数量为139颗，占比为6.7%。导航卫星数量要远远小于地面观测卫星和通信卫星数量。美国的GPS系统拥有32颗，欧盟(ESA)的伽利略系统(Galileo)拥有26颗，俄罗斯格洛纳斯(Glonass)导航系统拥有28颗。（四）资金风险分析积极筹措资金，确保建设资金足额及时到位；确保资金筹措与项目的建设进度协调一致，进一步保障项目建设进度，如期发挥项目效益。投资项目计划投入资金能否按

38、时到位将对项目建设产生重大影响，投资项目的融资风险主要是指资金供应不足或者来源中断导致项目工期拖延或被迫中止，从而形成资金风险。项目承办单位应该选择多种筹集建设资金的渠道，紧紧抓住国家鼓励和支持相关行业发展的大好机遇，积极争取政府资金的支持和吸收社会其他资金投入，尽可能的降低债务投资的比例，从根本上降低偿债压力和债务风险。（五）技术风险分析产品研发及人才风险分析：由于项目产品市场需求潜力巨大，从而刺激相关行业的高速发展，产品的研发换代必须与时俱进，否则，终将惨遭淘汰，且类似项目产品的模仿在技术竞争中多方角逐，因此，研发中遇到的项目技术瓶颈是不可忽视的技术风险；此外，技术人才的缺乏及其流失是技术

39、潜在的风险；投资项目主要工艺生产技术及设备都是经过生产实践证实是成熟、可靠的，所以，投资项目在项目产品生产技术上的风险较小。产品研发及人才风险分析：由于项目产品市场需求潜力巨大，从而刺激相关行业的高速发展，产品的研发换代必须与时俱进，否则，终将惨遭淘汰，且类似项目产品的模仿在技术竞争中多方角逐，因此，研发中遇到的项目技术瓶颈是不可忽视的技术风险；此外，技术人才的缺乏及其流失是技术潜在的风险；投资项目主要工艺生产技术及设备都是经过生产实践证实是成熟、可靠的，所以，投资项目在项目产品生产技术上的风险较小。工艺控制方面的风险对策；对于技术工艺控制方面有可能造成的风险，项目承办单位主要通过加大技术人员

40、的培训力度和健全生产过程中的管理制度来加以控制和消除。（六）财务风险分析项目运营初期如何吸引投资商投资，以及引进何种投资商成为了企业经营的外部不可控因素；其次企业资本实际营运中，投资时机、份额、方式的选择，配套资金是否跟得上，新增流动资金是否充分；公司提供服务过程中的不确定性则构成了企业经营的内部不可控因素；以上都将成为项目承办单位应该考虑的财务风险问题。财务风险是指项目承办单位由于不同的资本结构而对企业投资者的收益产生的不确定性影响；财务风险来源于企业资金利润率和借入资金利息率差额上的不确定因素以及借入资金与计划自筹资金的比例的大小；借入资金比例越大，风险程度越大，反之则越小；投资项目的财务

41、风险主要体现在项目实施之前，项目实施后则财务风险较小。（七）管理风险分析形成企业文化进行员工同化，保障创业前期的稳定过渡；进行员工培训努力提高员工自身技能与整体素质；根据市场调整职工工资并加强公司人事管理制度，实现3年内人员的基本稳定；推行目标成本全面管理，加强成本控制；倡导组织创新和思想创新，以适应不断变化的外部经营环境。（八）其它风险分析投资项目用地系自然属性风险；该风险来源于项目选址的地质、水文等条件及地下埋藏物的不确定性；投资项目建设选址位于项目建设地，项目用地性质为工业用地，建设区域内无任何建筑物便于工程施工。项目承办单位努力加强环境保护投资力度和强化环境保护措施，确保投资项目对所在

42、建设区域的环境质量不受影响；通过加大环境保护方面的投入与管理力度，尽量使污染消除在生产、运营过程中，实现清洁的原料保管、清洁的生产过程、清洁的产品储运，努力提高项目承办单位的环境保护工作管理水平。投资项目所在地地质状况良好，不存在滑坡、塌陷等自然灾害，项目承办单位将进行认真项目的设计、施工，对项目承办单位严格进行招标管理，因此，项目用地及工程风险很小。（九）社会影响评估1、社会影响分析根据项目建成后对各利益群体影响程度的不同，把影响区划分为直接影响区和间接影响区，其中：直接影响区为项目的上、下游企业、同行企业及附近居民；间接影响区为直接影响区域之外的居民、项目周围的商业门市、其他商业以及政府的

43、形象等。项目建设过程中需要一批建筑施工队伍和建筑工人，能够为当地富余劳动力提供合适的就业机会，增加他们的收入；项目建成运营后，可提供900个就业岗位，对缓解当地社会就业压力有一定的积极作用；员工进入企业后不仅拥有可观、稳定的收入，而且通过企业的教育与培训可以进一步提高管理人员的管理水平，提高技术人才的研发能力，提高加工操作人员的操作技能，使其拥有更高的上升空间，为今后收入的进一步增长打下坚实的基础。建材经销商：投资项目建设需要大量的建筑材料，当地的建材承销商将从中受益。项目实施后，可以增加国家和当地的财政收入，提高区域经济实力；根据谨慎财务测算，为当地政府和国家的可持续发展做出一定贡献。2、社

44、会影响效果实施投资项目符合国家产业发展政策，符合项目建设地经济发展方向，符合市场经济要求；项目技术上可靠，经济上可行，可以带动一批相关企业的发展；实施投资项目社会意义巨大，可以提供一定的就业岗位，并开拓新的税源，提高项目产品档次，增加市场竞争力，同时也提升了地区产业整体技术水平，带动相关行业的发展，促进地方经济的发展，为改变项目建设地原有相对落后的经济结构创造条件；从以上对项目技术、拟建规模和内容、原料供应、技术方案、项目建设方案、土建工程、项目投资估算、资金筹措、社会效益等主要问题进行的分析后得知，投资项目的建设具有良好的经济效益和社会效益。3、项目适应性分析项目产品正处于高速发展期，市场前

45、景广阔；投资项目产品主要是项目产品的研发、生产和销售，有利于提升项目建设地项目产品整体制造水平，加快实现当地相关产业工业目标的实现，投资项目的建设符合项目建设地经济和社会发展的规划政策。投资项目场址选择合理，场址工程地质条件良好，生产布局合理，项目生产所用原材料与产出物均为无毒、无害；固体废弃物全部堆放到指定场所，并对水池、水沟采取防渗、防雨水措施；扬尘污染采取了喷淋降尘措施，对噪声采取了隔音措施；资源与能源利用指标达到清洁生产的要求。项目承办单位在征地过程中，就未来的可以预见到的因素与当地政府和被征地居民充分协商一致，得到政府支持，使居民从经济上得到了合理的补偿和照顾，投资项目可以顺利实施，

46、因此，社会风险性很小。4、社会风险对策分析积极倡导健康文明的精神生活和工作之余的休闲娱乐；严禁酗酒、打架斗殴和扰乱正常治安秩序的行为发生。进行强噪声作业时，应严格控制作业时间；施工现场环境气体、噪声的跟踪监测，实行专人监测、专人管理。投资项目的“三废”均采取了有效的治理措施，达到国家有关环境保护的政策要求；虽然投资项目生产的项目产品对环境的不利影响非常小，但在社会日益重视环境保护的情况下，项目承办单位有必要保证环境保护设施的投入，环境保护设施是否能正常使用将对项目的正常运营构成了一个风险因素；同时，项目的生产过程中，必须树立“环境保护关系民生、决定企业未来”的理念，遵守严格的管理制度，确保各项

47、环境保护措施全部落实到位。为了增强自主创新能力，国家采取了加大资金投入、提高科技资金等优惠政策，但仅靠提高科技创新资金营造一个积极向上的创新环境还不够，仍需要全社会全方位的共同努力、多措并举。项目承办单位建立健全科学合理的分配制度，保障工人收入稳定，保障工人合法权益不受侵害；妥善解决好企业内部和由企业引发的外部矛盾，从制度上消除社会不稳定因素。投资项目在项目建设地内实施，不存在征地补偿或居民拆迁安置补偿等社会问题，同时污染物达到国家标准排放，社会风险很小；项目实施后，基本不会产生社会问题，因此，投资项目具备社会可行性。5、社会风险评价投资项目属于国家鼓励发展的相关产业，是我国近期重点发展项目，

48、符合国家产业导向；项目承办单位在项目产品制造上已经创造了一定的有利条件，且项目具有良好的投资效益、社会效益和抗风险能力。近几年，我国卫星导航与位置服务产业新增投资和新增企业数量持续增加，卫星导航与位置服务领域企事业单位数量保持在14000家左右，从业人员数量约45万，人才流动现象明显加剧。目前，中国北斗产业已初步形成完整产业链条：上游的天线、芯片、板卡、GIS、地图、模拟源等配套齐全;中游的手持型、车载型、船载型、指挥型以及结合各行业具体应用的综合型终端，品类已初具规模;下游的系统集成和运营服务业已在数据采集、监测、监控、指挥调度等各领域进行了探索应用。行业规模产值也越来越大，截止2017年，

49、行业市场规模达到了2550亿元。2017年6月，北斗地基增强系统(一期)建成并通过验收。一期主要完成框架网基准站、区域加强密度网基准站、国家数据综合处理系统，及国土资源、交通运输、中科院、地震、气象、测绘地理信息等6个行业数据处理中心等建设任务，建成基本系统，在全国范围提供基本服务。2017年11月5日，我国在西昌卫星发射中心用长征三号乙运载火箭，以“一箭双星”方式成功发射第二十四、二十五颗北斗导航卫星。这2颗卫星属于中圆地球轨道卫星，是我国北斗三号第一、二颗组网卫星，开启了北斗卫星导航系统全球组网的新时代。2017年11月29日，中国卫星导航系统委员会主席王力与美国国务院助理副国务卿乔纳森.

50、马戈利斯在北京举行了中美卫星导航会晤，双方签署了北斗与GPS信号兼容与互操作联合声明。声明表示，两系统在国际电联(ITU)框架下实现射频兼容，实现了民用信号互操作，并将持续开展兼容与互操作合作。经多年攻关，清华大学、航天恒星科技有限公司、成都国星通信有限公司和中国电子科技集团第五十四研究所4家单位，率先完成了支持北斗三号系统信号体制的卫星导航终端技术攻关和工程样机研发，并通过了第三方验收测试，各项技术指标满足性能要求。2017年12月27日，北斗系统开通五周年新闻发布会在国务院新闻办公室新闻发布厅召开。中国卫星导航系统管理办公室在前期发布B1C、B2a信号接口控制文件(测试版)的基础上，正式发布北斗卫星导航系统空间信号接口控制文件B1C(1.0版)与B2a(1.0版)的中英文版本。201