（产业经济学专业论文）现代易货贸易发展模式研究.pdf

北京工商大学硕士学位论文 摘要 现代易货贸易是利用计算机技术和网络技术，运用易货额度作为易货交易往 来账目的记账凭证和支付媒介的一种交换活动。现代易货是基于传统易货发展起 来的一种全新的贸易方式，以网上交易和电子结算为主要特征，解决了传统易货 贸易信息不对称的问题，并且打破了时间和空间的限制，实现了以点对面和网络 化的自由交易。 本篇论文以理论和实践相结合为出发点，采取规范和历史相结合的方法，一 方面基于定性的研究成果，另一方面运用典型案例对模式进行说明，主要从易货 公司的角度来分析和探讨我国现代易货贸易的模式。从而为易货公司采取有效战 略拓展现代易货业务提供理论指导和依据，同时也使现代易货贸易模式可以清晰 地为众多企业所了解。 本篇论文分为五大部分。第一部分对现代易货贸易进行概念界定，并介绍了 国内外的发展情况以及发展现代易货贸易的意义。第二部分介绍成熟的现代易货 贸易交易模式。第三部分阐述货币形态的演变理论、战略联盟理论及商业交易方 式理论，分析这些理论对现代易货贸易模式的作用。第四部分在将现代易货贸易 模式进行整体层次分析和运作分析的基础上，运用上述理论分析了我国现代易货 贸易的典型模式。第五部分提出了现代易货行业的组织构架模式和现代易货公司 可以选择的运作模式，并针对当前出现的交易安全、操作规范和技术进步等问题 提出建议。 关键词：现代易货贸易，易货额度，模式 现代易货贸易发展模式研究 a b s t r a c t m o d e mb a r t e ri s e x c h a n g ea c t i v i t i e s ，t a k e sa d v a n t a g eo ft h et e c h n o l o g yo f c o m p u t e ra n dn e t w o r k , w i t hb a r t e rc r e d i tt h a ti ss p e c i f i cp a y m e n tm e d i u m o fm o d e m b a r t e ra sw e l la sa c c o u n t i n gv o u c h e rf o rt h er e e o r d - k e e p i n go ft r a n s a c t i o n sa m o n g t r a d em e m b e r sw i t h i nt h es a m eb a r t e rt r a d es y s t e m m o d e mb a r t e ri sac o m p l e t e l y n e wb a r t e rt r a d em o d e lb a s e do n 、t h ed e v e l o p m e n to ft r a d i t i o n a lb a r t e rt or e a l i z e m u l t i l a t e r a lb a r t e rt r a d e m o d e mb a r t e rc h a r a c t e r i z e db yo n l i n et r a d ea n de l e c t r o n i c s e t t l e m e n t , w i t h o u tt h el i m i t a t i o no ft i m ea n ds p a c es m o o t h l y u s i n gt h em e t h o d so fs p e c sa n da n a l y s i sa n dh i s t o r i c a la n a l y s i s ，t h ea r t i c l eb e g i n s w i t ht h ec o m b i n a t i o no ft h e o r yw i t hp r a c t i c et oe x p l a i nt h er e s e a r c hm o d e l sb yt w o w a y s o n ew a y i sb a s e do nt h er e s e a r c hr e s u l t so fq u a l i t a t i v ea n a l y s i s ，w h i l et h eo t h e r i st oi n t r o d u c es o m et y p i c a lc a s 髂c o n s e q u e n t l yt h ea r t i c l ep r o v i d e st h e o r e t i c a la n d e v i d e n c e sf o rt h eb a r t e rc o m p a n i e s s t r i k i n gs o m ee f f e c t i v es t r a t e g i e st od e v e l o pb a r t e r w a d e ，a n dm a k em a n yi n v e s t o r sg e tad e e pk n o w l e d g eo ft h em o d e lo fm o d e mb a r t e r t h ea r t i c l ed i v i d e sf i v es e c t i o n s t h ef i r s tp a r td e f m e sm o d e mb a r t e r , i n t r o d u c e s i t sd e v e l o p m e n tb o t ha th o m ea n da b r o a d , a n di n t e r p r e t si t si m p o r t a n c e t h es e c o n d p a r ti n t r o d u c e ss o m et y p i c a lm o d e lo fm o d e mb a r t e r t h et h i r dp a r ti n t e r p r e t st h r e e t h e o r i e so fd e v e l o p m e n to ft h ef o r mo fc u r r e n c y , s t r a t e g i ca l l i n n e e ，a n dt h em o d e lo f b u s i n e s s ，a n da n a l y z e st h er o l e so ft h r e et h e o r i e si nt h em o d e lo fm o d e m b a r t e r t h ef o u r t hp a r tm a k e sc o n c r e t ea n a l y s e so ft y p i c a lm o d e l si nc h i n af r o mt h eb a s eo f l e v e la n df u n c t i o nr e s e a r c h t h ef i f t hp a r tm a k e se x p l o r a t i o n si n t ot h ef u t u r em o d e l s o fm o d e r nb a r t e ri nc h j n j a , o f f e r st h em o d e l so fb a r t e ri n d u s t r yo r g a n i z a t i o na n d m o d e mb a r t e rc o m p a n ya n d ，a n dp r e s e n t st h ep r o b l e m sa b o u tm o d e mb a r t e rn o w f a c i n g i ta dc o r r e s p o n d i n gs u g g e s t i o n s k e yw o r d s ：m o d e mb a r t e r , b a r t e rc r e d i t ，m o d e l 北京工商大学学位论文原创性声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究工作所 取得的研究成果。除了文中已经注明引用的内容夕 ，论文中不包含其他个人或 集体已经发表或撰写过的研究成果。对本文的研究做出重要贡献的个人和集体， 均已在文嚷以明确方式标明。本声明的法律后果完全由本人承担。 学位论文作者签名：日期：年 月e t 北京工商大学学位论文授权使用声明 本人完全了解北京工商大学有关保留和使用学位论文的规定，即：研究生 在校攻读学位期间论文工作的知识产权单位属北京工商大学。学校有权保留并 向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版，允许学位论文被查阅和借 阅；学校可以公布学位论文的全部或部分内容，可以采用影印、缩印或其它复 制手段保存、汇编学位论文。( 保密的学位论文在解密后遵守此规定) 学位论文电子版同意提交后，可于口当年口一年r t _ - 年后在学校图 书馆网站上发布，供校内师生浏览。 学位论文作者签名：导师签名：日期：年 月日 北京工商大学硕士学位论文 0 1 论文的研究背景 绪论 现代易货贸易这种崭新的商业交易方式，给全球经济的发展带来了新的机 遇。现代易货业，在欧美等发达国家已经发展成为一个比较成熟的行业，而在我 国经过1 0 年的发展，却仍属于初级阶段。我国有发展现代易货贸易的客观基础。 据国家统计局数据显示：2 0 0 5 年我国生产资料库存约1 2 万亿，流通领域约1 8 万亿，总共3 万亿左右。现代易货贸易在我国的兴起，是市场经济发展的必然。 现代易货贸易在全球发展非常迅猛，然而在其实际应用却存在不少问题。尤 其在我国，由于开展现代易货贸易环境还不是十分成熟，使其在发展中出现了许 多问题。如易货公司本身对现代易货理解不透，不知道如何正确提供易货服务； 缺乏真正的专业易货经纪人队伍；经营运作和业务操作方法不规范；整体上缺乏 实际操作经验等问题一直是我国现代易货业亟待解决的问题。特别是随着现代易 货贸易在我国如火如荼地开展，所出现的问题更是不容忽视的。这些问题已经造 成现代易货贸易今后发展的障碍。怎样使我国现代易货业快速健康发展，是一个 非常现实的问题。 0 2 国内外研究动态 0 2 1 国内研究动态 国内对现代易货贸易的研究源于库存商品，研究工作重点是基于政府角度出 发，从宏观层面对我国开展现代易货贸易进行了较为深入系统的研究，现将代表 性的研究成果简介如下： 关于现代易货贸易迅速发展的原因，郑士贵( 1 9 9 5 ) 通过对大型和小型公司 易货贸易情况的分析，指出易货贸易流行的四个主要原因：节约产品生产时间、 库存和办公用面积；扩大市场份额；改进现金流量；在没有货币的情况下进行债 务结算。李洪新( 1 9 9 7 ) 认为，以货易货是计划经济向市场经济过渡时期特定的 经济环境下的产物，同时亦是物资经济管理体制改革的必然。陈云卿( 1 9 9 6 ) 认 现代易货贸易发展模式研究 为，在不可能实行一般贸易形式，尤其是资金严重短缺的情况下，易货贸易可以 有效地加以利用，而且易货贸易可以增加国际贸易额。易货贸易形式可以是一般 贸易形式的最佳补充，并会对国际贸易关系的发展做出贡献。 关于现代易货贸易在我国发展受阻的原因，丁仁忠( 2 0 0 2 ) 认为，有四大因 素困扰中国易货茁壮成长：第一，当时解决库存提出的方针是“以市场经济的手 段解决计划经济和向市场经济转轨下的库存问题”，但该库存调节组织的运作方 法和市场经济大相径庭；第二，片面理解了减产清库的作用，忽视了库存商品积 压的根本原因是产品结构不合理；第三，过高估计了国内互联网的普及程度与应 用程度；第四，把易货对象定为国有大中型企业，期望他们自觉自愿地进行易货 贸易是不现实的。另外，他提出了一种以易货交易商推动的易货模式，并探讨了 易货贸易在中国开展的可能性。 关于现代易货贸易的发展前景，樊瑛( 2 0 0 2 ) 认为，由于现代易货在保持现 金储备、增加市场总值、扭转市场超额货存、减低销售开支、减低借贷成本、增 加市场渠道等方面显示出的优势，在国际市场竞争日益激烈的情况下，现代易货 会为中国的对外贸易带来新的机遇。蔡珍贵( 2 0 0 4 ) 认为，现代易货贸易这种全 新的易货交易模式一旦被推广和接受将会激活一个巨大的市场 0 2 2 国外研究动态 国外学者对现代易货贸易的研究，主要是从微观和宏观两个经济层面来分析 其对经济的作用。 从微观经济学和统计学的角度，n i g e lh e a l e y ( 1 9 9 6 ) 研究表明，易货常被 认为是：有利于单个公司，但有害于整体效率即“贸易转移”多于“贸易创 造”的理论。而m a r i na n ds c h n i t z e r ( 1 9 9 5 ) 和h e n n a r ta n da n d e r s o n ( 1 9 8 3 ) 认为，易货贸易可减缓信息不对称问题。w i l l i a m s ( 1 9 9 6 ) 认为，区域易货贸易， 如本地易货贸易系统可促进区域信息流通。 j m k e y n e s ( 1 9 3 6 ) 从宏观经济的角度，提出了两个易货效率低下的原因： 一是人类似乎本质上就缺乏对价格变化的应变能力。因此，价格长期脱离竞争均 衡，效率低下。这就是当今宏观经济学原理中的价格的刚性( h a r v a r d sg r e g o r y m a n k i w ，1 9 9 3 ) 。二是如果不提供适当的现金和信用，所有提高效率的贸易方式 2 北京工商大学硕士学位论文 将不会出现。这个货币派的定义，是由r o b e r tc l o w e r ( 1 9 6 7 ) 首先提出的。k e y n e s 的两种原理，尽管是相互独立的，但在逻辑上，并不相互对立。逻辑上虽然不冲 突，但由两种解释延伸出来的政策，在实施中却是对立的。 n e a l e t ( 1 9 9 2 ) 认为，易货价格含有就价格歧视。这种“价格歧视”将促进 易货的发展，但不能促进宏观经济的发展。h e a l e y ( 1 9 9 6 ) 认为，应忽视这种“价 格歧视”，而强调易货的信用创造功能和协调优势。c l o w e r ( 1 9 7 7 ) 的理论认为， 集中、多边的易货，是存货经济的标准。 0 2 3 简要述评 国内外关于易货贸易的研究对本篇论文的研究极具启发和借鉴意义。其中包 括易货贸易对经济发展的作用，对国际贸易发展的作用；现代易货贸易的发展历 史；现代易货基础知识；易货经纪人及会员权利、义务；国内外现代易货业现状、 操作方法以及现代易货的发展趋势等。可以说，这些研究成果为本论文的研究奠 定了良好的理论基础。但是，关于现代易货贸易的应用研究却比较匮乏。主要表 现在： 第一，目前国内的研究还主要停留在定性研究和较浅层次的描述上，对企业 的具体应用研究及现代易货贸易效果研究显得不够。 第二，对适合我国的现代易货贸易模式研究不足。如将现代易货贸易理论与 我国企业的实际相结合，根据现代易货贸易的特性，充分利用我国大量的库存商 品和企业之间的三角债来丰富现代易货贸的实践，还有待进一步研究。 针对上述这些研究不足，本篇论文采取将现代易货贸易理论与我国实际紧密 联系的研究方法，突破传统易货贸易理论的束缚，充分考虑我国现代易货贸易发 展环境的特点，具体探讨现代易货贸易模式在我国发展的状况及现代易货业的发 展趋势，力求丰富和发展现代易货贸易模式，为易货公司采取有效战略拓展现代 易货业务提供理论指导和依据，同时也使现代易货贸易模式可以清晰地为众多企 业所了解，这正是本篇论文所要解决的核心问题。 0 3 论文的研究方法 本篇论文采取的研究方法有 3 现代易货贸易发展模式研究 第一，理论研究与实证研究相结合的方法。通过理论研究与一般经验总结分 析，从而找出正确的理论和方法思路是本论文研究的重要基础和特点。并且，结 合我国现代易货贸易发展的具体实践，进行广泛深入地研究。同时，在论文的具 体研究工作中重视理论和研究思路指导下的实地调研。 第二，“间接考察”方法与归纳分析评价方法相结合。比如，通过国内外公 开发表的研究资料和成果，对现代易货贸易经济理论、国内的实践经验、所面的 问题等，进行广泛的“间接考察”与综合分析，归纳和推理我国现代易货贸易模 式的基本特点、运作方式等问题，以获取超出现阶段实践水平的指导性理论思路 和决策支持。 第三，广泛运用逻辑推理与逻辑性论证及表述方法。论文采用理论及实践两 个层面的逻辑推理论证方法，采用简明的逻辑性推力语言或图表来实现较为有力 的论证和表述。 第四，定性分析与定量分析相结合的方法。论文在定性分析的基础上，尽可 能的进行定量化( 数据) 研究，以提高论文的科学性和精确性。 ， 0 4 论文的创新之处 本篇论文在前人研究的基础上，对现代易货贸易做了一些创新性的探索研 究。具体表现在以下几个方面： 第一，应运货币形态的演变理论、战略联盟理论和商业交易方式理论对现代 易货贸易模式进行分析研究。 第二，将现代易货贸易模式从整体上分为三个层次研究，即技术层次，主要 涉及易货交易电子商务平台系统的组织与管理；结构层次，在系统内部如何合理 组织现代易货贸易的资源布局；内容层次，提供什么样的服务。 第三，提出现代易货业整体架构的发展趋势。随着业务范围和会员数量的发 展壮大，现代易货业务和结算将会出现分离，从而形成专业的现代易货交易所和 现代易货公司，易货交易所专门提供易货交易的安全监控和交易结算服务，易货 公司则专注于易货项目的具体运作。 第四，提出现代易货公司核心部门的组织结构发展趋势是建立网络化的组织 结构，这是由现代易货贸易模式本身特点所决定的，也是现代易货业务发展的必 4 北京工商大学硕士学位论文 由之路。 5 现代易货贸易发展模式研究 第1 章现代易货贸易的兴起 所谓现代易货贸易模式，即对现代易货业发展时，所采取的适合市场经济规 律的，具有某种规范的、能够带来经济效益的组织、经营等独特的制度、措施、 形式等。虽然我们常说“市场无定势，经营无模式”，但是不同的国家、不同的 地区、不同的企业在参与市场竞争的过程中，都会选择相应的“定式”，遵循相 应的“规律”，这里的“定式”、“规律”就是论文所探索的“模式”。现代易货业 在发展过程中，也会选择相应的“定式”，遵循相应的“规律”，这就是论文所探 索的。现代易货贸易模式”。 1 1 现代易货贸易的界定 1 1 1 现代易货贸易的概念 易货贸易( b a r t e rt r a d e ) 有广义和狭义之分。从广义的概念上讲，只要不 用货币结算的以物易物的交易都是易货贸易，而不论这种易货是在国内市场还是 在国际市场进行的，交易的标的物包括货物和服务等所有能流通品种；1 狭义的 易货贸易通常是指国际间的以物易物，是指用实物的进口或出口去换取另一国实 物的进口或出口，以货物作为清偿工具，而不用货币作为支付手段的一种贸易方 式。2 广义与狭义的易货贸易并非泾渭分明，从市场一体化和全球一体化的角度， 可将其合并成一个整体来看待。 提到易货贸易，我们可能就会想到远古人类用斧头交换粮食。由于受时间、 空间和需求不对称等客观条件限制，这种交易方式在历史上曾经一度萎缩下来， 并且随着货币的出现，易货交易在很大程度上被货币交易所取代，但却从未退出 人类历史的舞台。在现代，易货贸易正以新的方式重现世界经济，从联合国的石 油换食品计划到媒体经营中的广告换产品，现代易货贸易在日常经济生活中无处 不在。随着经济和技术的发展，易货贸易的发展经历了原始易货、传统易货和现 代易货三个阶段。 目前对现代易货贸易尚未有一个统一、标准的解释。笔者认为，现代易货贸 易是利用计算机技术和网络技术，运用易货额度作为易货交易往来账目的记账凭 6 北京工商大学硕士学位论文 证和支付媒介的一种交换活动。现代易货贸易，打破了时阅和空间的限制。实现 了企业与企业之间b 2 b ( b u s i n e s st ob u s i n e s s ) 甚至是b 2 c ( b u s i n e s st o c u s t o m e r ) 商品或服务的自由交换。现代易货是基于传统易货发展起来的一种全 新的贸易方式，以网上交易和电子结算为主要特征，是一种能够实现“多对多” 的易货交易方式。 在i r t a ( i n t e r n a t i o n a lr e c i p r o c a lt r a d ea s s o c i a t i o n ) 3 第2 7 届年会 上，易货业内精英人物戴维在被命名后的讲话中指出：现代易货业是在运行一个 超级商业货币系统，这个系统可以使各企业之间，互相利用他们过剩的生产能力、 服务能力、劳动能力、富余的场地和富裕的时间以创造新的利润，使整个全球经 济受益。现代易货业的商业货币系统综合运用了最新的计算机技术、软件、网络 通讯以及信用卡技术，为世界上百万商家的买卖交易服务。 1 1 2 现代易货贸易的分类 目前，我国所开展的现代易货贸易可以从交易规模和标的物两个角度来分 类。这样的分类在交界处可能都是相互渗透。不过，现代易货业还是能识别各类 活动的基本差别特征。 1 1 2 1 由交易规模不同来分 ( 1 ) 零售易货：这是现代易货贸易中最活跃的交易方式。参加易货的主要 是中小企业或专业人员，交易数量多，但每笔的交易额小。据i r t a 估计，目前 全球有5 0 万家公司参与零售易货，而且这个数字将随着商业交易量、易货公司 交易会员的增加而不断增加。 ( 2 ) 公司易货：这种方式主要为制造商、经销商、大型销售商和宾馆等大 型企业服务，其交易金额一般在5 万美元4 0 0 万美元之间，有时高达上千万美 元。企业利用其过剩的生产能力或大量库存商品等，通过易货交易方式来获得其 所需要的商品，比如广告、各类服务和其他新产品资源等。据l r t a 估计，平均 8 0 的企业易货贸易都是广告易货。5 典型的公司易货是易货公司用自己的易货 额度来购买想要易出货物的公司的资产或产品。 ( 3 ) 国际易货：这种方式既包括不同国家公司闻的易货交易，也包括政府 7 现代易货贸易发展模式研究 之间的易货交易。国际易货与公司易货基本相同，所不同的是它是一个国家的易 货公司与另一个国家或几个国家的企业之间的易货交易。沙特与英国之间货值达 几十亿美元的石油换武器交易以及芬兰与前苏联的破冰船换石油交易都是国际 易货贸易的经典案例。 1 1 2 2 由标的物不同来分 ( 1 ) 广告易货：是在易货公司的组织和计划下，将电台、电视台及报刊杂 志社等空余的“时段”或“版面”变成一定量的易货额度，他们可以用这些易货 额度购买其原先必须用现金才能购买的商品或服务。这样，既可以充分利用其空 余的“时段”或“版面”，又可以节省大量的现金支出，降低成本，产生更多的 利润。简单的说，广告易货就是利用企业的产品或者服务来直接换取广告的一种 交易模式。 ( 2 ) 旅游酒店易货：是酒店方将酒店客房作为易货商品置押给易货公司换 取易货额度以换取所需商品或服务( 例如酒店用品、酒店装修、电器等) ，而由 易货公司负责把酒店客房在其会员中消化掉。如某酒店用其空闲客房向易货公司 换取易货额度并易入需要的酒店用品，易货公司就在其会员企业中整合出所有的 酒店用品制造商及代理商的资源以供该酒店挑选。 ( 3 ) 电力易货：是将电力供应部门的多余电能( 或可用来进行易货的电能) 通过易货公司按其价值变成易货额度。电力部门可以用这些易货额度向其他会员 采购所需要的物资、商品或服务，而其他会员在收到了电力部门所付的易货额度 后，则可以用这些额度直接支付电费或购买其他会员的商品或服务。 ( 4 ) 房地产易货：是以一个地方的房地产来交换另一个地方的房地产或其 他商品或服务的易货交易方式。房地产易货比较复杂，从事房地产易货的公司不 但要有房地产的行家和有经营房地产执照的代理商，更要有大量和不同种类的营 销人员。 ( 5 ) 产权易货：是将单位或个人的著作权、知识产权与其它契约、产权证 明等形式的无形资产进行易货交易。产权易货与其它易货的形式是相同的，只是 其它的易货产品是有形的，而产权易货的产品是无形的。 ( 6 ) 专利技术易货：是指企业用自己所拥有的专利技术换取自己所需要的 8 北京工商大学硕士学位论文 专利技术，包括对等地交换专利技术和专门技术知识，对等地交换正在研制的技 术情报等。目前在国际间的技术贸易中，专利技术易货贸易较为常见。比较通行 的做法是以一种专利或专门技术知识，通过协议交换对方的一种以至若干种专利 或专门技术。 1 1 3 现代易货贸易与传统易货贸易 易货贸易是货币出现之前人类经济活动中的主要交易方式。商品交换大致经 历了三个阶段，它们分别是：物物交换，以货币为媒介的商品交换，以货币为媒 介、商人为中介的商品交换。详见表1 i ： 表i 1商品交换的三个阶段 商品交换经历了三个发展阶段三种表现形式交换与流通的三个阶段 物物交换 w - - 物物商品交换 以货币为媒介的交换 w - - c , - - w 简单的商品流通 以货币为媒介，商人为中介的交换g _ - _ g ( g + a g )发达的商品流通 二战以后，基于缓解经济萧条，处理闲置资产、积压库存的现实需要，传统 易货贸易在拉美诸国得到广泛的发展。2 0 世纪5 0 年代，社会主义国家之间以及 第三世界开始广泛采取易货贸易方式。7 0 年代以来，传统易货贸易发展尤为迅 猛。 传统易货贸易的一个致命瓶颈是，我愿意售出我手中的物品或服务，但我并 不需要对方所提供的物品或服务，传统易货贸易可能就此中断。另外，传统易货 贸易基本上需要在同一时间同一地点进行。这些缺陷阻碍了传统易货贸易的发 展。而现代易货贸易则利用计算机技术和网络技术将信息资源整合，同时利用易 货额度来记录交易和结算，使交易方便灵活，解决了传统易货贸易信息不对称问 题，而且还打破地域限制，实现了。以点对面”和网络化的自由交易。因此，现 代易货贸易是传统易货贸易的一次革命性发展。它是传统易货方式与现代电子商 务的结合。通过利用计算机技术和网络技术，通过全新的b 2 b 和b 2 c 电子商务模 式，实现企业与企业、企业与个人之间不用现金的商品或服务的相互交换。 具体来讲，除了保留传统易货中以货易货的概念外，现代易货贸易还具有区 别于传统易货的三大主要特征：一是交易全球化。现代易货凭借国际互联网特有 技术及平台优势，突破传统易货时空限制，实现易货渠道全球日夜畅通；二是交 易多边化。现代易货引进电子交易媒介易货额度，发挥其等同于货币的交易 9 现代易货贸易发展模式研究 功能，打破“点对点”简单交互模式，实现“点对面”、“多对多”的多边交易； 三是交易产品多样化。现代易货贸易的交易产品遍及各行各业，其交易产品不再 局限于有形物资产品，还包括像各种服务、生产能力和无形资产等非实物形态的 资产。 1 1 4 现代易货贸易与货币贸易 现代易货是区别于现金交易市场的另外一个市场，是一种辅助的贸易方式， 是货币贸易的重要补充，它不会取代货币贸易在经济中的主导地位。一个企业的 产品如果适销对路，那么就会有大量的持现金用户购买，企业的销售队伍也可以 进一步扩大现金市场。反之，就要选择另外的市场和渠道来销售这些产品。现代 易货恰好是可以提供这种市场和渠道。在易货市场上，企业可以易出其现金市场 上卖不出去的东西，同时易入原本需要花现金才能买回的东西。现代易货贸易是 一种全新的无需现金，而只用会员企业的商品或服务来进行贸易交往的经济方 式。它的诞生和发展，是市场经济发展的需要。 国际互换贸易协会主席t o mm c d o w e l l ，曾说过这样一段话：我们是唯一不 受经济影响的行业。当经济萧条时，我们会有新成员加入；但当经济复苏时，我 们这些成员的交易量又会增加。他的这种观点得到很多经济学家的认可。可以这 样说，易货贸易不会取代货币贸易在经济中的主导地位。但随着现代经济以及技 术的发展，世界经济将进入货币经济和易货经济并行的时代，它将会与货币经济 一起共同铸造世界经济的繁荣。7 1 1 5 现代易货贸易与期货交易 现代易货是以易货额度为交易和支付媒介的非货币性交易，其显著特点是会 员群体中流通的每一元易货额度背后都有相同价值的实物或服务支撑；换言之， 会员手中的每一元额度，在同一群体中的其他会员手上一定存在等值的可用于易 货的商品或服务。从这个角度来看，易货在本质上是使用易货额度为支付媒介的 现货交易。在交易方式上，现代易货与普通现货交易一样，一般通过一对一谈判 进行，根据合同商定的付款方式易进、易出商品或服务。而期货交易是指在期货 交易所内集中买卖期货合约的交易活动，是一种高度组织化的交易方式。对交易 1 0 北京工商大学硕士学位论文 对象、交易时间、交易场所等方面有较为严格的限定。期货交易的对象是标准化 的期货合约。期货交易只需支付准备金，通过期货交易所买进或卖出标准化合约。 所以，期货交易具有以小博大和投机性质，而现代易货贸易则没有。另外，易货 交易规则中明确限定易货额度与人民币货币保持一定的比率关系，所以会员企业 主要是将易货作为有效利用富余产能或存货的渠道，而非像期货交易那样用做套 期保值。8 1 2 现代易货贸易的发展 1 2 1 国外现代易货贸易的发展 现代易货贸易兴起于2 0 世纪5 0 年代的美国，7 0 年代，计算机技术的飞速 发展为现代易货奠定了技术基础，从8 0 年代起，现代易货交易公司在美国、加 拿大、澳大利亚等国普遍兴起，成为这些国家减少现金用量、增加销售、减少库 存、开发新客户、开辟新市场、促进经济发展的重要产业。现代易货贸易是9 0 年代迅速发展的行业，更是2 1 世纪商业的重要部分。9 世界5 0 0 强企业已有8 0 设立了专门的易货部门。根据美国财政部称，2 0 0 1 年各类形式的易货交易占全 世界商业交易总量的3 0 多，仅在北美洲，通过易货公司( 不包括没有通过易货 公司的交易，如企业间的直接交换) 成交的易货额现在已超过每年1 6 0 亿美元， 有3 0 多万家美国公司积极运用有组织的易货交易。由此看来，以货贸易是一种 非常重要的贸易方式。国际互换贸易协会( i r t a ) 第2 7 届年会的数据显示：当 前，易货行业在全球有大约4 0 万个商家会员，但仅占全球商家总数的0 2 ，具 其预测，易货业将会占到2 0 的份额，也就是将会吸引1 3 0 0 万到2 0 0 0 万个商家 加入到易货业的货币系统。1 o 从地区分布来看，全球易货专业组织如下表所示： 表1 2易货专业组织全球分布表 地区零售易货公司( 个)公司易货( 个) 北美拉美5 0 05 欧洲中东l o o 4 澳洲亚洲 l o o3 注：资料来源于国际易货组织i r t h 2 0 0 4 年数据 美国是全球发展现代易货贸易最早，也是最成熟的国家之一。在过去4 0 年 1 1 现代易货贸易发展模式研究 里，美国的易货交易额与易货公司数量一直呈上丹趋势，下面是美国1 9 7 6 - - - 1 9 9 5 年的数据： 图1 1美国易货交易公司 圈1 2 美国易货交易额 注：资料来源于国际易货组织i r t 1 9 9 5 年数据 现代易货在美国统称“网上易货”，易货快速发展阶段出现在2 0 世纪9 0 年 代。当时美国经济出现萧条，易货业利用网络整合传统商品交易公司迅速发展， 尤其是在“9 1 1 ”事件后，易货业更是突飞猛进。“9 1 1 ”事件使本以深陷泥潭的 美国经济雪上加霜，易货交易因为具有不用现金交易的优势，故格外受到欢迎。 由于缺乏现金，许多生产企业和外贸进出口公司的客户签单和履约能力下降，促 使进行易货交易。在美国，现代易货贸易成为风险投资商关注的领域。“ 在欧洲，由于欧元的统一实施，为现代易货贸易提供了发展机遇。欧盟作为 世界第三大贸易伙伴，欧元流通后，减少了货币结算的多样性和复杂性，降低了 货币风险，有利于欧盟国家间的易货贸易。在外汇市场上，美国占世界外汇交易 量的4 1 5 。而欧盟占3 5 。欧元流通后，外汇市场上交易货币币种减少，交易 北京工商大学硕士学位论文 更加集中，汇率的波动性相对下降，这有利于降低易货贸易的复杂性，为易货业 的发展提供了良机。 现代易货业在亚洲的兴起是在1 9 9 7 年亚洲金融危机之后，泰国、马来西亚、 日本、韩国等国的现代易货贸易开始快速发展。 1 2 2 我国现代易货贸易的发展 现代易货贸易在我国的发展源于库存商品。1 9 9 7 年，亚洲金融危机之后， 中国出现经济滑坡、通货紧缩、库存商品积压、企业间三角债普遍存在，制约了 企业的正常发展。据国家统计局1 9 9 7 年公布的数据，中国的库存积压商品高达 3 7 万亿元。在此情况下，原国家经济贸易委员会、国内贸易部、对外贸易经济 合作部、邮电部、电子工业部、国家工商行政管理局、国家统计局、中国工商银 行等部委和机构发文( 国统字d 9 9 7 1 6 6 号) 联合成立了全国库存商品调剂( 网 络) 中心，标志着我国发展现代易货的开始。 而时隔4 年，全国库存商品调剂( 网络) 中心因为各种问题被主管部门撤销， 我国易货业在起步的时候就碰了壁。这并不是说易货不适合，只是由于当时对易 货认识与操作上的偏差，导致易货业未能在中国得到良性快速发展。“但是，易 货作为一种贸易工具的概念己被世界各国迅速接受，易货公司也从北美扩展到了 全球，对于处于起步阶段的中国市场来说。易货有其发展的坚实基础。” 2 0 0 0 年以来，上海、北京、青岛、海南、大连相继组建易货公司。经过各 方面的努力，2 0 0 1 年中国人民银行正式发文，批准在我国境内发行易货额度， 这使我国的现代易货向前跨进了一大步。我国加入w t o ，促进了经济贸易不断 发展，同时加速了产品结构调整，也为易货在中国的发展提供了巨大的市场空间 和历史机遇。2 0 0 3 年4 月，中国现代易货研讨会在海南省海口市召开，成为易 货业在中国发展的转折点。 2 0 0 4 年7 月，中国首届现代易货行业峰会在青岛召开，这是现代易货行业 在中国发展以来首次举行的行业性峰会。同时，成立了中国易货联盟，为促进中 国现代易货行业的健康发展奠定了基础。中国易货联盟的作用是促进加盟会员之 间信息交流，实现易货资源共享，传播现代易货知识和实际操作经验，成为推动 中国现代易货事业发展，统一易货交易结算体系的信息平台和沟通桥梁。 现代易货贸易发展模式研究 2 0 0 5 年9 月，国务院国资委及民政部批准成立中国物流与采购联合会易货 交易专业委员会( 简称易货交易专业委员会) 。国家批准成立易货交易专业委员 会的主要职责和业务范围是：开展易货行业调研，向政府反映行业情况。提出行 业发展政策和立法建议；收集、发布易货行业信息、技术咨询服务；组织举办易 货行业会议及展会；制定行规行约；开展易货行业技术交流与合作；协调贸易争 议，维护易货行业合法权益。 我国的现代易货业经历了1 0 年的坎坷历程仍属初级阶段。主要存在的问题 是：缺少专业的从业人员，开展易货的企业较少，且规模也不大。目前，国内从 事现代易货的公司主要有金贸易货交易所、大连易货交易中心、中国易货网等几 家企业。2 1 世纪是知识经济时代。互联网的高度普及，使得现代易货业这个新 兴的行业在世界各地得到突飞猛进的发展，并迅速成为朝阳产业。我国有发展现 代易货的客观基础，现代易货业在我国具有广阔的发展前景。 1 3 现代易货贸易对我国经济发展的作用 1 3 1 从生产企业的角度看 在我国，促使越来越多企业用其产品或服务进行现代易货贸易，其最基本的 动因是利益。企业可以从以下几方面获益： 第一，现代易货贸易可以帮企业解决库存积压、销售渠道不畅和交易缺乏安 全性等难题。“企业可能处在一种困境中，它既要面对市场的变化，又要解决库 存积压。理论上来讲，企业库存的目的实际上是为了适应市场变化的波动性。但 很可能今天有价值的库存在明天市场波动时就变得一文不值。而易货交易平台， 可以降低企业生产或经营上的风险。同时，现代易货能避免一些传统交易方式出 现的问题。它能避免收到货款后携款潜逃的情况发生；避免付款后，实发货物与 约定不符的情况发生：避免收到预付款后不能有效追回余款的情况发生。每一家 企业都有一个对应的经纪人和经纪公司负责管理，经纪人负责对企业在网站上发 布的经济信息进行验证并对交易的全过程进行追踪服务，同时交易结算时须在易 货交易所的结算中心监督下进行，使得易货买卖有很强的交易保证。 第二，现代易货贸易可以帮助企业盘活资产增加融资渠道。企业的资产按流 动性为标准划分，可分为流动资产、固定资产、长期投资、无形资产、递延资产 1 4 北京工商大学硕士学位论文 和其它资产。在一般的企业中能流动的资产只有流动资产。我们在评价企业活力 的时候，有流动比率和速动比率两个指标，前者越高，说明企业的活力越强，后 者是指在流动资产里面能够变现的比率有多大，它考察企业的变现性。可是在传 统的生产经营方式中，我们能流动和变现的只有现金和能卖得出去的商品，如果 这些资产在总资产中所占比例很小的话，其实在很大的程度上，就影响了企业资 金的周转。我国企业的资金周转率比国外要低很多，如果企业把原来不能用来流 转的资产放在易货贸易的平台上进行交易，就能解决一部分企业的资产流动性不 高的问题，从而提升企业的竞争力。有些企业需要一些设备，但可能缺少资金购 买，而另外的一个企业，可能积压着一批生产出来的设备，但又苦于库存积压， 缺少流动资金购买原材料。这时就可以利用易货交易平台。 第三，现代易货贸易可以拓展企业的营销渠道。15 当市场营销倡导以客户为 导向时，即使客户需要我们的产品或服务如果我们把自己的需要仅仅定位在“货 币”这唯一的交换对象上，就可能因为客户没有充足的货币资源而不能实现。与 此同时，客户可能有其他的非货币资源可以交换，甚至客户的资源可以直接满足 我们的需要，或者可以作为媒介交换所需要的资源，这时，易货贸易也许比要求 客户用货币购买产品或服务达成更多的交易。这种思维方式既不是以自己的产品 为出发点，也不是从自身的产品能够满足的客户需要为出发点，而是从客户的全 部需要和客户的全部可用于满足需要的资源出发。 1 3 2 从金融企业的角度看 金融企业与易货交易所联合发行易货额度结算卡，在促进金融企业传统业务 和易货交易业务发展的同时，也能够盘活金融企业的不良资产。现代易货贸易对 清理企业三角债、加快银行中间业务发展和实现信贷资产的安全性、流动性和效 益性，提供了有效途径。中国工商银行与金贸易货交易所联合发行的牡丹金贸卡 具备独特的易货结算功能，这在我国银行卡界尚属首创，是我国银行卡中唯一具 备这种功能的卡种。牡丹金贸卡既可以利用中国工商银行现有的网点扩大现代易 货贸易的业务结算，也可以通过中国工商银行与众多企业的业务联系吸引更多的 企业加入现代易货贸易的行列。 首先，牡丹金贸卡作为易货结算卡，可以减少企业三角债的发生。企业凭卡 现代易货贸易发展模式研究 进行易货结算，不需动用资金即可以相互抹帐、相互抵欠，因此，大大减少了企 业之间的三角债，同时也有效地避免了企业之间新的三角债的发生。 其次，牡丹金贸卡是一种创新金融工具，加快了银行中间业务的发展。易货 贸易的实现，是对传统物流方式的革新，使货物流动模式由原来的“货物一等价 物货币一货物”转变成为。货物信息一牡丹金贸卡一货物”。银行服务手段由过 去单纯结算的角色转到主动参与，加快了银行中间业务的发展。 最后，牡丹金贸卡对实现信贷资产的安全性、流动性和效益性，提供了有 效的途径。银行信贷资产的安全性、流动性、效益性是保证国有资产不会流失的 一个重要环节，现代易货贸易拓展了物流的方式和方法，使原本沉淀在银行的不 良资产成为“隐形”的物品超市，加快了资本的流动速度，减少了资本流通的环 节，加快了货物流通速度，使银行对信贷资产的管理由过去的被动式监控转为主 动式监控，大大降低了信贷资产的风险，也为银行消化不良资产找到了一条新途 径，从而降低了银行风险。“ 1 3 3 从国民经济运行的角度看 第一，发展易货贸易是解决国内深层次经济结构性矛盾的重要手段。我国经 过2 9 年的改革开放，国内生产总值已超过2 0 万亿元，具备了相当的经济实力。 但是，我国在快速发展的过程中，也积累了一些结构性的矛盾。造成产品积压严 重、流通领域不畅、服务业市场化不高、价格水平比价关系不合理等问题，有些 问题还相当严重，如商品积压、三角债等问题。易货贸易可以在一定程度上解决 这些严重的问题。我们不仅可以通过国际易货贸易扩大出口，部分解决国内产 品积压和生产能力过剩的问题，而且可以大力发展国内易货贸易，部分的解决国 内的三角债问题。 第二，有利于国家经济结构的宏观调控，促使产业结构的优化和调整。我国 国民经济发展不均衡，东、西部经济发展存在很大的差距，西部经济发展在借鉴 东部经济发展经验的同时，也不可避免地出现了重复建设，现代易货业则能在一 定程度上缓解这种经济重复建设的现象，借助现代信息产业的发展，通过易货交 易，将东部一些相对落伍的项目转移到西部，一方面保证了东部经济可持续高速 发展，另一方面，也解决了西部经济发展中项目重复建设的弊端。通过项目整合， 北京工商大学硕士学位论文 国家达到优化产业结构的目的，保证全国经济发展整体战略目标的实施。 第三，有利于支持国家基础设施建设和基础产业的发展，扶持支柱产业形成 新的经济增长点。国家基础设施建设、基础产业及支柱产业的发展可以利用易货 贸易来运作。在项目立项后，可以由相关产业所提供项目所需的产品或服务，国 家根据其提供产品或服务多少确认其债权或股权，在未来的几年用项目回收资金 或分红偿还。这样既有效利用企业剩余的生产力，又加快了国家基础设施的建设 和基础产业的发展，为扶持国家支柱产业，促进地区经济合理布局和协调发展， 保持社会稳定起一定的积极作用。1 7 第四，发展现代易货贸易有助于解决失业问题。目前，我国有大量的农村剩 余劳动力和失业工人。企业可用过剩生产能力吸纳农村剩余劳动力和失业工人， 并以本厂产品作为工资发给他们，这些人可以把产品拿到易货市场中作等价易货 交换以换取自己所需要的商品。这样既可以部分的解决工厂的产品销售难问题， 又可以帮助农村剩余劳动力和失业工