2013中国能源研究报告

2013中国能源研究报告前言：在日前公布的《中共中央关于全面深化改革若干重大问题的决定》中，对能源价格的市场化进行了明确的表述。第10条表述如下：（10）完善主要由市场决定价格的机制。凡是能由市场形成价格的都交给市场，政府不进行不当干预。推进水、石油、天然气、电力、交通、电信等领域价格改革，放开竞争性环节价格。政府定价范围主要限定在重要公用事业、公益性服务、网络型自然垄断环节，提高透明度，接受社会监督。完善农产品价格形成机制，注重发挥市场形成价格作用。长期以来、天然气价格为国家发改委调控和公布，市场化定价一直是石油和天然气定价机制改革的目标。但是定价机制却始终曲折前行，脱离不了被调控的阴影。主要原因是因为石油天然气是重要国家战略资源、也是社会运转重要的基础，关系国计民生，能源价格的波动牵一发而动全身，影响整个社会的价格水平，甚至扩散到其他领域，因此国家对能源价格市场化一直持谨慎的态度。本文通过基本供求分析，和具体原油天然气分析，给能源价格市场化提出一些意见。宏观分析通过供给—需求模型分析2000年以来总体上能源需求和供给走势由上图我们可以看出，自2000年以来，能源生产和消费总量整体都平稳上升。但两者变化幅度并不同。但如上图所示，能源生产总量一直高于能源消费总量，而且在2001年后这一差距不断拉大，达到2007年峰值水平33229万吨标准煤水平，并于之后一直保持高位。2000年以来四种主要能源消费（需求）比例变化该图可以反映出2000年以来煤炭，石油，天然气，水电、核电、风电所占比例大体上没有太大变化。此图是除去石油以后的三种能源消费比例变化，我们可以看出，在这12年内石油作为主要能源之一比例有了较小下滑，天然气所占比例有所升高，水电核电风电所占比例变化幅度较小。如图所示，自2005年起到2012年，国内油价除2008年底有所下滑外，其余基本一路走高，达到2012年初的9180元/吨。如图所示，在完全竞争市场下，均衡点在A，均衡价格为P1。当需求小幅增加，供给大幅增加时，均衡点移动到B，均衡价格为P2，可见P2<P1。但和实际情况不同，中国油价却一直在上升，分析有以下几方面原因：1：在开采石油、炼油、石化网点中的人力资源成本上升的上升2：原油的需求和供给与能源的需求和供给变化相违背（在后文中发现石油消费有降低，但变化不大）3：垄断石油天然气分析预测能源价格市场化利好多个行业，成品油和天然气价格实现市场化，多个行业可从中受益。一是石油炼制企业和天然气生产、进口企业。二是油田服务行业。三是油气钢管企业。能源价格太高是阻碍我国进一步发展的重要问题，亟待需要解决。三中全会通过的《中国中央关于全面深化改革若干重大问题的决定》中明确提出：“完善主要由市场决定价格的机制。凡是能由市场形成价格的都交给市场，政府不进行不当干预。推进水、石油、天然气、电力、交通、电信等领域价格改革，放开竞争性环节价格。1、成品油定价机制几度变化石油产品的价格包括两个方面，一是原油价格，一是成品油价格。我国石油产品一直采取国家计划、低价供给的模式，但是在1993年我国变成石油净进口国之后，此种模式已经不适应国内外的形势，迫切需要改革。1998年，我国石油工业进行改革，成立了中石油和中石化两大集团，两大集团间石油产品的结算需求，催生了石油产品的定价机制。此后经历了多轮修正和探索。原油价格定价相对比较简单，原油价格等于原油基准价加上价格贴水或者升水，原油基准价由当时的国家计委根据每月国际市场相近品质的原油离岸价加关税确定，当时选取了塔皮斯、米纳斯、辛塔、杜里四种原油作为国内各类原油的挂靠油种。成品油价格则历经了多次改革，形成了当前的定价模式。我们可以把它分为四个阶段：第一个阶段从1998年开始，持续到约2003年。这一个阶段是直接接轨阶段，国内成品油价格盯住的是国际成品油价格。从2000年6月起，国内成品油价格基本与国际完全接轨，每月一调整。但是在2003年初，国内爆发非典，同时国家开始调控成品油价格，而恰恰此时国际油价向上迈台阶，从30美元平台上升到了60美元平台，国内成品油定价积累了大量的矛盾，定价机制基本失效。第二个阶段从2006年开始，到2008年末。这一阶段改直接接轨为间接接轨。跟踪原油价格来制定成品油价格。同期，开始征收石油特别收益金。这一阶段的主要问题是油价调整不到位。第三个阶段从2009年初开始到2013年一季度。这一阶段对成品油价格开征了消费税。但同时这一阶段的国际背景是全球陷入金融危机，国际原油价格暴涨暴跌，从140美元跌到30美元又回到120美元。国际国内救市行动导致流动性泛滥，国内通胀形势严峻，因此这一阶段的主要问题仍然是发改委的调控造成的油价调整不到位。第四个阶段从2013年初开始，发改委放松了管制，提高了调价频率，基本上国内成品油价格能较真实反映国际原油价格变化。CPI影响定价机制的执行有关部门在制定政策时往往会留有余地，比如在成品油定价方面，表述是在达到一定条件时国家“可以”调整成品油价格。也就是说，定价机制只是参考，执行情况很可能会打折扣。为什么执行起来会有折扣，这就要看有关部门对当时的国家经济形势等问题的判断。这里面CPI的走势对油价影响最为明显。我们以第三阶段为例。从2009年到2013年这四年时间内，2010年4月开始直到2012年3月的9次调价，基本上调价时间点都是落后的，其中有两次调整是及时的，这两次都是下调。在这段时间，国内的通胀形势比较严峻，2010年4月我国CPI为2.8，5月达到3.1，之后一直在3以上运行，直到2012年6月CPI才回到3以下。通胀形势严重的影响了成品油价格调整，CPI破3的时间与调价落后的时间完全吻合。3、成品油定价市场化并不遥远到目前为止，成品油定价市场化改革应该说并不太遥远。首先，发改委可能将现行的价格公布交给第三方机构，实现形式上政府定价的退出。第二步，可以把定价权完全交给炼油企业。政府只在特殊情况下对油价进行干预，比如原油价格暴涨时，或者国内通胀形势严重恶化时。二、天然气价格市场化目标明确1，天然气定价是政府定价模式我国天然气定价一直以来都是成本加成法。即，上游天然气勘探开采生产出天然气产品，形成井口价。之后天然气进入长输管道，管道企业收取管输费。井口价加上管输费形成各省的门站价。到达各省后，经过省域管道市政管网的输送到达终端用户，终端用户价格由省市发改委决定。井口价由国家发改委确定。2005年，国家发改委发出通知，对天然气定价机制进行了规定。用户方面，将下游客户分为三类：化肥用户、直供工业用气、城市燃气。天然气出厂价分为两档。一档气包括：川渝气田、长庆油田、青海油田、新疆各油田的全部天然气（不包括西气东输和川气东送）、大港、辽河、中原等油田的计划内天然气。上述范围之外的天然气为二档气。一档气的价格在国家规定的出场基准价基础上，可以上下浮动10%，由供需双方协商决定。二档气可上浮10%，下浮不限。天然气的基准价每年调整一次，原油、LPG、煤炭价格的五年平均分别占40%、20%、40%的比例，根据其变化来调整天然气价格，相邻两年调整不超过8%，二档气率先启动与可替代能源价格的挂钩，一档气用3-5年时间逐步调整到二档气的水平。当时把二档气的出厂价基准定在了0.98元/立方米。2010年5月，发改委宣布将一档气和二档气的基准价格加权并轨。出厂价可上浮10%，下浮不限。并为每个气田制定了每类用户的出厂基准价。天然气主要依靠长输管道运送，跨省管道管输费由国家发改委制定，省内管道由省价格主管部门确定。管输费实行老线老价，新线一线一价的方式。老线指的是计划经济时期由国家拨款建设的管线，新线指的是国内外贷款建设的管线，如西气东输线、忠武线、陕京线等。城市终端用户的天然气价格由省市价格主管部门确定，多数地区的城市燃气价格调整需要进行听证。市场净回值法是天然气定价的方向2011年底。国家发改委颁布了《国家发改委关于在广东省、广西自治区开展天然气价格形成机制试点的通知》。通知明确了我国天然气价格将以市场净回值法为改革方向。通知要点包括：1，将现行的成本加成为主的定价方法改为按市场净回值方法定价，选取计价基准点和可替代能源品种，建立天然气与可替代能源价格挂钩的机制。其中：全国基准点选为上海，可替代能源为进口燃料油和LPG，权重分别为60%和40%，暂定折价90%。2，以计价基准点价格为基础，考虑天然气市场资源的主体流向和管输费用，确定各省（区、市）的天然气门站价。本次试点的广东广西门站价分别为2740和2570元/立方米。3，天然气门站价实行动态调整机制，根据可替代能源价格变化情况每年调整一次，并逐步过渡到每半年或者按季度调整。4，页岩气、煤层气、煤制气等非常规天然气实行市场调节。5，门站以上价格由国务院管理，为最高限价，门站以下价格由地方价格主管部门管理。6，门站价格管理适用于国产路上天然气和进口管道气。如果页岩气、煤层气、煤制气等非常规天然气进入管道混合输送并一并销售，那么也执行统一的门站价。3、2013年天然气再次提价2013年7月，发改委再次提高了非居民用天然气的门站价格。在发改委的通知中，将非居民用气分为了存量气和增量气，存量气每立方米提高幅度最高不超过0.4元，化肥用户不超过0.25元，增量气按可替代能源价格的85%确定。调整后全国的平均门站价格提高到1.95元。方案中，将2012年实际用气量定义为存量气，2013年新增的量定义为增量气。这次调价，发改委明确了将以前的出厂价管理模式，改为了门站价管理模式。增量气一次调整到位，调整到与可替代能源价格保持合理比价的水平，存量气将分步调整。调整后存量气和增量气形成了价差，争取在“十二五”末存量气也调整到位。天然气的价格对进口企业业绩影响重大我国的天然气来源，主要有以下三类：1，国产陆上、海上天然气；2，进口管道天然气；3，进口LNG。目前，LNG价格并未纳入统一门站价管理，主要由供需双方协商确定。但是我国签订的进口LNG价格多数比较昂贵，部分LNG签约价格可能在4元/方以上，而国内较低的天然气价格，压制了LNG价格。进口管道气由于通过长输管道运输，因此在终端以统一的门站价销售。中亚进口管道天然气在国境线上价格就已经达到2.5元/方左右，经过近万公里运输，到达东部沿海地