04第四讲 商业银行贷款业务经营管理

第四讲商业银行贷款业务经营管理,学习目标,通过学习贷款业务经营管理的目标，懂得适度贷款规模、合理的贷款结构是贷款经营管理过程中必须关注的问题；通过学习贷款种类，掌握不同贷款方式的控制要点；通过学习借款人的信用评估、财务报表分析、财务比率分析等内容，掌握科学管理贷款的方法和依据；,学习目标,通过学习贷款定价原理，领会贷款价格构成和贷款定价方法；通过学习贷款风险管理，认识贷款风险管理的重要性，掌握防范和化解贷款风险的措施。,思考题,1、简述商业银行贷款经营管理的目标。2、如何对贷款种类加以划分？对不同贷款方式下发放贷款应如何掌握？3、试述商业银行对借款者进行信用分析的必要性及内容。4、试述商业银行贷款风险的成因、危害及管理对策。5、试述我国商业银行贷款定价的必要性。,讨论题,假设你是一个信贷员，你如何了解“借款人是否有信誉”这一问题？,一、商业银行贷款业务经营管理目标,（一）贷款规模适度（二）贷款结构的均衡（三）防御风险（四）盘活存量,二、商业银行贷款的种类,（一）按照发放贷款时是否承担本息收回的责任将贷款划分为自营贷款、委托贷款和特定贷款 1、自营贷款自营贷款是指贷款人以合法方式筹集的资金自主发放的贷款，其风险由贷款人承担，并由贷款人收回本金和利息。,（一）按照发放贷款时是否承担本息收回的责任将贷款划分为自营贷款、委托贷款和特定贷款,2、委托贷款委托贷款是指政府部门、企事业单位及个人等委托人提供资金，由贷款人（即受托人）根据委托人确定的贷款对象、用途、金额、期限、利率等代为发放、监督使用并协助收回的贷款。,（一）按照发放贷款时是否承担本息收回的责任将贷款划分为自营贷款、委托贷款和特定贷款,3、特定贷款特定贷款是指经国务院批准并对贷款可能造成的损失采取相应补救措施后责成国有独资商业银行发放的贷款。,（二）按贷款的期限不同将贷款划分为短期贷款、中期贷款和长期贷款,1、短期贷款，是指贷款期限在一年以内（含一年）的贷款。2、中期贷款，是指贷款期限在一年以上（不含一年）五年以下（含五年）的贷款。3、长期贷款，是指贷款期限在五年（不含五年）以上的贷款 。,（三）按贷款的保证程度不同将贷款划分为信用贷款、担保贷款和票据贴现,1、信用贷款，是指以借款人信誉发放的贷款。2、担保贷款，是指保证贷款、抵押贷款、质押贷款。 3、票据贴现，是指贷款人以购买借款人未到期商业票据的方式发放的贷款。,三、商业银行对不同贷款方式发放贷款掌握的要点,（一）信用放款方式掌握的要点信用放款方式，是完全凭借借款人的信誉而发放贷款的形式。特点是不需要担保和抵押，仅凭借款人的信用就可以取得贷款，因而风险较大。,（一）信用放款方式掌握的要点,我国金融机构过去基本上是以发放信用贷款为主，随着市场经济的发展，贷款正逐步从信用贷款向担保和抵押贷款转变，而信用贷款今后仅向信誉显著的借款人发放。因此，这种贷款方式的成败在很大程度上取决于对借款人或借款项目的信用分析是否科学可靠。,（二）保证贷款方式掌握的要点,保证贷款，是指按担保法规定的保证方式以及第三人承诺在借款人不可能偿还贷款时，按约定承担一般保证责任或者连带责任而发放的贷款。1、保证人的资格审订2、保证方式3、保证期间,案例4-1 ：保证人的资格是否合法会影响贷款的安全,湖北省某高校由于教育经费不足，学校教师因待遇过低而纷纷南下谋职。1994年，新上任的校领导班子为了改变这种状况，决定多方筹资开办一家校办企业，该企业命名为某实业发展公司，由某系中年教师朱某承包，每年向学校上交10万元用于补贴教学科研经费。该公司成立运作后，连续两年盈利，完成上交任务。1997年5月，该公司为扩大经营规模拟向某银行贷款150万元。银行要求该公司提供担保。承包人朱某虽多方活动，但因贷款数额较大，均无单位愿意提供担保。,案例4-1 ：保证人的资格是否合法会影响贷款的安全,后朱某找到学校主管财务的副校长潘某，提出学校是该公司的主办单位，要求学校出面为公司提供保证，学校最终为某银行与该公司的借款合同作了保证，保证该公司到期不能偿还贷款本息则由学校代为支付。后因受多种因素的影响，该公司无力偿还所欠的166.5万元贷款本息，因而某银行向某高校提出代为履行请求义务，但学校本来就资金紧张，若要偿付这166.5万元现金，那就更加困难了。目前，由于我国的教育经费比较紧张，因而国家鼓励教学单位多方面自行筹资改善办学条件，改进办学质量，为此校办产业成了各类学校无论是大学还是中小学所普遍关注的事情。,案例4-1 ：保证人的资格是否合法会影响贷款的安全,对于学校所办的企业在对外开展交往过程中需要学校作为保证人的情况，应当一律不得允许，因为保证行为的风险太大。在现实中，由于校办企业形式各异，有的校办企业不具备法人资格，从法律归属上来看应当认为是学校的一个组成部分，如果这些企业在对外交往过程中需要提供担保的，最好不要找学校提供担保，若确实需要，也应当以学校的某些特定财产作为抵押；如果校办企业已经是自负盈亏、独立承担民事责任的法人，学校不应当为其提供保证。资料来源：担保法实例说明，周茂辉，湖南人民出版社，1997年，第51页。,（三）抵押贷款方式掌握的要点,抵押贷款，是指按担保法规定的抵押方式以借款人或第三人的财产作为抵押物发放的贷款。,（三）抵押贷款方式掌握的要点,1、抵押品的合法性 2、抵押品的登记3、抵押品的数量标准是按现行市场价格估计抵押品价值。贷款数量不能超过抵押品估值的80%。4、抵押品的质量标准是作为抵押品的财产都必须注意其易售性、价格的稳定性。,案例4-2：抵押品登记后银行才有处置权,1996年4月19日，福州某银行根据福州某公司提出的流动资金外汇借款申请书与该公司签订了一份外汇借款合同，合同约定：某银行向该公司提供贷款150万美元，期限9个月，利率按国家的规定执行。福州市经济技术开发区国有资产经营开发公司作为保证人在借款合同上签字盖章，承担该笔贷款的连带责任保证，同时，借款公司出具函件，愿以所拥有的一座大厦作房产抵押（价值约为1500万元），但该房产抵押未办理有关登记手续。,案例4-2：抵押品登记后银行才有处置权,合同生效后，某银行履行了合同，把贷款转到借款公司账户上。但贷款到期后，借款公司未按约还款，福州市经济技术开发区国有资产经营开发公司也不履行保证责任。某银行诉至法院。福州市经济技术开发区国有资产经营开发公司作辩称，根据担保法的有关规定，应首先处理抵押物，在抵押物不足以清偿时才由保证人承担保证责任，故请求法院免除其担保责任。,案例4-2：抵押品登记后银行才有处置权,分析表明：首先，某银行与某公司缔结的借款合同主体合法，意思表示真实，关于期限、利率等亦不违反法律规定，故应认定为有效合同；其次，在以抵押物设置担保时，房产属于必须登记的抵押物，如不登记，抵押合同无效。就本案例来看，借款人以自己的房产作为债的担保，必须经过有关部门登记，而银行和借款人都没有认识到这一点，因此，抵押无效；,案例4-2：抵押品登记后银行才有处置权,第三，同一债权既有保证又有物的担保的，保证人对物的担保以外的债权承担保证责任，这是担保法的规定。但是，由于本案中物的抵押无效，保证人也就不能以此条款为由免除自己的责任。资料来源：金融法典型案例，吴志攀，中国金融出版社，2000年，第65页。,（四）质押贷款方式掌握的要点,质押贷款，是指按担保法规定的质押方式以借款人或第三人的动产或权利作为质物发放的贷款。 质押包括动产质押和权利质押：,（四）质押贷款方式掌握的要点,动产质押，是指债务人或者第三人将其动产移交债权人占有，将该动产作为债权的担保（债务人或者第三人为出质人，债权人为质人，移交的动产为质物）。下列权利可以质押：汇票、支票、本票、债券、存款单、仓单、提单；依法可以转让的商标专用权，专利权、著作权中的财产权；依法可以转让的股份、股票；依法可以质押的其他权利。,（四）质押贷款方式掌握的要点,质押贷款方式掌握的要点与抵押贷款方式掌握的要点一样（即合法性、数量标准和质量标准）。但与抵押贷款仍有些不同：1、用于质押的只能是动产或权利；2、用于质押的动产或权利凭证必须由质权人占有（即必须移交）。,（五）票据贴现方式掌握的要点,票据贴现是指贷款人以购买借款人未到期商业票据的方式发放的贷款。 1、票据的商业性。2、票据的要式和要件是否合法。3、票据付款人和承兑人的资信状况。4、票据期限的长短。5、贴现的额度。,案例4-3：票据贴现必须依法合规经营,票据贴现是银行与客户的一种交易行为。就持票人而言，通过转让票据而提前收回垫支于商业信用的资金；对银行来说表现为一种票据的买卖行为，但其本质却是一种以银行为中介的社会信用行为，是银行的一种特殊贷款形式。 1997年12月，某市人民银行在对本市各商业银行票据贴现业务的检查中，发现以下问题：,案例4-3：票据贴现必须依法合规经营,（1）A企业向甲银行申请签发银行承兑汇票50万元，但实际上没有真实的商品交易做保障，A企业将本汇票持往乙银行申请贴现，乙银行碍于情面，予以贴现，结果造成企业套取银行信用成功，信贷资产质量恶化。（2）甲银行1995年5月8日办理贴现一笔，票据的到期日是1995年12月28日。该笔贴现违反了贷款通则中关于贴现期限的规定（贷款通则第 11条规定，票据贴现的期限最长不得超过6个月）。,案例4-3：票据贴现必须依法合规经营,（3）受企业之间相互拖欠货款等历史问题的影响，有相当一部分办理贴现融资的企业欠人或被他人拖欠货款，导致银行贴现的票据资金有些不能按时足额收回，银行被迫垫付资金，形成一种新的资金呆滞。至1997年底，待收回贴现资金15笔，金额130万元。从分析中我们可以看出，票据贴现作为银行的一种资产业务，必须依法合规经营，才能保证其经营的稳健。资料来源：金融案例分析，陈燕文，中国审计出版社，1999年，第100页。,四、商业银行贷款的信用分析,贷款信用分析是商业银行为确保贷款的安全性和盈利性，在对客户进行分析的基础上，最后做出是否发放贷款和发放多少贷款的决策。贷款信用分析的内容：,（一）对借款人的信用评价,信用评价主要是分析影响借款者偿还贷款的因素，从而评定贷款按期偿还的可能性。信用评价的内容 西方商业银行把它归纳为五C评价原则,五C评价原则,即对借款者的五C因素进行分析评价（英文字母的第一个字母为C）。品德(Character)能力(Capacity)资本(Capital)担保(Collateral)环境(Condition),（一）对借款人的信用评价,在我国可以归纳为对借款者的以下情况分析： 1、对借款者经营行为分析（即品德分析） 2、对借款者经营能力分析（即能力分析） 3、对借款者资本状况分析（即资本分析） 4、对借款者担保情况的分析（即担保分析） 5、对借款者经营环境的分析（即环境分析）,（二）对借款者的财务报表分析,1、资产负债表分析 （1）资产项目分析 （2）负债与资本项目分析 2、损益表项目分析 重点是了解企业的利润多少，这不仅是贷款到期偿还的保证，而且关系到经常性的利息支付。,（二）对借款者的财务报表分析,3、现金流量表分析 银行需要确定现金流量和流向，分析引起现金流出入的原因。,（三）对借款者基本财务比率分析,1、流动性比率 （1）流动比率流动比率=流动资产/流动负债 （2）速动比率 速动比率=（流动资产存货）/流动负债,（三）对借款者基本财务比率分析,2、资金营运效率比率 （1）平均应收帐款周转率平均应收帐款周转率=应收帐款/日平均销售额（2）存货周转率存货周转率=（年）销售额或销售成本/（月）平均存货,（三）对借款者基本财务比率分析,2、资金营运效率比率 （3）总资产利用率总资产利用率=销售额/总资产 （4）固定资产利用率固定资产利用率=销售额/固定资产平均总额,（三）对借款者基本财务比率分析,2、资金营运效率比率 （5）现金周转率现金周转率=（现金总额/日平均销售额）+平均应收帐款周转比率+（平均存货总额/日平均销售成本）,（三）对借款者基本财务比率分析,3、财务杠杆比率 （1）负债资产比率负债资产比率=总负债/总资产（2）负债自有资本比率负债自有资本比率=总负债/总自有资本,（三）对借款者基本财务比率分析,3、财务杠杆比率 （3）收入利息费用比率收入利息费用比率=（税前收入+利息）/利息费用 （4）收入固定费用比率收入固定费用比率=（税前收入+租金+利息）/（利息+租金费用）,（三）对借款者基本财务比率分析,4、盈利能力比率 （1）销售收益率销售收益率=税后净利润/销售总额（2）资产收益比率资产收益比率=税后净利润/平均总资产,（三）对借款者基本财务比率分析,4、盈利能力比率 （3）股本收益率股本收益率=普通股分红利润总额/普通股股本=（净利润总额优先股红利）/普通股股本,五、商业银行贷款定价,（一）我国商业银行贷款定价的必要性 （二）西方商业银行贷款定价的方法1、税前产权资本预期收益率=（贷款收益贷款费用）/应摊产权资本2、税后产权资本收益率=税前产权资本收益率（1边际税率）,（二）西方商业银行贷款定价的方法,从产权资本收益率的公式看，为了提高产权收益率，可以通过提高贷款利率和办理贷款的服务费实现，也可以通过降低贷款资金成本和服务费用支出实现，或者同时采用两种方法进行调整。,（三）我国商业银行贷款定价的设想,实行贷款定价的基本思路是：根据银行的筹资成本，直接与间接费用，贷款含税率和贷款利润率，考虑中央银行的利率政策，贷款期限和风险度，借款人的存款余额与结算量后，确定贷款利率。在实际工作中，我们可以从以下几个方面进行贷款定价：,（三）我国商业银行贷款定价的设想,1、确定贷款平均收益率贷款平均收益率=筹资成本均摊率+间接费用率+贷款业务费用率+贷款含税率+贷款利润率即：,（三）我国商业银行贷款定价的设想,2、调整贷款平均收益率一般根据以下内容调整贷款平均收益率：,（1）根据贷款风险度调整贷款平均收益率 某贷款利率=贷款平均收益率浮动幅度,（三）我国商业银行贷款定价的设想,2、调整贷款平均收益率,（2）根据贷款期限调整贷款平均收益率某贷款利率=贷款平均收益率+加浮幅度,（三）我国商业银行贷款定价的设想,2、调整贷款平均收益率,（3）根据存款平均余额调整贷款平均收益率某贷款利率=贷款平均收益率利率浮动百分点,（三）我国商业银行贷款定价的设想,2、调整贷款平均收益率,（4）根据结算量调整贷款平均收益率（包括本、外币）某贷款利率=贷款平均收益率浮动百分点,（三）我国商业银行贷款定价的设想,2、调整贷款平均收益率综上所述，在利率市场化情况下，商业银行可以完全按照上述方法确定贷款利率，但在利率管制情况下，贷款利率的最后确定还要控制在人民银行规定的利率政策以内。如果贷款定价所确定的贷款利率超过了人民银行的规定，则要靠降低贷款风险度、增加存款余额或加大结算比例来解决。,（三）我国商业银行贷款定价的设想,3、小结：通过上述计算可得出信贷部门的考核目标：贷款平均收益率见前面内容；内部目标利率=贷款平均余额贷款利润率；内部资金转移价格=筹资成本均摊率；,（三）我国商业银行贷款定价的设想,3、小结：间接费用率见前面内容；贷款业务费用率见前面内容；贷款保本临界点=贷款平均收益率的前四项之和；贷款收息率还需合理确定。,六、商业银行贷款风险管理,（一）商业银行贷款风险的含义及成因1、贷款风险的含义所谓贷款风险，是指银行贷款不能按期收回本息而导致银行资金遭受损失的可能性。2、贷款风险的成因（1）主观因素引起的风险（2）客观因素引起的风险,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,商业银行贷款风险管理包括贷款风险的识别、监测、度量、控制和处置等。1、贷款风险的识别贷款风险识别是指对各种不同的贷款风险进行判断，以能够在经营过程中很好地对各种贷款风险因素进行管理。对贷款风险的识别，首先做出事件“是否是风险，是什么类型的风险”的判断。,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,1、贷款风险的识别一般情况下，企业发生下列情况，则需要发布风险信号：企业的资金运用大于资金来源，借入资金的比重过大；企业的资产不实；企业出现“虚盈实亏”的现象；企业供、产、销三个环节出现不平衡；担保单位撤回担保，或不愿续保；企业即将招标、拍卖或改变经营方式。,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,2、贷款风险的监测贷款风险监测是指对风险监测指标的密切关注，随时注意这些指标出现的异常变动。一般情况下，需要关注的指标主要有以下几个：,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,2、贷款风险的监测（1）流动比率流动比率主要反映企业短期偿债的基本态势，用公式表示为：流动比率=流动资产总额/流动负债总额。它是衡量企业短期偿债的主要指标。,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,2、贷款风险的监测（2）杠杆比率这个指标是用来测评企业举债经营程度以及对信贷资金的影响。它表达的是负债在企业整个资产中所占的比重，反映企业资本结构和负债保障程度，从其比率变化能够直接测出企业的借债能力。比重愈大，能力愈差。,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,2、贷款风险的监测（3）收益比率收益比率用来考察企业经营管理的有效性和贷款运用效益，具体描述为：销售利润率=利润总额/销售收入额，它反映企业销售所产生的收益。这是考察贷款流动性的重要依据。,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,2、贷款风险的监测（3）收益比率与之相关联的还有两个重要测评指标，即：流动资产利润率=利润总额/流动资产额；固定资产利润率=利润总额/固定资产原值。这两个比率从企业资金结构的不同角度反映企业经营管理的有效性程度。,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,3、贷款风险的度量贷款风险度量是指根据一定的风险度量模型将面临的风险量化，并追踪风险的进一步发展方向及影响程度。根据巴塞尔新资本协议的规定，对信用风险、市场风险和操作风险，提出了不同的度量方法。,新资本协议结构图,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,3、贷款风险的度量下面便把信用风险的度量方法予以介绍（因为狭义的信用风险是指债务人未能偿还其债务而造成的风险，所以，这种方法一般在度量贷款风险时使用）。,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,3、贷款风险的度量（1）标准法标准法的特点是采用外部评级机构确定资产风险权重，适用于复杂程度不高的银行。标准法下信用风险加权资产等于信用风险敞口（EAD）与外部评级机构确定的客户风险权重乘积。,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,3、贷款风险的度量（1）标准法风险敞口是指由于债务人的违约所导致的可能承受风险的信贷业务余额。风险权重由外部评级机构（如穆迪、标准普尔公司等）根据客户的相关信息评定，分为0、10、20、50、100和150六级。,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,3、贷款风险的度量（2）内部评级（IRB）初级法和高级法内部评级法的特点在于资产风险权重主要由商业银行根据自己对客户的信用评级确定。在内部评级（IRB）法中，风险加权资产等于风险敞口（EAD）与风险权重的乘积。,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,3、贷款风险的度量（2）内部评级（IRB）初级法和高级法风险权重由违约概率（PD）、违约损失率（LGD）和期限（M）3个因素确定。违约概率是指未来一段时间内借款人发生违约的可能性；违约损失率指预期违约损失占风险资产敞口的百分比，与资产的交易特征有关，如是否有抵押品。,（二）商业银行贷款风险管理的内容与方法,3、贷款风险的度量（2）内部评级（IRB）初级法和高级法违约概率、违约损失率与期限M参数调整一起计算出风险敞口的风险权重。如果违约概率由商业银行确定，其他参数由监管部门确定，则该内部评级方法称为初级法或基础法，如果参数均由商业银行确定，则该内部评级方法称为高级法。,（二）商业银行贷款风险管理的内容