2024锂电产业高质量发展蓝皮书

维科网·行业研究224锂电产业高质量发展蓝皮书留智箭：前西留智箭：前西目录目录(二)锂电池价格持续下跌钠电池还有未来吗(三)固态电池能否阶段性放量及其带来的影响(四)锂电池全产业链全面产能过剩如何破局(五)2024年行业发展趋势预判(一)广东欧科空调制冷有限公司(二)广东思谷智能技术有限公司宏观背景我国是世界上最大的能源生产国和消费国，但化石能源禀赋能源资源的阶段性特征从无限供给逐渐转为日益稀缺，能源的供需矛盾成为制约未来经济持续稳定增长的重人均煤炭占有量仅为世界平均水平的67%、人均石油占有量仅为世界平均水平5.45%、天然气人均占有量为世界平均水平的7.5%。我国原油和天然气对外依存度高，能源安全问题日渐突出。依存度逐渐上升：2010年我国原油和天然气对外依存度分别为53.8%和13%,2022年增加至71.2%和40.2%。面对具有刚性的能源需求增长，中国能源的供给面临严峻的挑战，供给压力2010和2022年我国原油和天然气对外依存度■石油■天然气 科技改变世界我国可再生能源资源丰富，将成为打破对外能源依赖的关键。我国太阳能资2000小时的地区面积约占全国总面积的三分之二以上，有条件发展太阳能电站的沙漠和戈壁面积约为30万平方千米，陆地太阳能资源理论储量为1.86万亿千瓦。风能方面，我国陆上140米高度风能资源技术可开发量超过100亿千瓦，海上风能资源技术可开发潜力超过35亿千瓦。现阶段我国对于太阳能和风能的发电技术均已逐(二)双碳目标(二)双碳目标个国家提出了“碳中和”承诺，这一范围覆盖了全球88%的二氧化碳排放、90%的GDP和85%的人口。其中，我国于2020年9月宣布，中国将采取更加有力的政策和措施，提高国家自主贡献力度，二氧化碳排放力争于2030承诺类型具体国家和地区(规划时间)已实现己立法立法中瑞典(2045)、英国(2050)、法国(2050)、丹麦(2050)、新西兰(2050)、匈牙利(2050)智利(2050)、斐济韩国(2050)、欧盟(2050)、西班牙(2050)、(2050乌拉圭(2030)、芬兰(2035)、奥地利(2040)、冰岛(2040)、美国加州(2045)、德国(2050)、瑞士(2050)、挪威(2050)、爱尔兰(2050)、葡萄牙(2050)、哥斯达黎加(2050(2050)、日本(2050)、中国(2060)、新加坡(本世纪下半叶尽早)、中国香港(2050)根据2020年全球碳排放结构，碳排放主要来自能源发电与供热(43%)、交通运输(26%)和制造业与建筑业(17%)三大行业，占比86%。其中，电力行业占比最高，是碳减排的关键行业，同时，电力行业内80%排碳来2020年全球碳排放结构httn://wwwgaoweiconsul中国缺油少气的国情使我国过往高度依赖以煤炭消费为主的能源结构，同时重要的石油和天然气资源的对外依存度高达71.2%和40.2%,能源安全问题凸显。设定碳中和目标于中国而言，不仅旨在解决全球气候变暖的问题，更是对能源安全问题的重视。通过碳中和倒逼我国加快构建以1、发电侧：风光发电助力电力脱碳碳化和终端用能的电气化将是全球应对气候变化的首要切入点。到1.19万亿千瓦时，较2021年增加2073亿千瓦时，同比增长21%,占全社会用电量的13.8%。煤电装机占比2020年以来历史性降至50%以下。过去10年，中国非化石能源消费比重从9.7%提高到17.4%,增幅是世界同期2018-2023年三季度我国光伏与风电装机量(GW)■光伏风电科技改变世界按照发展目标，2060年中国能源电力转型将实现“70/80/90”目标，即电能消费比重、非化石能源消费比重与清洁能源发电比重分别达到70%、80%、90%以上，其中，新能源发电量占比超过60%。终端电气化水平上升势必显著拉升全社会对锂电池的需求。新能源(如风能和太阳能)发电方式受天气条件影响较大，具有间歇性、波动性和不稳定性的特点，大规模应用会对电网产生冲击，锂电池储能作为电网供需调节器能够有效削峰填谷，缓解电网负荷波动，提高电网的稳定性和可靠性，未来新能源大发展的背景下前景广阔。2、电网侧：特高压解决资源与用电负荷错配我国风光资源和用电负荷分布存在明显区别。我国西北部地区风光资源丰富，拥有80%以上陆地风能、60%以上太阳能和70%以上水能资源。而目前我国用电负荷主要位于中东部和南方地区，大量电力的跨省输送会相应为电压带来了较大的负荷，国内市场整体电力供需程度加紧发展。随着我国清洁能源基地加速建设，叠加原有的资源与用电负荷逆向分布情况影响，我国电力外送通道建设需求更加迫切。2022年全国电力供需形势2022年全国电力供需形势2023年全国电力供需形势特高压是解决我国风光资源和用电负荷逆向分布的良方。特高压(UHV)是指电压等级在交流1000千伏、直流±800千伏及以上的输电技术。它具有输送容量大、距离远、效率高和损耗低等技术优势，能大大提升电网的输送能力，在平衡各地区电力生产与负荷分布、促进新能源消纳中具有重要作用。我国共有37条“20直17交”特高压输电线路建成投运，已经初步形成“西电东送、北电南供”的局面，跨省跨区输电能力超过了3亿千瓦。未来风光大基地能源消纳需求催动跨省跨区特高压外输通道需求增长。httn://www3、负荷侧：锂电技术支撑电动化在电力碳排放下降的基础上，大幅改变终端能源消费模式，实现用能电气化是能源转型关键。在工业、建筑、交通等领域，终端用能电气化均为减排的关键手段。根据IPCC和Enerdata数据，现阶段全球终端能源电气化率仅为20%左右，主要经济体的终端能源电气化率普遍处于20%-25%的区间。随着未来终端用能电气化的迅速提高，电力系统将承接更高比例的工业、建筑、交通等领域转移的能源消费。到本世纪中叶，中国等主要经济体的终端电气化水平将上升到50%左右，结合届时的高比例零碳化电力生产水平，整个能源系统的碳排放水平将因电力脱碳而发生根本性的变化。电能具备不易储存的特点，其生产、输送、分配和转换直至消耗几乎同时进行。锂电技术在电能的终端应用中具有极为重要的作用，承担储能、供电等多重功能，是终端电动化的主要支撑。终端负荷侧的大规模电动化将显著拉升全社会对于锂电池的增量需求。产业动向规则适用于新能源汽车动力电池梯次利用产品，且为固定式梯次利用电池产品，包括：不间科技改变世界●年度大事件盘点6、2023年，在锂电池产业链推动的抢订单、保市占浪潮中，价格战愈演愈烈。价格战的影响也直接波及锂电产业营收质量，与2022年整年增收又增利的局面对比，2023年较多的锂电企业显现出增收不增利的情形，龙头材料厂商亦受到波及，甚至有材料厂商一度亏损，利润腰斩。7、从投融资数据来看，2023年上半年，锂电产业共发生96起投融资事件，相比2022年同期下滑近20%。此外，围绕2023年新能源产业的估值调整，一二级市场联动，使得锂电产业链各环节企业股价接连下跌。8、产品不断创新：2023年国内电芯厂商、车企发布了近20款电池产品，既包括结构领域的创新，也包括了正负极等电化学材料领域的创新。从产品创新的特点来看，2023年电池产品技术产品聚焦于四大方向：第一是安全性的提升；第二是能量密度的突破；第三是快充性能进阶；第四个是一体化、轻量化带来的减重。9、2023年8月，宁德时代发布世界上首个4C超级快速充电的磷酸铁锂电池—神行超充电池。该产品在磷酸铁锂材料的基础上实现了“充电10分钟，续航400公里”的超快充速度。目前，包括蜂巢能源、弗迪电池、亿纬锂能、瑞浦兰钧、孚能科技、国轩高科、力神电池等多家企业都在布局快充电池。可以预见，神行电池之后，低成本、超快充的磷酸铁锂电池，会进一步加速电动汽车普及。10、大圆柱电池受青睐：目前，国内参与大圆柱电池研发的电池企业及车企已达数十家，头部电池电池包括宁德时代、亿纬锂能、中创新航、远景动力等均已经大圆柱电池上取得实质性进展。上游工艺方面，2023年以来，围绕大圆柱电池核心工艺，如干法电极、涂布、卷绕等产业化迅速推进。随着产业化突破不断，业内普遍预计，2024年大圆柱电池将迎来量产时刻。●产能建设情况及区域分布分析(一)锂电池/材料产能分布图(一)锂电池/材料产能分布图根据维科产业研究中心统计，我国国内锂电池龙头合计产能已达到1781.8GWh,宁德时代和比亚迪以超过400GWh的产能规模分居一、二位，中创新航、亿纬锂能、蜂巢能源和国轩高科产能超过100GWh,六大厂商产能合计占本次产能统计的70%。产能合计占本次产能统计的70%。2024年中国锂电池产能分布内蒙古天海云南津0市场前景行业榜单优秀企业汇编httn://wwwgaoweiconsul(1)负极材料根据维科产业研究中心统计，现阶段龙头厂商负极材料产能已达到216.8万吨，其中贝特瑞和杉杉股份产能超过40万吨，璞泰来、广东凯金、中科星城和尚太科技均超过20万吨，六家厂商合计占本次统计产能的87%。以云贵川为代表的西南地区产能集聚效应明显，四川产能超过40万吨。黑龙江辽宁江西“香港湖南丙蒙古青海西(2)三元正极材料目前龙头厂商三元正极材料产能达到106.6万吨，容百科技产能规模居前，杉杉股份、长远锂科、当升科技等其他行业龙头厂商现有产能规模相近。现有产能地域分布方面，主要集中于湖北、贵州、江苏和湖南四省，四省合计占比达到77.6%。山西西河青海南陕(3)磷酸铁锂正极材料磷酸铁锂产能较三元正极材料优势明显，龙头厂商产能合计为239万吨，德方纳米、湖南裕能产能规模居前。地域分布方面，四川在磷酸铁锂产能方面优势明显，贵州、广东、湖北、湖南和云南规模可观，六省合计84%。省合计占比达到77.6%。(5)隔膜科技改变世界省合计占比达到77.6%。(5)隔膜2024年中国磷酸铁锂正极材料产能分布(4)电解液目前龙头厂商三元正极材料产能达到106.6万吨，容百科技产能规模居前，杉杉股份、长远锂科、当升科技等其他行业龙头厂商现有产能规模相近。现有产能地域分布方面，主要集中于湖北、贵州、江苏和湖南四省，四2024年中国电解液产能分布2024年中国电解液产能分布西贵州吉林东陕龙头厂商隔膜产能合计188.1亿平，恩捷股份以超过70亿平的产能大幅领先，星源材质、河北金力、中兴新材等其余龙头厂商的产能规模均在均在20亿平左右。湖北、江苏吃目前我国重要的隔膜产区，以超过30亿平的产能规模领先其余各省。2024年中国隔膜产能分布2024年中国隔膜产能分布北津河东四川费州湖南0车天安广西吉林山门市场前景行业榜单优秀企业汇编1、锂电产业链加速布局西南地区70%水电装机集中在西南地区。2023年上半年，四川水电装机容量9431万千瓦，居全国第一位；云的水电资源为锂电产业的发展提供了相对低廉的电力能源，在双碳情境下有利于降低产品的碳足2023年上半年全国十大电力装机省份排行(水电)大多存在于青海和西藏的盐湖中，开采和提取受到很大限制。四川是我国锂辉石矿最丰富的省份得氧化锂资源量高达489万吨的锂矿，约占全国总量的四分之一，未来云南将成为我国重要的锂电锂电产业链龙头企业大力布局以云贵川为代表的西南地区，未来西南地区有望成为我国重要能等一众锂电企业均积极落地产能。科技改变世界2、海外产能建设成为新方向我国是全球锂电生产大国。根据锂电池行业规范公告企业信息和行业协会测算，全国锂电池总产量超过940GWh,同比增长25%,行业总产值超过1.4万亿元。在电池环节，2023年消费型、动力型、储能型锂电池产量分别为80GWh、675GWh、185GWh。全国锂电池出口总额达到4574亿元，同比增长超过33%。根维科产业研究中心测算，2023年全球锂电池总产量超过1200GWh,我国产能占比在78%左右。在全球经济增长放缓背景下，各发达国家均积极扶持本地产能。作为锂电池重要消费区域的美国、欧盟相继出台《削减通胀法案》、《净零工业法案》等法在风险，宁德时代、亿纬锂能、国轩高科、蜂巢能源、孚能科技等锂电龙头已通过独资建厂、合资建厂、技术授权等多种方式构建海外产能。作为锂电上游的材料企业同样积极开拓海外产能：杉杉股份拟在芬兰投建年产10万吨锂离子电池负极材料一体化基地项目，璞泰来拟在瑞典建设10万吨锂离子负极材料一体化生产研发基地，贝特瑞、厦钨新能、容百科技、华友钴业等企业也在海外多地布局产能。●行业技术发展趋势(一)三元高镍化(一)三元高镍化锂电池正极材料是锂电池的重要组成部分之一，其性能较大程度上决定了锂电池的各项性能指标，如能量密度、安全性、使用寿命、充电时间等。目前应用于动力电池领域的正极材料技术路线主要是三元材料和磷酸铁锂材料。其中，三元材料包括镍钴锰酸锂、镍钴铝酸锂两个系列，相较于磷酸铁锂而言，三元材料体系具有更高的能量密度和优异的低温性能。三元材料中镍元素主要起到提高能量密度的作用。随着市场对新能源汽车续航里程要求的提升，三元材料体系逐渐从三元低镍向三元中高镍电池体系过渡，尤其是拥有高能量密度优势的三元高镍材料电池成为市场关注的焦点。同时，镍元素价格显著低于比体系内钴元素价格，因此通过提高镍元素使用量，降低钴元素使用了，还可以有效降低三元材料体系的整体成本，实现降本增效。目前，行业中高镍8系三元占比逐渐上升，同时行业领先企业已在逐步开发、验证和生产9系的超高镍正极材料，进一步提升能量密度，解决电池轻量化问题。(二)磷酸锰铁锂(二)磷酸锰铁锂近年来，磷酸铁锂电池依靠安全性高、使用寿命较长、原材料价格较低、制备工艺简单，性价比较高等特点，受到市场广泛认可，不仅在储能领域得到了规模化应用，也在小动力和短续航里程新能源汽车领域占有较高应用比例，但仍然存在能量密度较低的劣势httn://wwwgaoweiconsu池也有明显改善。在-20℃的环境下，磷酸锰铁锂电池的容量保持率可达到近80%,而磷酸铁锂电池的容量保持率为60%～70%。在材料成本上，无论是锰和铁都比锂更便宜且资源丰富，添加价格较低且可优化电池性能的锰，减少了价格昂贵的锂的使用，降本效益明显。随着磷酸锰铁锂电池工艺不断优化，即将返移动，发生可逆的嵌入和脱出实现的。其中，电解质担负着在电池内部的正负极之道的作用，隔膜用于防止正负极直接接触造成短路。目前商用的锂电池正负极为固体，而电本质上是将传统锂电池中的液态电解液换成离子导电性能更为优异的固态电解质，使电池获得更高的能量密技术门槛，多数企业选择先发展半固态电池，采用固液混合形态的电解质作为过渡方案，液的含量至最终的全固态电池。预计在2025年前后，半固态电池可实现小规模量产，203足不同区域的工艺和温湿度要求。科技改变世界经济效益：坚持以客户满足度为中心，EK工业空调将精益求精的工匠精神贯彻到项目的每一个环节中。为确保项目高质量、高效率完成交付，EK工业空调严格按照“现场勘察-设备到场-设备安装-性能调试-验收结果-培训-资料移交”的交付七步进行操作，项目一次调试成功并完成交付，设备服务的多个生产车间已顺利投产。作为节能对比，EK在其中一间干燥房设计了2台低露点双转轮除湿机，一台采用DP5低温直膨节能方案，另一台采用常规除湿方案。通过实时对比冷冻水流量、蒸汽流量和耗电量等参数，DP5低温直膨节能方案节能效果明显，助力客户实现电池的低碳生产。(二)思谷智能电解液库房管道对接防呆应用(二)思谷智能电解液库房管道对接防呆应用背景：电解液材料作为电池厂家核心的原材料之一，传统的信息标识方式如物料编号及二维码，有赖于人工操作，容易出现操作失误导致原材料的注料不匹配，进而造成材料浪费和质量事故，极大影响了生产安全和经济效益。同时，电解液库房由于其具有可燃性和爆炸性气体的危险特性，对于电气工控产品提出了更高的要思谷解决方案：根据行业龙头客户的刚性需求，思谷智能(SYGOLE)凭借工业RFID领域二十多年的技术沉淀和经验积累，创新推出了本安工业级防爆型RFID系列化产品，不仅能有效实现电解液库房管道对接防呆应用，同时能满足其防爆性、耐腐蚀性等作业要求。httn://wwwgaoweiconsulti确保高效运行作业中发挥重要的作用，实现管道与罐体间的信息对接与物料防错，避免物料损耗和安全事故等具有专业防爆机构认定ExibIIAT6Gb的RFID读写器通过识读罐体顶盖上面的IP68防护等级的RFID标通过支持多协议通讯(ProfiNet、EtherCat、EtherNet/IP、CC-Link和TCP/IP)的总线协议网关进行数据传产业政策锂电产业政策颁布时间中国汽车工程学会2020年10月提出到2025年，我国新能源汽车在汽车达到20%左右；2030年，新能源汽车在总销量中的占比提升至40%左右；2035年新能源汽车成为国内汽车市场主流(占总销量的50%以上)国务院办公厅2020年11月电极等关键核心技术研究，加强高强度、轻量化、高安全、低快固态动力电池技术研发及产业化目标纲要中共中央2021年3月突破新能源汽车高安全动力电池、高效驱动电机、高性能动国家发改委2021年7月升行业规范化水平，促进资源向优势企业集设，完善新能源汽车动力电池回收利用溯源管理体系。建颁布时间国务院2021年10月聚焦动力电池等重点，深化应用基础研究，推进退役动力电池等新兴产业废物循环利用意见》等五部门2022年6月(2022-2030年)》科技部、工信部、国家发改委等九部门2022年8月等关键技术取得重大突破，新能源汽车安全水平全面提升，工信部、发改委、2022年8月推动新能源汽车动力电池回收利用体系建设智能船舶，加强船用电池动力等低碳清洁能总局2022年11月鼓励锂电池生产商、锂电池材料生产商、上游矿产资源企业、(2022-2035年)》国务院2022年12月加快构建废旧物资循环利用体系，规范发展汽车、动力电池、意见》工信部等六部门2023年1月提高锂、镍、钴、铂等关键资源保障能力，发应用国务院2023年6月财政部、税务总局、2023年6月源汽车车辆购置税减免政策对购置日期在2022025年12月31日期间的新能源汽车免置日期在2026年1月1日至2027年12月31日五部门2023年7月动力电池健康状态评价、使用寿命评价、安全性及故障预警、httn;//wwwgaoweiconsult(二)未来产业政策趋势研判(二)未来产业政策趋势研判近年来，得益于国家产业政策的积极引导和国内优秀企业的不懈努力，我国锂电行业已形成了较为完备的上下游产业链，并在全球市场中占据了领先地位，同时涌现了一批具有国际竞争力的锂电池领军企业，与起步较早的日韩企业形成了三足鼎立的市场格局。未来，在全球碳中和目标持续推进，能源结构不断优化的背景下，锂电行业仍有较大的发展空间，包括装机规模的提高和应用方向的拓展。国家和各级政府仍将高度重视锂电产业发展，一方面通过给予政策补贴或税收优惠的方式带动锂电终端需求的持续上行，如延长新能源汽车车辆购置税减免政策；另一方面，高度重视电池领域的科技创新，对行业前沿方向的技术研发提供资金、政策等方面的扶持，目标到2028年，锂离子电池标准的技术水平达到国际先进水平，基本实现产业基础通用标准和重点产品标准全覆盖。●海外政策变化分析(一)海外政策发展与分析1、主要海外地区产业政策◆消费市场(美国、欧洲)①美国《削减通胀法案》2022年8月16日《削减通胀法案》(IRA法案)由拜登正式签署，该法案主要涵盖能源安全、气候变化、医疗保健、税收调节等领域，旨在通过3690亿美元的补贴提高美国本土清洁技术的制造能力，投资新能源来实现降低通胀率，被市场广泛认为是美国有史以来最大规模的用于解决气候环境变化问题的投资法案。作为一个扶持新能源产业政策，IRA法案充分体现了美国在高科技领域的贸易保护主义倾向。从内容上看，IRA包括三项促进北美地区新能源车产业链本土化的实际举措：1)30亿美元贷款额度用于支持新能源车产业相关的先进制造和零部件生产；2)20亿美元用于支持北美地区本土车企将原有的传统汽车生产线转型为新能源车生产线；3)消费者购买符合一定要求的新能源车可获得税收抵免补贴。2023年3月31日美国财政部正式公布IRA关于新能源车税收抵免的规则指南，并在4月18日正式实施。细则中提到消费者购车的税收抵免补贴(新车补贴最高可达7500美元，二手车最高为4000美元)需满足车辆在北美地区(美国、墨西哥、加拿大)完成最终组装的基础上，车辆所配动力电池的关键矿物质原材料至少40%来自于美国本土或美国可信赖的贸易伙伴(3,750美元)&车辆所配动力电池在北美地区生产或组装的关键部件价值高于50%(3,750美元),并且两项规定的比例要求将逐年提高，同时，消费者收入上限、汽车零售价格、电池容量、车身重量、车辆用途、制造商等多个方面也有严格的条件限制。2)由电池容量在7千瓦时或以上的电机供电，并且必须3)首次购置并主要在美国使用4)必须在北美进行最终组装，北美包括美国(为此目的定义为50个州、哥伦比亚特区和波多黎各)、年收入低于7.5万美元的个人或收入低于11.25万美元的户主，或收入低于15万美元的联合申报人。最终装车辆信息标签上。消费者购买车辆时可以根据VIN解码网站确认组装地是否符合政策2023年1月1日至2023年4月17日提车，2500美元基础抵免额+417美元+超过5KWh后每KWh带电量补贴2023年4月18日之后，抵免额将取决于车辆满足关键矿产要求(3750美元)和/或电池(3750美元),满足这有资格获得7500美元的信用，只满足一项要求的车辆可以获得3750美元的抵免额度，若两条都不满足，则由美国或与美国有自由贸易协定的国家提取或加工、或在北美回收的所含关键矿物价值量的占比需满足：2023-2027年占比需高于40/50/60/70/80%;2027年以后占比均需超过80马拉、洪都拉斯、以色列、日本、约旦、韩国、墨西哥、摩洛哥、尼加拉瓜、阿曼、巴拿马1)确认采购链；电池组件由北美制造或组装的组件价值量占比需满足：2023-2029年，占比需高于50/60/70/80/90/100%,2029年以后占比需超过1)识别在北美制造或组装的电池组件；3)确认电池组件的总增量值；4)北美制造电池组件的总增量值除以所有电池组件的总增量值来确定相应电池组件包括：阴极、阳极、固体金属电极、隔膜、液体电解质、固态电解质、电芯模组等过该指导价将无法享受税收抵免额)(二手电动车价格应低于2.5万美元，且二手车全生命周期只能一次税收抵免)httn://wwwgaoweiconsul2023年12月1日，美国政府发布《<通胀削减法案>外国敏感实体指南》。指南规定，从2024年起，享受税收抵免的新能源车不得包含由外国敏感实体(ForeignEntityofConcern,简称FEOC)制造或组装的任何电池组件；从2025年起，享受税收抵免的清洁车辆不得包含任何由FEOC提取、加工或回收的关键矿物。其中，FEOC明确包括中国、俄罗斯、朝鲜和伊朗政府拥有、控制、管辖或指示的实体。因此，对于非北美地区的新能源车产业链相关企业来说，进入美国市场的前景存在较大不确定性。②欧盟《净零工业法案》2019年12月，欧盟委员会公布了应对气候变化、推动可持续发展的《欧洲绿色协议》,是欧盟绿色和数字双转型目标的重要文件。2023年2月，为了落实《欧洲绿色协议》对工业部门提出的具体计划，欧盟发布《净零时代的绿色新政工业2023年3月16日，《净零工业法案》由欧盟委员会首度提出，是欧盟《绿色协议产业计划》的组成部分，旨在回应美国《通货膨胀削减法》,降低欧洲大陆对外来清洁能源技术的高度依赖，提升本土清洁能源制造业的竞争力，并列出了8种战略性净零排放技术。该法案的核心目标是到2030年，使用战略性净零排放技术的本土制造企业达到欧盟年度部署需求的40%。其中，2023年11月21日，欧洲议会审议通过《净零工业法案》修订版，法案扩大了支持范围，将整个供应链包括在内，包括零部件、材料和机械，并提出一份更广泛、更全面的涵盖17种技术的战略性净零排放技术清单。2023年12月7日，欧盟理事会发表声明，就《净零工业法案》草案达成一致立场，该法案旨在加速欧盟迈向碳中和所需关键技术的工业部署，增强欧洲经济的弹性和竞争力。欧盟新能源产业基础薄弱净零技术年均需求40%+的从内容上看，《净零工业法案》主要从简化许可程序、加快二氧化碳捕集和封存、促进市场准入等多个方面推动净零技术的制造业投资和发展。欧盟新能源产业基础薄弱要求成员国大幅缩短项目的审批周期，对于战略净零项目，年产量超过1GW的设施，许可证授予过程不超1GW的不超过9个月。对于其他净零技术制造项目，年产量超过1GW的设施，许可证授权过程不超过18个月，不到1GW的不超过12个月要求欧盟的石油和天然气生产商为实现2030年达到每年5000万吨碳封存能在公共采购和拍卖中引入可持续性和弹性标准，建立有利于家庭或消费者的计划，鼓励购买净零技术产品。供应来源多样化的需要，如果单一来源的供应占特定净零需求的65%以上，应当视为供应不够多样化建立专门的学院以培养有关产业人才，目标是在学院成立后的三年内，每个学院培养10万名技术工人或工程创立“净零监管沙盒”,在有限的时间内以可控的方式测试创新零碳技术，加速吸引投资建立欧洲净零排放平台和欧洲氢能银行，邀请净零行业、组织或已建立的行业联盟和合作伙伴的代表参加平台，协调各方关能向美国的转移，意在争夺清洁能源制造业，提升自身制造业份额，同时洁能源产业链，对中国新能源产业链存在一定依赖性，并且欧盟各国于2023年12月就《净零欧盟新能源产业基础薄弱需求当前欧盟制造能力2030年欧盟本土需新增加目标产能(亿欧)比例风力1热泵电池httn://wwwgaoweicon(2)生产市场(韩国、日本)①韩国原材料端的进口依赖。韩国动力电池产业在全球市场上占据重要地位，规模位居全球第韩国动力电池企业的市场占有率却呈现出连年下滑的趋势。为了应对全球动力电池市场的激烈竞争以及欧美电池政策所带来的市场格局变化，韩国在2021年确定了“电池技术是将韩国经济转变为领先经济的核心驱动业的发展现状及全球电池行业的未来趋势进行了深入剖析，指出电池行业具有技术和以消费者为导向的特点。为了引领技术的发展方向，持续的研发投入是必不可少的，2022年11月，韩国政府进一步发布了《充电电池产业革新战略》(以下简称革新战略),文件指出尽管当前全球经济低迷，但电池市场规模受电动汽车扩张带动，未来将快速扩张；韩国应将动模电池研发为了尽早掌握新一代二次电池技术，推进新一代动力电池的大规模研发，韩国政府计划到以上投资将用于电池设施，包括生产线升级；20.1万亿韩元参与投资的私营企业包括韩国电池制造商三星SDI、SKON、LG化学及其全资电池公司LGES。LG化学及LGE在韩国进行15.1万亿韩元的电池投资，LGES将投资12.4万亿韩元用于扩大韩国产能和开发下一代电池技术，LG化学计划投健全韩国动力电池生态韩国为解决动力电池原材料(阴极、阳极、隔膜和电解质等)进口依赖的问题，计划打造韩国动力电池生态系具体措施包括：1)韩国政府将构建本地化的“电池联盟”,保证韩国电池核心矿物的供应；2)韩国政府50%的税收减免；为基础设施投资提供20%的税收减免；3)支持韩国私营公司参与矿山开发项目，探索的联合研发；4)政府联合LGES、三星SDI、SKON三大电池企业设立800亿韩元的电池研发创新基金，用以扶持中型骨干企业及中小企业的电池研发项目；5)每年培养1100名以上符合电池行业需求的专业人才，确保韩国动力电池生态系统的需求人需求市场，韩国期望通过提升本土生产能力以及增加本土需求来扩大其加公共需求(公共储能系统、公共船舶等)以及扩展电池应用市场来增加内需基础，在2021-202统市场，并在2030年之前将公共船舶转换为电动或混合动力船舶，同时积极拓展航空、火车等新型应用场景；4)培育与电池相关的服务行业，包括利用二次电池数据的新行业、建立“电动汽车零部件数据平台”、以及继续进行二次电池租赁试点项目2023年12月13日，韩国财政部宣布，将在未来五年向锂电池产业提供38万亿韩元(约合2082亿元人民币)的政策性融资，旨在未来5年内帮助当地电动汽车电池制造商实现供应链多元化。此外，韩国还计划设立1万亿韩元(约54.8亿元人民币)规模的锂电池产业振兴基金，并投资736亿韩元(约4亿元人民币)进行相关技术的研日本锂电技术曾全球领先，但因重点转向氢能领域，其锂电池市场份额逐步下滑。自20世纪80年代开始，日本政府的产业技术综合机构NEDO制定了动力电池研发路线图和行动计划，重点聚焦锂离子动力电池的单锂电池的商业化应用。凭借领先的技术优势，日本在1990年代后的十多年间，占据了全球电池市场的主导地的全球市场份额不断下滑，目前已低于20%,位居全球第三。新能源汽车行业的爆发促使日本将重点回归锂电，以期扭转动力电池市场上处于相对劣全球新能源汽车的快速发展，日本再次将动力电池的发展置于重要地位，通过成立电产业的发展路线和目标等方式，大力扶持本国锂电池技术产业，集中资源投入全固态电池技会，以及实现90万亿日元(8700亿美元)绿色GDP”的整体目标，并为汽车和蓄电池产业2021年10月，日本第六次更新其中长期政策指针《能源基本计划》,明确可再生能源的“最优先性年可再生能源发电所占比例从此前的22%～24%提高到36%～38%。2022年9月，日本电池产业战略研究公私料和回收利用技术开发，力争2030年前后全面实现全固态电池的商用化，同时提出到2030年建立150GWh/年的国内电池制造基地，全球生产能力达600GWh/年，以提高日本电池产业竞在电动汽车生产领域提供10年的税收优惠，以促进大规模生产，预计在2024财年财政税制改革框架中纳入这httn://wwwgaoweiconsultina.c日本《电池产业战略》具体举措日本将完善国内电池材料制造基础，投资1000亿日元促进政府和民间合作，加强对尖端制造工艺投资力度，推进低成本、高附加值等电池系统一体化探索研究。此外，日本将对电池控制系统进行升级，在控制系统技术开发和实证应用的同时，建立多用通过建立全球电池产业联盟，开展材料保障、研究开发、回收利用等方面合作，打造安全可持续的电池全球供全球产业融资体系，日本将发挥先进制造工艺和安全优势，利用国内先进制造企业，实施海外投资，培育一批为满足2030年国内150GWh/年和全球600GWh/年的产能扩张目标，日本将加强上游资源的保障支持力等列为高风险矿种，扩大支持资源保障企业一揽子政策，完善中游冶炼工序。另一方面，日本将加强与澳大电池技术日本将加大下一代电池技术研发力度，通过募集绿色创新基金等方式，加快以全固态电池为主的下一代电池料评估技术)及回收技术的开发，力争在2030年左右实现全固态电池的全面商用，确保包括卤代电池、锌负极电池等新型电池的技术优势，并完善全固态电池量产制造体系。同时，日本将完善相应的性能测试和安全评价体系，以及通过人才培养联动强拓展国内日本将促进电动汽车和固定电池系统的普及，支持充电基础设施建设，到2035年实现乘用车新车销售全部为电动汽车。此外，日本将进一步确保固定电池系统安全性，并作为电力基础设施的一部分日本政府将提高整个产业人才保障及技能水平，到2030年，力争培养电池产业供应链人才共3万人，其中培养电池制造相关人才2.2万人，包括制造技能人才1.8万人、产品开发和评价人才0.4万人。为此，日本专门成立官产学组成的“关西电池人才培养联盟”,并提出在工科类高校和高专等设立相关专日本将促进可持续发展，试行碳足迹规则，到2030年前建立国内电池回收利用体系；利用可再生能源扩大电力供给、降低成本负担，以提高产业竞争力；修改相关法规，提高大容量电池安全性；统一软在全球双碳目标的推动下，全球汽车行业正在向电动化转型，多个国家和地区新能源汽车市场渗透率将进入快速增长期。为了应对贸易保护主义和交货期限等问题，国内锂电企业正在寻求海外扩张的机会。通过产能出海走向国际市场，一方面更靠近海外客户，另一方面也可规避相关政策法规的限制。目前，国内产能出海的主要目标是欧洲和东南亚区域。据统计，包括宁德时代、亿纬锂能、蜂巢能源、远景动力、国轩高科、蔚蓝锂芯、孚能科技、中创新航在内的多家国内锂电池企业已官宣在海外建厂，2023年国内共有13家锂电池企业奔赴海外建厂(包括签约、公告、开工等),较2022年增加8家企业，同比增长160%,按公布投资金额的16个项目统计，总投资额超1340亿元。科技改变世界海外建厂也带来了诸多挑战。除了环保与税收政策、用工与用能成本、本地化供应链、基础设施建设、专利纠纷、企业文化与人才管理、社会治安等问题外，中国电池企业还要面对来自日韩电池企业出海的竞争，以及正在崛起中的欧美本土电池企业的压力。目前，我国新能源汽车渗透率已近40%,未来将从快速增长期转入稳定增长期，而布局海外低渗透率市场是企业打开第二增长曲线的重要方式。因此，主动拓展国际市场已成为中国电池企业的必然选择。在美国，由于《通胀削减法案》的限制，国内锂电相关企业难以通过海外建厂等常规方式拓展美国市场，技术出海则是规避相关法律风险，进入美国市场的重要方式。2023年2月，福特汽车在美国正式宣布，将与宁德时代合作在密歇根州投资35亿美元建设磷酸铁锂动力电池工厂，年产能将达36GWh,可供应40万辆新能源车，预计于2026年达产。在此次合作中，福特拥有该电池工厂100%的股权，包括建筑和工厂基础设施，并负责电芯与整车的集成，而宁德时代主要向福特授权相关电池技术的专利许可，对工厂生产提供技术和服务支持。福特将按照税收抵免补贴(7500美元/辆)12%的比例，向宁德时代支付技术许可费用。相当于福特每成功销售一辆汽车，宁德时代将获得900美元的收入。2023年9月，受美国汽车工人联合会发起的罢工行动的影响，福特短暂停止了新工厂的建设。直至2023年11月，福特宣布重启密歇根州电池工厂的建设，但受下游需求放缓和共和党议员对该合作模式的不满等因素的影响，新工厂投资额由先前的35亿美元调整为20亿美元，工人数量也从2500名减少至1700名。同时，新工厂未来的规划产能减少42%,从最初的35GWh缩减至20GWh。在美国《通胀削减法案》的干预下，中国企业在美建厂并拿到税收补贴并不容易，此次宁德时代与福特的“以中国技术换美国市场的合作”开辟了国内企业出海的新方式。httn://wwwgaoweiconsultina.c3、收购工厂相对于产能自建，通过直接收购传统燃油车企多余工厂再改造的方式是抢滩海外市场，加速海外本土化产能布局的重要方式。2021年7月，国轩高科与博世集团签约，正式从博世集团手中收购其位于德国哥廷根的工厂，规划建设公司在欧洲的首个电池生产基地。该工厂始建于1960年，占地面积超过17万平米，建筑面积42023年6月，国轩高科德国哥廷根工厂揭牌启动建设，工厂总计产能规划20GWh,预计分四期完2023年9月，国轩高科在德国哥廷根举办其德国工厂首款电池产品下线仪式，该厂首条电池产线正1、宁德时代宁德时代在全球化战略上展现出前瞻性的布局。早在2014年，公司便在德国成立了全资子公司—根据宁德时代财报数据，2023年上半年，宁德时代海外收入占比35.5%,较2022年23.4%大幅提市场前景行业榜单优秀企业汇编ntt://wwwgaoweiconsu亿纬锂能秉持着全球化的战略视野，主要依托稳定且明确的客户需求，特别是与海外整车制造厂合作的定点配套订单。公司以此为基础，稳步推进产能出海策略，逐步扩大在国际市场的份额与影响力。全球化战略的稳步推进，带动了亿纬锂能境外营收的不断壮大。2023年H1,公司实现境外收入74.24亿元，同比增长35.2%,占总体营收的32.31%。目前，亿纬锂能规划和建设的海外动力电池生产基地分布于匈牙利、马来西亚和泰国。A科技改变世界国轩高科坚持全球化布局战略，从市场、产品等多个维度同步推进，构建国内、国际增长双引擎，在海外锚定欧美两大市场，兼顾覆盖亚太市场。近年来，国轩高科海外业务收入快速增长，2023年H1实现海外端营业收入30.62亿元，已超过2022年全年水平。根据规划，国轩高科将在2025年全球范围内建设300GWh的产能，其中中国市场占据200GWh,海外市场占据100GWh。并且，至2030年海外产能规划将会有更大的提升，以应对海外市场的诸多挑战。目前，国轩高科规划和建设的海外动力电池生产基地分布于德国、越南和美国。国轩高科由外资控股，受IRA法案限制较少。国轩高科第一大股东为大众汽车(中国)投资有限公司，持股比例为24.77%,剩余股份中由中国实体所持有的比例不足25%,公司董事会中五位非独立董事一人来自美国，两人来自德国，两人来自中国，公司持有国轩高科(美国)有限公司100%的股权。根据最新IRA细则，从股权结构上看，美国国轩并不属于FEOC的范畴，理论上IRA中对FEOC的限制条款不会影响公司在美国的产能布局。国轩高科境外营收及占比ttrt//wwwgaoweiconsult27l宏观背景产业动向产业政策行业热点行业热点碳酸锂价格的持续下跌短期内对于钠电池的技术研发和产业化进度确实有一定的影响。钠电池在物理性质等角度具备其特有的优势，在多个领域具备替代铅酸电池的潜力，长期看与锂电池竞争的关系。因此锂电池价格的持续下跌会对钠电池的发展速度有一定影响，但钠电池仍—中科院物理所博导/国科大教授-吴凡当前锂电行业产能过剩是结构性的，存在高端电池市充电池将成为中高端车型标配，高压快充技术将带动锂nttn://wwwgaoweiconsultina市场前景受益于新能源汽车及储能的快速发展，2021年以来，我国锂电池出货量激增，21年同比增长169%,22年159%,23年仍保持超40%增长，2023年我国锂电池出货量合计达798GWh,523方形三元电芯价格为锂电池价格中枢，以其年度均价来计算，2023年中国锂电池(动力+储能)市场规模在5870亿元左右。综合考虑新能源汽车存量及增量市场，预计到2027年动力锂电池市场规模有望超1000GWh,加上储能市场的巨大发展潜力，保守估计2027年中国锂电池市场规模有望达到1300-1500GWh。2018-2027年中国锂电池市场规模(GWh)2023年年初以来动力电池需求增速放缓，叠加近两年锂电全产业链的大规模扩产集中投放，各环节材料价格出现大幅下降。据统计，A股69家锂电材料上市企业2023年前三季度锂电材料业务营收超4200亿元，从出截至24年3月7日，上游碳酸锂价格23年年初至今下跌79%,下游电芯价格下跌超50%,电池降本提升了新2017-2023年中国锂电材料市场容量(万吨，亿平米)正极材料(万吨)电解液(万吨)锂电产业链经过2020-2022年的急速扩张，2023年市场渐显“疲态”,2023年，随着近两大规模扩产集中投放，全产业链产能过剩突显，年内各环节产能利用率不足60%,部分企业产能扩张计划搁置，从新招标项目来看，2023年锂电产业链全行业招标量较2022年下降50%左右。据统计，2023年前三季度34家锂电设备企业锂电设备营收为442亿，预估2023年全年在550-600亿左右。从锂电设备招标来看，2024年国内动力与储能电池新增招标产能将不足200GWh,对应的设备新增市场规模不足400亿。叠加设备主赛道竞争激烈，2024年锂电设备企业面临的生存竞争将更加严峻。2019-2024年中国锂电设备市场规模(亿元)靡httn://wwwgaoweiconsultina2024年，我国经济工作将坚持稳中求进、以进促稳、先立后破。宏观经济会持续回升向续车辆购置税免征政策、深入推进新能源汽车及基础设施建设下乡等措施的持续发力，将会力和消费潜能。预计2024年，汽车市场将继续保持稳中向好据中汽协预测，预计2024年中国汽车总销量将超过3100万辆，同比增长3%以上。其中，乘用车销量2680万辆同比增长3%;商用车销量420万辆，同比增长4%。新能源汽车销量1150万辆，同比增长21%;出口550万辆。目前国民经济急需产业抓手，2023年以来汽车产业的政策主要集中在新能源汽车，包括新能源汽车下乡、国新能源汽车较快增长趋势是确定的。2023年以来，与新能源汽车相关的政策不断加码，2024年政策端将持续推进，叠加中国续三年快速增长，预计2024年中国新能源汽车销量有望保持20%以上的增长。2023-2027中国新能源汽车销量预测(万辆)除了新能源新车外，存量新能源汽车电池更换有可能成为第二大电池需求来源，据2023年6月公安部发布上路，据抽样结果显示，6年以上新能源车型只有10%合格。以动力电池平均寿命6年半的新能源汽车需要更换电池；据中国汽车动力电池产业创新联盟数据，2023年我国新能源单车平均带电量以此测算，2023年新能源汽车动力电池需求为467GWh,到2027年预计在950GWh左右。2022-2027年新能源汽车动力电池需求量测算(万辆，GWh)新能源汽车销量(万辆)单车带电量(KWh)存量换电需求(万辆)单车带电量(KWh)合计年需求量(GWh)储能项目累计装机规模86.5GW,同比增长45%。抽水蓄能累计装机占比继2022年首次低于70%之后，再次下降近10个百分点，首次低于60%。中国已投运电力储能项目累计装机规模占比httn://wwwgaoweiconsultina从容量规模上看，2023年国内新增储能项目的投运规模为46.6GWh,约为2022年新增投运规模同时，中国企业在全球市场中储能电池(不含基站/数据中心备电类电池)出货量约为185GWh,保持着较中国企业在全球市场的储能电池出货量(GWh)3、两轮电动车两轮电动车存量市场巨大，年均销量呈稳步增长态势。根据中国自行社会保有量达到3.5亿辆，相当于每4个国人就拥有一辆两轮电动车，存量市场巨大。目前年约为0.6亿辆，铅酸电池车型销量约占75%。2012-2024E中国两轮电动车销量及预测“新国标”的推行加速两轮电动车锂电渗透率上行。2019年，《电动自行车安全技术规范(GB2018-2022中国两轮电动车锂电渗透率目前，两轮电动车的单车带电量约为1.15kwh(以48V、24Ah为标准),以2024年7000万辆的行业预计销量二次电源。美国波音公司是第一个在民用客机上采用锂离子电池的飞机厂商，其生产的波音787客机于2011年就将锂离子电池作为主电池及辅助动力装置电池装机使用，成为了全球首款在飞机关键系统中采用锂电池技慢的问题。2013年，波音787客机接连两次起火事故导致锂电池在民用航空领域被暂停使用。空客公司起初计划在A350客机上使用锂电池，由于波音787客机起火事故的影响，又换回了镍镉电池。直至2015年底，经过一电池在航空领域的推广应用仍较为谨慎。nttn://wwwgaoweiconsult近年来，国内头部企业积极拓展锂电在航空领域的应用。2023年4月宁德时代正式发布凝聚态电池，单体能量密度最高可达500Wh/kg,兼具高能量密度和高安全的特性，并计划使用该电池进行民用电动载人飞机项有限责任公司、上海交大企业发展集团有限公司共同出资的商飞时代(上海)航空有限公司(简称“商飞时代”)进步逐渐展露。根据摩根士丹利预测，到2040年，电动航空行业规模将达到1万亿美元，其中中行业是汽车行业(包含轻型车和重卡)之后的第二大碳排放领域，占比约11%。实现船舶绿色转型的关键在于加速船舶行业的电动化改造，从依赖传统化石燃料转变为采用锂电池作为主要动力源。在碳减排的全球趋势下，电动船舶或将逐步走向主流市场。电动船舶在智能化、驾驶体验等方面具备多重优势。电动船舶通过电动机以及电池组等电力装置提供动电动船舶主要优势纯电船舶较常规柴油机船舶运营成本具有较大优势，以拖轮为例测算纯电船舶使用寿命30年内动纯电船舶的推进电机转速易于调节，螺旋桨采用全回转设计，在正反转各种转速下都能提供恒定的转的工作特性纯电力推进船舶使用多组电池组作为能源并互为备用，电池管理系统可以及时隔离故障组，不影响传统船舶轴系长度往往占到船长的40%左右，纯电力推进的船舶替代传统的传动轴系、发电机、分油机、油柜设备设施以及燃油管线，改善了机舱的布置，可以更加合理地利用机舱空间纯电力推进船舶大大减少船上振动和噪音，提高船员和乘客的舒适度且工作期间无大气污染物排放污染的可能性。电池达使用寿命后，厂家可对废旧电池进智能化升级易纯电船舶摒除大量燃油机器设备，取而代之的是操控便捷、集成化智能化更高的电气设备，自动化程“机驾合一”模式多艘电动船舶的建造和试航。例如，2023年10月，拥有我国自主知集装箱船在江苏扬州完成试航，该船是目前船舶制造领域载重吨位最大的电动集装箱全球电动船舶数量(艘)电动船舶行业仍处于发展初期，未来市场空间广阔。目前，国内电动速发展势头。随着头部电池厂商的积极入局，推动电池造价降低，加速解决当前电动船舶初题，产业或将迎来快速发展期，未来市场空间广阔。根据国海证券测算，预计2030年电动船舶市场规模可达432.5亿元。nttn://wwwgaoweiconsult目标，通过电动化实现工程机械的低碳化是三一集团在内的多家行业巨头积极研发电气化产品，推动全球电动工程机械发展时间较早，在2008年就推动了其首款电驱动履带式推土机，而后于2022年成功试运行其首款电池驱动793大集团在2020年与宁德时代签署战略合作协议，在2022年2月投运了全国首条电动重卡干线。截至目前，三一重叉车市场走在工程机械电动化前列。2023年我国叉车销量117.4万台，其中电动车总销量的67%。目前电动叉车渗透率已达到较高水平，并且维持稳定增长态势，未来有望成为最先实现全面国内电动叉车销量及渗透率情况(万台)究中心数据，2022年