2023年10月期货基础知识仿真考试（含答案）

2023年10月期货基础知识仿真考试(含答案)2.某投资者于2008年5月份以3.2美元/盎司的权利金买入一张执行价格为380美元/盎司的8月黄金看跌期权，以4.3美元/盎司的权利金卖成交指数为98.56时，其年贴现率是()。构是()6.沪深300股指期货的当日结算价是指某一期货合约的()。A.收盘价B.最后1小时成交价格按照成交量的加权平均价D.最后2小时的成交价格的算术平均价7.道琼斯工业平均指数由()只股票组成。·合约的每日最大波动幅度为±3%,最小变动价位为10元/吨，则该期货合约下一交易日涨停板价格是()元/吨。下一交易日为无效报价的是()元/吨。10.1月15日，广西白糖现货价格为3450元/吨，3月份白糖期货价格为3370元/吨，此时白糖的基差为()元/吨。A.面值为100元的国债期货价格为98.335元，含有应计利息B.面值为100元的国债期货价格为98.335元，不含应计利息C.面值为100元的国债期货，收益率为1.665%D.面值为100元的国债期货，折现率为1.665%格卖出3手5月玉m期货合约。此后价格下跌到2.98美元/蒲式耳，该投资者再卖出2手5月玉m期货合约。当()该投资者可以继续卖出1手玉m期货合约。A.价格下跌至2.80美元/蒲式耳D.价格涨到3.10美元/蒲式耳13.以下属于基差走强的情形是()。·A.基差从-80元/吨变为-100元/吨·B.基差从50元/吨变为30元/吨·C.基差从-50元/吨变为30元/吨·D.基差从20元/吨变为-30元/吨14.下列选项中，不是期货交易流程中的必经环节的是()。A.交割B.结算C.下单D.竞价15.期货市场()的功能，为生产经营者实现锁定成本提供了较好的途径。A.价格发现B.规避风险C.规避风险D.资源配置E.投机16.在期权交易中，买入看涨期权最大的损失是()。A.期权费B.无穷大C.零D.标的资产的市场价格17.()的所有品种均采用集中交割的方式。A.大连商品交易所B.郑州商品交易所C.上海期货交易所D.中国金18.我国锌期货合约的最小变动价位是()元/吨。19.对买入套期保值而言，基差走强，套期保值效果是()。(不计手续费等费用)B.不完全套期保值，且有净损失·C.不完全套期保值，且有净盈利·20.12月1日，某油脂企业与某饲料厂签订合同，约定向后者出售一批豆粕，以下一年3月份豆粕期货价格为基准，以高于期货价格10元/吨的价格作为现货交收价格。同时该油脂企业进行套期保值，以2220元/吨的价格卖出下一年3月豆粕期货合约，此时豆粕现货价格为2210元/吨。某投资者发现欧元的利率高于美元的利率，于是决定买入50万欧元以获得高息，计划投资3个月，但又担心期间欧元对美元贬值，该投资者决定利用欧元期货进行空头套期保值(每张欧元期货合约为5万欧元)。假设当日欧元(EUR)兑美元(USD)即期汇率为1.4432,3个月后到期的欧元期货合约成交价值EUR/USD为1.4450,3个月后，欧元兑美元即期汇率为1.4120,该投资者欧元期货合约平仓价格EUR/USD为1.4101。(不计手续费等费用)因汇率波动该投资者在现货市场()万美元，在期货市场()万美元。C.获利1.56;获利1.565·D.损失1.75;获利1.745D.无先后顺序22.假设6月和9月的美元兑人民币外汇期货价格分别为6.1050和6.1000,交易者卖出200手6月合约，同时买入200手9月合约进行套利。1个月后，6月合约和9月合约的价格分别变为6.1025和6.0990,交易者同时将上述合约平仓，则交易者()。(合约规模为10万A.亏损50000美元B.亏损30000元人民币C.盈利30000元人民币D.盈利50000美元A.上市日为11月8日的玉m期货合约B.到期日为11月8日的玉m期货合约C.上市月份为2022年8月的玉m期货合约D.到期月份为2022年8月的玉m期货合约最小价格波动幅度为一个基点(即0.01%),则利率每波动一点所带来的25.5月8日，某套期保值者以2270元/吨在9月份玉米期货合约上建仓，此时玉米现货市场价格为2100元/吨，则此时玉米基差为()元/吨。A.从事规定的期货交易、结算等业务D.负责期货交易所日常经营管理工作27.上海期货交易所3月份铜合约的价格是63200元/吨，5月份铜合约的价格是63000元/吨。某投资者采用熊市套利(不考虑佣金因素),则下A.3月份铜合约的价格保持不变，5月份铜合约的价格下跌了50元/吨B.3月份铜合约的价格下跌了70元/吨，5月份铜合约的价格保持不变C.3月份铜合约的价格下跌了250元/吨，5月份铜合约的价格下跌了170D.3月份铜合约的价格下跌了170元/吨，5月份铜合约的价格下跌了25028.12月1日，某油脂企业与某饲料厂签订合同，约定向后者出售一批豆粕，以下一年3月份豆粕期货价格为基准，以高于期货价格10元/吨的价格作为现货交收价格。同时该油脂企业进行套期保值，以2220元/吨的价格卖出下一年3月豆粕期货合约，此时豆粕现货价格为2210元/吨。4月15日，某投资者预计将在6月份获得一笔300万元的资金，拟买入A、B、C三只股票，每只股票各投资100万元，如果6月份到期的股指期货价格为1500点，合约乘数为100元。三只股票的β系数分29.某客户以4000元/吨开仓买进大连商品交易所5月份大豆期货合约5手，当天结算价为4010元/吨。该客户该笔交易的浮动盈亏是()元。(大豆期货交易单位为10吨/手)30.()是全球金属期货的发源地。敦金属交易所32.假设当前6月和9月美元兑人民币外汇期货价格分别为6.4500和6.4400,交易者买入500手6月合约并同时卖出500手9月合约进行套利，1个月后，两者价格分别变为6.5200和6.5120,如果该交易同时将上述合约平仓，则()。(合约规模为10万美元，不计交易成本)A.交易者亏损10万元人民币C.交易者亏损10万美元C.在有组织的交易场所内完成交易35.11月8日，次年3月份、5月份和9月份玉米期货合约价格分别为2355元/吨、2373元/吨和2425元/吨，套利者预期3月份与5月份合约的价差、3月份与9月份合约的价差都将缩小，适宜采取的套利交易有A.卖出5月玉米期货合约，同时买入9月玉米期货合约·B.买入3月玉米期货合约，同时卖出9月玉米期货合约·C.买入3月玉米期货合约，同时卖出5月玉米期货合约·D.卖出3月玉米期货合约，同时买入5月玉米期货合约36.下面对点价交易描述正确的是()。·B.买卖期货合约的价格通过现货价格加上或减去双方协商同意的升贴水来确定·C.点价交易以某月份的期货价格为计价基础·37.常见的期货行情图包括()。38.常见的远期交易包括()。A.商品远期交易B.远期利率协议C.外汇远期交易D.远期股票合约39.下面对远期外汇交易表述正确的有()。A.一般由银行和其他金融机构相互通过电话、传真等方式达成B.交易数量、期限、价格自由商定，比外汇期货更加灵活C.远期交易的价格具有公开性D.远期交易的流动性低，且面临对方违约风险40.大连商品交易所的上市品种包含()。A.黄大豆B.焦煤C.焦炭D.玻璃41.下列关于期权多头适用场景和目标的概述，正确的是()。A.为规避所持标的资产多头头寸的价格风险，可考虑买进看跌期权B.如果希望追求比期货交易更高的杠杆效应，可考虑期权多头策略C.为规避所持标的资产多头头寸的价格风险，可考虑买进看涨期权D.标的资产价格波动率正在扩大对期权多头不利42.关于跨市套利的正确描述有()。·A.需关注交割品级的差异、不同交易所之间交易单位和报价体系差异等B.跨市套利中的价差主要受到运输费用的制约·C.利用不同交易所相同品种、相同交割月份期货合约价差的变动而获利D.是指在不同交易所同时买入、卖出相同品种、相同交割月份期货合约43.关于期货交易和远期交易，下列叙述正确的有()。D.远期交易与期货交易均约定于未来某一特定时间以约定价格买入或45.某交易者以71800元/吨卖出2手钢期货合约，成交后市价下跌到助止损指令控制风险确保盈利。该止损指令设定的价格可能为()元/A.商业本票B.商业汇票C.国债D.银行存单A.本国顺差扩大B.降低本币利率C.本国逆差扩大D.提高本币利率A.道琼斯指数B.NYSE指数C.金融时报30指数D.DAX指数50.计算股票的持有成本主要考虑()。·A.正确B.错误60.某股票β系数为2,表明该股票收益率的涨跌值是指数同方向涨跌值的2倍。3.A美国13周国债期货合约报价采用“100减去不带百分号的标的国债5.D期货的结算实行每日结算制度，客户在持仓阶段每天的单目盈亏都亏是其保证金账户最初数额加上追加保证金与提现部分和最终数额之6.B沪深300股指期货的当日结算价是某一期货合约最后1小时成交价算价的一定百分比，该期货合约下一交易日涨停板价格12.A无22.C6月份的合约盈利=(6.1050-6.1025)×100000×200=50000(元)(元)(人民币)。因此，该交易