【银行理财产品现状及发展趋势7200字（论文）】

银行理财产品现状及发展趋势目录TOC\o"1-3"\h\u27761一、引言 122416二、银行理财产品概述 120784（一）银行理财产品的概念 124456（二）银行理财产品的种类 132326三、商业银行理财产品的现状分析 321094（一）银行理财产品业务的发展现状 323533（二）银行理财产品的优劣势分析 410456（三）银行理财产品存在的问题 521509四、银行理财产品的对策建议 629030（一）健全理财产品金融统计制度 632378（二）完善理财风险管理体系 68643（三）规范表外理财产品会计处理方法 710696五、银行理财产品发展趋势 71995（一）加速转型结构 726746（二）持续支持实体经济 732629（三）国际化进程加快 721473结语 832054参考文献 9

内容摘要银行理财作为人们从经济学角度对金融市场的一种强烈需求使得金融产品的种类的日益丰富。这样使人们在对金融产品选择面增加的同时，随之而来的各种问题也逐渐增多。专业的金融知识、准确的信息来源、波动的股市行情都会影响到客户投资的风险，因而能够帮助客户对这些动向进行及时把握的银行理财就成了人们的首选。本文开始就被商业银行和商业银行理财产品的来源两部分占据了，紧接着说明了理财产品的类型，对于商业银行理财市场的客观情况进行了剖析，存在的问题。并介绍招商银行的理财产品，最后再提出相应的建议对策。关键词：商业银行；理财产品；现状；趋势引言随着经济的快速发展，我国的经济和社会发展已经取得了很大的成就。从收入增长方面来说，中国居民的人均GDP在逐年提高。我国中高收入者的财富水平有了一定的积累。为了实现货币等财富价值的增加，人们对理财产品的需求增加了。为了满足人们对理财产品的多样化需求，如对短期融资、风险规避等的需求，商业银行的个人理财产品也不断推陈出新，商业银行的理财产品创新成为一个重要的研究课题。商业行业自发的进行理财产品创新一方面是为了对变化的市场做出的快速反应，以求高质量的满足客户需求，另一方面是为了在激烈的理财产品市场中赢得市场份额，进而获得更多的利润。一般认为，产品的不断创新是企业存在和发展重要的手段。商业银行为了应对竞争激烈的生存环境，需要在理财市场上不断进行产品的创新。在我国，近年来各种商业银行加大了理财产品市场上产品的创新力度，理财产品表现出快速增长的态势。商业银行要想在未来的理财市场上有所作为，就必须不断的进行产品创新。理财产品的创新应该是基于深度市场细分、风险规避、网络信息经济支持和兼顾监管政策的基础上以“客户需求”为导向的创新。如何进行理财市场细分，如何规避风险，如何应用现代网络技术在监管政策允许的基础上，深度的把握客户需求，创新出符合市场需求的可盈利的理财产品是本文关注的重点，本文希望此分析能够为商业银行的理财产品创新提供一定程度的支持和参考价值。银行理财产品概述（一）银行理财产品的概念银行理财产品是指商业银行运用其专业化的技术与知识为其客户提供专业财务规划、投资顾问、资产管理来使客户的资产实现保值增值的一种服务。（二）银行理财产品的种类1.外币理财产品购买理财产品时使用的不是人民币，而是其他的外国外币。具体的投向以银行理财产品说明书为标准。人民币理财产品人民币理财产品，顾名思义，就是将人民币作为获得理财产品的一种资本，这种理财产品是非常容易被人们接触到的，但凡是与银行存在联系的客户，都能够轻易触及到这种产品。双币理财产品就根据它的名字来说，就是能够使用除了人民币以外还有另一个国家的货币来进行采购理财产品就是双币理财产品，现在这个产品主要分为两个形式，一种是光大银行的产品模式，这个模式中的本金被人民币占据了，而投资的产品的收益缺位美金，然后美元作为本金，以美金来购买外币理财产品，盈余和资本回报为美金。光大银行产品模式的特色在于:人民币作为本金投资，而收益却并非是人民币形式，而是美元。招商银行发行的双币理财产品所采用的模式双币理财产品的另一种类型。在这个模式中，投资的资金由人民币与美元共同组成。招商银行的方式是：先按照目前的汇率把美元基金换成人民币来进行投资，到期时得到的回报的形式是人民币。之后，投资期内获得的利息是美元，理财产品在投资人购买之后获得的利息和美元的初始资本一样，都是理财产品整体收益的。他的最终利息收益用美元进行付款，整个人民币将以人民币支付。投资回报是人民币投资的主要部分。收入是用美元支付的。债券型产品债券型理财产品的风险较低，因为此类理财产品获得投资人的购买后，银行把获得的资金都投入到政府债券和中央银行票据等；除此之外，政策性金融债、企业短期融资券等之中去。因为如果是个人的话，借助于个人的名义去投资中央银行票据与证券短期融资券这条道路是行不通的，银行将此为契机，量身定做了人民币理财产品，从根本上来说，这一产品的出现使得个人客户能够分得投资货币市场中的一杯羹。5.信托型产品信托产品是指在商业银行以及另外的金融机构担保信用评级较高或者回购信托项目，对商业银行信贷资产进行投资，投资信托项目相对较好，固定收益类信托产品并非是完全自由的，其会收到来自采购门槛的约束力。开始资金100万元，信托项目甚至300万元或500万元。银行通过一揽子形式购买，再产生分割，对于普通投资者也可享受固定收益，同时通过此渠道，银行也为自己赚取利润。新股申购型产品新股申购类型理财产品的概念是：投资者在对新股进行认购的时候，对机构投资者参与离线产生了依赖性，将新股发放给投资者来获取收益的一种产品。后来随着股票市场的调整，新股发放量过大，“打新股”收益率并没有那么的高，这个时候投资者就失去了对新股申购产品的向往，商业银行发行的数量也随之渐渐减少。商业银行理财产品的现状分析（一）银行理财产品业务的发展现状理财产品发售火热，数量和规模快速增长。商业银行理财产品不管是从发行量上还是从发行规模上看,理财产品业务都以惊人的速度不断扩张。2014年,阜新市银行理财产品发售数量达3471期，发行规模高达329.43亿元,无论是在发行数量上还是在发行规模上都实现了较快增长,在发行量较2013年增长了17.90个百分点，发行规模同比增长64.5%。期限结构短期化趋势明显，预期收益呈下降趋势。近三年来，阜新市三个月以下的理财产品占发行总量之比都在60%左右，六个月以内期限的理财产品占发行总量之比都超过80%,理财产品期限结构短期化趋势明显。从近三年来6个月期限理财产品平均预期收益率变动情况来看，预期收益率有明显的下降趋势，从2012年四季度的5.9%下降到2014年四季度的5.3%，相差0.6个百分点。表外理财渐成主导，个人理财产品供需两旺。表外理财产品不在银行资产负债表内核算，是商业银行主要理财业务。2014年阜新市银行业金融机构共发售表外理财产品2580期，占新发理财产品的75.6%；累计募集资金228.32亿元，占理财产品募集资金总额的69.31%，较2012年增长31.62个百分点。在居民投资渠道受限，其它金融市场预期收益不确定的情况下，个人理财产品一直占据理财产品市场的大部分份额。2014年阜新市金融机构累计对个人新发理财产品2901期，占新发理财产品总量的85.1%；新发个人产品募集资金317.31亿元，占新发理财产品募集资金总额的96.32%，较2012年增长5.17个百分点。资金投向日趋多元，经营模式呈现基金化趋势。随着理财产品资产规模的增长，理财产品业务的品种和投资范围也日益丰富。商业银行正在改变目前单一理财的经营模式，实现向资产管理业务的转型，理财产品朝着开放式、基金化的方向发展。资金运用主要以股票及其他股权、非股票证券等标准化资产为主，投向票据、资金信托等非标准化资产减少较多。2014年阜新市理财产品资金投向中，投向股票及其他股权、非股票证券的比例最大，分别为38.53%和39.12%。其中，投向资金信托的比例为10.81%，比年初增减额的占比下降5.5个百分点。（二）银行理财产品的优劣势分析1.银行理财产品的优点流动性好。投资者经常会因不知选哪种储蓄方式来管理自己的财产，活期存款收益少，定期存款收益稍高但存取不够灵活，一旦提前支取只能享受活期的利率。理财产品破解了这一难题。通过存取方便上来看，目前的各类的理财产品的期限有以月、半年、一年为期，这些理财产品的收益根据时间发生变化，一般时间越长收益越高。并且银行陆续开发出新的理财产品，这些产品也在持续的降低者投资的时间，投资者可依据自身情况确定购买何种产品。安全性高。银行推出的理财产品，都是有专业人士构思而出，这些产品所拥有的是其他机构所不拥有的安全性与稳定性，管理这些理财产品的也都是专业人员，他们通过稳健的投资和对冲的手段等把投资者的资金投向风险低的债券市场和信托市场之中，如：国债、央票等，能够保证投资者的资金具备高收益低风险。收益性高于储蓄。银行推出的理财产品的收益一般肯定会比同一时期银行的定期或者活期存款要高许多。因为，理财产品的管理者是专业的人员，且资金投向一般都是国债、央票等，投资者的投资具备安全性也能获得预期收益。银行理财产品的缺点市场风险：商业银行投放从投资人手中募集到的理财资金到金融市场中去，这部分资金会随着金融市场的变化而变化，直接表现为投资者本金和收入是具有不确定性的。对金融市场产生作用力的因素是五花八门的，假如恰逢赶上2008年的金融海啸期间，那么投资人购买的理财产品会受到金融海啸的影响出现收益下滑甚至损失本金。信用风险：金融理财产品投资当和企业或者机构的信用之间产生联系的时候，例如：购买发行的债券，产品就需要与企业承担信用风险一齐出现，比如万一这些其中某一个企业发生了违约情况或者破产情况，我们这些投资者的理财产品的投资就会遭受到损失。通货膨胀风险：使用货币付款购买金融产品时获得的收益，如果是遇到通货膨胀，货币贬值，金融产品到期后现实收益会减少，由于以货币形式支付的金融产品利益，当发生通货膨胀的时候，货币购买力大打折扣，实际收益大大下降，这些损失只能由投资者默默承受。信息传递风险：银行将公布给投资者的理财产品说明放在一个制高点，对投资者进行信息的传递，定期告知投资者所投资的理财产品的估值以及到期收益等，让我们这些一般投资者对自己所投资的理财产品有所一定的了解，从而不会对自己所投资的产品有所决策时有所顾忌。（三）银行理财产品存在的问题理财产品调剂存款作用明显，加大金融调控难度一是理财产品拉动存款规模不断波动，对货币供给定义与计量的难度加大。为缓解存款压力，很多银行利用短期理财产品实现月底资金回流表内，月初存款外流，导致金融机构存款月增量波动明显。以2014年阜新市储蓄存款和理财产品运行情况为例，除个别月份，表外理财月增量与存款月增量此消彼长。存款规模大幅波动加大了货币供应量M2、M1的监测难度。二是理财产品降低了货币需求的利率弹性。据调查阜新市辖内商业银行理财业务的收入占银行总收入比重从2012年的4.5%上升到2014年的10.19%，使得传统的息差收入占比下降，银行对利率变动的敏感性减弱。三是放大货币乘数。银行理财产品使现金比率下降，使得储户持有现金的机会成本加大，从而使得现金的持有量减少，由于它与货币乘数之间是反函数，从而不断放大货币乘数。运行模式存隐忧，风险管理有待完善当前，大量银行理财产品采用“资产池”运作模式进行管理。“资产池”类型产品通过组合投资，分散风险，达到优化资产配置的效用。然而期限错配、信息不透明的运作方式，在后续资金不足时，有可能引发流动性风险。然而目前银行理财产品的风险等级评定没有统一的规范标准，各家商业银行的理财产品等级都是内部评定的，且没有银行对外公开披露其理财产品风险等级的评定方法，投资者难以获得有效的产品风险提示。根据400份有效问卷调查显示，客户对理财人员的依赖程度在最终做出银行理财产品购买决定时,绝大部分客户离不开专业理财人员的参考意见,仅有5.14%的少数客户完全依靠自己收集的信息决定购买理财产品。52.8%的客户在事先搜索一些信息的基础上再参考理财人员的意见,17.76%的客户则完全听从银行专业理财人员的意见。理财产品销售人员常常利用其信息优势故意夸大收益而轻视对风险的说明，使客户消费在尚未弄清产品所面临的风险的前提下，本着对商业银行的储蓄烙印，购买“高收益”理财产品时往往忽视其背后的高风险。表外核算标准不统一近年来，商业银行表外业务种类和规模不断扩大，已成为商业银行业务和利润的增长点，2014年阜新市辖内金融机构表外理财产品募集金额为228.32亿元，比2012年增加159.24亿元，表外理财资产相当于表内总资产的12.08%，比2012年提高7.42个百分点。目前中国人民银行、财政部和银监会下发的制度规定，主要针对表内会计核算，监管部门对银行表外资产管理相对薄弱，一直采取紧密观察和跟随市场、针对具体情况“点对点”及时纠正不规范行为的被动的、堵漏洞的监管方式。在我国分业监管的机制约束下，给商业银行通过交叉性金融创新进行监管套利留下了制度空间，采取不断“金融创新”的手段绕过金融监管，实现利用表外理财监管套利及监管逃避。银行理财产品的对策建议（一）健全理财产品金融统计制度建议结合金融统计标准化的相关要求，针对理财产品统计数据来源、统计口径、数据标准、会计核算方法和信息反馈与发布渠道进行详细规定，提高理财产品统计数据的相关性和可用性。同时尽快建立起对理财产品业务活动进行统计监管的法规制度，并进一步明确我国中央银行对整个金融业的法定统计监管职责；加强开展对表外理财产品的流量和利率统计，强化对资金流向的统计监测，全面反映理财产品对货币供应量的规模、结构的影响，逐步构建起中国的流量和价格统计监测体系。密切关注各类理财产品对货币总量的影响，根据理财产品影响进一步完善货币供应量指标检测，改进货币政策中介目标。（二）完善理财风险管理体系强化“资产池”运行模式风险防控，将银行的表外信货项目显性化，增强资金来源与投向之间的匹配关系。规范划分理财产品风险等级，制定统一权威的划分标准，特别要注意规范销售行为，要将风险提示放在首位，及时、准确、完整地披露信息。逐步建立理财产品违约的市场出清机制。针对未来一段时间“资产池”运行模式可能暴露出来的风险，相关部门应该厘清理财产品参与方的权责关系，明确金融机构应承担的法律责任边界，并建立合理的市场出清机制。（三）规范表外理财产品会计处理方法统一设置表外理财核算科目用于银行理财产品的核算，并统一采用复式记账以完整地体现和反映理财资金的募集和运作情况，形成规范统一的会计核算方法。相关部门应出台理财业务会计核算指引，明确理财业务各类经济活动的会计核算，包括初始确认、存续期计量、到期支付等，制定详细的会计指引方式。在商业银行现有核算方法的基础上，统一会计科目、会计分录的设置和使用，规范理财资产、收入等金额的确认、计量和列报，使各商业银行能够参照统一的指引进行会计核算操作。此外相关部门要依据统一理财产品会计处理方法，加强表外理财监管，封堵商业银行通过交叉性金融创新进行监管套利制度空间。五、银行理财产品发展趋势（一）加速转型结构从产品来看，银行理财产品由保本向非保本、由预期收益类向净值类产品的转化需进一步推进，投资端在保持非标创新和投资优势的基础上向可交易、可估值和信息披露透明的标准化投资转化。从服务模式来看，重点加强对高净值及私人客户的服务，以客户资产保值增值为目标，从以产品销售为主，逐渐过渡到为客户提供财务规划与资产配置方案的全方位资产管理服务模式。从业务定位来看，商业银行将逐步改变目前部分理财业务成为资产负债调节的附属工具、理财产品成为存贷款替代产品的现状，真正向为客户切实提供价值增值的资产管理本源转变，进一步获得相对独立的业务发展地位。（二）持续支持实体经济第一，继续深化参与混合所有制改革，支持实体经济发展。通过“探索创设以银行理财方式引入股权产品、积极推动以资产证券化（ABS）参与国有企业并购重组”等多元的、新型银行资管理品牌业务，可有效运用理财资金支持国企改革，丰富居民投资渠道，实现“让改革发展的红利惠及全民”。第二，在中国经济转型的过程中，积极参与产业结构优化升级。通过参与企业兼并收购，优化传统行业组织结构、提高传统行业的竞争力。第三，参与创新型企业、尤其是战略性新兴产业企业投资。引导金融资源服务科技创新，从而促进产业升级、促进经济增长动力转变。（三）国际化进程加快未来随着人民币汇率进入“升值预期减缓、双边波幅扩大”的新常态，以往依靠汇率升值推动境外人民币持有的需求将遭遇一定的瓶颈。借鉴美元、日元、欧元全球化的经验，拓展人民币理财市场的深度和广度，能够促进境外机构和个人持有人民币、投资人民币，从而实现人民币的投资货币功能，促进人民币国际化进程。商业银行将积极抓抢资本项目可兑换先行先试的战略契