会计职称中级经济法考点串讲-第四章　金融法律制度1

第四章金融法律制度

高频考点

（一）证券发行、交易、收购

（二）保险合同当事人及关系人、订立、履行、解除

（三）票据行为、权利与抗辩，汇票出票、背书、保证、追索权

本章预计在15分左右，票据法、证券法关注考“主观题”。

单元一证券法

【考点一】股票发行

1.证券发行的分类

分类标准类型

（1）看对象：向不特定对象发行,如通过随机

打电话的方式确定投资者。

（2）看人数：向特定对象发行,人数超过200

公开发行

根据发行对象A（大于200）；如公司股东、机构投资者等。

（3）看方式：以公开方式（广告、公开劝诱等）

发行。

非公开私募发行：特定对象不超过200人

溢价发行发行价格〉证券票面金额

按发行价格与证券票平价发行发行价格=证券票面金额

面金额的关系发行价格〈证券票面金额

折价发行

（我国不允许折价发行股票）

2.主板和中小板VS创业版首次公开发行股票的条件（2019年新增）

创业板主板、中小板

（1）最近2年连续盈利,最

近2年净利润累计不少于（1）最近3个会计年度净利润均为

1000万元；正数且累计超过人民币3000万元；

（2）最近1年盈利，最近1（2）最近3个会计年度经营活动产

盈利能力

年营业收入不少于5000万元。生的现金流量净额累计超过人民币

【提示】净利润以扣除非经常5000万元；或者最近3个会计年度

性损益前后孰低者为计算依营业收入累计超过人民币3亿元

据

发行“后”股本总额不少于

股本总额发行“前”股本总额不少于3000万

3000万

主营业务和董高人员（稳最近2年内没有发生重大变最近3年内没有发生重大变化,实

定）化，实际控制人没有发生变更际控制人没有发生变更

最近一期期末无形资产（扣除土地

最近一期期末净资产不少于

期末净资产使用权、水面养殖权和采矿权等后）

2000万元

占净资产的t匕例不高于20%_

发行人及其控股股东、实际控发行人不得存在最近36个月内未

制人不得在最近3年内有重大经法定机关核准，擅自公开或变相

法定障碍违法行为，不得存在未经法定公开发行证券，或有关违法行为虽

机关核准，擅自公开或变相公然发生在36个月前，但目前仍处于

开发行证券，或有关违法行为持续状态

虽然发生在3年前，但目前仍

处于持续状态

3.配股和增发的条件

（1）拟配售股份数量不超过本次配售股份前股本总额的30%。

（2）控股股东应在股东大会召开前公开承诺认配股份的数量。

配股

（3）采用代销方式发行（非包销）。

【提示】原股东认购股票的数量未达到拟配售数量70%,为发行失败。

（1）最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6%。

（2）最近一期期末不存在持有金额较大的交易性金融资产和可供出售金融资

增发产、借予他人款项、委托理财等财务性投资的情形；金融类企业除外。

（3）发行价格应不低于公告招股意向书前20个交易日公司股票均价“或”

前1个交易日的均价。

【考点二】公司债券

（一）公开发行

1.公司债券发行的条件：经证券监督管理委员会核准

（1）净资产：股份公司23000万；有限公司26000万

（2）累积债券余额W净资产X40%

（3）利润：最近3年平均可分配利润》债券1年的利息

（4）利率：债券的利率W国务院限定

2.不得发行债券：

（1）前次尚未募足，违约仍在继续。

（2）最近36个月内公司财务会计文件存在虚假记载，或存在其他重大违法行为。

（3）本次发行申请文件存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

（4）改变公开发行债券所募集资金的用途。

3.核准和发行

（1）公开发行公司债券的募集说明书自最后签署之日起6个月内有效。

（2）公开发行公司债券，可以申请一次核准，分期发行。

【提示】核准发行之日起，在12个月内首期发行，剩余数量应当在24个月内发行完毕。

（二）公司债券的非公开发行十

1.发行对象

非公开发行的公司债券应当向合格投资者发行。

【解释】合格投资者界定：应当具备相应的风险识别和承担能力，知悉并自行承担公司债券的

投资风险，并符合下列资质条件：

①经批准设立的金融机构及发行的理财产品;②净资产不低于人民币1000万元的企事业单位法

人、合伙企业；③社会公益基金；④金融资产不低于人民币300万元的个人投资者等。

2.人员范围

（1）非公开发行的公司债券仅限于合格投资者范围内转让;

（2）转让后，持有同次发行债券的合格投资者合计不得超过200人。

【考点三】基金发行与证券发行程序

（一）证券投资基金的发行

1.封闭式：份额达到核准规模的80%以上;

2.开放式：份额超过最低募集份额总额。

3.非公开募集基金

(1)合格投资者★:

①净资产不低于1000万元的单位；

单只私募基金的金额不低于100万元且符

②金融资产不低于300万元或最近3年个人年均

合下列标准的单位和个人

收入不低于50万元的个人。

①社会保障基金、企业年金等养老基金，慈善基

金等社会公益基金；

②依法设立并在基金业协会备案的投资计划；

视为合格投资者

③投资于所管理私募基金的私募基金管理人及

其从业人员；

④中国证监会规定的其他投资者。

(2)募集规则

①不得向合格投资者之外的单位和个人募集资金；

【提示】不得通过手机短信、微信、博客等方式，向不特定对象宣传推介。

②不得向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益。

③投资者应当确保投资资金来源合法，不得非法汇集他人资金投资私募基金。

(二)证券发行的程序

承销团向不特定对象公开发行+票面总值超过5000万元一由承销团承销

期限最长不得超过90日

禁止先行出售给认购人，证券公司不得预留和预先购入

发行失败代销未达到70%-发行失败+返还

【考点四】证券交易

(一)证券交易限制

为股票发行承销期内和期满后6个月内不得买卖

中介机构和人员

为上市公司接受委托至文件公开后5日内不得买卖

短线交易：将其持有的股份在买入后6个月内卖出，或卖出后6个

月内买入，由此所得收益归该公司所有,董事会应当收回该股东所

上市公司持有5%以上

得收益。

股份的股东、董监高

【提示】证券公司因包销购入售后剩余股票而持有5%以上股份的，

卖出该股票不受6个月时间限制。

在收购行为完成后的12个月内不得转让,在同一实际控制人控制的

收购人

不同主体之间进行转让不受限制。

(二)证券上市的条件

1.申请证券上市交易：向证券交易所提出申请。

(1)股票经国务院证券监督管理机构核准已公开发行；

(2)股本总额不少于人民币3000万元；

股票(3)公开发行的股份达到公司股份总数的25%以上；公司股本总额超过

人民币4亿元的，公开发行股份的比例为10%以上；

(4)最近3年无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载。

债券期限为1年以上+实际发行额不少于5000万元

(1)基金的募集符合证券投资基金法的规定；

封闭式基金(2)基金合同期限为5年以上；

(3)基金募集金额不低于2亿元人民币；

(4)基金份额持有人不少于1000人。

2.暂停：股票最近3年连续亏损、股权分布不符合规定；债券最近2年连续亏损。

(三)报告

1.定期报告：年度：4个月；中期：2个月；季度：1个月。

2.临时报告：发生可能对上市公司股票交易价格产生较大影响的“重大事件”。

关键词：“重大、违规、主要、全部、变更、董事、1/3以上监事或经理发生变动;5%以上股

份”。

(四)禁止的交易行为

L内幕交易行为

(1)行为：①自行买卖；②泄露信息；③建议他人买卖。

(2)内幕信息：①临时报告的重大事件；②公司分配股利或者增资的计划；③公司股权结构的

重大变化；④公司债务担保的重大变更；⑤公司营业用主要资产的抵押、出售或者报废一次超过该

资产的30%等十。

(3)内幕信息知情人：注意持有上市公司5%以上股份的股东及其董、监、高。

2.操纵市场行为：影响证券市场价格或交易量。

3.虚假陈述行为

4.欺诈客户行为

【考点五】上市公司收购

1.上市公司控制权：持股50%以上;表决权超过30%；决定董事会半数以上成员选任；实际支配

表决权足以对决议产生重大影响。

2.一致行动人：有控制关系；受同一主体控制；同时在两处任董监高；有重大影响、融资安排；

持有投资者30%以上股份及其亲属；在投资者处任职的董监高及其亲属。

3.收购的支付方式(2019年变化)

(1)上市公司收购可以采用：①现金；②依法可以转让的证券；③现金与证券相结合等方式。

(2)终止上市公司发出全面要约的，或向证监会提出申请但未取得豁免而发出全面要约的，座

当以现金支付收购价款。

(3)以依法可以转让的证券支付收购价款的，应当同时提供现金方式供被收购公司股东选择。

4.要约收购规则

报告收购期限届满后15日内，收购人向交易所报送书面报告。

必要持股30%+继续增持：必须要约

(1)30-60日

(2)承诺期限内，收购人不得撤销其收购要约，不得卖出被收购公司的

有效期★股票

(3)收购要约期限届满前15日内，收购人不得变更收购要约，除非出

现竞争要约

预受要约股份的数量超过预定收购数量，按同等比例收购预受要约的股

期满

份

单元二保险法

【考点一】保险利益原则

1.人身保险

①本人；②配偶、子女、父母；③上述人员以外的与投保人有抚养、

投保人对下列人员具赡养或者扶养关系的家庭其他成员、近亲属；④与投保人有劳动关

有保险利益系的劳动者。除上述规定外，被保险人同意投保人为其订立合同的,

视为投保人对被保险人具有保险利益。

在“签订保险合同时”必须对保险标的具有保险利益,否则合同无

【提示1】保险合同无效，投保人可以主张保险人退还扣减相应手

时间限制

续费后的保险费。

【提示2】（人身）保险合同订立后，因投保人丧失对被保险人的

保险利益，当事人不得主张保险合同无效。

2.财产保险

对财产享有法律上权利的人：所有权人、抵押权人、留置权人

保险利益的人员范围财产保管人

合法占有财产的人：承租人、承包人

在“保险事故发生”时被保险人对保险标的应当具有保险利益，否

时间限制

则不得对保险人行使请求赔偿或给付保险金的权利

【考点二】保险合同特征及当事人（关系人）

L保险合同是诺成合同

成立时间投保人提出保险要求，经保险人同意承保。.

投保人或者投保人的代理人订立保险合同时没有亲自签字或者盖章，而

由保险人或者保险人的代理人代为签字或者盖章的，对投保人不生效。

成立形式

【提示】但投保人已经交纳保险费的，视为其对代签字或者盖章行为的

追认。

2.保险合同是格式合同或附和合同

（1）保险人免责条款提示说明义务

以足以引起投保人注意的文字、字体、符号或者其他明显标志作出提示。

形式通过网络、电话等方式订立的保险合同：保险人以网页、音频、视频等形式

对免除保险人责任条款予以提示和明确说明。

举证保险人对其履行了明确说明义务负举证责任。

后果未作提示或者明确说明的，该条款不产生效力。

【提示】保险人已向投保人履行了保险法规定的提示和明确说明义务，保险标的受让人以保险

标的转让后保险人未向其提示或者明确说明为由，主张免除保险人责任的条款不生效的，人民法院

不予支持（2019年新增）。

（2）保险人与投保人、被保险人或者受益人对合同条款有争议的，应按通常理解予以解释。

【提示】有两种以上解释，法院或仲裁机构应当作出“有利于”被保险人和受益人的解释。

3.保险金额不得超过保险价值，超过部分无效，保险人应当退还相应保险费。

4.被保险人

死亡保险未经被保险人同意（书面or口头形式，订立时or订立后追认）并认可保险金额的，

保险合同无效，父母为未成年子女投保的除外。

5.受益人

（1）投保人、被保险人可以为受益人。受益人的资格一般没有限制，自然人、法人均可以为受

益人。

【提示】受益人故意造成被保险人死亡、伤残、疾病的，或者故意杀害被保险人未遂的，“该

受益人”丧失受益权。

（2）投保人指定受益人“未经被保险人”同意的，人民法院应认定指定行为无效。

（3）受益人的变更

①投保人或者被保险人变更受益人“未通知”保险人，保险人可以主张变更对其不发生效力。

②投保人变更受益人“未经被保险人同意”，人民法院应认定变更行为无效。

【考点三】保险合同的履行

1.投保人的义务：支付保险费(最基本、最主要)

2.保险人的义务

(1)给付保险赔偿金或保险金的义务

(2)支付其他合理、必要费用的义务

为防止或者减少保险标的损失所支付的合理费用，如施救费用等。

止损费【提示】费用在保险标的损失赔偿金额以外“另行计算”,最高“不超过”

保险金额

为查明和确定保险事故的性质、原因和标的损失程度所支付的合理费用，

查证费

由“保险人”承担

责任保险中被保险人被提起诉讼或仲裁及其他费用，除合同另有约定外，

诉讼费

由“保险人”承担

【提示】保险事故发生后，被保险人依照保险法规定，请求保险人承担为防止或者减少保险标

的的损失所支付的必要、合理费用，保险人以被保险人采取的措施未产生实际效果为由抗辩的，人

民法院不予支持(2019年新增)。

3.索赔

索赔权利人诉讼时效

人身保险调保险人或受益A人寿保险：知道保险事故发生之日起在

财产保险被保险人其他保险：知道保险事故发生之日起？年

【考点四】保险合同的解除与代位求偿制度

(一)保险合同的解除

1.投保人单方解除合同权

(1)保险合同“醺”后，“投保人可以解除合同,保险人不得解除合同”；法律另有

规定或保险合同另有约定除处

保险人应自收到解除通知之日起“30日内”,按约定退还保险单的现

(2)人身保险

金价值

投保人向保险人支付“手续费”

保险责任开始前

保险人应当退还“保险费”

保险人应“遁”自保险责任开始之日起至合同

(3)财产保险

保险责任开始后解除之日止“应收的部分”保险费后，退还投保

人

【提示】“手续费”不管保险责任开始前后均不予退还

2.保险人单方解除合同权

(1)投保人“故意或者因重大过失”未履行如实告知义务，足以影响保险人决定是否同意承保

或者提高保险费率的，保险人有权解除合同。

(2)骗保。

(3)投保人、被保险人未按照合同约定履行其对保险标的的安全应尽责任的，保险人有权解除

合同。

(4)在合同有效期内，保险标的的危险程度显著增加，被保险人未按合同约定及时通知保险人

的或者保险人要求增加保险费被拒绝的，保险人有权解除合同。

(5)投保人申报的被保险人年龄不真实，并且其真实年龄不符合合同约定的年龄限制的，保险

人可以解除合同。

(6)人身保险合同效力中止后2年保险合同双方当事人未达成协议恢复合同效力的，保险人有

权解除合同。

(二)代位求偿制度

因第三者对保险标的的损害而造成的保险事故发生后，保险人未赔偿保险金之前，被保险人放

弃对第三者请求赔偿的权利的，保险人不承担赔偿保险金的责任。

【提示】保险人获得代位追偿权向第三人通知的不同情形(2019年新增)

因第三者对保险标的的损害而造成保险事故，保险人获得代位请求

赔偿的权利的情况未通知第三者或者通知到达第三者前，第三者在

被保险人已经从保险人处获赔的范围内又向被保险人作出赔偿，保

未通知第三者或者通险人主张代位行使被保险人对第三者请求赔偿的权利的，人民法院

知到达第三者前不予支持。保险人就相应保险金主张被保险人返还的，人民法院应

予支持。

【提示】被保险人由于获得双重赔付，超出其实际损失的部分属于

不当得利，应当返还保险公司

保险人获得代位请求赔偿的权利的情况已经通知到第三者，第三者

已经通知到第三者又向被保险人作出赔偿，保险人主张代位行使请求赔偿的权利，第

三者以其已经向被保险人赔偿为由抗辩的，人民法院不予支持

单元三票据法

【考点一】票据关系和票据行为

L票据关系与基础关系相分离;票据关系因一定原因而失效，并不影响票据基础关系的效力。

2.“无、限”行为能力人在票据上签章的，其签章无效,不影响其他签章的效力。

3.中文大写和数码同时记载，两者必须一致，两者不一致的，票据无效。

4.票据“金额、日期、收款人名称”不得更改,更改的票据无效。

5.签章

(1)出票人在票据上的签章不符合规定的，票据无效。

(2)承兑人、保证人在票据上的签章不符合规定的，其签章无效，但不影响其他符合规定签章

的效力。

(3)背书人在票据上的签章不符合规定的，其签章无效，但不影响其前手符合规定签章的效力。

6.票据行为的代理：代理人在票据上签章、表明其代理关系。

(1)没有代理权而以代理人名义在票据上签章的，应当由“签章人”承担票据责任。

(2)代理人超越代理权限的，应当就其“超越权限的部分”承担票据责任。

【考点二】票据权利

1.票据权利的取得：出票取得；转让取得；通过税收、继承、赠与、企业合并等方式取得票据。

(1)无对价或者无相当对价取得票据的，仍然享有票据权利;但票据持有人必须承受其前手的

权利瑕疵。

(2)如果前手的权利因违法或者有瑕疵而受影响或者丧失，该持票人的权利也因此而受到影响

或者丧失。

2.票据权利的补救(挂失止付、公示催告和普通诉讼)

(1)挂失止付

①已承兑的商业汇票；②支票；③填明“现金”字样和代理付款人的银

适用票据

行汇票；④填明“现金”字样的银行本票。

非必经程序：可以直接公示催告或提起诉讼。

程序

暂行性：收到通知书之日起12日内没收到法院的止付通知书,次日挂失

止付失效。

（2）公示催告

以公告方法通知不确定的利害关系人限期申报权利,逾期未申报，由法

概念

院通过除权判决宣告票据无效。

适用不适用：填明“现金”字样的银行汇票、银行本票和现金支票。

①公示期间：不得少于60日,且公示催告期间届满日不得早于票据付款

日后15日。

②公告期有人申报权利：如果该票据是公示催告票据，应裁定终结公示

程序

催告程序。如果不是,应裁定驳回利害关系人的申报。

③公示催告期届满，申请人可在届满之日起1个月内，申请法院作出除

权判决。

（3）普通诉讼：判决前，丧失的票据出现，付款人以该票据正处于诉讼阶段为由暂不付款，法

院应终结诉讼程序。

3.票据权利的消灭

票据对象起点时间

出票人、承兑人（包括付

需承兑:商业汇票到期日2年

款请求权和追索权）

见票即付:商业（银行）汇

出票人出票日2年

票、本票

支票出票人出票.g个月

前手（不包括出票人、承被拒绝承兑或被拒绝

追索权6个月

兑人）付款日

前手（不包括出票人、承清偿日或被提起诉讼

再追索权3个月

兑人）日

【考点三】票据抗辩、伪造与变造

1.票据抗辩

（1）对物抗辩：可以对任何持票人提出。

（2）对人抗辩：债务人只能对基础关系中的直接相对人不履行约定义务的行为抗辩。

①票据债务人不得以自己与出票人之间的抗辩事由对抗持票人，但持票人明知存在抗辩事由而

取得票据的除外。

②票据债务人不得以自己与持票人的前手之间的抗辩事由对抗持票人,但持票人明知存在抗辩

事由而取得票据的除外。

2.票据的伪造

（1）对伪造人、被伪造人：均不承担票据责任。

（2）但如果伪造人的行为给他人造成损失的，必须承担民事责任；构成犯罪的，还应承担刑事

责任。

（3）票据上有伪造签章的，不影响票据上其他真实签章的效力。

3.票据的变造

（1）当事人的签章在变造之前,应当按照原记载的内容负责。

（2）当事人的签章在变造之后,则应当按照变造后的记载内容负责。

（3）如果无法辨别签章发生在变造之前还是之后，视同在变造之前签章。

【考点四】汇票的出票与背书

（一）出票

汇票本票支票

(1)“本票”字样;(1)“支票”字样；

(1)“汇票”的字样；

(2)无条件支付；(2)无条件支付；

(2)无条件支付；

(3)确定的金额；(3)确定的金额；

(3)确定的金额；

(4)收款人名称；(4)付款人名称；

绝对(4)付款人名称；

(5)出票日期;(5)出票日期;

(5)收款人名称；

(6)出票人签章。(6)出票人签章。

(6)出票日期；

［提示］少付款人名［提示］少收款人名

(7)出票人签章。

称称

(1)付款日期；(2)付款地；(1)付款地；(1)付款地；

相对

(3)出票地。(2)出票地。(2)出票地。

只有支票的金额、收款人名称，可以由出票人授权补记。

(二)汇票的背书

1.记载事项：

(1)背书人签章；(2)被背书人名称：持票人在票据被背书人栏内记

绝对记载