（金融学专业论文）山东省企业实施国际投资问题的研究.pdf

山东省企业实施国际投资问题的研究 提要 山东省企业国际投资研究是我国企业国际投资的重要组成部分，其既具有我 国企业国际投资的共性，又具有山东省的行业、地域特性。因此，本文的研究将 利用普遍性与特殊性辩证统一的关系，在借鉴我国企业国际投资研究成果的基础 上，深入考察山东省企业国际投资的现状，结合其成功经验与失败教i j l j ，从企业 国际投资的战略规划角度对山东省企业国际投资进行实证研究和规范分析，以期 达到提出新环境下企业国际投资战略选择对策的目的。 本文首先对国际投资的基本概念进行界定，分析了国际资本移动的福利效 应，进而对山东省企业国际投资的宏观背景展开分析，结合发展中国家的经验和 发达国家国际投资的转型特点，指出山东省企业国际投资的内在动机是五方面： 第一，企业国际化经营的趋势和竞争压力；第二，寻求和占有更广阔的国外市场； 第三，开发经营资源；第四，学习掌握当地生产技术和市场技能；第五，进行产 业转移。然后采用实证分析方法，分析山东省实施国际投资的竞争优势，并进一 步对山东省企业国际投资的发展过程，湿现的特点以及存在的问题进行了深入分 析。最后，提出推动山东省企业国际投资的对策建议，具体细分为四个部分，第 一部分为企业全球战略的实施；第二部分为大企业进行国际投资时的进入方式选 择；第三部分为国际公司的组织结构设计，提出如何设计跨国公司的组织结构才 能更为有效的促进大企业的国际投资活动。最后一部分为国际投资人才的培养。 关键词：企业；国际投资；经验；内在动机 t h ea n a i y s isf o rt h ep r a c t i c eo fs h a n d o n gp r o v if l o e e n t e r p ris e s in t e r n a tio n al in v e s t m e n t a b s t r a c t t h es t u d yo fi n t e r n a t i o n a li n v e s t m e n to fs h a n d o n gp r o v i n c ei sa ni m p o r t a n t e l e m e n tt ot h es u b j e c to fc h i n a so v e r a l lf o r e i g ni n v e s t m e n t t h es t u d yn o to n l yh a s t h ec o m m o na s p e c to fi n t e m a t i o n a li n v e s t m e n tb yo t h e re n t e r p r i s e s ，i tr e p m s e n t s s h a n d o n gp r o v i n c e se n t e r p r i s e sa n di t sg e o g r a p h i c a lc h a r a c t e r i s t i c s m yp a p e ri so n t h eb a s i so ft h ep r o d u c t i o no ft h em s e a r c ho fo u rc o u n t r y , a n a l y z i n gt h ee x p e r i e n c e a n ds t a t u so ft r a n s n a t i o n a lc o r p o r a t i o n sa n du s i n gt h ee m p i r i c a la n dn o r m a t i v e m e t h o d st oa n a l y z et h ei n v e s t m e n ti no r d e rt og e tt h es u g g e s t i o n s t h ea p p r o a c hf i r s td e f m e st h ec o n c e p to fi n v e s t m e n ta b r o a da n da n a l y z e st h e w e l f a r ee f f e c t so fi t ，a n dt h e na n a l y z e st h eb a c k g r o t m do fs h a n d o n gp r o v i n c e e n t e r p r i s e s i n v e s t m e n ta b r o a d w i t l lt h es u c c e s se x p e r i e n c eo fd e v e l o p i n gc o u n t r i e s a n dt h et r a n s i t i o n a lc h a r a c t e r i s t i c so f d e v e l o p e dc o u n t r i e s ，i n t e m a t i o n a li n v e s t m e n t ，i a n a l y z et h ei n n e rm o t i v a t i o nt oi n v e s ta b o a r d , t h ec o m p e t i n ga d v a n t a g e so ft h e e n t e r p r i s e sa n dd r a wf i v er e a s o n sf o rt h ei n v e s t m e n t t h ef i r s ti sr e a c t i n gt ot h e e c o n o m i cg l o b a l i z a t i o n ；t h es e c o n di st od e v e l o pt h ef o r e i g nm a r k e t ；t h et k r di st o e x p l o i tt h er e s o t l r c e s ；t h ef o u r t hi st ol e a r nt h ea d v a n c e dt e c h n o l o g ya n dm a r k e ts k i l l s ； t h ef i f t hi si n d u s t r yt r a n s f e r t h e n ，ia n a l y z et h ep r o c e s s ，s p e c i a lf e 舭a n dt h e p r o b l e mo fi n v e s t m e n ta b r o a d f i n a l l y , id r a wm yc o n c l u s i o nt h a ti no r d e r t op r o m o t e t h i si n v e s t m e n t ，f o u rs t e p sm u s tb ed o n e f i r s t ，t h eg l o b a lc o m p e t i n gs t r a t e g y ；s e c o n d ， t h ew a yo fi n v e s t m e n ta b r o a d ；t h i r d ，d e s i g n i n gt h ef r a m e w o r ko ft h ee n t e r p r i s e s f o u r t h ，t h en u r t u r i n go f h u m a nr e s o u r c e s k e yw o r d s ：e n t e r p r i s e ；i n t e m a t i o n a li n v e s t m e n t ：e x p e r i e n o e ；i n n e r m o t i v a t i o n 独创性声明 p - 8 0 7 6 3 6 本人郑重声明：今所呈交的“山东省企业实施国际投资研究 论文是我个人在导师指导下进行的研究工作及取得的科研成果。 尽我所知，文中除了特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包 含其他人已经发表或撰写的内容及科研成果，也不包含为获得首 都经济贸易大学或其它教育机构的学位或证书所使用过的材料。 作者签名： 日期：乏! ：5 年j 月_ l 日 关于论文使用授权的说明 本人完全了解首都经济贸易大学有关保留、使用学位论文的 有关规定，即：学校有权保留送交论文的复印件，允许论文被查 阅、借阅或网络索弓i ；学校可以公布论文的全部或部分内容，可 以采取影印、缩印或其它复制手段保存论文。 ( 保密的论文在解密后应遵守此规定) 作者签名：师签名：! ! 监日期：2 1 型l 年上月土日 山东省企业实施国际投资研究 山东省企业实施国际投资问题的研究 序言 建国5 0 多年来，山东省先后制定和实施了9 个五年计划，有力的促进了全省国民经济和 社会的发展。全省国内生产总值于2 0 0 3 年达到1 2 4 3 5 亿元，人均国内生产总值达到1 3 6 6 1 元。 “九五”期间年均增长1 l 。从生产要素看山东省由于区位优势和资源优势，在基本要素 方面占有相当优势，是我国重要的能源、原材料生产基地。山东省企业在产权制度改革、战 略性重组、建立现代企业制度上取得了重大进展。山东省具有良好的生产发展条件和参与外 向型经济的条件。 山东省参与国际经济合作与竞争的范围不断扩大，程度不断加深，目前已经形成全方位、 多领域的开放格局，开放层次得到不断提高。山东经济在良好发展的势头下，积极筹划大企 业集团的跨国投资。目前对企业跨国投资的研究，多数建立在全国层面上进行不确定主体分 割式的研究，基本形成的观点是：l 、企业进行国际投资的动因，多数学者认为是发挥自身比 较优势。2 、企业开展国际投资的主体是多元化、地域集中、投资方向多样化等。3 、企业国 际投资存在的问题是国际投资存在一定盲目性，缺乏高素质国际人才的培养。海外投资的经 济效益普遍较低，国际投资的地区分布和行业分布不尽合理等。 从已有的研究成果来看，对国际投资的对象研究主要以宏观政策为中心而较少站在企业 角度以微观分析与宏观分析政策相结合的方法寻求今后企业国际经营的对策思路，对山东省 企业国际投资的研究更是鲜见。 本文就是要从山东省企业国际经营的现状出发，分析宏观大环境、已有的经验和教训， 国际投资的现状和特点，提出相应的对策建议，以期推动山东省企业国际投资的发展。 山东省企业实施国际投资研究 一、国际投资概述 ( 一) 国际投资概念及特点 1 、国际投资的概念 国际投资是国际间发生的投资活动，亦即一国的个人、企业、政府或其他经济组织，在 本国境处进行的投资活动。国际投资是投资主体、目标、要素、国别、流向、形式、领域、 行为、投入与产出之间关系等诸多因素的高度内在的统一。 广义的国际投资包括国际直接投资、国际证券投资、国际借贷以及部分国际援助。狭义 国际投资仅指国际直接投资和国际证券投资。就国而言，参与国际投资包括引进外资与对 外投资两个方面。作为跨国经济行为，国际投资涉及到两类国家，即投资国与东道国。投资 国办称资本流出国或对外投资国，是指从事对外投资活动的经济主体所在的国家，东道国亦 称资本流入国、资本接受国或被投资国，是指允许和吸收外国资本在本国进行投资和接受外 国资本贷款的国家。就一国参与国际投资整体而言，一国既可能是投资国，也可能是东道国， 更为普遍的是具有投资国与东道国双重身份。本文主要阐述作为投资国对外直接投资的经济 行为。 2 ，国际投资的特点 从历史发展的进程来考察，国内投资产生在先，当国际分工和生产力发展达到一定水平 时，国际投资才应运而生。与国内投资相比，国际投资具有如下特点： ( 1 ) 、投资主体单一 国内投资的主体是各级政府、企业、金融机构以及各种类型的经济实体和个人。国内投 资主体众多，各类投资主体在规模、经济实力、技术水平和管理经验等方面存在较大的差异。 而国际投资的主体则相对单一化，主要是大型国际公司和大型跨国银行，其特点是：生产与 经营规模巨大；分支机构遍布世界各地；资金实力雄厚：技术水平先进；管理手段现代化； 具有独特的运行机制、经营方式和发展战略：对世界政治经济局势会产生巨大的影响。 ( 2 ) 、投资具有多元目标 国际投资与国内投资的最终目标是一致的，即都是为了追求利润的最大化，但二者的直 接目标却有很大的区别。国内投资的直接目标与最终目标是基本统一的，而当代国际投资则 具有多元直接目标。 山东省企业实施国际投资研究 第，绕开贸易保护主义障碍，维护与扩大跨国公司的原有国际市场份额。国际商品市 场竞争r 趋激烈，各国纷纷实行关税、出口补贴、歧视性国家采购政策、进口配额限制、经 济统一体以及产品检验方面的贸易保护主义措施。一些国家为保护本国民族工业的发展，相 继采取贸易保护主义政策。在贸易保护主义盛行的条件下，发展对外投资是维护与扩大出口 规模的种有效形式。 第二，维护与扩大垄断优势。拥有先进的技术和管理经验是对外投资者从事对外投资的 重要垄断优势( 如海默的垄断优势论) 。在国际竞争日趋激烈的条件下，发展对外投资，是大 型跨国公司维护与发展其拥有的垄断优势的重要途径。 第三，获得国外自然资源。对于那些来源渠道广、供应量充足的商品，一国一般可以通 过对外贸易的方式进口。但是对于那些来源渠道单一、供应量不足、需求量大的商品，通过 对外投资的方式，在东道国创办资源开发型企业，建立稳定的进口货源是较好的选择。 第四，利用东道国廉价的劳动力资源。西方发达国家对发展中国家投资的直接目标主要 是利用当地的廉价自然资源和劳动力，这样有利于跨国公司降低其产品成本。 第五，获取经济信息。在信息时代，及时获得信息，意味着获得优势。大型跨国公司和 跨国银行分支机构众多，遍布世界各地，及时获得各种经济信息，对其全球化经营具有十分 重要的意义。 ( 3 ) 、投资环境差别较大 在国内投资中，投资者面临的投资环境单一，且比较熟悉和易于了解。在国际投资中， 投资者面临的投资环境呈多样化状态。各国政治、经济、法律、文化等方面往往差异很大， 导致国际投资比国内投资要面临额外的风险，如政治风险、汇率风险等。 4 ) ，投资运行复杂 与国内投资相比，国际投资的运行要曲折复杂得多，首先，前期准备工作耗时较长。其 次生产要素的移动要受到诸多限制。在国际投资中，生产要素的流动要受到许多自然的或 人为的限制，降低了国际资本的流速和流量，对国际投资的发展产生不利影响。 ( 二) 国际投资的基本类型 1 、国际直接投资 国际直接投资是指跨越国界的直接投资行为。从投资国的角度来讲，就是本国的投资者 将生产要素投放到东道国，从事生产经营活动的经济行为。而东道国则意味着引进国外直接 投资，吸引外国投资者到本国来投资建厂，从事生产经营活动的经济行为。 3 山东省企业实施国际投资研究 参与国际直接投资是当今世界各国发展对外经济关系、参与国际分工的重要形式。一国 参与国际直接投资的程度和方式主要决定于其经济发展水平和对外开放程度。一般来讲，发 达国家引进国外直接投资与对外直接投资的规模都较大，且后者大于前者；发展中国家引进 国外直接投资和对外直接投资的规模都较小，且前者大于后者。 在国际直接投资领域，跨国公司占据主导地位，从事对外直接投资是跨国公司的重要业 务。跨国公司采取何种方式从事对外直接投资，主要决定于其自身技术经济实力、总体发展 战略以及特定东道国的投资环境等因素。 2 、国际间接投资 国际间接投资是指跨越国界的间接投资行为。从投资国的角度来讲，就是本国的对外投 资者购买东道国政府和企业发行的证券( 主要是股票和债券) ，或为东道国政府和企业提供中 长期贷款( 期限一般在1 年以上) 的经济行为。而东道国则意味着引进国外间接投资，亦即吸 引外国投资者在一级市场或二级市场购买本国政府和企业发行的证券，或为本国政府和企业 提供中长期贷款( 期限在1 年以上) 的经济行为。 ( 三) 国际投资的福利效应 美国经济学家麦克柱格尔( m a c d o u g a i l ) 于1 9 6 0 提出的国际投资利益分配模型用以分析 国际资本移动对东道国利益的影响。其后，又由肯普等人将该模型发展成分析借贷资本如何 在国际运动中对双方当事国利益分配产生影响的一般工具。分配模型如图1 所示。该模型首 先假设有a 、b 两国，a 国为资本充裕国，其拥有的资本量w x ，b 国为资本短缺国，其拥 有资本量u v 。根据边际产出递减规律，在其它要素投入量不变趵情况下，每一单位追加资 本的产出率递减。假定a 、b 两国内均存在完全竞争，资本的收益率等于资本的边际产出率， 如图g o 表示甲国的边际产出曲线，h o 表示乙国的边际产出曲线。 出于处于封闭经济的条件下，a 、b 两国之间不发生资本的相互转移，a 国将全部资本 w x 投入国内生产，边际产出率为w h ，此时国家总产出为w x c g 。其中w h c x 部分为资 本收益，h g c 部分为其他生产要素带来的收益。同样，b 国也将全部资本v x 投入国内生 产，资本的边际产出率v t ，国内总产出为v e d x ，其中v t d x 部分为资本收益，t e d 为其 他生产要素带来的收益。显然，在两国间不发生资本转移的条件下，资本充裕的a 国的资本 边际产出率低于资本短缺的b 国，即w h 1 、稳定和扩人当地市场份额522 7 8 2 、开辟第= 二国市场54 1 0 0 3 、跨过中间商寻求直接客户 l61l7 8 4 、在当地建立销售网点 26l 8 9 5 、住肖地从事售后服务21 63 3 6 、取得第一手市场生产信息8l 1 0 0 7 、拄肖地融资便剩国际支付 ll422 2 8 、学习掌握当地生产技术和市场技能 4 51 0 d 9 、利用当地政府优惠政策4 327 8 1 0 、为对外交往设窗口建基地81 1 0 0 i l 、以较低价格取得原材料32315 6 1 2 、赚驭利润3l5 4 4 1 3 、提高国际竞争能力 91 0 0 1 4 、内外结合搞活企业经营 4 5 1 0 0 全球竞争环境的形成使国内竞争国际化。跨国公司的当地化又使山东企业的本土优势遭 到严重削弱，一些重要的优势甚至面临丧失的威胁。山东企业为了提高自己对环境的适应能 力，不得不突破国内发展的传统模式，通过对外直接投资，来构建自己整合国际资源的新模 12 山东省企业实施国际投资研究 式，以对抗跨国公司的竞争压力。如表3 ，所有参加调查的企业一致认为提高国际竞争力是 最重要或相当重要的因素。 2 、寻求和占有更广阔的国外市场 在开放经济条件下，企业要实现更多盈利、确立在市场中的竞争地位等目标，必须积极 寻求在国外市场的发展。在这个动因推动下进行对外直接投资的具体又分几种情况： ( 1 ) 、保持原有市场和扩大新市场。这主要是承担进出口业务的一些外贸企业，由于地 区集团化和贸易保护主义抬头，为了绕过各种贸易障碍，采用直接投资的手段a 同时由于外 贸体制改革，打破了传统的外贸企业的垄断经营格局。促使外贸企业在竞争中走上国际投资 的道路。 ( 2 ) 、丌辟国外市场，为国内趋于饱和的产品寻求出路。这主要是一些产品在国内市场 相对饱和的国内市场，其产品已进入国内市场生命周期的后期，国内市场的增长渐趋下降 促使这些企业转向国外寻求市场，通过直接投资为其过剩的生产能力寻找出路。 ( 3 ) 、一些技术实力强的科技开发公司，限于科技产品更新快的压力，国内市场成长又 较慢，于是将目光转向国外，通过直接投资转移其技术优势。 ( 4 ) 、还有一些企业以设备等实物投资，带动国内设备的出口，进而又带动设备的零部 件、技术和技术劳务的出口。 例如，1 9 9 9 年4 月3 0 同，海尔集团在美国南卡罗来纳州的生产基地奠基，生产基地位 于南卡州首府附近的汉姆顿市。生产基地占地4 4 5 万平方米。计划分六期建设。首期项目是 建筑面积为2 7 万平方米的电冰箱厂，该项目己于2 0 0 0 年3 月建成投产，设计年产能力为5 0 万台，在美国冰箱企业中排名第六。目前在美国1 8 0 l 以下小冰箱市场中，海尔已占到超过 3 0 的市场份额，但海尔大规格冰箱长期因远隔重洋而无法大批量进军美国市场，项目见效 后，海尔冰箱在美国市场的产品结构将更加合理，市场占有率将进一步提高。 海尔之所以在美国设厂，首先是为了进一步拓展美国市场的需要，1 9 9 8 年、1 9 9 9 年中国 出口美国的冰箱分别为4 7 1 8 万美元、6 0 8 1 万美元，其中海尔冰箱分别占1 7 0 0 多万美元、3 1 0 0 多万美元。其次，在美国设厂可以有效规避国际贸易中的非关税壁垒。如运费，2 0 0 1 年美国 就曾将亚洲运往美国的集装箱运费提高5 0 不等。此外将来还会遇到技术壁垒等“入世”也 无法解决的难题。因此海尔认为“进入”成本是进一步拓展美国市场亟待解决的关键所在。 2 0 0 3 年，海尔虽然没有在海夕 新建工厂，但通过m c 的方式，海尔的海外工厂及制造基地增 山东省企业实施国际投资研究 加了2 2 个。 3 、开发经营资源 我国许多经营资源的短缺约束着国民经济的发展，也限制着我国一些企业的快速成长， 许多企业通过国际直接投资来获取所需的经营资源。这些企业可以分为两种类型。一类是开 采取得国外的自然资源，这样可以赢接控制资源来源，提供稳定的供应。另一类是吸收引迸 国外技术和信息资源。在现代经济社会中，技术和信息资源对企业经营发展有至关重要的作 用，一些企业通过在海外设立子公司或其他机构，为国内提供各种国际经济技术信息服务。 这些企业通过直接购买或通过购买东道国先进技术企业的股份，获得最新的内部技术资料和 情报，或者通过建立合资、合作企业，直接参与先进技术和管理技能的学习、消化和吸收。 山东人口众多。人均资源十分有限，经济发展与资源短缺的矛盾曰益突出。在2 i 世纪初期。 着限于舀民经济的长远发展，山东开发经营的重点地区是：在拉美地区进行矿产资源开发； 在非洲、南太平洋地区进行木材资源开发；在拉美、北非地区进行渔业资源开发；在北美、 拉美地区和独联体国家进行种植业开发等。通过与东道国( 地区) 的合作，获得资源竞争优 势，为山东经济的发展长期稳定地提供优质的资源。 4 、学习掌握当地生产技术和市场技能 当前，发达国家制定了多边条约和国内法律，限制r n 中国转移某些先进技术，甚至不择 手段地对我国获取高新技术设置重重障碍；外商来华投资，一般也只转让标准化的成熟技术， 使我国难以获得最新技术。随着经济全球化趋势的不断发展，各国产业结构调整进入高潮期， 资金、技术、信息、人才、资源和市场的争夺将“白热化”，各种“经济战”日趋增多。在这 种情况下。发达国家出于自身的战略考虑，往往更加限制向发展中国家转移高新科技成果。 为了打破发达国家的技术封锁，山东有条件的企业可采取独资、合资、合作、收购、兼 并、参股等方式，在发达国家投资设立高新技术研究开发中心、产品设计中心或高新技术产 品_ 丌= 发公司，跟踪和了解发达国家最新的高新技术动态和发展水平，直接获得最新的高新技 术，并将开发出来的产品交由国内母公司的企业进行生产，然后再将产品销往国内外，从而 进一步缩短与发达国家的科技差距，增强科技竞争力。 例如，山东晨鸣集团先后同美l a ：1 1 ：, 卡州立大学、德国汉堡大学等国外著名的科研机构和 名牌大学建立了技术开发和人才培训合作关系，与芬兰维美德公司等世界著名的造纸机械公 司建立了技术代表合作关系，整合全球资源。在当前的科技信息时代，产品的高科技含量意 14 生叁查全兰窒垄璺堡墨童堕壅 味着较高的品牌竞争力，但仅仅具有高的科技含量是不够的，高科技必须和当地市场需求相 结合，这样生产出的产品才有竞争力。为了提高晨鸣品牌的竞争力，晨鸣采取了整合全球科 技、信息资源的办法。晨鸥集团与芬兰维美德、德国福依特等一些世界著名的跨国公司确立 了技术联盟关系。通过这些技术联盟与合作使双方形成利益共享，晨鸣不断获得先进的技术 信息与技术能力。 5 、进行产业转移 在国际化经营过程中，有许多产品先由一些发达国家生产并出口，其他国家则需要进口。 过了一段时间后，原进口这些产品的国家开始生产并出口这些产品，而最初出口的发达国家 反而需要进口这些产品。在这里，进出i s 的关系随着时间的推移发生了逆向的变化。在这一 过程中，技术和资本在国家间发生了转移。美国哈佛大学教授弗农限v e r n o n ) 提出了国际产品 生命周期理论来解释这一现象。他认为，比较优势伴随产品生命周期的演进而呈现动态转移 过程，在这一过程中的各个阶段，贸易格局和产品流向发生颠倒性的变化，企业可以根据自 己的资源条件生产某一生命周期阶段的、具有比较优势的产品，从而获取更多利益。对外直 接投资就是伴随产品生命周期运动而进行的，企业只要拥有特殊优势，并且在东道国取得区 位优势，对外直接投资最终才会发生，并替代出口贸易方式。 生产能力过剩、现有生产能力不能充分发挥作用，是我国目前和今后一段时期内经济发 展的不利因素之一。不能及时调整，既会使我国现有资产存量的收益下降，导致呆坏账的产 生，使许多企业处境困难，又会影响整个产业结构的升级过程。应该看到，这些过剩生产能 力中有相当一部分技术和产品并不落后，适应一些发展中国家甚至发达国家的市场需求。通 过对外投资，在全球范围内重新配置这些生产能力，是继续使这些资产发挥作用、促进国内 结构调整，减轻国内企业困境的重要途径。从一些发达国家和先行的发展中国家的经验看， 当它们处于我们目前这个结构转换时期时，也是在很大程度上依靠大量设备向海外转移，促 进国内结构调整和升级。因此，国内企业“走出去”，在全球范围内重新配置生产能力，是国 内结构调整很重要的一步棋。 目前，山东经济发展进入了以结构调整和产业升级为特征的时期。许多行业特别是一般 加工业生产能力过剩，而且生产工艺技术较成熟，需要适时向国际市场转移。山东现有4 0 种 主要工业产品中，有2 3 种产品的生产能力利用率仅为4 0 。从全球产业布局看，山东作为中 国经济较为发达的省份之一，工业化水平已经高于一些发展中国家。特别是一些支柱产业的 成熟技术在许多发展中国家非常适用。况且，有的企业已具有较强的实力，形成了定的竟 山东省企业买施国际投资研究 争优势。山东应充分利用工业门类齐全、技术力量相对雄厚的有利条件，积极推动优势产业、 成熟产业、长线产业，尤其是国内生产能力相对过剩、市场趋于饱和、技术相对成熟和有比 较优势的轻工、纺织、服装、家用电器、机械电子、医药、建材、陶瓷等产业，向境外特别 是发展中国家转移，促进全省产业结构和产品结构的调整和优化。 ( - - ) 山东省开展国际投资的横向竞争优势分析 山东省实施“走出去”的战略，需要组织和推动具备相对优势和企业实施国际投资。经 济竞争力是一个国家或地区保持经济增长、稳定和持续发展的能力，也是一国和一个地区实 现对外投资的重要前提，只有经济竞争力有足够的优势，才能推动本地企业进行国际投资。 1 、山东省经济竞争力优势总体分析 经济竞争力分析的指标体系一般被划分为八大要素。以此为基础，缩合我国实际，山东 省经济经济竞争力指标划分为7 个部分，整个指标体系共有4 3 个。依次为：经济实力竞争力 分析；国际化水平竞争力分析：政府管理竞争力分析；企业管理竞争力分析；基础设施竞争 力分析；国民素质竞争力分析；科学技术竞争力分析。 如表4 所示，1 9 9 7 年山东省竞争力综合排名第九位，1 9 9 9 年综合排名提高到第七位。 表4山东省经济竞争力排名表 经济国际化政府基础企业科学国民综合 年劈 实力水平管理设施管理 技术 素质排名 1 9 9 7691 01 0481 19 1 9 9 9 5 81 07 8 597 ( 1 ) 国内经济实力的竞争优势。表5 的资产方指出，山东省经济实力列在前五名的有国 内生产总值和投资总量。g d p 排名第三，投资总量列第四，相当于广东省的7 6 。 ( 2 ) 国际化水平竞争优势。表6 中的资产方，山东省国际化水平名列前五的有4 项指标： 贸易收支差额，商品出口总额，商品进口总额，实际利用外资量。贸易收支差额仅相当于广 东的1 8 ，商品出口额是广东的1 5 ，商品进1 2 1 额是广东1 4 6 ，实际利用外资是广东的2 2 ， 故山东省国际化水平在全国1 2 省市排名列第九位，低于1 2 省市平均水平。 ( 3 ) 政府管理竞争优势。资产方列入政府管理竞争优势的只有一项，政府支出占国内生 产总值的比重。这一指标在全国1 2 省市排名第四，与第一名的广东相比，是广东的6 4 ，说 明该项指标仍有巨大潜力，提高政府效率，减少政府支出将促进经济竞争力的提高。 山东省企业实施国际投资研究 ( 4 ) 、基础设施竞争优势。1 9 9 7 年，在6 项基础设施指标中山东省公路密度位于第五名， 反映出全省公路建设在全国位于前列。 ( 5 ) 企业管理竞争优势。在表5 资产中，由三颈指标位于前五名，资金利税率名歹l j 第一， 工业增加值率和职工平均工资名列第五。企业管理排名在全国1 2 省市位于第四，其中工业增 加值具有一定的优势，同时较低的工资成本也有一定的优势。 ( 63 科学技术竞争优势。三项专利年均量，1 9 9 7 年名列第五名，但仅相当于第一名广 东的4 0 。 ( 7 ) 国民素质竞争优势。1 9 9 7 年，国民素质由2 项指标名列第四，即出生率和1 0 万居 民拥有图书量。 利用资产负债表反映不同地区经济竞争力的优劣势项目，表5 分别反映了1 9 9 7 年的情况。 表5山东省经济竞争力资产负债表 指标资产排名负债排名 国内生产总值 3 人均私人消费支出 9 经济实力 人均g d p 9 人均社会商品零售额 9 投资总量4 政府消费占g d p 比重 1 2 贸易收支差额 4 出口占g d p 的比重 9 商品出口总额 4 进口占g d p 的比重 9 国际化水平 商品进口总额 5 实际利用外资量 5 旅游收入占g d p 的比重 9 财政收入占g d p 的比重 9 政府管理 政府支出占g d p 的比重 4 政府补贴占g d p 比重 i o 基础设施 公路密度 5 工监废水排放达标率 3 2 资金利税率 1 企业管理 工业增加值率 5 职工平均工资工资 5 r & d 支出占g d p 比重 1 0 科学技术 三种专利年均量 5 每1 0 万居民专利数 9 每1 0 万居民拥有图书量 4 文盲率 1 2 国民素质 每1 0 万居民拥有医疗机构数 l l 出生率 4 大专以上人口比例 1 1 数据来源：薛占胜、戴桂林：山东省应耐经济全球化的对策研究，青岛海洋大学出版社，2 0 0 1 2 、山东省经济竞争力行业分析 优势产业指在同一竞争中具有超越对手实力、在特色竞争中独具专长的产业，优势产业 山东省企业实施国际投资研究 - _ _ _ - _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ 。_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ 。_ _ - - _ _ - _ _ h _ _ _ - _ 。- - 。_ 。_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ 。_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ - _ _ 。_ _ _ - - _ _ _ _ _ _ - 。一 分为传统优势产业和创新优势产业。传统优势产业一般是指那些以资源、劳动等原始要素为 支撑的产业。山东是一个资源大省，也是一个人1 2 1 大省，决定了山东在农业、纺织等资源、 劳动密集型产业上具有相对优势。从国际分工角度看，山东农产品、纺织品在国际市场上占 有一定份额；是山东省重要的创汇来源。创新优势产业是指那些由资金、技术、智力等现代 要素作支撑、前景开阔、产业成长迅速并已具有一定国际市场地位的产业。改革开放以来， 山东发展迅速、竞争力陡升、辐射力较强的主要为机电业与信息业。 ( 1 ) 农业 山东是中国具有举足轻重的一个农业大省，以占全国1 6 的土地养活着着全国7 i 的 人1 ：3 。2 0 0 3 年山东省农业总产值占全国农业总产值的8 9 ，提供占全国1 0 0 的粮食、1 2 9 的油料、1 5 o f l o 水产品、1 8 0 的棉花、9 6 的肉类，土地生产率也与世界上一些主要发达 国家相接近，传统种植占比较高，牧副渔业比重较小。2 0 0 3 年农业内部各业所占比重分别是， 农业为5 6 6 ，林业为1 9 ，畜牧业为2 8 o ；渔业为1 3 5 。 目盼，山东的水产品、蔬菜、肉食品、花生及其制成品四大农产品居全国首位。种植业 方面，山东省自然条件适宜多种农作物生长，是全国粮、棉、油、菜、果主要产地之一。粮 食作物以小麦为主，产量全国第一。山东主要出口的经济作物是花生，花生总产量约为全国 4 0 。烟草栽培历史悠久，现为全国烤烟重点产区之一。山东省还是全国四大柞蚕丝生产省 之一。山东省是全国蔬菜产销大省，1 9 9 9 年蔬菜产值已超过粮食的产值。成为山东种植业中 的支柱产业，面积、产量、效益己连续9 年位居全国第一。畜牧业方面，山东的畜牧产品在 国际市场上具有明显的价格优势，且近1 0 年来，这种优势还在不断扩大。即使我国把进口税 降低到2 0 0 4 年的1 2 ，外国肉、蛋类也难以与山东产的肉蛋类产品进行竞争。渔业方面，山 东水产品产量在全国又位列第一。1 9 9 8 年山东水产品产量达到6 5 0 5 万吨，出口2 3 万吨，出 口刨汇5 亿多美元，占山东农产晶出口创汇的l 5 。近几年，山东外向型农业发展非常迅速， 农产品出口总量居全国第一位，2 0 0 2 年创汇3 5 3 亿美元，较上年增长3 0 5 ，占农业增加值 的2 3 1 ，占全省出口总值的2 2 ，7 ，2 0 世纪9 0 年代年均递增1 5 5 。农业利用外资项目达 2 6 3 4 个，合同利用外资2 4 6 亿美元，实际使用7 3 亿美元。2 0 0 0 年累计对外农业投瓷1 o l 亿美元，农村劳务输出1 5 万人次占全省劳务输出的8 0 以上。 ( 2 ) 工业 改革开放以来，山东省工业有了长足的发展，基本形成了以能源、化工、冶金、机械、电 1 8 山东省企业实施国际投资研究 子、建材、纺织等为支柱的工业体系。许多行业已居全国首位，水泥、化肥、机制纸、酒、 纯碱、原盐等产品产量居全国第一位。纺织、轻工、家用电器、纯碱、中药等山东省具有比 较优势的产品和行业，国际竞争优势明显。纺织是山东省出口刨汇的“大户”。 纺织业方面，山东省纺织服装工业基础较好，2 0 0 3 年纺织业完成现价工业总产值1 5 5 0 亿元，同比增长3 2 4 ，居全国第三位，出口7 5 1 8 亿美元，居全国第五位。通过近两年的调 整，山东涌现了一批像“如意”、“真情”、“红领”等在全国有一定知名度的品牌。根据世界 贸易组织纺织品与服装协议，美国、加拿大、欧盟等从1 9 9 5 - - 2 0 0 5 年分4 个阶段逐步削 减真至取消对我国纺织品与服装贸易的配额限制并削减关税。山东省纺织品与服装的出口额 由此可年增长2 万亿美元。 造纸业方面，山东省纸的产量和效益均居全国前列，山东省年产量2 8 0 万吨，居全国第 一位。 医药业方面，2 0 0 3 年医药工业总产值2 7 2 3 7 亿元，同比增长2 0 0 9 ，出口交货值达2 0 2 亿美元，点销售收入比重达1 2 。总产值居全国第五位，出口居全国第三位。化学原料药、 一次使用医疗器具等医疗器械产品及中药具有一定的竞争优势。 建材业方面现有大中型骨干企业1 6 0 多家，生产规模居全国第一位，出口3 7 亿美元， 居全因第三位。山东省传统的建材产品如水泥、玻璃等发展较好。 家电行业方面，山东省家用电器生产规模和出口均居全国前列，大家电产品质量已达到 国际同类产品水平，具有较强竞争力。青岛海尔集团2 0 0 3 年全球营业额为8 0 6 亿元，折合 9 7 亿美元。居家电产业甚至是电子产业首位，海尔品牌中有冰箱、冷柜、空调、洗衣机、热 水器和洗碗机六种家电产品的国内市场份额分别达到1 2 、4 2 、2 7 、2 6 、1 7 和7 9 。 机械行业方面。山东省机械工业基础较好，产品配套能力强，产品的销售收入、利税总 额分居全国的第三位和第四位，发展前景广阔。 石化行业方面，该行业是山东省基础和支柱行业，其中化工行业年产值连续7 年居全国 第一。 信息产业方面，2 0 0 3 年，山东省电子信息产品制造业完成工业总产值1 9 3 7 亿元，同比 增长2 7 ，全年软件与系统集成的销售额1 6 4 亿元软件出口1 8 1 9 万美元，同比增长7 5 。 重点企业集团发展势头良好，海尔、海信、浪潮、中刨等7 家全国电子信息百强企业实现的 销售收入、利税、利润占全行业的6 0 左右。 生物工程产业方面，山东省在农作物育种、转基因动物、苗木脱毒快繁、生物传感器、 海水养殖、海洋药物等方面形成了一定的优势。 山东省企业实施国际投资研究 ( 3 ) 服务业 商业方面，2 0 0 3 年全省全年实现消费品零售总额3 6 7 0 1 亿元，同比增长1 3 9 ，是1 9 9 7 年以来是快的一年，增速比全国平均水平高4 8 个百分点。但加入w t o 以来，外资商业企业 ( 如美国零售巨头活尔玛) 依靠自身优势给省内国内商业在抢夺市场份额，扩大市场占有率方 面，造成巨大的竞争压力。 旅游业方面，经济越发展，旅游业在国民经济中的地位就越重要。1 9 8 0 - - - 1 9 9 9 年，全省 接待海外旅游人数年均增长2 2 ，旅游外汇收入年均增长2 3 3 。现在山东已形成“五区 线”的旅游区格局，即山水圣人( 泰山、济南泉水、孔子故里曲阜) 旅游区、海滨旅游区，民 俗旅游区、齐文化旅游区、黄河1 2 i 旅游区以及水浒旅游线。山东省政府非常重视旅游业的海 外市场，积极推动在国外的宣传促销，2 0 0 3 年，仅在日本和韩国就与6 0 0 多家当地旅游企业 开展交流合作。据省政府的规划，到2 0 0 7 年，全省旅游收入达1 5 4 0 亿元，相当于全省g d p 的8 9 ，接近国发经济主导产业的水平。 金融保险业，我国在金融服务方面承诺，允许外资经营非居民外汇储蓄服务、结算业务、 外汇贷款、担保、客户的账户交易、保管储蓄及信托服务等，并逐步取消外商投资金融领域 的地域限制。逐步扩大外资金融机构经营人民币业务的试点地域和经营规模。据此，外资银 行就会逐步顺利进入我国市场，依靠自身经营灵活、经验丰富、管理水平高、资金雄厚等优 势，挤占中资银行的市场；冲击我们的金融体制。 在第三产业中，大力发展现代物流业、金融保险业、旅游业、社区服务业、文化传媒业等 新兴服务业，形成市场前景好、知识密集、综合性强、覆盖面广的新兴高附加值产业。 从全省经济发展的历程看，三次产业交替发展，符合世界经济发展的一般的阶段性规律。 目前，国民经济增长主要依赖农业的状况得到根本改变，第二产业已成为国民经济的支柱产 业，工业正由不发达经济向成熟工业经济转化，并伴随第三产业的快速发展。预计今后1 5 年 及更长时间。第二产业在国民经济增长中的优势将逐步让位于第三产业。 ( 4 ) 山东经济的区域优势产业与优势行业 对于优势产业、行业的认定，应该从两个层次入手：一个是作为区域经济发展主要依托 的一般意义上的优势产业，另个是作为山东经济国际化战略所依托的产业、行业。一般意 义上山东优势产业、行业的认定，应该同时考虑三个因素：l 、区域要素禀赋决定的潜在的比 较优势：2 、区域产业发展业已形成的竞争优势；3 、作为转型经济的特点。如若综合考虑这 些因素，可以下述三个指标为基本依据，分析与认清山东的优势产业与优势行业：其一是产 2 0 山东省企业实施国际投资研究 业相对规模。可以以该产业在全国同类产业中的比重以及在省内各产业中的重要性来分别判 断。区域具体产业、行业相对规模，将在很大程度上影响国家政策的“倾斜”力度。其二是 产业要素要求与区域要素禀赋特点的一致性。因为区域要素禀赋是优势产业得以立足的基本 依托，在竞争性市场中，只有按照区域要素禀赋条件构建区域产业，爿能最大限度地发挥区 域经济的比较优势。其三是产业体制转型进程，尤其是微观体制转型进程。由于中国经济处 在转型过程中，无论就区域宏观经济来说，还是就区域中微观经济或产业、行业而言，其竞 争力( 尤其是国际竞争力) 无疑与体制转型存在密切的正相关关系。按照上述三个指标，对于 月前山东的优势产业，可以从两个层次上来判断。第一个层次是大产业层次，即三次产业层 次。分析表明，在三大产业中，山东的二产( 制造业) 优势最为明显。其标志至少有四：1 、相 对规模大。具体表现在两个方面：一是在全国的相对规模。目前山东已经属于中国大陆第五 大制造业省份。按产值衡量，其规模次于广东、江苏、浙江、福建而居于全国第五位。二是 在省内各产业中的相对规模。由于最近2 0 年以来山东产业发展主要表现为“二产化”或制造 业化，因此“二产”在三大产业中的比重迅速上升。“二产”创造的增加值，占到省内g d p 的5 3 5 ( 山东统计年鉴2 0 0 4 年) 。2 、要素要求与山东省要素禀赋完全一致。山东制造业大 量生产的产品，属于低附加值的劳动密集型产品，而其产品的营销，则依赖于遍布全省乃至 全国各地的经营型人才。3 、几乎所有的制造业企业都引入了市场竞争机制，工业企业制度改 革最为扎实。 第二个层次是行业层次，主要是第二产业内部的行业层次。对于“二产”内部的行业，可以 从两种产业类别上分别进行分析：1 、新兴产业与传统产业类别。山东产业重头在于纺织、服 装、机械制造等传统产业，但9 0 年代以来，以计算机、信息产品为代表的i t 产业、以医药 中间体为代表的新兴医药产业异军突起。与传统产业相比。新兴产业的优势有三个：其一是 体制新，尤其是内部管理制度科学；其二是经营者、从业者素