2025年证券从业资格《金融市场基础知识》模拟试卷二

2025年证券从业资格《金融市场基础知识》模拟试卷二[单选题]1.在附息债券中，可以根据合约条款推迟支付定期利率的债券称为()。A.票息债券B.附息债券C.缓息债券D.加息债券正确答案：C参（江南博哥）考解析：有些附息债券可以根据合约条款推迟支付定期利率，故被称为缓息债券。故本题选C选项。[单选题]2.在公募REITS的运营管理方面，()应当主动履行基础设施项目运营管理职责，通过设立专门子公司或者委托运营管理机构负责基础设施项目运营管理。A.基金管理人B.项目公司C.财务顾问D.原始权益人正确答案：A参考解析：基金管理人应当主动履行基础设施项目运营管理职责，通过设立专门子公司或者委托运营管理机构负责基础设施项目运营管理。故本题选A选项。[单选题]3.下列关于风险偏好的说法，错误的是()。A.风险偏好也称为"风险胃口"B.风险偏好是企业为了增加每一分盈利愿意多承担多少风险C.风险偏好是战术性的，通常以定量描述为主D.风险偏好是企业在追求战略和业务目标过程中对风险的态度正确答案：C参考解析：风险偏好（RiskAppetite）为企业在追求战略和业务目标过程中对风险的态度，包括愿意承担的风险的种类、大小、数量、以何种方式承担，以及为了增加每一分盈利愿意多承担多少风险等，有时候也译为"风险胃口"。（ABD选项表述正确）风险偏好是战略性的，通常以定性描述为主（C选项表述错误）。故本题选择C选项。[单选题]5.关于基金信息披露，下列说法中，错误的是()。A.基金募集信息披露只是指首次募集信息披露B.货币基金只需要披露收益公告C.开放式基金在申购和赎回后，会披露每个开放日的份额净值和份额累计净值D.基金管理人和托管人应当按照法规规定的各项时间要求进行基金运作信息的披露正确答案：A参考解析：基金募集信息披露可以分为首次募集信息披露和存续期募集信息披露。A选项表述错误。货币基金不像一般开放式基金那样披露每个开放日的份额净值，而是需要披露收益公告，包括每万份基金收益和最近7日年化收益率。B选项表述正确。对开放式基金而言，在开放申购和赎回后，会披露每个开放日的份额净值和份额累计净值。C选项表述正确。基金管理人和基金托管人应当按照法规规定的各项时间要求进行基金运作信息的披露。时间一般是可以事先预见的。D选项表述正确。故本题选A选项。[单选题]6.2020年3月1日起，我国开始实施注册制，在这一新的股票发行监管制度下，对相关机构的要求都比较高。下列关于注册制下各相关机构须履行的职责的说法，错误的是()。A.证券监管机构或者国务院授权的部门依照法定条件负责证券发行申请的注册B.发行人的质量由证券交易所和证券中介机构来判断C.证券监管机构负责对申报文件的真实性、准确性、完整性和及时性进行合规性的实质审查D.证券交易所等可以审核公开发行证券申请，判断发行人是否符合发行条件、信息披露要求，督促发行人完善信息披露内容正确答案：C参考解析：证券监管机构的职责是对申报文件的真实性、准确性、完整性和及时性进行合规性的形式审查。2020年3月1日起，中国开始全面推行注册制。未经依法注册，任何单位和个人不能公开发行证券。发行人申请发行股票时，必须依法将公开的各种资料完全准确地向证券监管机构申报。证券监管机构或者国务院授权的部门依照法定条件负责证券发行申请的注册（A选项说法正确）。证券交易所等可以审核公开发行证券申请，判断发行人是否符合发行条件、信息披露要求，督促发行人完善信息披露内容，发行人的质量由证券交易所和证券中介机构来判断和决定（B、D选项说法正确）。证券监管机构的职责是对申报文件的真实性、准确性、完整性和及时性进行合规性的形式审查（C选项错误）。这种股票发行制度对发行人、证券交易所、证券中介机构和投资者的要求都比较高。故本题选C选项。[单选题]7.国内证券公司从20世纪90年代开始涉足国际化业务，但在"走出去"的过程中也存在一些问题。其中，存在的问题不包括()。A.部分境外机构信息披露不规范B.证券基金经营机构对境外机构管控不足，存在风险隐患C.部分境外机构下设机构较多，层级较多，内部架构不清晰管控不到位D.部分境外机构将业务拓展至非金融业务领域正确答案：A参考解析：国内证券公司"走出去"的过程中也存在以下问题:一是部分机构下设机构较多，层级较多，内部架构不清晰，管控不到位（C选项表述正确）;二是部分机构将业务拓展至非金融业务领域（D选项表述正确），有的还返程境内设立子公司从事与母公司同质或相似的业务;三是证券基金经营机构对境外机构管控不足，存在风险隐患（B选项表述正确）。故本题选A选项。[单选题]8.金融期货交易规则中的交易编码是()、客户进行期货交易的专用代码。A.从事自营业务的交易会员B.期货公司会员C.非期货公司会员D.证券公司会员正确答案：C参考解析：金融期货交易规则中的交易编码是非期货公司会员、客户进行期货交易的专用代码。投资者可以根据不同投资目的，分别申请套期保值和套利和交易编码。故本题选C选项。[单选题]9.股利收入由国有资产管理部门监督收缴，依法纳入国有资产经营预算，并根据国家有关规定安排使用的股票类型为()。A.国有股B.外资股C.法人股D.社会公众股正确答案：A参考解析：国有股股利收入由国有资产管理部门监督收缴，依法纳入国有资产经营预算，并根据国家有关规定安排使用国家股股权可以转让但转让应符合国家的有关规定。故本题选A选项。[单选题]10.报价驱动的市场是一种连续交易商市场或称()。A.竞价市场B.订单驱动市场C.经纪商市场D.做市商市场正确答案：D参考解析：报价驱动的市场是一种连续交易商市场，或称做市商市场。故本题选D选项。[单选题]11.在全球金融体系的主要参与者中，不属于存款吸收机构的是()。A.储蓄银行B.证券交易商C.抵押贷款银行D.信用合作社正确答案：B参考解析：存款吸收机构，是指通过自己的账户，以中介的方式将资金从贷款人转向借款人的单位。存款吸收机构包括商业银行（在支付系统中处于核心地位）和其他存款吸收机构。其他存款吸收机构包括储蓄银行（A选项正确）、开发银行、信用合作社（D选项正确）、投资银行、抵押贷款银行（C选项正确）以及建房互助协会、吸收存款的小额贷款机构。故本题选B选项。[单选题]12.金融期货是指交易双方在集中的交易场所以()方式进行的标准化金融期货合约的交易。A.场内大宗B.场外协商C.约定价格D.公开竞价正确答案：D参考解析：金融期货是指交易双方在集中的交易场所以公开竞价方式进行的标准化金融期货合约的交易。故本题选D选项。[单选题]13.我国首家商品期货交易所是()。A.上海黄金交易所B.上海期货交易所C.大连商品交易所D.郑州商品交易所正确答案：D参考解析：自1990年10月我国第一家商品期货交易所---郑州商品交易所前身郑州粮食批发市场成立以来，我国商品期货市场得到了较快的发展。2021年4月19日，广州期货交易所揭牌仪式举行。目前，我国共有上海期货交易所、大连商品交易所、郑州商品交易所、广州期货交易所四大商品期货交易所。故本题选D选项。[单选题]14.机构投资者与个人投资者差异明显，下列各项属于机构投资者特点的是()。A.投资行为具有随意性B.投资规模有限C.投资结构组合化D.投资灵活性强正确答案：C参考解析：与个人投资者相比，机构投资者具有以下特点:（1）投资资金规模化;（2）投资管理专业化;（3）投资结构组合化;（4）投资行为规范化。故本题选C选项。[单选题]15.证券公司在同一家存管银行能开立()客户交易结算资金专用存款账户，在主办存管银行能开立()自有资金专用存款账户。A.一个;两个B.一个;一个C.两个;一个D.两个;两个正确答案：B参考解析：证券公司在同一家存管银行只能开立一个客户交易结算资金专用存款账户，在主办存管银行只能开立一个自有资金专用存款账户。一个证券营业部只能在同一家存管银行设在当地的分支机构开立一个客户交易结算资金专用存款账户。结算公司在同一家结算银行只能开立一个清算备付金专用存款账户、一个自有资金专用存款账户、一个验资专户。故本题选B选项。[单选题]16.对某公司的司法性事件及监管调查会引发()。A.系统性风险B.战略风险C.声誉风险D.操作风险正确答案：C参考解析：声誉风险的来源主要有以下几方面:（1）战略规划或调整、股权结构变动、内部组织机构调整或核心人员变动;（2）业务投资活动及产品、服务的设计、提供或推介;（3）内部控制设计、执行及系统控制的重大缺陷或重大经营损失事件;（4）司法性事件及监管调查、处罚;（5）新闻媒体的不实报道或网络不实言论;（6）股东、关联方或其他利益相关方发生声誉事件传导至证券公司;（7）客户投诉及其涉及证券公司的不当言论或行为;（8）工作人员出现不当言论或行为，违反廉洁规定、职业道德、业务规范、行规行约等相关行为;（9）他人仿冒公司名称、商标、网址等侵权或误导公众行为;（10）其他可能引发公司声誉风险的重要因素。故本题选C选项。[单选题]17.通过一家证券公司进行证券交易的年交易佣金总额，不得超过其当年所有基金证券交易佣金总额的()。A.50%B.10%C.20%D.30%正确答案：D参考解析：一家基金管理人通过一家证券公司进行证券交易的年交易佣金总额，不得超过其当年所有基金证券交易佣金总额的15%。证券公司控股的境内证券经纪业务子公司纳入母公司合并计算。上一年末股票型、混合型基金管理规模合计未达到10亿元人民币的基金管理人，不受前款比例限制，但通过一家证券公司进行证券交易的年交易佣金总额，不得超过其当年所有基金证券交易佣金总额的30%。故本题选D选项。[单选题]18.从事证券投资咨询业务的机构及其投资咨询人员可以为证券投资人或者客户提供多种形式的证券投资咨询服务，其中服务形式不包括()。A.举办有关证券投资的讲座、报告会、分析会B.接受投资人或者客户委托，代理委托人从事证券投资C.通过电话、传真、电脑网络等电信设备系统，提供证券投资咨询服务D.在报刊上发表证券投资咨询的文章、评论、报告，以及通过电台、电视台等公众媒体提供证券投资咨询服务正确答案：B参考解析：证券投资咨询包括以下形式:（1）接受投资人或者客户委托，提供证券投资咨询服务;（2）举办有关证券投资咨询的讲座、报告会、分析会等;（3）在报刊上发表证券投资咨询的文章、评论、报告，以及通过电台、电视台等公众传播媒体提供证券投资咨询服务;（4）通过电话、传真、电脑网络等电信设备系统，提供证券投资咨询服务;（5）中国证监会认定的其他形式。故本题选B选项。[单选题]19.下列衍生工具属于嵌入式衍生工具的是()。A.期货合约B.期权合约C.含转股选择权条款的债券D.互换交易合约正确答案：C参考解析：常见的独立衍生工具包括远期合同、期货合同互换合同和期权合同等。嵌入式衍生工具与主合同构成混合工具，如可转换公司债券等。故本题选C选项。[单选题]20.下列关于直接融资和间接融资的说法，正确的是()。A.间接融资分散于各种场合B.间接融资方式具有不可逆性C.在直接融资中，融资信誉的差异性相对较小D.在直接融资中，融资者具有相对较强的自主性正确答案：D参考解析：直接融资是在无数个企业相互之间、政府与企业和个人之间、个人与个人之间，或企业与个人之间进行的，因此，融资活动分散于各种场合。部分直接融资方式具有不可逆性，间接融资全部具有可逆性。A项表述错误。在间接融资中，融资信誉的差异性相对较小。B项表述错误。在直接融资中，融资者有相对较强的自主性。C项表述错误。故本题选D选项。[单选题]21.下列关于开放式基金份额转换的说法，正确的是()。A.投资者采用"金额转换"的原则提出转换申请B.基金管理人需要按照转出基金的赎回费用加上转出与转入基金申购费用补差的标准收取费用C.基金份额的转换不需要收取转换费用D.基金转换所涉及的基金，是由同一基金管理人管理但在不同注册登记人处注册的基金正确答案：B参考解析：投资者采用"份额转换"的原则提交申请，即在销售人处以"份额"为单位提交转换申请，以转出和转入基金申请当日的份额净值为基础计算转入份额。A选项表述错误。由于不同基金的申购费率，赎回费率不同，基金份额持有人在进行基金份额转换时，基金管理人应当按照转出基金的赎回费用加上转出与转入基金申购费用补差的标准收取费用。B选项表述正确。基金份额的转换常常还会收取一定的转换费用。尽管如此，由于基金份额转换不需要先赎回已持有的基金再购买另一基金，因此综合费用仍有优势。C选项表述错误。开放式基金份额转换是指投资者将其所持有的某一只基金份额转换为另一只基金份额的行为，基金转换业务所涉及的基金，必须是由同一基金管理人管理的、在同一注册登记人处注册登记的基金。D选项表述错误。故本题选B选项。[单选题]22.下列不属于目前我国国债期限种类的是()。A.7年B.6个月C.1年D.15年正确答案：D参考解析：目前我国国债期限种类包括3个月、6个月、1年、2年、3年、5年、7年、10年、30年和50年期，期限结构较为完善。其中，1年、3年、5年、7年、10年为关键期限国债，实现每月一次发行。故本题选D选项。[单选题]23.股份公司向股东转增股本时，这种转增的资金来源是()。A.公积金B.募集资金C.税前利润D.借入资金正确答案：A参考解析：资本公积金转增股本是在股东权益内部，把资本公积金转入股本账户，并按照投资者所持有公司股份份额比例的大小分到各个投资者的账户中，以此增加每个投资者的投入资本。故本题选A选项。[单选题]24.下列关于开放式基金份额的转换说法错误的是()。A.投资者采用份额转换的原则提交申请，以转出转入基金申请当日的份额净值为基础计算转入份额B.当转出基金申购费率低于转入基金申购费率时，费用补差为按照基金金额计算的申购费用差额C.当转出基金申购费率高于转入基金申购费率时，不收取费用补差D.基金份额的转换收取一定的转换费用正确答案：B参考解析：投资者采用"份额转换"的原则提交申请，即在销售人处以"份额"为单位提交转换申请，以转出和转入基金申请当日的份额净值为基础计算转入份额。A选项表述正确。当转出基金申购费率低于转入基金申购费率时，费用补差为按照转出基金金额（而非基金金额）计算的申购费用差额。B选项表述错误。当转出基金申购费率高于转入基金申购费率时，不收取费用补差。C选项表述正确。基金份额的转换常常会收取一定的转换费用。D选项表述正确。故本题选B项。[单选题]25.下列关于中国证监会派出机构的说法，错误的是()。A.中国证监会在省、自治区、直辖市和计划单列市设立了36个证券监管局B.派出机构以中国证监会的名义履行监管职责，负责辖区内一线监管工作C.中国证监会在上海、深圳设立了证券监管专员办事处D.派出机构受中国证监会垂直领导正确答案：B参考解析：中国证监会在省、自治区、直辖市和计划单列市设立了36个证券监管局，以及上海、深圳证券监管专员办事处。A、C选项正确。根据《中国证监会派出机构监管职责规定》（2022年修订），派出机构受中国证监会垂直领导，依法以自己的名义履行监管职责，派出机构负责证券期货市场一线监管工作。B选项错误，D选项正确。故本题选B选项。[单选题]26.证券公司为客户提供证券代理买卖业务收取的费用是()。A.佣金B.过户费C.投顾费D.印花税正确答案：A参考解析：证券经纪业务也被称为代理买卖证券业务，是指证券公司接受客户委托代客户买卖有价证券的业务。在证券经纪业务中，证券公司只收取一定比例的佣金（A选项表述正确）作为业务收入。故本题选A选项。[单选题]27.参与者为表明自身交易意向而面向市场做出的、不可直接确认成交的报价是()。A.公开报价B.对话报价C.小额报价D.双边报价正确答案：A参考解析：公开报价是指参与者为表明自身交易意向而面向市场作出的、不可直接确认成交的报价。A选项表述正确。对话报价是指参与者为达成交易而直接向交易对手方作出的、对手方确认即可成交的报价。B选项表述错误。小额报价是在交易系统中，一次报价、规定交易数量范围和对手范围的现券单向撮合交易方式。C选项表述错误。双边报价可以点击确认成交，即报价发出后，应答方只需要填入成交券面总额并选择本方清算账户即可直接确认成交，无须与报价方进行交谈。D选项表述错误。故本题选A选项。[单选题]28.下列关于我国证券公司发展历程的说法，错误的是()。A.我国证券公司发展的第二阶段证券公司经历数量激增、业务扩大及第一次综合治理B.我国证券公司发展的第五阶段为强监管和扩大开放C.在我国证券公司发展的第一阶段，证券公司处于萌芽状态，资产规模相对较小D.我国证券公司发展的第四阶段，《证券法》颁布及第二次综合治理正确答案：D参考解析：第二阶段:数量激增、业务扩大及第一次综合治理（1992-1997年）。A选项表述正确。第五阶段:步入强监管和扩大开放的新阶段（2018年以来）。B选项表述正确。第一阶段:在这一阶段，证券公司处于萌芽状态，资产规模相对较小，证券经营机构大多是银行和信托投资公司下设的证券业务部门。C选项表述正确。第三阶段:《证券法》颁布及第二次综合治理（1998-2007年）。D选项表述错误。故本题选D选项。[单选题]29.对证券投资基金从证券市场中取得的收入，()企业所得税。A.减免B.暂不征收C.第一年免征D.征收正确答案：B参考解析：对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。故本题选B选项。[单选题]30.影响我国金融市场的宏观经济政策不包括()。A.法律政策B.财政政策C.收入政策D.货币政策正确答案：A参考解析：影响金融市场的宏观经济政策主要包括货币政策、财政政策、收入政策。故本题选A选项。[单选题]31.下列不属于农产品期货的是()。A.小麦B.大豆C.乙醇D.玉米正确答案：C参考解析：除小麦、玉米、大豆等谷物外，从19世纪后期到20世纪初，棉花、咖啡、可可等经济作物，鸡蛋、活牛、猪脯等畜禽产品，木材、天然橡胶等林产品期货也陆续上市。C选项乙醇属于能源化工期货。故本题选C选项。[单选题]32.在创业板上市公司首次公开发行股票的条件之一是，发行后股本总额不少于()万元。A.1000B.2000C.3000D.4000正确答案：C参考解析：在创业板上市公司首次公开发行股票的条件之一是，发行后股本总额不少于3000万元。故本题选C选项。[单选题]33.根据基金信息披露禁止性规定，下列说法正确的是()。A.某基金在披露文件中可承诺收益B.某基金在披露文件中可披露其证券投资业绩预测C.某基金在披露文件中可披露著名学者祝贺基金成立的贺信D.某基金在披露文件中可同时披露了基金合同、招募说明书和托管协议正确答案：D参考解析：基金信息披露的禁止性规定:（1）禁止进行虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏;（2）禁止对基金的证券投资业绩进行预测（B错误）;（3）禁止违规承诺收益或者承担损失（A错误）;（4）禁止低毁其他基金管理人、托管人或者基金销售机构;（5）禁止登载任何自然人、法人或者其他组织的祝贺性、恭维性或推荐性的文字（C错误）。故本题选D选项。[单选题]34.在调查操纵证券市场、内幕交易等重大证券违法行为时，经批准，可以限制被调查事件当事人的证券买卖，但限制的期限不得超过()个月。A.3B.2C.1D.4正确答案：A参考解析：在调查操纵证券市场、内幕交易等重大证券违法行为时，经国务院证券监督管理机构主要负责人批准，可以限制被调查事件当事人的证券买卖，但限制的期限不得超过三个月（A选项表述正确）;案情复杂的，可以延长三个月。故本题选A选项。[单选题]35.下列关于开立证券账户的基本原则和要求的说法，错误的是()。A.开立证券账户应坚持合法、真实性、公平性的原则B.合法性是指只有国家法律允许进行证券交易的自然人和法人才能开立证券账户C.中国证券登记结算有限公司依投资者申请为其开立一码通账户及相应的子账户D.真实性是指投资者开立证券账户时所提供的资料必须真实有效，不得有虚假隐匿正确答案：A参考解析：开立证券账户应坚持合法性和真实性的原则。A选项说法错误。合法性是指只有国家法律允许进行证券交易的自然人和法人才能开立证券账户。对国家法律法规不准许开户的对象，中国证券登记结算有限责任公司及其开户代理机构不得予以开户。B选项说法正确。真实性是指投资者开立证券账户时所提供的资料必须真实有效，不得有虚假隐匿。目前，投资者在我国证券市场上进行证券交易时采用实名制。D选项说法正确。中国证券登记结算有限责任公司依投资者申请为其开立一码通账户及相应的子账户。C选项说法正确。故本题选A选项。[单选题]36.根据证券公司风险管理建立与发展的历史，监管机构对证券公司的监管框架是行业风险管理发展的()。A.稳定器B.助推器C.主动力D.加速器正确答案：C参考解析：证券公司的风险管理从无到有、从简单到全面大致经历了三个发展阶段:20世纪90年代初期行业兴起到2004年、2005年到2012年、2013年至今。监管机构对证券公司的监管框架是行业风险管理发展的主动力（C项正确），自律组织的建章立制是行业风险管理发展的助推器，而市场的大幅波动是券商重视并提高风险管理能力的加速器。故本题选C选项。[单选题]37.通常在每个交易日连续公布基金份额资产净值的基金是()。A.封闭式基金B.开放式基金C.社保基金D.企业年金正确答案：B参考解析：基金一般都按照固定的时间间隔对基金资产进行估值，通常相关法规会规定一个最小的估值频率。我国的开放式基金于每个交易日估值，并不晚于下一交易日公告份额净值;封闭式基金和定期开放式基金的封闭期每个交易日都进行估值，但每周披露一次基金份额净值。按基金运作方式划分，可分为封闭式基金和开放式基金等类型。封闭式基金是指基金份额在存续期内固定不变，基金份额可以在依法设立的证券交易场所交易，但基金份额持有人不得申请赎回的基金。封闭式基金在封闭期内不能追加认购或赎回，投资者只能通过证券公司在二级市场上进行基金份额的买卖。开放式基金是指基金份额总额不固定，基金份额可以在基金合同约定的时间和场所申购及赎回的基金。在我国，社保基金主要由两部分组成:一部分是全国社会保障基金，另一部分为社会保险基金。企业年金，是指企业及其职工在依法参加基本养老保险的基础上，自愿建立的补充养老保险基金。按照我国现行法规，企业年金可由年金受托人或受托人指定的专业投资机构进行证券投资。故本题选B选项。[单选题]38.下列关于交易所债券现券交易的说法，错误的是()。A.现券交易也称为债券的即期交易B.现券卖出者交付证券并得到资金C.现券交易买卖双方成交后可约定在未来某一时刻办理交收手续D.现券买入者付出资金并得到证券正确答案：C参考解析：现券交易也被称为债券的即期交易（A正确），是指证券买卖双方在成交后就办理交收手续（现买现卖，即时交收或交割），买入者付出资金并得到证券，卖出者交付证券并得到资金（BD正确），也就是所谓二级市场的债券交易。远期交易是双方约定在未来某一时刻（或时间段内）按照现在确定的价格买卖标的债券的行为（C项错误）。故本题选C选项。[单选题]39.基金经注册后，方可发售基金份额。基金管理人应当自收到准予注册文件之日起()个月内进行基金份额的发售。基金的募集期限自基金份额发售日开始计算，募集期限不得超过()个月。A.6;3B.3;3C.6;6D.3;6正确答案：A参考解析：基金经注册后，方可发售基金份额。基金管理人应当自收到准予注册文件之日起6个月内进行基金份额的发售。基金的募集期限自基金份额发售日开始计算，募集期限不得超过3个月。故本题选A选项。[单选题]40.()不符合发行公司债券发行人应当作出决议的事项。A.发行债券的金额B.发行人最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一年的利息C.发行方式D.债券期限正确答案：B参考解析：发行公司债券，发行人应当依照《公司法》或者公司章程相关规定对以下事项作出决议:发行债券的金额;发行方式;债券期限;募集资金的用途;其他按照法律法规及公司章程规定需要明确的事项。故本题选B选项。[多选题]1.下列关于增发的说法，正确的有()。A.增发之后，若会计期内增量资本未能产生相应效益，将导致每股收益下降，则被称为稀释效应，会促成股价下跌B.若增发价格高于增发前每股净资产，则增发后可能会导致公司每股净资产提升，有利于股价上升C.增发总体上增加了发行在外的股票总量，短期内增加了股票供给，若无相应需求增长，股价可能下跌D.增发之后，公司注册资本和股份相应增加正确答案：ABCD参考解析：增发是股份公司向不特定对象公开募集股份的行为。增发之后，公司注册资本和股份相应增加（D选项表述正确）;增发之后，若会计期内增量资本未能产生相应效益，将导致每股收益下降，则被称为稀释效应，会促成股价下跌（A选项表述正确）;若增发价格高于增发前每股净资产，则增发后可能会导致公司每股净资产提升，有利于股价上涨（B选项表述正确）;若增发总体上增加了发行在外的股票总量，短期内增加了股票供给，若无相应需求增长，股价可能下跌（C选项表述正确）。故本题选ABCD选项。[多选题]2.附认股权证的公司债券预先规定的认股条件主要包括()。A.股票的当前价格B.股票的购买价格C.股票的认购比例D.股票的认购期间正确答案：BCD参考解析：附认股权证的公司债券是公司发行的一种附有认购该公司股票权利的债券。这种债券的购买者可以按预先规定的条件在公司发行股票时享有优先购买权。预先规定的条件主要是指股票的购买价格、认购比例和认购期间。故本题选BCD选项。[多选题]3.下列关于基金类投资者的说法，错误的有()。A.我国的证券投资基金可投资于上市交易的股票、债券，不得投资于衍生品B.企业年金是社保基金的一种形式，是指企业及其职工在依法参加基本养老保险的基础上，强制建立的补充养老保险基金C.社会保障基金的投资采取社保基金理事会直接运作与委托投资管理人运作结合的方式、风险小的投资由社保基金理事会直接运作，风险较高的投资则委托专业性投资管理机构进行投资运作D.社保基金理事会直接运作的社保基金投资范围限于银行存款、国债、信用等级在投资级以上的企业债和金融债正确答案：ABD参考解析：我国的证券投资基金可投资于上市交易的股票、债券和国务院证券监督管理机构规定的其他证券及其衍生品种。A选项错误。企业年金，是指企业及其职工在依法参加基本养老保险的基础上，自愿建立的补充养老保险基金。B选项错误。理事会直接运作的社保基金的投资范围限于银行存款、在一级市场购买国债，其他投资需委托社保基金投资管理人管理和运作，并委托社保基金托管人托管。D选项错误。故本题选ABD选项。[多选题]4.下列关于证券登记结算制度的说法正确的有()。A.货银对付俗称"一手交钱，一手交货"，是指证券登记结算机构与结算参与人在交收过程中，当且仅当资金交付时给付证券、证券交付时给付资金B.全额结算是指交易双方对所达成的交易实行轧差清算，并对轧抵之后的证券和资金的净额进行交付C.证券登记结算公司按照业务规则收取的各类结算资金和证券，必须存放于专门的清算交收账户D.投资者开立证券账户应当向证券公司提出申请，投资者申请开立证券账户应当保证其提交的开户资料真实、准确、完整正确答案：AC参考解析：货银对付俗称"一手交钱，一手交货"，是指证券登记结算机构与结算参与人在交收过程中，当且仅当资金交付时给付证券、证券交付时给付资金。A选项说法正确。证券交易结算方式可分为全额结算和净额结算。全额结算是指交易双方对所达成的交易实行逐笔清算，并逐笔转移证券和资金;净额结算是指交易双方对所达成的交易实行轧差清算，并对轧抵之后的证券和资金的净额进行交付。B选项说法错误。证券登记结算公司按照业务规则收取的各类结算资金和证券，必须存放于专门的清算交收账户，只能按业务规则用于已成交的证券交易的清算、交收，不得被强制执行。C选项说法正确。投资者开立证券账户应当向证券登记结算机构（不是证券公司）提出申请，投资者申请开立证券账户应当保证其提交的开户资料真实、准确、完整，投资者不得将本人的证券账户提供给他人使用。D选项说法错误。故本题选AC选项。[多选题]5.基金投资风险管理中，基金管理人通常建立一套完整的合规风险控制体系与制度，其涉及的机构或部门主要有()。A.风险管理委员会B.风险控制部门C.合规管理部门D.监察稽核部门正确答案：ABCD参考解析：基金管理人通常会设立风险管理委员会以及风控、合规、监察部门，建立一套完整的合规风险控制体系与制度，进行基金风险控制。故本题选ABCD选项。[多选题]6.关于北京证券交易所，下列说法正确的是()。A.2021年9月3日，北京证券交易所注册成立B.北京证券交易所是经国务院批准设立的我国第一家公司制证券交易所C.北京证券交易所受中国证监会监督管理D.2021年9月2日，习近平总书记在2021年中国国际服务贸易交易会全球服务贸易峰会上的致辞中宣布:我们将继续支持中小企业创新发展，深化新三板改革，设立北京证券交易所，打造服务创新型中小企业主阵地。正确答案：ABCD参考解析：2021年9月3日，北京证券交易所注册成立。A选项表述正确。北京证券交易所是经国务院批准设立的我国第一家公司制证券交易所。B选项表述正确。北京证券交易所受中国证监会监督管理。C选项表述正确。2021年9月2日，习近平总书记在2021年中国国际服务贸易交易会全球服务贸易峰会上的致辞中宣布:我们将继续支持中小企业创新发展，深化新三板改革，设立北京证券交易所，打造服务创新型中小企业主阵地。D选项表述正确。故本题选ABCD选项。[多选题]7.道·琼斯股价平均数主要包括()。A.道·琼斯公用事业股价平均数B.道·琼斯工业股价平均数C.道·琼斯能源业股价平均数D.道·琼斯运输业股价平均数正确答案：ABD参考解析：道·琼斯股价平均指数包括5组指标:（1）道·琼斯工业股价平均指数;（2）道·琼斯运输业股价平均指数;（3）道·琼斯公用事业股价平均指数;（4）道·琼斯股价综合平均指数;（5）道·琼斯工业平均收益加权指数。故本题选ABD选项。[多选题]8.按照目前的投资者构成，境内上市外资股的投资者包括()。A.外国的自然人、法人和其他组织B.我国香港、澳门、台湾地区的自然人、法人和其他组织C.定居在国外的中国公民D.我国的境内居民正确答案：ABCD参考解析：境内上市外资股原来是指股份有限公司向境外投资者募集并在我国境内上市的股份，投资者限于:外国的自然人、法人和其他组织;我国香港、澳门、台湾地区的自然人、法人和其他组织;定居在国外的中国公民等（A、B、C选项表述正确）。但从2001年2月对境内居民个人开放B股市场后，境内投资者逐渐成为B股市场的重要投资主体，B股的外资股性质发生了变化（D选项表述正确）。故本题选ABCD选项。[多选题]9.世界各国对证券公司的划分和称呼不尽相同，其中正确的有()。A.美国的通俗称谓是"投资银行"B.英国称证券公司为"商人银行"C.以日本为代表的一些国家实行银行业与证券业混业经营，通常由银行设立公司从事证券业务经营D.我国将专营证券业务的金融机构称为证券公司正确答案：ABD参考解析：世界各国对证券公司的划分和称呼不尽相同，美国的通俗称谓是"投资银行"（A选项表述正确），英国则称其为"商人银行"（B选项表述正确）。以德国为代表的一些国家实行银行业与证券业混业经营，通常由银行设立公司从事证券业务经营（C选项表述错误）。日本等一些国家和我国一样，将专营证券业务的金融机构称为证券公司（D选项表述正确）。故本题选ABD选项。[多选题]10.资产证券化给投资者带来的好处有()。A.提供多样化的投资品种B.提供更多的合规投资C.降低资本要求，扩大投资规模D.实现低成本融资正确答案：ABC参考解析：资产证券化给投资者带来的好处有:（1）提供多样化的投资品种（A选项表述正确）。（2）提供更多的合规投资（B选项表述正确）。（3）降低资本要求，扩大投资规模（C选项表述正确）。实现低成本融资为资产证券化对发行人的好处。故本题选ABC选项。[多选题]11.下列关于证券公司估值管理的相关说法，正确的有()。A.VaR这一市场风险计量方法建立在全面估值的基础之上B.对存在活跃市场的金融工具，采用盯市法确定市场价格C.当按市场价格计值存在困难时，可以按照数理模型确定的价值计值D.全面估值过程就是风险因子的映射过程正确答案：ABCD参考解析：A选项正确，主要的市场风险的计量方法，例如VaR、压力测试、情景分析等，都必须建立在全面估值的基础之上。B选项正确，对存在活跃市场的金融工具或产品，采用盯市法确定市场价格。C选项正确，当按市场价格计值存在困难时，金融机构可以按照数理模型确定的价值计值。D选项正确，全面估值的过程就是风险因子的映射过程。故本题选ABCD选项。[多选题]12.根据国债的偿还期限，可以把国债分为()。A.赤字国债B.长期国债C.中期国债D.短期国债正确答案：BCD参考解析：按资金用途分类，国债可以分为赤字国债、建设国债、战争国债和特种国债。A选项错误。按偿还期限分类。国债的偿还期限是国债的存续时间，以此为标准，习惯上把国债分为短期国债、中期国债和长期国债。BCD选项正确。故本题选BCD选项。[多选题]13.当期权合约的买方具有在约定期限内（或合约到期内）按行权价格买入一定数量基础金融工具的权利时，这种合约指()。A.看涨期权B.认沽期权C.看跌期权D.认购期权正确答案：AD参考解析：认购期权也被称为看涨期权，指期权的买方具有在约定期限内（或合约到期日），按行权价格（也被称为敲定价格或执行价格）买入一定数量基础金融工具的权利。故本题选AD选项。[多选题]14.可以以自己的名义开立债券托管账户的机构有()。A.商业银行所辖支行B.证券公司C.企业集团财务公司D.基金管理公司及其管理的各类基金正确答案：BCD参考解析：中华人民共和国境内的商业银行及授权分行（A选项表述错误）、信托投资公司、企业集团财务公司（C选项表述正确）、金融租赁公司、农村信用社、城市信用社、证券公司（B选项表述正确）、基金管理公司及其管理的各类基金（D选项表述正确）、保险公司、外资金融机构以及经金融监管当局批准可投资于债券资产的其他金融机构均可在中央国债登记结算有限责任公司（中央结算公司）、银行间市场清算所股份有限公司（上海清算所）和中国证券登记结算公司（中国结算公司）按实名制原则以自己名义开立债券托管账户。故本题选BCD选项。[多选题]15.目前我国国债发行方式有()。A.招标方式B.承销方式C.行政摊派D.定向招募方式正确答案：ABD参考解析：目前，我国国债发行方式包括招标方式（向国债一级承销商发行可上市国债）（A选项正确）、承销方式（向商业银行和财政部所属国经营机构等销售不上市的凭证式储蓄国债）（B选项正确）、定向招募方式（向社会保障机构和保险公司定向出售国债）（D选项正确）。故本题选ABD选项。[多选题]16.下列债券报价方式中，属于询价交易方式范畴的有()。A.公开报价B.对话报价C.双边报价D.小额报价正确答案：AB参考解析：债券买卖交易中有公开报价、对话报价、双边报价和小额报价四种报价方式，前二者属于询价交易方式的范畴，后二者可通过点击确认、单向撮合的方式成交。故本题选AB选项。[多选题]17.根据我国现行规定，事业法人可以用来进行证券投资的资金主要有()。A.自有资金B.依法募集的资金C.经授权可以支配的预算内资金D.有权自行支配的预算外资金正确答案：AD参考解析：企业可以通过股票投资实现对其他企业的控股或参股，也可以将暂时闲置的资金通过自营或委托专业机构进行证券投资以获取收益。我国现行的规定是，各类企业可参与股票配售，也可投资于股票二级市场;事业法人可用自有资金（A选项表述正确）和有权自行支配的预算外资金（D选项表述正确）进行证券投资。故本题选AD选项。[多选题]18.下列各项中，属于国民经济核算体系SNA对金融业分类的机构类别有()。A.中央银行B.信托公司C.其他存款公司D.保险公司和养老基金正确答案：ACD参考解析：国民经济核算体系SNA对金融业进行了按机构的分类，包括:（1）中央银行（A项说法正确）;（2）其他存款公司（C项说法正确）;（3）不是通过吸纳存款筹集资金的投资公司、金融租赁公司，以及消费信贷公司等;（4）金融辅助机构，如各类经纪人;（5）保险公司和养老基金（D项说法正确）。故本题选ACD选项。[多选题]19.某大型凉皮店为了防止面粉市场价格变动对企业经营带来的风险，于是与某大型面粉供应商签订了以固定价格购货的长期合同。但后来考虑到合同可能存在对手违约风险，于是将规避风险的方式改为在期货市场上利用小麦期货进行套期保值操作。以上描述中，企业的行为旨在规避的风险包括()。A.市场风险B.流动性风险C.操作风险D.信用风险正确答案：AD参考解析：面粉供应商不履约是指信用风险，而面粉价格波动则是市场风险。故本题选AD选项。[多选题]20.货币期权合约的基础资产主要包括()。A.美元、欧元B.日元、英镑C.瑞士法郎、加拿大元D.澳大利亚元、人民币正确答案：ABC参考解析：货币期权合约主要以美元、欧元、日元、英镑、瑞士法郎、加拿大元及澳大利亚元等为基础资产（A、B、C选项表述正确）。故本题选ABC选项。[多选题]21.发行人被采取责令回购措施时，不得纳入回购的范围的股票包括()。A.投资者知悉或者应当知悉发行人在证券发行文件中隐瞒重要事实后买入的股票B.投资者知悉或者应当知悉发行人在证券发行文件中编造重大虚假内容后买入的股票C.对欺诈发行负有责任的发行人的董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人持有的股票D.对欺诈发行负有责任的证券公司因包销买入的股票正确答案：ABCD参考解析：发行人或者负有责任的控股股东、实际控制人被采取责令回购措施的，应当在收到责令回购决定书后2个交易日内披露有关信息，并在责令回购决定书要求的期限内制定股票回购方案，向自本次发行至欺诈发行揭露日或者更正日期间买入欺诈发行的股票，且在回购时仍然持有股票的投资者发出要约。但下列股票不得纳入回购范围:一是对欺诈发行负有责任的发行人的董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人持有的股票;二是对欺诈发行负有责任的证券公司因包销买入的股票;三是投资者知悉或者应当知悉发行人在证券发行文件中隐瞒重要事实或者编造重大虚假内容后买入的股票。故本题选ABCD选项。[多选题]22.下列属于私募基金管理人的股东、实际控制人、合伙人禁止行为的有()。A.虚假出资、抽逃出资B.未经股东会或者董事会决议等法定程序擅自干预私募基金管理人的业务活动C.委托他人或者接受他人委托出资D.要求私募基金管理人利用私募基金财产为自己或者他人牟取利益，损害投资者利益正确答案：ABCD参考解析：私募基金管理人的股东、实际控制人、合伙人不得有下列行为:（1）虚假出资、抽逃出资、委托他人或者接受他人委托出资;（2）未经股东会或者董事会决议等法定程序擅自干预私募基金管理人的业务活动;（3）要求私募基金管理人利用私募基金财产为自己或者他人牟取利益，损害投资者利益;（4）法律、行政法规和国务院证券监督管理机构规定禁止的其他行为。故本题选ABCD选项。[多选题]23.下列属于非柜台委托的有()。A.电话自动委托B.传真委托C.人工电话委托D.网上委托正确答案：ABCD参考解析：证券委托的形式:证券委托可以分为柜台委托和非柜台委托两大类。第一，柜台委托。柜台委托是指委托人亲自或由其代理人到证券营业部交易柜台，根据委托程序和必需的证件采用书面方式表达委托意向，由本人填写委托单并签章的形式。第二，非柜台委托。非柜台委托主要有人工电话委托或传真委托、自助和电话自动委托、网上委托等形式（ABCD均属于非柜台委托）。故本题选ABCD选项。[多选题]24.下列关于基金信息披露的说法，正确的有()。A.基金的信息披露不具有强制性B.基金的信息披露必须保证所披露信息的真实性、准确性和完整性C.基金的信息披露制度有利于防止利益冲突和利益输送D.与市场上其他理财产品相比，基金的一个突出特点就是透明度较高正确答案：BCD参考解析：基金的信息披露是指基金信息披露义务人按照法律、行政法规和中国证监会的规定披露基金信息，并保证所披露信息的真实性、准确性和完整性的活动（B正确）。基金信息披露义务人包括基金管理人、基金托管人、召集基金份额持有人大会的基金份额持有人等法律、行政法规和中国证监会规定的自然人、法人和其他组织。在我国，基金的信息披露具有强制性（A错误），《证券投资基金法》《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及一系列配套法规对基金信息披露的原则、内容、禁止行为等各方面作出了明确、严格的规定。因此，与市场上其他理财产品相比，基金的一个突出特点就是透明度较高（D正确）。基金披露的各种公开信息是了解、识别基金的重要信息来源渠道。强制性的基金信息披露制度），有利于培育和完善市场运行机制，有利于防止利益冲突与利益输送，增强市场参与各方对市场的理解和信心（C正确）。故本题选BCD选项。[多选题]25.证券公司常用的信用风险限额指标包括()。A.VAR限额B.单一集团客户授信集中度限额C.敏感度限额D.行业限额正确答案：BD参考解析：风险限额的类别按约束的风险类型，限额主要分为信用风险限额、市场风险限额、操作风险限额、流动性风险限额、国别风险限额。常用的信用风险限额指标包括:单一客户贷款集中度限额、单一集团客户授信集中度限额、行业限额等（BD正确）;市场风险限额指标包括:VaR限额（A错误），产品或组合敞口限额、敏感度限额（C错误）、止损限额等;操作风险限额指标包括:操作风险损失率、监管处罚率、千人重大操作风险事发率、千人发案率、案件风险率、操作风险事件败诉率、信息系统主要业务时段可用率、操作风险经济资本率等;流动性风险限额指标包括:流动性比例、存贷比、流动性覆盖率、净稳定资金比率、流动性缺口率、核心负债依存度、单日现金错配限额、一个月累计现金错配限额、最大十家存款集中度、最大十家金融同业集中度等;国别限额包括对某一个国家的国别风险敞口等。故本题选BD选项。[多选题]26.地方政府一般债券的发行主体可以有()。A.地级市政府B.省政府C.自治区政府D.直辖市政府正确答案：BCD参考解析：一般债券是指省、自治区、直辖市政府（含经省级政府批准自办债券发行的计划单列市政府）为没有收益的公益性项目发行的、约定一定期限内主要以一般公共预算收入还本付息的政府债券。故本题选BCD选项。[多选题]27.国别风险主要包括()。A.主权风险B.货币风险C.政治风险D.转移风险正确答案：ABCD参考解析：国别风险主要包括转移风险、主权风险、传染风险、货币风险、宏观经济风险、政治风险和间接国别风险。故本题选ABCD选项。[多选题]28.中小非金融企业集合票据在注册之后尚未发行前，债项信用级别发生降级时，下列说法符合法规的有()。A.集合票据发行注册自动失效B.集合票据发行注册继续有效C.发行人应自行公告D.应由交易商协会就该事项作出公告正确答案：AD参考解析：在注册有效期内，对于已注册但尚未发行的集合票据，债项信用级别低于发行注册时信用级别的，集合票据发行注册自动失效，交易商协会将有关情况进行公告。故本题选AD选项。[多选题]29.下列关于股票股利的说法，正确的有()。A.股票股利也称为送股B.送股是股份公司对原有股东派发股票的行为C.送股实质上是留存收益的凝固化和资本化D.股票股利派发后，股东在公司里占有的权益份额和账面价值会发生变化正确答案：ABC参考解析：股票股利也被称为送股，是指股份公司对原有股东无偿派发股票的行为。A、B选项说法正确。送股时，股份公司将留存收益转入股本账户，留存收益包括盈余公积和未分配利润，现实中股份公司一般只将未分配利润部分转入股本账户。送股实质上是留存收益的凝固化和资本化，表面上看，送股后，股东持有的股份数量因此而增长，其实股东在公司中占有的权益比例和账面价值均无变化。C选项说法正确，D选项说法错误。故本题选ABC选项。[多选题]30.公司声誉风险管理方法包括()。A.事前识别与评估B.现金流量分析C.制定应急机制D.ⅠT技术应用正确答案：AC参考解析：声誉风险管理方法:（1）事前识别与评估;（2）应急机制;（3）媒体沟通和信息披露;（4）舆情监测分析。故本题选AC选项。[多选题]31.下列关于流动性风险管理的说法，错误的有()。A.加强负债品种、期限、交易对手、融资抵质押品和融资市场等的集中度管理，适当设置集中度限额是证券公司融资管理的主要内容B.合格的流动性缓冲资产不存在变现障碍，不应被用作交易头寸的对冲资金，但可用于抵押、结构性交易中的信用增级或支付经营成本C.流动性风险应急计划既是证券公司流动性管理战略的重要内容，也是实施其他长期战略中至关重要的环节D.流动性风险事项无论风险等级高低，均应通过定期报告形式进行报告正确答案：BCD参考解析：证券公司的融资管理需要加强负债品种、期限、交易对手、融资抵（质）押品和融资市场等的集中度管理，适当设置集中度限额。A选项说法正确。合格的流动性缓冲资产不存在变现障碍，不应被用作交易头寸的对冲资金，也不应被指定用于抵押、结构性交易中的信用增级或支付经营成本，应明确作为紧急资金来源专门管理，能够随时变现用来弥补现金流入和流出所导致的资金缺口。B选项说法错误。日间流动性管理既是证券公司流动性管理战略的重要内容，也是实施其他长期战略中至关重要的环节。C选项说法错误。流动性风险报告是流动性风险管理各个环节的主要产出和重要组成部分。对于风险等级较高的风险事项，形成紧急报告和不定期报告;对于风险等级较低的事项，则通过定期报告形式进行报告。D选项说法错误。故本题选BCD选项。[多选题]32.下列关于我国科创板的说法，错误的有()。A.科创板的开板，标志着我国证券交易所市场逐步确定了由主板、中小板、科创板、新三板构成的多层次资本市场体系框架B.2019年3月，上海证券交易所公布《关于在上海证券交易所设立科创板并试点注册制的实施意见》C.2019年7月，上海证券交易所和上海市人民政府联合举办了科创板开板仪式D.科创板试点注册制以信息披露和实质管理为中心，要求证券发行人真实、准确、完整地披露公司信息正确答案：ABCD参考解析：科创板的开板，标志着我国证券交易所市场逐步确立了由主板（含中小板）、科创板、创业板、新三板构成的多层次资本市场体系框架。A项表述错误。2019年1月30日，经党中央、国务院同意，中国证监会公布《关于在上海证券交易所设立科创板并试点注册制的实施意见》，标志着我国证券市场开始从设立科创板入手，稳步试点注册制，逐步探索符合我国国情的证券发行注册制。B项表述错误。2019年6月13日，在第十一届陆家嘴论坛开幕式上，中国证监会和上海市人民政府联合举办了上海证券交易所科创板开板仪式。C项表述错误。注册制是一种不同于审批制、核准制的证券发行监管制度，它的基本特点是以信息披露为中心，通过要求证券发行人真实、准确、完整地披露公司信息。D项表述错误。故本题选ABCD选项。[多选题]33.和科创板相似，改革后的创业板退市制度确定的强制退市类型包括()。A.财务类B.重大违法类C.规范类D.交易类正确答案：ABCD参考解析：与科创板相似，改革后创业板退市同样包含财务类、交易类、规范类和重大违法类四种强制退市类型。故本题选ABCD选项。[多选题]34.证券市场监管公平原则要求无论是投资者还是筹资者、机构投资者还是个人投资者，也无论其投资者规模与筹资规模的大小，只要是市场主体，则在()等方面都享有完全平等的权利。A.进入与退出市场B.获取信息C.享受服务D.投资机会正确答案：ABCD参考解析：公平原则要求证券市场不存在歧视，参与市场的主体具有完全平等的权利。具体而言，无论是投资者还是筹资者、是机构投资者还是个人投资者，也无论其投资规模与筹资规模的大小，只要是市场主体，则在进入与退出市场、投资机会、享受服务、获取信息等方面都享有完全平等的权利。故本题选ABCD选项。[多选题]35.下列关于证券公司缴纳证券投资者保护基金的说法，正确的有()。A.各证券公司的具体缴纳比例由证券投资者保护基金公司根据证券公司风险状况确定后，报中国证监会批准，并按年进行调整B.从事证券经纪业务的证券公司，按照佣金收入的一定比例按季提取和预缴，不得由中国证券登记结算有限责任公司代扣代收C.不从事证券经纪业务的证券公司，应在每季结束后10个工作日内按该季度营业收入和事先核定的比例预先提取但不预缴D.经营管理或运作水平较差、风险较高的证券公司，应当按较高比例缴纳。证券公司缴纳的证券投资者保护基金在其营业成本中列支正确答案：AD参考解析：各证券公司的具体缴纳比例由基金公司根据证券公司风险状况确定后，报中国证监会批准，并按年进行调整。A选项表述正确。证券公司应当缴纳的基金，按照证券公司佣金收入的一定比例预先提取，并由中国证券登记结算有限责任公司代扣代收。B选项表述错误。不从事证券经纪业务的证券公司，应在每季后10个工作日内按该季营业收入和事先核定的比例预缴。C选项表述错误。经营管理或运作水平较差、风险较高的证券公司，应当按较高比例缴纳基金。证券公司缴纳的基金在其营业成本中列支。D选项表述正确。故本题选AD选项。[多选题]36.公募证券投资基金的募集，一般要经过的步骤包括()。A.基金注册B.基金合同发布C.基金份额的发售D.基金募集的申请正确答案：ACD参考解析：基金的募集一般要经过申请、注册、发售、基金合同生效四个步骤。故本题选ACD选项。[多选题]37.根据对股息、分红等约定的附加条件，优先股的分类主要有()。A.参与优先股和非参与优先股B.强制分红优先股和非强制分红优先股C.固定股息率优先股和浮动股息率优先股D.可累积优先股和非累积优先股正确答案：ABCD参考解析：优先股根据不同附加条件，主要有以下几种分类:（1）固定股息率优先股和浮动股息率优先股;（2）强制分红优先股和非强制分红优先股;（3）可累积优先股和非累积优先股;（4）参与优先股和非参与优先股;（5）可转换优先股和不可转换优先股;（6）可回购优先股和不可回购优先股。故本题选ABCD选项。[多选题]38.货币政策的信用传导机制通过()完成。A.生命周期B.银行信贷渠道C.企业资产负债表渠道D.财富效应正确答案：BC参考解析：（1）利率传导机制（核心的变量为利率）货币供应量↑→实际利率↓→投资↑→总产出↑。（2）信用传导机制---银行信贷的传导渠道（B正确）:货币供应量↑→银行存款和贷款↑→投资↑→总产出↑，企业资产负债表的传导渠道（C正确）货币供应量↑→股价↑→净值↑→逆向选择和道德风险↓→贷款↑→投资↑→总产出↑。（3）资产价格传导机制---托宾q理论:货币供应↑→股票价格↑→Q↑→投资支出↑→总产品↑，在托宾Q理论中:Q=企业的市场价值/资本重置成本。当Q>1时，购买新生产的资本产品更有利，这会增加投资的需求;当Q<1时，购买现成的资本产品比新生成的资本产品更便宜，这样就会减少资本需求。财富效应（D属于资产价格传导机制）货币供应量↑→股价↑→金融资产价值↑→财务困难的可能性↓→耐用消费品和住宅支出↑→总产出↑。（4）汇率传导机制:货币供应量↑→实际利率↓→汇率↓→净出口↑→总产出↑。故本题选BC选项。[多选题]39.关于中央银行资产业务的说法，正确的有()。A.对政府债权主要是特别国债B.对其他存款性公司债权包括对商业银行和政策性银行等存款性公司的再贷款余额C.对其他金融性公司债权主要是对信托投资公司、保险公司和证券公司等机构发放的金融稳定再贷款D.国外资产包括外汇、货币黄金和其他外国资产正确答案：ABCD参考解析：（1）国外汇项目记载中央银行获得外汇资产的历史成本，即为了购买外币而投放的人民币。货币黄金是从国内或国际黄金市场购入的黄金，以人民币计算历史成本。国外资产是中央银行持有的国际货币基金组织头寸、特别提款权、其他多边合作银行的股权和其他存款性公司以及外汇缴存的人民币准备金等。外资产。国外资产包括外汇、货币黄金和其他国外资产。（2）对政府债权。该科目是中央银行持有的政府发行的有价证券，主要是特别国债。（3）对其他存款性公司债权。该科目是对商业银行和政策性银行等存款性公司的再贷款余额、再贴现余额、常备贷款便利（SLF）、中期借贷便利（MLF）、抵押补充贷款（PSL）和逆回购余额。（4）对其他金融性公司债权。该科目是对信托投资公司、保险公司、证券公司等机构发放的金融稳定再贷款，目的是保证金融体系的安全性和流动性。（5）对非金融性部门债权。这主要是历史形成的、为支持"老少边穷"地区的经济开发等所发放的贷款。（6）其他资产。其他资产是指中央银行其他业务形成的资产，包括国际金融组织资产、投资、在途资金占用、暂付款项、待清理资产、待处理损失以及前述资产以外的资产。故本题选ABCD选项。[多选题]40.现代信用风险分析的构成要素包括()。A.违约概率B.违约损失率C.违约时的风险暴露D.违约时间正确答案：ABC参考解析：现代信用风险概念已经从单纯的违约风险发展到包括信用等级变化的更加全面的信用风险，但在信用风险分析中，违约依然是最为重要的信用事件，对信用风险的描述和量化仍然是以违约为中心，主要包括违约概率、违约损失率和违约时的风险暴露等。这些要素决定了信用产品的预期损失和非预期损失。故本题选ABC选项。[判断题]1.证券公司信用风险的来源包括场外衍生品业务和非标准化债权资产投资。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。按照证券类机构业务类型分类，信用风险主要来自但不限于以下几类业务:（1）股票质押式回购交易、约定购回式证券交易、融资融券等融资类业务;（2）互换、场外期权、远期、信用衍生品等场外衍生品业务;（3）债券投资交易（包括债券现券交易、债券回购交易、债券远期交易、债券借贷业务等债券相关交易业务）;（4）非标准化债权资产投资;（5）其他涉及信用风险的自有资金出资业务。故本题表述正确。[判断题]2.创业板市场是资本市场中最重要的组成部分，很大程度上能够反映国家或地区的经济发展状况，有"宏观经济晴雨表"之称。()A.正确B.错误正确答案：B参考解析：本题说法错误。主板市场是资本市场中最重要的组成部分，很大程度上能够反映国家或地区的经济发展状况，有"宏观经济晴雨表"之称。故本题表述错误。[判断题]3.职业年金不属于基金类投资者。()A.正确B.错误正确答案：B参考解析：本题说法错误。基金类投资者包括证券投资基金、社保基金、企业年金、职业年金和社会公益基金。故本题表述错误。[判断题]4.普通股股东基于股票的持有而享有股东权，这是一种综合权利，其中首要的是可以以股东身份参与股份公司的重大事项决策。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。普通股股东基于股票的持有而享有股东权，这是一种综合权利，其中首要的是可以以股东身份参与股份公司的重大事项决策。故本题表述正确。[判断题]5.根据《证券法》，会计师事务所等证券服务机构从事证券业务的监管方式由备案改为资格审批。()A.正确B.错误正确答案：B参考解析：本题说法错误。为落实"放管服"要求，激发市场活力，新《证券法》取消了相关行政许可，将会计师事务所等证券服务机构从事证券业务的监管方式由资格审批改为备案。故本题表述错误。[判断题]6.信用风险的来源包括股票质押式回购交易和其他涉及信用风险的自有资金出资业务。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。按照证券类机构业务类型分类，信用风险主要来自但不限于以下几类业务:（1）股票质押式回购交易、约定购回式证券交易、融资融券等融资类业务;（2）互换、场外期权、远期、信用衍生品等场外衍生品业务;（3）债券投资交易（包括债券现券交易、债券回购交易、债券远期交易、债券借贷业务等债券相关交易业务），债券包括但不限于国债、地方债、金融债、政府支持机构债、企业债非金融企业债务融资工具、公司债、资产支持证券、同业存单;（4）非标准化债权资产投资;（5）其他涉及信用风险的自有资金出资业务。故本题表述正确。[判断题]7.所有在中国境内注册的证券公司，按其营业收入的0.5%~5%缴纳证券投资者保护基金。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。证券投资者保护基金的来源主要有:（1）上海、深圳证券交易所在风险基金分别达到规定上限后，交易经手费的20%纳入基金;（2）所有在中国境内注册的证券公司，按其营业收入的0.5%5%缴纳基金发行股票、可转债等证券时，申购冻结资金的利息收入;（3）依法向有关责任方追偿所得和从证券公司破产清算中受偿收入;（4）国内外机构、组织和个人捐赠。故本题表述正确。[判断题]8.中央银行的货币发行主要是通过商业银行的现金收付业务活动来实现的。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。储备货币包括货币发行和其他存款性公司存款。资产负债表上的货币发行包括两个部分，一是流通中的现金，二是商业银行的库存现金。中央银行的货币发行主要是通过商业银行的现金收付业务活动来实现的。其他存款性公司存款主要是商业银行和政策性银行的存款准备金，包括法定存款准备金和超额存款准备金。故本题表述正确。[判断题]9.折价发行的债券，加快付息频率，债券价值会上升:溢价发行的债券，加快付息频率，债券价值会下降;平价发行的债券，加快付息频率，债券价值不变。()A.正确B.错误正确答案：B参考解析：本题说法错误。（1）折价发行的债券，加快付息频率，债券价值会下降;（2）溢价发行的债券，加快付息频率，债券价值会上升;（3）平价发行的债券，加快付息频率，债券价值会不变。故本题表述错误。[判断题]10.公司的盈利水平是影响股票投资价值的基本因素之一。在一般情况下，公司盈利增加，可分配的股利也会相应增加，股票的市场价格上涨;公司盈利减少，可分配的股利相应减少，股票的市场价格下降。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。公司的盈利水平是影响股票投资价值的基本因素之一。一般来说，预期公司盈利增加，股票市场价格上涨;预期公司盈利减少，股票市场价格下降。故本题表述正确。[判断题]11.到期兑付、提前兑付、债券替换、分期兑付和转换为普通股兑付都属于债券兑付方式。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。债券兑付是偿还本金，债券付息是支付利息。一般情况下，债券有五种兑付方式:到期兑付、提前兑付、债券替换、分期兑付和转换为普通股兑付。故本题表述正确。[判断题]12.证券公司，是指依照《公司法》和《证券法》设立的经营证券业务的有限责任公司或股份有限公司。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。证券公司是指依照《公司法》和《证券法》设立的经营证券业务的有限责任公司或者股份有限公司。故本题表述正确。[判断题]13.1999年7月1日《证券法》正式实施后，中国证券业协会着手依法调整和改组原有的协会组织，并于当年12月召开第二届会员大会，进一步明确将行业自律作为协会工作的首要任务。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。1999年7月1日《证券法》正式实施后，在中国证监会的领导下，中国证券业协会立即着手依法调整和改组原有的协会组织，并于当年12月召开第二届会员大会，选举产生了新的领导机构，通过了新的章程，进一步明确将行业自律作为协会工作的首要任务。故本题表述正确。[判断题]14.利率互换产品属于权益类衍生品。()A.正确B.错误正确答案：B参考解析：本题说法错误。（1）利率类衍生品包括场内国债期货和场外利率远期、利率互换产品。（2）权益类衍生品主要包括股票期权、股指期货、股指期权和认股权证。故本题表述错误。[判断题]15.规范类强制退市，包括公司财务重大报告差错与虚假记录、信息披露、定期报告发布、公司股本总额或股权分布发生变化、依法被强制解散、公司重整、破产和清算等方面触及相关合规性指标等。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。规范类强制退市，包括公司财务重大报告差错与虚假记录、信息披露、定期报告发布、公司股本总额或股权分布发生变化、依法被强制解散、公司重整、破产和清算等方面触及相关合规性指标等。故本题表述正确。[判断题]16.法定存款准备金率越低，银行吸收的存款用于贷款的数额就越少。()A.正确B.错误正确答案：B参考解析：本题说法错误。法定准备率越高，则银行吸收的存款用于贷款的数额就越少，货币供应量也会越少;反之，则越多。故本题表述错误。[判断题]17.预计价格上涨的投机者会买入看涨期权，预计价格下跌的投机者会买入看跌期权。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。金融期权市场上的投机者利用对未来价格走势的预期进行投机交易，预计价格上涨的投机者会买入看涨期权，预计价格下跌的投机者会买入看跌期权。故本题表述正确。[判断题]18.开放式基金认购步骤一般分为开户、认购与交易三个步骤。()A.正确B.错误正确答案：B参考解析：本题说法错误。开放式基金认购一般分为开户、认购与确认三个步骤。故本题表述错误。[判断题]19.我国创业板市场主要面向成长型创业企业。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。我国创业板市场于2009年10月23日在深圳证券交易所正式启动。我国创业板市场主要面向成长型创业企业，重点支持自主创新企业，支持市场前景好、带动能力强、就业机会多的成长型创业企业，特别是支持新能源、新材料、电子信息、生物医药、环保节能、现代服务等新兴产业的发展。故本题表述正确。[判断题]20.根据财产状况、金融资产状况、投资知识和经验、专业能力等因素，公司债券投资者可以分为普通投资者和特殊投资者。()A.正确B.错误正确答案：B参考解析：本题说法错误。根据财产状况、金融资产状况、投资知识和经验、专业能力等因素，公司债券投资者可以分为普通投资者和专业投资者。专业投资者的标准按照中国证监会的相关规定执行。故本题表述错误。[判断题]21.中国金融期货交易所实行会员分级结算制度，会员分为结算会员和交易会员。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。中国金融期货交易所实行会员分级结算制度，会员分为结算会员和交易会员。结算会员按照业务范围分为交易结算会员、全面结算会员和特别结算会员。故本题表述正确。[判断题]22.优先股有固定期限，且均含有转股条款;可转债一般期限不超过六年。()A.正确B.错误正确答案：B参考解析：本题说法错误。与可转债相比，优先股没有固定期限，且未必含有转股条款。可转债一般期限不超过6年，其投资者转股前作为债券持有人、转股后作为普通股股东在股东表决权、利润分配及剩余财产分配上均不同于优先股投资者。故本题表述错误。[判断题]23.证券公司在市场风险管理过程中，保持其他条件不变的前提下，对单个市场风险要素的微小变化对金融工具或资产组合收益影响程度所设定的限额称为敏感度限额。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。敏感度限额是指在保持其他条件不变的前提下，对单个市场风险要素（利率、汇率、股票价格和商品价格）的微小变化对金融工具或资产组合收益或经济价值影响程度所设定的限额。故本题表述正确。[判断题]24.并购重组是影响股票投资价值的外部因素。()A.正确B.错误正确答案：B参考解析：本题说法错误。一般来讲，影响股票投资价值的外部因素主要包括宏观经济因素、行业因素及市场因素。故本题表述错误。[判断题]25.从事套期保值等风险管理活动的，可以申请持仓限额豁免。()A.正确B.错误正确答案：A参考解析：本题说法正确。对于进行套期保值交易和套利交易的持仓，则按照交易所的有关规定执行。从事套期保值等风险管理活动的，可以申请持仓限额豁免。当会员、客户持仓达到或者超过持仓限额的，不得同方向开仓交易。故本题表述错误。[判断题]26.我国最早的证券交易所开创于清朝光绪末年，是由在天津经营外商股票的经纪人组织的"天津股份公所"。()A.正确B.错误正确答案：B参考解析：本题说法错误。我国最早的证券交易所开创于清朝光绪末年，是由在上海经营外商股票的经纪人组织的"上海股份公所"。这是在旧中国出现的第一家外商经营的证券交易所。故本题表述错误。[判断题]27.风险覆盖率和资本杠杆率是重要的证券