德国商业银行行业市场前景及投资研究报告-培训课件外文版2024.6

UNTERNEHMEN

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PRODUKTECommerzbankKAPITEL

01ÜbersichtGrößteBankeninDeutschlandnachderBilanzsummeimJahr2022(inMilliardenEuro)GrößteBankeninDeutschlandnachBilanzsumme2022BilanzsummeinMrd.Euro600

80002004001.0001.2001.4001.600DeutscheBankDZBankKfW1.337627555CommerzbankJPMorganLBBW477436324318HypovereinsbankBayernLBHelaba259212198INGNRWBankDKBNordLBRentenbankDeka16012110997973Beschreibung:DieDeutscheBankistdienachderBilanzsummegrößteBankinDeutschland.FürdasGeschäftsjahr2022konntedieGroßbankmitSitzinFrankfurtamMaineineBilanzsummevonrund1.337MilliardenEurovermeldenunddamitdieDZBankmiteinerBilanzsummevonrund627MilliardenEuromitAbstandaufdenzweitenPlatzverweisen.DieDZBankistdasSpitzeninstitutderGenossenschaftlichenFinanzGruppeVolksbankenRaiffeisenbanken.AufdemdrittenRanglandetedieKfW[...]MehrHinweis(e):Deutschland;Stand:31.Dezember2022Quelle(n):Unternehmensangaben(GeschäftsberichtederBanken)EntwicklungderBilanzsummederCommerzbankindenJahrenvon2006bis2023(inMilliardenEuro)BilanzsummederCommerzbankbis2023900844,18007006005004003002001000754,3661,8636625,2616,5608,3557,6549,6532,6517,2506,6480,4477,4462,4

463,5467,4452,52006200720082009201020112012201320142015201620172018201920202021202220234Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieEntwicklungderBilanzsummederCommerzbankimZeitraumderJahrevon2006bis2023.AbgebildetwirddieBilanzsummezum31.DezemberdesjeweiligenJahres.

MehrHinweis(e):WeltweitQuelle(n):CommerzbankUmsatzderCommerzbankindenJahren2022und2023nachLändern(inMillionenEuro)UmsatzderCommerzbanknachLändern2022/2023UmsatzinMillionenEuro2023

20224.00001.0002.0003.0005.0006.0007.0008.0009.0008.430DeutschlandPolen7.7961.3091.025702599GroßbritannienLuxemburgFrankreichNiederlandeRusslandUSA941119357571974115127207138102Singapur16China*36266212Sonstige5Beschreibung:DieseStatistikzeigteineVerteilungdesUmsatzesderCommerzbankimVergleichderJahre2022und2023nachweltweitenLändern.ImJahr2023hatdieCommerzbankihrRusslandgeschäftimVergleichzumVorjahrverkleinert.2022betrugendieUmsatzerlöseinRussland115MillionenEuro,2023warenes74MillionenEuro.MehrHinweis(e):Weltweit;*EinschließlichHongkongundShanghaiMehrQuelle(n):CommerzbankAktionärsstrukturderCommerzbanknachInvestortyp(Stand:31.Dezember2023)AktionärsstrukturderCommerzbank202360%52%50%40%30%20%10%25%15%5%3%0%InstitutionelleInvestorenPrivateInvestorenBundesrepublikDeutschlandBlackRockNorgesBank6Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieAktionärsstrukturderCommerzbanknachInvestortyp(Stand:31.Dezember2023).SeitMai2009istdieBundesrepublikDeutschlandbzw.derstaatlicheSonderfondsFinanzmarktstabilisierung(SoFFin)mitderzeitknappmehrals15ProzentgrößterEinzelaktionärderCommerzbank.DieGroßbankwarzuvorwegenderFinanzkriseundderÜbernahmederproblembehaftetenDresdnerBankinfinanzielleSchwierigkeitengeraten.DarüberhinauswurdenzumZeitpunkt[...]

MehrHinweis(e):Weltweit;Stand:31.Dezember2023Quelle(n):CommerzbankEntwicklungderMitarbeiterzahlderCommerzbankweltweitundinDeutschlandindenJahrenvon2008bis2023MitarbeiterzahlderCommerzbankbis2023Mitarbeitendeweltweit**MitarbeitendeinDeutschland70.00060.00050.00040.00030.00020.00010.000062.67159.10158.16053.60152.94452.10351.30549.94149.417

49.41048.51247.71846.47846.21845.30144.47443.16942.85741.909

42.09841.11339.77938.90537.54636.91736.00934.58433.55131.93928.44728.34927.92520082009*201020112012201320142015201620172018201920202021202220237Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieEntwicklungderMitarbeiterzahldesCommerzbank-KonzernsweltweitundinDeutschlandimZeitraumderJahrevon2008bis2023.DieAngabenwurdenjeweilsamJahresende(31.Dezember)erhoben.

MehrHinweis(e):Weltweit;*LautQuelleab2009neueCommerzbank.**MitarbeiterzahlweltweitinklusiveDeutschland.DieAngabenderJahrevon2008bis2022sinddenGeschäftsberichtenderCommerzbankfrühererJahrgängeentnommen,welchehier[...]

MehrQuelle(n):CommerzbankAnzahlderIn-undAuslandsfilialenderCommerzbankindenJahrenvon2011bis2023FilialenderCommerzbankweltweitbis2023InlandsfilialenimPrivatkundengeschäftAuslandsfilialen1.6001.4771.4001.2001.00080060040020001.2001.2001.1001.0501.0001.0001.0001.000800550489445437450428414412400

40120233903733303273223392011201220132014201520162017201820192020202120228Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieAnzahlderFilialenimIn-undAuslandderCommerzbankindenJahrenvon2011bis2023.AbgebildetwirdjeweilsderStandamJahresende.MehrHinweis(e):WeltweitQuelle(n):CommerzbankKAPITEL

02KennzahlenderGewinn-undVerlustrechnungGewinnbzw.VerlustderCommerzbankindenJahrenvon2006bis2023(inMillionenEuro)Gewinn/VerlustderCommerzbankbis20233.0002.2241.9172.0001.00001.6041.4301.4351.062862638585430264279128780-47-1.000-2.000-3.000-4.000-5.000-2.8702020-4.5372009200620072008201020112012201320142015201620172018201920212022202310Beschreibung:BestesErgebnisseitüberzehnJahren:DieCommerzbankkannfürdasGeschäftsjahr2023einenGewinn*inHöhevonrund2.224MillionenEuroausweisen.DamithatdasBankinstitut,welchesseitderFinanzkriseteilverstaatlichtist,seinKonzernergebnisimVergleichzumVorjahrdeutlicherhöht.MehrHinweis(e):Weltweit;*DenCommerzbank-AktionärenunddenInvestoreninzusätzlicheEigenkapitalbestandteilezurechenbaresKonzernergebnis.ÄltereWertewurdenteilweiseentsprechendenVorjahrespublikationenentnommen.MehrQuelle(n):CommerzbankGewinnbzw.VerlustderCommerzbankvom4.Quartal2019biszum4.Quartal2023(inMillionenEuro)Gewinn/VerlustderCommerzbankbis2023(Quartalszahlen)1.0005006845805654704724034213952981831951330-500-60-97-291-527-1.000-1.500-2.000-2.500-3.000-2.702Q4'19

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Q4'2311Beschreibung:DieseStatistikzeigtdenGewinnbzw.denVerlustderCommerzbanknachQuartalenimZeitraumvon2019bis2023.ImviertenQuartaldesJahres2023verzeichnetedieCommerzbankmitSitzinFrankfurtamMaineinenGewinninHöhevonrund395MillionenEuro.MehrHinweis(e):WeltweitQuelle(n):CommerzbankEntwicklungdesErgebnissesvorSteuernderCommerzbankindenJahrenvon2006bis2023(inMillionenEuro)ErgebnisvorSteuernderCommerzbankbis20234.0003.4033.0002.0001.00002.5052.3962.0051.7961.3531.2421.124859623643507341232105-407-1.000-2.000-3.000-4.000-5.000-6.000-2.6262020-4.6592009200620072008201020112012201320142015201620172018201920212022202312Beschreibung:DieseStatistikzeigtdasErgebnis(ausfortzuführendenGeschäftsbereichen)vorSteuernderCommerzbankimZeitraumderJahrevon2006bis2023.DieCommerzbankmitSitzinFrankfurtamMainisteinederführendenBankenDeutschlands.DasalsUniversalbanktätigeKreditinstitutwurde1870als"Commerz-undDisconto-Bank"inHamburggegründetundfirmiertseit1940unterdemheutebekanntenNamen.MehrHinweis(e):WeltweitQuelle(n):CommerzbankErgebnisvorSteuernderCommerzbankindenJahren2022und2023nachLändern(inMillionenEuro)ErgebnisvorSteuernderCommerzbanknachLändern2022/2023ErgebnisvorSteuerninMillionenEuro20232022-50005001.0001.5002.0002.5003.0003.5003.147DeutschlandGroßbritannienPolen2.094482341222-61037978LuxemburgNiederlandeFrankreichRusslandUSA35475193-14-26896531SingapurChina*-23102Sonstige4613Beschreibung:DieseStatistikzeigteineVerteilungdesErgebnissesvorSteuernderCommerzbankimVergleichderJahre2022und2023nachweltweitenLändern.ImJahr2023hatdieCommerzbankinRusslandeinVorsteuerergebnisinHöhevonrund51MillionenEuroerwirtschaftet.MehrHinweis(e):Weltweit;*EinschließlichHongkongundShanghaiMehrQuelle(n):CommerzbankEntwicklungdesoperativenErgebnissesderCommerzbankindenJahrenvon2006bis2023(inMillionenEuro)OperativesErgebnisderCommerzbankbis20234.0003.4213.0002.0001.00002.6492.5132.0991.9091.3861.3991.242

1.2531.1701.1491.183725684507-233-382-1.000-2.000-3.000-2.27020092006200720082010201120122013201420152016201720182019202020212022202314Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieEntwicklungdesoperativenErgebnissesderCommerzbankimZeitraumderJahrevon2006bis2023.DasoperativeErgebnisoderauchBetriebsergebnisbezeichnetdenGewinneinesUnternehmensausdergewöhnlichenGeschäftstätigkeit.EswirdausdenEinnahmenderoperativenGeschäftstätigkeitabzüglichallerAusgabenermittelt.MehrHinweis(e):WeltweitQuelle(n):CommerzbankOperativesErgebnisderCommerzbankindenJahren2021und2022nachGeschäftssegmenten(inMillionenEuro)OperativesErgebnisderCommerzbanknachGeschäftssegmenten2022202120221.2001.00080060040020001.0661.00065657433-47SonstigeundKonsolidierung-200Privat-undUnternehmerkundenFirmenkunden15Beschreibung:DieseStatistikzeigtdasoperativeErgebnisderCommerzbankimVergleichderJahre2021und2022nachGeschäftssegmenten.ImJahr2022konntederBankkonzerneinenoperativenGewinninHöhevoninsgesamtrund2.099MillionenEuroerwirtschaften.ImGeschäftssegment"Privat-undUnternehmerkunden"beliefsichdasoperativeErgebnisaufetwaeineMilliardeEuro.MehrHinweis(e):WeltweitQuelle(n):CommerzbankEntwicklungdesErgebnissesjeAktiederCommerzbankindenJahrenvon2006bis2023(inEuro)ErgebnisjeAktiederCommerzbankbis20232012,13102,922,441,841,630,90,690,990,470,2300,090,230,220,10-10-20-30-40-50-0,48-2,33-43,9720092006200720082010201120122013201420152016201720182019202020212022202316Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieEntwicklungdesErgebnissesjeAktiederCommerzbankimZeitraumderJahrevon2006bis2023.DasErgebnisjeAktie(auch:GewinnjeAktie)gibtan,welcherTeildesUnternehmensgewinnsaufeineeinzelneAktieentfälltundistsomiteinewichtigeKennzahlfürdieBedeutungderErtragskrafteinesUnternehmens.MehrHinweis(e):WeltweitQuelle(n):CommerzbankEntwicklungderEigenkapitalrenditeaufdasKonzernergebnisderCommerzbankindenJahrenvon2006bis2023EigenkapitalrenditederCommerzbankbis202320%15,4%14,2%15%10%5%7,7%4,7%4,9%4,9%3,1%2,2%2,2%1%1,1%1%0,3%0,5%0%0%-0,2%-5%-10%-15%-20%-11,7%2020-16,5%2009200620072008201020112012201320142015201620172018201920212022202317Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieEntwicklungderEigenkapitalrenditeaufdasKonzernergebnis*derCommerzbankimZeitraumderJahrevon2006bis2023.DieEigenkapitalrenditeisteineKennzahlzurErtragslageeinesUnternehmens,diedasErgebnis(Jahresüberschuss/Jahresfehlbetrag)imVerhältniszumeingesetztenEigenkapitaldarstellt.MehrHinweis(e):Weltweit;*SoweitdenCommerzbank-Aktionärenzurechenbar.DieEigenkapitalbasisbildetdasdenCommerzbank-AktionärenzurechenbaredurchschnittlicheKonzernkapitalohneBerücksichtigungderdurchschnittlichen[...]MehrQuelle(n):CommerzbankAufwandsquoteimoperativenGeschäftderCommerzbankindenJahren2022und2023nachGeschäftssegmentenAufwandsquoteimoperativenGeschäftderCommerzbanknachSegmenten2022/20232022202380%70%60%50%40%30%20%10%0%73,6%72,2%60,2%48,7%Privat-undUnternehmerkundenFirmenkunden18Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieCost-Income-RatioimoperativenGeschäftderCommerzbankimVergleichderJahre2022und2023nachGeschäftssegmenten.ImJahr2023betrugdieCost-Income-RatioimoperativenGeschäftdesBankkonzernsinsgesamtetwa61,4Prozent.ImGeschäftssegment"Privat-undUnternehmerkunden"lagdieCost-Income-Ratiobeietwa72,2Prozent.MehrHinweis(e):Weltweit;*Inkl.PflichtbeiträgeMehrQuelle(n):CommerzbankKAPITEL

03KapitalquotenundBilanzkennzahlenEntwicklungderKernkapitalquotederCommerzbankindenJahrenvon2006bis2023KernkapitalquotederCommerzbankbis202318%16%14%12%16,5%16%15,5%15,2%15%14,3%13,9%13,8%13,5%13,4%13,1%11,9%11,7%11,1%10,5%10,1%10%8%6%4%2%0%6,9%20076,7%2006200820092010201120122013201420152016201720182019202020212022202320Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieEntwicklungderKernkapitalquotederCommerzbankimZeitraumderJahrevon2006bis2023.AbgebildetwirddieKernkapitalquotezum31.DezemberdesjeweiligenJahres.

MehrHinweis(e):WeltweitQuelle(n):CommerzbankEntwicklungderEigenkapitalquotederCommerzbankindenJahrenvon2006bis2023EigenkapitalquotederCommerzbankbis202325%19,2%19,3%20%18,9%18,3%18,4%17,8%17,7%16,9%16,8%16,5%16,3%15,5%15,3%14,8%14,6%15%10%5%13,9%11,1%10,8%0%20062007200820092010201120122013201420152016201720182019202020212022202321Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieEntwicklungderEigenkapitalquotederCommerzbankimZeitraumderJahrevon2006bis2023.AbgebildetwirddieEigenkapitalquotezum31.DezemberdesjeweiligenJahres.

MehrHinweis(e):WeltweitQuelle(n):CommerzbankEntwicklungdesEigenkapitalsderCommerzbankindenJahrenvon2006bis2023(inMilliardenEuro)EigenkapitalderCommerzbankbis2023353330,930,430,53029,829,629,43025201510528,728,6272726,626,324,819,816,115,3020062007200820092010201120122013201420152016201720182019202020212022202322Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieEntwicklungdesbilanziellenEigenkapitalsderCommerzbankimZeitraumderJahrevon2006bis2023.AbgebildetwirddasEigenkapitalzum31.DezemberdesjeweiligenJahres.

MehrHinweis(e):WeltweitQuelle(n):CommerzbankRefinanzierungsstrukturderCommerzbankamKapitalmarktnachderArtdesAnlageinstruments(Stand:31.Dezember2023)RefinanzierungsstrukturderCommerzbankamKapitalmarkt2023Nachrangkapital11%Preferred-senior-Emissionen16%CoveredBonds51%Non-preferred-Senior-Emissionen22%23Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieRefinanzierungsstrukturderCommerzbankamKapitalmarktnachderArtdesAnlageinstruments*(Stand:31.Dezember2023).AmKapitalmarktwerdenlangfristigeFremdmittelundBeteiligungskapitalvermittelt.MehrHinweis(e):Weltweit;*BasierendaufBilanzwertenMehrQuelle(n):CommerzbankKAPITEL

04WettbewerberWievielVertrauenhabenSieindiefolgendenGeldinstitute?[Antwort:Habe(sehr)hohesVertrauen]UmfragezumVertraueninGeldinstituteausKundensicht2023AnteilderBefragten20%0%5%10%15%25%30%29%35%40%45%43%50%SparkassenVolks-undRaiffeisenbanken38%INGCommerzbankPostbank25%22%22%DeutscheBankDKB20%N2611%25Beschreibung:DieseStatistikzeigtdasErgebniseinerUmfrage,diedasVertrauenvonKundenbzw.VerbraucherninGeldinstituteimJahr2023thematisiert.ZumZeitpunktderErhebunggabenca.20ProzentderbefragtenDeutschenan,dasssiesehrvielVertrauenindieDeutscheBankhaben.Etwa43ProzentderBefragtenhattengroßesbissehrgroßesVertrauenindieSparkassen.MehrHinweis(e):Deutschland;27.Junibis17.Juli2023;4.928Befragte;ab14JahreQuelle(n):DSGVBilanzsummederDeutschenBankindenJahrenvon1999bis2023(inMilliardenEuro)BilanzsummederDeutschenBankbis2023BilanzsummeinMilliardenEuro1.000

1.50005002.0002.50020232022202120202019201820172016201520142013201220111.312,331.336,791.323,991.325,261.297,671.348,141.474,731.590,551.629,131.708,71.611,42.022,282.164,126Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieEntwicklungderBilanzsummederDeutschenBankimZeitraumderJahrevon1999bis2023.AbgebildetwerdenjeweilsdieWertezumJahresende.DieDeutscheBankistaktuelldasnachBilanzsummeundMitarbeiterzahlgrößteKreditinstitutDeutschlands.DasUnternehmenmitSitzinFrankfurtamMainistalsUniversalbanktätigundmitNiederlassungenundFilialeninetwa60Ländernweltweitpräsent.ZumEndedesJahres2023verzeichnetedieDeutscheBankeine[...]MehrHinweis(e):WeltweitQuelle(n):DeutscheBankGewinnbzw.VerlustderDeutschenBankindenJahrenvon2006bis2023(inMillionenEuro)Gewinn/VerlustderDeutschenBankbis20238.0006.4746.0706.0004.0002.00004.9735.0254.1324.2122.3101.9401.663666263113-52-1.0762017-2.000-4.000-6.000-8.000-1.4022016-3.8352008-5.7182019-6.7942015200620072009201020112012201320142018202020212022202327Beschreibung:DeutscheBankerzielterneutGewinne:DergrößtedeutscheBankkonzernhatfürdasGeschäftsjahr2023einenNettogewinn(denDeutscheBank-AktionärenzurechenbaresKonzernergebnis¹)inHöhevonrund4,21MilliardenEuroausgewiesen-einRückgangvon16ProzentimVergleichzumVorjahr.DennocheinErgebnisdasnichtunbedingterwartetwurde.Analyst:innenhattenimSchnittnurmit3,66MilliardenEurogerechnet.MehrHinweis(e):Weltweit;DenDeutscheBank-Aktionär:innenzurechenbaresKonzernergbnisQuelle(n):DeutscheBankEntwicklungderBilanzsummederSparkasseninDeutschlandindenJahrenvon2007bis2022(inMilliardenEuro)BilanzsummederdeutschenSparkassenbis20221.6001.4001.523,31.499,21.414,21.300,51.243,31.199,91.1731.145,31.2001.00080060040020001.127,51.105,81.111,61.0981.084,31.070,8

1.073,31.045200720082009201020112012201320142015201620172018201920202021202228Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieEntwicklungderBilanzsummederSparkasseninDeutschlandimZeitraumderJahrevon2007bis2022.AbgebildetwirdjeweilsderStandamJahresende.MehrHinweis(e):DeutschlandQuelle(n):DSGVEntwicklungdesGewinnsderSparkasseninDeutschlandindenJahrenvon2009bis2022(inMilliardenEuro)GewinnderSparkasseninDeutschlandbis20223,02,462,52,01,51,00,50,02,112,0322,011,981,961,951,871,881,81,781,461,392009201020112012201320142015201620172018201920202021202229Beschreibung:DieseStatistikzeigtdieEntwicklungdesGewinns*derSparkasseninDeutschlandimZeitraumderJahrevon2009bis2022.AbgebildetwirdjeweilsderStandamJahresende.MehrHinweis(e):Deutschland;*GemäßderQuellehandeltessichumdenJahresüberschussnachSteuernderSparkassen.ÄltereWertewurdenteilweiseentsprechendenVorjahresp