普华永道 -2023年三季度证券期货行业监管处罚分析

证券期货行业监管处罚分析前言前言31监管处罚总体概览42监管处罚类型和违规事由总体分析53监管罚单数量及罚款金额分析-按机构类型84监管罚单数量及罚款金额分析-执法机构105监管处罚事由、依据分析及案例分析11结语普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析22023年宏观经济及金融市场受国际形势动荡影响加剧，通胀攀升、增长乏力、波动加大。证监会等监管机构坚守不发生系统性金融风险的底线持续强监管、严厉打击市场各类不规范行为，2023年三季度处罚涉及63家证券期货行业从业主体，罚款合计约1,185随着我国证券期货行业的监管规定和自律规范不断深化，投行业务、公司治理、资管新规的落实、期货衍生品等领域成为金融监管部门关注和处罚的重点领域，且处罚力度不断加强。本文对中国证监会及其派出机构、上海证券交易所、深圳证券交易所、北京证券交易所及全国中小企业股份转让系统披露的2023年三季度证券和期货机构处罚信息进行统计、分析，并针对性地提出了改进建议，助力证券期货公司为了帮助证券期货行业从业主体更好地理解监管重点、合理规划合规管理工作，普华永道每季度会对证监会等行业监管机构对证券公司等证券期货行业从业主体的处罚情况进行统计分析。我们的分析力求在有限的信息基础上剖析问题产生的根源，以便协助证券期货行业从业普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析3监管处罚总体概览2023年三季度中国证监会及其派出机构、上海证券交易所、深圳证券交易所、北京证券交易所和全国股转公司执法部门共披露罚单金额/数量涉及机构数量行政处罚类型最高金额罚单943,396.23元罚款;没收承销股票违44普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析经济处罚和口头警告类型分析•2023年三季度证券期货行业从业主体或相关责任人员受到经济处罚的原因为:出具的保荐书等文件存在虚假记载和保荐(主承销)机构期间未勤勉尽责、从业人员借用他人账户违规交易证券、向证券监管部门报送的文件、资料存在虚假陈述或者重大遗漏等原因。其中，出具的保荐书等文件存在虚假记载和保荐(主承销)机构期间未勤勉尽责的罚款金额占比约90%，位居罚款金额首位；其他从业人员管部门报送的文件、资料存在虚假陈述或者重大遗漏等原因的罚款金额占比•口头警告共计116张，从口头警告罚单数量来看，占比•其中，投行业务的罚单数量占比约30%，位居罚单数量首位，具体处罚事由包括：未按照要求报送和披露、廉洁从业风险防控机制不完善和薪酬及考核机制不健全等；其次是顾问业务，占比约18%，具体处罚事由主要包括：要事由包括人事安排及执业资质管理未有效执行、不当陈述、廉洁从业风险防控机制不完善等；第三是合规与公司管理、经纪方面，均占比约17%，具体处罚事由主要包括：合规管理机制不健全及有效性不足、违规交易证券和人事安排、执业资质管理未有效执行、廉洁从业风险防经济处罚原因的处罚金额占比分布图重点业务领域及管理环节的罚单数量占比分布图保荐(主承销)机构期间未勤勉尽责8%%%普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析5行政处罚和行政干预情况分析1采取终身市场禁入措施,在禁入期1责令暂停新增客户6个月的监督管4.未在中国证券业协会注册登记为证券投资顾问的人员向客户1认定为不适当人选自监管措施,决3普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析6•从2023年三季度被处罚证券期货行业从业主体的类型来看，主要包括证券公司（80%）、期货公司（12%）、证券投资咨询公司（8%•从罚单数量来看，处罚涉及事由主要包括：未勤勉尽责，合规管理机制不健全、有效性不足，廉洁从业风险预防机制不完善，不当陈述，人事安排、执业资质管理未有效执行，未按照要求报送和披露，薪酬及考核机制不健全，违规提供融资便利，信息系统建设、管控有待加强，投资者适当性管理未有效执行，利益冲突未能有效应对，协议签订、业务留痕和资料归档未有效执行，违规交易证券，监管指标不满足，经纪人、居间人管理有未按照要求报送和披露99977521普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析7•根据2023年三季度数据统计，证券公司在证券期货行•按照罚单数量排序，证券公司三季度主要违规事由为：“未勤勉尽责”、“廉洁从业风0004000证券公司罚单三季度经济处罚事由廉洁从业风险防控机制不完善合规管理机制不健全、有效性不足未按照要求报送和披露虚假记载和未勤虚假记载和未勤勉尽责违规交易证券薪酬及考核机制不健全人事安排、执业资质管理未有效执行投资者适当性管理未有效执行违规提供融资便利利益冲突未能有效应对协议签订、业务留痕和资料归档未有效执行违规交易证券8766550203540季度单张罚款金额之最：某证券公司及直接负责的主管人员接负责的主管人员开出约1,072万元的罚单。处罚事由为出具的保荐书等文件存在虚假记载，担任机构期间未勤勉尽责。该罚单为本季证券期货从业机构以及人员收到的最高额罚款。季度罚单累计处罚事由数量之最①:未勤勉尽责2023年三季度期货公司收到的罚单中共有35张罚单涉及季度罚单累计处罚事由数量之最②:廉洁从业风险防控机制不完善2023年三季度期货公司收到的罚单中共有16张罚单涉式为采取书面警示和监管谈话和认定为不适当人选。普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析8信息系统建设、管控有待加强违规提供融资便利监管指标不满足廉洁从业风险防控机制不完善信息系统建设、管控有待加强违规提供融资便利监管指标不满足廉洁从业风险防控机制不完善未按照要求报送和披露投资者适当性管理未有效执行未勤勉尽责33•根据2023年三季度数据统计，期货公司收到季度罚单数量14张，占比12%，处罚方式均为口头警告。七月处罚事由为未按照要求报送、薪酬和披露监管指标不满足；八月份罚单处罚事由集中在人事安排、执业资质管理未有效执行、投资者适当性管理未有效执行和合规管理等事由，九月份罚单事由集中在信息系统建设、管控有待加强，廉洁从业风险防控50833332222111111季度罚单累计数量之最：某期货有限公司有效性不足和利益冲突未能有效应对。处罚方式为采季度累计处罚事由之最①:信息系统建设、管控有待加强2023年三季度期货公司收到的罚单中共有3张罚单涉及该事由。处罚原因包括网络安全事件中,存在信息系统变更前未充分评估技术和业务风险、升级测试不充分题，未能有效做好网络隔离等安全保障措施。季度累计处罚事由之最②:人事安排、执业资质管理未有效执行2023年三季度期货公司收到的罚单中共有3张罚单涉及普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析9第三季度由地方监管局披露罚单122张，其中主要由中国证监会披露罚单数量为21张，其次为上海监管局和广东监管局，均分别披露10张罚单。20232023年三季度中国证监会披露罚单数量达21张，其中包含20张口头警告罚未勤勉尽责、未按照要求报送和披露、薪酬及考核机制不健全、廉洁从业风险防控机制不完善、不当陈述、投资者适当性管理未有效、利益冲突未张2023年三季度上海监管局披露罚单数量达10张，均为口头警告，涉及的证券期货行业从业主体6家。处罚原因涉及：不当陈述、廉洁制不完善、未勤勉尽责、未按照要求报送和披露、信息系统建设、管控有2023年三季度中国证监会披露罚单数量共21张，其中对某证券投资咨询公司作出金额约1072万元的经济处罚，罚单总金额最高。处罚原因涉及：出具的保荐书等文件存在虚假记载，担任保荐(主承销)机构2023年三季度中国证监会披露罚单数量共21张，其中对某证券投资咨询公司作出撤销投资咨询业务资格的处罚，处罚力度最大。处罚原因涉及：未按照要求报送和披露、不当陈述、廉洁从业风险普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析101-《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》第十八条的券期货投资者适当性管理办法》第三十七条的规定；《第三十七条的规定等。2足-营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》3-•以提供股权代持便利的方式向公职人员输•与客户约定分享投资收益，获取不正当利4-券投资基金管理公司合规管理办法》第三十二条；监督管理条例》第七十条第一款等。5-普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析116-•向证券监管部门报送的文件、资料有虚假•保荐工作报告未完整披露质控及内核关注•未及时反映数据异常和投诉等情况；7-资基金管理公司合规管理办法》第三十二条；《证券8利-9-《证券期货业网络和信息安全管理办法》第六-•投资者适当性管理存在欠缺，如未对个别普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析12-《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监--《证券公司和证券投资基金管理公司合规管理办法》第三十二-员收入实际递延支付比例不足40%；-《期货公司监督管理办法》第一百零九条的规定。普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析13《证券公司和证券投资基金管理公司合规管理办法》《证券公司和证券投资基金管理公司合规管理办法》监管处罚依据分析监管处罚依据分析重要处罚依据2023年三季度前十六监管处罚依据《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》24《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法《期货公司监督管理办法》7《证券经纪业务管理办法》6《证券法》6《证券经纪人管理暂行规定》5《再融资审核规则》5《证券期货业网络安全事件报告与调查处理办法》4《证券期货投资者适当性管理办法》4《上市公司重大资产重组管理办法》4《证券期货业网络和信息安全管理办法》3《证券期货经营机构私募资产管理业务管理办法》3《证券公司监督管理条例》3•《证券公司和证券投资基金管理公司合规管理办法》对证券公司和证券投资基金管理公司进行了规范，证券基金经营机构应当合规经营，勤勉尽责，充分了解客户信息并持续督促客户规范证券发行行为，同时审慎评估公司经营管理行为对证券市•《证券期货经营机构及其工作人员廉洁从业规定》明确要求证券经营机构应当建立健全的廉洁从业内部控制制度，制度体系应涵盖具体、有效的事前风险防范体系、事中管控措施和事后追责机制。加强岗位制衡与内部监督机制相互支撑来保证廉洁从业的有效运行普华永道|2023年三季度证券期货行业监管处罚分析14