供应链金融业务及主要商业模式

供应链金融业务及主要商业模式一、 供应链金融的基本概念供应链金融的概念由来已久，但从中国的角度来看，最新官方定义的供应链金融概念主要来自2020年9月18日。在中央银行的领导下，联合国资产监督管理委员会、工业和信息技术部、商务部、司法部等8个部委发布了第226号文件，即规范供应链金融发展，支持供应链产业链稳定循环、优化升级的意见本文明确提出供应链金融是指从整个供应链产业链出发，运用金融科技手段，整合物流、资金流、信息流等信息，构建以实物交易为背景，整合供应链中主导核心企业和上下游企业的金融供应体系和风险评估体系，从而提供系统的财务解决方案，响应产业链企业结算、融资、财务管理等综合需求，降低企业成本，提升产业链各方价值。二、 供应链金融的基本特点一般来说，供应链金融是一个为某一问题提供系统金融解决方案的系统。供应链金融具有以下四个特点：第一，多方共赢性在供应链上，核心企业会通过欠款，预付，批量采购的模式将资金风险转嫁给上下游中小企业，但又因为这些企业没有足够的资金抵押或信用风险评估级别较低等问题，很难通过金融机构进行融资。供应链金融能有有效地解决供应链上企业（中小型企业）的资金约束问题，但在物流金融中，金融机构则可以充分考虑上下游企业关系产生的应收，存货和订单等提供相应的融资，一定程度上解决了物流供应链资金瓶颈问题。其次，参与供应链金融的物流企业不但可以获得更多的仓储客户，还可以通过协助金融机构进行风险评估和抵押货物核算取得的咨询费收益。供应链金融服务可以通过供应链上的交易合同或者仓储货物进行担保，进而降低了贷款风险和公司的坏账比例，提高贷款质量。第二，参与主体多元化供应链金融不仅包括传统信贷模式的金融机构，还增加了核心企业和物流企业。核心企业是供应链金融的灵魂，是决定整个供应链金融运营的基础。物流企业利用仓单，库存，贸易合同等作为质押，还可监管仓库以及为金融机构评估抵押物价值等中间服务。第三，具有自偿性、封闭性和连续性供应链金融的自尝性是指还款来源为贸易自身产生的现金流；封闭性是指银行通过设置封闭性贷款操作流程来保证转款专用，借款人无法挪为他用；连续性是指同类贸易行为在上、下游之间会持续发生。因此，以此为基础的授信行为可以反复进行。第四，效率性供应链金融将物流，信息流、商流和现金流联系在一起，金融机构围绕核心企业链寻找客户，通过物流公司的在途货物，存货，应收账款等向金融金融机够进行抵质押，加快了中小企业的融资的速度，一定程度上提高了供应链的服务质量。三、供应链金融的作用中小企业融资难的根本原因是信息不对称。如果能够消除这一问题，融资困难可以得到改善。供应链金融的优势有助于解决这一问题。（1） 供应链金融具有信息共享功能。在传统的信贷方式中，银行只能依靠企业提供的信息来了解企业的经营状况，这是狭义的。通过供应链，合作伙伴可以了解，不仅真实可靠，而且形成信息网络，可以监督贷款前的信息审查和后期贷款的申请和操作。信息共享有助于缓解融资中的逆向选择和道德风险。（2） 供应链金融具有融资的完整性。供应链金融基本上包括供应链中的所有企业，有短期业务和长期业务。（3） 供应链金融具有可控风险。由于供应链金融涉及的企业众多，整个运营环节能够得到有效控制，银行能够及时了解资金流向，有效规避风险。（4）供应链金融具有长期关系。供应链中的企业是长期的合作关系。为了实现共同的发展目标，他们将共同努力，使供应链金融也将有一个长期的关系。5.供应链金融是外包。可以委托专业的融资服务机构为供应链中的企业提供服务，做好贷款流程，使业务办理更加高效。四、供应链金融业务模式当前供应链金融的业务模式分为三种模式：存货质押融资;预付账款质押融资；和应收账款质押融资。1、 存货质押融资模式存货质押融资模式（动产质押融资模式）是指下游中小企业以加工厂生产的自有存货作为抵押物，质押向申请贷款融资的金融机构提供信贷的业务模式。通过使用这种融资模式，银行将重点评估企业是否有稳定的库存和长期固定的合作伙伴。在这种模式下，可以极大地帮助中小企业解决融资难问题。它不仅可以有效利用企业挤压的库存，降低企业在质押过程中的融资交易成本，还可以大大提高供应链金融系统的运作效率，提高供应链系统中的物流服务水平。我国中小企业普遍存在产品生产周期长、库存周转慢的问题。因此，从生产开始到产品销售，企业将拥有大量的库存，如原材料、半成品和最终产品。存货的存在会使企业的资金无法及时收回，降低资金的流动性，对资金周转造成很大压力。对于中小型企业来说，其营运资金是有限的。这种资金被库存占用的情况将加剧其资金短缺的严重性，限制其发展速度。存货融资模式可以利用存货提前向银行借款进行资金融资，可以大大减少企业生产过程中可能出现的资金短缺。2、 预付账款质押融资模式预付款融资模式也称为保兑仓融资模式。为了获得采购资金，下游采购商向平台申请融资贷款，帮助采购商在采购产品生产所需的采购材料过程中获得足够的现金流，以支付上游供应商交付的货物。上游供应企业往往要求下游企业提前支付部分货款。下游中小企业没有足够的资金提前支付上游企业所需的收购价格，这将导致中小企业资金短缺。下游企业利用保兑仓业务向金融机构担保商品和货物，并做出相应承诺回购尚未提取的货物，这是一种降低信用风险的短期贷款融资模式。这种融资模式可视为货权融资模式。在这种融资模式下，下游融资企业无需一次性全额支付贷款。他们可以分批支付货款，分批收回货款，这大大缓解了预付货款和短期资金不足的压力。3、应收账款质押融资模式在供应链金融服务中，应收账款融资模式是指中小企业在真实商业交易的前提下签订合同，使供应链系统的各个环节都能获得资金。在本合同中，应收账款是中小企业的交易基础，该笔账款作为应收账款单据提供给卖方。银行和其他金融机构将此凭证作为类似于动产抵押的质押抵押品，为中小企业提供贷款期限不超过应收账款账龄的短期贷款融资。这种融资模式往往发生在产品销售的早期，有利于企业提前收到相应的销售资金，提高资金流动速度，帮助中小企业从银行等金融机构获得贷款，以防止资金流动缺口，满足日常经营活动所需现金。在此过程中，本行将根据公司所在行业的社会地