会计报表分析概念及公式

会计报表分析的目的：1)评价企业的财务状况和经营成果，揭示企业在生产经营活动中存在的矛盾和问题，为改善经营管理提供方面和线索。2)预测企业未来的报酬和风险，为投资者、债权人、经营者的决策提供科学有效的帮助。3)检查企业预算完成情况，考察经营管理人员的业绩，为完善管理的经营机制提供帮助。偿债能力分析（企业偿还到期债务的能力）1、流动比率流动比率=流动资产/流动负债一般认为，流动比率若达到2倍时，是最令人满意的。比率过低，可能面临着到期偿还债务的困难。若过高，这又意味着有较多的不能赢利的闲置流动资产。2、速动比率反映企业短期内可变现资产偿还短期内到期债务的能力。速动比率是对流动比率的补充。速动比例=速动资产/流动负债速动资产是企业在短期内可变现的资产，包括货币资金、短期投资和应收账款等。速动比率1：1是合理的，速动比率若大于1，企业短期偿债能力强，但获利能力将下降。若小于1，企业将需要依赖出售存货或举借新债来偿还到期债务。3、现金比率现金比率是企业现金同流动负债的比率。这里说的现金，包括现金和现金等价物。这项比率可显示企业立即偿还到期债务的能力，现金比率=现金/流动负债4、资产负债率/负债比率/举债经营比率资产负债率=（负债总额/资产总额）X100%指负债总额对全部资产总额之比，用来衡量企业利用债权人提供资金进行经营活动的能力，反映债权人发放贷款的安全程度。一般认为，资产负债率应保持在50%左右，这说明企业有较好的偿债能力，又充分利用了负债经营能力。营运能力分析1、应收账款周转率1）应收账款周转次数。反映年度内应收账款平均变现的次数，计算公式为：应收账款周转次数=销售收入净额/应收账款平均余额应收账款平均余额=（期初应收账款+期末应收账款）/22）应收账款周转天数。反映年度内应收账款平均变现一次所需要的天数应收账款周转天数=360/应收账款周转次数=应收账款平均余额X360/销售收入净额2、存货周转率1）存货周转次数。反映年度内存货平均周转的次数，计算公式为：存货周转次数=销售成本/（期初存货+期末存货）/22）存货周转天数。反应年度存货平均周转的一次所需要的天数，计算公式为：存货周转天数=360/存货周转次数=平均存货X360/销售成本3、全部流动资产周转率1）全部流动资产周转次数。反映年度内全部流动资产平均周转的次数，计算公式为：全部流动资产周转次数=销售收入总额/（期初全部流动资产+期末全部流动资产）/22）全部流动资产周转天数。反映年度全部流动资产平均周转一次所需要的天数，计算公式为：全部流动资产周转天数=360/全部流动资产周转次数=平均全部流动资产X360/销售收入总额获利能力分析1、资本金利润率(越高说明企业资本的获利能力越强_资本金利润率=利润总额/资本金总额X100%2、销售收入利润率(销售收入的收益水平/获利能力的指标，越高说明销售收入获取利润的能力越强)销售收入利润率=利润总额/销售收入净额X100%3、成本费用利润率成本费用利润率=利润总额/成本费用总额X100%成本费用是企业组织生产经营活动所需要花费的代价，利润总额则是这种代价花费后可以取得的1、流动比率＝流动资产÷流动负债2、速动比率＝速动资产÷流动负债保守速动比率＝（现金＋短期证券＋应收票据＋应收账款净额）÷流动负债

3、营业周期＝存货周转天数＋应收账款周转天数

4、存货周转率（次数）＝销售成本÷平均存货其中：平均存货＝（存货年初数＋存货年末数）÷2

存货周转天数＝360/存货周转率＝（平均存货×360）÷销售成本5、应收账款周转率（次）＝销售收入÷平均应收账款其中：销售收入为扣除折扣与折让后的净额；应收账款是未扣除坏账准备的金额

应收账款周转天数＝360÷应收账款周转率＝（平均应收账款×360）÷销售收入净额6、流动资产周转率（次数）＝销售收入÷平均流动资产7、总资产周转率＝销售收入÷平均资产总额8、资产负债率＝（负债总额÷资产总额）×100%（也称举债经营比率）9、产权比率＝（负债总额÷股东权益）×100%（也称债务股权比率）10、有形净值债务率＝[负债总额÷（股东权益－无形资产净值）]×100%11、已获利息倍数＝息税前利润÷利息费用长期债务与营运资金比率＝长期负债÷（流动资产－流动负债）

12、销售净利率＝（净利润÷销售收入）×100%13、销售毛利率＝[（销售收入－销售成本）÷销售收入]×100%14、资产净利率＝（净利润÷平均资产总额）×100%15、净资产收益率＝净利润÷平均净资产（或年末净资产）×100或＝销售净利率×资产周转率×权益乘数

16、权益乘数＝资产总额÷所有者权益总额＝1÷（1－资产负债率）＝1＋产权比率17、平均发行在外普通股股数＝∑（发行在外的普通股数×发行在外的月份数）÷12

18、每股收益＝净利润÷年末普通股份总数＝（净利润－优先股利）÷（年末股份总数－年末优先股数）

19、市盈率（倍数）＝普通股每市价÷每股收益20、每股股利＝股利总额÷年末普通股股份总数

21、股票获利率＝普通股每股股利÷普通股每股市

22、市净率＝每股市价÷每股净资产

23、股利支付率＝（每股股利÷每股净收益）×100%

股利保障倍数＝股利支付率的倒数

24、留存盈利比率＝（净利润－全部股利）÷净利润×100%

25、每股净资产＝年末股东权益（扣除优先股）÷年末普通股数（也称每股账面价值或每股权益）

26、现金到期债务比＝经营现金净流入÷本期到期的债务（指本期到期的长期债务与本期应付票据）

现金流动负债比＝经营现金净流入÷流动负债

现金债务总额比＝经营现金净流入÷债务总额（计算公司最大的负债能力）

27、销售现金比率＝经营现金净流入÷销售额

每股营业现金净流量＝经营现金净流入÷普通股数

全部资产现金回收率＝经营现金净流入÷全部资产×100%

28、现金满足投资