投中统计 -2024 10月募投市场再遇冰点AIC基金迎来小爆发

投中统计：AIC基金迎来小爆发投中研究院1•2024年10月新设基金数量再入低谷，307家机构参与设立基金•南京、无锡基金数量逆势升温•成都新设百亿机器人产业基金•本月重点完成募集案例•2024年新设AIC基金概览2Copyright©投中信息新设基金数量再入低谷2024年10月，中国VC/PE市场新成立基金数量共计338支，同比下降50%，环比下降26%。整体来看，当前一级市场持续承受多方面压力，从行业内部因素来看，长期资本供给不足、市场上资金错配导致当前市本期共有309家机构参与设立基金，同比2023年10月537家机构数量减少超四成。其中91.9%的机构成立1支基金，6.8%的机构完成2支基金2023年10月-2024年10月新成立基金数量及变化趋势46%9%6%3%9%6%3%-5%-15%-8%-18%-14%-5%-15%-8%-18%-14%-33%-30%-40%-42%-42%-44%-44%-47%-39%-46%-33%-30%-40%-42%-42%-44%-44%-47%487445457487445457419419新成立基金数量（支）环比变化同比变化数据来源：CVSource投中数据投中研究院，22024年10月成立不同支数基金的机构数量分布6.8%91.9%数据来源：CVSource投中数据投中研究院，3Copyright©投中信息南京、无锡基金数量逆势升温2024年10月，共计25个省市区（含港澳台）新设基金，其中，浙省新设基金43支紧随其后。同比2023年10月基金设立地区来看，2024年10月2024年10月2023年10月江苏广东福建安徽湖北北京天津上海湖南重庆0江苏广东福建安徽湖北北京天津上海湖南重庆浙江江西新疆浙江江西新疆数据来源：CVSource投中数据投中研究院，202细分下属市县级来看，本期嘉兴新设基金30支持续领跑；青岛新设基金20支紧随其后。同比2023年10月，无锡、南京等地新设基金数量逆势增加。展开来看，江苏南京、无锡等地专项母基金面向全国公开招募基金管理机构，基金规模从十几亿元到上百亿元，在全从业圈里引发关注。2024年10月2023年10月嘉兴青岛无锡南京厦门珠海0嘉兴青岛无锡南京厦门珠海深圳广州九江杭州苏州温州伊犁扬州佛山深圳广州九江杭州苏州温州伊犁扬州佛山数据来源：CVSource投中数据投中研究院，4Copyright©投中信息成都新设百亿机器人产业基金2024年10月，成都科创投集团与成华科创投公司成功签约组建成都人工智能与机器人基金，该基金注册在成华区，为成都都市圈首只涉及机器2024年10月中国VC/PE市场重点新设基金一览基金名称规模投资策略成都人工智能与机器人基金未披露太平保险基金太平保利/深圳海洋投资不超过采取“直投+母基金”的形式，将可投金额的80%投向基础设施项目或深圳市的重大产业项目，20%投向基金管理人和基金均注册于深圳的基金，且100%优先投向深圳市“20+8”产业基金。湖北中鑫科创股权投资基金未披露重点投向新一代电子信息、新能源、人工智能及新材料等战略性新兴产业和未来产业。易达资本二期基金易达资本重点聚焦具有发展潜力的新兴市场，例如中国以及中东和北非（MENA涉及的投资领域也较一期更为广泛：包括云服务、电商、企业服务、金融科技、山东省新型工业化发展基金未披露聚焦新质生产力方向，重点投向省内专精特新“小巨人”、制造业单项冠军、瞪羚企业、上市公司和硬科技等优质股权项目。湖北长江联合飞机低空产业基金未披露成都科幻与未来产业发展基金天府文投超30亿元采取“直接投资+子基金”模式，投向全国“科幻+”重点领域、“未来+”重点赛道。湖北长江衡宽晨熹低空产业基金未披露醇氢电动产业母基金未披露基金主要围绕甲醇制备、甲醇加注、醇氢电动车辆推广及醇氢生态上下游产业链进行投资。新国门人才科创基金未披露Copyright©投中信息.5重点完成募集案例募资市场不断降温的前提下，国内市场中，由上海国际集团战略持有机构上海国和投资作为管理人发起募集的国和宁波智辑人工智能基金首轮封闭即已达到目标规模5亿元。投资人阵容包括国资引导基金，如宁波天使投资引导基金、普陀资本、南通宝月湖科创母基金等，还2024年10月中国VC/PE市场重点完成募集案例基金名称管理机构募集规模投资策略平安海外私募股权基金第三期8.5亿美元MindWorksCapital四期基金概念资本超2.2亿美元主要关注新兴市场的模式创新和成熟市场的技术创新。国和宁波智辑人工智能基金上海国和投资基金将重点关注人工智能领域的核心技术、创新应用以及产业链上下游的协同发展，致力于通过理性投资和精准布局，把握未来的发展方向。南京祥仲创投基金嘉御资本基金主要对产业互联网、零售和消费品牌、教育及科技等行业进行价值投资。芜湖信石信泽基金信达汉石基金资金将主要投资于徐州徐工汽车制造有限公司股权。佰仕德新能源基金佰仕德资本投资方向以氢能、光伏、电动汽车等新能源产业链领域为主。数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2024.116Copyright©投中信息银行资本作为重要的长线资金，其动向一直备受作备受创投行业关注。在国家金融监管总局宣布扩大试点范围后，被纳入的多个城市，都已纷地方科技创新发展。地区基金概况投资策略合肥安徽省AIC股权投资基金将重点投向集成电路、新型显示、新材料、航空航天、低空经济、新能源等重点战略新兴产业与未来产业。北京北京工融顺禧基金（20亿元）重点选择新一代信息技术、新能源及先进制造、生命科学等硬科技领域。成都成都市金融AIC股权投资基金重点布局电子信息、生物医药、装备制造、先进材广州越秀产业AIC股权投资基金基金未来重点投向新一代信息技术、智能与新能源汽车、生物医药与健康、智能装备与机器人、轨道交通、新能源与节能环保、新材料与精细化工以及杭州旨在服务杭州市芯片制造、新材料、智能制造、光通信5G产业、航空产业、新能源汽车等重点战略性新兴产业。武汉湖北中鑫科创股权投资基金将重点投向新一代电子信息、新能源、人工智能及新材料等战略性新兴产业和未来产业。南京南京工银AIC基金（60亿元）基金将重点投向南京“4266”产业体系，助力传统产业焕新、新兴产业壮大和未来产业培育。青岛市集成电路产业基金（30亿元）、青岛交融绿色低碳产业投惠科创股权投资基金重点投资于青岛市集成电路产业园；新质生产力、绿色低碳技术创新；清洁能源等。厦门厦门建信AIC基金（20亿元）重点关注厦门市“4+4+6”现代化产业体系。青岛千帆企航基金（20亿元）新一代信息技术等战略性新兴产业和未来产业。深圳深圳市罗湖区金融AIC股权投资基融福田新兴产业股权投资基金聚焦人工智能、低空经济、高端装备、新一代电子信息、绿色低碳及新材料等重点战略性新兴产业。苏州江苏省AIC科创股权投资基金重点投向电子信息、装备制造、先进材料等新兴产业领域优质科技企业。天津天津市AIC试点股权投资基金将重点支持天津新一代信息技术、先进制造、新能源、新材料等战略性新兴产业、高精尖产业等领域科技型企业成长发展。长沙湖南工融新兴产业基金未披露数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2024.117Copyright©投中信息VC/PE市场投资分析•2024年10月，中国VC/PE市场投资市场略显疲态，投资交易数量降至近期冰点•半导体、生物医药分获投资数量、规模首位•早期投资交易数量占比持续走高•活跃地区交易概况及热门行业分布•近十年新材料领域投资交易概况•重点融资案例Top108Copyright©投中信息VC/PE投资交易降至冰点2024年10月，投资案例数量609起，环比下降25.6%，同比下降11.6%，从VC/PE市场投资规模来看，本期投资规模99.43亿美元，环比下降13.2%，同比下降23.3%。今年二季度以来VC/PE投资市场2023年10月-2024年10月中国VC/PE市场投资情况 数据来源：CVSource投中数据投中研究院，202纵观近年市场均值数据来看，周期性变化较为明显，市场整体降温的2023年1月-2024年10月中国VC/PE市场投资均值情况2023年单笔投资均值（百万美元）2024年单笔投资均值（百万美元）同比增幅数据来源：CVSource投中数据投中研究院，209Copyright©投中信息9半导体、生物医药分获投资数量、规模首位2024年10月，电子信息行业项目获投数量183起最为活跃，交易规模19.33亿美元大幅领先。细分热门领域下，半导体领域投资数量65起，占电子信息行业总交易数量35.5%，占市场总交易数量10.7%，占据投资主要地位；生物医药领域获投规模683.37亿美元，占医疗健康行业总规模56%，占市场总规模6.87%。电子信息半导体人工智能信息化服务电子信息半导体人工智能信息化服务软件电子信息其他先进制造细分领域投资数量投资规模新材料机器人先进制造其他高端装备制造航空航天7医疗健康细分领域投资数量投资规模生物医药9746.18医疗健康其他3传统制造细分领域投资数量投资规模机械设备传统制造其他9金属矿业制造4纺织行业1行业投资数量投资规模投资均值先进制造传统制造457.84能源及矿业汽车交通消费企业服务金融房地产化学工业公用事业文娱传媒批发零售8通信通讯7物流运输6旅游6农林牧渔44.40教育培训4建筑建材342.95综合24.92体育1Copyright©投中信息早期投资交易数量占比持续走高2024年10月融资轮次细分下，A轮交易数量228起、规模20.84亿美元，分别占比37.4%、21%，最受欢迎。早期投资数量（天使轮+种子轮）158起，占融资总数25.9%，同比2023年10月早期投资122起占比17.7%大幅增加。2024年10月各轮次交易数量规模概况轮次案例数量(起)融资规模($M)单笔规模($M)早期投资25.9%434.994.4%2.75A22837.4%2084.0621.0% E轮及之后50.8%394.304.0%78.86 定向增发20.3%13.920.1% Buyout498.0%440.644.4%8.99非控制权收购非控制权收购579.4%1660.3016.7%数据来源：CVSource投中数据投中研究院，20细分融资事件的交易规模区间来看，亿美元级交易市场占比1.5%，同比2023年10月占比3.8%大幅缩减。2024年10月中国VC/PE市场融资事件交易规模区间分布单位：美元2.6%单位：美元2.6%42.8%24.2%28.9%数据来源：CVSource投中数据投中研究院，20Copyright©投中信息活跃地区交易概况及行业分布2024年10月，江苏省公开交易108起拔得头筹，获投规模9.08亿美元；广东省获投规模13.81亿美元最为突出。广东浙江上海北京四川安徽湖北福建山东907.7223 616.12267.17228.52317.18893.00数据来源：CVSource投中数据投中研究院，细分活跃地区下热门赛道来看，电子信息行业集中于浙江省、上海市等地区，江苏省、广东省则汇集了大多先进制造项目，医疗健康行业更多位于江苏省、上海市、广东省、四川省等地。2024年10月活跃地区热门赛道项目获投概况0江苏广东浙江上海北京四川安徽湖北山东福建能源及矿业先进制造汽车交通消费传统制造企业服务数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2Copyright©投中信息近十年新材料领域投资交易概况在中国，新材料产业已进入快速发展阶段。据公开数据显示，从2019年至2022年，中国新材料产业的总产值从4.5万亿元增长到6.7万亿元，年从投资市场来看，以新一代信息技术、新能源和智能制造等为代表的新兴产业正在快速发展，化工新材料因其性能优异，又是高端制造和战略新兴产业重要的配套材料，资本对于相关项目近十年化工新材料市场融资事件数量概况（起）020152016201720182019202020212022202324.1-10化工新材料赛道新材料领域先进制造行业数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2024年中国VC/PE市场化工新材料赛道重点案例项目领域轮次金额投资方丝丽雅纤维科技四川省绿色低碳产业发展基金丝丽雅纤维科技四川省绿色低碳产业发展基金9.02亿元恒旭资本、中国信达中宁硅业恒旭资本、中国信达环保高分子树脂材料研发商深赛尔环保高分子树脂材料研发商深赛尔锦沙资本、襄禾资本、航锦沙资本、襄禾资本、航源基金、科大硅谷、阳光仁发投资、东方嘉富等聚烯烃催化剂及材料研发商博雅新材人工合成晶体材料研发商Pre-IPO近2亿元中平资本等数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2024.11Copyright©投中信息2024年10月中国VC/PE市场重点融资案例滴滴自动驾驶自动驾驶技术研发商C2.98亿美元广汽集团、滴滴兖矿能源股权融资15.5亿元物泊科技物流与供应链电商兖矿能源股权融资15.5亿元物泊科技秀洲翎航基金晶能秀洲翎航基金AI分子模拟技术解决方案提供商AI分子模拟技术解决方案提供商股权融资数亿元深势科技轻舟智航逐鹿聚航基金智能驾驶技术研发商C+数亿元轻舟智航逐鹿聚航基金智能驾驶技术研发商工业视觉技术服务商平方和同创伟业、元禾璞华、雅惠投资、云晖资本、相城金控等工业视觉技术服务商平方和同创伟业、元禾璞华、雅惠投资、云晖资本、相城金控等激光通信解决方案研发商激光通信解决方案研发商极光星通数亿元、普华资本、极光星通数亿元、普华资本、融道资本、光谷产投等东芯股份、道禾长期投资、銮阙合添基金GPU芯片研发商东芯股份、道禾长期投资、銮阙合添基金GPU芯片研发商股权融资电子产业一站式数字化服务平台鹏瑞产投、启赋资本、云沐资本电子产业一站式数字化服务平台鹏瑞产投、启赋资本、云沐资本等人形机器人研发商清流资本、元璟资本、阿里巴巴人形机器人研发商清流资本、元璟资本、阿里巴巴、策源资本、联想创投等近3亿元数据来源：CVSource投中数据投中研究院，2024.11Copyright©投中信息