中级经济师金融专业-2025中级经济师考试金融专业实务预测试卷3

中级经济师金融专业-2025中级经济师考试金融专业实务预测试卷3单选题（共75题，共75分）(1.)一般实行联邦制的国家所采用的中央银行的组织形式是()。A.一元式中央银行制度（江南博哥）B.二元式中央银行制度C.跨国的中央银行制度D.准中央银行制度正确答案：B参考解析：一般实行联邦制的国家所采用的中央银行的组织形式是二元式中央银行制度。(2.)基础货币的构成虽然比较复杂，但都是由中央银行的()创造的，可以由中央银行直接控制。A.资产业务B.负债业务C.中间业务D.表外业务正确答案：A参考解析：基础货币的构成虽然比较复杂，但都是由中央银行的资产业务创造的，可以由中央银行直接控制。(3.)2014年5月22日，国内著名电商京东正式在纳斯达克市场挂牌交易，其股票发行是()。A.首次公开发行B.股权再融资C.定向非公开发行D.定向募集正确答案：A参考解析：首次公开发行定价方式是指在估值的基础上对新股定价和以一定的方式将股票销售给投资者的整个机制和过程。京东在纳斯达克市场挂牌交易属于这种方式。(4.)由一家或几家公司在金融信贷支持下进行的并购称为()。A.杠杆收购B.要约收购C.白衣骑士D.黑衣骑士正确答案：A参考解析：由一家或几家公司在金融信贷支持下进行的并购称为杠杆收购。(5.)某机构投资者与某证券公司签订了证券交易委托代理协议，按照证券交易品种开立了股票交易账户，并且也开立了用于证券交易资金清算的专用资金账户。在该机构投资者签订的证券交易委托代理协议中，该证券公司承担证券()角色。A.承销商B.交易商C.经纪商D.做市商正确答案：C参考解析：证券经纪业务是指具备证券经纪商资格的投资银行通过证券营业部接受客户委托，按照客户要求，并代理客户买卖证券的业务。因此，在该机构投资者签订的证券交易委托代理协议中，该证券公司承担的是证券经纪商的角色。(6.)在所有情况下，银行监管当局应具备了解银行和集团的整体结构，以及与其他监管银行集团所属公司的监管当局进行协调的能力，称为()。A.非现场监督B.现场检查C.并表监管D.监管评级正确答案：C参考解析：并表监管又称合并监管，是指在所有情况下，银行监管当局应具备了解银行和集团的整体结构．以及与其他监管银行集团所属公司的监管当局进行协调的能力。(7.)中央银行货币政策的首要目标一般是（）。A.稳定物价B.充分就业C.经济增长D.国际收支平衡正确答案：A参考解析：稳定物价是货币政策的首要目标。中央银行根据通货膨胀预测值的变化进行政策操作，以引导通货膨胀预期向预定水平靠拢。(8.)信托业的首要和基本功能是()。A.融通资金功能B.财产管理功能C.社会投资功能D.风险隔离功能正确答案：B参考解析：信托业的首要和基本功能是财产管理功能。(9.)关于利率风险的说法，正确的是()。A.以浮动利率条件借入长期资金后利率下降，借方蒙受相对多付利息的经济损失B.以固定利率条件借入长期资金后利率上升，借方蒙受相对多付利息的经济损失C.以固定利率条件贷出长期资金后利率上升，贷方蒙受相对少收利息的经济损失D.以浮动利率条件贷出长期资金后利率上升，贷方蒙受相对少收利息的经济损失正确答案：C参考解析：贷方的利率风险有三种：一是以固定利率的条件贷出长期资金后利率上升，贷方蒙受相对于上升后的利率水平而少收利息的经济损失；二是以浮动利率的条件贷出长期资金后利率下降，贷方蒙受相对于期初的利率水平而少收利息的经济损失：三是连续不断地贷出短期资金，而利率不断下降，贷方蒙受不断少收利息的经济损失。(10.)金本位制下。各国汇率决定的标准是()。A.铸币平价B.购买力平价C.利率平价D.买权／卖权平价正确答案：A参考解析：本题考查汇率的决定基础。金本位制下，汇率的标准是铸币平价。(11.)我国为企业集团成员单位提供财务管理服务的非银行金融机构是（）A.信托投资公司B.财务公司C.小额贷款公司D.金融租赁公司正确答案：B参考解析：我国的财务公司亦称为企业集团财务公司，是以加强企业集团资金集中管理和提高企业集团资金使用效率为目的．为企业集团成员单位提供财务管理服务的非银行金融机构。(12.)目标设定、事件识别和风险对策属于()的要素。A.金融风险管理流程B.全面风险管理C.内部控制D.控制活动正确答案：B参考解析：风险管理的要素包括内部环境、目标设定、事件识别、风险评估、风险对策、控制活动、信息与约通、监控八个要素。全面风险管理的八个要素都为实现目标服务,八个要素的管理活动在每个层级上展开。(13.)1996年12月1日，我国正式接受《国际货币基金协定》第八条款。这意味着，我国从此实现了人民币()可兑换。A.商品项目B.经常项目C.资本项目D.错误与遗漏项目正确答案：B参考解析：1996年12月1日，我国正式接受《国际货币基金协定》第八条款，实现人民币经常项目可兑换。(14.)金融市场可划分为货币市场和资本市场，其划分依据是()。A.按交易期限划分B.按成交与定价方式划分C.按交割时间划分D.按交易对象划分正确答案：A参考解析：按照交易期限的不同，金融市场可划分为货币市场和资本市场。货币市场是指期限在一年以内，以短期金融工具为媒介进行资金融通和借贷的交易市场。资本市场是指以期限在一年以上的金融资产为交易标的物的金融市场。(15.)假定某金融资产的名义收益率为5％，通货膨胀率为2％，则该金融资产的实际收益率为()。A.2.0％B.2.5％C.3.0％D.7.0％正确答案：C参考解析：实际收益率=名义收益率-通货膨胀率。5％-2％=3％。(16.)根据《商业银行风险监管核心指标（试行）》，我国商业银行的资产利润率是()。A.营业费用与营业收入之比B.净利润与所有者权益平均余额之比C.税后净利润与平均资产余额之比D.流动性负债与流动性资产之比正确答案：C参考解析：本题考查根据《商业银行风险监管核心指标（试行）》，我国关于收益合理性的监管指标。资产利润率，即税后净利润与平均资产余额之比，不应低于0．6％。(17.)某证券公司拟进行股票投资，计划购买甲、乙、丙三种股票，已知三种股票的β系数分别为1．5、1．2和0．6，某投资组合的投资比重为40％、30％和30％，则该投资组合的β系数为()。A.0.6B.1.15C.1.2D.1.14正确答案：D参考解析：本题考查证券市场线。该投资组合的β系数=1．5×40％+1．2×30％+0．6×30％=1．14。(18.)村镇银行的发起人或出资人中应()符合监管条件、管理规范、经营效益好的商业银行作为主要发起银行。A.没有B.至少有一家C.至少有两家D.全部为正确答案：B参考解析：村镇银行主要业务为支农支小，发起人或出资人中应至少有一家符合监管条件、管理规范、经营效益好的商业银行作为主要发起银行。(19.)超短期融资券的期限在()天以内。A.180B.240C.270D.365正确答案：C参考解析：本题考查超短期融资券的期限。超短期融资券是指具有法人资格、信用评级较高的非金融企业在银行间债券市场发行的，期限在270天以内的短期金融债券。(20.)在总需求和总供给处于平衡状态时，经济结构、部门结构的因素发生变化，也可能引起物价水平的上涨。这种通货膨胀被称为()。A.需求拉上型通货膨胀B.成本推进型通货膨胀C.结构型通货膨胀D.混合型通货膨胀正确答案：C参考解析：在总需求和总供给处于平衡状态时，经济结构、部门结构的因素发生变化，也可能引起物价水平的上涨。这种通货膨胀被称为结构型通货膨胀。(21.)关于利率期限结构预期理论的说法，错误的是()。A.长期利率波动高于短期利率波动B.如果短期利率较低，收益率曲线倾向于向上倾斜C.随着时间的推移，不同期限债券的利率具有同向运动的趋势D.长期债券的利率等于长期债券到期之前人们所预期的短期利率的平均值正确答案：A参考解析：利率期限结构主要讨论金融产品到期时的收益与到期期限这两者之间的关系及变化。具有相同风险、流动性和税收特征的债券，由于距离到期日的时间不同，其利率也会有所差异，具有不同到期期限的债券之间的利率联系被称为利率的期限结构。主要有三种理论解释利率的期限结构，即预期理论、分割市场理论和流动性溢价理论。预期理论认为，长期债券的利率等于长期债券到期之前人们所预期的短期利率的平均值，该理论认为到期期限不同的债券之所以具有不同的利率，在于在未来不同的时间段内，短期利率的预期值是不同的。预期理论还表明，长期利率的波动低于短期利率的波动。(22.)按计算利率的期限单位划分，利率可以分为()。A.年利率、月利率、日利率B.名义利率和实际利率C.商业银行利率和中央银行利率D.固定利率和浮动利率正确答案：A参考解析：按计算利率的期限单位，利率可划分为年利率、月利率、日利率。一般来说，年利率与月利率及日利率之间的换算公式如下：年利率=月利率×12=日利率×360。(23.)()适用于打算在未来融资的公司，以及打算在未来某一时间出售已持有债券的投资者。A.基于远期利率协议的套期保值B.基于远期外汇合约的套期保值C.基于远期股票的套期保值D.基于互换交易的套期保值正确答案：A参考解析：本题考查金融远期合约的套期保值。当投资者担心利率上升给自己造成损失时，可以通过购买远期利率协议进行套期保值，其结果是将未来的借款利率固定在某一水平上。它适用于打算在未来融资的公司，以及打算在未来某一时间出售已持有债券的投资者。(24.)当投资者担心利率下降给自己造成损失时，可以通过()进行套期保值，其结果是将未来投资的收益固定在某一水平上。A.购买远期利率协议B.卖出远期利率协议C.买入远期外汇合约D.卖出远期外汇合约正确答案：B参考解析：本题考查金融远期合约的套期保值。当投资者担心利率下降给自己造成损失时，可以通过卖出远期利率协议进行套期保值，其结果是将未来投资的收益固定在某一水平上。它适用于打算在未来进行投资的公司或者未来要发行短期贷款的金融机构。(25.)在美国发行的外国债券称为()。A.武士债券B.扬基债券C.猛犬债券D.伦勃朗债券正确答案：B参考解析：在美国发行的外国债券称为扬基债券，在日本发行的外国债券称为武士债券，在英国发行的外国债券称为猛犬债券，在荷兰发行的外国债券称为伦勃朗债券。(26.)网下和网上投资者申购新股、可转换公司债券、可交换公司债券获得配售后，应当按时足额缴付认购资金。网上投资者连续12个月内累计出现3次中签后未足额缴款的情形时，()个月内不得参与新股、可转换公司债券、可交换公司债券申购。A.3B.6C.9D.12正确答案：B参考解析：网下和网上投资者申购新股、可转换公司债券、可交换公司债券获得配售后，应当按时足额缴付认购资金。网上投资者连续12个月内累计出现3次中签后未足额缴款的情形时，6个月内不得参与新股、可转换公司债券、可交换公司债券申购。(27.)法定盈余公积金弥补亏损和转增资本金后的剩余部分不得低于注册资本的()。A.10％B.25％C.35％D.50％正确答案：B参考解析：本题考查利润管理。法定盈余公积金弥补亏损和转增资本金后的剩余部分不得低于注册资本的25％。(28.)从风险管理的角度，商业银行参加存款保险属于()型管理策略。A.风险抑制B.风险对冲C.风险分散D.风险补偿正确答案：D参考解析：风险补偿是指商业银行采取各种措施对风险可能造成的损失加以弥补。银行常用的风险补偿方法有:合同补偿，即在订立合同时将风险因素考虑在内，如将风险可能造成的损失计入价格之中;保险补偿，即通过存款保险制度来减少银行风险;法律补偿，即利用法律手段对造成银行风险损失的法律责任者提起财产清理诉讼，尽可能地挽回损失。(29.)同业存单是指由()法人在全国银行间市场上发行的记账式定期存款凭证，是一种货币市场工具。A.银行业存款类金融机构B.非银行金融机构C.投资性金融机构D.民间借贷机构正确答案：A参考解析：同业存单是指由银行业存款类金融机构法人在全国银行间市场上发行的记账式定期存款凭证，是一种货币市场工具。2017年9月1日起，同业存单的期限明确为不超过1年．取消2年和3年期同业存单，此前已发行的1年期（不含）以上同业存单可继续存续至到期。(30.)某货币当局资产负债表显示，当前基础货币余额为27．5万亿元，流通中货币的余额为5．8万亿元，金融机构超额准备金为2．2万亿元，则法定准备金为()万亿元。A.3.6B.19.5C.21.7D.25.3正确答案：B参考解析：由于基础货币=流通中的货币+法定准备金+超额准备金，因此27．5=5．8+2．2+法定准备金，所以法定准备金为19．5万亿元。(31.)下列关于证券私募发行的优点描述不正确的是()。A.简化了发行手续B.节省发行费用C.较少受到法律法规约束D.发行价格和交易价格会比较高正确答案：D参考解析：私募发行的发行价格和交易价格可能会比较低，不利于筹资者。(32.)()是城乡居民集资合股而组成的合作金融组织，是为组织成员办理存、放款业务的金融机构，其资金主要来源于社员缴纳的股金和存入的存款，放款的对象主要是本社的社员。A.村镇银行B.小额贷款公司C.信用合作社D.邮政储蓄银行正确答案：C参考解析：信用合作社是城乡居民集资合股而组成的合作金融组织，是为组织成员办理存、放款业务的金融机构，其资金主要来源于社员缴纳的股金和存入的存款，放款的对象主要是本社的社员。信用合作社于19世纪50年代始于德国，后来在世界各国普遍建立，以农村信用合作社（农村信用社）形式居多。(33.)根据《中华人民共和国证券法》第二十八条的规定，我国证券公司承销证券采用()方式。A.余额包销或者代销B.余额包销或者赊销C.包销或者余额包销D.代销或者包销正确答案：D参考解析：投资银行在进行股票承销的时候，不同的承销方式对投资银行在承销过程中承担的责任和风险有不同的规定，承销商可以根据发行人的特点和资本市场的情况选择包销、尽力推销以及余额包销三种形式。我国证券公司承销证券，应当按照《中华人民共和国证券法》第二十八条的规定采用代销或者包销方式。(34.)个人向使馆出售土地应记入()。A.经常账户B.收入账户C.资本账户D.错误与遗漏账户正确答案：C参考解析：根据《国际收支和国际投资头寸手册（第六版）》的规定，国际收支平衡表所包括的账户有：经常账户、资本账户、金融账户、误差与遗漏净额。资本账户显示的是居民与非居民之间的资本转移和非生产、非金融资产的取得和处置。其中，资本转移是指固定资产所有权转移，同固定资产取得和处置相联系的或以其为条件的资产转移，债权人不索取任何回报而取消的债务等情形。非生产、非金融资产的取得和处置是指各种无形资产如专利权、版权、商标权、经销权以及租赁和其他可转让合同的交易。(35.)下列金融机构中，不属于存款性金融机构的是()。A.商业银行B.储蓄银行社C.信用合作社D.投资银行正确答案：D参考解析：存款性金融机构是吸收个人或机构存款，并发放贷款的金融机构，主要包括商业银行、储蓄银行和信用合作社等。(36.)某国总需求和总供给处于基本平衡状态，但一定时期内农产品成本上升、价格上涨，并引发其他部门价格全面上涨。这种情形属于()通货膨胀。A.需求拉上型B.结构型C.成本推进型D.爬行式正确答案：C参考解析：成本推进型通货膨胀又称成本通货膨胀或供给通货膨胀，是指在没有超额需求的情况下由于供给方面成本的提高所引起的一般价格水平持续和显著的上涨。考前内部押题锁分，去做题>>(37.)银行业务完全有各自独立的商业银行经营，不设或者不允许设分支机构。这种商业银行组织制度是()。A.单一银行制度B.分支银行制度C.持股公司制度D.连锁银行制度正确答案：A参考解析：本题考查单一银行制度的概念。单一银行制度又称为单元银行制或独家银行制，就是银行业务完全有各自独立的商业银行经营，不设或者不允许设分支机构。经济师考前超压卷，软件考前一周更新，(38.)西方学者一直主张把()作为划分货币层次的主要依据。A.流动性B.风险性C.盈利性D.安全性正确答案：A参考解析：西方学者长期研究中，一直主张把流动性原则作为划分货币层次的主要依据。(39.)下列关于债券的说法错误的是()。A.根据募集方式的不同，债券可分为公募债券和私募债券B.根据债券券面形态的不同，债券可分为实物债券、凭证式债券和记账式债券C.通过债券流通市场，投资者可以转让债权，把债权变现D.国际债券市场的发行者和发行地点属于同一个国家正确答案：D参考解析：根据募集方式的不同，债券可分为公募债券和私募债券。根据债券券面形态的不同，债券可分为实物债券、凭证式债券和记账式债券。根据是否可以转换，债券可分为可转换债券和不可转换债券。根据债券的运行过程和市场的基本功能，可将债券市场分为发行市场和流通市场。债券发行市场又称一级市场，是发行单位初次出售新债券的市场。债券发行市场的作用是将政府、金融机构以及工商企业等为筹集资金向社会发行的债券，销售到投资者手中。债券流通市场又称二级市场，是指已发行债券买卖转让的市场。债券一经认购，即确立了一定期限的债权债务关系，但通过债券流通市场，投资者可以转让债权，把债权变现。根据市场组织形式，债券流通市场可进一步分为场内交易市场和场外交易市场。场内交易市场是指在证券交易所内买卖债券所形成的市场。场外交易市场是在证券交易所以外进行证券交易的市场。根据债券发行地点的不同，债券市场可以划分为国内债券市场和国际债券市场。国内债券市场的发现者和发行地点属于同一个国家，而国际债券市场的发行者和发行地点不属于同一个国家。(40.)根据《商业银行风险监管核心指标》，核心负债比例不应低于()。A.60％B.50％C.40％D.55％正确答案：A参考解析：根据《商业银行风险监管核心指标（试行）》，我国衡量银行机构流动性的指标主要有:①流动性比例，即流动性资产余额与流动性负债余额之比，衡量商业银行流动性的总体水平，不应低于25%②核心负债比例，即核心负债与负债总额之比，不应低于60%③流动性缺口率，即90天内表内外流动性缺口与90天内到期表内外流动性资产之比，不应低于一10%(41.)宏观审慎政策针对金融体系的顺周期现象实施()的调节。A.逆周期式B.顺周期式C.双周期式D.动态正确答案：A参考解析：宏观审慎政策框架是一个包括宏观审慎管理的政策目标、评估、工具、传导机制和治理架构等一系列组合的总称。重点针对金融体系的顺周期现象实施逆周期式的调节。(42.)个人、普通机构担任受托人，不以营利为目的，属于()受托人A.公益信托B.他益信托C.商事信托D.民事信托正确答案：D参考解析：个人、普通机构担任受托人，不以营利为目的，属于民事信托受托人(43.)根据《商业银行风险监管核心指标（试行）》，我国银行机构的全部关联度，即全部关联授信与资本净额之比，不得高于()。A.5％B.10％C.15％D.50％正确答案：D参考解析：根据《商业银行风险监管核心指标(试行)》，我国银行机构的全部关联度，即全部关联授信与资本净额之比，不得高于50％。(44.)假定M2余额为103．6万亿元，M1余额为31．1万亿元，M0余额为5．5万亿元，则单位活期存款余额是()万亿元。A.25.6B.67.0C.72.5D.98.1正确答案：A参考解析：本题考查我国货币层次划分。M0=流通中现金，M1=M0+单位活期存款，所以31．1-5．5=25．6（万亿元）(45.)关于一国外债总量的管理，根据国际上通行的标准，负债率的警戒线是()。A.20％B.30％C.25％D.15％正确答案：A参考解析：本题考查外债负债率的警戒线。根据国际上通行的标准，20％的负债率、100％的债务率、25％的偿债率和25％的短期债务率是债务国控制外债总量的警戒线，即当有关外债指标处于警戒线以下时，外债总量是适度和安全的；反之，当有关指标超过警戒线时，则外债总量超过吸收能力，需要进行调整。(46.)根据蒙代尔—弗莱明模型，在固定汇率和资本完全流动条件下，调节总需求时。采用()容易取得显著效果。A.财政政策B.货币政策C.外汇管制政策D.财政政策和货币政策正确答案：A参考解析：蒙代尔一弗莱明模型的基本结论是：货币政策与财政政策影响总收入的效力取决于汇率制度，货币政策在固定汇率下对刺激经济毫无效果，在浮动汇率下则效果显著；财政政策在固定汇率下对刺激经济效果显著，在浮动汇率下则效果甚微或毫无效果。(47.)国际贸易中，若自主性交易的收入大于支出，则国际收支()。A.平衡B.顺差C.逆差D.不一定正确答案：B参考解析：本题考查国际收支不平衡。国际收支不均衡是指自主性交易的收入和支出的不均衡。其中，如果自主性交易的收入大于支出，则是国际收支顺差；如果自主性交易的收入小于支出，则是国际收支逆差。(48.)若基金投资者可以随时申购或赎回基金份额，则其应选择购买的基金类型为()。A.封闭式基金B.开放式基金C.公司型基金D.契约型基金正确答案：B参考解析：从基金的运作方式来看，根据基金份额是否可增加或减少，可分为开放式基金和封闭式基金。开放式基金设立后，投资者可以随时申购或赎回基金份额，因此基金规模不固定；封闭式基金的规模在发行前已确定，在发行完毕后的规定期限内，基金规模固定不变。(49.)我国某商业银行的信贷人员在收受某房地产开发商的贿赂以后，向该房地产开发商提供的假借款人发放了购买该房地产开发商的商品房的按揭贷款，则该商业银行承受了()。A.信用风险B.法律风险C.流动性风险D.操作风险正确答案：D参考解析：本题考查操作风险。狭义的操作风险是指金融机构的运营部门在运营的过程中，因内部控制的缺失或疏忽、系统的错误等，而蒙受经济损失的可能性。本题中，“信贷人员收受某房地产开发商的贿赂”属于内部控制的缺失和疏忽。(50.)当市场价格高于合约的执行价格时，看涨期权的买方会选择()。A.放弃合约B.执行期权C.延长期权D.终止期权正确答案：B参考解析：看涨期权的买方有权在某一确定的时间或确定的时间之内，以确定的价格购买相关资产，对于看涨期权的买方来说，当市场价格高于合约的执行价格时，看涨期权的买方会行使期权，故B项正确。(51.)为了测算遇到小概率事件等极端不利情况下可能发生的损失，商业银行通常采用的流动性风险分析方法是对流动性进行()。A.久期分析B.压力测试C.缺口分析D.敏感性分析正确答案：B参考解析：流动性压力测试是一种以定量分析为主的流动性风险分析方法，商业银行通过流动性压力测试测算全行遇到小概率事件等极端不利情况下可能发生的损失，从而对银行流动性管理体系的脆弱性做出评估和判断，进而采取必要措施。(52.)下列不属于不良贷款的是()。A.次级贷款B.可疑贷款C.损失贷款D.关注贷款正确答案：D参考解析：国际通行的做法是将贷款分为五类，即正常贷款、关注贷款、次级贷款、可疑贷款和损失贷款，通常认为后三类贷款为不良贷款。(53.)2005年10月，国际金融公司和亚洲开发银行分别获准在我国银行间债券市场发行11.3亿元和10亿元的人民币债券。该种债券在性质上属于()。A.外国债券B.欧洲债券C.扬基债券D.武士债券正确答案：A参考解析：外国债券是指非居民在异国债券市场上以市场所在地货币为面值发行的国际债券。例如，中国政府在日本东京发行的日元债券、日本公司在纽约发行的美元债券就属于外国债券。(54.)如果一国的国际收支因为本国的通货膨胀率高于他国的通货膨胀率而出现不均衡，则称该国的国际收支不均衡是()。A.收入性不均衡B.货币性不均衡C.周期性不均衡D.结构性不均衡正确答案：B参考解析：本题考查货币性不均衡的概念。货币性不均衡是由一国的货币供求失衡引起本国通货膨胀率高于他国通货膨胀率，进而刺激进口、限制出口而导致的国际收支不均衡。(55.)当我国外汇储备总量已经过多，为遏制外汇储备过快增长，我国可以采取的措施是()。A.实行外汇储备货币多元化B.实行持有的国外债券多元化C.实行外汇储备资产结构的优化D.鼓励民间持有外汇正确答案：D参考解析：在实践中，我国已经采取了对国际储备进行积极管理的措施。造成外汇储备总量过多、增长过快的原因是国际收支双顺差，因此，我国采取了针对国际收支顺差的调节措施，这对遏制外汇储备的过快增长起到了积极的作用。同时，我国逐步采取了藏汇于民的政策，允许和鼓励民间持有外汇，消散具有官方性质的外汇储备。(56.)假定金融机构的法定准备金率为20％，超额准备金率为2％，现金漏损率为3％，则存款乘数为()。A.4B.4.12C.5D.20正确答案：A参考解析：r代表法定准备金率，e代表超额准备金率，c代表现金漏损率，则存款乘数为(57.)改善我国商业银行经营与管理的条件包括建立规范的公司治理机制、建立科学的激励约束机制和()等。A.提高金融监管能力B.建立完善的金融市场法规C.建立严密的内部控制机制D.完善市场经济体制正确答案：C参考解析：改善我国商业银行经营与管理的条件是：（1）建立规范的公司治理机制；（2）建立严密的内部控制机制（3）建立科学的激励约束机制。(58.)根据我国商业银行的贷款五级分类，下列不属于不良贷款的是()。A.关注类贷款B.次级类贷款C.损失类贷款D.可疑类贷款正确答案：A参考解析：不良贷款是五级分类的后三类，即次级类贷款、可疑类贷款和损失类贷款。(59.)在凯恩斯的“流动性陷阱”区间()。A.货币政策完全有效B.财政政策完全无效C.财政政策部分有效D.货币政策完全无效正确答案：D参考解析：在凯恩斯的“流动性陷阱”区间，货币政策是完全无效的，只能依靠财政政策。(60.)与其他金融机构相比，商业银行的一个最明显特征是()。A.以盈利为目的B.提供金融服务C.吸收活期存款D.执行国家金融政策正确答案：C参考解析：本题考查商业银行的特征。与其他金融机构相比，吸收活期存款和创造信用货币是商业银行最明显的特征。(61.)商业银行通过()测算全行在遇到小概率事件等极端不利情况下可能发生的损失，从而对银行流动性管理体系的脆弱性做出评估和判断，进而采取必要措施。A.情景模拟B.流动性压力测试C.缺口分析D.敏感性分析正确答案：B参考解析：本题考查流动性压力测试。流动性压力测试是一种以定量分析为主的流动性风险分析方法，商业银行通过流动性压力测试测算全行在遇到小概率事件等极端不利情况下可能发生的损失，从而对银行流动性管理体系的脆弱性做出评估和判断，进而采取必要措施。(62.)对于看涨期权的买方来说，到期行使期权的条件是()。A.市场价格低于执行价格B.市场价格高于执行价格C.市场价格上涨D.市场价格下跌正确答案：B参考解析：本题考查看涨期权。对于看涨期权的买方来说，当市场价格高于合约的执行价格时，他会行使期权，取得收益；当市场价格低于执行价格时，他会放弃期权，亏损金额即为期权费。(63.)2011年6月20日起，中国人民银行再次上调存款类机构人民币存款准备金率0．5个百分点，这是中央银行自2010年以来第12次上调存款准备金率，也是2011年第6次上调存款准备金率。此次上调存款准备金后，大型银行存款准备金率达到21．5％的历史新高。根据以上资料，回答下列问题：我国央行提高法定存款准备金率，主要目的在于()。A.促进信贷和投资的增长B.促进外贸进口C.抑制货币信贷和投资的增长D.抑制外贸出口正确答案：C参考解析：本题考查法定存款准备金率的运用。提高法定存款准备金率，属于紧缩的货币政策，就是中央银行通过减少货币供应量，使利率提高，从而抑制投资，压缩总需求，抑制经济增长，保持经济稳定发展。(64.)2011年6月20日起，中国人民银行再次上调存款类机构人民币存款准备金率0．5个百分点，这是中央银行自2010年以来第12次上调存款准备金率，也是2011年第6次上调存款准备金率。此次上调存款准备金后，大型银行存款准备金率达到21．5％的历史新高。根据以上资料，回答下列问题：我国央行提高法定存款准备金率，在基础货币要素不变的情况下，我国的货币供应量会()。A.下降B.上升C.不变D.无法确定正确答案：A参考解析：本题考查法定存款准备金率的运用。提高法定存款准备金，属于紧缩性的货币政策，在其他要素不变情况下，法定存款准备金率上升，货币乘数下降，又因为货币供给决定于货币乘数和基础货币，因此货币供给量就下降。(65.)2011年6月20日起，中国人民银行再次上调存款类机构人民币存款准备金率0．5个百分点，这是中央银行自2010年以来第12次上调存款准备金率，也是2011年第6次上调存款准备金率。此次上调存款准备金后，大型银行存款准备金率达到21．5％的历史新高。根据以上资料，回答下列问题：存款准备金率上调后，货币乘数将()。A.上升B.下降C.不变D.无法确定正确答案：B参考解析：本题考查存款准备金政策。存款准备金率作用于经济的途径之一就是对货币乘数的影响。按照存款创造原理，货币乘数随法定存款准备金率做反方向变化，即法定存款准备金率高，货币乘数则小。因此，本题中我国央行上调法定存款准备金后，最直接的就是导致货币乘数下降。(66.)某公司拟进行股票投资，计划购买A、B、C三种股票，并设计了甲、乙两种投资组合，A、B、C三种股票的β系数分别为1．5、1和0．5。甲种投资组合中，A、B、C三种股票的投资比重分别为20％、30％和50％。乙种投资组合中，A、B、C三种股票的投资比重分别为50％、30％和20％。同期市场上所有股票的平均收益率为8％，无风险收益率为4％。A股票的预期收益率是()。A.6％B.8％C.10％D.12％正确答案：C参考解析：根据资本资产定价模型，预期收益为：ri=β（rμ-rf）+rf=1．5×（8％-4％）+4％=10％。(67.)某公司拟进行股票投资，计划购买A、B、C三种股票，并设计了甲、乙两种投资组合，A、B、C三种股票的β系数分别为1．5、1和0．5。甲种投资组合中，A、B、C三种股票的投资比重分别为20％、30％和50％。乙种投资组合中，A、B、C三种股票的投资比重分别为50％、30％和20％。同期市场上所有股票的平均收益率为8％，无风险收益率为4％。甲种投资组合的β系数是()。A.0.75B.0.85C.1D.1.5正确答案：B参考解析：资产组合的系数等于个别股票系数的加权平均。甲种投资组合的β系数为：βA×20％+βB×30％+βC×50％=1．5×20％+1×30％+0．5×50％=0．85。(68.)某公司拟进行股票投资，计划购买A、B、C三种股票，并设计了甲、乙两种投资组合，A、B、C三种股票的β系数分别为1．5、1和0．5。甲种投资组合中，A、B、C三种股票的投资比重分别为20％、30％和50％。乙种投资组合中，A、B、C三种股票的投资比重分别为50％、30％和20％。同期市场上所有股票的平均收益率为8％，无风险收益率为4％。乙种投资组合的预期收益率是()。A.4.6％B.8％C.8.6％D.12％正确答案：C参考解析：乙种投资组合的β系数为：1．5×50％+1×30％+0．5×20％=1．15。预期收益率=β（rμ-rf）+rf=1．15×（8％-4％）+4％=8．6％。(69.)在实行金本位制度时，英国货币1英镑的含金量为113．0016格令，美国货币1美元的含金量为23．22格令。假设美国和英国之间运送1英镑所含黄金需要0．02美元的费用。第二次世界大战后建立的布雷顿森林体系规定，美元同黄金挂钩。英镑与美元的铸币平价是()。A.4.8565B.4.8666C.4.8767D.4.8868正确答案：B参考解析：汇率的标准是铸币平价，即两国单位货币的含金量之比。市场汇率受供求关系变动的影响而围绕铸币平价波动，波动的范围被限制在由黄金输出点和黄金输入点构成的黄金输送点内。1英镑含金量／1美元含金量=113．0016格令／23．22格令=4．8666（美元）。(70.)在实行金本位制度时，英国货币1英镑的含金量为113．0016格令，美国货币1美元的含金量为23．22格令。假设美国和英国之间运送1英镑所含黄金需要0．02美元的费用。第二次世界大战后建立的布雷顿森林体系规定，美元同黄金挂钩。铸币平价和法定平价均产生于()。A.固定汇率制B.浮动汇率制C.爬行盯住制D.联系汇率制正确答案：A参考解析：固定汇率制是指汇率平价保持基本不变，市场汇率波动被约束在一个狭小的界限内的汇率制度。铸币平价和法定平价均产生于固定汇率制。(71.)在实行金本位制度时，英国货币1英镑的含金量为113．0016格令，美国货币1美元的含金量为23．22格令。假设美国和英国之间运送1英镑所含黄金需要0．02美元的费用。第二次世界大战后建立的布雷顿森林体系规定，美元同黄金挂钩。布雷顿森林体系规定的黄金定价是()。A.每盎司黄金15美元B.每盎司黄金25美元C.每盎司黄金35美元D.每盎司黄金45美元正确答案：C参考解析：布雷顿森林体系的主要内容包括美元同黄金挂钩．即其他各国认可美元的法定含金量，1美元等于0．888671克纯金，黄金定价为每盎司黄金35美元。(72.)某机构投资者与某证券公司签订了证券交易委托代理协议，按照证券交易品种开立了股票交易账户，并且也开立了用于证券交易资金清算的专用资金账户。该机构投资者在委托股票交易时，其成交价格按照“价格优先、时间优先”原则由证券交易所撮合主机自动撮合确定成交价格。如果该机构投资者是在10：00—11：00委托交易，其股票成交价的竞价是()。A.集合竞价B.连续竞价C.投标经纪D.招标竞价正确答案：B参考解析：我国开盘价是集合竞价的结果，竞价时间9：15—9：25，其余时间进行连续竞价。(73.)我国某企业计划于年初发行面额为100元、期限为3年的债券200亿元。该债券票面利息为每年5元,于每年年末支付,到期还本。该债券发行采用网上向社会公众投资者定价发行的方式进行。该债券的名义收益率是(）查看材料A.4%B.5%C.10%D.12%正确答案：B参考解析：名义收益率又称票面收益率,是债券票面收益与债券面值之比。r=C/F,式中,为名义收益率,C为票面收益(年利息),F为面值。因此,该债券的名义收益率=5/100=5%。(74.)我国某企业计划于年初发行面额为100元、期限为3年的债券200亿元。该债券票面利息为每年5元,于每年年末支付,到期还本。该债券发行采用网上向社会公众投资者定价发行的方式进行。假定该债券的名义收益率为3%,当年通货膨胀率为2%,则其实际收益率是()查看材料A.1%B.2%C.3%D.5%正确答案：A参考解析：由于市场因素和市场利率变动的影响,债券价格可能与面值不相等,从而使得票面利率与实际收益率不相等。名义收益率是用名义货币收入表示的收益率,实际收益率是剔除通货膨胀因素后的收益率,可以用名义收益率(名义货币收人表示的收益率)扣除通货膨胀率得到实际收益率。实际收益率=名义收益率一通货膨胀率。因此,该债券的实际收益率=3%-2%=1%(75.)我国某企业计划于年初发行面额为100元、期限为3年的债券200亿元。该债券票面利息为每年5元,于每年年末支付,到期还本。该债券发行采用网上向社会公众投资者定价发行的方式进行。如果该债券的市场价格是110元,则该债券的本期收益率是()查看材料A.2%B.3%C.4.5%D.5%正确答案：C参考解析：本期收益率也称当前收益率,它是指本期获得的债券利息对债券本期市场价格的比率。计算公式为:本期收益率=支付的年利息总额/本期市场价格。即信用工具的票面收益与其市场价格的比率,其计算公式为:式中,r为本期收益率,C为票面收益(年利息),P为债券的市场价格。因此,该债券的本期收益率=5÷110=4.5%多选题（共25题，共25分）(76.)我国参与同业拆借市场的金融机构有()。A.证券公司B.商业银行C.证券登记结算公司D.信托投资公司E.财务公司正确答案：A、B、D、E参考解析：同业拆借市场的参与机构包括了中资大型银行、中资中小型银行、证券公司、基金公司、保险公司、外资金融机构以及其他金融机构(如城市信用社、农村信用社、财务公司、信托投资公司、金融租赁公司、资产管理公司、社保基金、投资公司、企业年金、其他投资产品等)。(77.)在实践中，各国实行的股票发行监管核准制度主要包括()。A.核准制B.审批制C.登记制D.注册制E.报告制正确答案：A、B、D参考解析：股票发行监管主要采取注册制、审批制和核准制。(78.)如果IS、LM和BP曲线存在共同的交点，则在该点上各曲线所代表的子市场同时处于均衡状态。这些子市场有()。A.货币市场B.国内产品市场C.黄金市场D.外汇市场E.股票市场正确答案：A、B、D参考解析：如果IS、LM和BP曲线存在共同的交点，则在该点上各曲线所代表的子市场同时处于均衡状态。这些子市场有货币市场、国内产品市场和外汇市场。(79.)关于中国人民银行常备借贷便利的说法正确的有()。A.又称为短期流动性调节工具B.由金融机构主动发起C.中央银行与金融机构“一对一”交易D.是中央银行管理流动性的重要工具E.向商业银行提供中期基础货币正确答案：B、C、D参考解析：常备借贷便利的主要特点是：一是由金融机构主动发起，金融机构可根据自身流动性需求申请常备借贷便利。二是常备借贷便利是中央银行与金融机构“一对一”交易，针对性强。三是常备借贷便利的交易对手覆盖面广，通常覆盖存款金融机构。中国人民银行在2013年年初正式创设常备借贷便利，作为正常的流动性供给渠道，主要功能是满足金融机构期限较长的大额流动性需求，对象主要为政策性银行和全国性商业银行，期限为1～3个月。(80.)在回购协议市场中，可以作为回购证券标的的有()。A.国库券B.商业票据C.股指期权合约D.股指期货合约E.大额可转让定期存单正确答案：A、B、E参考解析：在回购协议中，作为标的物的主要是国库券等政府债券或其他有担保债券，也可以是商业票据、大额可转让定期存单等其他货币市场工具。(81.)政策性金融的金融性主要体现在()。A.补贴性B.非营利性C.有偿性D.效益性E.安全性正确答案：C、D、E参考解析：政策性金融是一种特殊的金融活动，具有政策性和金融性双重特征。其中，金融性表现在资金运动坚持遵循信贷资金的运动规律，体现有偿性、效益性和安全性。(82.)在对客户进行市场营销时，商业银行采用的“4c”营销策略包括()。A.成本B.能力C.便利D.消费者E.沟通正确答案：A、C、D、E参考解析：商业银行采取了以追求顾客满意为目标的“4C”营销组合策略。即消费者（Consumer）、成本（Cost）、便利（Convenience）和沟通（Communication）。(83.)目前我国的股票首次公开发行施行的是核准制，它可分为两个阶段，分别是()。A.通道制B.审批制C.注册制D.审查制E.保荐制正确答案：A、E参考解析：核准制阶段分为“通道制”和“保荐制”等两个阶段。(84.)选择性货币政策工具包括()。A.贷款限额B.窗口指导C.不动产信用控制D.优惠利率E.消费者信用控制正确答案：C、D、E参考解析：选择性货币政策工具是中央银行对于某些特殊领域实施调控所采取的措施或于段，可作为一般性货币政策工具的补充，根据需要选择运用。这类工具主要有以下几种:第一，消费者信用控制。这是指中央银行对不动产以外的各种耐用消费品的销售融资予以控制，以抑制或剌激消费需求，进而影响经济。第二，不动产信用控制。这是指中央银行就金融机构对客户购买房地产等方面放款的限制措施，抑制房地产及其他不动产的交易投机。第三，优惠利率。中央银行对国家重点发展的经济部门或产业，如对农业、能源、交通和出口加工业等所采取的优惠措施。(85.)紧缩性的财政政策包括()。A.减少政府转移支付B.减少政府支出C.增加税收D.提高再贷款、再贴现率E.公开市场卖出业务正确答案：A、B、C参考解析：减支政府支出、增加税收、减少政府转移支付展开紧缩性的财政政策。(86.)关于对通货膨胀概念的说法，下列正确的是()。A.通货膨胀所指的物价上涨必须超过一定的幅度B.通货膨胀所指的物价上涨是全部物品及劳务的加权平均价格的上涨C.通货膨胀所指的物价上涨是因季节性或自然灾害等原因引起的物价上涨D.通货膨胀所指的物价上涨是一定时间内的持续上涨E.通货膨胀所指的物价上涨在非市场经济中表现为商品短缺、凭票供应等正确答案：A、B、D、E参考解析：部分商品因季节性或自然灾害等原因引起的物价上涨和经济萧条后恢复时期的商品价格正常上涨都不能叫作通货膨胀。(87.)金融工具的性质包括()。A.期限性B.周期性C.流动性D.风险性E.收益性正确答案：A、C、D、E参考解析：金融工具的性质包括期限性、流动性、收益性和风险性。(88.)在治理通货膨胀时，可以采用的紧缩性货币政策措施主要有()。A.提高法定存款准备金率B.提高再贷款、再贴现率C.公开市场卖出业务D.减少储备存款E.直接提高利率正确答案：A、B、C、E参考解析：本题考查通货膨胀的治理措施。通货膨胀时要采取紧缩性货币政策，紧缩性货币政策措施主要有：（1）提高法定存款准备金率；（2）提高再贷款、再贴现率；（3）公开市场卖出业务；（4）直接提高利率。(89.)在信用风险管理中，需要构建的管理机制包括()。A.审贷分离机制B.集中分散机制C.授权管理机制D.额度管理机制E.贷后问责机制正确答案：A、C、D参考解析：信用风险的管理机制主要有：审贷分离机制、授权管理机制、额度管理机制。(90.)构成金融市场基本要素的是()。A.金融市场主体B.金融市场客体C.金融市场中介D.金融市场价格E.金融市场范围正确答案：A、B、D参考解析：金融市场包含三个基本的构成要素：金融市场主体、金融市场客体、金融市场价格。(91.)关于我国互联网金融监管的说法,正确的有()A.网络借贷业务由中国人民银行监管B.互联网基金销售由中国银保监会监管C.股权众筹融资业务由中国证监会监管D.互联网支付业务由中国人民银行监管E.互联网消费金融业务由中国银保监会监管正确答案：C、D、E参考解析：互联网支付业务由人民银行负责监管;互联网信托业务、互联网消费金融业务由中国银保监会负责监管;股权众筹融资业务由证监会负责监管;互联网基金销售业务由中国证监会负责监管;互联网保险业务由中国银保监会负责监管。(92.)最普遍的利率互换有()。A.普通互换B.可赎回互换C.可延期互换D.股权互换E.交叉互换正确答案：A、B、C、D参考解析：本题考查利率互换。利率互换是交易双方同意交换利息支付的协议。最普遍的利率互换有普通互换、远期互换、可赎回互换、可退卖互换、可延期互换、零息互换、利率上限互换和股权互换。(93.)机构监管的缺点有()。A.监管重叠B.监管缺位C.监管套利D.监管成本差异E.监管侧重点不同正确答案：A、B、C参考解析：本题考查机构监管的缺点。机构监管的主要潜在问题是不同监管机构对于不同金融机构相类似的金融业务可能采取不同的监管体制和标准，造成监管重叠或监管缺位现象的产生，并导致监管套利的出现。同时，随着混业经营的日益普遍，机构监管模式与金融市场和金融机构的发展趋势日益显出明显差距，造成金融监管与金融市场发展的脱节，不利于金